1、2020.1 仓配效率提升后的物流行业格局 36Kr-新型物流仓配业态行业报告 李坤阳 2 报告摘要 新物流本质在于降本提效，物流科技辅助物流服务实现升级。电 商自建仓配网络主导行业更迭速度，苏宁京东仓库属稀缺资产。 自移动互联网的红利在国内以电子商务为代表涉及商品流通的行业蔓延 开后，物流服务的形式出现了升级，内容发生了改变。尽管本质上还是 物品在供应者和需求者之间的流通，但核心精简为四字：降本提效。 菜鸟和苏宁/京东是仓配一体化的两种不同模式。菜鸟通过打散分配体系 内物流企业订单降低整体成本，而苏宁/京东属于内部资源协同及流程化 ，通过调配资源提升供应链整体效率。 当前阶段快递行业的需求主
2、要来自电商件、商务件、个人散件。而电商 件占比的提升以及收费标准的降低是行业均价连年下滑的主要原因。 2018年电商件占比提升率达10个点以上。因此，对于仓配服务的完整性 和及时性都提出了新的要求。 需求的多维度变化刺激仓储类型向高密度云仓、前置仓、平行仓 、冷链仓的仓储类型分化。末端网络也更快地响应即时需求。现 有的仓配一体主要集中为两类： 第一类平台型电商，主要利用庞大的仓储资源和配送网络对货品进行仓 与仓之间的调配，进而利用城市间分拣中心、前置仓和门店加速分销， 辐射范围半径更小的用户群，实现落地配服务即时送达。 第二类快递公司型云仓，主要优势集中于快递公司的单票低成本价格上 ，淘宝、拼
3、多多等网购需求巨大且覆盖一二线主流城市和下沉市场主要 网购人群的电商网站，主要的电商件和个人散件配送体量大，多由“三 通一达”和顺丰百世为代表的快递公司进行配送。 2020.1 36Kr-物流新型仓配业态行业报告 3 目录 一、全业态物流行业概况及现有格局 1.1 物流行业定义：新物流、“运与仓”到仓配一体化、物流要素新升级 1.2 物流行业驱动力：流量红利与电商经济、需求与供给、物流科技 1.3 物流产业现有格局：行业数据、缺口与格局 二、物流单元的多层次裂变与竞争格局 2.1 “需求层次理论模型”的进化裂变的个性化 2.2 主流城市多维度结构，下沉城市收割最后红利 2.3 仓配布局优化与落
4、地提效 三、物流新型仓配业态下的典型玩家及各自模式 3.1 阿里巴巴与菜鸟物流 1 投资与并购：加强末端网络生态构建 2 菜鸟网络：统一顶层数据提高仓配效率 3.2 苏宁的多层次业态与高效供应链管理模式 1 优质供应链管理下的多业态仓储效率优化与技术提升 2 高配的冷链仓库与辐射社区的前置仓 3物流逻辑：基于仓储、随时业务等触达末端一小时场景生活圈 3.3 京东区别快递企业端到端的“仓到端”模式 1 京东自建仓库55个，三线及以下用户超一二线 2 电商的仓到端模式重视消费者的距离 四、物流仓配模式发展及未来展望 4.1 物流仓配模式发展及未来展望 全业态物流行业概况及现有格局 CHAPTER1
5、 1.1 物流行业定义 1 新物流概念界定 2 “运与仓”到仓配一体化 3 物流要素新升级 1.2 物流行业驱动力 1 流量红利与电商经济 2 需求与供给的平衡 3 物流科技的推动 1.3物流产业现有格局 1 物流行业现有数据 2 物流行业缺口与格局 5 物流的定义，是指物体从供应者流向需求者的物理流动 ，由一系列经济价值和时间价值组成的创造性活动，并 将运输、储存、装卸搬运、包装、流通加工、配送、信 息处理等功能优化组合的过程。 自移动互联网的红利在国内以电子商务为代表涉及商品 流通的行业蔓延开后，物流服务的形式出现了升级，内 容发生了改变。尽管本质上还是物品在供应者和需求者 之间的流通，但
6、其中的核心精简为四个字：降本提效。 而物流科技技术在物流的各要素之间充当着“升级者” 的角色，通过包含大数据、物联网、智能化硬件设备等 在内的新兴技术帮助企业协同资源、优化效率、联通信 息，实现物流行业的降本提效。 概念界定 新物流的本质在于降本提效，物 流科技辅助物流服务实现升级 1物流行业概况及现有格局 1.1物流行业定义 1 新物流概念界定 2 “运与仓”到仓配一体化 3 物流要素新升级 1.2物流行业驱动力 1.3物流产业现有格局 本报告内容主要探讨基于网购端和线下的零售行业，并 最终服务于C端用户的物流体系，从需求下单、仓库分 拣、末端配送等物流环节针对行业KOL进行物流效率、 仓储
