1、互联网出海趋势及法律政策报告 1.02020.06 互联网出海趋势及法律政策报告 1.02020.06 第一部分 2020 出海热点区域移动经济概览 导语：导语： 互联网出海至今已经有十来个年头，经历了从工具、到内容、再到平台出海三个阶段，随着中国企业推出的互联网产品的形态和内容互联网出海至今已经有十来个年头，经历了从工具、到内容、再到平台出海三个阶段，随着中国企业推出的互联网产品的形态和内容 越发复杂，产品与海外用户的交互和连接也更深。在这样的过程中，面对经济发展程度不一、宗教文化、法律法规多样的全球各国市越发复杂，产品与海外用户的交互和连接也更深。在这样的过程中，面对经济发展程度不一、宗教

2、文化、法律法规多样的全球各国市 场，出海企业要面临的问题也越来越复杂。场，出海企业要面临的问题也越来越复杂。 获客与商业化是企业在海外面临的两大问题外，股权架构的设计、甚至运营和人员结构的安排，也都涉及法律与税务问题并直接影响获客与商业化是企业在海外面临的两大问题外，股权架构的设计、甚至运营和人员结构的安排，也都涉及法律与税务问题并直接影响 企业在海外的业务推进，如有忽略，甚至会导致企业付出高昂代价。为此，白鲸出海联合垦丁网络法联合发布了企业在海外的业务推进，如有忽略，甚至会导致企业付出高昂代价。为此，白鲸出海联合垦丁网络法联合发布了2020 互联网出海互联网出海 趋势及法律政策解读趋势及法律

3、政策解读 ，总计分为，总计分为 4 部分。部分。 第一部分第一部分2020 出海热点区域移动经济概览出海热点区域移动经济概览 ，通过对全球热点市场的简单介绍及最新的市场趋势解读通过对全球热点市场的简单介绍及最新的市场趋势解读，帮助读者对出海市场做全面帮助读者对出海市场做全面 了解。了解。 第二部分第二部分2020 全球数据合规法律观察报告全球数据合规法律观察报告 ，将将对立法对立法较为健全的国家和地区较为健全的国家和地区（如北美如北美、欧洲欧洲、亚太部分亚太部分等等地区地区）的的数据保护数据保护立法立法 与执法情况、以及关于数据保护的经典案例进行概述与介绍与执法情况、以及关于数据保护的经典案例

4、进行概述与介绍。 第一部分 2020 出海热点区域移动经济概览 第三部分第三部分跨境电子商务零售法规案例汇编跨境电子商务零售法规案例汇编 ，汇编了跨境电子商务零售进口的相关法规和最新案例汇编了跨境电子商务零售进口的相关法规和最新案例（包括司法案例和行政处罚案例包括司法案例和行政处罚案例） 。 第四部分第四部分互联网出海热门地区的投资法律介绍互联网出海热门地区的投资法律介绍 ，结合近两年出海热点地区的互联网行业现状结合近两年出海热点地区的互联网行业现状，根据当地的投资根据当地的投资、税收和知识产权法税收和知识产权法 律法规，为互联网企业提供政策和法规介绍。律法规，为互联网企业提供政策和法规介绍。

5、 第一部分 2020 出海热点区域移动经济概览 声明：版权所有，未经书面授权，禁止商业性使用，禁止演绎。 第 1 页 共 32 页 2020 出海热点区域移动经济概览出海热点区域移动经济概览 编者：白鲸出海 第一部分 2020 出海热点区域移动经济概览 声明：版权所有，未经书面授权，禁止商业性使用，禁止演绎。 第 2 页 共 32 页 目录目录 一、全球移动互联网市场一、全球移动互联网市场.1 1.1 人口和经济人口和经济.3 1.1.1全球人口及联网人口数据.3 1.1.2出海重点国家经济状况.4 1.2网络和智能机网络和智能机.6 1.2.1网络网络.6 1.2.2智能机用户智能机用户.7

