1、虞坚 新零售引爆新的品牌增长点 我们为什么排2小时的队买喜茶？ 2017年消费市场冷暖如何？ P 3 数据来源：凯度消费者指数，2017年上半年比较去年同期. 4 消费升级与城市化带来的人口红利是维持市场的动力 快速消费品市场上半年销售额变化 +2.6% 家户数量 城市家庭数量 +3.4% 平均价格 +2.9% 频次 购买次数 -3.3% 乳制品出现增长放缓明显，口红效应保持温度 3.7% -0.9% 8.9% 1.4% 8.2% 3.7% 2.6% -0.8% 2.6% 1.5% 8.3% 1.1% 市场总体 饮料 乳制品 包装食品 美妆与个护 家居用品 2016 vs. YA.2017 v

2、s. YA.上半年销售额变化 数据来源：凯度消费者指数，2017年上半年比较去年同期. 5 电商继续高歌猛进，户外消费增长客观，大型零售业态进入盘整期 +28% 网上购物2017年上半年销售增速 电商渠道 +10% 奶茶店2017年上半年 销售额增速 户外消费 +18/-20 四大零售商2017年 上半年开关店数 大卖场 数据来源：凯度消费者指数，2017年上半年比较去年同期. 6 79,591 今年上半年，上市新品数量已达2016年整年的62% +70% 增长最快的品类是漱口水，达到70%的增长率 2/3 监测106个品类，72个品类实现增长 小众品类， 新品和新中产阶级是市场增长亮点 7

3、数据来源：凯度消费者指数，2017年上半年比较去年同期 中产阶级家庭指月收入9000元以上的家庭 14% 中产阶级家庭*已近7000万户 他们上半年在所有品类上的花费比一般家庭高出14% 喧嚣背后是以消费者为中心对商业模式进行重构 8 9 新零售的核心是运用数据和技术，对于人货场的重构 场 人 货 把握消费者的潜在需求是探讨增长的起点 11 中国消费者的诉求在过去五年发生了巨大的变化 老龄化与二胎 对食安问题的更多关注 对环境与污染问题的更多认识 健康安全 化繁为简 即时获取 提高效率 方便简单 人均可支配收入提高 更多的年轻无孩家庭 追求具有新阶级属性的生活方式 快乐享受 人 12 有小孩家

4、庭的需求引航消费蓝海 +7% 10-14岁儿童增长率 E2021 VS. 2016 人 IP+趣味性零食 小猪佩奇饼干在年轻有小孩家庭中渗透率已到6%，且购买倾向指数为214 健康与安全 购买儿童保健品的家庭+71万户，该市场达到了18%销售增长 数据来源：凯度消费者指数，2017年上半年比较去年同期. 13 泛中产阶级推动轻奢化的生活方式 40% 城市家庭月收入9000元占比 人 气泡水与高端饮用水成为中产生活方式的标志 独立专营店，精致包装，细腻口感吸引有购买能力人群 150 Godiva高收入人群倾向性 +29% 依云销售额增长 数据来源：凯度消费者指数，2017年上半年比较去年同期.

5、14 年轻人为营销的娱乐化和社交化买单 通过走心的文案，白酒也能在年轻人中得到共鸣 从刷屏到行业热议，传统品牌引爆传播 1亿 美图秀秀月活数，截至2016年6月30日 人 145 年轻无小孩家庭的购买倾向指数 118万 百雀羚化妆品在15-54岁女性中 消费者触及数达到 数据来源：凯度消费者指数，2017年上半年比较去年同期. 15 人 取悦于人，更要有鲜明的品牌主张 科技和体验为 产品赋能 日韩产品表现走弱，为中国品牌以及国内的跨国公司创造机会 18 货 36.2% 13.9% 41.6% -6.4% 17.7% 3.8% 20162017日本进口日本进口 韩国进口韩国进口 进口品牌进口品牌

6、 上半年进口品牌，韩国进口以及日本进口销售增幅 数据来源：凯度消费者指数，2017年上半年比较去年同期. 国际品牌通过技术与体验的加持，重新发力 19 黑科技加持 -5%到+2% 宝洁恢复增长 货 新奇体验 作为表白神器的奥利奥音乐盒两小时售罄20,000盒 -5% 0% -4% 2% 20162017国际品牌上半年增速 消费者触及指数 购物篮大小 数据来源：凯度消费者指数，2017年上半年比较去年同期. 中国品牌通过高端化与场景情感营销走出价格战 20 货 上半年平均价格 （公斤/元） 25.4 25.7 25.9 24.0 24.6 25.3 201520162017国际品牌 中国品牌 高

7、端拓展 借力甄好曲奇进入饼干高端细分；达利饼干购物篮+13% 赋予喝水这个普通场景以情感魅力， 与粉丝建立情感。 场景情感营销 数据来源：凯度消费者指数，2017年上半年比较去年同期. 21 货 给消费者一个拔草的理由 线下线上无边界 激活触发买买买 的使用场景 23 场景化，智能化与即时化赋予场新的内涵和外延 AR/VR iBeacon室内定位导航 无人结账 智能化 手机支付 户外消费 O2O服务 即时化 体验店 快闪店 卖场+餐饮 场景化 场 24 +10% 2017年上半年茶饮料店销售增幅 Data Source: 凯度消费者指数户外个人样本组, 1-2线城市，15-45岁消费者 场 便

8、利超市，奶茶店，电影院 - 户外消费是零售的新风口 25 抓住新的使用场景，借力O2O激活新的购买时机 Data Source: 凯度消费者指数，家庭饮食样组，以个人为分析基准 42% 坚果和饼干是下午茶最受欢迎的零食，占下午茶使用场景的42% 场 京东到家为零售赋能 1）到家使用方式对APP下单很重要，按使用时间，按使用场合去drive basket以及traffic 2）提高空间效率为更多户外消费push 下午茶专区 26 第13家 截至2017年8月，盒马鲜生已有13家门店，成为膜拜新零售的圣地 场 场景化的新模式让服务体验重回零售核心 27 场 营造消费者愿意晒的购买体验 新零售时代品牌如何引爆新的增长点 28 3 在场景化/智能化/即时化的赋能下，营造消费者愿意分享的体验，创造增量，提升品牌 满足新的生活方式和情感诉求才是新零售的核心 1 无论线上还是线下，抓住新的使用时机才能激活购买 2