7、效率、配送服务时效性等在内的横向对比。同时涉 及包含快递、整车、即时物流在内的多类物流形式。 传统物流核心: 运输、仓储、信息 新物流核心: 降本提效 移动互联网爆发前，物流服务以快递与整车 服务为主，线下门店定位模糊。 即时服务及零担物流比例加重，门店承担流 量入口与用户体验的窗口，线上线下协同。 图示：新物流的核心与本质变化 资料：36氪研究院整理 2020.1 36Kr-物流新型仓配业态行业报告 6 新物流体系下，物流分为快递、零担物流、整车物流， 以及落地配四类细分行业。落地配相较于前三类，更专 注于服务的精细化和专业化，且落地配最开始是基于为 电子商务配送代收货款业务发展而来的。最核
8、心的一点 ，落地配的服务收入相比较于快递的“取件”，是以“ 送件”服务收取费用的。 随着电商商业模式的落地场景化以及智慧零售对“人货 场”结构的重塑，不论电商型物流还是末端的快递配送 ，都在向落地配服务以及仓配一体化倾斜。 消费端商业模式改变，大件快递 、大票零担成行业趋势 物流层次 单票0-30公斤。基本采用快递公司承运，且随着主要全网型 快递公司上市，行业集中度逐渐提高。 单票 30-500 公斤。属于小票零担，标准化相较于大票零担 高，且对时效要求相对较高，基本采用网络型零担公司承运。 单票 500-3000 公斤。基本属于制造企业的大票货，且个性 化需求，因此一般通过合同物流的形式由物
9、流专线公司承担。 单票 3000 公斤以上。基本属于整车市场，由于这块运力 90%以上属于个体户车辆， 且规模化效应难以体现，因此整 车是公路货运毛利率最低的细分行业。 快递 零担 整车 基于为电子商务配送收货款业务发展而来，落地配更多基于 电商型平台自有仓储体系发展而来，服务并支持于短时配送。 落地配 图示：快递、零担、整车、落地配定义 资料：公路汽车货物运输规则、36氪研究院整理 1物流行业概况及现有格局 1.1物流行业定义 1 新物流概念界定 2 商业模式的改变 3 物流要素新升级 1.2物流行业驱动力 1.3物流产业现有格局 36Kr-物流新型仓配业态行业报告 2020.1 7 我们曾
10、在2018年的智慧零售行业报告中分析到， 中国的零售行业经历“革命性”的转型期后，线下传统 中小型零售商面临冲击、线下龙头企业全面转型。拥有 运输实力的电商平台如苏宁易购、京东、天猫等进一步 缩短了供应链的长度，更及时响应用户对于商品和服务 的需求。 电商自建仓配网络主导行业更迭 速度，苏宁京东仓库属稀缺资产 要素升级 1物流行业概况及现有格局 1.1物流行业定义 1 新物流概念界定 2 “运与仓”到仓配一体化 3 物流要素新升级 1.2物流行业驱动力 1.3物流产业现有格局 仓配一体化模式从成本上分析优于“自营仓储+第三方 配送”的模式，是未来电商物流的大趋势。电商物流本 质也是物流，企业未
11、来竞争力在于运营效率。 菜鸟和苏宁/京东是仓配一体化的两种不同模式。菜鸟 通过打散分配体系内物流企业订单降低整体成本，而苏 宁/京东属于内部资源协同及流程化。 目前我国高端仓面积占比不到5%，苏宁、京东的仓库 布局均属于稀缺资产。 资料：36氪研究院整理 图：两类仓配一体化网络在仓配端的典型差异与共性 技术支持人工智能数据网络GPC/GIS自动化设备RFID 电商自建仓配网络 代表企业：苏宁、京东、菜鸟网络 第三方仓配快递网络 代表企业：三通一达、顺丰、百世 仓储建设 配送网络 仓储技术、库存管理等 快递、零担、整车、即时 电商自建特点：利用智能型设备可满足B2C 行业SKU种类杂、数量多的高
12、效运转需求 第三方快递特点：满足于物流业务的各类订 单，分拣进行配送至二级中心或C端用户 共 性 差 异 36Kr-物流新型仓配业态行业报告 2020.1 8 在经历以天猫、苏宁和京东的“双11”、“818”和 “618”等各类购物节后，个性化的消费者经历了裂变 后的各类电商形态快速教育，电商在主流城市的竞争红 利已经逐渐靠近天花板。 尽管电商件订单的数量持续上涨，但彼时仓储与配送的 网络已经逐渐在已有的形式上难有上升空间。而拼多多 的社交裂变，智慧零售业态下的新物种盒马鲜生、苏宁 小店的出现等，使得下沉市场的订单数量直线激增，生 鲜果蔬类SKU所满足的用户生活场景也逐渐变得丰富起 来，仓储的
13、形态也不再局限于城市周边的传统大型仓库 ，末端用户对时间、增值服务、取件便利性的配送需求 也发生了根本性改变。 对于电商物流来说，结合自身资源快速进行仓储效率及 分拣效率的提升是第二次流量红利下需要解决的当务之 急。末端的配送服务则是基于消费场景的变化而衍化的 多层次需求。以盒马鲜生为例，线下门店对于食材和产 品的时效性需求催生了前置仓和冷链仓库的形式，进而 由这样的前置仓A类SKU辐射社区，带动了一部分消费 者的即时性需求。 电商物流与专业快递的主要交叉客户是有仓配需求的电 商卖家。对于快递公司来说，电商件订单的二次爆发正 好提升了这部分交叉的客户订单量，这类服务也正是以 三通一达、顺丰、百
