1、扬州金泉旅游用品股份有限公司（扬州市邗江区杨寿镇回归路 63 号）首次公开发行股票招股说明书保荐人（主承销商）（四川省成都市东城根上街 95 号）扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-1发行概况（一）发行股票类型：人民币普通股（A 股）（二）发行股数：1,675.00 万股（三）每股面值：人民币 1.00 元（四）每股发行价格：31.04 元（五）预计发行日期：2023 年 2 月 7 日（六）拟上市的证券交易所：上海证券交易所（七）发行后总股本：6,700.00 万股（八）本次发行前股东所持股份的流通限制、股东对所持股份自愿锁定的承诺：一、本公司控股股东、实际控制人

2、林明稳承诺：1、自发行人股票上市之日起三十六个月内，不转让或者委托他人管理已直接或间接持有的发行人股份，也不由公司回购该等股份。2、所持股票在锁定期满后两年内减持的，其减持价格不低于发行价；发行人上市后 6 个月内如公司股票连续 20 个交易日的收盘价均低于发行价，或者上市后 6 个月期末收盘价低于发行价，持有发行人股票的锁定期限自动延长至少 6 个月。3、在上述两项承诺禁售期满后，本人在担任发行人董事、监事或高级管理人员的任职期间，每年转让其直接或间接持有的公司股份不得超过其持有总数的 25%；在离职半年内不转让本人所直接或间接持有的公司股份。对于本人作出的前述承诺，不会因本人职务变更、离职

3、等原因，而放弃履行承诺。4、本人将根据市场情况及自身需要选择协议转让、大宗交易和竞价交易等合法方式进行减持。减持股份时，将减持数量和减持方式等信息以书面方式通知发行人，并由发行人及时予以公告，自公告之日起 3 个交易日后，实施股份减持。二、担任公司董事、高级管理人员股东李宏庆股份锁定承诺：1、自发行人股票上市之日起三十六个月内，不转让或者委托他人管理已直接或间接持有的发行人股份，也不由公司回购该等股份。2、所持股票在锁定期满后两年内减持的，其减持价格不低于发行价；发行人上市后 6 个月内如公司股票连续 20 个交易日的收盘价均低于发行价，或者上市后 6 个月期末收盘价低于发行价，持有发行人股票

4、的锁定期限自动延长至少 6 个月。3、在上述两项承诺禁售期满后，本人在担任发行人董事、监事或高级管理人员的任职期间，每年转让其直接或间接持有的公司股份不得超过其持有总数的 25%；在离职半年内不转让本人所直接或间接持有的公司股份。对于本人作出的前述承诺，不会因本人职务变更、离职等原因，而放弃履行承诺。4、本人将根据市场情况及自身需要选择协议转让、大宗交易和竞价交易等合法方式进行减持。减持股份时，扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-2将减持数量和减持方式等信息以书面方式通知发行人，并由发行人及时予以公告，自公告之日起 3 个交易日后，实施股份减持。三、担任公司董事、高

5、级管理人员股东赵仁萍股份锁定承诺1、自发行人股票上市之日起十二个月内，不转让或者委托他人管理已直接或间接持有的发行人股份，也不由公司回购该等股份。2、所持股票在锁定期满后两年内减持的，其减持价格不低于发行价；发行人上市后 6 个月内如公司股票连续 20 个交易日的收盘价均低于发行价，或者上市后 6 个月期末收盘价低于发行价，持有发行人股票的锁定期限自动延长至少 6 个月。3、在上述两项承诺禁售期满后，本人在担任发行人董事、监事或高级管理人员的任职期间，每年转让其直接或间接持有的公司股份不得超过其持有总数的 25%；在离职半年内不转让本人所直接或间接持有的公司股份。对于本人作出的前述承诺，不会因

6、本人职务变更、离职等原因，而放弃履行承诺。4、本人将根据市场情况及自身需要选择协议转让、大宗交易和竞价交易等合法方式进行减持。在减持之日起 2 个交易日内，向上市公司报告并由上市公司进行公告。四、担任公司监事股东周敏股份锁定承诺1、自发行人股票上市之日起十二个月内，不转让或者委托他人管理已直接或间接持有的发行人股份，也不由公司回购该等股份。2、在上述承诺禁售期满后，本人在担任发行人董事、监事或高级管理人员的任职期间，每年转让其直接或间接持有的公司股份不得超过其持有总数的 25%；在离职半年内不转让本人所直接或间接持有的公司股份。对于本人作出的前述承诺，不会因本人职务变更、离职等原因，而放弃履行

7、承诺。3、本人将根据市场情况及自身需要选择协议转让、大宗交易和竞价交易等合法方式进行减持。在减持之日起 2 个交易日内，向上市公司报告并由上市公司进行公告。五、其他股东康正植、居万年股份锁定承诺自发行人股票上市之日起十二个月内，不转让或者委托他人管理已直接或间接持有的发行人股份，也不由公司回购该等股份。（九）保荐人（主承销商）：国金证券股份有限公司（十）招股说明书签署日期：2023 年 1 月 10 日扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-3声明及承诺发行人及全体董事、监事、高级管理人员承诺招股说明书及其摘要不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、

8、完整性承担个别和连带的法律责任。公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证招股说明书及其摘要中财务会计资料真实、完整。保荐人承诺因其为发行人首次公开发行股票制作、出具的文件有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，给投资者造成损失的，将先行赔偿投资者损失。中国证监会、其他政府部门对本次发行所做的任何决定或意见，均不表明其对发行人股票的价值或投资者的收益作出实质性判断或者保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。根据证券法的规定，股票依法发行后，发行人经营与收益的变化，由发行人自行负责，由此变化引致的投资风险，由投资者自行负责。投资者若对本招股说明书及其摘要存在任何疑问，应咨询自己的股票经纪

9、人、律师、会计师或其他专业顾问。扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-4目录发行概况发行概况1声明声明及承诺及承诺 3目录目录4重大事项提示重大事项提示 9一、股份流通限制及自愿锁定股份的承诺9二、稳定股价预案及相应约束措施11三、持股 5%以上股份股东的持股及减持意向14四、关于填补被摊薄即期回报措施的承诺 14五、关于招股说明书不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏的承诺17六、未履行公开承诺事项的约束措施20七、关于发行人股东信息的专项承诺22八、发行人利润分配方案22九、本公司特别提醒投资者注意“风险因素”中的下列风险22十、财务报告审计截止日后的主要经营状况

10、 24第一节第一节 释义释义 26第二节第二节 概览概览 26一、发行人及其控股股东、实际控制人简介 28二、发行人主营业务概述28三、发行人的主要财务数据及主要财务指标 29四、本次发行情况31五、募集资金用途32第三节第三节 本次发行概况本次发行概况 33一、本次发行的基本情况33二、本次发行有关机构33三、发行人与中介机构关系的说明35四、本次发行的重要日期35第四节第四节 风险因素风险因素 36扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-5一、宏观经济波动风险36二、行业竞争加剧的风险36三、国际贸易政策波动的风险36四、汇率波动的风险36五、原材料价格波动的风险3

11、7六、人力成本上涨的风险37七、技术与产品质量的风险37八、应收账款发生坏账的风险37九、存货管理的风险38十、税收优惠政策变化的风险38十一、募集资金项目未能实现预期效益的风险 38十二、公司首次公开发行股票摊薄即期回报的风险 38十三、实际控制人控制不当的风险39十四、新冠疫情全球蔓延风险39十五、补充缴纳社会保险及住房公积金风险 39第五节第五节 发行人基本情况发行人基本情况 40一、发行人基本情况40二、发行人的改制重组及设立情况40三、发行人股本结构的形成、变化及资产重组情况 43四、发行人历次验资情况及投入的资产计量属性 53五、发行人的组织结构55六、发起人、持有发行人 5%以上

12、股份主要股东及实际控制人的基本情况59七、发行人股本情况61八、员工及其社会保障情况63九、持有 5%以上股份的主要股东以及作为股东的董事、监事、高级管理人员作出的重要承诺及其履行情况66第六节第六节 业务和技术业务和技术 67一、公司的主营业务及主要产品67二、公司所处行业的基本情况71三、公司在行业中的竞争地位81扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-6四、公司的主营业务情况84五、发行人主要固定资产和无形资产情况114六、特许经营权情况 120七、公司的技术与研发情况 121八、海外经营情况 123九、产品的质量管理 124第七节第七节 同业竞争同业竞争与与关联

13、交易关联交易125一、发行人独立运行情况 125二、同业竞争 126三、关联方及关联交易 128第八节第八节 董事、监事、高级管理人员与核心技术人员董事、监事、高级管理人员与核心技术人员158一、董事、监事、高级管理人员与核心技术人员简介158二、董事、监事、高级管理人员和核心技术人员及其近亲属直接或间接持有本公司股份及变动情况 161三、董事、监事、高级管理人员与核心技术人员的其他对外投资情况 161四、董事、监事、高级管理人员与核心技术人员的薪酬162五、董事、监事、高级管理人员与核心技术人员的兼职情况163六、董事、监事、高级管理人员与核心技术人员相互之间的亲属关系 164七、发行人与董

14、事、监事、高级管理人员及核心技术人员签订的协议 164八、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员所作的承诺情况164九、董事、监事和高级管理人员的任职资格164十、公司董事、监事和高级管理人员近三年的变动情况164第九节第九节 公司治理公司治理166一、股东大会、董事会、监事会、独立董事、董事会秘书制度的建立健全及运行情况 166二、发行人报告期内违法违规情况168三、发行人报告期内资金占用情况和对外担保情况168四、管理层对内部控制的自我评估和注册会计师的鉴证意见168第十节第十节 财务会计信息财务会计信息172一、财务报表 172扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-1

15、0-7二、会计师事务所的审计意见200三、财务报表的编制基础、合并财务报表范围及变化情况200四、主要会计政策和会计估计202五、主要税收政策、缴纳的主要税种及税率256六、最近一年收购兼并情况 259七、非经常性损益明细表 261八、最近一期末主要资产情况262九、最近一期末主要债项 264十、报告期内股东权益情况 264十一、现金流量情况 266十二、财务报表附注中的期后事项、或有事项及其他重要事项267十三、报告期内主要财务指标268十四、盈利预测情况 270十五、资产评估情况 270十六、发行人历次验资情况 270第十一节第十一节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析271一、财务状况分析

16、 271二、盈利能力分析 311三、现金流量分析 358四、未来分红回报规划及分析362五、财务状况和盈利能力的未来趋势364六、或有事项及其他重要事项365七、重大会计政策或会计估计的差异或变更对公司利润影响的分析 365八、本次募集资金到位后即期回报被摊薄的相关情况分析365九、财务报告审计截止日后主要经营情况368第十二节第十二节 业务发展目标业务发展目标372一、发行当年和未来两年的发展规划372二、拟定上述计划所依据的假设条件373三、实施上述计划所面临的主要困难374四、发展计划与现有业务的关系374扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-8第十三节第十三节

17、 募集资金运用募集资金运用375一、本次募集资金运用概况 375二、本次募集资金投资项目具体介绍376三、本次募集资金投资项目的可行性383四、本次募集资金投资项目对公司经营及财务状况的影响384第十四节第十四节 股利分配政策股利分配政策386一、本公司的股利分配政策 386二、本公司实际股利分配情况387三、本次发行后的股利分配政策387四、上市后未来三年股利分配计划389五、本次发行完成前滚存利润的分配安排和已履行的决策程序392第十五节第十五节 其他重要事项其他重要事项393一、公司信息披露相关情况 393二、重大合同 393三、对外担保情况 399四、重大诉讼或仲裁事项 399第十六节

18、第十六节 董事、监事、高级管理人员及有关中介机构董事、监事、高级管理人员及有关中介机构声明声明400第十七节第十七节 备查文件备查文件409一、本招股说明书的备查文件409二、查阅地点 409三、查询时间 410扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-9重大事项提示本公司特别提请投资者注意，在作出投资决策之前，务必认真阅读本招股说明书“第四节 风险因素”的全部内容，并特别关注以下重要事项：一、股份流通限制及自愿锁定股份的承诺（一）控股股东、实际控制人林明稳股份锁定承诺（一）控股股东、实际控制人林明稳股份锁定承诺本公司控股股东、实际控制人林明稳承诺：1、自发行人股票上市之

19、日起三十六个月内，不转让或者委托他人管理已直接或间接持有的发行人股份，也不由公司回购该等股份。2、所持股票在锁定期满后两年内减持的，其减持价格不低于发行价；发行人上市后 6 个月内如公司股票连续 20 个交易日的收盘价均低于发行价，或者上市后 6 个月期末收盘价低于发行价，持有发行人股票的锁定期限自动延长至少 6个月。3、在上述两项承诺禁售期满后，本人在担任发行人董事、监事或高级管理人员的任职期间，每年转让其直接或间接持有的公司股份不得超过其持有总数的25%；在离职半年内不转让本人所直接或间接持有的公司股份。对于本人作出的前述承诺，不会因本人职务变更、离职等原因，而放弃履行承诺。4、本人将根据

20、市场情况及自身需要选择协议转让、大宗交易和竞价交易等合法方式进行减持。减持股份时，将减持数量和减持方式等信息以书面方式通知发行人，并由发行人及时予以公告，自公告之日起 3 个交易日后，实施股份减持。（二）担任公司董事、高级管理人员股东李宏庆股份锁定承诺（二）担任公司董事、高级管理人员股东李宏庆股份锁定承诺1、自发行人股票上市之日起三十六个月内，不转让或者委托他人管理已直接或间接持有的发行人股份，也不由公司回购该等股份。2、所持股票在锁定期满后两年内减持的，其减持价格不低于发行价；发行人上市后 6 个月内如公司股票连续 20 个交易日的收盘价均低于发行价，或者上市后 6 个月期末收盘价低于发行价

21、，持有发行人股票的锁定期限自动延长至少 6个月。扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-103、在上述两项承诺禁售期满后，本人在担任发行人董事、监事或高级管理人员的任职期间，每年转让其直接或间接持有的公司股份不得超过其持有总数的25%；在离职半年内不转让本人所直接或间接持有的公司股份。对于本人作出的前述承诺，不会因本人职务变更、离职等原因，而放弃履行承诺。4、本人将根据市场情况及自身需要选择协议转让、大宗交易和竞价交易等合法方式进行减持。减持股份时，将减持数量和减持方式等信息以书面方式通知发行人，并由发行人及时予以公告，自公告之日起 3 个交易日后，实施股份减持。（三）

22、担任公司董事、高级管理人员股东赵仁萍股份锁定承诺（三）担任公司董事、高级管理人员股东赵仁萍股份锁定承诺1、自发行人股票上市之日起十二个月内，不转让或者委托他人管理已直接或间接持有的发行人股份，也不由公司回购该等股份。2、所持股票在锁定期满后两年内减持的，其减持价格不低于发行价；发行人上市后 6 个月内如公司股票连续 20 个交易日的收盘价均低于发行价，或者上市后 6 个月期末收盘价低于发行价，持有发行人股票的锁定期限自动延长至少 6个月。3、在上述两项承诺禁售期满后，本人在担任发行人董事、监事或高级管理人员的任职期间，每年转让其直接或间接持有的公司股份不得超过其持有总数的25%；在离职半年内不

23、转让本人所直接或间接持有的公司股份。对于本人作出的前述承诺，不会因本人职务变更、离职等原因，而放弃履行承诺。4、本人将根据市场情况及自身需要选择协议转让、大宗交易和竞价交易等合法方式进行减持。在减持之日起 2 个交易日内，向上市公司报告并由上市公司进行公告。（四）担任公司监事股东周敏股份锁定承诺（四）担任公司监事股东周敏股份锁定承诺1、自发行人股票上市之日起十二个月内，不转让或者委托他人管理已直接或间接持有的发行人股份，也不由公司回购该等股份。2、在上述承诺禁售期满后，本人在担任发行人董事、监事或高级管理人员的任职期间，每年转让其直接或间接持有的公司股份不得超过其持有总数的25%；在离职半年内

24、不转让本人所直接或间接持有的公司股份。对于本人作出的扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-11前述承诺，不会因本人职务变更、离职等原因，而放弃履行承诺。3、本人将根据市场情况及自身需要选择协议转让、大宗交易和竞价交易等合法方式进行减持。在减持之日起 2 个交易日内，向上市公司报告并由上市公司进行公告。（五）其他股东康正植、居万年股份锁定承诺（五）其他股东康正植、居万年股份锁定承诺自发行人股票上市之日起十二个月内，不转让或者委托他人管理已直接或间接持有的发行人股份，也不由公司回购该等股份。二、稳定股价预案及相应约束措施（一）触发及停止稳定公司股价义务的具体条件（一）触发

25、及停止稳定公司股价义务的具体条件1、触发条件及程序、触发条件及程序公司首次公开发行股票并上市后三年内，如公司股票连续 20 个交易日的收盘价低于最近一期经审计的每股净资产时（以下简称“启动条件”），公司启动稳定股价的措施。若公司最近一期审计基准日后有资本公积转增股本、派送股票或现金红利、股份拆细、增发、配股或缩股等事项导致公司净资产或股份总数发生变化的，每股净资产需相应进行调整。自触发启动条件之日起 10 个交易日内，公司董事会应制定关于稳定股价的具体方案，做出决议并在 2 个交易日内发布召开股东大会的通知，提交股东大会审议。如上述关于稳定股价的具体方案涉及公司回购股票事宜，则需经出席股东大会

26、的股东所持有表决权股份总数的三分之二以上同意通过。2、停止条件、停止条件如在实施稳定股价措施的过程中，公司股价连续五个交易日高于公司最近一期经审计的每股净资产的，相关责任主体可不再继续实施稳定股价措施，原已实施的措施不再取消。（二）稳定公司股价的具体措施（二）稳定公司股价的具体措施当触发启动条件时，公司应当依照法律、法规、规范性文件、公司章程及本预案的规定，根据公司和股票市场的实际情况，以保护公司及投资者利益为原则，扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-12同时或分步骤采取以下一项或多项措施稳定股价：1、公司向社会公众回购股票公司向社会公众回购股票（1）公司向社会公众

27、回购股票的前提1）公司为稳定股价而回购股票，应当符合公司法、证券法等相关法律、法规和规范性文件的规定。2）公司向社会公众回购股票不会导致公司股权分布不符合上市条件。3）公司向社会公众回购股票不影响公司正常的生产经营。（2）回购数量和回购的资金总额公司每次回购股份数量不高于回购时公司总股本的 1%，每次用于回购股份的资金总额不超过上一个会计年度经审计归属于母公司股东净利润的 5%；公司每一年度用于回购股份的资金总额累计不得超过上一个会计年度经审计归属于母公司股东净利润的 10%。（3）回购方式公司以在证券交易所集中竞价交易、要约或符合法律、法规规定和中国证券监督管理委员会认可的其他方式向社会公众

28、股东回购股份。（4）回购价格公司回购股票的价格不高于公司最近一期经审计的每股净资产。2、控股股东、董事（独立董事除外）、控股股东、董事（独立董事除外）、高高级管理人员增持公司股票级管理人员增持公司股票公司控股股东、董事、高级管理人员应当按照公司关于稳定股价的具体方案，在符合股票交易相关规定且不会导致公司股权分布不符合上市条件的前提下，增持公司股票，具体如下：（1）增持数量和增持的资金总额控股股东以上一年度从公司取得分红为限增持公司的股票；其他董事、高级管理人员增持资金不得低于上一年度从公司取得的薪酬/津贴的 20%。扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-13（2）增持

29、价格控股股东、董事、高级管理人员增持公司股票的价格不高于公司最近一期经审计的每股净资产。（3）增持方式公司控股股东、董事、高级管理人员以在二级市场买入或符合法律、法规规定和中国证券监督管理委员会认可的其他方式增持公司股票。（三）稳定股价预案的生效及修改（三）稳定股价预案的生效及修改本预案经公司股东大会审议通过后生效，并自公司股票首次公开发行并上市之日起三年内有效。本预案的修订应经董事会审议后提交股东大会审议，且需经出席股东大会的股东所持有表决权股份总数的三分之二以上同意通过。（四）未能履行增持义务的约束措施（四）未能履行增持义务的约束措施1、责任主体、责任主体（1）接受稳定股价预案约束的责任主

30、体包括公司、公司的控股股东、董事及高级管理人员。（2）稳定股价预案中应采取稳定股价措施的董事、高级管理人员既包括在公司上市时任职的董事、高级管理人员，也包括公司上市后三年内新任职的董事、高级管理人员。公司新聘任董事和高级管理人员时，将促使新聘任的董事和高级管理人员根据稳定股价预案的规定签署相关承诺。2、约束措施、约束措施如启动条件满足时，公司、公司的控股股东、董事及高级管理人员未能按照稳定股价预案的规定履行稳定股价的义务，将接受以下约束措施：（1）如公司、公司的控股股东、董事及高级管理人员未按照稳定股价预案的规定履行稳定股价的义务，相关责任主体将在公司股东大会及中国证券监督管理委员会指定的披露

31、媒体上公开说明未履行承诺的具体原因并向公司股东和社会公众投资者道歉。扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-14（2）公司的控股股东未履行稳定股价义务的，则公司不得向其发放股利，且其持有的公司股份（包括直接或间接持有，下同）不得转让，直至其按照稳定股价预案的规定采取稳定股价的措施并实施完毕。（3）公司的董事、高级管理人员未履行稳定股价义务的，公司将停止向其发放薪酬/津贴，且其持有的公司股份不得转让，直至其按照稳定股价预案的规定采取稳定股价的措施并实施完毕。三、持股 5%以上股份股东的持股及减持意向控股股东、实际控制人林明稳承诺：本人自发行人股票上市之日起三十六个月内，不

32、转让或者委托他人管理已直接或间接持有的发行人股份，也不由公司回购该等股份。所持股票在锁定期满后两年内减持的，其减持价格不低于发行价；发行人上市后 6 个月内如公司股票连续 20 个交易日的收盘价均低于发行价，或者上市后 6 个月期末收盘价低于发行价，持有发行人股票的锁定期限自动延长至少 6 个月。减持股份时，将减持数量和减持方式等信息以书面方式通知发行人，并由发行人及时予以公告，自公告之日起 3 个交易日后，实施股份减持。持股 5%以上股份股东李宏庆承诺：本人自发行人股票上市之日起三十六个月内，不转让或者委托他人管理已直接或间接持有的发行人股份，也不由公司回购该等股份。所持股票在锁定期满后两年

33、内减持的，其减持价格不低于发行价；发行人上市后 6 个月内如公司股票连续 20 个交易日的收盘价均低于发行价，或者上市后 6 个月期末收盘价低于发行价，持有发行人股票的锁定期限自动延长至少 6 个月。减持股份时，将减持数量和减持方式等信息以书面方式通知发行人，并由发行人及时予以公告，自公告之日起 3 个交易日后，实施股份减持。四、关于填补被摊薄即期回报措施的承诺公司在本次股票发行并上市后将充分保护中小投资者的利益，采用多种措施降低即期回报被摊薄的风险，促进公司业务健康、良好的发展，具体填补措施承诺如下：扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-15（一）填补被摊薄即期回报

34、措施（一）填补被摊薄即期回报措施1、保证募集资金规范使用、保证募集资金规范使用本次发行募集资金到账后，公司将开设募集资金专项账户，并与开户行、保荐机构签订募集资金三方监管协议，确保募集资金专款专用。同时，公司将严格遵守资金管理制度和募集资金使用管理办法的规定，在进行募集资金项目投资时，履行资金支出审批手续，明确各控制环节的相关责任，按项目计划申请、审批、使用募集资金。2、积极实施募集资金投资项目、积极实施募集资金投资项目公司本次发行股票募集资金投资于“年产 25 万顶帐篷生产线技术改造项目”、“年产 35 万条睡袋生产线技术改造项目”、“户外用品研发中心技术改造项目”、“扬州金泉旅游用品股份有

35、限公司物流仓储仓库建设项目”，公司已充分做好了募集资金投资项目前期的可行性研究工作，对募集资金投资项目所涉及行业及产品进行了深入的了解和分析，最终拟定了项目规划。本次募集资金到位后，公司将积极推进募集资金投资项目实施，争取募集资金投资项目早日投产或实施完成。3、进一步完善公司治理，为企业发展提供有效的制度保障、进一步完善公司治理，为企业发展提供有效的制度保障公司将严格遵循公司法、证券法等法律、法规和规范性文件的要求，不断完善公司的治理结构，确保股东能够充分行使权利，确保董事会能够按照法律、法规和公司章程的规定行使职权，做出决策；确保独立董事能够认真履行职责，维护公司整体利益，尤其是中小股东的合

36、法权益；确保监事会能够独立有效地行使对董事、总经理和其他高级管理人员及公司财务的监督权和检查权，为公司发展提供制度保障。4、完善利润分配制度、完善利润分配制度公司制定了利润分配制度，明确了公司利润分配的具体条件、比例、分配形式等，完善了公司利润分配尤其是现金分红的决策程序和机制。本次股票公开发行后，公司将依据相关法律规定，严格执行现金分红的相关制度和股东分红回报规划，保障投资者的权益。扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-165、提高运营效率，降低运营成本、提高运营效率，降低运营成本公司将进一步完善对生产、研发、销售等部门的管理，通过优化资源配置、增加自动化设备、完善

37、业务流程等手段，充分挖掘公司内部潜能，提升各部门的运作效率。未来公司还将合理运用融资渠道控制公司资金成本，同时加强成本管理并强化预算执行监督，有效地控制公司经营风险，提升经营效率和营运能力。（二）相关主体关于填补被摊薄即期回报措施的承诺（二）相关主体关于填补被摊薄即期回报措施的承诺1、公司控股股东、实际控制人林明稳承诺、公司控股股东、实际控制人林明稳承诺（1）承诺不无偿或以不公平条件向其他单位或者个人输送利益，也不采用其他方式损害发行人利益。（2）承诺对董事和高级管理人员的职务消费行为进行约束。（3）承诺不动用公司资产从事与其履行职责无关的投资、消费活动。（4）承诺由董事会或薪酬委员会制定的薪

38、酬制度与公司填补回报措施的执行情况相挂钩。（5）承诺拟公布的公司股权激励的行权条件与公司填补回报措施的执行情况相挂钩。（6）承诺不越权干预公司经营管理活动，不侵占公司利益。（7）承诺依法行使法律、法规及规范性文件规定的实际控制人权利，不损害公司及其股东的合法权益。本承诺出具日后至公司完成首次公开发行股票并上市前，若中国证监会或证券交易所对首发上市摊薄即期回报有关事项作出新的规定或要求的，本人承诺届时将按照前述最新规定或要求出具补充承诺。如本人违反上述承诺或拒不履行上述承诺，本人应在股东大会及中国证监会指定报刊公开作出解释并道歉；如本人违反上述承诺给公司或者股东造成损失的，本人将依法承担补偿责任

39、。2、公司董事、高级管理人员关于填补公司董事、高级管理人员关于填补被被摊薄即期回报措施的承诺如下：摊薄即期回报措施的承诺如下：（1）承诺不无偿或以不公平条件向其他单位或者个人输送利益，也不采用扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-17其他方式损害公司利益；（2）承诺对董事和高级管理人员的职务消费行为进行约束；（3）承诺不动用公司资产从事与其履行职责无关的投资、消费活动；（4）承诺由董事会或薪酬委员会制定的薪酬制度与公司填补回报措施的执行情况相挂钩；（5）承诺拟公布的公司股权激励的行权条件与公司填补回报措施的执行情况相挂钩。本承诺出具日后至公司完成首次公开发行股票并上市

40、前，若中国证监会或证券交易所对首发上市摊薄即期回报有关事项作出新的规定或要求的，本人承诺届时将按照前述最新规定或要求出具补充承诺。如本人违反上述承诺或拒不履行上述承诺，本人应在股东大会及中国证监会指定报刊公开作出解释并道歉；如本人违反上述承诺给公司或者股东造成损失的，本人将依法承担补偿责任。五、关于招股说明书不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏的承诺（一）发行人承诺（一）发行人承诺1、招股说明书所载之内容不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏之情形，且公司对招股说明书所载之内容真实性、准确性、完整性承担相应的法律责任。2、若证券监督管理部门或其他有权部门认定招股说明书所载之内容存在虚假记载、误

