1、 合诚技术股份有限公司合诚技术股份有限公司 Honsea Technology Co.,Ltd.（广州市天河区珠江西路17号广晟国际大厦603-604）首次公开发行股票招股说明书首次公开发行股票招股说明书（申报稿申报稿）保荐机构保荐机构（主承销商主承销商）（广东省深圳市福田区中心三路 8 号卓越时代广场（二期）北座）1-1-1 本次发行概况 本公司的发行申请尚未得到中国证监会核准。本招股说明书（申报稿）不具有据以发行股票的法律效力，仅供预先披露之用。投资者应当以正式公告的招股说明书全文作为作出投资决定的依据。发行股票类型 人民币普通股（A 股）发行股数 不低于 4,000.00 万股，且不高于

2、 12,000.00 万股 每股面值 人民币 1.00 元 每股发行价格【】元 预计发行日期【】年【】月【】日 拟上市的证券交易所 深圳证券交易所 发行后总股本 不低于 40,000.00 万股，不高于 48,000.00 万股 一、发行数量及发行主体一、发行数量及发行主体 本次拟由公司公开发行人民币普通股不低于 4,000.00 万股且不高于 12,000.00 万股，公司股东不公开发售股份，公开发行股票的总量占公司发行后总股本的比例不低于 10%且不高于25%，公司本次公开发行股票的最终数量由公司与保荐机构（主承销商）协商共同确定。公司本次公开发行股票所募集资金全部用于与公司主营业务相关的

3、投资项目和补充流动资金等一般用途。二、本次发行前股东对所持股份的限售安排及自愿锁定的承诺二、本次发行前股东对所持股份的限售安排及自愿锁定的承诺（一一）控股股东、实际控制人承诺控股股东、实际控制人承诺：1、本人直接或间接持有的发行人股份自发行人股票在证券交易所上市之日起 36 个月内，本人不转让或者委托他人管理本人直接或者间接持有的发行人首次公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购本人直接或者间接持有的发行人首次公开发行股票前已发行的股份。2、发行人上市后 6 个月内，如发行人股票连续 20 个交易日的收盘价均低于首次公开发行价格（期间发行人如有分红、派息、送股、资本公积金转增股本、配股等除

4、权除息事项，则作除权除息处理，下同），或者上市后 6 个月期末（如该日不是交易日，则为该日后第一个交易日）收盘价低于首次公开发行价格，则本人直接或间接持有的发行人股票的锁定期限在原有锁定期限基础上自动延长 6 个月。3、在上述锁定期届满后两年内减持发行人股票的，减持价格不低于发行人公司首次公开发行股票的发行价（如公司发生分红、派息、送股、资本公积金转增股本等除权除息事项，则为按照相应比例进行除权除息调整后用于比较的发行价）。4、本人在担任发行人董事、高级管理人员期间，每年转让发行人股份不超过本人所直接或间接持有股份总数的 25%；在离职后半年内不转让本人所直接或间接持有的发行人股份。5、本人将

5、遵守上市公司股东、董监高减持股份的若干规定深圳证券交易所股票上市规则 深圳证券交易所上市公司股东及董事、监事、高级管理人员减持股份实施细则 上市公司董事、监事和高级管理人员所持本公司股份及其变动管理规则的相关规定。6、本人还将遵守法律、法规以及中国证监会、深圳证券交易所和公司章程关于股份限制流通的其他规定。7、若本人未履行上述承诺，本人将在发行人股东大会及中国证监会指定报刊上就未履行承诺向发行人股东和社会公众投资者公开道歉，在有关监管机关要求的期限内予以纠正；若本人因未履行上述承诺而获得收入的，所得收入归发行人所有，本人将在获得收入的五日内将前述收入支付给发行人；如该违反的承诺属可以继续履行的

6、，将继续履行该承诺；如果因本 1-1-2 人未履行上述承诺事项给发行人或者其他投资者造成损失的，本人将向发行人或者其他投资者依法承担赔偿责任；以及根据届时相关规定采取其他措施。（二二）公司公司持股持股 5%以上以上股东珠海合诚、股东珠海合诚、珠海合业珠海合业、珠海诚珠海诚创创承诺承诺：1、自发行人股票在证券交易所上市之日起 12 个月内，本企业不转让或者委托他人管理本企业直接或者间接持有的发行人首次公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购本企业直接或者间接持有的发行人首次公开发行股票前已发行的股份。2、本企业将遵守上市公司股东、董监高减持股份的若干规定深圳证券交易所股票上市规则深圳证券交易

