1、2021 年年度报告 1 / 274 公司代码：600096 公司简称：云天化 云南云天化股份有限公司云南云天化股份有限公司 20212021 年年度报告年年度报告 2021 年年度报告 2 / 274 重要提示重要提示 一、一、 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实性性、准确准确性性、完整、完整性性，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、二、 公司公司全体董事出席全体董事出席董事会会议。董事会

2、会议。 三、三、 信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了为本公司出具了标准无保留意见标准无保留意见的审计报的审计报告。告。 四、四、 公司负公司负责责人人段文瀚段文瀚 、主管会计工作负责人、主管会计工作负责人钟德红钟德红 及会计机构负责及会计机构负责人（会计主管人员）人（会计主管人员）张晓燕张晓燕声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 五、五、 董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 经2022年3月29日公司第八届

3、董事会第四十四次会议批准2021年利润分配预案，因母公司累计未分配利润为负值，公司本年度不进行利润分配，也不进行资本公积转增股本。该预案尚需股东大会审议。 六、六、 前瞻性陈述的风险声明前瞻性陈述的风险声明 适用 不适用 本报告涉及的未来计划、发展战略等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，请投资者注意投资风险。 七、七、 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、八、 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况 否 九、九、 是否存在半数是否存在半数以上以上董事无法保证公司所披露年度

4、报告的真实性、准确性和完整性董事无法保证公司所披露年度报告的真实性、准确性和完整性 否 十、十、 重大风险提示重大风险提示 本公司面临的重大风险主要包括安全环保风险、 市场风险等。 请查阅本报告第三节六 （四）可能面对的风险。 十一、十一、 其他其他 适用 不适用 2021 年年度报告 3 / 274 目录目录 第一节第一节 释义释义 . 3 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 . 5 第三节第三节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析. 9 第四节第四节 公司治理公司治理. 42 第五节第五节 环境与社会责任环境与社会责任. 60 第六节第六节 重要事项重要事项. 72

5、第七节第七节 股份变动及股东情况股份变动及股东情况. 98 第八节第八节 优先股相关情况优先股相关情况. 107 第九节第九节 债券相关情况债券相关情况. 107 第十节第十节 财务报告财务报告. 108 备查文件目录 载有本公司法定代表人、主管会计工作负责人、会计机构负责人签名并盖章的财务报表。 载有会计师事务所盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件。 报告期内在中国证券报上海证券报证券时报证券日报及上海证券交易所网站上公开披露过的所有本公司文件的正本及公告的原件。 2021 年年度报告 4 / 274 第一节第一节 释义释义 一、一、 释义释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具

6、有如下含义： 常用词语释义 公司、云天化、上市公司 指 云南云天化股份有限公司 云天化集团 指 云天化集团有限责任公司 水富云天化 指 云南水富云天化有限公司 磷化集团 指 云南磷化集团有限公司 天安化工 指 云南天安化工有限公司 金新化工 指 呼伦贝尔金新化工有限公司 大为制氨 指 云南大为制氨有限公司 联合商务 指 云南云天化联合商务有限公司 农资连锁 指 云南云天化农资连锁有限公司 天驰物流 指 天驰物流有限责任公司 三环中化 指 云南三环中化化肥有限公司 天聚新材 指 重庆云天化天聚新材料有限公司 天宁矿业 指 云南天宁矿业有限公司 红磷化工 指 云南云天化红磷化工有限公司 云峰化工

7、指 云南云天化云峰化工有限公司 天腾化工 指 云南天腾化工有限公司 红海磷肥 指 昆明红海磷肥有限责任公司 银山化肥 指 云南云天化国际银山化肥有限公司 云天化商贸 指 云南云天化商贸有限公司 河南云天化 指 河南云天化国际化肥有限公司 河北云天化 指 河北云天化国际金农化肥有限公司 三环新盛 指 云南三环新盛化肥有限公司 云农科技 指 云南云天化农业科技有限公司 黑龙江云天化 指 黑龙江世纪云天化农业科技有限公司 福石科技 指 云南福石科技有限公司 盛宏新材 指 昆明盛宏新材料制造有限公司 海口磷业 指 云南磷化集团海口磷业有限公司 大地云天 指 内蒙古大地云天化工有限公司 瓮福云天化 指