41、导性陈述或者重大遗漏之情形，且该等情形对判断公司是否符合法律规定的发行条件构成重大且实质影响的，则公司承诺将按如下方式依法回购公司首次公开发行的全部新股：（1）若上述情形发生于公司首次公开发行的新股已完成发行但未上市交易之阶段内，则在证券监督管理部门或其他有权部门认定上述情形之日起 10 个工作日内，公司即启动将公开发行新股的募集资金并加算同期银行存款利息返还给网下配售对象及网上发行对象的工作；扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-18（2）若上述情形发生于公司首次公开发行的新股已完成上市交易之后，则公司将于上述情形认定之日起 20 个交易日内，启动按照发行价格或证券

42、监督管理部门认可的其他价格通过证券交易所交易系统回购公司首次公开发行的全部新股的工作。3、若招股说明书所载之内容存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，致使投资者在证券交易中遭受损失的，则公司将依法赔偿投资者损失。有权获得赔偿的投资者资格、投资者损失的范围认定、赔偿主体之间的责任划分和免责事由按照证券法和最高人民法院关于审理证券市场因虚假陈述引发的民事赔偿案件的若干规定等相关法律法规的规定执行，如相关法律法规相应修订，则按彼时有效的法律法规执行。（二）控股股东、实际控制人林明稳承诺（二）控股股东、实际控制人林明稳承诺1、招股说明书所载之内容不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏之情形，本人对招股说

43、明书所载之内容真实性、准确性、完整性承担相应的法律责任。2、若证券监督管理部门或其他有权部门认定招股说明书所载之内容存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏之情形，且该等情形对判断公司是否符合法律规定的发行条件构成重大且实质影响的，则本人承诺将督促公司按如下方式依法回购首次公开发行的全部新股：（1）若上述情形发生于公司首次公开发行的新股已完成发行但未上市交易之阶段内，则在证券监督管理部门或其他有权部门认定上述情形之日起 10 个工作日内，本人即督促公司启动将公开发行新股的募集资金并加算同期银行存款利息返还给网下配售对象及网上发行对象的工作；（2）若上述情形发生于公司首次公开发行的新股已完成上市交易

44、之后，则本人将督促公司于上述情形认定之日起 20 个交易日内，启动按照发行价格或证券监督管理部门认可的其他价格通过证券交易所交易系统回购公司首次公开发行的全部新股的工作。3、若招股说明书所载之内容存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，致使投资者在证券交易中遭受损失的，则本人将依法赔偿投资者损失。有权获得扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-19赔偿的投资者资格、投资者损失的范围认定、赔偿主体之间的责任划分和免责事由按照证券法和最高人民法院关于审理证券市场因虚假陈述引发的民事赔偿案件的若干规定等相关法律法规的规定执行，如相关法律法规相应修订，则按彼时有效的法律法规执行。

45、（三）公司董事、监事和高级管理人员承诺（三）公司董事、监事和高级管理人员承诺1、招股说明书所载之内容不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏之情形，本人对招股说明书所载之内容真实性、准确性、完整性承担相应的法律责任。2、若招股说明书有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，给投资者造成损失的，本人将依法承担赔偿责任。具体承诺如下：（1）证券监督管理部门或其他有权部门认定招股说明书存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，且本人因此承担责任的，本人在收到该等认定书面通知后 10 个工作日内，将启动赔偿投资者损失的相关工作；（2）有权获得赔偿的投资者资格、投资者损失的范围认定、赔偿主体之间的责任划分和免责事由按

46、照证券法、最高人民法院关于审理证券市场因虚假陈述引发的民事赔偿案件的若干规定等相关法律法规的规定执行，如相关法律法规相应修订，则按彼时有效的法律法规执行。（四）本次发行相关中介机构承诺（四）本次发行相关中介机构承诺发行人保荐机构国金证券股份有限公司承诺：因本公司为扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票并上市制作、出具的文件有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，给投资者造成损失的，将先行赔偿投资者损失。发行人律师上海仁盈律师事务所承诺：因本所为扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票并上市制作、出具的文件有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，给投资者造成损失的，将依法赔偿投资者损失。发行人

47、会计师大华会计师事务所（特殊普通合伙）承诺：如因本所为发行人本次发行制作、出具的大华审字20210013859 号、大华审字2022003045 号、大华审字20220017796 号审计报告、大华核字20220012129 号、大华核字扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-2020220013615 号审阅报告、大华核字2021008554 号、大华核字2022002165号、大华核字20220011555 号内部控制鉴证报告、大华核字2021008552 号、大华核字2022002166 号、大华核字20220011557 号非经常性损益鉴证报告、大华核字2021

48、008553 号、大华核字2022002164 号、大华核字20220011556号主要税种纳税情况说明的鉴证报告、大华核字2021008551 号、大华核字2022002163 号、大华核字20220011554 号申报财务报表与原始财务报表差异比较表的鉴证报告、大华核字20210010028 号历次验资复核报告、大华核字20210010027 号 前 期 会 计 差 错 更 正 专 项 说 明 的 审 核 报 告 及 大 华 验 字2020000226 号验资报告等文件有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，给投资者造成损失的，在该等事实被中国证券监督管理委员会、证券交易所或司法机关等有权机关

49、作出最终认定后，本所将依法按照相关监管机构或司法机关认定的金额赔偿投资者损失，如能证明无过错的除外。发行人资产评估机构上海东洲资产评估有限公司承诺：因本机构为扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票并上市制作、出具的文件有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，给投资者造成损失的，将依法赔偿投资者损失。六、未履行公开承诺事项的约束措施（一）发行人承诺（一）发行人承诺1、公司将严格履行其在首次公开发行股票并上市过程中所作出的全部公开承诺事项中的各项义务和责任。2、若公司未能完全且有效地履行承诺事项中的各项义务或责任，则承诺将采取以下措施予以约束：（1）自公司完全消除其未履行相关承诺事项所有不利影响

50、之日起 12 个月的期间内，公司将不得公开发行证券，包括但不限于股票、公司债券、可转换的公司债券及证券监督管理部门认可的其他品种等；（2）自公司未完全消除其未履行相关承诺事项所有不利影响之前，公司不得以任何形式向董事、监事、高级管理人员增加薪资或津贴；（3）如果因公司未履行相关承诺事项，致使投资者在证券交易中遭受损失的，公司将依法向投资者赔偿损失；扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-21（4）在股东大会及中国证监会指定的信息披露媒体上公开说明未履行的具体原因并向股东和社会公众投资者道歉。（二）控股股东、实际控制人林明稳承诺（二）控股股东、实际控制人林明稳承诺1、本人

51、将严格履行本人在公司首次公开发行股票并上市过程中所作出的全部公开承诺事项中的各项义务和责任。2、若本人未能完全且有效地履行前述承诺事项中的各项义务或责任，则本人承诺将采取以下各项措施予以约束：（1）所持公司股票的锁定期自动延长至本人完全消除未履行相关承诺事项所有不利影响之日；（2）在完全消除未履行相关承诺事项所致所有不利影响之前，本人将不以任何方式要求公司增加薪资或津贴；（3）在完全消除未履行相关承诺事项所致所有不利影响之前，本人暂不领取应享有的分红；（4）在股东大会及中国证监会指定的信息披露媒体上公开说明未履行的具体原因并向股东和社会公众投资者道歉。（三）公司董事、监事和高级管理人员承诺（三

52、）公司董事、监事和高级管理人员承诺1、本人将严格履行本人在公司首次公开发行股票并上市过程中所作出的全部公开承诺事项中的各项义务和责任。2、若本人未能完全且有效地履行前述承诺事项中的各项义务或责任，则本人承诺将采取以下各项措施予以约束：（1）所持公司股票的锁定期自动延长至本人完全消除未履行相关承诺事项所有不利影响之日（如适用）；（2）在完全消除未履行相关承诺事项所致所有不利影响之前，本人将不以任何方式要求公司增加薪资或津贴；（3）在完全消除未履行相关承诺事项所致所有不利影响之前，本人暂不领取应享有的分红（如适用）；扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-22（4）在股东大

53、会及中国证监会指定的信息披露媒体上公开说明未履行的具体原因并向股东和社会公众投资者道歉。七、关于发行人股东信息的专项承诺公司根据监管规则适用指引关于申请首发上市企业股东信息披露的相关要求，对公司股东信息披露事项承诺如下：（1）公司已在招股说明书中真实、准确、完整的披露了股东信息。（2）公司历史沿革中不存在股权代持、委托持股等情形，不存在股权争议或潜在纠纷等情形。（3）公司不存在法律法规规定禁止持股的主体直接或间接持有发行人股份的情形。（4）本次发行的中介机构或其负责人、高级管理人员、经办人员不存在直接或间接持有公司股份的情形。（5）公司不存在以发行人股权进行不当利益输送情形。（6）若公司违反上

54、述承诺，将承担由此产生的一切法律后果。八、发行人利润分配方案关于公司利润分配的相关内容，请参见本招股说明书“第十四节 股利分配政策”。九、本公司特别提醒投资者注意“风险因素”中的下列风险（一）宏观经济波动风险（一）宏观经济波动风险公司主要产品为帐篷、睡袋、户外服装、背包等户外用品，属于消费类产品，消费类产品与宏观经济状况、居民收入水平、户外用品行业发展情况有较强的关联关系。近年来，国内外户外运动市场整体发展形势良好，带来发行人业绩的增长，如果未来宏观经济情况发生较大波动，带来户外用品行业的发展波动，公司经营发展将可能受到较大的影响。扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10

55、-23（二）行业竞争加剧的风险（二）行业竞争加剧的风险公司属于户外用品行业，随着全球户外用品市场的发展，国内外户外用品企业均不断大力拓展各自产品市场，户外用品行业市场竞争激烈。如果公司产品不能保持持续的创新、较高的质量标准、稳定的产品品质，公司的市场份额将受到竞争对手的侵蚀。市场竞争加剧将导致公司营业收入下滑，从而影响公司盈利能力。（三）国际贸易政策波动的风险（三）国际贸易政策波动的风险报告期内，公司主营业务中外销收入金额占各期主营业务收入的比例超过90%。2018 年至今美国对进口自中国的部分商品加征关税，报告期内发行人出口至美国的部分产品在加征关税名单中。公司整体经营业绩未因美国加征关税政

56、策受到重大影响。若未来中美贸易摩擦加剧，将对公司出口业务产生不利影响。同时，如果未来公司其他主要客户所在国家或地区的贸易政策发生重大不利变化，可能会对公司相应出口业务造成不利影响，进而影响公司整体经营业绩。（四）汇率波动的风险（四）汇率波动的风险报告期内，公司的出口业务主要以美元结算，人民币与美元的汇率波动将对发行人的经营业绩产生影响。人民币升值可能给公司造成汇兑损失，并降低公司出口产品的价格竞争力；人民币贬值可能给公司带来汇兑收益，同时在一定程度上提升发行人出口产品的价格竞争力。报告期内，发行人汇兑收益金额分别为 426.20 万元、-2,131.63 万元、-480.70万元和 1,756

57、.25 万元。2020 年人民币呈升值趋势，尤其是下半年，人民币呈现持续单边升值的趋势，使发行人遭受一定汇兑损失，未来如果人民币汇率波动幅度增大，将对公司的经营业绩造成一定的影响。（五）原材料价格波动的风险（五）原材料价格波动的风险公司生产所需主要原材料包括面料（尼龙、涤纶、维尼纶等）、填充物（羽绒、中空棉等）等。报告期内原材料占公司营业成本的比重较高，原材料采购价格的波动对公司经营业绩的影响较大。公司主要原材料价格受国际经济形势、进扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-24出口政策、供求关系等多方面因素影响，呈现一定幅度的波动。如果主要原材料价格未来出现大幅上升或持

58、续剧烈波动，将对公司的经营业绩产生不利影响。十、财务报告审计截止日后的主要经营状况十、财务报告审计截止日后的主要经营状况（一）财务报告审计截止日后主要经营情况（一）财务报告审计截止日后主要经营情况本招股说明书所引用财务数据的审计截止日为 2022 年 6 月 30 日。财务报告审计截止日至本招股说明书签署日，公司的经营模式未发生重大变化，主要客户、供应商的构成未发生重大变化，主要实施合同未发生重大变化。针对财务报告审计截止日后的主要财务信息及经营状况，详见本招股说明书“第十一节 管理层讨论与分析”之“九、财务报告审计截止日后主要经营情况”。相关财务信息未经审计，大华会计师事务所（特殊普通合伙）

59、对公司 2022 年 9月 30 日的合并及母公司资产负债表，2022 年 1-9 月、2022 年 7-9 月的合并及母公司利润表、合并及母公司现金流量表以及 2022 年 1-9 月相关财务报表附注进行了审阅，并出具了大华核字20220013615 号审阅报告。（二）公司（二）公司 2022 年年 7-9 月及月及 1-9 月业绩情况月业绩情况2022 年 7-9 月及 1-9 月，业绩及同比变动如下：单位：万元项目项目2022 年年 7-9 月月2021年年7-9月月2022 年年 7-9 月月较较 2021 年年 7-9月变动比例月变动比例2022 年年 1-9 月月2021 年年 1

60、-9 月月2022 年年 1-9 月月较较 2021 年年 1-9月变动比例月变动比例营业收入28,680.9718,796.5252.59%86,057.1055,721.4854.44%归属于母公司所有者的净利润9,008.422,978.65202.43%21,008.457,191.60192.12%扣除非经常性损益后归属于母公司所有者的净利润8,993.872,948.06205.08%20,822.947,133.61191.90%2022 年 7-9 月，公司营业收入为 28,680.97 万元，较上年同期增长 52.59%；2022 年 1-9 月，公司营业收入为 86,057

61、.10 万元，较上年同期增长 54.44%，营业收入规模均呈大幅增长态势。2022 年 7-9 月，公司归属于母公司所有者的净利润为 9,008.42 万元，较上年同期增长 202.43%；扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润为 8,993.87 万元，较上年同期增长 205.08%；2022 年 1-9 月，公司归属于母公司所有者的净利润为 21,008.45 万元，较上年同期增长 192.12%；扣扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-25除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润为 20,822.94 万元，较上年同期增长 191.90%，主要系户外市场持续

62、火爆，公司户外装备类如帐篷、睡袋等产品与户外行业变化趋势相关性较强，公司产品销售收入持续实现大幅增长，规模效应使得公司净利润也大幅增加。（三）公司（三）公司 2022 年全年业绩预计情况年全年业绩预计情况基于目前的经营状况、市场环境及在手订单，经初步测算，公司预计 2022年全年的经营业绩情况如下：单位：万元项目项目2022年度（预计）年度（预计）2021年度年度变动比例变动比例营业收入105,000-116,00077,566.5435.37%-49.55%归属于母公司所有者的净利润23,500-27,50010,108.65132.47%-172.04%扣非后归属于母公司所有者的净利润23

63、,100-27,1009,623.40140.04%-181.61%2022 年全年，公司业绩预计增长较快。公司预计 2022 年全年可实现营业收入 105,000 万元至 116,000 万元，与上年同期相比变动幅度为 35.37%至 49.55%；预计 2022 年全年可实现净利润 23,500 万元至 27,500 万元，与上年同期相比变动幅度为 132.47%至 172.04%；预计 2022 年全年可实现扣除非经常性损益后的净利润23,100万元至27,100万元，与上年同期相比变动幅度为140.04%至181.61%。上述 2022 年全年业绩预计中的相关财务数据为公司初步测算结果

64、，未经审计或审阅，不代表公司所做的盈利预测或业绩承诺。扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-26第一节 释义本招股说明书中，除非文中另有说明，下列简称和术语具有如下含义：本公司、公司、金泉股份、金泉旅游、发行人指扬州金泉旅游用品股份有限公司金泉有限指扬州金泉旅游用品有限公司越南金泉指公司全资子公司：Jinquan Vietnam Travelling Goods Co.,Ltd、金泉（越南）旅游用品有限公司香港金泉指公司全资子公司：Jinquan（HK）Travelling Goods Limited、金泉（香港）旅游用品有限公司PEAK 公司指公司全资孙公司：Pea

65、k Outdoor Co.,Ltd，由 Obs Quang NamCo.,Ltd 更名而来广南 OBS指Obs Quang Nam Co.,Ltd，PEAK 公司更名前的公司江苏飞耐时指公司的合营公司：江苏飞耐时户外用品有限公司瑞德户外指公司的参股公司：江苏瑞德户外用品有限公司，江苏瑞德户外用品有限公司已于 2021 年 9 月 24 日注销Fenix 集团指公司主要客户：Fenix Outdoor International AG 及其关联公司VF 集团指公司主要客户：VF Corporation 及其关联公司Newell 集团指公司主要客户：Newell Brands Inc.及其关联公司

66、苏奥传感指江苏奥力威传感高科股份有限公司扬州嘉和指扬州市嘉和旅游用品有限公司扬州博扬指扬州博扬纺丝棉有限公司扬州润益指扬州市润益汽车配件有限公司扬州金麦指扬州金麦服装辅料有限公司邗江凡品指邗江区凡品塑料包装加工厂林立绣花厂指邗江区林立绣花厂镇江蓝深指镇江蓝深包装有限公司中国证监会指中国证券监督管理委员会公司章程指扬州金泉旅游用品股份有限公司章程公司章程（草案）指扬州金泉旅游用品股份有限公司章程（草案），在公司首次公开发行股票上市后自动生效公司法指中华人民共和国公司法证券法指中华人民共和国证券法元、万元指人民币元、万元A 股最近三年及一期指境内上市人民币普通股本次发行指扬州金泉旅游用品股份有限公

67、司在中国境内首次公开发行人民币普通股股票报告期/指2019 年度、2020 年度、2021 年度以及 2022 年 1-6 月扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-27本招股说明书指扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书保荐人/保荐机构/主承销商/国金证券指国金证券股份有限公司发行人律师指上海仁盈律师事务所发行人会计师指大华会计师事务所（特殊普通合伙）发行人资产评估机构指上海东洲资产评估有限公司OEM指OEM 是 Original Equipment Manufacturer（原始设备制造商）的缩写，是指一种代工生产方式，制造厂商依据品牌商提供的产品样

68、式生产制造产品，并销售给品牌商的业务模式。ODM指ODM 是 Original Design Manufacturer（自主设计制造商）的缩写，它是指制造厂商除了制造加工外，增加了设计环节，承担部分设计任务，生产制造产品并销售给品牌商的业务模式。打版指根据产品创意，先通过计算机设计相应产品结构，制作产品裁剪版型，然后打印在纸张上，后续生产人员根据纸张版型裁剪相应布料。绗缝指用长针缝制有夹层的纺织物，使里面的填充物固定。GST 标准工时系统指专门为缝制品行业设计的一套预定动作时间分析系统，该系统采用预定手法对作业过程进行动作分析及时间研究，主要为企业制定作业标准动作和标准工时。本招股说明书中部分

69、合计数或各相关数据直接相加之和在尾数上如果存在差异，系四舍五入所致。扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-28第二节 概览本概览仅对招股说明书全文做扼要提示。投资者作出投资决策前，应认真阅读招股说明书全文。一、发行人及其控股股东、实际控制人简介（一）发行人简介（一）发行人简介注册中文名称：扬州金泉旅游用品股份有限公司注册英文名称：Yangzhou Jinquan Travelling Goods Co.,Ltd.注册资本：5,025.00 万元法定代表人：林明稳成立日期：1998 年 2 月 12 日整体变更设立日期：2020 年 5 月 19 日住所：扬州市邗江区杨

70、寿镇宝女村内办公地址：扬州市邗江区杨寿镇回归路 63 号经营范围：生产销售帐篷、睡袋、背包、服装、鞋帽、腰带、炉具、餐具等户外用品；复合面料研发和生产；自营和代理各类商品及技术的进出口业务（国家限制或禁止企业进出口的商品和技术除外）。（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）（二）发行人控股股东及实际控制人简介（二）发行人控股股东及实际控制人简介本公司的控股股东及实际控制人为林明稳，持有金泉旅游 54.97%股份。报告期内，公司控股股东和实际控制人未发生变化。林明稳具体情况见本招股说明书之“第八节 董事、监事、高级管理人员与核心技术人员”之“一、董事、监事、高级管理人员与核心技术

71、人员简介”之“（一）董事会成员”。二、发行人主营业务概述公司主要从事户外用品的研发、设计、生产和销售，公司主要产品为帐篷、睡袋、户外服装、背包等户外用品。扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-29公司主要以 ODM/OEM 的模式为全球客户提供高品质户外用品。公司主要客户关联的集团有 Newell Brands Inc.（纳斯达克主板上市）、VF Corporation（纽约证券交易所主板上市）、Fenix Outdoor International AG（瑞典斯德哥尔摩证券交易所上市）、Oberalp Group、Bergans FritidAS、Mont Bell

72、 Co.,Ltd.、RecreationalEquipment,Inc、Spotlight Group Holdings Pty Ltd、Klattermusen AB、BystronicAG（瑞士证券交易所上市）、Equip Outdoor Technologies UK Ltd、Elevenate AB、The Warehouse Group Limited（新西兰证券交易所主板上市）、Camp Spa、HelsportA/S 等国际知名企业，客户旗下主要品牌有 Coleman（科勒曼）、The North Face（北面）、Fjallraven（瑞典北极狐）、Salewa（沙乐华）、Be

73、rgans（博根斯）、Mont-bell（梦倍路）、REI（安伊艾）、Mountain Designs、Klattermusen（攀山鼠）、Mammut（猛犸象）、Rab（睿坡）、Elevenate、Torpedo7、Camp（坎普）、Helsport 等。公司产品 90%以上出口至欧洲、北美等境外国家和地区，公司与上述国际知名户外用品企业建立了长期稳定的合作关系，积累了优质的全球客户资源。三、发行人的主要财务数据及主要财务指标根据大华会计师事务所（特殊普通合伙）出具的审计报告（大华审字20220017796 号），公司报告期内的主要财务数据如下：（一）报告期内主要财务数据（一）报告期内主要财

74、务数据1、合并资产负债表主要数据、合并资产负债表主要数据单位：万元项目项目2022 年年6 月月 30 日日2021 年年12 月月 31 日日2020 年年12 月月 31 日日2019 年年12 月月 31 日日资产总计79,156.7066,368.4050,284.0152,414.71负债合计19,490.3019,039.9113,001.9815,512.61所有者权益合计59,666.4047,328.4937,282.0336,902.10其中：归属于母公司所有者权益合计59,666.4047,328.4937,282.0336,902.102、合并利润表主要数据、合并利润表

75、主要数据单位：万元项目项目2022 年年 1-6 月月2021 年度年度2020 年度年度2019 年度年度营业收入57,376.1377,566.5459,697.4059,561.78扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-30项目项目2022 年年 1-6 月月2021 年度年度2020 年度年度2019 年度年度营业利润13,074.1011,081.506,707.779,285.97利润总额13,078.2711,203.906,714.829,304.92净利润12,000.0310,108.655,951.878,274.19其中：归属于母公司所有者的净

76、利润12,000.0310,108.655,951.878,274.193、合并现金流量表主要数据、合并现金流量表主要数据单位：万元项目项目2022 年年 1-6 月月2021 年度年度2020 年度年度2019 年度年度经营活动产生的现金流量净额6,291.242,051.315,733.117,450.34投资活动产生的现金流量净额-731.25233.60-2,568.074,572.15筹资活动产生的现金流量净额-25.86-792.04-10,169.75-1,369.24现金及现金等价物净增加额6,301.521,426.60-7,553.6310,819.98（二）报告期内主要财

77、务指标（二）报告期内主要财务指标财务指标财务指标2022 年年6 月月 30 日日2021 年年12 月月 31 日日2020 年年12 月月 31 日日2019 年年12 月月 31 日日流动比率（倍）3.342.772.752.55速动比率（倍）2.441.681.681.82资产负债率（母公司）25.67%28.34%22.71%28.13%无形资产（土地使用权、采矿权除外）占净资产的比例0.19%0.27%-归属于发行人股东的每股净资产（元）11.879.427.427.34财务指标财务指标2022 年年 1-6 月月2021 年度年度2020 年度年度2019 年度年度应收账款周转率

78、（次/年）6.097.909.849.53存货周转率（次/年）4.453.563.773.93息税折旧摊销前利润（万元）13,717.7012,411.247,941.0910,293.62归属于发行人股东的净利润（万元）12,000.0310,108.655,951.878,274.19归属于发行人股东扣除非经常性损益后的净利润（万元）11,829.079,623.405,794.118,189.43利息保障倍数（倍）9,797.19653.90237.214,284.14每股经营活动产生的净现金流量（元）1.250.411.141.48每股净现金流量（元）1.250.28-1.502.15

79、扣除非经常性损益前基本每股收益（元）2.392.011.181.65扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-31扣除非经常性损益前稀释每股收益（元）2.392.011.181.65扣除非经常性损益后基本每股收益（元）2.351.921.151.63扣除非经常性损益后稀释每股收益（元）2.351.921.151.63扣除非经常性损益前加权平均净资产收益率22.50%23.88%14.93%21.71%扣除非经常性损益后加权平均净资产收益率22.18%22.73%14.53%21.49%四、本次发行情况（一）本次发行概况（一）本次发行概况股票种类人民币普通股（A 股）每股面

80、值1.00 元发行股数及占发行后总股本的比例1,675.00 万股，占发行后总股本的比例为 25%每股发行价格31.04 元发行方式本次发行采用网上向持有上海市场非限售 A 股股份和非限售存托凭证一定市值的社会公众投资者直接定价发行的方式进行，不进行网下询价和配售发行对象本次发行对象为在中国证券登记结算有限责任公司上海分公司开设人民币普通股（A 股）股东账户的自然人、法人及其他机构（中国法律、行政法规、所适用的其他规范性文件及公司须遵守的其他监管要求所禁止者除外）承销方式由主承销商以余额包销方式承销（二）本次发行后的股权结构（二）本次发行后的股权结构本次发行股份数量为1,675.00万股。按照

81、发行股份数量为1,675.00万股计算，本次发行后的股权结构如下：股东结构股东结构持股数（万股）持股数（万股）持股比例（持股比例（%）林明稳2,762.2041.227李宏庆2,237.8033.400康正植10.000.149赵仁萍5.000.075周敏5.000.075居万年5.000.075社会公众股东1,675.0025.000合计合计6,700.00100.000扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-32五、募集资金用途本次募集资金在扣除发行费用后将按轻重缓急投资于以下项目：序号序号项目名称项目名称投资金额（万元投资金额（万元）拟投入募集资金拟投入募集资金（

82、万元万元）1年产 25 万顶帐篷生产线技术改造项目9,308.029,308.022年产 35 万条睡袋生产线技术改造项目9,774.219,774.213户外用品研发中心技术改造项目5,992.505,992.504扬州金泉旅游用品股份有限公司物流仓储仓库建设项目7,136.437,136.435补充流动资金9,000.009,000.00合计合计41,211.1641,211.16募集资金到位前，公司可根据各项目的实际建设需要以自有资金或银行贷款垫付上述项目款项，募集资金到位后酌情置换前期垫付款项。如募集资金在扣除发行费用后的净额低于上述项目的募集资金使用计划，不足部分由公司自筹解决或根据

83、募集资金拟投资项目的轻重缓急予以取舍；如有剩余，则用于与主营业务相关的生产经营活动。若实际募集资金超出上述项目的投资资金需求，超出部分将用于补充公司流动资金或其他项目投入。有关本次发行募集资金投资项目的详细情况请参见招股说明书“第十三节募集资金运用”相关内容。扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-33第三节 本次发行概况一、本次发行的基本情况股票种类：人民币普通股（A 股）每股面值：1.00 元发行股数、占发行后总股本的比例：1,675.00 万股，占发行后总股本的比例为 25%每股发行价：31.04 元发行市盈率：21.61 倍（每股收益按照 2021 年度经审计的