6、 二、二、全球移动互联网经济全球移动互联网经济.9 2.1全球移动应用经济.9 2.2移动移动 App 流量和收入的分布流量和收入的分布.10 2.3社交社交.11 2.4媒体与娱乐媒体与娱乐.16 2.4.1游戏游戏.16 2.4.2音乐流媒体音乐流媒体.20 2.4.3视频流媒体视频流媒体.22 2.5电商电商.26 第一部分 2020 出海热点区域移动经济概览 声明：版权所有，未经书面授权，禁止商业性使用，禁止演绎。 第 3 页 共 32 页 一、全球移动互联网市场一、全球移动互联网市场 1.1 人口和经济人口和经济 1.1.1全球人口及联网人口数据全球人口及联网人口数据 根据联合国数据

7、，根据联合国数据，2019 年全球人口年全球人口 77.5 亿，城市人口亿，城市人口 42.86 亿。总人口中，亿。总人口中，49.6%为男性，为男性，50.4%为女性，为女性，2015 年年-2020 年，年， 人口年均增长率人口年均增长率 1.1%，年龄中位数，年龄中位数 30.9 岁。按区域划分，南亚、东亚、以及东南亚是全球人口数量最大的岁。按区域划分，南亚、东亚、以及东南亚是全球人口数量最大的 3 个区域。个区域。 全球网络覆盖情况全球网络覆盖情况 | 数据来源：数据来源：GSMA GSMA 发布的数据显示，全球已接入移动互联网人口占比发布的数据显示，全球已接入移动互联网人口占比 49

8、%、已覆盖但未使用移动联网人口占比、已覆盖但未使用移动联网人口占比 42%、未被移动网络覆盖的人口、未被移动网络覆盖的人口 占比占比 9%。也就是说全球还有一半人口还没有接入移动网络。而这一半人口所在区域市场，未来随着网络的覆盖或不间断出现新的流。也就是说全球还有一半人口还没有接入移动网络。而这一半人口所在区域市场，未来随着网络的覆盖或不间断出现新的流 量红利，只是这些市场多偏新兴市场，如何在流量获取和商业变现之间求得平衡，依然将是出海企业面临的最大难题。量红利，只是这些市场多偏新兴市场，如何在流量获取和商业变现之间求得平衡，依然将是出海企业面临的最大难题。 第一部分 2020 出海热点区域移

9、动经济概览 声明：版权所有，未经书面授权，禁止商业性使用，禁止演绎。 第 4 页 共 32 页 1.1.2出海重点国家经济状况出海重点国家经济状况 出海重点国家出海重点国家 GDP 及增速及增速 | 数据来源：国际货币基金组织数据来源：国际货币基金组织 第一部分 2020 出海热点区域移动经济概览 声明：版权所有，未经书面授权，禁止商业性使用，禁止演绎。 第 5 页 共 32 页 国家的人口规模和可支配收入水平，对于互联网企业的商业变现至关重要，在很大程度上决定了企业的天花板。国家的人口规模和可支配收入水平，对于互联网企业的商业变现至关重要，在很大程度上决定了企业的天花板。由于互联网企业的商由

10、于互联网企业的商 业化模式有限业化模式有限，主要为广告和增值服务主要为广告和增值服务 2 种种，出海企业要根据自身的变现模式出海企业要根据自身的变现模式、是否依赖于头部付费用户等因素是否依赖于头部付费用户等因素，来决定自身业务更来决定自身业务更 适合在哪些海外市场展开。适合在哪些海外市场展开。 第一部分 2020 出海热点区域移动经济概览 声明：版权所有，未经书面授权，禁止商业性使用，禁止演绎。 第 6 页 共 32 页 1.2网络和智能机网络和智能机 1.2.1网络网络 全球移动网络速度国家排名全球移动网络速度国家排名 | 数据来源：数据来源：SpeedTest 第一部分 2020 出海热点

11、区域移动经济概览 声明：版权所有，未经书面授权，禁止商业性使用，禁止演绎。 第 7 页 共 32 页 2020 年年 4 月月，全球移动网络下行速度平均值全球移动网络下行速度平均值 30.89 Mbps。全球移动网速全球移动网速 Top15 国家中亚洲和中东上榜国家较多国家中亚洲和中东上榜国家较多，但都是这但都是这 2 个区个区 域市场的经济发达国家，剩余国家的网速与之相比，差异明显。域市场的经济发达国家，剩余国家的网速与之相比，差异明显。 值得注意的是，美国网速没有进入值得注意的是，美国网速没有进入 Top15。另外，中国厂商关注的几个国家，印度移动网络下行速度。另外，中国厂商关注的几个国家