8、云南瓮福云天化氟化工科技有限公司 氟化学 指 云南云天化氟化学有限公司 氟磷电子 指 云南氟磷电子科技有限公司 现代农业 指 云南云天化现代农业发展有限公司 吉林云天化 指 吉林云天化农业发展有限公司 昆明纽米 指 昆明云天化纽米科技有限公司 财务公司 指 云南云天化集团财务有限公司 江川天湖 指 云南江川天湖化工有限公司 天裕矿业 指 云南天裕矿业有限公司 天能矿业 指 云南天能矿业有限公司 天鸿化工 指 云南天鸿化工工程股份有限公司 以化研发中心 指 云南云天化以化磷业研究技术有限公司 花匠铺 指 云南云天化花匠铺科技有限责任公司 汤原云天化 指 汤原云天化肥业有限公司 金鼎云天化 指 云

9、南金鼎云天化物流有限责任公司 2021 年年度报告 5 / 274 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、一、 公司信息公司信息 公司的中文名称 云南云天化股份有限公司 公司的中文简称 云天化 公司的外文名称 YUNNAN YUNTIANHUA CO.,LTD 公司的外文名称缩写 YTH 公司的法定代表人 段文瀚 二、二、 联系人和联系方式联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 钟德红 苏云 联系地址 云南省昆明市滇池路 1417 号 云南云天化股份有限公司 云南省昆明市滇池路 1417 号 云南云天化股份有限公司 电话 （0871）64327127 （08

10、71）64327128 传真 （0871）64327155 （0871）64327155 电子信箱 三、三、 基本情况基本情况简介简介 公司注册地址 云南省昆明市滇池路1417号 公司注册地址的历史变更情况 无 公司办公地址 云南省昆明市滇池路1417号 公司办公地址的邮政编码 650228 公司网址 电子信箱 四、四、 信息披露及备置地点信息披露及备置地点 公司披露年度报告的媒体名称及网址 中国证券报https:/ 证券时报http:/ 上海证券报https:/ 证券日报http:/ 公司披露年度报告的证券交易所网址 http:/ 公司年度报告备置地点 公司证券部 五、五、 公司股票简况公司

11、股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 云天化 600096 无 六、六、 其他其他相相关资料关资料 公司聘请的会计师事务所（境内） 名称 信永中和会计师事务所（特殊普通合伙） 办公地址 北京市东城区朝阳门北大街 8 号富华大厦 A座 9 号 2021 年年度报告 6 / 274 签字会计师姓名 彭让、廖芳 报告期内履行持续督导职责的保荐机构 名称 中信证券股份有限公司 办公地址 北京市朝阳区亮马桥路 48 号中信证券大厦 签字的保荐代表人姓名 张铁柱、刘永泽 持续督导的期间 2021 年 1 月 15 日至 2022 年 1

12、2 月 31 日止 七、七、 近三年主要会计数据和财务指标近三年主要会计数据和财务指标 ( (一一) ) 主要会计数据主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2021年 2020年 本期比上年同期增减(%) 2019年 营业收入 63,249,227,893.71 52,110,835,343.18 21.37 53,975,857,637.08 归属于上市公司股东的净利润 3,641,935,184.27 272,036,071.83 1238.77 151,897,527.09 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 3,510,943,561.95 47,849,315

13、.82 7,237.50 -124,419,502.73 经营活动产生的现金流量净额 7,748,770,447.56 4,564,604,580.90 69.76 4,178,742,152.51 2021年末 2020年末 本期末比上年同期末增减（%） 2019年末 归属于上市公司股东的净资产 10,213,818,163.95 6,429,115,183.24 58.87 4,378,129,773.22 总资产 53,142,209,877.61 52,988,787,084.35 0.29 59,995,281,909.65 ( (二二) ) 主要财务指标主要财务指标 主要财务指标

