按产品端划分,广义消费金融的风险/收益比率 原图定位 由于目标客户和资金用途的特殊性,消费金融在业务运作和风险管理方面具有三大鲜明特征。其一,资金用途与还款来源相互分离。消费金融的本质是对个人收入预期的跨期配置,消费金融机构是给予对借款人未来收入状况的预期来为其提 供资金支持,以弥补借款人当期持有财富和消 费需求之间的缺口,不会直接产生收入。同时区别于广义消费金融包含的房贷和车贷,消费金融不存在抵押担保的情况,不具备投资属性;其二,客户群体层次分布多元。由于消费金融的主要客群上至银行信用卡的高净值客户,下至中低收入群体,致使消费金融需求端呈现出授信额度小、借款频率高、使用期限短、资金用途分散等特点;其三,复杂多变的风险管理体系。相较于标准化的商业银行消费金融业务,消费金融借款人的信息不透明度更高,提供虚假信息或故意隐瞒信息等现象普遍,同时期风险抵御能力和还款能力受宏观经济波动影响较大,导致消费金融公司面临更高的风险控制成本。