12、，印度移动网络下行速度 9.81Mbps 排在全球排在全球 132 名。名。 印尼，印尼，14.02 Mbps，排在，排在 112 名。名。 注意，用户对于页面的加载速度是有忍耐时限的，在网速较差的市场做好优化工作至关重要。谷歌的数据显示，用户会在页面加载时注意，用户对于页面的加载速度是有忍耐时限的，在网速较差的市场做好优化工作至关重要。谷歌的数据显示，用户会在页面加载时 间超过间超过 3s 之后放弃使用。之后放弃使用。 1.2.2智能机用户智能机用户 第一部分 2020 出海热点区域移动经济概览 声明：版权所有，未经书面授权，禁止商业性使用，禁止演绎。 第 8 页 共 32 页 2019 年

13、智能手机用户数年智能手机用户数 Top10 国家国家 | 数据来源：数据来源：Newzoo Newzoo 数据显示，数据显示，2018 年，全球总计有年，全球总计有 30 亿智能手机用户，至亿智能手机用户，至 2022 年，智能手机用户为年，智能手机用户为 39 亿。其中，亿。其中，55%的智能机用户分布的智能机用户分布 在亚太区域在亚太区域，中东和非洲中东和非洲，北美紧随其后北美紧随其后。进一步细分至国家进一步细分至国家，中国中国、印度印度、美国美国、巴西巴西、俄罗斯是智能手机用户数最多的俄罗斯是智能手机用户数最多的 5 个国家个国家。 第一部分 2020 出海热点区域移动经济概览 声明：版

14、权所有，未经书面授权，禁止商业性使用，禁止演绎。 第 9 页 共 32 页 二、二、全球移动互联网经济全球移动互联网经济 2.1全球移动应用经济全球移动应用经济 2016-2019 全球移动全球移动 App 下载下载/收入及收入及 Top5 国家国家 | 数据来源：数据来源：App Annie 从下载和收入从下载和收入 2 个维度看，个维度看，2016-2019 年，移动应用经济经历了高速发展。根据年，移动应用经济经历了高速发展。根据 App Annie 数据，数据，2019 年，移动应用市场规模已年，移动应用市场规模已 经超过经超过 1200 亿美元，且亿美元，且 2016-2019 年保持

15、着年保持着 110%的高速增长。的高速增长。 第一部分 2020 出海热点区域移动经济概览 声明：版权所有，未经书面授权，禁止商业性使用，禁止演绎。 第 10 页 共 32 页 下载量增长最快的下载量增长最快的 Top5 国家，中美之外，依次为印度、印尼和巴西。收入增长最快的国家，中美之外，依次为印度、印尼和巴西。收入增长最快的 Top5 国家，中美之外，依次为韩国、英国和国家，中美之外，依次为韩国、英国和 日本。日本。 2.2移动移动 App 流量和收入的分布流量和收入的分布 流量方面流量方面 移动端流量在不同品类移动端流量在不同品类 App 上的分布（用户使用时长占比）上的分布（用户使用时

16、长占比） | 数据来源：数据来源：App Annie 全球用户每天花在移动全球用户每天花在移动 App 上的平均时长上的平均时长 3 小时小时 40 分钟分钟，其中一半的时间花在了社交和通讯其中一半的时间花在了社交和通讯 App 上上，之后是视频和娱乐之后是视频和娱乐 App、游游戏戏 第一部分 2020 出海热点区域移动经济概览 声明：版权所有，未经书面授权，禁止商业性使用，禁止演绎。 第 11 页 共 32 页 App 及其他及其他 App。后面进行简单梳理的品类也集中在流量集中的几个品类上。后面进行简单梳理的品类也集中在流量集中的几个品类上。 收入方面收入方面 2019 年游戏年游戏 A

17、pp 收入占收入占 72%，非游戏，非游戏 App 收入占收入占 28%（2016 年为年为 18%） ，应用内订阅的商业化模式正在推动非游戏，应用内订阅的商业化模式正在推动非游戏 App 收入快收入快 速增长。速增长。 2.3社交社交 宽泛分类，社交主要分为以交友、恋爱、结婚为目的的交友平台，以及其他泛社交平台。宽泛分类，社交主要分为以交友、恋爱、结婚为目的的交友平台，以及其他泛社交平台。 第一部分 2020 出海热点区域移动经济概览 声明：版权所有，未经书面授权，禁止商业性使用，禁止演绎。 第 12 页 共 32 页 社交用户及渗透率概览社交用户及渗透率概览 数据来源：数据来源：Kepio