14、世为代表的快递公司在追求降低单 票成本后扩大规模的目标，外加菜鸟网络以大数据为基 础建立的分布式仓配体系，需求也持续激增。 人口红利二次爆发，电商型订单 量加速仓储裂变、优化配送效率 驱动力流量与电商 1物流行业概况及现有格局 1.1物流行业定义 1.2物流行业驱动力 1 流量红利与电商经济 2 需求与供给的推动 3 物流科技的推动 1.3物流产业现有格局 36Kr-物流新型仓配业态行业报告 2020.1 9 需求与供给，是消费行业的两个本质性原力。电商形态 不断裂变后吸引的用户需求和配送类服务供给的高效服 务，同时推动着物流服务向更高层次的仓储类型丰富和 配送效率更加优化的方向发展。 需求端
15、推动物流业向高效转型的核心点，在于零售要素 “人货场”转型后，零售模式的更新和落地场景的丰富 化。对消费者来说，随着社交拼团等新型电商模式的出 现，价格不再成为电商用户的敏感性消费因素，同一层 次的模式如拼团，会有诸如拼多多、苏宁拼购、京东拼 购等多类电商参与分割用户流量。用户此时基于个性化 的消费需求，会更专注在新场景的投入消费，如盒马鲜 生、苏宁小店等新业态、新场景对物流仓配有了新型需 求。 驱动力-需求与供给 “人货场”的智慧零售开创新需 求，货单量提速催生新形态物流 1物流行业概况及现有格局 1.1物流行业定义 1.2物流行业驱动力 1 流量红利与电商经济 2 需求与供给的推动 3 物
16、流科技的推动 1.3物流产业现有格局 供给端货物单量的提高催生出更多元的快递时效服务和 末端配送服务。根据申万宏源的预测，2018-2020年快 递业务量复合增速达到22.3%，基于2018年507.1亿件 的快递行业总体单件量，预计2019年随着21.7%的同比 增长将超过610亿件业务量。 资料：36氪研究院整理 图示：零售行业内物流 需求 供给 重构“人货场”结构 快递、仓配、末端网络优化 多场景消费 高时效需求 互 动 频 繁 36Kr-物流新型仓配业态行业报告 2020.1 10 物流科技的底层技术应用于仓配一体化企业和其他落地 物流场景的代表公司。且不同技术的成熟度影响着各自 环节
17、的优化效率。就现有环节看，运输分拣设备和配送 端的智能设备已经实现了商业化，机器人仓及自动化已 有零售巨头实现了商用投入使用，但依然有包括自动驾 驶货运在运输等环节中需要3年8年的成熟落地时间。 物流科技的核心底层技术包含人工智能、物联网和大数 据三部分，具体有利用底层技术解决百万SKU调度的智 能测算，基于人工智能的计算机视觉技术和图像识别应 用于仓内的AGV机器人等技术和解决方案。通过物流科 技优化仓运配环节中的繁琐流程和杂乱步骤，系统化调 配使货物原子化，完成链条中的快速运行。 驱动力-技术因素 物流科技成熟度存在差异，部分 技术提升效率高，投入周期长 传统端物流科技提升结果 仓 储 叉
18、车码放货物 SKU码放无序 分拣效率低 RFID、可穿戴设备、智 能存储系统、机器人仓 仓对仓、低温管控设备、 高速运输下的自动驾驶 提升分拣效率和仓储效 率，加强仓储辐射密度 长途整车运输 长途零担运输 智能快递柜、无人配送 车、无人机等 基于数据库进行调配 提升用户体验 优化末端网络 运 输 配 送 电商件、快递件、 个人件商品配送 大幅降低物流成本 提升运输效率 优化环节 图示：物流科技改变的环节及完善效果 资料：36氪研究院 1物流行业概况及现有格局 1.1物流行业定义 1.2物流行业驱动力 1 流量红利与电商经济 2 需求与供给的推动 3 物流科技的推动 1.3物流产业现有格局 36
19、Kr-物流新型仓配业态行业报告 2020.1 11 网络购物复合增速在2014-2018年期间高达24.6%，而 网购渗透率（实物商品网络零售额占社会消费品零售额 比）达到24%，同期美国为7%左右。这主要是受到国 内供应链复杂的结构以及区域分割的流通体制所影响， 新型电商平台的崛起和线下场景的丰富一定程度上拓宽 了网购市场的广度，如拼多多有近65%的用户分布在三 线及以下城市，以2018Q3为节点，前12个月GMV合 计为3,448亿元，同比增长386%。 根据国家统计局和国家邮政管理局的数据显示，2018 年电商件部分的社会消费品零售总额达39.92万亿件， 同比增长首次小于10%，单量件