14、2021年 2020年 本期比上年同期增减(%) 2019年 基本每股收益（元股） 1.9819 0.1902 942.01 0.1064 稀释每股收益（元股） 1.9819 0.1902 942.01 0.1064 扣除非经常性损益后的基本每股收益（元股） 1.9106 0.0335 5,603.28 -0.0871 加权平均净资产收益率（%） 43.76 6.03 增加37.73个百分点 3.64 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%） 42.19 1.06 增加41.13个百分点 -2.98 报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明 适用 不适用 2020 年归属于上市公司

15、股东的扣除非经常性损益的净利润比 2019 年增加 17,227 万元。 2021 年归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润比 2020 年增加 346,309 万元，主要原因是： 全球范围内化肥行业受疫情影响，市场供给不足，供求关系持续偏紧，推动了化肥产品价格上涨。随着国内经济的复苏，推动了聚甲醛、黄磷、饲钙等公司化工产品的市场价格上涨。同时，充分发挥集中采购平台优势，精准把控硫磺、煤炭等大宗原材料的采购节奏，有效缓解了大宗原料价格上涨的影响。公司主营业务毛利同比增加 429,052 万元。 2021 年年度报告 7 / 274 报告期内，通过强化资金管理与统筹，提升资金使用效率，公司

16、带息负债规模和综合融资成本持续降低，财务费用同比下降 29,711 万元。 报告期内公司参股公司经营业绩提升，投资收益同比增加 34,588 万元。 随着归母净利润大幅提升，2021 年末归属于上市公司股东的净资产较 2020 年末增加 378,470万元。 八、八、 境内外会计准则下会计数据差异境内外会计准则下会计数据差异 (一一) 同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况的净资产差异情况 适用 不适用 (二二) 同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报

17、告中净利润和同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归归属于上市公司股东的属于上市公司股东的净资产差异情况净资产差异情况 适用 不适用 (三三) 境内外会计准则差异的说明：境内外会计准则差异的说明： 适用 不适用 九、九、 2021 年分季度主要财务数据年分季度主要财务数据 单位：元 币种：人民币 第一季度 （1-3 月份） 第二季度 （4-6 月份） 第三季度 （7-9 月份） 第四季度 （10-12 月份） 营业收入 13,207,853,710.72 17,722,329,989.57 16,701,939,454.40 15,617,104,739.02 归属于上市

18、公司股东的净利润 575,069,771.97 996,930,461.37 1,268,348,857.34 801,586,093.59 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 490,593,759.59 1,020,405,359.00 1,234,716,939.59 765,227,503.77 经营活动产生的现金流量净额 1,256,469,919.04 1,246,771,084.72 2,317,541,457.57 2,927,987,986.23 季度数据与已披露定期报告数据差异说明 适用 不适用 十、十、 非经常性损益项目和金额非经常性损益项目和金额 适用 不适

19、用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 2021 年金额 2020 年金额 2019 年金额 非流动资产处置损益 140,590,415.61 27,344,471.73 153,127,389.16 计入当期损益的政府补助， 但与公司正常经营业务密切相关， 符合国家政策规定、 按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 231,581,368.11 224,650,904.08 152,571,884.72 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 428,749.99 0 45,908,620.18 企业取得子公司、 联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享0 471,31

20、9.12 28,370,363.78 2021 年年度报告 8 / 274 有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益 债务重组损益 3,174,818.73 0 0 同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益 0 4,003,448.72 0 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外， 持有交易性金融资产、 衍生金融资产、 交易性金融负债、衍生金融负债产生的公允价值变动损益， 以及处置交易性金融资产、 衍生金融资产、 交易性金融负债、 衍生金融负债和其他债权投资取得的投资收益 -7,013,170.13 19,655,297.06 -27,269,669.91 单独进行减值测

21、试的应收款项、 合同资产减值准备转回 0 0 6,006,312.50 对外委托贷款取得的损益 4,353,375.01 14,419,220.89 13,682,005.53 受托经营取得的托管费收入 1,257,924.53 943,396.23 1,415,094.34 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -262,903,380.26 -30,164,550.60 33,894,775.94 减：所得税影响额 29,875,197.93 36,180,034.76 92,607,386.64 少数股东权益影响额（税后） -49,396,718.66 956,716.46 38,782