18、s Analysis 第一部分 2020 出海热点区域移动经济概览 声明：版权所有，未经书面授权，禁止商业性使用，禁止演绎。 第 13 页 共 32 页 根据最新数据，全球活跃的社交用户数量为根据最新数据，全球活跃的社交用户数量为 38 亿，在总人口中渗透率为亿，在总人口中渗透率为 49%，目前还在以，目前还在以 9.2%的年增长率渗透，与电商、流媒体的年增长率渗透，与电商、流媒体 等行业部分用户还在使用等行业部分用户还在使用 PC 端不同，社交在移动端的渗透最高，端不同，社交在移动端的渗透最高，99%的社交用户使用移动端设备接入。的社交用户使用移动端设备接入。 社交平台用户全球分布图社交平台

19、用户全球分布图/不同国家用户使用习惯不同国家用户使用习惯 第一部分 2020 出海热点区域移动经济概览 声明：版权所有，未经书面授权，禁止商业性使用，禁止演绎。 第 14 页 共 32 页 2020 年年 1 月不同社交平台用户全球分布月不同社交平台用户全球分布 | 数据来源：数据来源：SimilarWeb 被最多国家用户选用的社交被最多国家用户选用的社交/通讯通讯 App 是是 WhatsApp，其余国家用户对于社交，其余国家用户对于社交 App 都有不同的偏好，如俄罗斯用户偏爱都有不同的偏好，如俄罗斯用户偏爱 VK、沙特用、沙特用 户也喜欢用户也喜欢用 imo，泰国用户除了喜欢，泰国用户除

20、了喜欢 Facebook，Line 的渗透率也非常高。的渗透率也非常高。 约会交友市场规模约会交友市场规模 约会交友是社交中另一个不同的世界，如果说泛社交平台是保持与家人、朋友之间的联系和互动，约会交友则更倾向于基于恋爱、结约会交友是社交中另一个不同的世界，如果说泛社交平台是保持与家人、朋友之间的联系和互动，约会交友则更倾向于基于恋爱、结 婚、兴趣等目的寻找合适的人建立婚、兴趣等目的寻找合适的人建立“新关系新关系”。 根据根据全球线上交友市场机会与预测报告全球线上交友市场机会与预测报告 ，全球线上交友市场的规模将从全球线上交友市场的规模将从 2017 年的年的 64 亿增长至亿增长至 92 亿

21、美金亿美金。未来几年未来几年，维持维持 4.7% CAGR 增速。欧美依然是规模最大的线上交友市场，印度等新兴市场正在快速崛起。增速。欧美依然是规模最大的线上交友市场，印度等新兴市场正在快速崛起。 头部玩家收入头部玩家收入 第一部分 2020 出海热点区域移动经济概览 声明：版权所有，未经书面授权，禁止商业性使用，禁止演绎。 第 15 页 共 32 页 Match Group 在全球线上交友市场处于主导地位，在全球线上交友市场处于主导地位，MagicLab 旗下集合旗下集合 Bumble、Badoo 等交友等交友 App，算是约会交友新贵。上图中，算是约会交友新贵。上图中， MagicLab

22、为预估的保守数据，其余数据取自各公司为预估的保守数据，其余数据取自各公司 2019 年财报。年财报。 第一部分 2020 出海热点区域移动经济概览 声明：版权所有，未经书面授权，禁止商业性使用，禁止演绎。 第 16 页 共 32 页 这里需要注意的是，当一个国家的用户随着时代的变化越来越开放，互联网及产品也越发成熟的趋势下，类似于这里需要注意的是，当一个国家的用户随着时代的变化越来越开放，互联网及产品也越发成熟的趋势下，类似于 Tinder 这类主打休这类主打休 闲交友的产品会首先得到普及，但在市场逐渐成熟之后，必然呈现多元化发展，如严肃婚恋交友、基于游戏的交友、同志交友等等，闲交友的产品会首