84、扣除非经常性损益前后孰低的净利润除以发行后总股本计算）发行前每股净资产：11.87 元（按照 2022 年 6 月 30 日经审计的归属于母公司净资产除以本次发行前总股本计算）发行后每股净资产：15.06 元（按照 2022 年 6 月 30 日经审计的归属于母公司净资产与本次发行募集资金净额之和除以本次发行后总股本计算）发行市净率：2.06 倍（按每股发行价格除以本次发行后每股净资产计算）发行方式：本次发行采用网上向持有上海市场非限售 A 股股份和非限售存托凭证一定市值的社会公众投资者直接定价发行的方式进行，不进行网下询价和配售发行对象：本次发行对象为在中国证券登记结算有限责任公司上海分公司

85、开设人民币普通股（A 股）股东账户的自然人、法人及其他机构（中国法律、行政法规、所适用的其他规范性文件及公司须遵守的其他监管要求所禁止者除外）承销方式：由主承销商以余额包销方式承销预计募集资金总额：51,992.00 万元预计募集资金净额：41,211.16 万元发行费用概算（不含增值税）：共 10,780.84 万元；其中：1、保荐承销费用：7,514.69 万元2、审计验资费用：1,986.79 万元3、律师费用：795.85 万元4、用于本次发行的信息披露费用：443.40 万元5、发行手续费及材料制作费用：40.12 万元（前述合计数与各分项数值之和尾数不符系四舍五入所致。）二、本次发

86、行有关机构（一）发行人：扬州金泉旅游用品股份有限公司（一）发行人：扬州金泉旅游用品股份有限公司法定代表人：林明稳办公地址：扬州市邗江区杨寿镇回归路 63 号电话：扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-34传真：联系人：赵仁萍（二）保荐人（主承销商）：国金证券股份有限公司（二）保荐人（主承销商）：国金证券股份有限公司法定代表人：冉云办公地址：上海市浦东新区芳甸路 1088 号紫竹国际大厦 23 楼电话：传真：保荐代表人：丁峰、周刘桥项目协办人：付泽胜项目经办人：黄勇博、李

87、嵩、孔葭、水搏石（三）发行人律师：上海仁盈律师事务所（三）发行人律师：上海仁盈律师事务所负责人：张晏维办公地址：上海市徐汇区田林路 487 号 20 号楼 705 室电话：传真：经办律师：张晏维、方冰清（四）发行人审计机构：大华会计师事务所（特殊普通合伙）（四）发行人审计机构：大华会计师事务所（特殊普通合伙）负责人：梁春办公地址：北京市海淀区西四环中路 16 号院 7 号楼 1101电话：传真：-558786经办注册会计师：姜纯友、陈益龙（五）资产评估机构：上海东洲资产评估有限公司（五）资产评估机构

88、：上海东洲资产评估有限公司法定代表人：王小敏扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-35办公地址：上海市延安西路 889 号 19 楼电话：传真：经办资产评估师：朱淋云、谢立斌（六）股票登记机构：中国证券登记结算有限责任公司上海分公司（六）股票登记机构：中国证券登记结算有限责任公司上海分公司住所：上海市浦东新区陆家嘴东路 166 号中国保险大厦 36 楼电话：传真：（七（七）保荐人保荐人（主承销商主承销商）收款银行收款银行：中国建设银行股份有限公司成都市新中国建设银行股份有限

89、公司成都市新华支行华支行开户名称：国金证券股份有限公司账号：551508511三、发行人与中介机构关系的说明本公司与本次发行有关的保荐人、承销机构、证券服务机构及其负责人、高级管理人员、经办人员之间不存在直接或间接的股权关系或其他权益关系。四、本次发行的重要日期发行公告刊登日期2023 年 2 月 6 日网上申购日期2023 年 2 月 7 日网上缴款日期2023 年 2 月 9 日预计股票上市日期本次股票发行结束后，将尽快申请在上海证券交易所上市扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-36第四节 风险因素投资者在评价本公司本次发行的股票时，除本招

90、股说明书提供的其他资料外，应特别认真地考虑下述各项风险因素。下列风险是根据重要性原则或可能影响投资者投资决策程度大小排序，但该排序并不表示风险因素会依次发生。一、宏观经济波动风险公司主要产品为帐篷、睡袋、户外服装、背包等户外用品，属于消费类产品，消费类产品与宏观经济状况、居民收入水平、户外用品行业发展情况有较强的关联关系。近年来，国内外户外运动市场整体发展形势良好，带来发行人业绩的增长，如果未来宏观经济情况发生较大波动，带来户外用品行业的发展波动，公司经营发展将可能受到较大的影响。二、行业竞争加剧的风险公司属于户外用品行业，随着全球户外用品市场的发展，国内外户外用品企业均不断大力拓展各自产品市

91、场，户外用品行业市场竞争激烈。如果公司产品不能保持持续的创新、较高的质量标准、稳定的产品品质，公司的市场份额将受到竞争对手的侵蚀。市场竞争加剧将导致公司营业收入下滑，从而影响公司盈利能力。三、国际贸易政策波动的风险报告期内，公司主营业务中外销收入金额占各期主营业务收入的比例超过90%。2018 年至今美国对进口自中国的部分商品加征关税，报告期内发行人出口至美国的部分产品在加征关税名单中。公司整体经营业绩未因美国加征关税政策受到重大影响。若未来中美贸易摩擦加剧，将对公司出口业务产生不利影响。同时，如果未来公司其他主要客户所在国家或地区的贸易政策发生重大不利变化，可能会对公司相应出口业务造成不利影

92、响，进而影响公司整体经营业绩。四、汇率波动的风险报告期内，公司的出口业务主要以美元结算，人民币与美元的汇率波动将对扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-37发行人的经营业绩产生影响。人民币升值可能给公司造成汇兑损失，并降低公司出口产品的价格竞争力；人民币贬值可能给公司带来汇兑收益，同时在一定程度上提升发行人出口产品的价格竞争力。报告期内，发行人汇兑收益金额分别为 426.20 万元、-2,131.63 万元、-480.70万元和 1,756.25 万元。2020 年人民币呈升值趋势，尤其是下半年，人民币呈现持续单边升值的趋势，使发行人遭受一定汇兑损失，未来如果人民币汇

93、率波动幅度增大，将对公司的经营业绩造成一定的影响。五、原材料价格波动的风险公司生产所需主要原材料包括面料（尼龙、涤纶、维尼纶等）、填充物（羽绒、中空棉等）等。报告期内原材料占公司营业成本的比重较高，原材料采购价格的波动对公司经营业绩的影响较大。公司主要原材料价格受国际经济形势、进出口政策、供求关系等多方面因素影响，呈现一定幅度的波动。如果主要原材料价格未来出现大幅上升或持续剧烈波动，将对公司的经营业绩产生不利影响。六、人力成本上涨的风险报告期内公司人员规模呈现增长趋势，同时，越南子公司在越南有较多用工人员，随着经济水平的发展及生活水平的不断提升，未来公司员工平均工资可能提高，带来人力成本相应上

94、升。如果公司营业收入规模不能相应增长，则人力成本的上升可能会对公司的未来经营业绩带来不利影响。七、技术与产品质量的风险公司多年来从事户外用品的生产和销售，能够较为及时、准确地把握客户对产品性能的要求。但户外运动产品的更新换代速度较快，未来如果公司不能在产品质量、供货能力等方面持续满足客户需求，则可能对公司的产品销售和经营业绩带来不利影响。八、应收账款发生坏账的风险报告期各期末，公司应收账款账面价值分别为 6,224.87 万元、5,266.06 万元、13,365.25 万元和 22,427.81 万元，占资产总额的比重分别为 11.88%、10.47%、20.14%和 28.33%。随着公司

95、经营规模的扩大，应收账款可能会进一步增加。公扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-38司严格控制应收账款风险并已按照谨慎性原则计提了坏账准备，报告期内账龄在一年以内的应收账款占比均在 99%以上。未来，如果公司客户出现财务状况恶化、无法按期付款的情况，则会存在应收账款无法收回的可能，从而对公司业绩产生不利影响。九、存货管理的风险报告期各期末，公司存货账面价值分别为 11,086.19 万元、13,372.94 万元、20,279.90 万元和 17,238.80 万元，占总资产的比重分别为 21.15%、26.59%、30.56%和 21.78%。公司制定了存货管理制

96、度，严格管理公司存货，未来如果市场环境发生剧烈波动或公司不能继续保持对存货的良好管理，公司存货将面临跌价损失的风险，对公司的财务状况和经营业绩可能造成不利影响。十、税收优惠政策变化的风险2021 年 11 月 30 日，公司通过了高新技术企业复审认定，取得了编号为GR202132003768 的高新技术企业证书。公司 2021 年度至 2023 年度享受减按 15%税率缴纳企业所得税的税收优惠政策。未来如果高新技术企业税收优惠政策发生变化，公司将面临税收优惠政策变化的风险。十一、募集资金项目未能实现预期效益的风险本次募集资金投资项目均符合公司发展战略，公司对募集资金投资项目进行了充分的可行性论

97、证，但不排除由于市场环境的变化，导致募集资金投资项目的实际效益与可行性研究预测的效益存在差异进而影响公司未来的盈利能力，进而出现募集资金项目未能实现预期效益的风险。十二、公司首次公开发行股票摊薄即期回报的风险公司本次公开发行股票并上市后，总股本和净资产将有较大幅度的增加，但募集资金投资项目的建设和实现效益需要一定的时间。因此，在总股本和净资产增加的情况下，公司的每股收益和净资产收益率等指标将在短期内出现一定幅度下降，投资者即期回报存在被摊薄的风险。扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-39十三、实际控制人控制不当的风险截至本招股说明书签署日，林明稳持有本公司 54.9

98、7%的股份，为本公司的控股股东。尽管本公司已建立旨在保护全体股东利益的法人治理结构和相对完善的公司制度，但如果林明稳利用其控股地位，通过董事会、股东大会对公司的人事任免、经营决策等施加重大影响，亦可能会损害本公司及其他股东的利益，使公司面临实际控制人控制不当的风险。十四、新冠疫情全球蔓延风险目前，全球新冠疫情较为严重的地区主要包括欧洲、北美洲、亚洲等。其中欧洲、北美洲为公司境外销售的主要区域。疫情发生以来，公司所处的户外用品行业受疫情影响相对较小，内外部环境整体未发生重大不利变化，公司经营情况良好，经营业绩稳中向好，未来，随着全球新冠疫情状况的变化，可能会对公司业务造成影响，进而影响公司整体经

99、营业绩。十五、补充缴纳社会保险及住房公积金风险截至招股说明书签署日，公司已为大部分员工缴纳了社会保险及住房公积金，存在少部分员工未缴纳的情况，未来公司存在补缴社会保险及住房公积金或滞纳金的风险。扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-40第五节 发行人基本情况一、发行人基本情况发行人中文名称扬州金泉旅游用品股份有限公司发行人英文名称Yangzhou Jinquan Travelling Goods Co.,Ltd.注册资本5,025.00 万元法定代表人林明稳成立时间1998 年 2 月 12 日整体变更设立日期2020 年 5 月 19 日住所扬州市邗江区杨寿镇宝女村

100、内互联网地址http:/ch.yz-邮政编码225124联系电话传真电子邮箱jane.zhaoyz-二、发行人的改制重组及设立情况（一）设立方式（一）设立方式扬州金泉旅游用品股份有限公司系由扬州金泉旅游用品有限公司依法整体变更设立。2020 年 1 月 3 日，金泉有限召开股东会并作出决议，同意金泉有限以 2019年 11 月 30 日为基准日整体变更为扬州金泉旅游用品股份有限公司。2020 年 4月 15 日，大华会计师事务所（特殊普通合伙）出具扬州金泉旅游用品有限公司审计报告（大华核字（2020）004682 号），金泉有限以 2019

101、年 11 月 30 日经审计的净资产 356,509,415.51 元为基础，折合为股份公司的股本 5,025 万股。整体变更前后公司股东各自的持股比例不变。2020 年 5 月 19 日，扬州市市场监督管理局核发了营业执照。在公司上市辅导过程中，经公司自查发现截至股改基准日的净资产存在会计差错。2021 年 5 月 30 日，公司根据自查情况出具 前期会计差错更正专项说明，对上述会计差错予以专项说明。2021 年 6 月 4 日，公司召开第一届董事会第六次会议，审议通过了关于前期会计差错更正的议案和关于对前期会计差错扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-41更正导致

102、股改基准日净资产增加事项予以确认的议案，对前述会计差错进行追溯调整，决议股改净资产调增至 364,148,954.80 元，折股比例变更为 7.2467:1，股份总数保持不变，净资产超出注册资本的部分全部转入股份公司资本公积。2021 年 6 月 25 日，公司召开了 2020 年年度股东大会审议并通过前述会计差错更正事项。大华会计师事务所（特殊普通合伙）已对上述会计差错出具扬州金泉旅游用品股份有限公司前期会计差错更正专项说明的审核报告（大华核字20210010027 号），认为发行人编制的前期会计差错更正专项说明已按照企业会计准则第 28 号会计政策、会计估计变更和差错更正、中国证券监督管理

103、委员会公开发行证券的公司信息披露编制规则第 19 号财务信息的更正及相关披露等相关规定编制，如实反映了发行人前期会计差错的更正情况。（二）发起人（二）发起人公司整体变更设立时各发起人的持股情况如下：序号序号股东名称股东名称/姓名姓名持股数量（万股）持股数量（万股）持股比例（持股比例（%）1林明稳2,762.2054.972李宏庆2,237.8044.533康正植10.000.204赵仁萍5.000.105周敏5.000.106居万年5.000.10合计合计5,025.00100.00上述发起人的具体情况参见本节之“六、发起人、持有发行人 5%以上股份主要股东及实际控制人的基本情况”的相关内容。

104、（三）发行人改制设立前后的资产、实际从事的业务变化情况（三）发行人改制设立前后的资产、实际从事的业务变化情况1、发行人改制设立前，发起人拥有的主要资产和从事的主要业务、发行人改制设立前，发起人拥有的主要资产和从事的主要业务公司改制设立前，发起人拥有的主要资产和从事的主要业务如下：（1）林明稳、康正植、赵仁萍、周敏、居万年在公司整体变更设立前拥有的主要资产为其持有的金泉有限股权。扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-42（2）李宏庆在公司整体变更设立前除拥有金泉有限股权外，还持有苏奥传感（300507）的股权，为苏奥传感的实际控制人。苏奥传感主营汽车零部件及配件制造。2

105、、发行人改制设立时拥有的主要资产和实际从事的主要业务、发行人改制设立时拥有的主要资产和实际从事的主要业务发行人系由金泉有限整体变更设立，发行人承继了金泉有限的全部资产和业务。发行人改制设立时拥有的主要资产包括：生产设备、土地使用权、厂房、办公设施、货币资金、存货以及与经营相关的其他资产。发行人改制设立时主要业务为户外用品的研发、设计、生产和销售，主要产品为帐篷、睡袋、户外服装、背包等户外用品。3、发行人改制设立后，发起人拥有的主要资产和实际从事的主要业务、发行人改制设立后，发起人拥有的主要资产和实际从事的主要业务发行人改制设立之后，发起人拥有的主要资产和实际从事的主要业务均未发生变化。4、发行

106、人改制前后业务流程关系、发行人改制前后业务流程关系发行人系由金泉有限整体变更设立，改制前后公司的业务流程没有发生变化，公司的业务流程参见“第六节 业务和技术”之“四、公司的主营业务情况”之“（三）主要经营模式”。（四（四）发行人成立以来发行人成立以来，在生产经营方面与主要发起人的关联关系及演变情在生产经营方面与主要发起人的关联关系及演变情况况公司自成立以来，独立运营，在生产经营方面与主要发起人的关联关系没有发生重大变化，具体情况请参见本招股说明书“第七节 同业竞争与关联交易”之“一、发行人独立运行情况”。（五）发起人出资资产的产权变更手续办理情况（五）发起人出资资产的产权变更手续办理情况公司系

107、由金泉有限整体变更设立而来，原金泉有限的资产和负债全部由公司承继，公司合法拥有相关资产。扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-43三、发行人股本结构的形成、变化及资产重组情况（一）发行人股本形成及其变化情况（一）发行人股本形成及其变化情况1、1998 年年 2 月月，公司设立公司设立1998 年 1 月 6 日，意大利籍商人里查德瓦萨克拟以货币出资设立“扬州金泉旅游用品有限公司”。扬州金泉旅游用品有限公司的注册资本为 10 万美元。1998 年 1 月 23 日，邗江县人民政府作出县政府关于同意意大利商人里查德先生在邗江县境内设立外资企业的批复（邗政复（1998）1

108、号）。1998 年 2 月，江苏省人民政府颁发了中华人民共和国外商投资企业批准证书。1998 年 2 月 12 日，国家工商行政管理局核发了企业法人营业执照。1998 年 4 月 23 日，邗江县审计师事务所出具验资报告（邗审验字1998第 89 号），截至 1998 年 4 月 23 日，金泉有限收到货币资金 8.298 万美元。1998 年 5 月 7 日，邗江县审计师事务所出具 验资报告（邗审验字1998100号），截至 1998 年 5 月 4 日，金泉有限实收到注册资本 10 万美元。金泉有限设立时的股权结构为：股东姓名股东姓名出资额（万美元）出资额（万美元）持股比例（持股比例（%）

109、出资方式出资方式里查德瓦萨克10.00100.00货币合合计计10.00100.002、2000 年年 4 月月，第一次增资第一次增资2000 年 4 月 18 日，里查德瓦萨克向扬州市对外经贸委提出申请，申请新增投资总额 28 万美元，其中新增注册资本 20 万美元，同时修改公司章程。2000 年 4 月 19 日，扬州市对外经贸委作出关于扬州金泉旅游用品有限公司变更章程的批复（扬外经贸资字（2000）第 108 号），同意金泉有限的变更申请。2000 年 4 月，江苏省人民政府颁发了中华人民共和国外商投资企业批准证书。扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-4420

110、00 年 4 月 25 日，国家工商行政管理局核发了企业法人营业执照。2000 年 4 月 26 日，扬州佳诚会计师事务所有限公司出具“扬佳验字200088号”验资报告，截至 2000 年 4 月 26 日，金泉有限收到增加投入注册资本 20 万美元。本次增资后金泉有限股权结构为：股东姓名股东姓名出资额出资额（万美元）（万美元）持股比例（持股比例（%）出资方式出资方式里查德瓦萨克30.00100.00货币合合计计30.00100.003、2008 年年 12 月月，第一次股权转让第一次股权转让2008 年 11 月 18 日，里查德瓦萨克分别与林明稳、李宏庆签订股权转让协议；2008 年 11

111、 月 20 日，里查德瓦萨克分别与纪伟、邵桂林签订股权转让协议。里查德瓦萨克将金泉有限 48.466%股权转让给林明稳；将金泉有限 26.994%股权转让给李宏庆；将金泉有限 12.27%股权转让给纪伟；将金泉有限 12.27%股权转让给邵桂林。2008 年 12 月 11 日，扬州市对外贸易经济合作局作出关于同意扬州金泉旅游用品有限公司股权转让及变更企业类型的批复（扬外经贸资2008550 号），同意该股权转让，股权转让后，公司企业类型由外商独资企业变更为国内有限责任公司。2008 年 12 月 15 日，扬州佳诚会计师事务所有限公司出具验资报告（扬佳验字2008337 号），金泉有限由外商

112、独资企业变更为内资有限责任公司后注册资本为 2,053,260.00 元人民币，实收资本变更为 2,053,260.00 元人民币，均为货币出资。2008 年 12 月 25 日，扬州市邗江工商行政管理局作出公司准予变更登记通知书（10270014）公司变更2008第 12240001 号），金泉有限变更登记完成，注册资本变更为人民币 205.326 万元。同日，扬州市邗江工商行政管理局核发了企业法人营业执照。本次股权转让后金泉有限股权结构为：扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-45序号序号股东姓名股东姓名出资额（万元）出资额（万元）持股比例（持股比例（%）出资方式

113、出资方式1林明稳99.513348.47货币2李宏庆55.425726.99货币3纪伟25.193512.27货币4邵桂林25.193512.27货币合合计计205.3260100.004、2009 年年 3 月月，第二次增资第二次增资2009 年 3 月 10 日，金泉有限召开股东会并作出决议，将注册资本由人民币205.326 万元增加到人民币 3,000 万元，新增的 2,794.674 万元注册资本由原股东按原出资比例以货币方式认缴。2009 年 3 月 16 日，扬州佳诚会计师事务所有限公司出具验资报告（扬佳验字200971 号），截至 2009 年 3 月 11 日，金泉有限已收到股

114、东缴纳的新增第一期实收资本合计人民币 600 万元，其中，林明稳本期实缴出资 290.796 万元，李宏庆本期实缴出资 161.964 万元，纪伟本期实缴出资 73.62 万元，邵桂林本期实缴出资 73.62 万元。2009 年 3 月 23 日，扬州市邗江工商行政管理局核发了 企业法人营业执照。2009 年 6 月 16 日，扬州佳诚会计师事务所有限公司出具验资报告（扬佳验字2009149 号），截至 2009 年 6 月 16 日，金泉有限已收到股东缴纳的新增第二期实收资本合计人民币 2,194.674 万元，公司累计实收资本为 3,000 万元。2009 年 6 月 16 日，扬州市邗江

115、工商行政管理局核发了 企业法人营业执照。本次增资后公司股权结构为：序号序号股东姓名股东姓名出资出资额额（万元）（万元）持股比例（持股比例（%）出资方式出资方式1林明稳1,454.091848.47货币2李宏庆809.708226.99货币3纪伟368.100012.27货币4邵桂林368.100012.27货币合合计计3,000.0000100.005、2009 年年 11 月月，第二次股权转让第二次股权转让2009 年 11 月 2 日，金泉有限召开股东会并作出决议，全体股东一致同意股扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-46东纪伟将其持有金泉有限 203.2282

116、 万元出资额转让给林明稳，持有的 113.3918万元出资额转让给李宏庆，持有的 51.48 万元出资额转让给邵桂林。同日，各方签署了股权转让协议。本次股权转让后金泉有限股权结构为：序号序号股东姓名股东姓名出资出资额额（万元）（万元）持股比例（持股比例（%）出资方式出资方式1林明稳1,657.3255.24货币2李宏庆923.1030.77货币3邵桂林419.5813.99货币合合计计3,000.00100.006、2010 年年 12 月月，第三次增资第三次增资2010 年 11 月 15 日，金泉有限召开股东会并作出决议，全体股东一致同意金泉有限注册资本由人民币 3,000 万元增加到人民

117、币 5,000 万元，由林明稳认缴1,104.88 万元人民币、李宏庆认缴 615.40 万元人民币、邵桂林认缴 279.72 万元人民币。2010 年 12 月 8 日，扬州弘瑞会计师事务所有限公司出具验资报告（扬弘瑞验字2010第 1424 号），经审验，截至 2010 年 12 月 8 日，金泉有限已收到股东林明稳、李宏庆和邵桂林缴纳的新增注册资本合计人民币 2,000 万元。2010 年 12 月 29 日，扬州市邗江工商行政管理局核发了企业法人营业执照。本次增资后金泉有限股权结构如下：序号序号股东姓名股东姓名出资出资额额（万元）（万元）持股比例（持股比例（%）出资方式出资方式1林明稳

118、2,762.2055.24货币2李宏庆1,538.5030.77货币3邵桂林699.3013.99货币合合计计5,000.00100.007、2016 年年 12 月月，第三次股权转让第三次股权转让2016 年 8 月 31 日，金泉有限召开股东会并作出决议，一致同意金泉有限股东邵桂林将其持有的公司 699.30 万元出资额转让给李宏庆。2016 年 9 月 5 日，邵桂林与李宏庆签订股权转让协议。扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-47本次股权转让完成后，金泉有限股权结构如下：序号序号股东姓名股东姓名出资出资额额（万元）（万元）持股比例（持股比例（%）出资方式出资

119、方式1林明稳2,762.2055.24货币2李宏庆2,237.8044.76货币合合计计5,000.00100.008、2017 年年 10 月，第四次增资月，第四次增资2017 年 10 月 27 日，金泉有限召开股东会并作出决议，全体股东一致同意公司注册资本由 5,000 万元增加至 5,025 万元，新增注册资本全部由新股东认缴，其中，康正植认缴注册资本 10 万元，赵仁萍认缴注册资本 5 万元，周敏认缴注册资本 5 万元，居万年认缴注册资本 5 万元。2017 年 10 月 31 日，扬州市邗江区市场监督管理局核发了营业执照。本次增资完成后，金泉有限股权结构如下：序号序号股东姓名股东姓

120、名出资出资额额（万元）（万元）持股比例（持股比例（%）出资方式出资方式1林明稳2,762.2054.97货币2李宏庆2,237.8044.53货币3康正植10.000.20货币4赵仁萍5.000.10货币5周敏5.000.10货币6居万年5.000.10货币合合计计5,025.00100.009、2020 年年 5 月，整体变更为股份公司月，整体变更为股份公司2020 年 1 月 3 日，金泉有限召开股东会并作出决议，同意金泉有限以 2019年 11 月 30 日为基准日整体变更为扬州金泉旅游用品股份有限公司。2020 年 4月 15 日，大华会计师事务所（特殊普通合伙）出具扬州金泉旅游用品有

121、限公司审计报告（大华核字（2020）004682 号），金泉有限以 2019 年 11 月 30 日经审计的净资产 356,509,415.51 元为基础，折合为股份公司的股本 5,025 万股。整体变更前后公司股东各自的持股比例不变。2020 年 4 月 30 日，上海东洲资产评估有限公司就出具扬州金泉旅游用品有限公司拟改制为股份有限公司所涉及的净资产价值资产评估报告（东洲评报扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-48字（2020）第 0531 号），截至 2019 年 11 月 30 日，金泉有限净资产评估值为42,800.85 万元。2020 年 5 月 6 日

122、，大华会计师事务所（特殊普通合伙）出具验资报告（大华验字（2020）000226 号），截至 2020 年 4 月 30 日，公司已收到各发起人缴纳的注册资本（股本）合计人民币 5,025 万元，均系以扬州金泉旅游用品有限公司截至 2019 年 11 月 30 日的净资产折股投入。2020 年 5 月 19 日，扬州市市场监督管理局核发了营业执照。金泉有限整体变更设立股份有限公司后，公司的股权结构如下：序号序号股东姓名股东姓名股本股本（万股）（万股）持股比例（持股比例（%）出资方式出资方式1林明稳2,762.2054.97净资产折股2李宏庆2,237.8044.53净资产折股3康正植10.00

123、0.20净资产折股4赵仁萍5.000.10净资产折股5周敏5.000.10净资产折股6居万年5.000.10净资产折股合合计计5,025.00100.00在公司上市辅导过程中，经公司自查发现截至股改基准日的净资产存在会计差错。2021 年 5 月 30 日，公司根据自查情况出具 前期会计差错更正专项说明，对上述会计差错予以专项说明。2021 年 6 月 4 日，公司召开第一届董事会第六次会议，审议通过了关于前期会计差错更正的议案和关于对前期会计差错更正导致股改基准日净资产增加事项予以确认的议案，对前述会计差错进行追溯调整，决议股改净资产调增至 364,148,954.80 元，折股比例变更为

124、7.2467:1，股份总数保持不变，净资产超出注册资本的部分全部转入股份公司资本公积。2021 年 6 月 25 日，公司召开了 2020 年年度股东大会审议并通过前述会计差错更正事项。大华会计师事务所（特殊普通合伙）已对上述会计差错出具扬州金泉旅游用品股份有限公司前期会计差错更正专项说明的审核报告（大华核字20210010027 号），认为发行人编制的前期会计差错更正专项说明已按照企业会计准则第 28 号会计政策、会计估计变更和差错更正、中国证券扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-49监督管理委员会公开发行证券的公司信息披露编制规则第 19 号财务信息的更正及相关