22、,359.78 合计 130,991,622.32 224,186,756.01 276,317,029.82 将公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益项目的情况说明 适用 不适用 十一、十一、 采用公允价值计量的项目采用公允价值计量的项目 适用 不适用 单位：元 币种：人民币 项目名称 期初余额 期末余额 当期变动 对当期利润 的影响金额 交易性金融资产 1,989,660.58 10,332,354.56 8,342,693.98 -524,357.70 交易性金融负债 11,994,237.65 440,130.00 -11,5

23、54,107.65 129,580.00 合计 13,983,898.23 10,772,484.56 -3,211,413.67 -394,777.70 十二、十二、 其他其他 适用 不适用 2021 年年度报告 9 / 274 第三节第三节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析 近年来世界各国更加重视粮食安全问题，农业种植面积增加，化肥需求增长。全球范围内化肥行业受疫情影响，市场供给不足，供求关系持续偏紧。同时农业产业周期性上行和农产品价格上涨，推动了化肥产品价格上涨。随着国内经济的复苏，推动了聚甲醛、黄磷、饲钙等公司化工产品市场价格上涨。 报告期

24、内，经营业绩创历史新高。2021 年，公司实现营业总收入632.49 亿元，较上年同期增加 21.37%；营业利润51.33 亿元，较上年同期增加 662.00%；利润总额48.70 亿元，较上年同期增加 663.06%；归属于上市公司股东的净利润36.42 亿元，较上年同期增加 1,238.77%。 报告期内，抓时抢势高效运营。公司有效发挥磷矿、磷酸、合成氨等大宗原料高度自给的全产业链一体化优势，强化生产管理，主要化工装置实现高负荷长周期运行，全年实现 66 个长周期，部分生产装置刷新了装置投产以来的最好运行纪录，产品单位能耗、物耗得到较好控制。充分发挥集中采购平台优势，精准把控硫磺、煤炭等

25、大宗原材料的采购节奏，有效缓解了大宗原料价格上涨的影响，产品成本竞争优势持续增强。统筹协调国际、国内两个市场，实现生产、物流、销售各环节高效联动，保供稳价，保障产品有效销售。 报告期内， 绿色发展不断提升。 公司狠抓防范重大安全环保风险， 着力解决安全环保系统性、源头性和瓶颈性问题，健全隐患排查治理长效机制。公司下属生产制造单位稳步推进“四区分离”就地改造，本质安全水平进一步提升。结合国家“双碳”政策，加大研发投入和先进技术引进转化力度，节能减排成效显著。持续深化“三绿”工程（绿色矿山、绿色工厂和绿色产品）建设，加快建设数字工厂，绿色制造产业集群形成规模。 报告期内， 财务管控富有成效。 推进

26、业财一体化信息化建设， 财务共享中心已建成投入使用，为公司集团化财务管控建立数据平台，提升公司财务决策支持与价值创造能力。发挥资金集中管控效能，资金集中管控实现主要分子公司全覆盖，资金管理与使用效率不断提升，综合融资成本持续降低。持续多渠道加强费用控制与优化，“三项费用”总规模明显下降。持续加强应收款项、存货管理，经营现金流稳步提升，公司偿债和抗风险能力不断增强。带息负债规模、财务费用、资产负债率有效降低，资产结构大幅改善。 报告期内，产业转型加快布局。聚焦资源和产业优势，推进产业纵向延伸，推动产业结构转型，非肥业务发展初具规模。抓住新能源产业发展机遇，加快建设年产 50 万吨磷酸铁及其配套装

27、置。福石科技年产 4,000 吨五氧化二磷项目、年产 2.2 万吨聚磷酸（年产 3 万吨食品级磷酸）项目、年产 1,500 吨含氟硝基苯项目，红磷化工年产 1 万吨氟硅酸镁项目全面建成，合资公司年产5,000 吨六氟磷酸锂项目快速推进，精细化工产业集群战略布局加快落地。 报告期内，创新驱动增添动能。以高端人才为牵引，建立了电子化学品、阻燃材料等专业研发团队，研发创新人才队伍明显增强，研发创新平台持续完善，研发成果转化初见成效。含氟硝基苯等研发创新技术进入产业化阶段。开发磷酸铁项目工艺技术，为新能源材料产业快速布局，提供了强有力的技术支撑。 报告期内，深化改革助推高质量发展。在“双百行动”综合改