20、数接近395亿件，渗透 率达17.6%，客单价相比2017年下降4.2元/件；非电商 部分单量件数达112.7亿件，远远落后于电商件部分。 从行业来看，当前阶段快递行业的需求主要来自电商件 、商务件、个人散件，其中2018年电商件占比达78% 左右。经济下行预期下，拼多多、淘宝等网购需求的韧 性已经得到验证。 电商件占比的提升以及收费标准的降低是行业均价连年 下滑的主要原因。借助申万宏源的研究数据，我们以同 城件和异地件来体现行业末端的价格变化情况，2017 年同城件和异地件综合均价为8.28元，相比2013年下 降25.8%，电商件均价从8.12元下降到6.31元，与此同 时，2018年电商
21、件占比提升率达10个点以上。因此， 对于仓配服务的完整性和及时性都提出了新的要求。 行业数据 2018年快递业务单量达507.1亿 件，电商件占比提升10个点以上 1物流行业概况及现有格局 1.1物流行业定义 1.2物流行业驱动力 1.3物流产业现有格局 1 行业数据 2 行业缺口与格局 36Kr-物流新型仓配业态行业报告 2020.1 12 综合上述电商件单量的迅速提升，也对仓储设备的智能 化、仓储分拣效率和配送网络的优化提出了新的需求。 在订单单票成本逐渐降低的情况下，快递之间的竞争和 电商企业的落地布局便成为了行业物流的主要格局。其 中，参与者既包括京东、苏宁这样的互联网零售巨头， 协同
22、资源进行基于供应链管理后的优化；也有三通一达 、顺丰、百世这样的快递企业在业务量加大后通过优化 边际成本加强末端时效；更有基于垂直的生鲜食品业务 开展前置仓的每日优鲜、叮咚买菜等互联网基因企业。 零售细分市场中，根据SKU种类的不同，仓配逻辑也各 不相同。家电3C行业集中度已经较高，增量市场有限， 大快消市场容量大、集中度低。大件物流提升点更多集 中在末端配送的增值安装服务。快消生鲜类产品的竞争 相对激烈，互联网零售巨头和生鲜电商企业的高程度参 与也对仓配过程中的温度控制提出了更高的要求。以苏 宁为例，通过苏宁小店+苏鲜生等线上线下全零售场景 综合化作为流量入口，提供3公里内最快半小时送达的
23、末端配送服务。而生鲜电商企业则有像每日优鲜的前置 仓搭配自提货柜的形式，来加速流量池的积累。 “规模效应-成本壁垒”是现有电商快递龙头的成长路 径。由于业务模式趋于同质化，再加上菜鸟在技术上无 差别的帮助扶持，产品之间没有明显的区别。中通在规 模和单票成本都是相较于三通一达最接近顺丰的快递公 司，但更多的单量还是基于菜鸟网络下的电商件，个人 件和商务件的单量份额还是集中在顺丰。 行业缺口与格局 零售巨头、快递公司、互联网企 业同时加入仓配一体布局的格局 1物流行业概况及现有格局 1.1物流行业定义 1.2物流行业驱动力 1.3物流产业现有格局 1 行业数据 2 行业缺口与格局 36Kr-物流新
24、型仓配业态行业报告 2020.1 物流单元的多层次裂变与竞争格局 CHAPTER2 2.1 “需求层次理论模型”的进化裂变的个性化 2.2 主流城市多维度结构，下沉城市收割最后红利 1 主流城市的需求维度 2 下沉城市的物流密度 2.3 仓配布局优化与落地提效 1 产品形态优化降本提效 2 仓储距离“向中心化” 2.4 仓的衍生与配的网络优化 1 大型仓储的效率提升 2 前置仓的出现与应用 3 特色仓（冷链仓库） 14 基于零售行业的物流产业发生改变，最核心的点要追溯 到行业结构改变时产生的原因，而基于我们对于行业驱 动力以及现有行业格局的产生分析，改变原因离不开用 户的多维需求。 从马斯洛的
25、需求层次理论来看，生理需求、安全需求、 社交需求、尊重需求和自我实现需求是人类需求从低到 高的5个阶段。尽管马斯洛探讨的是基于人类生活中的 需求层次结构，但我们基于此模型同理从消费的本质进 行分析。首先，利用金钱换取所需的等价物，最原始满 足的需求层次是生理需求，逐渐向个人寻求的安全感以 及他人的尊重感等高端需求进化。 但随着移动互联网与电子商务的普及以及线上消费习惯 的养成，基础的需求得到加速满足的同时，社交、尊重 、自我实现等需求与消费的形式发生了多重组合，多层 级需求的个性满足反作用于消费端，打开了更多形式的 消费窗口。基于零售业务的消费需求具体差异分别表现 在一二线主流电商消费偏好人群