125、披露等相关规定编制，如实反映了发行人前期会计差错的更正情况。（二）发行人历次增资及股权转让情况（二）发行人历次增资及股权转让情况1、2000 年年 4 月，第一次增资月，第一次增资2000 年 4 月 18 日，里查德瓦萨克申请新增投资总额 28 万美元，其中新增注册资本 20 万美元。截至 2000 年 4 月 26 日，本次增资已实际缴纳完毕。经核查，本次增资原因主要为扩大注册资本规模增强发行人信用和竞争力，增资价格为 1 美元/出资额，本次增资时里查德瓦萨克为发行人唯一股东，以该价格进行增资公允、合理，不会损害任何第三方利益。2、2008 年年 12 月，第一次股权转让月，第一次股权转让

126、2008 年 11 月 18 日，里查德瓦萨克分别与林明稳、李宏庆签订股权转让协议，约定将其持有的金泉有限48.466%的股权以98.87064万元（折合14.5398万美元）转让给林明稳；将其持有的金泉有限 26.994%股权以人民币 55.06776万元（折合 8.0982 万美元）转让给李宏庆。2008 年 11 月 20 日，里查德瓦萨克分别与纪伟、邵桂林签订股权转让协议，约定将其持有的金泉有限 12.27%的股权以人民币 25.0308 万元（折合3.681 万美元）转让给纪伟；将其持有的金泉有限 12.27%的股权以人民币 25.0308万元（折合 3.681 万美元）转让给邵桂林

127、。本次股权转让原因为：2008 年发生金融危机，并且有逐渐蔓延到中国大陆的趋势，出于规避风险、避免出现投资损失的考虑，里查德瓦萨克决定出售金泉有限股权。由于当时金泉有限经营状况不佳，截至 2008 年 10 月底的未经审计的净资产为-417.00 万元人民币。经与受让方协商，决定本次股权转让价格按照当时金泉有限的注册资本 30 万美元的价格定价，并按 1:6.8 的汇率确定受让方应支付的人民币价款。本次股权转让为真实转让，以注册资本为定价依据，定价具有公允性和合理性；转让方与受让方已合法签订股权转让协议，为双方真实意思表示，不存扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-5

128、0在争议或潜在纠纷，不存在委托持股、利益输送或其他利益安排。3、2009 年年 3 月，第二次增资月，第二次增资2009 年 3 月 10 日，金泉有限召开股东会会议并作出决议，将注册资本由人民币 205.326 万元增加到人民币 3,000 万元，新增的 2,794.674 万元注册资本由原股东于两年内按原出资比例以货币方式认缴。截至 2009 年 6 月 16 日，本次增资已实际缴纳完毕。本次增资原因系发行人主要股东看好户外旅游行业和公司发展前景，决定扩大生产经营规模，经协商由各股东按持股比例进行同比例增资，以注册资本为定价依据，确定增资价格为 1 元/出资额，定价具有公允性和合理性。4、

129、2009 年年 11 月，第二次股权转让月，第二次股权转让2009 年 11 月 2 日，公司股东纪伟分别与股东林明稳、李宏庆、邵桂林签订股权转让协议，转让其所持有的公司股份。其中林明稳受让 203.2282 万元出资额，转让价格 203.2282 万元；李宏庆受让 113.3918 万元出资额，转让价格113.3918 万元；邵桂林受让 51.48 万元出资额，转让价格 51.48 万元。本次股权转让原因为：2009 年初，公司因经营需要进行增资，增资资金数额较大，股东纪伟虽同意了前次增资但因公司经营前景仍不明朗，经考虑后提出退股要求。截至 2009 年 10 月底，金泉有限注册资本为 3,

130、000 万元，未经审计的净资产为 3,097.55 万元，与注册资本基本相等，因此，经转让方与受让方协商，本次股权转让价格按照当时公司注册资本价格定价。本次股权转让为真实转让，以注册资本为定价依据，定价具有公允性和合理性；转让方与受让方已合法签订股权转让协议，为双方真实意思表示，不存在争议或潜在纠纷，不存在委托持股、利益输送或其他利益安排。5、2010 年年 12 月，第三次增资月，第三次增资2010 年 11 月 15 日，公司召开股东会会议并作出决议，同意公司的注册资本由 3,000 万元增加到 5,000 万元，具体分别为：林明稳投入 1,104.88 万元，李宏庆投入 615.40 万

131、元，邵桂林投入 279.72 万元。截至 2010 年 12 月 8 日，本次增资已实际缴纳完毕。扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-51本次增资原因系扩大注册资本规模，增加公司信用度和市场竞争力。经协商由各股东按持股比例进行同比例增资，以注册资本为定价依据，确定增资价格为1 元/出资额，定价具有公允性和合理性。6、2016 年年 12 月，第三次股权转让月，第三次股权转让2016 年 9 月 5 日，邵桂林与李宏庆签订股权转让协议，约定邵桂林向李宏庆转让所持公司 13.986%的股权，股权转让价格为 1,880.00 万元，李宏庆代邵桂林缴纳相应税款。本次股权转让

132、原因为：邵桂林自身资金需求等原因提出退股。截至 2015 年末，金泉有限未经审计的净资产为 15,299.23 万元。经转让方与受让方协商，本次股权转让价格以公司 2015 年末的净资产为定价依据，由李宏庆向邵桂林支付1,880.00 万元股权转让款，并承担本次股权转让产生的相应税款。2017 年 3 月16 日，李宏庆按照约定代邵桂林向税务机关缴纳 295.175 万元税款。本次股权转让为真实转让，以股权转让上一年度发行人期末净资产为定价依据，定价具有公允性和合理性；转让方与受让方已合法签订股权转让协议，为双方真实意思表示，不存在争议或潜在纠纷，不存在委托持股、利益输送或其他利益安排。7、2

133、017 年年 10 月，第四次增资月，第四次增资2017 年 10 月 27 日，金泉有限召开股东会会议并形成决议，全体股东一致同意增加新股东康正植、赵仁萍、周敏、居万年，公司注册资本由 5,000 万元增加至 5,025 万元，新增注册资本全部由新股东认缴，其中，康正植认缴出资 10万元，赵仁萍认缴出资 5 万元，周敏认缴出资 5 万元，居万年认缴出资 5 万元。本次增资已实际缴纳完毕。本次增资原因系公司为提高管理效率，促进公司发展，提升员工工作积极性，决定吸收有意愿入股的部分员工为公司股东。本次增资以公司 2017 年 9 月 30 日未经审计的每股净资产 5.94 元为定价依据，以 6

134、元/出资额作为增资价格，定价具有公允性和合理性。综上，发行人历次增资及股权转让定价依据综合考虑了公司基本情况、宏观经济环境以及公司未来发展等因素，具备公允性和合理性；历次股权转让履行了必要的法律程序，符合公司法等相关法律法规的规定，股权转让行为真实、扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-52合法、有效；有关股权变动为双方真实意思表示，不存在争议或潜在纠纷，不存在委托持股、利益输送或其他利益安排。（三）发行人资产重组情况（三）发行人资产重组情况发行人自设立以来，发生的资产重组情况如下：1、广南、广南 OBS 基本情况基本情况广南 OBS 有限公司成立于 2016 年 9

135、 月 20 日，经营范围包含旅游帐篷、背包等旅游用品生产，以及纸板包装制造、印花等。在香港金泉增资广南 OBS 前，广南 OBS 注册资本为 21,233,002,400 越南盾（相当于 936,960 美元），股东 LeeSuk Ki 先生持有 100%股权。2、香港金泉增资、收购广南、香港金泉增资、收购广南 OBS2019 年 11 月 20 日，金泉有限召开董事会会议并作出决议，决定以自有资金向香港金泉追加投资，追加投资用于增资、收购广南 OBS。2019 年 11 月 28 日，江苏省商务厅对金泉有限增资香港金泉并购广南 OBS颁发企业境外投资证书（境外投资证第 N3200201900

136、881 号），投资总额为800 万美元。2019 年 12 月 4 日，香港金泉与 Lee Suk Ki 先生分别签署 投资协议 和 出资转让合同，约定香港金泉先通过增资 1,004,746 美元获得广南 OBS51.75%的股权，再以 936,960 美元受让剩余 48.25%股权的方式收购广南 OBS。2019 年 12 月 6 日，扬州市发展和改革委员会就金泉有限增资香港金泉收购广南 OBS 和后续投资项目作出境外投资项目备案通知书（扬发改外经备201930 号），对金泉有限该境外投资项目予以备案。2020 年 1 月 16 日，香港金泉取得越南广南省人民委员会计划投资厅核发的有关外国投

137、资者具备出资、认购股份、回购资本的条件通知（05/TB-SKHDT）。在按照投资协议增资 1,004,746 美元后，2020 年 2 月 25 日，广南 OBS取得换发的企业注册证明书，注册资本变更为 44,432,602,400 越南盾（折合1,941,706 美元），香港金泉持有广南 OBS51.75%股权。在按照出资转让合同完成股权转让后，2020 年 5 月 14 日，广南 OBS扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-53取得换发的 企业注册证明书，注册资本为44,432,602,400越南盾（折合1,941,706美元），香港金泉持有广南 OBS100.0

138、0%股权。3、广南、广南 OBS 更名为更名为 PEAK 公司公司2020 年 11 月 20 日，公司召开第一届董事会第三次会议，决定将广南 OBS更名为 Peak Outdoor Co.,Ltd。2020 年 12 月 2 日，广南 OBS 取得换发的企业注册证明书，广南 OBS 更名为 Peak Outdoor Co.,Ltd。4、PEAK 公司增资公司增资2021 年 6 月，PEAK 公司拟增加注册资本至 92,120,000,000 越南盾（折合 400万美元），不超过 800 万美元，本次增资金额在公司 2019 年 11 月 20 日董事会审议额度内，本次增资已取得江苏省商务厅

139、颁发的企业境外投资证书（境外投资证第 N3200201900881 号），且扬州市发展和改革委员会已作出境外投资项目备案通知书（扬发改外经备201930 号）。2021 年 6 月 9 日，PEAK 公司取得换发的企业注册证明书，注册资本为92,120,000,000 越南盾（折合 400 万美元）。香港金泉持有 PEAK 公司 100.00%股权。四、发行人历次验资情况及投入的资产计量属性（一）金泉有限设立的验资（一）金泉有限设立的验资1998 年 4 月 23 日，邗江县审计师事务所出具验资报告（邗审验字1998第 89 号），截至 1998 年 4 月 23 日，金泉有限收到货币资金 8

140、.298 万美元。1998 年 5 月 7 日，邗江县审计师事务所出具 验资报告（邗审验字1998100号），截至 1998 年 5 月 4 日，金泉有限收到注册资本 10 万美元。（二）金泉有限由外商独资企业变更为内资有限责任公司时的验资（二）金泉有限由外商独资企业变更为内资有限责任公司时的验资2008 年 12 月 15 日，扬州佳诚会计师事务所有限公司出具验资报告（扬佳验字2008337 号），金泉有限由外商独资企业变更为内资有限责任公司后注册资本为 2,053,260.00 元人民币，实收资本变更为 2,053,260.00 元人民币，均为货币出资。扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开

141、发行股票招股说明书4-10-54（三）金泉有限增资时的验资（三）金泉有限增资时的验资2000 年 4 月 26 日，扬州佳诚会计师事务所有限公司出具“扬佳验字200088号”验资报告，截至 2000 年 4 月 26 日，金泉有限收到增加投入注册资本 20 万美元，公司累计实收资本为 30 万美元。2009 年 3 月 16 日，扬州佳诚会计师事务所有限公司出具验资报告（扬佳验字200971 号），截至 2009 年 3 月 11 日，金泉有限已收到股东缴纳的新增第一期实收资本合计人民币 600 万元，其中，林明稳本期实缴出资 290.796 万元，李宏庆本期实缴出资 161.964 万元，纪

142、伟本期实缴出资 73.62 万元，邵桂林本期实缴出资 73.62 万元。2009 年 6 月 16 日，扬州佳诚会计师事务所有限公司出具验资报告（扬佳验字2009149 号），截至 2009 年 6 月 16 日，金泉有限已收到股东缴纳的新增第二期实收资本合计人民币 2,194.674 万元，公司累计实收资本为 3,000 万元。2010 年 12 月 8 日，扬州弘瑞会计师事务所有限公司出具验资报告（扬弘瑞验字2010第 1424 号），经审验，截至 2010 年 12 月 8 日，金泉有限已收到股东林明稳、李宏庆和邵桂林缴纳的新增注册资本合计人民币 2,000 万元，公司累计实收资本 5,

143、000 万元。（四）股份公司设立时的验资（四）股份公司设立时的验资2020 年 5 月 6 日，大华会计师事务所（特殊普通合伙）出具验资报告（大华验字（2020）000226 号），截至 2020 年 4 月 30 日，公司已收到各发起人缴纳的注册资本（股本）合计人民币 5,025 万元，均系以扬州金泉旅游用品有限公司截至 2019 年 11 月 30 日的净资产折股投入。（五）验资复核（五）验资复核根据大华会计师事务所（特殊普通合伙）出具历次验资复核报告（大华核字（2021）0010028 号），1998 年 4 月至 2010 年 12 月，公司历次注册资本变动情况及股东缴纳情况与上述会计

144、师事务所出具的验资报告一致。2017 年 10 月公司增加注册资本时各股东的出资未经审验，经大华会计师事务所（特殊普通合伙）复核，截至 2017 年 11 月 16 日止，公司已收到股东投入的出资额人民币 150.00万元，其中康正植以货币资金 60.00 万元人民币出资，转入实收资本 10.00 万元，扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-55占新增注册资本的 40.00%，其余转入资本公积；赵仁萍以货币资金 30.00 万元人民币出资，转入实收资本 5.00 万元，占新增注册资本的 20.00%，其余转入资本公积；周敏以货币资金 30.00 万元人民币出资，转入实

145、收资本 5.00 万元，占新增注册资本的 20.00%，其余转入资本公积；居万年以货币资金 30.00 万元人民币出资，转入实收资本 5.00 万元，占新增注册资本的 20.00%，其余转入资本公积。五、发行人的组织结构（一）股权结构图（一）股权结构图截至本招股说明书签署日，公司的股权结构如下图：扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-56（二）内部组织结构图（二）内部组织结构图截至本招股说明书签署日，公司的内部组织结构如下图：（三）公司的职能部门及主要职责（三）公司的职能部门及主要职责公司的最高权力机构是股东大会，下设董事会和监事会，直接向股东大会负责。公司内部各部门

146、主要职能如下：部门名称部门名称主要职责主要职责董事会办公室协助公司董事会秘书处理公司信息披露事务，督促公司制定并执行信息披露管理制度；协助公司董事会秘书协调公司与投资者关系，接待投资者来访，回答投资者咨询；协助董事会秘书按照法定程序筹备相关会议等。审计部在审计委员会的指导和监督下，对公司的有关事项进行内部审计监督；对公司各内部机构的内部控制制度的有效性进行检查和评估；对公司的会计资料及其他有关经济资料，以及所反映的财务收支及有关的经济活动进行内部审计。采购部负责编制采购计划并进行原料的采购；负责采购制度及流程规范的制定及完善；负责采购原料的日常管理；负责供应商的管理。生产管理部根据客户订单编制

147、生产计划、组织生产、管理生产过程；负责拟定及修改生产相关的工艺规程及操作规程文件；参与生产工艺优化工作。营销部根据公司经营计划和市场需求制定合理可行的销售计划并组织实施；负责公司日常的销售工作，不断开辟销售渠道，扩大销售规模；负责维护现有销售渠道和客户，大力开发潜在客户。品质管理部根据产品质量规范的要求，建立并改进质量控制的管理体系；负责质量相关的技术标准等文件的组织修订；负责原料和产品质量的检测与控制；负责生产过程中的质量监督工作。扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-57部门名称部门名称主要职责主要职责技术研发部负责公司新产品、新技术的开发与研究，在生产中对现有技

148、术进行升级优化，配合品质管理部解决临时性技术问题。财务部负责建立公司财务管理制度及内控体系；负责公司会计核算、财务报表编制及报送。综合管理部根据公司战略及发展规划，管理公司人力资源事项，满足业务运营对人力资源的需求；负责公司日常行政管理事项，为公司运营提供服务及后勤保障工作。（四）公司控股子公司（四）公司控股子公司、合营公司基本情况合营公司基本情况1、控股子公司、控股子公司（1）香港金泉成立时间：2019 年 5 月 10 日注册资本：10,000 港币实收资本：10,000 港币注册/主要生产经营地址：香港九龙官塘兴业街 23 号宝业大厦 10 楼 1006 室主营业务：户外旅游用品销售。股

149、权结构：发行人持股 100%。香港金泉最近一年经大华会计师事务所（特殊普通合伙）审定的主要财务数据如下：单位：万元项目项目2022 年年 6 月月 30 日日/2022 年年 1-6 月月2021 年年 12 月月 31 日日/2021 年度年度总资产15,080.577,071.62净资产5,327.872,614.09净利润2,713.77-4.91（2）越南金泉成立时间：2016 年 5 月 20 日注册资本：214,793,000,000 越南盾（折合 950 万美元）实收资本：214,793,000,000 越南盾（折合 950 万美元）注册/主要生产经营地址：越南广治省东河市东梁坊

150、南东河工业区扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-58主营业务：户外旅游用品生产及销售。股权结构：发行人持股 100%。越南金泉最近一年及一期经大华会计师事务所（特殊普通合伙）审定的主要财务数据如下：单位：万元项目项目2022 年年 6 月月 30 日日/2022 年年 1-6 月月2021 年年 12 月月 31 日日/2021 年度年度总资产16,379.3217,786.93净资产11,198.159,380.67净利润1,527.982,809.89（3）PEAK 公司成立时间：2016 年 9 月 20 日注册资本：92,120,000,000 越南盾（折合

151、 400 万美元）实收资本：92,120,000,000 越南盾（折合 400 万美元）注册/主要生产经营地址：越南广南省升平县平福社河蓝产业集群主营业务：户外旅游用品生产及销售。股权结构：香港金泉持股 100%。PEAK 公司最近一年及一期经大华会计师事务所（特殊普通合伙）审定的主要财务数据如下：单位：万元项目项目2022 年年 6 月月 30 日日/2022 年年 1-6 月月2021 年年 12 月月 31 日日/2021 年度年度总资产5,337.404,014.37净资产3,487.402,763.79净利润635.70723.322、合营公司、合营公司公司名称：江苏飞耐时户外用品有

152、限公司成立时间：2008 年 5 月 27 日注册资本：400 万美元实收资本：400 万美元扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-59注册地址：扬州市长春路 1 号 1主要生产经营地：扬州市邗江区牧羊路 31 号主营业务为：户外旅游用品销售。股权结构：金泉股份持股 50%，Fenix OutdoorAB 持股 50%。江苏飞耐时最近一年及一期经大华会计师事务所（特殊普通合伙）审定的主要财务数据如下：单位：万元项目项目2022 年年 6 月月 30 日日/2022 年年 1-6 月月2021 年年 12 月月 31 日日/2021 年度年度总资产6,262.096,8

153、13.32净资产4,640.494,735.14净利润-94.65513.62公司与 Fenix Outdoor AB 共同设立江苏飞耐时，江苏飞耐时获得了 FenixOutdoor AB 或其关联方所拥有部分国际品牌在中国境内的独家经营权，由江苏飞耐时支付商标使用费，其中包括知名商标 Fjallraven（瑞典北极狐）。江苏飞耐时主要销售的产品为服装、背包等，江苏飞耐时销售的产品使用的商标为被授权的国际品牌 Fjallraven（瑞典北极狐）等品牌在中国注册的商标，江苏飞耐时的整体运营由金泉旅游与 Fenix OutdoorAB 共同承担。其中，金泉旅游向江苏飞耐时销售部分服装、背包产品，除

154、金泉旅游外，江苏飞耐时根据品牌运营及销售情况也向其他供应商采购产品并对外销售。六、发起人、持有发行人 5%以上股份主要股东及实际控制人的基本情况（一）发起人及主要股东（一）发起人及主要股东公司发起人基本情况如下：序号序号股东姓名股东姓名股本股本（万股）（万股）持股比例（持股比例（%）出资方式出资方式1林明稳2,762.2054.97净资产折股2李宏庆2,237.8044.53净资产折股3康正植10.000.20净资产折股4赵仁萍5.000.10净资产折股扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-60序号序号股东姓名股东姓名股本股本（万股）（万股）持股比例（持股比例（%）出

155、资方式出资方式5周敏5.000.10净资产折股6居万年5.000.10净资产折股合合计计5,025.00100.001、林明稳、林明稳林 明 稳 先 生，中 国 国 籍，无 境 外 永 久 居 留 权，身 份 证 号 为321XXXX，住所为江苏省扬州市邗江区甘泉街道*。2、李宏庆、李宏庆李 宏 庆 先 生，中 国 国 籍，无 境 外 永 久 居 留 权，身 份 证 号 为324XXXX，住所为江苏省扬州市邗江区江阳西路*。3、康正植、康正植康 正 植 先 生，中 国 国 籍，无 境 外 永 久 居 留 权，身 份 证 号 为222401197604

156、30XXXX，住所为吉林省延吉市河南街北昌委*。4、赵仁萍、赵仁萍赵 仁 萍 女 士，中 国 国 籍，无 境 外 永 久 居 留 权，身 份 证 号 为329XXXX，住所为江苏省扬州市邗江区百祥路 109 号*。5、周敏、周敏周 敏 女 士，中 国 国 籍，无 境 外 永 久 居 留 权，身 份 证 号 为323XXXX，住所为江苏省扬州市邗江区甘泉镇杨寿集镇*。6、居万年、居万年居 万 年 先 生，中 国 国 籍，无 境 外 永 久 居 留 权，身 份 证 号 为323XXXX，住所为江苏省扬州市邗江区甘泉镇*。（二）控股股

157、东及实际控制人基本情况（二）控股股东及实际控制人基本情况截至本招股说明书签署日，林明稳持有公司 54.97%股权，为本公司的控股股东及实际控制人，林明稳具体情况见本招股说明书之“第八节 董事、监事、高级管理人员与核心技术人员”之“一、董事、监事、高级管理人员与核心技术人员简介”之“（一）董事会成员”。扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-61（三）控股股东和实际控制人控制或具有重大影响的其他企业情况（三）控股股东和实际控制人控制或具有重大影响的其他企业情况截至本招股说明书签署日，除发行人外，控股股东和实际控制人林明稳控制或具有重大影响的其他企业有江苏家资家用纺织用品有

158、限公司，具体情况如下：名称：江苏家资家用纺织用品有限公司成立时间：2015 年 1 月 8 日注册资本：1,000 万元实收资本：40 万元注册/主要生产经营地址：扬州市邗江区扬子江北路 22 号主营业务：报告期内，该公司已无实际经营业务。股权结构：林明稳配偶李加凤持股 40%、赵洁持股 30%、徐影持股 30%江苏家资家用纺织用品有限公司最近一年财务数据情况如下：单位：万元项目项目2022 年年 6 月月 30 日日/2022 年年 1-6 月月2021 年年 12 月月 31 日日/2021 年度年度总资产82.1881.38净资产12.2612.65净利润-0.39-0.80注：江苏家资

159、家用纺织用品有限公司的财务数据未经审计。（四）控股股东和实际控制人持有的发行人股份质押或其他有争议的情况（四）控股股东和实际控制人持有的发行人股份质押或其他有争议的情况截至本招股说明书签署日，控股股东和实际控制人所持有的发行人股份均不存在质押或其他有争议的情况。七、发行人股本情况（一）本次发行前后公司股本情况（一）本次发行前后公司股本情况公司本次发行前后股本结构情况如下：股东结构股东结构发行前发行前发行后发行后持股数持股数（万股）（万股）持股比例持股比例（%）持股数持股数（万股）（万股）持股比例持股比例（%）林明稳2,762.2054.972,762.2041.23李宏庆2,237.8044.

160、532,237.8033.40扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-62康正植10.000.2010.000.15赵仁萍5.000.105.000.07周敏5.000.105.000.07居万年5.000.105.000.07社会公众股东-1,675.0025.00合计合计5,025.00100.006,700.00100.00（二）发行人前十名股东（二）发行人前十名股东序号序号股东名称股东名称/姓名姓名持股数量（万股）持股数量（万股）持股比例（持股比例（%）1林明稳2,762.2054.972李宏庆2,237.8044.533康正植10.000.204赵仁萍5.00

161、0.105周敏5.000.106居万年5.000.10合计合计5,025.00100.00（三）发行人前十名自然人股东及其在发行人处任职情况（三）发行人前十名自然人股东及其在发行人处任职情况本次发行前，公司共有 6 名自然人股东，具体情况如下：序号序号股东姓名股东姓名持股数量持股数量（万股万股）持股比例持股比例（%）在发行人任职情况在发行人任职情况1林明稳2,762.2054.97董事长2李宏庆2,237.8044.53董事、总经理3康正植10.000.20越南金泉经理4赵仁萍5.000.10董事、董事会秘书、财务总监5周敏5.000.10监事、单证业务负责人6居万年5.000.10无合计合计

162、5,025.00100.00（四）发行人国有股份和外资股份情况（四）发行人国有股份和外资股份情况截至本招股说明书签署之日，公司股份中无国有股份和外资股份。（五）战略投资者及其持股情况（五）战略投资者及其持股情况截至本招股说明书签署日，本公司无战略投资者。扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-63（六）本次发行前各股东间的关联关系及持股比例（六）本次发行前各股东间的关联关系及持股比例公司股东林明稳的配偶与公司股东李宏庆的兄弟为父女关系，除此外，本次发行前，公司股东无关联关系。（七）本次发行前股东所持股份的限售安排和自愿锁定股份的承诺（七）本次发行前股东所持股份的限售安排

163、和自愿锁定股份的承诺本次发行前股东所持股份的流通限制和自愿锁定股份的承诺详见本招股说明书“重大事项提示”之“一、股份流通限制及自愿锁定股份的承诺”。八、员工及其社会保障情况（一）员工人数及变化情况（一）员工人数及变化情况截至 2022 年 6 月 30 日，公司员工总数为 2,468 人。报告期各期期末公司员工人数如下：项目项目2022 年年6 月月 30 日日2021 年年12 月月 31 日日2020 年年12 月月 31 日日2019 年年12 月月 31 日日员工人数（人）2,4682,5442,2521,932截至 2022 年 6 月 30 日，公司员工结构如下：类别类别细分类别细

164、分类别2022 年年 6 月月 30 日日年龄结构30 岁及以下1,23731 岁至 40 岁68041 岁至 50 岁36150 岁以上190总计总计2,468学历结构大学本科及以上学历123大专191中专106高中及以下2,048总计总计2,468专业结构研发人员97生产人员2,177销售人员39行政管理及财务人员155总计总计2,468扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-64（二）发行人执行社会保障制度、住房公积金缴纳、医疗制度等情况（二）发行人执行社会保障制度、住房公积金缴纳、医疗制度等情况1、公司的社会保险及住房公积金缴纳、公司的社会保险及住房公积金缴纳报

165、告期各期末，发行人的社会保险及住房公积金缴纳情况如下：单位：人项目项目2022 年年 6 月月 30 日日2021 年年 12 月月31 日日2020 年年 12 月月31 日日2019 年年 12 月月31 日日缴费缴费人数人数覆盖率覆盖率缴费缴费人数人数覆盖率覆盖率缴费缴费人数人数覆盖率覆盖率缴费缴费人数人数覆盖率覆盖率养老保险2,15598.81%2,24899.16%2,03899.32%1,64698.80%医疗保险2,15598.81%2,24899.16%2,03899.32%1,64698.80%失业保险2,15598.81%2,24899.16%2,03899.32%1,64

166、698.80%工伤保险2,15598.81%2,24899.16%2,03899.32%1,64698.80%生育保险2,15598.81%2,24899.16%2,03899.32%1,64698.80%住房公积金56191.82%55791.91%55691.30%64790.87%注：覆盖率=缴费人数/应缴纳人数，应缴人数是在公司总人数的基础上减去了退休返聘人员及根据越南法律法规无需缴纳的人员。根据越南当地法律规定，越南无住房公积金制度。2、公司员工缴纳社会保险及住房公积金情况、公司员工缴纳社会保险及住房公积金情况报告期内发行人除正常缴纳社会保险及住房公积金的人员外，存在部分未缴纳社会保