28、革的基础上，坚持问题导向，抓重点、补短板，聚焦治理、用人、激励三大机制，不断推动改革走深走实。从组织、运营、人才、机制入手，建立灵活高效的新业务运作机制。实施业绩捆绑激励、一企一策差异激励、增量激励等多元化激励方式，使激励机制更具针对性。构建以岗位契约化管理为核心的市场化用工机制，做实能上能下、 能进能出。 系统化实施 “对标一流”专项提升行动， 坚持与市场、 行业、 标杆对比，找差距，补短板，全面提升经营水平。 2021 年，公司生产经营成效显著，但也面临发展中必须认真解决的问题。如：带息负债规模和资产负债率仍处于较高水平与转型升级项目需要加大投入的矛盾，考验公司的资金管理和资本2021 年

29、年度报告 10 / 274 运营能力；精细化工、新能源、现代农业等新兴产业尚处于培育发展阶段，产业转型升级需加快推进；自主科技创新能力需要再提升，研发体系和成果转化需要进一步加强。面对这些问题，公司将持续深化改革，更好的发挥公司全产业链高效运营效能和管控效率，加大研发创新力度，加快产业转型升级，奋力推动公司绿色高质量发展再上新台阶。 二、二、报告期内公司所处行业情况报告期内公司所处行业情况 近年来，各国对粮食安全及农业的高度重视，农业种植面积增加，拉动主要化肥消费市场需求整体扩大。国内氮肥磷肥新增产能相对受限，氮肥作为煤化工产品，受到能耗和碳排放的双向制约，新增产能受到管制；而磷铵新增产能受到

30、严格限制，行业格局有望持续性优化。国内具有资源优势、规模优势和安全环保竞争优势的化肥生产企业盈利能力得到显著提升。 报告期内，受全球疫情持续影响化工产业供应链紊乱的情况未能有效恢复，主要产粮国化肥库存明显下降，化肥市场供应持续偏紧，国际化肥价格大幅上涨；煤炭、硫磺、磷矿、合成氨等大宗原材料价格持续走高，推动化肥产品成本上升；农业产业的周期性上行和农产品价格上涨，综合因素导致了化肥产品的价格上涨，行业内要素自给率高、产业链完整、管理和安全环保优势企业实现较好的业绩增长。 随着国内经济的复苏，推动了聚甲醛、黄磷、饲钙等公司化工产品市场价格上涨，相关产业盈利能力得到提升。 细分行业情况详见本报告第三

31、节五（四）行业经营性信息分析。 三、三、报告期内公司从事的业务情况报告期内公司从事的业务情况 （一）公司的主要业务 公司的主要业务是肥料及现代农业、磷矿采选、精细化工、商贸物流。 2021 年年度报告 11 / 274 （二）主要产品及其用途、经营模式。 详见本报告第三节 五（四）2（1）主要经营模式（2）主要产品情况。 （三）主要产品的市场地位 1.磷肥 公司磷肥产能位居全国第二， 全球第四。 其中， 公司磷酸二铵产品在国内市场占有率达到 27%左右，位居全国第一。“三环” “金富瑞”等磷酸二铵知名品牌，产品质量稳定，服务优质，多年来广受国内用户青睐，长期实现一定的品牌溢价。公司磷铵出口量占

32、全国出口量的 20%左右。 2.尿素 公司尿素产能 200 万吨，分别布局在云南 120 万吨，内蒙古 80 万吨。由于尿素行业集中度不高， 尿素产品以局部区域品牌为主。 其中， 公司“金沙江”“花山” “云天化”等尿素知名品牌，产品质量稳定，经过多年市场培育和优质服务，公司尿素在云南市场占有率在 50%左右，所在区域市场具有较高的影响力。 3.聚甲醛 公司聚甲醛产品产能在国内位列第一，产品质量达到国产聚甲醛的领先水平，是国内聚甲醛行业龙头，在国内聚甲醛市场占有率 20%左右，在国产聚甲醛市场占有率高达 30%左右，位居全国第一。 4.饲料级磷酸钙盐 2021 年年度报告 12 / 274 饲