26、，一二线城市门店消费 偏好用户和三四线城市重门店消费偏好用户。 需求产生变化 重塑需求结构，消费者的需求由 单一需求升级为多级需求 资料：36氪研究院整理 图示：马斯洛需求理论 自我实现需求 尊重需求 社交需求 安全需求 生理需求 高 级 需 求 高 | 高 生理安全 社交尊重自我实现 基础需求 网购习惯 直播、拼团、满足时效 生理：基础消费、价格敏感型 安全：无面对面消费、平台信任型 社交：在共性中获得满足感，商品同好型 尊重：注重时效性、时间敏感型 自我实现：个性化的满足，用户标签化 2 物流单元裂变及竞争格局 2.1 需求裂变的个性化 2.2 场景支撑与用户分层 1 主流城市的需求维度
27、2 下沉城市的物流密度 2.3 仓配布局优化与落地提效 1 产品形态优化降本提效 2 仓储距离“向中心化” 2.4 仓配的网络优化 1 大型仓储的效率提升 2 前置仓的出现与应用 3 特色仓（冷链仓库） 36Kr-物流新型仓配业态行业报告 2020.1 15 通过对消费者的洞察，围绕消费者在消费过程中产生的 各类诉求，基于用户消费习惯、产品偏好以及对不同服 务的诉求，可以得出高频用户与低频长尾用户是在零售 行业中主要的物流服务对象。 而消费者由于需求的裂变，衍化出对于产品的种类敏感 异同、服务敏感异同等变化，随之进一步渗透到不同场 景中，基于消费的场景，形成对于不同服务的消费频次 差距与依赖感
28、差异。 1）主流城市（需求个性化，门店圈层社区用户） 主流城市的消费人口尽管相对下沉城市无法在数量上占 优，但由于电商网络的普及与消费文化的培养，基于互 联网巨头和零售巨头在一二线城市的线下场景布局（大 型商超、购物广场如苏宁易购广场、新型零售业态如盒 马鲜生/苏宁小店等），主流城市人口的消费密度还是 远大于下沉城市。因此，庞大消费网络下的用户需求自 然也显得多变和个性化。 主流高频用户：偏好平台会员制，钟爱平台自营产品， 对时效性要求高，多集中在一二线城市的核心商圈。 高频用户的需求从场景端切入，基于已被满足的生理需 求和安全需求，向时效性和个性化消费发展，商家围绕 用户进行场景体验的丰富以
29、及购物时用户行为和产品购 买率的监测，打通线上线下流量通道。 物流的核心要素仓储和配送也基于这种变化发生改变， 新型仓储如前置仓、前行仓、门店仓的出现，搭配着优 化后的末端即时配送，进一步满足了用户的新兴需求。 用户分层主流城市用户分级 主流城市通过流量入口维稳高频用 户，下沉城市收割最后红利 用户特性场景及产品 高 频 用 户 偏好会员制线上固定平台 产品标签化 特定SKU 多自营产品 高时效要求配送上门 低 频 用 户 偏好线下端线下门店 消费频次低 泛SKU 第三方产品多 低时效要求商品自提 2 物流单元裂变及竞争格局 2.1 需求裂变的个性化 2.2 场景支撑与用户分层 1 主流城市的
30、需求维度 2 下沉城市的物流密度 2.3 仓配布局优化与落地提效 1 产品形态优化降本提效 2 仓储距离“向中心化” 2.4 仓配的网络优化 1 大型仓储的效率提升 2 前置仓的出现与应用 3 特色仓（冷链仓库） 36Kr-物流新型仓配业态行业报告 2020.1 16 主流城市中，还存在一部分低频消费人口画像，他们并 非是不存在购买力或购买力弱的人群，只是购物习惯偏 好实体店且消费相对低频，以习惯了实体店的安全型需 求的中年人为主。传统零售卖场也在转型，不再满足单 一消费需求，而是结合门店辐射范围对配送时间、后续 安装和使用过程中出现的痛点搭配售后共同进行服务。 以配送时间为例，基于主流城市中
31、的高密度消费人群高 频消费，大型电商平台会在固定城市建立一级或二级仓 储基地，并在城市周边建立辐射不同区域的配送中心进 行二级分拣，满足的高频用户和低频用户的线上消费需 求；同时，电商平台也会部署前置仓、前行仓、即时配 送服务等满足不同的时效需求。如苏宁小店或阿里的盒 马鲜生等门店则对门店消费的人群进行流量收纳，集中 对临时的消费需求如就餐或饮品购买进行满足。平台电 商苏宁、京东便拥有多类型配送服务。 用户分层下沉市场收割红利 线下新场景辐射低频消费用户，拼 团类产品吸引价格敏感型用户 产品类型 京 东 211限时达次日达 极速达 大家电211 隔日达定时达 京准达京尊达 夜间配上门自提 自提