23、先得到普及，但在市场逐渐成熟之后，必然呈现多元化发展，如严肃婚恋交友、基于游戏的交友、同志交友等等， 同时需考虑一个国家的宗教文化对于交友行业的限制，企业须根据自身业务方向和市场成熟度等因素决定海外拓展策略。同时需考虑一个国家的宗教文化对于交友行业的限制，企业须根据自身业务方向和市场成熟度等因素决定海外拓展策略。 2.4媒体与娱乐媒体与娱乐 2.4.1游戏游戏 2.4.1.1不同游戏品类市场份额不同游戏品类市场份额 第一部分 2020 出海热点区域移动经济概览 声明：版权所有，未经书面授权，禁止商业性使用，禁止演绎。 第 17 页 共 32 页 数据来源：数据来源：App Annie 如如 A

24、pp Annie 对对 2019 年游戏市场的分析数据显示年游戏市场的分析数据显示，下载量集中在休闲游戏下载量集中在休闲游戏（82%） 、用户时间几乎平均分配在休闲游戏和重度游戏用户时间几乎平均分配在休闲游戏和重度游戏、 收入则主要由重度游戏收入囊中（收入则主要由重度游戏收入囊中（76%） 。 行业观点：行业观点： 1、在下载、使用时长、收入在下载、使用时长、收入 3 个维度上，益智游戏表现最均衡，既能够获得用户的注意力、也能够在内购上有较好的表现。个维度上，益智游戏表现最均衡，既能够获得用户的注意力、也能够在内购上有较好的表现。 第一部分 2020 出海热点区域移动经济概览 声明：版权所有，

25、未经书面授权，禁止商业性使用，禁止演绎。 第 18 页 共 32 页 2、中国厂商的优势赛道中国厂商的优势赛道 SLG，最大出海市场为美国最大出海市场为美国。2019 年年，美国美国 SLG 手游进入了典型的存量市场手游进入了典型的存量市场，用户获取和留存都面临较大用户获取和留存都面临较大 压力，属于互相抢夺用户的状态。一些出海大厂，开始拓宽品类，在压力，属于互相抢夺用户的状态。一些出海大厂，开始拓宽品类，在 RPG、MOBA 等类型上发力。等类型上发力。 2.4.1.2全球全球 Top 手游市场及市场比对手游市场及市场比对 Top40 移动游戏市场相似度衡量移动游戏市场相似度衡量 | 数据来

26、源：数据来源：GameRefinery 注：上图中，气泡的大小代表预估市场规模大小，市场之间的距离越近则注：上图中，气泡的大小代表预估市场规模大小，市场之间的距离越近则 Top500 畅销游戏中的相同游戏越多。畅销游戏中的相同游戏越多。 行业观点：行业观点： 1、中国、美国和日本这三个最大的市场彼此相似度不高。、中国、美国和日本这三个最大的市场彼此相似度不高。 第一部分 2020 出海热点区域移动经济概览 声明：版权所有，未经书面授权，禁止商业性使用，禁止演绎。 第 19 页 共 32 页 2、美国与许多西方大国相似度较高，但俄罗斯及部分北欧国家的手游市场与其他西方市场不同。、美国与许多西方大

27、国相似度较高，但俄罗斯及部分北欧国家的手游市场与其他西方市场不同。 3、要在全球范围内取得成功是非常困难的要在全球范围内取得成功是非常困难的，必须能够理解普遍有效的游戏功能必须能够理解普遍有效的游戏功能（如某些社交元素和货币化机制如某些社交元素和货币化机制） ，同时还要了解不同同时还要了解不同 市场的本土化。市场的本土化。 2.4.1.3手游出海手游出海 Top5 市场市场 2020 年第一季度最新数据显示，下载量方面，东南亚地区对出海手游的下载量贡献最高。收入方面，美国、日本、韩国持续占据中年第一季度最新数据显示，下载量方面，东南亚地区对出海手游的下载量贡献最高。收入方面，美国、日本、韩国持

28、续占据中 国游戏公司在海外重点拓展的国家前三甲。印尼是新兴市场中收入贡献最高的国家，也是中国游戏公司第六大海外创收市场。国游戏公司在海外重点拓展的国家前三甲。印尼是新兴市场中收入贡献最高的国家，也是中国游戏公司第六大海外创收市场。 第一部分 2020 出海热点区域移动经济概览 声明：版权所有，未经书面授权，禁止商业性使用，禁止演绎。 第 20 页 共 32 页 2.4.2音乐流媒体音乐流媒体 2.4.2.1音频流媒体市场规模音频流媒体市场规模 全球音乐流媒体市场仍在高速增长全球音乐流媒体市场仍在高速增长， 目前主要由四大巨头主导目前主要由四大巨头主导。 订阅用户和订阅收入正不断增加订阅用户和订