33、料级磷酸钙盐是动物钙、磷营养元素的补充的来源，主要作为饲料添加剂产品。公司饲料级磷酸钙盐产能 50 万吨，其中 MDCP（饲料级磷酸一二钙）产能为 45 万吨，单套产能规模在国内排名第一，同时在国内 MDCP 消费市场占有率达到 60%左右，占全国磷酸钙盐消费市场 10%，处于行业龙头地位。 （四）产品竞争优势与劣势 1.产品竞争优势详见本报告第三节 四、报告期内核心竞争力分析。 2.产品的劣势： 公司磷肥、 饲钙生产基地主要位于云南， 磷肥产品销售区域主要集中在北方，饲钙主要销售区域集中在山东、河南、江西等地，主要产品离国内销售主要市场运距较远，运输成本较高；聚甲醛产品虽然在国产产品中达到领

34、先水平，进入高端市场的量仍然偏少，聚甲醛改性研发和生产还有较大提升空间。 3.业绩驱动因素 报告期内， 公司持续深化改革成效进一步显现， 整体运行效率显著提升。 公司有效发挥磷矿、磷酸、合成氨等大宗原料高度自给的全产业链一体化优势，强化生产管理，主要化工装置实现高负荷运行，产品单位能耗、物耗得到较好控制。充分发挥集中采购平台优势，精准把控硫磺、煤炭等大宗原材料的采购节奏， 有效缓解了大宗原料价格上涨的影响， 产品成本竞争优势持续增强。公司统筹协调国际、国内两个市场，实现生产、物流、销售各环节高效联动，保障了产品有效销售。 通过强化资金管理与统筹， 提升资金使用效率， 公司带息负债规模和综合融资

35、成本持续降低，财务费用和资产负率进一步下降。公司向精细磷化工、氟化工等非肥业务的转型升级成果逐步显现。报告期内公司参股公司经营业绩提升，投资收益增加。 近年来世界各国更加重视粮食安全问题，农业种植面积增加，化肥需求增长。全球范围内化肥行业受疫情影响，市场供给不足，供求关系持续偏紧。同时农业产业周期性上行和农产品价格上涨，推动了化肥产品价格上涨。随着国内经济的复苏，推动了聚甲醛、黄磷、饲钙等化工产品的市场价格上涨。公司业绩变化符合行业发展状况。 四、四、报告期内核心竞争力分析报告期内核心竞争力分析 适用 不适用 2021 年年度报告 13 / 274 五、五、报告期内主要经营情况报告期内主要经营

36、情况 报告期内，公司实现营业收入 632.49 亿元，同比增加 21.37%，实现利润总额 48.70 亿元，同比增加 42.32 亿元。 ( (一一) ) 主营业务分析主营业务分析 1.1. 利润表及现金流量表相关科目变动分析表利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位：元 币种：人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%） 营业收入 63,249,227,893.71 52,110,835,343.18 21.37 营业成本 54,598,667,516.64 47,676,624,911.00 14.52 销售费用 754,838,310.28 783,715,642.17 -3.6

37、8 管理费用 1,225,533,095.78 1,136,027,840.33 7.88 财务费用 1,286,872,802.56 1,583,986,698.65 -18.76 研发费用 151,570,953.58 80,500,099.44 88.29 经营活动产生的现金流量净额 7,748,770,447.56 4,564,604,580.90 69.76 投资活动产生的现金流量净额 -1,823,103,805.85 -1,400,903,663.51 不适用 筹资活动产生的现金流量净额 -5,074,493,620.68 -1,663,251,348.75 不适用 投资收益 5