32、柜特色配送 苏 宁 苏宁秒达准时达 准时取急速达 当日达次日达 预约配送代客检 表：电商平台针对主流用户的配送时 效性产品 2）下沉城市（价格敏感型用户收割，多维线下服务出现） 下沉城市的人口多为网购低频长尾用户，长期依赖于实 体店铺满足的信任安全感与人口相传的信任感，在三四 线城市中尤为可见。当以拼多多为代表的社交团购型电 商出现时，价格敏感型的三四线人口获得了价格红利， 拼团的形式也满足了人与人之间的信任感，消费数量获 得了激增，密度也得到了质变。基于此的物流网络又发 生了扩增与交织。仓储的实质不再是大型的物流地产， 配送的意义也不单纯局限于单链条的配送服务。 2 物流单元裂变及竞争格局
33、2.1 需求裂变的个性化 2.2 场景支撑与用户分层 1 主流城市的需求维度 2 下沉城市的物流密度 2.3 仓配布局优化与落地提效 1 产品形态优化降本提效 2 仓储距离“向中心化” 2.4 仓配的网络优化 1 大型仓储的效率提升 2 前置仓的出现与应用 3 特色仓（冷链仓库） 36Kr-物流新型仓配业态行业报告 2020.1 17 以上多层次的需求裂变，导致物流网络的变化也相应进 行了升级与分级。从物流最核心的仓配角度出发，分割 的仓储与运输服务，集中向仓配一体化的趋势转变。 仓配一体化的概念很早前就被提出，主要指订单后一体 化解决方案，提升客户享受仓配服务的体验。仓配一体 化主要由4类不
34、同的形式组成：平台类开放型云仓，如 京东、苏宁和菜鸟网络等；快递公司型云仓，如顺丰、 百世等；第三方物流企业，如DHL；生产制造类货主型 ，通过第三方物流托管或自建物流实现仓配运营转型。 现有的仓配一体主要集中在第一类和第二类。第一类平 台型电商利用庞大的仓储资源和配送网络对货品进行仓 与仓之间的调配，进而利用城市间分拣中心、前置仓和 门店加速分销，辐射范围半径更小的用户群，实现落地 配服务即时送达。 第二类快递公司型云仓的优势集中于快递公司的单票低 成本价格上，淘宝、拼多多等网购需求巨大且覆盖一二 线主流城市和下沉市场主要网购人群的电商网站，主要 的电商件和个人散件配送体量大，多由“三通一达
35、”和 顺丰、百世为代表的快递公司进行配送。 而回归到降本提效的本质，在于物流效率的提升，上述 两类的仓配一体不论是资源整合后的落地配服务，还是 优化单票成本提升整体规模都是基于商业模式和物流本 质改变后的仓配体系优化。另一方面，则是技术的提升 优化智能仓储后带来仓储效率和分拣效率的提升。 如何改变？ 仓配一体化 快递订单分配成体系化，落地配 成新形势下的优势服务 2 物流单元裂变及竞争格局 2.1 需求裂变的个性化 2.2 场景支撑与用户分层 1 主流城市的需求维度 2 下沉城市的物流密度 2.3 仓配布局优化与落地提效 1 产品形态优化降本提效 2 仓储距离“向中心化” 2.4 仓配的网络优
36、化 1 大型仓储的效率提升 2 前置仓的出现与应用 3 特色仓（冷链仓库） 36Kr-物流新型仓配业态行业报告 2020.1 18 由用户所在家庭为中心，仓储形式逐渐朝“向中心化移 动”的方向发展，仓储距离逐渐向中心缩小范围，更多 地满足新的多变需求，并基于传统电商商业模式的改变 ，响应常规类产品、特色产品和个性化需求。 首先，大型仓库定位核心城市的一级仓储基地，主要满 足高频用户线上消费需求和线下门店补货，该业态的进 化过程更多的是技术优化所带来的物流效率的提升。 其次，前置仓是为了辐射社区范围内的用户即时性需求 所产生的新型仓储业态。对于互联网零售巨头来说，从 成本中心变成利润中心，是涉及
37、体量和时间的因素。一 旦达到收支平衡，货量稳定意味着城配线路的可控性增 强，物流成本下降将带动城配线路的优化。 特色仓属于某些特定SKU集中存放的仓库，仓库布局和 整体设计都围绕SKU的特性设置，冷链仓库算是其中最 有代表性的一类，前置仓的某些功能也属于冷链仓的一 环。这类仓的出现更多的原因是基于每日优鲜等生鲜电 商出现后，互联网巨头也逐渐在自家电商平台上优化了 此类商品的送达时效，为有此类需求的用户作及时响应 。 如何改变？ 仓储升级，形态变化 商业模式及场景改变仓储形态， 中心仓、前置仓等新业态出现 图示：需求变化使仓储形式升级；资料：36氪研究院 低频消费 价格敏感 低时效 随时下单 商
38、品同好 高时效 需 求 导 致 仓 储 升 级 线上订单 仓储形式 辐射对象 大型仓库前置仓特色仓 高时效配送辐射社区需求量大商品 常规SKU短时需求个性产品 2 物流单元裂变及竞争格局 2.1 需求裂变的个性化 2.2 场景支撑与用户分层 1 主流城市的物流密度 2 下沉城市的需求维度 2.3 仓配布局优化与落地提效 1 产品形态优化降本提效 2 仓储距离“向中心化” 2.4 仓配的网络优化 1 大型仓储的效率提升 2 前置仓的出现与应用 3 特色仓（冷链仓库） 36Kr-物流新型仓配业态行业报告 2020.1 19 仓储形态结合物流科技最多的仓类以大型仓储为主。随 着线上线下流量边界的模糊