167、险及住房公积金的人员，未缴纳的原因如下：境内员工未缴纳社会保险的原因包括：退休返聘人员不用缴纳社会保险；部分员工在其他地方缴纳，或者缴纳新农合；新员工入职未及时缴纳；部分员工自愿放弃缴纳。境外员工未缴纳社会保险的原因包括：部分员工为试用期员工、培训期员工。境内员工未缴纳住房公积金的原因包括：退休返聘人员不用缴纳住房公积金；部分员工自愿放弃缴纳住房公积金。境外员工未缴纳住房公积金的原因是根据越南当地法律规定，越南无住房公积金制度。公司社会保险及住房公积金缴纳具体情况如下：（1）公司员工缴纳社会保险情况扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-65境内员工缴纳社会保险情况单位

168、：人分类分类2022 年年 6月月 30 日日2021 年年 12月月 31 日日2020 年年 12月月 31 日日2019 年年 12月月 31 日日正常缴纳社会保险585587595692退休返聘其他地方缴纳、缴纳新农合、新入职13988自愿放弃1310612总计总计725707701846境外员工缴纳社会保险情况单位：人分类分类2022 年年 6月月 30 日日2021 年年 12月月 31 日日2020 年年 12月月 31 日日2019 年年 12月月 31 日日正常缴纳社会保险1,5701,6611,443954试用期员工、培训期员工3

169、总计总计1,7431,8371,5511,077注：经越南律师事务所对子公司出具的法律意见书确认，试用期员工、培训期员工不属于强制缴纳社会保险的范畴，符合越南当地法律规定。（2）公司员工缴纳住房公积金情况境内员工缴纳住房公积金情况单位：人分类分类2022 年年 6月月 30 日日2021 年年 12月月 31 日日2020 年年 12月月 31 日日2019 年年 12月月 31 日日正常缴纳住房公积金561557556647退休返聘自愿放弃、未缴纳50495365总计总计725707701846境外员工缴纳住房公积金情况根据越南当地法律规定，越南无住房公积金制度。3、如

170、补缴对发行人的持续经营可能造成的影响、如补缴对发行人的持续经营可能造成的影响经测算，报告期内，若公司对应缴未缴纳社会保险及住房公积金的人员补充缴纳社会保险及住房公积金，需要补充承担费用情况如下：单位：万元分类分类2022 年年 1-6 月月2021 年度年度2020 年度年度2019 年度年度补充缴纳社会保险金额18.1630.3023.2143.72补充缴纳住房公积金金额3.056.226.43125.86总计总计21.2136.5329.64169.58占利润总额的比例占利润总额的比例0.16%0.33%0.44%1.82%注：2020 年因疫情原因，国家颁布了减免企业缴纳部分社会保险的政

171、策，为保持口径扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-66一致，本处对未缴纳人员补充缴纳金额测算金额不考虑减免因素。未来若公司补充缴纳社会保险及住房公积金，所需补充承担的费用对公司业绩影响较小，对公司持续经营不存在重大影响。4、实际控制人承诺、实际控制人承诺公司实际控制人林明稳做出承诺：若将来因任何原因出现需发行人及其控制的公司补缴社会保险、住房公积金或滞纳金之情形或被相关部门处罚，本人将无条件支付所有需补缴的社会保险、住房公积金和应缴纳的滞纳金及相关罚款。5、2018 年未缴纳住房公积金的原因年未缴纳住房公积金的原因公司 2018 年未缴纳住房公积金，主要原因为报告期

172、初公司对公积金缴纳的规范性没有引起足够重视，随着公司不断规范公司治理结构，2019 年公司开始为员工缴纳住房公积金。截至招股说明书签署日，公司为员工缴纳了住房公积金，公司住房公积金缴纳合法合规，公司未出现因住房公积金缴纳产生的纠纷。6、相关政府部门出具的证明、相关政府部门出具的证明2022 年 8 月 3 日，扬州市邗江区人力资源和社会保障局出具证明，公司已依法办理了社会保险登记，依法参加了劳动和社会保障部门实施的社会保险，其缴纳社会保险费的情况符合国家相关法律、法规和规范性文件的规定，不存在欠缴社会保险费的行为，不存在因违反社保相关法律法规被处以行政处罚的情形。2022 年 8 月 4 日，

173、扬州市住房公积金管理中心邗江管理部出具证明，公司自开户之日起至本证明出具之日，不存在因违反住房公积金管理条例而受到处罚的情形。越南律师事务所对越南金泉、PEAK 公司出具了法律意见书，说明越南金泉、PEAK 公司不存在违反社会保障有关的法律法规。九、持有 5%以上股份的主要股东以及作为股东的董事、监事、高级管理人员作出的重要承诺及其履行情况发行人持有 5%以上股份的主要股东以及作为股东的董事、监事、高级管理人员作出的重要承诺请参见本招股说明书“重大事项提示”。扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-67第六节 业务和技术一、公司的主营业务及主要产品（一）公司主营业务及其

174、变化情况（一）公司主营业务及其变化情况公司主要从事户外用品的研发、设计、生产和销售，公司主要产品为帐篷、睡袋、户外服装、背包等户外用品。公司主要以 ODM/OEM 的模式为全球客户提供高品质户外用品。公司主要客户关联的集团有 Newell Brands Inc.（纳斯达克主板上市）、VF Corporation（纽约证券交易所主板上市）、Fenix Outdoor International AG（瑞典斯德哥尔摩证券交易所上市）、Oberalp Group、Bergans FritidAS、Mont Bell Co.,Ltd.、RecreationalEquipment,Inc、Spotlig

175、ht Group Holdings Pty Ltd、Klattermusen AB、BystronicAG（瑞士证券交易所上市）、Equip Outdoor Technologies UK Ltd、Elevenate AB、The Warehouse Group Limited（新西兰证券交易所主板上市）、Camp Spa、HelsportA/S 等国际知名企业，客户旗下主要品牌有 Coleman（科勒曼）、The North Face（北面）、Fjallraven（瑞典北极狐）、Salewa（沙乐华）、Bergans（博根斯）、Mont-bell（梦倍路）、REI（安伊艾）、Mountain

176、 Designs、Klattermusen（攀山鼠）、Mammut（猛犸象）、Rab（睿坡）、Elevenate、Torpedo7、Camp（坎普）、Helsport 等。公司产品 90%以上出口至欧洲、北美等境外国家和地区，公司与上述国际知名户外用品企业建立了长期稳定的合作关系，积累了优质的全球客户资源。公司为高新技术企业，被认定为“江苏省企业技术中心”、“江苏省功能性户外用品工程技术研究中心”。公司自设立以来，主营业务未发生重大变化。扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-68（二）公司主要产品及其用途（二）公司主要产品及其用途1、公司主要产品如下：公司主要产品如下

177、：产品类型产品类型产品图片产品图片销售的主要关联品牌销售的主要关联品牌帐篷Coleman（科勒曼）、The North Face（北面）、Bergans（博根斯）、Mont-bell（梦倍路）、Salewa（沙乐华）、REI（安伊艾）、Camp（坎普）、Helsport 等睡袋Coleman（科勒曼）、The North Face（北面）、Fjallraven（瑞典北极狐）、Bergans（博根斯）、Mont-bell（梦倍路）、Salewa（沙乐华）、REI（安伊艾）、Mammut（猛犸象）、Torpedo7、Mountain Designs等服装Fjallraven（瑞典北极狐）、Berg

178、ans（博根斯）、Salewa（沙乐华）、Elevenate、Klattermusen（攀山鼠）、Mountain Designs、Rab（睿坡）等扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-69产品类型产品类型产品图片产品图片销售的主要关联品牌销售的主要关联品牌背包Fjallraven（瑞典北极狐）、Rab（睿坡）等2、报告期内报告期内，公司主要公司主要客户关联集团及对应品牌情况客户关联集团及对应品牌情况如下：如下：公司客户关联公司客户关联集团集团国家国家对应品牌对应品牌集团集团/品牌简介品牌简介Newell Brands Inc.美国Newell Brands Inc.

179、是一家全球性的消费品和商品营销商，主要从事设计，制造，包装和销售家用、商用产品，在纳斯达克主板上市。Coleman（科勒曼）品牌创立于1901 年，是美国知名的户外运动休闲品牌。科勒曼的产品品类丰富，有超过一万种户外产品，涵盖户外照明、露营用品、燃具和炊具、隔温系列及水上运动产品等。VF Corporation美国VF Corporation 成立于 1899 年，全球知名牛仔裤和羽绒服生产商，在纽约证券交易所主板上市。The North Face（北面）是国际知名户外运动品牌，成立于1966年，是美 VF Corporation 集团的重要一员，致力于为户外运动员的探险提供专业装备。Feni

180、x OutdoorInternational AG瑞典Fenix Outdoor International AG 专注于自然户外活动产品的研发和销售，在瑞典斯德哥尔摩证券交易所上市。Fjallraven（瑞典北极狐）是瑞典市场的高端户外品牌，该品牌创建于 1960 年。瑞典北极狐的产品销往世界 100 多个国家，产品特点为功能强大、经久耐用、性能可靠、使用方便和用途广泛。扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-70公司客户关联公司客户关联集团集团国家国家对应品牌对应品牌集团集团/品牌简介品牌简介Bergans Fritid AS挪威Bergans（博根斯）是一家专业生

181、产户外装备的挪威品牌，是北欧知名的户外用品品牌商。该品牌创建于 1908 年，其产品以面料质地优良，设计理念领先见长，可适用于坚硬的冰层、凛冽的寒风、低温和极浓的大雾等极端情况。Mont Bell Co.,Ltd.日本Mont-bell（梦倍路）于 1975 年创办，为日本影响较大的登山品牌之一。梦倍路不断利用最新科技的材料及运用全新的设计概念，设计出不少饱受赞誉之产品，在野外用品界开拓出新天地。Oberalp Group意大利Salewa（沙乐华）创始于 1935 年，是欧洲知名的户外运动品牌。Salewa（沙乐华）是一个充满活力的登山运动品牌，致力于不断地为登山运动员及登山爱好者提供创造性

182、的优质装备。RecreationalEquipment,Inc.美国REI（安伊艾）是全球知名的户外用品连锁零售商，涉及的产品类别从登山、露营、健身、徒步旅行、骑自行车、划船运动、到滑雪和旅游。Spotlight GroupHoldings Pty Ltd澳大利亚Spotlight Group Holdings 是澳大利亚知名的户外用品品牌公司。该公司业务遍及澳大利亚、新西兰和东南亚。Mountain Designs目前是SpotlightGroup Holdings 旗下品牌，该品牌创立于 1975 年，商品涵盖多个类别，包括服装、配饰、背包和箱包等。Klattermusen AB瑞典Kla

183、ttermusen（攀山鼠）是一个国际户外运动服装品牌，成立于1975 年，致力于研发、销售高性能户外装备。品牌总部位于瑞典，产品主要销往瑞典、德国、挪威、日本、韩国、中国等国家与地区。Bystronic AG瑞士Bystronic AG 成立于 1986 年，在瑞士证券交易所上市。Mammut（猛犸象）是 BystronicAG 旗下户外用品品牌，是登山运动和户外装备行业最大品牌之一，拥有高山攀登、攀岩、滑雪、越野跑、远足徒步 5 个系列。扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-71公司客户关联公司客户关联集团集团国家国家对应品牌对应品牌集团集团/品牌简介品牌简介Eq

184、uip OutdoorTechnologies UKLtd英国Rab（睿坡）创立于 1981 年，主要设计和制造羽绒服、帐篷背包和睡袋等产品。Elevenate AB瑞典Elevenate 创立于 2010 年，主要设计生产日常骑行、徒步等户外服装。The WarehouseGroup Limited新西兰The Warehouse Group Limited，创立于 1982 年，在新西兰证券交易所主板上市。Torpedo7 为 TWG 旗下品牌，主要产品为自行车、雪地、健身、渔具等户外装备。Camp Spa意大利Camp（坎普）成立于 1889 年，总部位于意大利，是世界领先的登山及相关活

185、动（如滑雪登山和工业安全）设备制造商之一。Helsport A/S挪威Helsport 创立于 1951 年，在 1970年创造了世界上第一个隧道帐篷，并从那时起制定了多项国际标准。其后拓展了睡袋、帐篷产品线与技术服装线，独立的设计使其成为北欧优质户外装备品牌商。注：以上资料来源公开信息整理。二、公司所处行业的基本情况（一）行业管理与行业政策（一）行业管理与行业政策1、行业主管部门及监管体制、行业主管部门及监管体制根据上市公司行业分类指引（2012 年修订）以及国民经济行业分类（GB/T 4754-2017），公司生产帐篷、背包所处行业为“C17 纺织业”，公司生产睡袋所处行业为“C19 皮革

186、、毛皮、羽毛及其制品和制鞋业”，公司生产服装所处行业为“C18 纺织服装、服饰业”。从细分行业看，公司主要生产户外用品，属于户外用品行业。中华人民共和国国家发展和改革委员会及其分支机构为纺织行业的行政主管部门，其主要负责产业政策、行业发展规划的制定，指导行业结构调整、实施行业管理，参与技术改造、质量管理等。公司所在行业的自律组织为中国纺织品商业协会。该协会是由从事服装、纺扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-72织品、针织品、安全健康防护用品、户外用品的流通及生产、科研、教学活动的各种所有制企业、单位和相关社团自愿组成的，具有社团法人资格的非营利性质的全国性行业组织。

187、2、行业主要法律法规及政策、行业主要法律法规及政策（1）公司生产经营涉及的相关法律法规及行业标准如下：法律法规名称法律法规名称发布单位发布单位中华人民共和国海关进出口货物减免税管理办法（2020 年修正）中华人民共和国海关总署中华人民共和国反不正当竞争法（2019 年修正）全国人民代表大会常务委员会中华人民共和国产品质量法（2018 年修正）全国人民代表大会常务委员会中华人民共和国海关法（2017 年修正）全国人民代表大会常务委员会中华人民共和国海关报关单位注册登记管理规定（2014 年修正）中华人民共和国海关总署国家纺织产品基本安全技术规范（2005 年实施）中华人民共和国国家质量监督管理检

188、验检疫总局（2）公司生产经营涉及的相关政策如下：名称名称相关内容相关内容冰雪旅游发展行动计划（20212023 年）（2021 年 2 月）支持冰雪旅游线路和基地建设。鼓励各地结合自身冰雪旅游资源，推出一批兼具民俗风情和冰雪文化特色的冰雪旅游主题精品线路，建设一批融滑雪、登山、徒步、自驾、露营、非遗体验、冰雪文化展示等多种文化和旅游活动为一体的高品质、复合型的冰雪旅游基地。产业结构调整指导目录（2019 年本）鼓励类中包括：三十四、旅游业 1、旅游商品、旅游纪念品、旅游装备设备，以及休闲、登山、滑雪、潜水、探险等各类户外活动用品开发与营销服务。山地户外运动产业发展规划（2016 年 10 月）

189、进一步优化山地户外运动服务业、装备制造业及相关产业结构。加快山地户外运动服务业发展，支持各地打造一大批优秀山地户外俱乐部、优秀企业、品牌赛事。大力推动山地户外运动装备制造向研发、设计、销售等高端环节发展，提高自主研发生产能力，培育一批具有自主知识产权的高端健身休闲装备知名品牌。纺织工业发展规划（20162020 年）（2016 年9 月）进一步巩固提高我国纺织工业在生产制造和国际贸易中的优势和地位，形成创新驱动发展、质量效益提升、品牌效应明显、国际合作加强的纺织工业发展格局，创造国际竞争新优势，初步建成纺织强国。体育产业发展“十三五”规划（2016 年 6 月）充分挖掘冰雪、森林、湖泊、江河、

190、湿地、山地、草原、沙漠、滨海等独特的自然资源和传统体育人文资源，研制出台冰雪运动、山地户外运动、水上运动、航空运动等产业发展规划，重点打造冰雪运动、山地运动、户外休闲运动、水上运动、汽摩运动、航空运动、武术运动等各具特色的体育产业集聚区和产业带。扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-73名称名称相关内容相关内容关于加快发展体育产业促进体育消费的若干意见（2014年 10 月）到 2025 年，基本建立布局合理、功能完善、门类齐全的体育产业体系，体育产品和服务更加丰富，市场机制不断完善，消费需求愈加旺盛，对其他产业带动作用明显提升，体育产业总规模超过 5 万亿元，成为推

191、动经济社会持续发展的重要力量。在有条件的地方制定专项规划，引导发展户外营地、徒步骑行服务站、汽车露营营地、航空飞行营地、船艇码头等设施。（二）户外用品行业概况（二）户外用品行业概况1、户外用品行业简介、户外用品行业简介（1）行业概况及现状户外运动指能贴近自然、感受自然的室外运动，户外运动集健身、旅游、社交、休闲为一体，包括登山、攀岩、露营、野外探险、骑行、滑雪等多种形式，在倡导全民健身的时代，户外运动已成为当下健康、流行的生活方式。户外用品行业是伴随着户外运动兴起而发展的行业，随着大众积极参与健身活动、培养亲近大自然的生活方式，户外用品行业实现了快速的发展。户外用品在消费群体、产品功能、应用环

192、境上具有自身的特点，兼具了体育用品、旅游用品、休闲用品的特征。根据使用用途，户外用品分为户外服装、户外用鞋及户外装备三大类别。类别类别产品产品户外服装衣、裤等。户外用鞋登山鞋、徒步鞋、攀岩鞋、高山靴等。户外装备登山包、旅行包、骑行包、背架包等；帐篷、睡袋、垫子、帷帐等；手表、炉具、灯具、刀具、绳索、登山杖、头盔等。（2）国外户外用品行业概况户外运动最早起源于欧美的传教、探险和科学考察，世界上最早的户外运动俱乐部 1857 年诞生于德国，以登山、徒步为主要运动项目。随着社会经济发展，户外探险活动逐渐演变成时尚的休闲运动方式，户外运动在欧美已经逐渐形成相对成熟的产业。目前，欧美的户外运动市场规模在

193、全球处于领先地位，具有庞大的用户基础和良好的发展前景。根据统计数据，2019 年全球户外运动用品电商市场规模为 750 亿美元，预扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-74计 2020 年-2024 年将以 6.8%的速度增长；其中欧洲户外运动用品电商市场规模为 155 亿美元，预计 2020 年-2024 年将以 5.6%的速度增长。根据美国户外行业协会（OIA）统计数据，2017 年美国消费者在户外运动中的支出为 8,868 亿美元，其中户外运动装备和用品支出为 1,845 亿美元；2018 年，美国至少有 1.518 亿人参与了一项户外运动，较上一年增加了 57

194、0 万；占美国人口 50.5%的人群参与了户外活动，同比增长 3.1%，户外休闲产业成为第三大消费支出产业，仅次于金融服务保险业和医疗门诊业。目前，户外运动在欧美已经成为节日度假、娱乐消遣的重要方式之一，形成了庞大且坚实的用户基础，占据重要的行业地位。（3）国内户外用品行业概况相比国外，国内户外用品市场起步相对较晚，从 20 世纪 50 年代开始，经历了萌芽、初创、培育、发展阶段，近年来发展迅速。2011 年-2019 年，中国户外用品零售总额从 107.60 亿元增长至 250.20 亿元，年度复合增长率为 11.12%。数据来源：wind 资讯。据统计数据，我国每年有 1.3 亿人参与徒步

195、旅行、休闲户外等运动，占总人口的 9.5%，有 6,000 万人参与登山、攀岩、徒步等运动，占总人口的 4.38%，与美国 50%的户外运动参与率仍有一定差距。从人均消费金额看，我国户外活动年度人均消费额不足 20 元，欧美和亚洲发达国家的人均消费额在 300-800 元之间，扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-75国内户外用品行业有巨大的市场潜力可以挖掘1。2、户外用品行业格局、户外用品行业格局目前，户外用品行业国内外品牌众多，市场化程度较高，行业竞争较为激烈，低端产品逐渐被市场淘汰。行业内知名品牌有始祖鸟、猛犸象、北极狐、科勒曼、北面、沙乐华、博根斯、梦倍路等，

196、行业内的高端市场几乎被国外一线品牌垄断。根据统计数据，2018 年，户外用品品牌总数达到 903 个，其中国内品牌 454个，国外品牌 449 个2。2014 年-2017 年，中国前十大户外用品品牌占有率从 49.2%提升至 57.1%，行业集中度有所提升3。3、进入户外用品行业的壁垒、进入户外用品行业的壁垒（1）客户认证壁垒欧美等境外国家和地区是户外用品的主要销售区域，境外知名客户通常对商品质量有较高要求，在选择供应商时有严格的认定标准。在首次合作时，客户需要对合作方进行“验厂”，全方位考察供应商的研发设计能力、生产管理水平和售后服务等方面。因境外客户对供应商的认证流程较复杂，成本较高，合

197、格供应商认证通过后，客供双方通常会保持长期稳定的合作关系，合作的粘性较高。因此，在户外用品生产方面具有一定经验及能力的企业才能获得优质客户的青睐，行业存在较高的客户认证壁垒。（2）产品设计壁垒户外用品属于消费品，随着居民收入的增长，消费人群更加注重消费品质与体验，消费者对户外用品的偏好及要求也在不断变化；户外用品制造企业需要不断设计出符合市场偏好及潮流的产品，而新产品从设计理念的提出到产品最后的成型均需要经过不断地尝试；特别是设计理念提出后，如何将理念结合生产工艺构造出最终的产品，其中特别需要考虑产品结构可以满足防水、透气、耐寒、防晒等安全性、保护性的需求，这就需要品牌商或 ODM/OEM 生

198、产企业具有丰富的行业生产经验，该种生产经验对户外用品企业形成了一定的产品设计壁垒。1东兴证券研究报告2wind 资讯3华鑫证券研究报告扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-76（3）产品质量管理壁垒在户外用品行业中，国际知名品牌商对供应商产品品质要求较高，除了要满足产品市场定位的要求外，还需要有稳定的品质保障，这就要求供应商需要具备严格的质量控制体系、良好的售后服务等等。因此，只有拥有符合客户要求的质量体系的生产企业，才能够在户外用品行业持续发展。（4）供应能力管理壁垒户外用品行业的供应能力壁垒体现在企业的快速生产能力上。户外用品属于消费品，下游客户会根据市场情况、库

199、存情况调整采购数量，同时，客户会根据消费者偏好不断丰富产品线，不断更新产品。这就要求户外用品供应商具备丰富的行业经验以及良好的供应管理能力，以满足客户多品类产品快速生产的需求，进而形成了供应能力管理壁垒。4、行业利润水平及其变动趋势、行业利润水平及其变动趋势国内同行业公司中，经营模式与公司相接近的，具有代表性的可比公司净利润水平情况如下：单位：万元公司名称公司名称相关产品或业务相关产品或业务2022 年年 1-6月月2021 年度年度2020 年年度度2019 年度年度牧高笛（603908）帐篷、睡袋等装备11,316.597,861.404,597.474,078.65浙江自然（605080

200、）充气床垫等户外用品17,431.6121,951.2515,954.3813,138.14平均平均-14,374.1014,906.3310,275.928,608.39发行人帐篷、睡袋、背包、服装等户外装备12,000.0310,108.655,951.878,274.19数据来源：wind 资讯。由上表可知，报告期内，受益于户外用品行业的良好发展，同行业公司平均利润水平较好，呈现增长趋势。发行人 2020 年净利润较 2019 年有所下降，主要原因为 2020 年美元兑人民币大幅贬值，发行人外销收入占比较高，导致发行人2020 年发生汇兑损失 2,131.63 万元。2021 年度、20

201、22 年 1-6 月发行人净利润与上述两家同行业上市公司的净利润均同比大幅增长，2021 年度牧高笛、浙江自然、发行人净利润分别同比增长 70.99%、37.59%、69.84%，2022 年 1-6 月分别同比增长 111.80%、26.89%、184.84%。扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-77（三三）影响行业发展的有利和不利因素）影响行业发展的有利和不利因素1、有利因素、有利因素（1）国外户外产品用户基础庞大，户外用品需求稳定目前，户外运动在欧美已经成为节日度假、娱乐消遣的重要方式之一，形成了庞大且坚实的用户基础，占据重要的行业地位；同时，户外用品具有一定

202、的消耗性，产品存在更新换代的情形。因此，国外户外产品的用户基础庞大保障了户外用品的稳定需求。（2）国家产业政策支持，促进国内户外运动行业良好发展近年来，国家相关单位颁布了一系列促进户外运动发展的产业政策，包括 山地户外运动产业发展规划、冰雪旅游发展行动计划（20212023 年）等等，同时在产业结构调整指导目录（2019 年本）中，休闲、登山、滑雪、潜水、探险等各类户外活动用品开发与营销服务属于鼓励类项目。目前，社会提倡全民健身，提倡进行户外运动、亲近大自然，在行业政策支持下以及社会全民健身氛围的促进下，户外运动行业将得到良好的发展。（3）居民收入增长，消费理念转变，促进户外用品行业的发展我我

203、国经济的增长带来居民的可支配收入提升。根据统计数据，我国城镇居民人均年度可支配收入从 2013 年的 26,467.00 元增加到 2021 年的 47,412.00 元，农村居民人均年度可支配收入从2013年的9,429.60元增加到2021年的18,931.00元，年度复合增长率分别为 7.56%、9.10%。扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-78数据来源：wind 资讯。随着居民可支配收入的增长，居民消费能力、消费意愿有所增强，具备稳定收入的消费人群更加注重消费品质与体验，绿色消费、健康消费等成为消费新理念，有效带动了户外运动行业的发展。户外用品的优质品牌注

204、重产品品质及消费体验，充满时尚感、设计感的部分品牌备受消费者青睐，促进了户外用品行业的发展。2、不利因素、不利因素（1）国内户外用品行业基础相对薄弱，国内市场潜力释放需要一定时间与欧美等境外国家较长时间的户外用品行业发展史相比，我国户外用品行业从 20 世纪 50 年代开始发展，行业基础相对薄弱。虽然近年来国内户外用品行业发展迅速，但是相比国外相对成熟的户外用品市场，国内户外用品市场潜力的释放仍需一定时间。（2）国内企业资金实力相对较弱，未来发展对资金提出更高要求相比国际户外用品行业巨头，国内企业资金实力相对较弱，对企业的高速发展带来一定的制约。同时，国内企业拥有高端品牌相对较少，较多企业采取

205、ODM/OEM 形式为品牌商代工生产。未来，随着国内户外用品市场的发展，企业若发展自有品牌，将对资金提出更高的要求。扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-79（四四）行业技术水平及技术特点行业技术水平及技术特点、行业主要经营模式行业主要经营模式、行业的周期性行业的周期性、区域区域性或季节性性或季节性1、行业技术水平及技术特点、行业技术水平及技术特点（1）产品理念设计及产品结构搭建对户外用品生产均比较重要户外用品的设计和成型主要分为产品理念设计及产品结构搭建两个步骤。产品理念设计主要由品牌商基于自身品牌风格并结合市场偏好提出，通常表现为产品外观要求、尺寸要求、功能要求等

206、；产品结构搭建是指确定完成产品理念设计后，结合实际生产工艺，制定出满足防水、透气、耐寒、防晒、防风等功能性要求的产品的解决方案，该步骤通常由品牌商与发行人共同探讨后确定。产品理念设计及产品结构搭建对于户外用品的生产均比较重要，需要生产企业具有丰富的行业生产经验以及紧跟市场的战略眼光。（2）产品批量生产需要有经验丰富的生产人员，未来行业自动化水平预计将有所提高户外用品市场竞争激烈，产品种类具有多元化和个性化的特点，对户外用品企业的生产反应能力与供应能力管理水平提出了较高的要求，为了保证产品质量稳定以及生产效率，企业需要具有丰富经验的生产人员。另外一方面，我国户外用品行业生产自动化程度相对较低，随