29、阅收入正不断增加。 截至截至 2019 年上半年订阅用户为年上半年订阅用户为 3.04 第一部分 2020 出海热点区域移动经济概览 声明：版权所有，未经书面授权，禁止商业性使用，禁止演绎。 第 21 页 共 32 页 亿，去年同期为亿，去年同期为 2.29 亿，同比增长亿，同比增长 32%，2020 年美国和英国等成熟市场的增长可能会放缓，新兴市场的增长步伐可能会更快。年美国和英国等成熟市场的增长可能会放缓，新兴市场的增长步伐可能会更快。 2.4.2.2音频流媒体主要玩家音频流媒体主要玩家 目前音频流媒体玩家主要来自美国大厂。但新兴市场音频流媒体玩家正在崛起。腾讯旗下目前音频流媒体玩家主要来

30、自美国大厂。但新兴市场音频流媒体玩家正在崛起。腾讯旗下 JOOX 目前在东南亚以及印度成绩还不错目前在东南亚以及印度成绩还不错， 而且从腾讯本身的布局来看，也逐渐在向音乐版权的上游靠近，方便其在新兴市场展开音乐流媒体及与之相关的而且从腾讯本身的布局来看，也逐渐在向音乐版权的上游靠近，方便其在新兴市场展开音乐流媒体及与之相关的 K 歌业务。歌业务。 各音频流媒体厂商市场份额各音频流媒体厂商市场份额 | 数据来源：数据来源：MIDIA（单位：百万）（单位：百万） 第一部分 2020 出海热点区域移动经济概览 声明：版权所有，未经书面授权，禁止商业性使用，禁止演绎。 第 22 页 共 32 页 2.

31、4.3视频流媒体视频流媒体 视频流媒体，如果按照内容时长，可分为长视频流媒体，如果按照内容时长，可分为长/短视频，典型玩家如爱奇艺和抖音；如果按照实时与否，则可以分为直播与视频。短视频，典型玩家如爱奇艺和抖音；如果按照实时与否，则可以分为直播与视频。 2.4.3.1视频流媒体市场规模视频流媒体市场规模 2017-2024 年视频流媒体收入及预测年视频流媒体收入及预测 （包括长视频（包括长视频+直播）直播）| 数据来源：数据来源：globenewswire 2019 年视频流媒体的收入约为年视频流媒体的收入约为 526 亿美元亿美元，预计到预计到 2020 年将达到年将达到 739 亿美元亿美元

32、。虽然虽然 2018 年年-2024 年的年复合增长率为年的年复合增长率为 18.3%， 第一部分 2020 出海热点区域移动经济概览 声明：版权所有，未经书面授权，禁止商业性使用，禁止演绎。 第 23 页 共 32 页 但未来几年增长速度将会逐渐放缓但未来几年增长速度将会逐渐放缓。根据根据 marketandmarket 数据数据，到到 2026 年北美依然将是全球最大的视频流媒体市场年北美依然将是全球最大的视频流媒体市场，欧洲次之欧洲次之。 但亚太地区增长速度最快，拉美地区有较大增长潜力。但亚太地区增长速度最快，拉美地区有较大增长潜力。 长视频领域主要玩家长视频领域主要玩家 长视频领域的主

33、要玩家有长视频领域的主要玩家有 Netflix、Hulu、HBO、Disney、AppleTV 等为代表的美国系玩家等为代表的美国系玩家、以及腾讯视频和爱奇艺为代表的中国玩以及腾讯视频和爱奇艺为代表的中国玩 家。家。 市场格局：目前海外视频市场基本上呈现市场格局：目前海外视频市场基本上呈现“一超多强一超多强”局面，一超是局面，一超是 Netflix，多强，多强 Hulu、HBO 和和 Disney+等同样占有一定市场份额等同样占有一定市场份额。 根据根据 Netflix 2019 年财报显示，年财报显示，Netflix 2019 年全年营收年全年营收 201.56 亿美元，订阅收入占总收入的亿