39、，大型仓储作为城市仓储的 核心仓，通过自动化立体库、自动分拣系统和自动运输 系统，结合更多的物流科技提升整体供应链效率。 企业在供应链管理中会有两种情况，自有仓配一体化的 供应链和第三方租用的仓配分割环节。而随着零售产品 的多样化、冷链物流和餐饮物流等多样性对供应链的要 求有了进一步的提升，大型仓储端的管理控制是决定线 上订单短时快速执行的基础。 大型仓储效率的提升主要分为两部分：首先依靠的是提 升仓储效率的自动化立体库，通过大件SKU货物集中摆 放的立体货架、堆垛机、托盘等设备实现高层存储和自 动存取。其次是由控制装置、分类装置、输送装置及分 拣道口组成的自动分拣设备，智能分拣设备的主要特点
40、 是能连续、大量的给货物分类，基本实现无人操作排序 ，错误率极低。在劳动密集型的转运中心，与分拣作业 直接相关的人力约为一半，而作业时间约占整个转运中 心作业时间的30%40%，成本占到转运中心总成本的 40%。自动输送系统，基于箱式和托盘式输送机，减少 拣货员移动和寻找的过程，提升拣货效率与准确率。 现有互联网零售巨头和快递公司都依据自己的战略建设 自己的大型仓储网络并依靠仓和配搭建一体化战略。其 中，有代表性的大型仓储便是苏宁的苏宁云仓和京东的 亚洲一号。 大型仓储的效率提升 基于自动设备提升供应链前端效 率，带动仓储、分拣和输送效率 图示：供应链的升级 来源：36氪研究院 2 物流单元裂
41、变及竞争格局 2.1 需求裂变的个性化 2.2 需求分层用户，场景支撑 1 主流城市的需求维度 2 下沉城市的物流密度 2.3 仓配布局优化与落地提效 1 产品形态优化降本提效 2 仓储距离变化 2.4 仓配的网络优化 1 大型仓储的效率提升 2 前置仓的出现与应用 3 特色仓（冷链仓库） 收货区 入 库 分 类 上 架 人 员 调 度 库 存 调 整 自动化仓储 设备 AGV机器人仓 出货区 传送带运输 自动分拣道口 自动堆垛机 立体货架 36Kr-物流新型仓配业态行业报告 2020.1 20 前置仓是基于消费者体验和供应链协作下的新业态仓储 ，每个门店都是一个中小型的仓储配送中心，区域性大
42、 仓只需要对门店供货，而门店所处的前置仓便可以对用 户的最后一公里需求进行配送服务。尽管物流仓储自动 化设备提升了分拣效率和仓储效率，但前置仓的补充还 是对线下门店的SKU补货和辐射社区的短时配送以及冷 链商品进行了满足和快速服务。 前置仓是否盈利的问题，是需要比对“前置仓+末端配 送”、“城市仓发货+快递配送”和“落地配服务”三 类形式的单量和物流边际成本进行核算。目前来看，前 置仓模式下配送单量的集中才是该模式发展的核心。 供应链管理的衍生前置仓 前置仓功能多，但不易摊薄物流 成本，适宜互联网零售巨头做资 源整合 总的来说，前置仓的盈利极其敏感，投入主要集中在“ 重资产”和密集型劳动力配送
43、，解决的核心诉求在于高 密度的订单问题，尤其前置仓的辐射对象还有很大一部 分是对冷链物流需求度高的高频消费，这也是像每日优 鲜和叮咚买菜等玩家执着于前置仓的原因。同时，在此 基础上还要进一步通过大批量订单摊薄仓储费用和运输 费用。当仓内配置趋于合理，再结合末端的高效配送完 成率，前置仓才拥有盈利的可行性。 2 物流单元裂变及竞争格局 2.1 需求裂变的个性化 2.2 需求分层用户，场景支撑 1 主流城市的需求维度 2 下沉城市的物流密度 2.3 仓配布局优化与落地提效 1 产品形态优化降本提效 2 仓储距离变化 2.4 仓配的网络优化 1 大型仓储的效率提升 2 前置仓的出现与应用 3 特色仓
44、（冷链仓库） 模式一：社区前置仓+辐射零售门店，仓配一体化 代表企业：苏宁、菜鸟网络、京东、阿里 模式二：前置仓+向第三方商户提供、辐射用户 代表企业：阿里 模式三：城市采购/分拣中心+社区前置仓 代表企业：每日优鲜、叮咚买菜 36Kr-物流新型仓配业态行业报告 2020.1 21 特色仓储是基于某些特定产品的高频需求，专门就该类 产品所需时效、安全性和产品质量进行仓的搭建和设计 。其中，冷链仓（包含产地模式和加工中心两种业态） 是特色仓中最具代表性的一类，前置仓中某些环节也与 冷链仓存在相似处。 冷链仓储是利用温控设施创造适宜的温湿度环境并对商 品实施存储与保管的行为，只有让存储商品处于规定