207、着大数据与智能化技术的发展以及企业规模的扩大，未来行业自动化水平预计将有所提高。2、行业的主要经营模式、行业的主要经营模式户外用品企业根据是否拥有自主品牌可以分为拥有自主品牌的品牌商以及以 ODM/OEM 代加工的制造商。品牌商主要负责产品的研发、品牌的发展及产品的终端销售，部分品牌商由自身生产所有产品，而部分品牌商则会全部或部分通过 ODM/OEM 方式委托供应商为其制造相应产品。目前，公司的经营模式为以 ODM/OEM 方式为户外用品行业知名品牌商代加工生产相应产品。3、行业的周期性、区域性、季节性、行业的周期性、区域性、季节性（1）周期性户外用品属于消费品，随着社会经济的发展、人民生活水

208、平的提高以及全民扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-80健身的社会氛围，消费者对于户外运动的需求日益提升。同时，热爱户外运动的消费者容易长期保持户外运动的生活习惯，可以促进户外运动产品的稳定消费。综上，户外运动行业的周期性不显著。（2）区域性户外用品行业的发展受户外运动历史、户外运动环境以及居民消费生活水平等因素的影响。欧美等境外发达国家有较长时间的户外运动发展历史，有较好的用户基础，所以其居民在户外用品领域的消费金额较高。国内市场方面，经济较发达的城市在户外用品消费习惯及消费能力方面有较大优势，户外用品销售较好。综上，户外用品行业具有一定的地域性，境外市场主要集中

209、在欧美等发达国家和地区，境内市场主要集中于国内经济较发达的城市。（3）季节性户外用品行业存在一定的季节性，主要受户外活动季节性的影响，一般来说，每年前三季度户外运动用品行业收入相对较高，户外运动用品行业存在一定的季节波动性。近年来，随着人们积极参加户外运动，不同季节的户外运动日益增多，户外用品的种类也更加丰富，户外运动行业的季节性逐渐淡化。（五五）公司所处行业与上下游行业的关联性）公司所处行业与上下游行业的关联性1、户外用品行业产业链概况、户外用品行业产业链概况户外用品的产业链主要有如上几个环节，公司所处环节为中游的产品制造企业，其中，中游的部分品牌商由自身生产所有产品，而部分品牌商则全部或部

210、分通过 ODM/OEM 方式委托供应商为其制造相应产品，公司属于以 ODM/OEM 方式为户外用品行业知名品牌商代加工生产相应产品的制造企业。2、上下游行业发展对公司的影响上下游行业发展对公司的影响（1）上游行业发展及对公司的影响扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-81公司上游主要是纺织行业的面、辅料制造业。目前，我国纺织行业已形成较为成熟的产业链，行业拥有众多的面、辅料供应商。由于上游企业众多，市场处于充分竞争状态，公司上游企业可以为公司提供充足的原材料。上游行业新技术和新材料的研发应用也将对本行业带来积极的影响。（2）下游行业发展及对公司的影响公司下游主要是品牌

211、商、零售商及终端消费者。目前，行业内高端品牌主要为国外品牌，欧美等境外发达国家有较长时间的户外运动发展历史，其居民在户外用品领域的消费金额较高，户外运动在欧美已经逐渐形成相对成熟的产业。近年来，随着居民可支配收入的增长，居民消费能力、消费意愿有所增强，具备稳定收入的消费人群更加注重消费品质与体验，绿色消费、健康消费等成为消费新理念，有效带动了国内户外行业的发展。目前，公司主要以 ODM/OEM 方式为境外知名品牌商代加工生产相应产品，境外知名品牌的稳定发展保障了公司户外用品的稳定销售。（六六）公司产品进口国的主要政策情况）公司产品进口国的主要政策情况报告期内，公司境外销售收入占主营业务收入的比

212、例均超过 90%，占比基本保持稳定。公司产品进口国的同类产品处于市场充分竞争的状态，公司产品除了受进口国关税政策影响外，不存在特殊的进口限制政策。三、公司在行业中的竞争地位（一）公司行业地位（一）公司行业地位公司自成立以来一直专注于户外用品的研发、设计、生产和销售，目前主要采用 ODM/OEM 形式为国际知名品牌如 Coleman（科勒曼）、The North Face（北面）、Fjallraven（瑞典北极狐）、Salewa（沙乐华）、Bergans（博根斯）、Mont-bell（梦倍路）、REI（安伊艾）、Mountain Designs、Klattermusen（攀山鼠）、Mammut（

213、猛犸象）、Rab（睿坡）、Elevenate、Torpedo7、Camp（坎普）、Helsport 等进行代加工生产，具有丰富的行业经验及成熟的生产体系。经过多年的经营与发展，公司已在户外用品制造领域具备较强的市场竞争力和发展优势。扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-82（二）（二）主要竞争对手简要情况主要竞争对手简要情况序号序号名称名称企业介绍企业介绍1牧高笛户外用品股份有限公司（603908）牧高笛户外用品股份有限公司主营业务涵盖 OEM/ODM 业务与自主品牌业务两大业务板块，产品包括帐篷、睡袋、自充垫等户外装备，以及冲锋衣、羽绒服、登山鞋、运动背包等户外服装

214、、鞋及配饰。OEM/ODM 业务产品销往欧洲、澳大利亚、新西兰、亚洲和美国等国际市场。2浙江大自然户外用品股份有限公司（605080）浙江大自然户外用品股份有限公司主要从事充气床垫、户外箱包、头枕坐垫等户外用品的研发、设计、生产和销售。公司产品主要销售至欧洲、北美洲、大洋洲等市场。3浙江永强集团股份有限公司（002489）浙江永强集团股份有限公司主要从事户外休闲家具及用品的设计研发、生产和销售。产品主要有户外休闲家具、遮阳伞、帐篷等三大系列，产品主要销往美国、德国、澳大利亚、中国香港等市场。4安徽开润股份有限公司（300577）安徽开润股份有限公司主要经营业务为休闲包袋、旅行箱、商务包袋、服饰

215、及相关配件等产品的研发、设计、生产和销售。按照业务模式主要分为代工制造业务和品牌经营业务。（三三）公司的竞争优势和劣势）公司的竞争优势和劣势1、竞争优势、竞争优势（1）优质客户资源优势目前，公司主要采用 ODM/OEM 形式为国际知名品牌进行代加工生产，公司拥有的客户基本稳定且大多属于国际知名户外用品企业。国际知名客户通常对商品质量有较高要求，在选择供应商时有严格的认定标准。在首次合作时，客户需要对合作方进行“验厂”，全方位考察供应商的研发设计能力、生产管理水平和售后服务等方面。因境外客户对供应商的认证流程较复杂，成本较高，合格供应商认证通过后，客供双方通常会保持长期稳定的合作关系，合作的粘性

216、较高。经过多年经营，公司已经与这些知名客户形成了稳定的合作关系，拥有优质客户资源优势。（2）产品结构搭建优势户外用品的设计和成型主要分为产品理念设计及产品结构搭建两个步骤。产品理念设计主要由品牌商基于自身品牌风格并结合市场偏好提出，通常表现为产品外观要求、尺寸要求、功能要求等；产品结构搭建是指确定完成产品理念设计后，结合实际生产工艺，制定出满足防水、透气、耐寒、防晒、防风等功能性要求的产品的解决方案，该步骤通常由品牌商与发行人共同探讨后确定。扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-83公司自设立以来一直从事户外用品的研发和生产，已经拥有了成熟的产品结构搭建技术，可以根据

217、品牌方提出的创意想法结合实际的生产工艺，构建出成型的产品，与品牌方共同完成产品创意到产品成型的转化，公司具备相应的产品结构搭建优势。（3）产品质量管控优势自设立以来，公司始终致力于户外用品的研发及生产，积累了丰富的行业经验，建立了成熟的质量管理体系。公司近年来不断强化生产质量管理，保证产品质量符合相关要求，公司产品的稳定质量得到了国际知名客户的认可。公司为高新技术企业，通过了相应的质量管理体系认证，被认定为“江苏省企业技术中心”、“江苏省功能性户外用品工程技术研究中心”，公司具备了产品质量管控优势。（4）供应能力管理优势户外用品属于消费品，下游客户会根据市场情况、库存情况调整采购数量。同时，客

218、户会根据消费者偏好不断丰富产品线，创新产品，这就要求户外用品供应商具备丰富的行业经验以及良好的供应管理能力，以满足客户多品类产品快速生产的需求。公司经过多年经营，已经打造出专业的生产经营管理团队，具备丰富的行业生产经验。同时，公司与供应链上游原材料供应商保持着稳定可持续的合作关系。公司能够对客户需求做出快速的反应和调整，实现生产效益和生产规模的优化，公司具备了供应能力管理优势。2、竞争劣势、竞争劣势（1）融资渠道相对单一未来，随着公司的发展，提升设备的自动化水平、引进优秀人才、增加研发投入、创建自身品牌等均需要大量的资金。公司目前融资渠道相对单一，在一定程度上制约了公司的业务发展，公司需要进一

219、步借助资本市场拓宽公司的融资渠道，以满足公司未来发展的资金需求。（2）国内市场开拓相对较少扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-84相比国内户外用品市场，欧美等境外国家和地区目前还是户外用品行业的主要销售区域，国内户外用品市场正逐步快速发展。在该种行业发展现状下，报告期内，公司境外销售占比在 90%以上，公司目前国内市场开拓相对较少。未来，随着公司规模的进一步增大以及国内市场需求的扩大，公司将逐步加大国内市场拓展力度。四、公司的主营业务情况（一）公司的主要产品及其用途（一）公司的主要产品及其用途公司主要从事户外用品的研发、设计、生产和销售，公司主要产品为帐篷、睡袋、户

220、外服装、背包等户外用品。公司主要产品及介绍见本节之“一、公司的主营业务及主要产品”。（二）主要经营业务流程（二）主要经营业务流程1、产品设计及样品制作、产品设计及样品制作公司产品批量生产前的工序为产品设计及样品制作。产品设计包括创意设计、结构设计、工艺设计。创意设计通常由客户提出并完成主要部分，包括外观要求、尺寸要求、功能要求等；公司通过对客户提出的创意进行解析，结合生产成本和产品结构风险评估结果向客户提出优化方案，经客户认可后确定。结构设计是指公司设计人员对确定的创意设计进行结构解析，形成初步纸版，然后利用面料、填充物、辅料等，按照产品创意设计草图制作出产品雏形，并在此基础上进行反复试验调整

221、，确保产品结构的可行性，进而纸版定稿，以供后续样品制作之用。工艺设计通常包括确定布片之间的连接工艺、填充工艺等，如缝制针法、压胶、充绒等。样品制作是指公司版师制作出电子样版后，通过制图仪器打印出纸样版。辅助人员根据纸样版制作多件样品，一部分用于测试性能，一部分提交客户，根据测试的结果以及客户的反馈对之前的设计进行修改，重新制作样品。上述过程通常需要经过多轮反复后，客户才能最终确认产品样版，然后下单，公司组织生产交付。扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-852、产品批量化生产流程、产品批量化生产流程（1）帐篷、背包批量化生产流程（2）睡袋、服装批量化生产流程公司产品生

222、产流程中，部分工艺情况如下：纸样裁剪：根据技术研发部制作的纸样版裁剪相应布料；缝制：根据纸样版将裁剪后布料缝纫拼接形成产品；压胶：为防止缝制过程中产生的针孔在实际使用中发生漏水现象，在所有面料缝合的针孔处，利用加热设备贴上一层胶条；梳棉、铺棉、充绒：梳棉为将购买的未加工中空棉通过梳棉机梳理成符合填充要求的保暖填充物；铺棉、充绒为按产品架构及填充物比例要求，填充棉或羽绒。（三）主要经营模式（三）主要经营模式1、采购模式、采购模式公司采购原料主要有面料（尼龙、涤纶、维尼纶等）、填充物（羽绒、中空棉等）、辅料（杆材、拉链、纽扣、贴标等）、包装物等。公司的采购模式为“以销定产，以产定采”，即销售部门确

223、认销售订单，技术研发部根据订单编制物料清单，生产部门根据销售订单制定生产计划，采购部门根据生产计划及物料清单，结合公司原料库存情况编制采购计划，下发采购订单。除向上游供应商采购外，公司存在少部分由客户（Mont Bell Co.,Ltd.、Toray Industries,Inc.等）提供部分原材料的情形，即客户根据其产品需求情况向公司提供原材料。2、生产模式、生产模式（1）公司生产整体情况公司主要采用“以销定产”的生产模式，生产部门根据与客户签订的订单情况，制定生产计划实施生产。公司采取自主生产与外协加工相结合的生产方式；在批量化生产的过程中，公司根据客户订单及生产情况，将部分工艺可控、技术

224、扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-86含量较低的非关键工序委托外协厂商加工生产，外协生产的原材料由公司提供，公司向外协厂商支付加工费。除公司向外协厂商提供原材料的外协加工生产之外，公司存在将部分帐篷由镇江蓝深外包生产的情形，在该种外包生产情形中，由公司提供一部分主要原材料，另一部分主要原材料由镇江蓝深向公司指定的供应商采购后加工生产。（2）外协加工基本情况外协加工的工序及原因报告期内，公司外协加工涉及的主要工序包括缝纫、印字、绣花等，此类工序工艺简单，门槛较低，但是对人工需求较大。由于公司的产品销售具有一定的季节性，如果全部自主生产，公司需要按照旺季时的生产量来设

225、计产能，不但要增加机器设备及厂房投入，还要招聘数量匹配的工人。而淡季时公司订单不足，不需要旺季时同等数量的工人，如果公司按照旺季订单数量配备大量工人，淡季时会形成冗余人员，使得单位产品的成本费用增加，导致公司盈利能力下降。因此外协加工可以更好的解决公司产能和淡旺季订单量匹配关系的矛盾。公司外协加工的业务流程如下：公司建立了外协加工相关的管理制度，在开发新外协厂商时，需要综合评判该外协厂商的运营环境、生产能力、产品质量、信用状况等，通过评判的外协厂商才可进入公司合格外协厂商名单。对公司现有外协厂商，公司品质管理部每年发起对其年度审核，根据合作情况判断是否继续合作，由此促进外协厂商保证其产品加工质

226、量及生产能力持续符合公司要求。外协加工生产经营资质情况公司制定了委外加工核算管理规定，在进行合格外协厂商评定前，公司扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-87需对外协厂商进行现场检查，检查其营业执照等资料，查看其生产规模，了解其产能。只有生产经营资质与公司产品匹配，生产质量及产能满足公司需求的情况下才能进入公司外协厂商名单。报告期内，公司合作的外协厂商均具备相关业务的生产经营资质，合作的主要外协厂商成立时间较早，生产工艺成熟，与公司合作顺利，满足了公司对产品质量及产能的要求。外协加工价格形成机制公司与外协厂商的外协加工价格形成机制分为三个步骤。第一步，公司对外协厂商考

227、核后，外协厂商根据其自身的人工成本、其他成本费用及利润率水平对公司进行报价。第二步，公司对外协厂商的报价进行核价，具体方法为：各技术研发部测分员负责提供各产品外协加工工序的 GST 标准工时；公司根据当地工资水平及劳动力供给等因素确定公司生产工人 GST 工价；生产管理部根据外协加工的产品类型、生产任务单紧急情况等因素设置外协单价相对于内部人工的单价倍率区间。第三步，公司根据对外协厂商报价的核实结果与外协厂商议价，交易价格既需要保证外协厂商合理的利润率要求，又保证不能超过发行人生产管理部根据内部人工成本设置的单价倍率上限。双方对最终交易价格认可后签订合作框架合同，并逐年更新报价。具体结算价格因

228、外协加工的数量、时间紧迫性、外协订单的稳定性及外协加工市场供需状况等因素存在差异而不尽相同。外协加工的数量、金额报告期各期，发行人外协加工费分别为 4,983.80 万元、4,376.29 万元、7,315.40万元和 5,356.81 万元。2019 年至 2020 年，随着越南金泉生产人员及生产效率逐渐提高，产量逐渐提高，2020 年收购了 PEAK 公司，增加了自有产能，金泉旅游生产压力减小，外协加工逐渐减少。2021 年度至 2022 年 6 月，客户采购量大幅增加，发行人生产任务加重，外协加工金额增加。报告期各期，发行人各工序外协加工的数量和加工费金额如下：单位：万个、万元扬州金泉旅

229、游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-88外协外协加工加工工序工序2022 年年 1-6 月月2021 年度年度2020 年度年度2019 年度年度数量数量金额金额数量数量金额金额数量数量金额金额数量数量金额金额印字236.31594.66340.82913.02286.51718.56267.02559.33绣花48.2363.6461.1989.9650.7071.3666.6679.34缝纫221.894,019.12288.864,942.35144.713,567.89218.784,343.69裁剪+缝纫7.74655.4414.041,326.24-其他4.932

230、3.9612.2743.831.6318.480.101.44合计合计519.115,356.81717.187,315.40483.554,376.29552.564,983.80注：发行人的外协加工仅仅是工序外协，工序数量与产品数量不存在一一对应关系，例如不同的产品、款式需要印字的数量存在较大差别。外协加工厂商与发行人关联关系情况报告期内发行人所有外协厂商中，扬州嘉和系公司实际控制人林明稳的配偶李加凤的哥哥李加荣及其配偶持股 100%的企业，林立绣花厂系公司实际控制人林明稳的妹妹林明娟担任负责人的单位，属于公司关联方。除扬州嘉和与林立绣花厂外，发行人其他外协厂商与发行人不存在关联关系。外协

231、加工的生产模式变化情况外协加工的生产模式是为了解决公司产能和淡旺季订单量匹配关系的矛盾。为了防止公司在淡季承担冗余工人的人工成本，导致公司盈利能力下降，存在淡旺季的情况下，公司外协加工的生产模式不会发生变化。（3）外包生产基本情况外包生产情况及管控措施公司对镇江蓝深外包生产业务主要为公司部分成熟型号帐篷产品，由公司提供一部分主要原材料，镇江蓝深在公司指定的原材料供应商处采购另一部分主要原材料后加工生产。镇江蓝深制成产成品后由公司品质管理部进行质量检测，质量检测合格后由公司安排物流公司将产品运往指定场所转运或直接离港出口。公司根据外包生产的原料及加工费向镇江蓝深支付货款，原料及加工费价格根据市场

232、行情与镇江蓝深协商确定。公司与镇江蓝深的合作从最开始的外协加工逐渐过渡到外包生产，采取该种外包生产的原因：镇江蓝深刚开始为公司提供外协加工的方式开展业务合作，随着镇江蓝深与公司持续合作，其生产效率和管理水平随之增强，业务合作规模呈扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-89现大幅增长的态势，而公司经裁剪后的物料从扬州发往镇江，再将加工后的半成品运回扬州，不仅耗费运输时间，还增加运输费用，当双方业务规模增长到一定程度后，两地来回运输愈加频繁，因此双方开始尝试着部分主材改由镇江蓝深采购，镇江蓝深按照公司的要求生产完工产品并经检验后包装入库，销售发货时直接从镇江蓝深出库，经过

233、尝试后发现双方外包生产的合作方式不仅节约成本费用，还分担了公司的管理压力，提升运营效率。公司建立了对镇江蓝深外包生产的管控制度，约定了双方加工产品的质量标准，对镇江蓝深生产提供技术指导，及时跟踪产品生产进度，并对产成品验收前进行质量检测。镇江蓝深与公司合作多年，对公司部分帐篷产品生产已经具有了成熟稳定的生产加工工艺，可以保证产品生产质量；双方如果存在新增品类生产时，镇江蓝深在大批量生产前需要向公司提供生产样品，公司对样品质量确认后才可进行后续生产。通过前述管控措施，公司可对镇江蓝深外包生产实现有效的生产进度及质量管控。外包生产金额报告期内，公司外包给镇江蓝深生产的采购金额分别为 3,909.0

234、3 万元、4,812.67 万元、9,416.60 万元和 4,933.87 万元。镇江蓝深主要为发行人生产Coleman 牌（Newell 集团旗下品牌）部分款式的帐篷，款式较为集中，而发行人自产该型号产品数量较少。镇江蓝深生产工艺经过长期积累较为成熟，具有规模化优势和成本优势。随着发行人客户对上述款式产品的订单需求增加，发行人外包给镇江蓝深生产的量也逐渐增加。外包生产模式下，发行人提供一部分主要原材料，镇江蓝深采购另一部分主要原材料及辅料后加工生产，因此发行人向镇江蓝深采购的帐篷金额包含了镇江蓝深采购的材料成本及加工费等。2021 年度发行人外包镇江蓝深生产帐篷均价较 2020 年度大幅提

235、升 75.79%，主要是因为 2021 年度 Newell 集团向发行人采购的大帐篷较 2020 年度大幅增加，导致发行人外包给镇江蓝深生产的大帐篷较2020 年度大幅增加，外包生产产品结构的变化造成 2021 年度发行人外包镇江蓝深生产均价提升 102.32 元/顶，具体情况如下：单位：万顶销售单价销售单价2021 年度年度2020 年度年度扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-90区间区间（元元/顶）顶）外包数外包数量量占比占比对对 Newell 集集团销售数量团销售数量占比占比外包数外包数量量占比占比对对 Newell 集集团销售数量团销售数量占比占比0-200

236、23.1858.42%21.8652.90%22.9864.45%23.1660.59%200-40011.8329.82%12.9231.26%11.8533.23%14.1637.05%400-6000.000.00%0.982.38%0.000.00%0.340.90%600-9000.922.33%1.263.05%0.521.44%0.360.94%900 以上3.749.42%4.3110.42%0.310.88%0.200.53%合计合计39.68100.00%41.32100.00%35.65100.00%38.22100.00%由上表可见，2021 年度 Newell 集团向

237、发行人采购帐篷结构发生变化，销售单价高的大帐篷占比大幅提升，其中销售单价 400 元/顶以上帐篷占比较 2020 年度提高 13.49 个百分点。镇江蓝深主要为发行人生产 Newell 集团旗下品牌帐篷，因此，发行人外包镇江蓝深生产的销售单价 400 元/顶以上帐篷占比较 2020 年度提高了 9.43 个百分点，其中销售单价 900 元/顶以上的帐篷大幅增加 8.54 个百分点，而销售单价 200 元/顶以下的帐篷则下降 6.02 个百分点。综上所述，随着外包镇江蓝深生产的大帐篷占比大幅提升，小帐篷占比大幅下降，2021 年度发行人外包镇江蓝深生产的帐篷均价较 2020 年度大幅提升具有合理

238、性，不存在利益输送的情况。外包生产的生产模式变化情况镇江蓝深与发行人合作近 20 年，主要为发行人生产 Coleman 牌（Newell 集团旗下品牌）部分款式的帐篷，款式较为集中，其生产工艺经过长期积累较为成熟，具有规模化优势和成本优势，因此发行人外包生产的生产模式在该情形下是持续稳定的。3、销售模式、销售模式公司主要采用 ODM/OEM 形式为国际知名品牌进行代加工生产，公司销售采用直销模式。公司销售区域主要以国外市场为主，公司产品生产后，直接出口销售给对应客户。公司通过多年在户外用品行业的经营，已经与数十家世界知名户外用品品牌商形成长期合作关系，奠定了稳定的市场基础。（四）公司的销售情况

239、（四）公司的销售情况1、主要产品的产能产量情况、主要产品的产能产量情况报告期内，公司主要产品的产能、自产产量、产能利用率的情况如下：扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-91单位：万件、套、顶、条项目项目2022 年年 1-6 月月2021 年度年度2020 年年度度2019 年年度度帐篷产能22.0038.0024.0021.00自产产量19.2329.5417.4119.37产能利用率87.39%77.73%72.55%92.24%睡袋产能80.00160.00135.00135.00自产产量68.32118.2398.96110.18产能利用率85.40%73.

240、90%73.30%81.62%背包产能55.00110.00120.00105.00自产产量28.1438.93102.1892.19产能利用率51.16%35.39%85.15%87.80%服装产能14.0026.0027.0032.00自产产量13.9321.9219.4829.59产能利用率99.49%84.32%72.15%92.48%注：公司产能为根据缝纫设备数量结合生产工时计算的结果，公司实际生产能力需要综合考虑生产人员情况。2019 年-2020 年，公司产品产能呈增长趋势，主要原因为 2019 年、2020 年公司子公司越南金泉生产设备投入增加，此外 2020 年公司收购了 P

241、EAK 公司，使得产能有所增加。2021 年，公司根据订单情况，将越南金泉部分用于生产背包及服装的缝纫设备调整用于生产帐篷及睡袋，使得背包及服装产能有所下降。2021 年，背包产能利用率下降较多，主要原因为公司客户零售端销量减少带来公司背包产量大幅下降。报告期内，公司主要产品的产量、销量、产销率的情况如下：单位：万件、套、顶、条项目项目2022 年年 1-6 月月2021 年度年度2020 年年度度2019 年年度度帐篷产量53.5777.4656.8649.07销量56.7272.8054.8548.62产销率105.87%93.98%96.45%99.08%睡袋产量100.59164.94

242、135.06147.22销量99.79164.32128.85153.03产销率99.21%99.62%95.40%103.94%背包产量28.8439.54102.6792.70扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-92项目项目2022 年年 1-6 月月2021 年度年度2020 年年度度2019 年年度度销量23.4043.41100.2397.32产销率81.15%109.80%97.63%104.98%服装产量28.8752.1049.1558.37销量26.9955.2148.6555.92产销率93.48%105.98%98.98%95.79%报告期内，

243、公司产量大于自产产量，主要原因为公司存在部分产品委外加工及外包生产。2、分产品销售收入情况、分产品销售收入情况报告期内，公司主要产品（不含附件销售）销售收入情况如下：单位：万元、万件、元/件类别类别项目项目2022 年年 1-6 月月2021 年度年度2020 年度年度2019 年度年度帐篷销售收入（万元）30,651.6730,910.6316,998.5815,132.25销量（万件）56.7272.8054.8548.62销售均价（元/件）540.40424.60309.94311.25睡袋销售收入（万元）16,543.3725,551.6716,506.1516,479.23销量（万件

244、）99.79164.32128.85153.03销售均价（元/件）165.78155.50128.11107.69背包销售收入（万元）1,637.433,304.157,675.587,690.96销量（万件）23.4043.41100.2397.32销售均价（元/件）69.9876.1276.5879.03服装销售收入（万元）6,770.9815,770.3516,378.1818,339.18销量（万件）26.9955.2148.6555.92销售均价（元/件）250.86285.62336.64327.983、分区域销售收入情况、分区域销售收入情况报告期内，公司主营业务分区域销售收入情况

245、如下：单位：万元地区名称地区名称2022 年年 1-6 月月2021 年度年度2020 年度年度2019 年度年度收入收入占比占比收入收入占比占比收入收入占比占比收入收入占比占比中国境外56,265.5498.41%76,136.5398.60%58,590.4698.96%57,793.9797.61%其中：北美地区32,439.7556.74%38,924.5050.41%22,200.1437.50%22,926.9338.72%扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-93地区名称地区名称2022 年年 1-6 月月2021 年度年度2020 年度年度2019 年

246、度年度收入收入占比占比收入收入占比占比收入收入占比占比收入收入占比占比欧洲地区12,877.9022.52%24,136.7131.26%29,443.1149.73%26,856.1545.36%境外其他地区10,947.8919.15%13,075.3216.93%6,947.2111.73%8,010.8913.53%中国境内910.411.59%1,080.111.40%614.681.04%1,417.242.39%合计合计57,175.95100.00%77,216.64100.00%59,205.13100.00%59,211.21100.00%报告期内，公司对江苏飞耐时的销售收

247、入占公司内销收入的比例分别为94.14%、90.35%、74.26%和 49.15%，其他零星销售主要系销售给海外客户境内子公司或代理商以及发行人为部分客户加工样品、自用工作服等，公司均按照客户要求标注客户品牌，不存在擅自使用客户品牌或自有品牌的情况。与此同时，发行人与主要客户合作时间均超过 10 年，与客户建立了长期稳定的合作关系，与主要客户的交易具有可持续性和稳定性，不存在因商标侵权等情形影响合作或者产生争议的情形。4、报告期内主要客户情况、报告期内主要客户情况报告期内，公司向前五大客户销售产品的情况如下：单位：万元客户客户销售内销售内容容2022 年年 1-6 月月2021 年度年度20

248、20 年度年度2019 年度年度收入收入收入占收入占比比收入收入收入占收入占比比收入收入收入占收入占比比收入收入收入占收入占比比NewellBrands Inc.帐篷、睡袋等20,854.7136.47%24,744.5032.05%16,451.9527.79%18,200.0630.74%VFCorporation帐篷、睡袋等7,284.9512.74%12,571.3116.28%5,045.908.52%3,922.396.62%RecreationalEquipmentInc.帐篷、睡袋等10,757.0718.81%8,920.9611.55%3,371.505.69%2,393.