38、57,695,529.31 211,814,210.98 163.29 信用减值损失 -177,161,235.51 -53,879,514.69 228.81 资产减值损失 -223,134,072.74 -114,799,016.68 94.37 资产处置收益 140,590,415.61 25,506,851.80 451.19 营业外支出 281,142,794.35 64,782,122.65 333.98 所得税费用 663,018,191.31 243,455,968.23 172.34 2021 年年度报告 14 / 274 公司已采用或参照财政部和中国证监会的问答及指引调整了

39、 2020 年度财务报表的营业成本、销售费用和管理费用项目。针对发生在商品控制权转移给客户之前，且为履行销售合同而发生的运输相关成本，本公司将其自销售费用重分类至营业成本；针对与存货的生产和加工相关的固定资产日常修理费用按照存货成本确定原则进行处理，最终计入营业成本，将原计入管理费用的修理费用重分类至营业成本予以列报和披露。 该事项对本公司 2020 年合并财务报表的影响列示如下: 受影响的项目受影响的项目 影响金额（元影响金额（元） 营业成本 2,005,937,673.19 销售费用 -1,715,104,331.68 管理费用 -290,833,341.51 （1）营业收入变动原因说明：

40、报告期内农业产业周期性上行和农产品价格上涨，推动了化肥产品价格上涨，同时商贸粮食和商贸化肥价格上涨，商贸业务增加，收入总额增加。 （2）营业成本变动原因说明：报告期内大宗原料硫磺、煤炭等价格上涨幅度较大，公司营业成本同比上升，商贸粮食及化肥价格上涨，商贸成本同比增加。 （3）研发费用变动原因说明：本期公司研发项目增加，研发费用同比上升。 （4）经营活动产生的现金原因说明：本期公司利润同比上涨较多，公司盈利水平增加。 （5）筹资活动产生的现金流量净额变动原因说明：本期公司经营性现金净流量用于偿还带息负债。 （6）投资收益变动原因说明：本期主要参股公司因主要产品价格较去年上涨较多，盈利增幅较大。

41、（7）信用减值损失及资产减值损失变动原因说明：本期公司对个别应收账款、预付账款及涉诉资产单项计提了减值准备。 （8）资产处置收益变动原因说明：本期处置子公司部分装置及土地使用权。 （9）营业外支出变动原因说明：本期公司报废部分资产以及确认非正常停车损失。 （10）所得税费用变动原因说明：本期主要子公司盈利增加。 本期公司业务类型、利润构成或利润来源发生重大变动的详细说明 适用 不适用 2.2. 收入和成本分析收入和成本分析 适用 不适用 报告期内，公司实现主营业务收入 627.50 亿元，主营业务成本 543.13 亿元。 (1).(1). 主营业务主营业务分分行业行业、分、分产品产品、分地区

42、、分销售模式情况、分地区、分销售模式情况 单位:元 币种:人民币 主营业务分行业情况 分行业 营业收入 营业成本 毛利率（%） 营业收入比上年增减（%） 营业成本比上年增减（%） 毛利率比上年增减（%） 化肥 20,562,036,874.31 14,585,583,170.11 29.07 20.18 3.02 增加 11.81 个百分点 工程材料 1,863,018,566.39 1,262,420,719.70 32.24 30.86 1.38 增加 19.70 个百分点 磷矿采选 585,619,517.16 204,581,374.31 65.07 -30.71 -53.52 增加

43、17.14 个百分点 煤炭采掘 509,579,342.75 168,259,257.10 66.98 -3.89 -46.68 增加 26.49 个百分点 商贸物流 36,859,714,894.95 36,338,982,038.72 1.41 23.89 23.02 增加 0.69 个百分点 磷化工 2,370,223,608.05 1,752,843,556.26 26.05 35.54 11.98 增加 15.57 个百分点 主营业务分产品情况 2021 年年度报告 15 / 274 分产品 营业收入 营业成本 毛利率（%） 营业收入比上年增减（%） 营业成本比上年增减（%） 毛利率