34、美元，订阅收入占总收入的 98.52%。 直播领域主要玩家直播领域主要玩家 以直播起家的平台，以直播起家的平台，BIGO LIVE 是泛娱乐直播平台的是泛娱乐直播平台的 No.1 玩家，欢聚集团财报显示，玩家，欢聚集团财报显示，2020 年年 Q1，BIGO LIVE 全球全球 MAU 2670 万，无论是用户规模还是收入，万，无论是用户规模还是收入，BIGO LIVE 现在都能够代表全球泛娱乐直播平台的一个天花板式的数据水平。现在都能够代表全球泛娱乐直播平台的一个天花板式的数据水平。Twitch 则是游戏直播则是游戏直播 平台的平台的 No.1 玩家。玩家。 第一部分 2020 出海热点区域

35、移动经济概览 声明：版权所有，未经书面授权，禁止商业性使用，禁止演绎。 第 24 页 共 32 页 左为游戏直播玩家；右为泛娱乐直播玩家左为游戏直播玩家；右为泛娱乐直播玩家 根据白鲸出海对海外市场的观察根据白鲸出海对海外市场的观察，游戏直播领域游戏直播领域，由于由于 Twitch、YouTube 等头部玩家及其背后巨头等头部玩家及其背后巨头（Amazon、Google）在成熟市场在成熟市场 具有广泛影响力，中国游戏直播平台出海主要选择对于游戏热情度相对较高的新兴市场，东南亚和拉美是主要目标市场。具有广泛影响力，中国游戏直播平台出海主要选择对于游戏热情度相对较高的新兴市场，东南亚和拉美是主要目标

36、市场。 泛娱乐直播泛娱乐直播，在经历了接近五年的海外拓展之后在经历了接近五年的海外拓展之后，以以 BIGO LIVE 为代表的头部平台在新兴市场站稳脚跟后为代表的头部平台在新兴市场站稳脚跟后，现阶段重点发力于美国现阶段重点发力于美国、 日本等成熟市场做市场教育，也已经取得一些成绩。日本等成熟市场做市场教育，也已经取得一些成绩。 第一部分 2020 出海热点区域移动经济概览 声明：版权所有，未经书面授权，禁止商业性使用，禁止演绎。 第 25 页 共 32 页 全球短视频玩家全球短视频玩家 短视频是近几年新衍生出的一种视频形式，顺应用户时间和行为碎片化的短视频是近几年新衍生出的一种视频形式，顺应用

37、户时间和行为碎片化的趋势。趋势。与长视频的境况十分不同，目前全球短视频头部位置与长视频的境况十分不同，目前全球短视频头部位置 基本中国厂商占领，但是可以看出国外厂商都在努力追赶，美国有背靠基本中国厂商占领，但是可以看出国外厂商都在努力追赶，美国有背靠 Facebook 的的 Short、特朗普站台的、特朗普站台的 Triller、好莱坞出身、好莱坞出身的的 Quibi，印度有占据本土优势外加小米加持的，印度有占据本土优势外加小米加持的 Shareshat、印尼出现了搞笑短视频代表、印尼出现了搞笑短视频代表 CocoFun，只是现阶段与头部玩家的体量不在，只是现阶段与头部玩家的体量不在 一个量级

38、。一个量级。 数据来源：数据来源：App Annie 第一部分 2020 出海热点区域移动经济概览 声明：版权所有，未经书面授权，禁止商业性使用，禁止演绎。 第 26 页 共 32 页 2.5电商电商 *本图气泡大小代表总消费支出本图气泡大小代表总消费支出，其中中国和阿联酋的总消费支出为其中中国和阿联酋的总消费支出为 2018 年数据年数据，其余市场为其余市场为 2019 年数据年数据。注注：国家在图表中越靠近右上方位置国家在图表中越靠近右上方位置，代代 表电商市场越成熟。表电商市场越成熟。| 数据来源：电商收入和电商用户：数据来源：电商收入和电商用户：Statista、总消费支出：、总消费支出：CEIC 第一部分 2020 出海热点区域移动经济概览 声明：版权所有，未经书面授权，禁止商业性使用，禁止演绎。 第 27 页 共 32 页 中国依然是全球最大的电商市场