249、244.04%OberalpAG-SPA服装、帐篷、睡袋等3,130.655.48%6,645.138.61%4,847.458.19%5,016.098.47%BergansFritid AS服装、帐篷等2,106.373.68%5,631.287.29%7,572.9912.79%5,789.959.78%FenixOutdoorInternationalAG背包、服装等2,751.404.81%5,576.017.22%11,155.6218.84%11,959.2220.20%合计合计-46,885.1482.00%64,089.1983.00%48,445.4081.83%47,28

250、0.9479.85%注：前五大客户收入为其及关联方的合并收入，下同。公司董事、监事、高级管理人员和核心技术人员，主要关联方或持有发行人5%以上股份的股东与上述客户不存在关联关系。扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-94客户 Fenix Outdoor International AG 主要向公司采购背包和服装减少，2021年背包销售额较上年度同期大幅减少，主要是因疫情等因素，消费者购买和使用频率降低，客户零售端销量减少导致其采购量减少。报告期内，上述主要客户销售毛利率变动如下：客户客户销售内容销售内容销售毛利率销售毛利率2022 年年 1-6 月月2021 年度年度

251、2020 年度年度2019 年度年度Newell BrandsInc.帐篷、睡袋等24.53%19.65%18.01%15.59%VFCorporation帐篷、睡袋等32.88%25.05%25.07%28.97%RecreationalEquipmentInc.帐篷、睡袋等26.76%20.64%14.11%28.28%OberalpAG-SPA服装、帐篷、睡袋等20.49%14.59%24.36%17.05%Bergans FritidAS服装、帐篷等21.79%19.11%27.42%21.98%Fenix OutdoorInternationalAG背包、服装等12.21%11.40

252、%16.50%14.90%VF Corporation 旗下拥有 The North Face（北面）等国际知名品牌，公司向其销售的产品毛利率分别为 28.97%、25.07%、25.05%和 32.88%，高于其他客户的毛利率，主要原因为该客户品牌定位高端，对品质要求较为严格，终端销售价格较高，因此客户对定价敏感度较低，定价基础相对较高，因此公司向其销售的产品毛利率较高。5、主要客户的信用政策、主要客户的信用政策报告期内，主要客户的信用政策如下：客户客户产品产品类别类别信用政策信用政策2022 年年 1-6 月月2021 年度年度2020 年度年度2019 年度年度结算方结算方式式信用期信用

253、期间间结算方结算方式式信用期信用期间间结算方结算方式式信用期信用期间间结算方结算方式式信用期信用期间间NewellBrands Inc.全部产品T/T90 天T/T90 天T/T75 天T/T60 天VFCorporation全部产品T/T60 天T/T60 天T/T60 天T/T40 天RecreationalEquipmentInc.全部产品T/T60 天T/T60 天T/T60 天T/T60 天扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-95客户客户产品产品类别类别信用政策信用政策2022 年年 1-6 月月2021 年度年度2020 年度年度2019 年度年度结算方

254、结算方式式信用期信用期间间结算方结算方式式信用期信用期间间结算方结算方式式信用期信用期间间结算方结算方式式信用期信用期间间OberalpAG-SPA帐篷/睡袋T/T15 天T/T15 天T/T15 天T/T15 天服装L/C即期信用证L/C即期信用证L/C即期信用证L/C即期信用证BergansFritid AS全部产品D/P交单后付款D/P交单后付款D/P交单后付款D/P交单后付款FenixOutdoorInternational AG全部产品T/T40 天T/T15 天T/T15 天T/T15 天Mont BellCo.,Ltd.全部产品L/C15 天L/C15 天L/C15 天L/C15

255、 天报告期内，公司对主要客户 Newell Brands Inc.、VF Corporation 等信用期在2020 年以来有所延长，主要系因 2020 年度疫情以来，该等客户主动对供应商延长付款周期，由于公司与这些客户合作时间较久，建立了长期稳定的合作关系，且客户信用良好，未发生过违约，公司同意客户的诉求。除 Newell Brands Inc.、VF Corporation、Fenix Outdoor International AG 外，报告期内公司未调整对其他主要客户的信用政策。6、公司境外销售主要国家和地区、公司境外销售主要国家和地区报告期内，公司境外销售主要国家和地区如下：年度年度

256、主要国家和地区主要国家和地区销售金额（万元）销售金额（万元）占当期主营业务收入的占当期主营业务收入的比例比例2022 年 1-6 月美国31,731.8455.50%日本8,775.1415.35%意大利3,345.905.85%瑞典2,920.665.11%挪威2,436.804.26%合计合计49,210.3486.07%2021 年度美国37,516.2248.59%日本8,924.3411.56%挪威7,018.239.09%意大利6,676.878.65%瑞典5,000.356.48%合计合计65,136.0184.35%扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10

257、-96年度年度主要国家和地区主要国家和地区销售金额（万元）销售金额（万元）占当期主营业务收入的占当期主营业务收入的比例比例2020 年度美国21,402.7736.15%瑞典11,904.7720.11%挪威8,474.3514.31%意大利4,587.547.75%日本4,520.217.63%合计合计50,889.6385.95%2019 年度美国19,958.4033.71%瑞典12,825.5821.66%挪威6,085.1510.28%意大利5,128.738.66%日本4,062.626.86%合计合计48,060.4781.17%报告期内，公司境外销售主要国家地区为美国、瑞典、挪

258、威、意大利、日本等地，每年销售额相对比较集中。7、报告期内、报告期内 OEM、ODM 模式下销售情况模式下销售情况公司主要从事户外用品的研发、设计、生产和销售，公司主要产品为帐篷、睡袋、户外服装、背包等户外用品，优秀的产品研发设计能力是发行人核心的能力之一。报告期内，发行人产品采用 ODM、OEM 的方式进行销售，不存在销售自有品牌产品的情况，上述业务模式的具体情况如下：单位：万元项目项目2022 年年 1-6 月月2021 年度年度金额金额占比占比毛利率毛利率金额金额占比占比毛利率毛利率ODM24,745.5343.28%33.60%33,758.1343.72%26.61%OEM32,43

259、0.4256.72%19.86%43,458.5156.28%16.65%总计总计57,175.95100.00%25.81%77,216.64100.00%21.00%项目项目2020 年度年度2019 年度年度金额金额占比占比毛利率毛利率金额金额占比占比毛利率毛利率ODM21,409.6236.16%27.51%20,887.0135.28%28.06%OEM37,795.5263.84%17.75%38,324.2064.72%16.65%总计总计59,205.13100.00%21.28%59,211.21100.00%20.68%报告期内，OEM 业务模式收入金额占发行人主营业务收入

260、金额的比例分别为 64.72%、63.84%、56.28%和 56.72%，占比较高，毛利率分别为 16.65%、17.75%、16.65%和 19.86%。ODM 业务模式收入金额占比分别为 35.28%、36.16%、43.72%和 43.28%，收入占比有所提升，毛利率分别为 28.06%、27.51%、26.61%和 33.60%。自设立以来，公司一直重视产品设计研发能力的提升，在户外用品领域新材扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-97料应用、新产品研发设计、生产工艺改进等方面投入大量人力物力，同时积极推进人才队伍建设、研发设计项目实施、产品设计能力提升，力

261、争为客户设计出满意的产品。报告期内，公司以 OEM、ODM 模式下销售产品，公司不存在自主品牌销售情形。公司 OEM/ODM 业务开展过程中并未使用客户的品牌权利，也不会对其他客户销售某一客户的产品，因此无需取得客户的品牌授权。公司开展 OEM/ODM业务中，涉及客户商标的情况主要为按照客户要求在产品上面标明客户名称及图标 LOGO。OEM/ODM 产品上客户的图标 LOGO 主要为客户在向公司下达订单时，通过邮件将图标 LOGO 底稿发送给公司后，公司通过外协厂商的印绣字工序印绣在客户产品上形成。公司为客户开展 OEM/ODM 形成的产品中，产品的面料、结构设计、加工工艺均是体现产品品质、品

262、牌的重要因素，图标 LOGO 只是体现品牌的一方面，图标 LOGO 与产品品质相结合才能体现客户品牌的价值；公司主要 OEM/ODM客户除了邮件发送图标 LOGO 底稿，并未在合同中明确约定对图标 LOGO 的授权程序，公司通过邮件形式获得图标 LOGO 底稿后进行生产，符合实际生产情况及商业惯例。为了保护 OEM/ODM 客户的信息，公司与印绣字外协厂商约定了保密条款，须对公司向其提供的技术资料进行保密。综上所述，公司 OEM/ODM 业务开展过程中不存在相关商标授权的法律风险。8、外销收入中外销收入中 FOB 和和 FCA 收入具体金额收入具体金额公司境外采用直销的销售模式，成交方式以 F

263、OB 为主，FCA 为辅。FOB 即装运港船上交货，交货地点为指定的装运港口；FCA 即货交承运人，交货地点为港口或保税区，卖方将货物交给买方指定的承运人或其他人。不同交易模式下具体金额如下：单位：万元外销模外销模2022 年年 1-6 月月2021 年度年度2020 年度年度2019 年度年度扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-98式式金额金额占外销收占外销收入比入比（%）金额金额占外销收占外销收入比入比（%）金额金额占外销收占外销收入比入比（%）金额金额占外销收占外销收入比入比（%）FCA382.550.682,649.173.481,024.981.751,2

264、66.722.19FOB55,882.9999.32 73,487.3596.5257,565.4898.2556,527.2497.81合计合计56,265.54100.00 76,136.53100.0058,590.46100.0057,793.97100.00报告期内，公司以 FCA 模式销售的收入较少，以 FOB 模式销售为主，各期外销收入交易模式稳定。（1）FOB 和 FCA 模式下运费承担公司以 FOB 和 FCA 模式成交的运费承担方式均为：公司将货物运送至客户指定港并交给承运人之间的运费由公司承担，报关出口港至客户目的地港的运费由客户承担。报告期内，FOB 和 FCA 模式下

265、运费承担方式保持一致。（2）FOB 和 FCA 模式下关税承担出口国出口关税：公司境外销售分中国出口、中国香港出口及越南出口。报告期内，因中国、中国香港和越南均未对公司出口的产品征收关税，公司以 FOB 和 FCA 模式销售时均无需承担出口关税。客户所在国进口关税：报告期内，根据协议或订单约定，公司无需承担客户所在国的进口关税，因此，公司以 FOB 和 FCA 模式销售时均无需承担客户所在国进口关税。综上，FOB 和 FCA 模式下，公司均无需承担关税。（3）FOB 和 FCA 模式下收入确认时点差异外销收入按交易模式不同列示如下：交易模式交易模式简称简称具体描述具体描述确认收入时点确认收入时

266、点确认收入依据确认收入依据FOB装运港船上交货卖方负责将货物装入买方指定船只，货物整体越过船舷即转移风险产品报关出口并取得海关电子口岸出口报关单报关单扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-99FCA货交承运人卖方负责将货物交给买方承运人并负责清关产品报关出口并取得海关电子口岸出口报关单报关单由上表可知，FOB 和 FCA 模式下收入确认时点均为公司在产品报关出口并取得海关电子口岸出口报关单后确认销售收入。（4）2021 年空运费增加的合理性公司产品出口销售通常采用海运的方式进行，当公司临时性产能不足或者由于客观因素导致国际海运运力紧张，中国出口集装箱运价指数维持在高位

267、，采取海运方式无法按时交付货物时，公司通常选择昂贵的航空运输方式以满足交期，尽管签订的是 FOB 或 FCA 订单或合同，但根据约定，空运方式下由公司承担发往客户仓库的空运运输费用。报告期内，公司的空运费分别为 23.26 万元、39.32万元、638.26 万元和 31.99 万元，其中：2021 年度空运费明细列示如下：单位：万元收货客户收货客户空运产品空运产品空运费金额空运费金额占总空运费比占总空运费比(%)空运时间空运时间VF Corporation睡袋270.5442.392021 年帐篷153.0223.972021 年Oberalp AG-SPA服装163.3525.592021

268、 年Elevenate AB服装33.565.262021 年其他客户睡 袋、帐篷、服装、附件等17.792.792021 年合计合计638.26100.00由上表可知，2021 年度的空运费大幅增长主要系公司的主要客户 VFCorporation 的睡袋、帐篷等产品的部分订单以及主要客户 Oberalp AG-SPA、Elevenate AB 服装等产品因疫情影响部分订单生产，同时国际海运运力紧张，导致无法正常按时交货，为满足客户交期需求，偶发性的采用空运方式运输产生的，因此，2021 年度空运费增加具有合理性。（五）主要产品的原材料和能源供应情况（五）主要产品的原材料和能源供应情况1、公司

269、主要原材料的采购情况、公司主要原材料的采购情况公司原材料主要有面料（尼龙、涤纶、维尼纶等）、填充物（羽绒、中空棉等）、辅料（杆材、拉链、纽扣、贴标等）、包装物等。扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-100（1）主要原材料采购金额报告期内，公司主要原材料采购情况如下：单位：万元名称名称2022 年年 1-6 月月2021 年度年度2020 年年度度2019 年年度度金额金额占当期占当期采购总采购总金额比金额比例例金额金额占当期占当期采购总采购总金额比金额比例例金额金额占当期占当期采购总采购总金额比金额比例例金额金额占当期占当期采购总采购总金额比金额比例例尼龙布料4,0

270、44.9117.06%6,550.2716.22%5,559.5017.61%5,448.6919.02%涤纶布料5,131.1921.64%10,294.5225.49%5,343.8816.92%4,422.6515.43%维尼纶布料958.744.04%1,502.263.72%3,691.5611.69%3,188.6211.13%填充羽绒1,675.697.07%3,813.639.44%3,052.529.67%2,523.268.81%铝制杆材3,924.7116.55%4,535.8411.23%1,683.755.33%1,460.095.10%中空棉638.642.69%9

271、95.062.46%1,321.164.18%1,334.544.66%合计合计16,373.8869.06%27,691.5968.56%20,652.3765.40%18,377.8364.14%注：上表中的中空棉为没有经过梳棉工序的中空棉。报告期内，尼龙、涤纶布料采购额变动与帐篷、睡袋、服装销量变动有密切关系。尼龙、涤纶布料主要用于生产帐篷、睡袋、服装。2019 年-2020 年，公司尼龙、涤纶布料采购额分别为 9,871.34 万元、10,903.37 万元，金额相对稳定；2021 年，尼龙、涤纶布料采购额合计 16,844.80 万元，大幅增加，主要由于 2021年度帐篷销量72.8

272、0 万顶（2020年度销量54.85 万顶），睡袋销量164.32万条（2020年度销量 128.85 万条），大幅增加所致。2022 年 1-6 月，尼龙、涤纶布料采购额合计 9,176.10 万元，高于 2021 年 1-6 月尼龙、涤纶布料采购额 7,493.47 万元，主要由于 2022 年 1-6 月帐篷销量 56.72 万顶，高于 2021 年 1-6 月销量 35.78 万顶；2022 年 1-6 月睡袋销量 99.79 万条，高于 2021 年 1-6 月销量 89.60 万条。2022年 1-6 月，尼龙、涤纶布料采购额和帐篷、睡袋销量具有匹配性。报告期内，填充羽绒采购额变动

273、与睡袋、服装中的羽绒睡袋、羽绒服销量变动有密切关系。因单位羽绒睡袋充绒量较羽绒服多，填充羽绒采购额与羽绒睡袋销量关系更加密切。2019 年-2022 年 1-6 月，填充羽绒采购数量分别为 47.53 吨、57.35 吨、77.11 吨、39.89 吨，呈现增长趋势，与报告期内公司羽绒睡袋的销量增长具有匹配性。扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-101报告期内，中空棉采购额变动与棉睡袋销量变动有密切关系。2019 年-2022年 1-6 月，中空棉采购量分别为 1,908.12 吨、2,314.78 吨、1,734.51 吨、1,067.84吨，2020 年中空棉市

274、场价格较低，公司结合对市场行情的预计，适当提前储备部分通用型中空棉，2021 年公司根据中空棉库存情况适当减少了当期采购；报告期内，公司中空棉采购额与公司棉睡袋销量具有匹配性。报告期内，公司铝制杆材采购额变动与帐篷销量变动有密切关系。公司铝制杆材主要用于生产帐篷产品，2019 年-2020 年，公司铝制杆材采购金额相对平稳，2021 年采购额为 4,535.84 万元（2020 年度采购额为 1,683.75 万元），大幅增加，一方面由于 2021 年度帐篷销量 72.80 万顶（2020 年度销量 54.85 万顶），大幅增加所致；另一方面，2021 年，公司大型帐篷生产数量有所增加，大型帐

275、篷的铝制杆材采购价格较高，使得铝制杆材采购额增幅较大。2022 年 1-6 月，公司铝制杆材采购金额 3,924.71 万元，高于 2021 年 1-6 月铝制杆材采购金额 1,726.62万元，主要由于 2022 年 1-6 月帐篷销量 56.72 万顶，高于 2021 年 1-6 月销量 35.78万顶。2022 年 1-6 月，铝制杆材采购额和帐篷销量具有匹配性。报告期内，公司维尼纶布料采购额的变动与公司背包的销量变动有着密切关系。公司维尼纶布料主要用于生产背包产品，2019 年-2020 年，公司维尼纶布料采购金额相对平稳；2021年度采购额为1,502.26万元（2020年度采购额为

276、3,691.56万元），大幅减少，主要由于 2021 年度背包销量仅 43.41 万件（2020 年度销量为 100.23 万件），大幅下降所致。2022 年 1-6 月，公司维尼纶布料采购金额 958.74万元，高于 2021 年 1-6 月维尼纶布料采购金额 737.74 万元，主要由于 2022 年1-6 月背包销量 23.40 万件，高于 2021 年 1-6 月销量 22.16 万件。2022 年 1-6 月，维尼纶布料采购额和背包销量具有匹配性。综上分析，报告期内公司主要原材料采购与产品的销量变动相匹配。（2）主要原材料采购价格项目项目2022 年年 1-6 月月2021 年度年度

277、2020 年年度度2019 年年度度尼龙布料（元/米）20.2620.3521.3719.90涤纶布料（元/米）4.794.694.004.03维尼纶布料（元/米）60.0758.8458.1659.78填充羽绒（元/kg）420.04494.58532.24530.90扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-102铝制杆材（元/套）152.72135.50123.70115.91中空棉（元/kg）5.985.745.716.99报告期内，尼龙布料平均采购价格为 19.90 元/米、21.37 元/米、20.35 元/米20.26 元/米，呈现先升后降的趋势，但总体波动

278、幅度不大，基本处于 20 元/米上下的区间。报告期内，涤纶布料平均采购价格分别为 4.03 元/米、4.00 元/米、4.69 元/米、4.79 元/米，2021 年度、2022 年 1-6 月，公司涤纶布料整体采购均价较 2020年度上升幅度较大，主要原因为公司 2021 年度、2022 年 1-6 月因帐篷、睡袋生产增加，增加涤纶采购；2021 年度、2022 年 1-6 月，单价 7 元/米以上的涤纶布料采购金额占当期涤纶采购金额比例分别为 24.04%、25.99%，高于 2020 年度的11.79%，单价较高的涤纶布料采购额占比提高导致涤纶的采购均价有所上升。报告期内，维尼纶布料平均

279、采购价格呈现小幅度波动，总体上变动趋势较为平稳。报告期内，公司填充羽绒平均采购价格分别为 530.90 元/kg、532.24 元/kg、494.58 元/kg、420.04 元/kg。2019 年-2020 年，公司填充羽绒采购价格相对平稳，2021 年度、2022 年 1-6 月羽绒采购均价有所下降，一方面由于 2021 年、2022年 1-6 月填充羽绒中鹅绒采购额占比分别为 72.93%、61.66%，较 2020 年度的76.00%有所降低；另一方面由于公司采购鹅绒、鸭绒原料的品种较多，不同品种采购结构变动使得采购均价有所下降。报告期内，公司铝制杆材平均采购价格为 115.91 元/

280、套、123.70 元/套、135.50元/套、152.72 元/套。采购价格逐年上升主要原因为：一方面由于公司采购铝制杆材品种结构性差异带来采购均价有所上升，另一方面由于铝制杆材市场价格处于上升趋势。报告期内，公司中空棉平均采购价格为 6.99 元/kg、5.71 元/kg、5.74 元/kg、5.98 元/kg，先下降后上升，主要原因为中空棉市场参考价格先下降后上升，公司采购中空棉价格与市场价格趋势一致。2、公司主要能源的采购情况、公司主要能源的采购情况报告期内，公司生产主要的消耗能源为电力，公司电力采购情况如下：扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-103项目项目

281、2022 年年 1-6 月月2021 年度年度2020 年年度度2019 年年度度电力数量（万度）184.51348.27298.09279.55金额（万元）136.13245.78219.06240.28单价（元/度）0.740.710.730.86报告期内，公司用电量有所增长，与公司经营规模增长具有匹配性；2020年，公司用电单价有所降低，主要原因一方面为 2020 年越南子公司用电量较多，越南子公司用电单价比境内母公司用电单价低；另一方面为境内母公司不同生产厂区因用电规模不同，用电单价有所差异，母公司不同生产厂区生产情况波动带来用电均价波动。3、公司对前五名供应商、公司对前五名供应商（不

282、含外协加工及外包生产）（不含外协加工及外包生产）的采购情况的采购情况报告期内，公司前五大供应商原材料采购（不含外协加工及外包生产）情况如下：序序号号供应商名称供应商名称采购项目采购项目采购金额采购金额（万元）（万元）占原材料占原材料采购总额采购总额的比例的比例应付账款余额应付账款余额（万元）（万元）2022 年年 1-6 月月1江苏正和实业集团有限公司铝制杆材、配件等1,337.505.64%933.002南通全技纺织涂层有限公司涤纶布料等1,096.024.62%816.883Yunan Aluminum Co.,Ltd铝制杆材、配件等1,006.754.25%98.754Teijin Fr

283、ontier Co.,Ltd.维尼纶布料等958.744.04%0.005无锡市新界纺织品有限公司尼龙、涤纶布料等843.153.56%301.79合计合计-5,242.1622.11%2,150.422021 年度年度1南通全技纺织涂层有限公司涤纶布料等2,158.685.34%1,585.412Formosa Taffeta Co.,Ltd.尼龙、涤纶布料等2,082.995.16%40.223无锡市新界纺织品有限公司尼龙、涤纶布料等1,996.744.94%754.564Teijin Frontier Co.,Ltd.维尼纶布料等1,502.263.72%0.005Dongah Alum

284、inumCorporation铝制杆材、配件等1,414.743.50%287.98合计合计-9,155.4122.67%2,668.172020 年度年度1Teijin Frontier Co.,Ltd.维尼纶布料等3,691.5611.69%0.002无锡市新界纺织品有限公司尼龙、涤纶布料等1,841.135.83%1,117.363Formosa Taffeta Co.,Ltd.尼龙、涤纶1,141.483.61%164.95扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-104布料等4南通全技纺织涂层有限公司涤纶布料等1,019.843.23%830.825YKK（U.

285、K.）Ltd.拉链等999.463.16%164.47合计合计-8,693.4727.53%2,277.602019 年度年度1Teijin Frontier Co.,Ltd.维尼纶布料等3,188.6211.13%0.002无锡市新界纺织品有限公司尼龙、涤纶布料等1,492.655.21%627.263YKK（U.K.）Ltd.拉链等1,149.374.01%128.924Formosa Taffeta Co.,Ltd.尼龙、涤纶布料等888.803.10%43.995扬州骏翔羽绒制品有限公司填充羽绒等823.112.87%8.51合计合计-7,542.5526.32%808.68注：表中列

286、示同一控制下公司已经进行合并披露。报告期各期末，公司应付账款余额如下：单位：万元项目项目2022 年年 6 月月 30 日日2021 年年 12 月月 31 日日2020 年年 12 月月 31 日日2019 年年 12月月 31 日日金额金额较上期末增较上期末增加金额加金额金额金额较上期较上期末增加末增加金额金额金额金额较上期较上期末增加末增加金额金额金额金额应付账款9,587.13-1,203.8110,790.943,613.947,176.991,430.755,746.24报告期各期末，公司应付账款主要为应付原材料供应商的款项以及应付加工费；2019 年-2021 年，公司原材料采购

287、总金额分别为 28,654.34 万元、31,578.67万元、40,391.90 万元，原材料采购金额的增加导致公司期末应付账款有所增加。2019 年-2021 年，公司应付账款增加的主要供应商情况如下：（1）2021 年较 2020 年应付账款增加的主要供应商单位：万元供应商名称供应商名称2021 年应年应付账款金付账款金额额2020 年应年应付账款金付账款金额额应付账款应付账款增加金额增加金额占当期应付占当期应付账款增加总账款增加总额的比例额的比例2021 年采年采购金额购金额2020 年采年采购金额购金额采购金额采购金额增加额增加额湖州布瑞克纺织涂层有限公司824.3417.67806

288、.6722.32%1,148.78220.17928.61南通全技纺织涂层有限公司1,585.41830.82754.5920.88%2,158.681,019.841,138.84江苏正和实业集团有限公司801.95124.87677.0718.74%1,181.53172.031,009.49青岛南东铝制品有限公司339.1431.22307.938.52%1,237.4228.291,209.13扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-105DongahAluminumCorporation287.9883.75204.235.65%1,414.74782.236

289、32.51合计合计3,838.821,088.332,750.4976.11%7,141.142,222.564,918.582021 年，公司应付账款增加的主要供应商的采购金额均对应上升，随着采购金额增加，期末应付账款余额有所增加，应付账款余额增加与当期采购金额增加具有匹配性。（2）2020 年较 2019 年应付账款增加的主要供应商单位：万元供应商名称供应商名称2020 年应年应付账款金付账款金额额2019 年应付年应付账款金额账款金额应付账款应付账款增加金额增加金额占当期应付占当期应付账款增加总账款增加总额的比例额的比例2020 年采年采购金额购金额2019 年采年采购金额购金额采购金额

290、采购金额增加额增加额无锡市新界纺织品有限公司1,117.36627.26490.1034.25%1,841.131,492.65348.48南通全技纺织涂层有限公司830.82437.05393.7727.52%1,019.84724.93294.91吴江市天桥隆超纺织品包装有限公司387.16193.72193.4413.52%618.70315.74302.96合计合计2,335.341,258.031,077.3175.30%3,479.672,533.32946.352020 年，公司应付账款增加的主要供应商的采购金额均对应上升，随着采购金额增加，期末应付账款余额有所增加，应付账款余额

291、增加与当期采购金额增加具有匹配性。公司董事、监事、高级管理人员和核心技术人员，主要关联方或持有发行人5%以上股份的股东与上述供应商不存在关联关系。4、公司、公司对前五名外协厂商的采购对前五名外协厂商的采购情况情况（1）公司对前五名外协厂商的采购情况2022 年 1-6 月前五名外协厂商：单位：万元序序号号外协厂商外协厂商外协加工工外协加工工序序外协加工外协加工费费占外协加工费总额的比占外协加工费总额的比例例1扬州浩瑞服装厂缝纫345.516.45%扬州市维扬区浩新服装厂缝纫81.561.52%小计-427.077.97%2Thuyen Nguyen Import缝纫304.195.68%扬州金

292、泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-106Export Trading Co.,Ltd3洪泽县德芬制衣有限公司缝纫302.955.66%4扬州市邗江世发制衣厂缝纫273.105.10%5扬州市嘉和旅游用品有限公司印字268.665.02%合计合计-1,575.9729.42%2021 年度前五名外协厂商：单位：万元序序号号外协厂商外协厂商外协加工工外协加工工序序外协加工外协加工费费占外协加工费总额的比占外协加工费总额的比例例1扬州市维扬区浩新服装厂缝纫873.7811.94%2Thuyen Nguyen ImportExport Trading Co.,Ltd缝纫607.