44、比上年增减（%） 磷酸二铵 9,666,248,275.78 6,992,328,913.58 27.66 19.69 4.64 增加 10.40 个百分点 磷酸一铵 3,623,408,140.58 2,300,495,573.56 36.51 44.07 13.13 增加 17.37 个百分点 尿素 3,381,835,911.24 2,057,651,890.20 39.16 25.69 3.11 增加 13.32 个百分点 复合（混）肥 2,758,764,158.01 2,376,303,101.46 13.86 -9.40 -15.24 增加 5.93 个百分点 聚甲醛 1,380

45、,493,680.89 759,236,495.81 45.00 39.87 5.51 增加 17.91 个百分点 饲料磷酸氢钙 1,525,180,758.21 1,140,635,663.26 25.21 40.54 15.11 增加 16.53 个百分点 黄磷 350,753,456.69 193,913,168.12 44.72 -13.58 -43.58 增加 29.40 个百分点 主营业务分地区情况 分地区 营业收入 营业成本 毛利率（%） 营业收入比上年增减（%） 营业成本比上年增减（%） 毛利率比上年增减（%） 自产产品国内销售 20,884,657,788.47 14,687

46、,643,211.03 29.67 20.84 3.30 增加 11.94 个百分点 自产产品国外销售 5,005,820,120.19 3,286,044,866.45 34.36 14.41 -6.29 增加 14.50 个百分点 商贸业务 36,859,714,894.95 36,338,982,038.72 1.41 23.89 23.02 增加 0.69 个百分点 主营业务分销售模式情况 销售模式 营业收入 营业成本 毛利率（%） 营业收入比上年增减（%） 营业成本比上年增减（%） 毛利率比上年增减（%） 自产产品直销 2,802,958,680.60 1,562,762,695.9

47、5 44.25 5.09 -15.30 13.42 自产产品分销 23,087,519,228.06 16,410,925,381.53 28.92 21.57 3.35 12.54 商贸业务 36,859,714,894.95 36,338,982,038.72 1.41 23.89 23.02 0.69 主营业务分行业、分产品、分地区、分销售模式情况的说明 分行业和分产品毛利率同比增加，主要是因为：虽然大宗原料价格上升，但公司依托矿化一体、合成氨自给率较高优势，生产成本相对可控，公司自制产品市场价格上涨，销售毛利增加。其中，磷肥出口价格高于国内价格，公司磷酸一铵产品出口较多，导致毛利水平显

48、著提升。 (2).(2). 产销量情况产销量情况分析表分析表 适用 不适用 主要产品 单位 生产量 销售量 库存量 生产量比上年增减（%） 销售量比上年增减（%） 库存量比上年增减（%） 磷铵 万吨 497.64 449.26 56.95 1.74 -9.95 329.78 尿素 万吨 163.95 151.45 17.65 -0.87 -6.55 239.45 复合肥 万吨 122.34 110.95 10.15 -7.10 -24.81 13.03 聚甲醛 万吨 9.37 9.35 0.43 2.69 -8.70 0.08 饲钙 万吨 52.07 52.42 3.64 -0.91 0.48

49、 -9.33 黄磷 万吨 2.45 1.79 0.22 -23.26 -39.15 46.67 产销量情况说明 说明：2021 年末磷铵和尿素库存较 2020 年末有较大幅度增加，主要由于公司积极响应国家春季备肥政策，储备库存增幅较大；磷肥出口检验由商检调整为法检，港口库存增加。 (3).(3). 重大采购合同、重大销售合同的履行情况重大采购合同、重大销售合同的履行情况 适用 不适用 2021 年年度报告 16 / 274 (4).(4). 成本分析表成本分析表 单位：元 分行业情况 分行业 成本构成项目 本期金额 本期占总成本比例(%) 上年同期金额 上年同期占总成本比例(%) 本期金额较上

50、年同期变动比例(%) 化肥 行业 原材料 10,224,460,924.12 70.10 9,629,009,017.68 68.01 6.18 燃料动力 1,023,524,738.56 7.02 987,723,152.66 6.98 3.62 直接人工 462,585,425.28 3.17 454,342,345.58 3.21 1.81 制造费用 1,479,111,284.96 10.14 1,522,394,182.68 10.75 -2.84 运费 1,395,900,797.19 9.57 1,564,697,349.66 11.05 -10.79 合计 14,585,583