45、的 最佳温湿度环境下，才能保证存储商品的品质和性能， 防止变质、减少损耗。 冷链仓辐射的对象分为B端线下门店和C端用户，B端门 店也起到一定范围内在线上和线下分别辐射C端用户的 作用。比较有代表性的门店如盒马鲜生和苏宁小店等。 冷链仓储对存储设备和环境的要求都很高，装载单元和 集成单元的非标准化、定制化关联到冷链设施的基础技 术数据。仓储环境下的控制要素如产品特性、仓储设备 等也对管理和作业有直接影响。配送环节中，循环利用 的冷链保温箱和针对偏远山区的一次性低成本泡沫箱也 是电商巨头针对配送环节可能出现的问题做出的策略改 变。 特色仓库 冷链仓储toB服务门店，toC加速 产能，保温设备循环利
46、用成本低 2 物流单元裂变及竞争格局 2.1 需求裂变的个性化 2.2 需求分层用户，场景支撑 1 主流城市的需求维度 2 下沉城市的物流密度 2.3 仓配布局优化与落地提效 1 产品形态优化降本提效 2 仓储距离变化 2.4 仓配的网络优化 1 大型仓储的效率提升 2 前置仓的出现与应用 3 特色仓（冷链仓库） 冷 链 仓 储 前置仓 线下门店 C端用户 苏宁前置仓：常温产品日配，低温商品冷链配 苏宁小店：线下门店导流，冷链类商品售卖 一小时送达/门店购买：基于社区辐射范围内的苏宁小店app 36氪研究院根据调研结果整理 图示：以“苏宁冷链仓”为例，其中橘色线条表示配送员配送，绿色表示用户进
47、行线下消费 36Kr-物流新型仓配业态行业报告 2020.1 物流新型仓配业态下的典型玩家及各自模式 CHAPTER3 3.1 阿里巴巴与菜鸟物流 1 投资与并购：加强末端网络生态构建 2 菜鸟网络：统一顶层数据加强仓配效率 3.2 苏宁的多层次业态与高效供应链管理模式 1 优质供应链管理下的多业态仓储效率优化与技术提升 2 高配的冷链仓库与辐射社区的前置仓 3 物流逻辑：基于随时业务等触达末端一小时场景生活圈 3.3 京东区别快递企业端到端的“仓到端”模式 1 京东自建仓库55个，三线及以下用户超一二线 2 电商的仓到端模式重视消费者的距离 23 通过收购和合作加强末端网络生 态建设，电商模
48、式下的即时配送 阿里巴巴 阿里从建立之初便定位于底层服务商的角色，在物流的 这个环节涉及到国际、仓配、末端、农村等多维度物流 网络建设。对于阿里而言，战略性的投资与收购和搭建 菜鸟的物流网络是两类相辅相成布局物流的方式，但两 类方式的核心都是基于仓配一体、落地配等网络升级的 逻辑优化仓配环节。 1）投资与并购：加强末端网络生态构建 电商物流以及快递企业普遍在以当日达、次日达、小 时达为代表的时效性产品上不断突破，用户体验更好 的同时，降低了边际成本。其中阿里巴巴将下沉价值 高、时效性强的末端不断丰富，进行了大量的并购与 战略投资等合作。 首先，在末端网络辐射最后一公里服务下的菜鸟驿站 ，是菜鸟
49、联合主要的快递公司“三通一达”、顺丰、 百世等共同合作，推进快递“最后100米”多元化服 务。其次，新零售业态的典型代表盒马鲜生则是基于 线下门店的“带货能力”，通过门店的辐射能力设立 小型前置仓。用户可基于盒马app下单，门店前后端 的末端网络则会及时响应用户需求，同时盒马鲜生的 仓储还具备冷仓的温度控制单元。最后，还有单飞的 饿了么蜂鸟以及阿里战略投资的社会化运力平台点我 达两款即时物流类产品，借助各自的智能派单和调度 能力，以及涵盖餐饮外卖、生鲜配送、商超宅配的配 送经验，在末端网络满足用户的即时性需求。 3 典型玩家及各自模式 3.1 阿里巴巴与菜鸟网络 1 电商模式下的即时配送 2 数据思维下的整体调控 3.2 苏宁的高效供应链管理 3.3 京东的仓到端模式 36Kr-物流新型仓配业态行业报告 2020.1 24 菜鸟网络以数据思维调配仓配服 务，共同构建基础设施完善环节 菜鸟网络 2）菜鸟网络：统一顶层数据加强仓配效率 对于行业而言，菜鸟网络的价值在于统一仓配环节和大 数据规划分配，优化物流行业费用结构和配送时效；对 于阿里自身而言，菜鸟则既承担了购物（物流）体验提 升的职
sgpjbg002
工作日 8:30 - 17:30
会员动态：
报告分类
新质生产力
ChatGPT
新能源汽车
大模型
Sora
机器人
微短剧
芯片
薪酬
白皮书
低空经济
数据要素
创新药
人工智能
AI产业
信息科技
互联网
消费经济
汽车交通
电商零售
传媒娱乐
医药健康
投资金融
能源环境
地产建筑
传统产业
英文报告
其它
扫码登录
手机快捷登录
账号登录