293、338.30%3扬州市邗江俊达羽绒制衣厂缝纫214.522.93%扬州市惠达羽绒制衣厂缝纫317.394.34%小计-531.927.27%4扬州市嘉和旅游用品有限公司印字433.365.92%5扬州市邗江世发制衣厂缝纫393.165.37%合计合计-2,839.5438.82%2020 年度前五名外协厂商：单位：万元序号序号外协厂商外协厂商外协外协加工工序加工工序外协外协加工加工费费占占外协加工费总额的外协加工费总额的比例比例1扬州市邗江俊达羽绒制衣厂缝纫591.2413.51%扬州市惠达羽绒制衣厂缝纫65.451.50%小计-656.6915.01%2扬州市嘉和旅游用品有限公司印字526.

294、8312.04%3扬州市维扬区浩新服装厂缝纫381.668.72%4扬州市邗江世发制衣厂缝纫269.276.15%5扬州市邗江三禾鑫服装厂缝纫253.185.79%合计合计-2,087.6347.70%2019 年度前五名外协厂商：单位：万元序号序号外协厂商外协厂商外协外协加工工序加工工序外协外协加工加工费费占占外协加工费总额的外协加工费总额的比例比例1扬州市邗江俊达羽绒制衣厂缝纫232.174.66%扬州市惠达羽绒制衣厂缝纫546.7510.97%扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-107序号序号外协厂商外协厂商外协外协加工工序加工工序外协外协加工加工费费占占外协

295、加工费总额的外协加工费总额的比例比例小计-778.9215.63%2扬州市维扬区浩新服装厂缝纫460.439.24%3扬州市嘉和旅游用品有限公司印字448.128.99%4洪泽县德芬制衣有限公司缝纫382.087.67%5扬州华创户外用品有限公司缝纫59.091.19%扬州欧兰特户外用品有限公司缝纫313.716.29%小计-372.807.48%合计合计-2,442.3549.01%报告期各期，公司向上述前五大外协厂商的采购金额占外协加工费总额的比例分别为 49.01%、47.70%、38.82%和 29.42%，占比相对较高。报告期内，公司不存在向单个外协厂商的采购比例超过外协加工费总额的

296、 50%或严重依赖于少数外协厂商的情形。扬州嘉和系公司实际控制人林明稳的配偶李加凤的哥哥李加荣及其配偶持股 100%的企业，属于公司关联方。除扬州嘉和外，公司董事、监事、高级管理人员和核心技术人员，主要关联方或持有发行人 5%以上股份的股东与上述外协厂商不存在关联关系。5、发行人与业务占其总业务超过、发行人与业务占其总业务超过 50%的外协厂商交易情况的外协厂商交易情况发行人与 58 个主要外协厂商进行确认，覆盖发行人报告期各期外协加工费总额的比例分别为 78.07%、90.17%、81.47%和 83.31%，经确认其中部分外协厂商对发行人业务占其总业务收入的比例超过 50%，具体情况如下：

297、外协厂商名称外协厂商名称成立时间成立时间交易交易内容内容交易金额（万元）交易金额（万元）占报告占报告期外协期外协加工费加工费总额的总额的比例比例2022 年年 1-6月月2021 年度年度2020 年度年度2019 年度年度合计合计扬州市邗江俊达羽绒制衣厂2003/8/7缝纫10.59214.52591.24232.171,048.524.76%扬州市维扬区浩新服装厂2010/1/20缝纫81.56873.78381.66460.431,797.438.16%扬州市嘉和旅游用品有限公司2012/9/21印字268.66433.36526.83448.121,676.977.61%邗江区枫叶箱包

298、加工厂2017/12/26缝纫31.7244.6593.0340.27209.670.95%邗江区方巷金双服装厂2014/1/2缝纫45.0438.0686.0472.68241.821.10%扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-108扬州市邗江槐泗勋华服装厂2011/1/26缝纫64.3263.8360.3614.17202.680.92%扬州市邗江方巷正兴服装厂2003/11/6缝纫29.4744.8447.8137.67159.790.73%扬州市邗江友云旅游用品厂2011/4/21缝纫54.2164.3130.0234.12182.660.83%盱眙权欣旅游

299、用品厂2018/4/26缝纫-14.8635.0144.7894.650.43%广陵区大宇箱包加工点2013/5/9缝纫5.8325.522.1727.1280.620.37%扬州市邗江蒙帅服装厂2011/12/8缝纫21.1731.4527.6725.07105.360.48%邗江区林立绣花厂2012/12/24绣花11.1225.7739.5527.94104.380.47%邗江区远秀服装厂2020/8/28缝纫16.36218.92-235.281.07%天长市绿色草原旅游用品经营部2013/8/1缝纫55.5077.0151.938.89193.330.88%扬州涵翔服饰辅料厂2010

300、/3/5印字45.8990.21-136.100.62%邗江区接地服装厂2015/5/22缝纫174.00388.29-562.292.55%兰陵县川岳旅游用品有限公司2018/10/10缝纫44.9340.57-85.500.39%扬州浩瑞服装厂2020/12/1缝纫345.51-1.57%临沂灵诚户外用品有限公司2021/7/20缝纫86.34-0.39%睿隆户外科技（宿迁）有限公司2022/1/12缝纫34.93-0.16%合计合计1,427.132,689.921,993.321,473.437,583.8034.42%由上表可知，大部分对发行人业务占其总业务收入的比例超过 50%的外

301、协厂商成立时间较早，其长期从事外协加工业务，技术娴熟，同时生产地距离发行人较近，有利于降低运输成本，符合发行人使用外协加工对时效性和加工质量的要求。发行人为扬州市最大的户外用品加工企业，其为发行人加工金额超过 50%具有合理性。发行人对上述外协厂商采取与其他外协厂商一致的定价机制，外协加工费定价具有公允性。发行人与扬州嘉和及林立绣花厂存在关联关系，除此之外发行人与上述其他外协厂商不存在关联关系。发行人与上述外协厂商不存在除购销以外的其他业务资金往来，上述外协厂商不存在替发行人承担成本的情形。6、发行人与前员工设立的外协厂商交易情况、发行人与前员工设立的外协厂商交易情况由于前员工熟悉发行人部分工

302、艺，前员工离职创业后具有与发行人合作的技扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-109术优势，因此发行人个别员工离职后创业并主动与发行人洽谈合作。报告期内发行人与前员工设立的外协厂商交易情况如下：外协厂商外协厂商名称名称关系关系成立时间成立时间合作渊源合作渊源交易交易内容内容报告期内交易报告期内交易金额（万元）金额（万元）占占外协加外协加工费总额工费总额的比例的比例扬州市邗江友云旅游用品厂实际控制人李友云为金泉旅游前员工2011/4/21发行人前员工李友云（2018年 2 月离职）登记为该外协厂商经营者，实际经营者为其配偶纪玉峰，纪玉峰为发行人技术科前员工，其熟悉发行人

303、缝纫工艺，离职后创业，主动与发行人接洽合作缝纫182.660.83%盱眙权欣旅游用品厂实际控制人李友权为金泉旅游前员工2018/4/26发行人前员工李友权为该外协厂商经营者，李友权离职前在发行人工作近15年，熟悉发行人缝纫工艺，其离职后创业，主动与发行人接洽合作缝纫94.650.43%合计合计277.311.26%由上表可知发行人报告期内与前员工设立的外协厂商的交易金额占外协加工费总的比例较低。发行人对上述外协厂商采取与其他外协厂商一致的定价机制，外协加工费定价具有公允性，发行人与上述外协厂商不存在关联关系或除购销以外的其他业务资金往来，上述外协厂商不存在替发行人承担成本的情形。7、发行人与成

304、立不足一年的外协厂商交易情况、发行人与成立不足一年的外协厂商交易情况一方面为了降低对老外协厂商的依赖，另一方面在满足质量、交期等要求的情况下寻找价格更低的外协厂商，发行人生产经营过程中需要不断开发新外协厂商，其中新开发的部分外协厂商成立时间较短。报告期内，发行人与成立不足 1年的外协厂商的交易情况如下：单位：万元公司名称公司名称成立时间成立时间起始合起始合作年月作年月交易交易内容内容2022年年 1-6月月2021 年年度度2020 年年度度2019 年年度度合计合计占占报告报告期内期内外外协加工协加工费总额费总额的比例的比例高邮市海健鑫工贸有限公司2019/5/82019.8缝纫-35.06

305、35.060.16%高邮市磊洋工贸有限公司2019/1/162019.5缝纫-10.5810.580.05%盐城瑞迩户外用品有限公司2018/4/122019.2缝纫-28.0128.010.13%扬州风清户外用品有限公司2018/12/212019.11缝纫-29.679.4239.090.18%邗江区卿慧服饰厂2020/2/282020.3缝纫61.21136.4530.52-228.181.04%扬州市荣晨服装有限公司2020/3/32020.5缝纫-6.94-6.940.03%扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-110扬州市睿隆户外旅游用品有限公司2019/

306、8/302020.2缝纫-5.80-5.800.03%扬州苏睦服饰有限公司2019/12/102020.5缝纫-4.00-4.000.02%邗江区远秀服装厂2020/8/282021.2缝纫16.36218.92-235.281.07%扬州道特服饰有限公司2020/12/12021.1缝纫-6.52-6.520.03%扬州缘发纺织加工有限公司2021/1/212021.5缝纫-6.51-6.510.03%邗江区情深深电脑绣花加工厂2021/4/202021.6绣花25.9324.90-50.830.23%阜宁硕丰户外用品有限公司2020/11/132021.6缝纫-0.55-0.550.00%

307、邗江区金臻极工艺品厂2020/8/142021.6印花50.6222.30-72.910.33%扬州福喜家居用品有限公司2021/3/42021.6缝纫-0.30-0.300.00%扬州鑫豪服饰有限公司2018/6/82019.4缝纫-50.8650.860.23%Cua Tung import andexport trade JSC2019/10/62019.11缝纫-8.4211.6120.030.09%HongyangVietnamPrinting Co.,Ltd2019/10/62019.10印花214.51280.88179.80-675.203.06%固镇县连城镇芹宇服装厂2021

308、/10/292022.01缝纫8.44-8.440.04%扬州恩乐体育休闲用品有限公司2021/4/292022.01缝纫6.04-6.040.03%临沂灵诚户外用品有限公司2021/7/202022.01缝纫86.34-86.340.39%信阳鑫威户外用品有限公司2021/6/72022.01缝纫11.50-11.500.05%泗阳梦振服装有限公司2021/12/282022.03缝纫32.41-32.410.15%仪征华鑫户外旅游用品有限公司2021/12/242022.05缝纫4.11-4.110.02%如东老石服装厂2022/3/242022.04缝纫3.68-3.680.02%睿隆户

309、外科技（宿迁）有限公司2022/1/122022.03缝纫34.93-34.930.16%合计合计556.08697.33265.15145.541,664.097.55%一方面发行人与新的外协厂商的合作需要时间磨合，合作初期并不会委托新开发的外协厂商加工大量产品。另一方面部分成立时间较短的外协厂商产能有限，无法承接发行人大批的外协订单，发行人逐渐终止与其合作。因此报告期内发行人与成立时间不足 1 年的外协厂商合作金额占外协加工费总额的比例较低。发行人对上述外协厂商采取与其他外协厂商一致的定价机制，外协加工费定价具有公允性，发行人与上述外协厂商不存在关联关系或除购销以外的其他业务资金往来，上述

310、外协厂商不存在替发行人承担成本的情形。8、公司、公司外包生产外包生产情况情况除公司向外协厂商提供原材料的外协加工生产之外，公司存在将部分帐篷由镇江蓝深外包生产的情形。在该种外包生产情形中，由公司提供一部分主要原材扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-111料，另一部分主要原材料由镇江蓝深向公司指定的供应商采购后加工生产。报告期内，公司对镇江蓝深外包生产采购金额分别为 3,909.03 万元、4,812.67 万元、9,416.60 万元和 4,933.87 万元。截至本招股说明书签署日，镇江蓝深基本情况如下：成立时间成立时间注册资本注册资本股东结构股东结构经营范围经营

311、范围2001年2月21日1,000.00万元张琳（98.8%）；蒋梅红（1.2%）纸包装制品、帐篷、睡袋、背包、服装（不含水洗）的生产；彩色包装设计；服装设计公司董事、监事、高级管理人员和核心技术人员，主要关联方或持有公司5%以上股份的股东与镇江蓝深不存在关联关系。（六）环境保护与安全生产（六）环境保护与安全生产1、环境保护、环境保护（1）公司环保处理基本情况公司不属于高污染行业，各生产环节不会产生严重影响环境的废弃物，公司生产中产生的废弃物主要是生活污水、废弃面料、边角料、包装材料以及生活垃圾，生活污水经过处理装置处理后通过污水管网排放至市政污水管网，生产过程中产生的固体废弃物收集后进行处理

312、，均符合环保相关法规的要求。公司建立了环保监测机制，定期外聘检测机构对公司的环保情况进行检测，公司环保情况符合法规要求。（2）公司环保投入和污染物排放的匹配情况公司生产中产生的废弃物主要是生活污水、废弃面料、边角料、包装材料以及生活垃圾，生活污水经过处理装置处理后通过污水管网排放至市政污水管网，生产过程中产生的固体废弃物收集后进行处理，所以公司日常运营无需特殊的环保设施。公司环保投入与对应污染物情况如下：单位：万元项目项目对应污染物对应污染物2022 年年 1-6 月月2021 年度年度2020 年度年度2019 年度年度污水处理费生活污水2.534.133.863.80垃圾清运费废弃面料、边

313、角料、包装材料以及生活垃圾5.398.938.517.29环保检测费日常环保检测1.783.352.892.23合计合计-9.7116.4115.2613.32扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-112公司环保投入与污染物排放相匹配，报告期内，公司环保投入略有增长，与公司整体经营规模扩大相匹配。（3）募投项目所采取的环保措施及相应的资金来源和金额等公司募投项目运营期间的主要污染源为废水、噪声及固体废弃物等。这些污染源通过相应措施加以治理后，均能符合环保排放要求：募投项目的废水主要为生活污水，生活污水经过处理装置处理后通过污水管网排放至市政污水管网；募投项目产生的固体

314、废弃物主要为生产过程中产生的废弃面料、边角料、包装材料、生活垃圾，公司对生产过程中产生的固体废弃物收集后进行处理；募投项目主要噪音污染源为设备运行产生的噪声，募投项目噪声的主要治理措施为选用相对低噪声的优质设备、生产车间门窗采用隔音效果好的门窗，各设备安装时将对设备基座加装防震垫圈。公司本次募投项目环保预计投入资金合计 60 万元，资金来源于募集资金等。（4）公司生产经营与募集资金投资项目符合相关法规要求公司取得了生产经营所需的环评文件，根据固定污染源排污许可分类管理名录（2019 年版）的规定：对污染物产生量、排放量和对环境的影响程度很小的排污单位，实行排污登记管理。实行登记管理的排污单位，

315、不需要申请取得排污许可证，应当在全国排污许可证管理信息平台填报排污登记表，登记基本信息、污染物排放去向、执行的污染物排放标准以及采取的污染防治措施等信息。根据规定，目前公司属于上述情形，公司已经填报了排污登记表，符合法规要求。公司募集资金投资项目已经进行了环境影响登记表备案，符合相关法规要求。项目名称项目名称环境影响登记表备案号环境影响登记表备案号年产 25 万顶帐篷生产线技术改造项目2020324年产 35 万条睡袋生产线技术改造项目2020323户外用品研发中心技术改造项目2020322扬州金泉旅游用品股份有限公司物流仓储仓

316、库建设项目2020325（5）已建项目和已经开工的在建项目履行的环评手续公司已建项目已经履行了相应的环评手续，其中包括“年产户外旅游睡袋扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-113150 万条、帐篷 50 万只项目”“新建年产服装 20 万件、鞋类配件 30 万双（套）项目”“年产帐篷 15 万顶、睡袋 30 万条、服装 8 万件、背包 3 万只项目”“扩建 20 万件登山服、30 万件压胶服项目”等项目。（6）公司排污达标检测情况、环保部门现场检查情况、公司环保的媒体报道公司建立了环保监测机制，每年定期外聘检测机构对公司的环保情况进行检测，具体

317、情况如下：公司公司年份年份检测内容检测内容检测公司检测公司金泉旅游2019 年-2022 年1-6 月粉尘、废水、噪声等浙江泛标检测认证服务有限公司越南金泉2019 年-2022 年1-6 月空气质量、废水、噪声等越南环境检测中心PEAK 公司2020 年粉尘、废水、噪声等越南中部区水文气象检测中心2021 年-2022 年1-6 月越南南城技术科学有限公司报告期内，公司未受到环保部门的现场检查，公司无环保的媒体负面报道。（7）相关部门出具的证明2022 年 8 月 2 日，扬州市邗江生态环境局出具证明，公司不属于重大污染物排放企业，报告期内，公司均遵守国家环境保护方面的法律、法规及规范性文件

318、的要求，未发现环境保护方面的重大违法行为，未发生过环保事故，无因环境违法行为受到行政处罚的情形。越南律师事务所分别对越南金泉、PEAK 公司出具法律意见书，确认越南金泉、PEAK 公司无环境相关的行政处罚。2、安全生产、安全生产公司不属于高危险行业，公司已建立了安全生产管理制度，对公司的安全生产目的、要求、职责进行了详细的规定，报告期内，公司根据安全生产管理制度指导公司生产，未发生重大安全生产事故。2022 年 8 月 3 日，扬州市邗江区应急管理局出具证明，报告期内，公司均按照安全生产相关法律、法规及规范性文件的要求进行生产与经营，其生产、经营及服务符合法律、法规关于安全生产与管理的要求，无

319、重大安全生产事故，无扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-114重大安全生产不良记录，不存在因违反有关安全生产与管理方面的法律法规而受到行政处罚情形。五、发行人主要固定资产和无形资产情况（一）固定资产（一）固定资产1、主要固定资产、主要固定资产截至 2022 年 6 月 30 日，公司固定资产具体情况如下表所示：项目项目原值原值（万元）（万元）折旧折旧（万元）（万元）减值准备减值准备（万元）（万元）账面价值账面价值（万元）（万元）成新率成新率房屋及建筑物7,603.472,956.02-4,647.4461.12%机器设备4,671.722,560.2829.022,

320、082.4344.58%运输工具467.19348.44-118.7525.42%办公设备及其他594.93490.16-104.7717.61%截至 2022 年 6 月 30 日，公司拥有的主要生产设备如下表所示：设备类型设备类型数量数量（台台、套套）原值原值（万元万元）账面价值（万元）账面价值（万元）成新率成新率缝纫设备2,6421,916.66811.7242.35%梳棉设备20393.54149.8138.07%绗缝设备30296.37183.0461.76%压胶设备119295.21190.8864.66%裁剪设备22241.1687.7536.39%2、房屋产权、房屋产权（1）境

321、内不动产产权截至本招股说明书签署日，公司拥有的境内不动产产权如下：序号序号权利权利人人不动产权不动产权证书号证书号坐落坐落面积（面积（m2）土地使用权土地使用权终止日期终止日期他项他项权利权利1金泉旅游苏（2020）扬州市不动产权第0135195 号扬州市邗江区牧羊路 16 号 1 幢宗地面积44340.47/房屋建筑面积2313.372053.9.9抵押2金泉旅游苏（2020）扬州市不动产权第0135196 号扬州市邗江区牧羊路 16 号 2 幢宗地面积44340.47/房屋建筑面积2723.252053.9.9抵押扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-1153金泉

322、旅游苏（2020）扬州市不动产权第0135197 号扬州市邗江区牧羊路 16 号 3 幢宗地面积44340.47/房屋建筑面积4627.202053.9.9抵押4金泉旅游苏（2020）扬州市不动产权第0135198 号扬州市邗江区牧羊路 16 号 4 幢宗地面积44340.47/房屋建筑面积9326.732053.9.9抵押5金泉旅游苏（2020）扬州市不动产权第0135126 号扬州市邗江区牧羊路 31 号 1 幢宗地面积30183/房屋建筑面积 5531.572059.10.01抵押6金泉旅游苏（2020）扬州市不动产权第0135047 号扬州市邗江区牧羊路 31 号 2、3、4 幢宗地面

323、积30183/房屋建筑面积 10847.032059.10.01抵押7金泉旅游苏（2020）扬州市不动产权第0135125 号扬州市邗江区杨寿镇工业集中区宗地面积17783.002065.11.12抵押8金泉旅游苏（2020）扬州市不动产权第0136154 号扬州市邗江区杨寿镇回归路 63 号1、2 幢宗地面积11162/房屋建筑面积 4498.712056.12.31抵押9金泉旅游苏（2020）扬州市不动产权第0136286 号扬州市邗江区杨寿镇回归路 63 号4 幢宗地面积31269.34/房屋建筑面积8379.442053.10.14与2058.10.18注抵押10金泉旅游苏（2020）

324、扬州市不动产权第0136287 号扬州市邗江区杨寿镇回归路 63 号1、2、3、5、6 幢宗地面积31269.34/房屋建筑面积12838.982053.10.14抵押注：扬州市邗江区杨寿镇回归路 63 号 4 幢所占土地分 A、B 区域，A 区域终止日期为2058 年 10 月 18 日，B 区域终止日期为 2053 年 10 月 14 日。（2）境外不动产产权截至本招股说明书签署日，公司拥有的境外不动产产权如下：序号序号权利权利人人证书号证书号坐落坐落土地面积土地面积（m2）土地土地租赁租赁终止日期终止日期建筑使建筑使用面积用面积（m2）他项他项权利权利1越南金泉CT01724越南广治省东

325、河市东梁坊南东河工业区37,317.002066.5.1624,592.40无2PEAK公司CT18691越南广南省升平县平福社河蓝产业集群31,250.002066.8.3011,261.38无注：根据越南相关法律规定，外国投资主体可通过租赁方式使用土地并有权在该土地上建设房产，越南政府部门向相应主体颁发 土地使用权、土地相连住宅及其他财产所有权证以证明其产权关系。3、尚未取得不动产权证的房产、尚未取得不动产权证的房产截至本招股说明书签署日，公司尚有建筑面积合计约 26,854.00 平方米的房扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-116屋未取得不动产权证，具体情况

326、如下：序号序号实际使用人实际使用人座落位置及具体方位座落位置及具体方位建筑面积（）建筑面积（）【注【注1】用途用途1金泉旅游邗江区回归路 63 号服装车间东侧100.00辅料仓库2金泉旅游邗江区回归路 63 号帐篷车间东侧1,100.00主辅料仓库3金泉旅游邗江区回归路 63 号帐篷车间东侧80.00厕所4金泉旅游邗江区回归路 63 号帐篷车间东北角25.00电房5金泉旅游邗江区回归路 63 号东北角900.00仓库6金泉旅游邗江区回归路 63 号成品仓库西侧160.00电房7金泉旅游邗江区回归路 63 号东南角400.00辅料裁剪车间8金泉旅游邗江区回归路 63 号生活区传达室100.00传

327、达室9金泉旅游邗江区回归路 63 号办公楼走廊及两侧会议室450.00办公楼走廊及会议室10金泉旅游邗江区牧羊路 16 号 1 号物流仓库2,340.00物流仓库11金泉旅游邗江区牧羊路 16 号 2 号物流仓库3,800.00物流仓库12金泉旅游邗江区牧羊路 16 号 1 号车间仓库1,065.00仓库13金泉旅游邗江区牧羊路 31 号食堂、宿舍2,978.00食堂、宿舍14金泉旅游邗江区杨寿工业集中区10,000.00仓库15越南金泉越南广治省东河市东梁坊南东河工业区2,786.00办公楼、食堂16PEAK 公司越南广南省升平县平福社河蓝产业集群570.00宿舍合并合并26,854.00-

328、注 1：上述建筑面积为发行人测量计算得出的数据。经核查，上述邗江区房产均为辅助用房，非发行人生产经营必需的财产；发行人已分别取得建筑物所在地镇政府或经济开发区管委会出具的证明，说明上述未取得不动产权证的建筑物不属于重大违法违规情形，不会因此对发行人给予行政处罚。上述房屋未取得不动产权证不会对本次发行造成实质影响。经核查，越南金泉、PEAK 公司上述无证房产均正在办理土地房产证书。扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-1174、发行人对外出租房产情况、发行人对外出租房产情况截至招股说明书签署日，公司对外出租房产情况如下：序号序号出租方出租方承租方承租方房屋坐落房屋坐落面

329、积（面积（m）年租金（元年租金（元）租赁期限租赁期限1发行人邗江区林立绣花厂扬州市邗江区牧羊路 16 号288.0051,840.00无固定期限合同（2017.01.01签订）2发行人扬州宏联汽车零部件有限公司扬州市邗江区牧羊路 31 号5,505.00825,750.00（三年后每年环比增长5%）2017.03.01-2027.02.283发行人扬州国脉电力工具有限公司扬州市邗江区牧羊路 31 号595.00107,100.00（每三年上浮 5%）2020.06.20-2023.06.194发行人扬州千弘广告装饰材料有限公司扬州市邗江区牧羊路 31 号965.00173,700.00（每三年

330、上浮 5%）2020.06.20-2025.06.195发行人扬州旭茂广告有限公司扬州市邗江区牧羊路 31 号411.0073,980.00（第三年开始变更为77,679.00）2020.06.20-2025.06.196发行人扬州华捷货运代理有限公司扬州市邗江区牧羊路 31 号 4号 A01590.00106,200.00（每三年上浮 5%）2020.11.28-2025.11.277发行人扬州理想广告有限公司扬州市邗江区牧羊路 31 号1,177.00211,860.00（每四年上浮 5%）2020.11.28-2030.11.278发行人扬州东方雨虹防水工程有限公司扬州市邗江区牧羊路 3

331、1 号590.00106,200.00（每三年上浮 5%）2020.12.15-2025.12.159发行人江苏瑞德户外用品技术研发有限公司扬州市邗江区牧羊路 31 号566.00168,949.002022.01.01-2022.12.3110发行人江苏飞耐时扬州市邗江区牧羊路 31 号2,350.00423,000.002022.01.01-2022.12.3111发行人江苏阿瑞纳座椅有限公司扬州市邗江区杨寿镇工业集中区5,000.00600,000.00（第三年为630,000.00）2021.03.01-2024.02.2812发行人江苏阿瑞纳座椅有限公司扬州市邗江区杨寿镇工业集中区2

332、,600.00312,000.00（第三年为327,600.00）2021.05.20-2024.05.1913发行人扬州添天座椅有限公司扬州市邗江区杨寿镇工业集中区1,170.00140,400.00（第三年为147,420.00）2021.08.01-2024.07.30扬州金泉旅游用品股份有限公司首次公开发行股票招股说明书4-10-118（二二）无形资产）无形资产1、土地使用权、土地使用权公司土地使用权证与房产证已统一为不动产权证，公司土地使用权情况见本节“五、发行人主要固定资产和无形资产情况”之“（一）固定资产”。2、商标、商标权权截至本招股说明书签署日，公司拥有商标情况如下：序序号号

333、注册人注册人商标图案商标图案注册号注册号专用权期限专用权期限注册类别注册类别1金泉旅游4.07.21-2024.07.20402金泉旅游4.04.14-2024.04.13273金泉旅游3.09.07-2023.09.06404金泉旅游3.09.07-2023.09.06355金泉旅游3.08.21-2023.08.20256金泉旅游3.10.28-2023.10.27247金泉旅游3.10.21-2023.10.20228金泉旅游3.08.21-2023.08.20219金泉旅游3.08.21-2023.08.202010金泉旅游3.09.21-2023.09.20181