7、所上市公司股东及董事、监事、高级管理人员减持股份实施细则的相关规定。3、本企业还将遵守法律、法规以及中国证监会、深圳证券交易所和公司章程关于股份限制流通的其他规定。4、若本企业未履行上述承诺，本企业将在发行人股东大会及中国证监会指定报刊上就未履行承诺向发行人股东和社会公众投资者公开道歉，在有关监管机关要求的期限内予以纠正；若本企业因未履行上述承诺而获得收入的，所得收入归发行人所有，本企业将在获得收入的五日内将前述收入支付给发行人；如该违反的承诺属可以继续履行的，将继续履行该承诺；如果因本企业未履行上述承诺事项给发行人或者其他投资者造成损失的，本企业将向发行人或者其他投资者依法承担赔偿责任；以及

8、根据届时相关规定采取其他措施。（三三）作为公司董事、监事、高级管理人员的股东陈毅峰、张作为公司董事、监事、高级管理人员的股东陈毅峰、张菁山、曾建新、梁东涛、诸菁山、曾建新、梁东涛、诸泉、邹振彬泉、邹振彬承诺承诺：1、自发行人股票在证券交易所上市之日起 12 个月内，本人不转让或者委托他人管理本人直接或者间接持有的发行人首次公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购本人直接或者间接持有的发行人首次公开发行股票前已发行的股份。2、发行人上市后 6 个月内，如发行人股票连续 20 个交易日的收盘价均低于首次公开发行价格（期间发行人如有分红、派息、送股、资本公积金转增股本、配股等除权除息事项，则作除

9、权除息处理，下同），或者上市后 6 个月期末（如该日不是交易日，则为该日后第一个交易日）收盘价低于首次公开发行价格，则本人直接或间接持有的发行人股票的锁定期限在原有锁定期限基础上自动延长 6 个月。3、在上述锁定期届满后两年内减持发行人股票的，减持价格不低于发行人公司首次公开发行股票的发行价（如公司发生分红、派息、送股、资本公积金转增股本等除权除息事项，则为按照相应比例进行除权除息调整后用于比较的发行价）。4、本人在担任发行人董事、监事、高级管理人员期间，每年转让发行人股份不超过本人所直接或间接持有股份总数的 25%；在离职后半年内不转让本人所直接或间接持有的发行人股份。5、本人将遵守上市公司

10、股东、董监高减持股份的若干规定深圳证券交易所股票上市规则 深圳证券交易所上市公司股东及董事、监事、高级管理人员减持股份实施细则 上市公司董事、监事和高级管理人员所持本公司股份及其变动管理规则的相关规定。6、本人还将遵守法律、法规以及中国证监会、深圳证券交易所和公司章程关于股份限制流通的其他规定。7、若本人未履行上述承诺，本人将在发行人股东大会及中国证监会指定报刊上就未履行承诺向发行人股东和社会公众投资者公开道歉，在有关监管机关要求的期限内予以纠正；若本人因未履行上述承诺而获得收入的，所得收入归发行人所有，本人将在获得收入的五日内将前述收入支付给发行人；如该违反的承诺属可以继续履行的，将继续履行

11、该承诺；如果因本人未履行上述承诺事项给发行人或者其他投资者造成损失的，本人将向发行人或者其他投资者依法承担赔偿责任；以及根据届时相关规定采取其他措施。保荐人（主承销商）中信证券股份有限公司 招股说明书签署日期 2022 年 6 月 21 日 1-1-3 声 明 发行人及全体董事、监事、高级管理人员承诺招股说明书及其摘要不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证招股说明书及其摘要中财务会计资料真实、完整。保荐人承诺因其为发行人首次公开发行股票制作、出具的文件有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，给

12、投资者造成损失的，将先行赔偿投资者损失。中国证监会、其他政府机关对本次发行所做的任何决定或意见，均不表明其对发行人股票的价值或投资者的收益作出实质性判断或者保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。根据证券法的规定，股票依法发行后，发行人经营与收益的变化，由发行人自行负责，由此变化引致的投资风险，由投资者自行负责。投资者若对本招股说明书及其摘要存在任何疑问，应咨询自己的股票经纪人、律师、专业会计师或其他专业顾问。1-1-4 重大事项提示 本公司特别提醒投资者认真阅读本招股说明书的“风险因素”部分，并特别注意下列事项：一、公司持股一、公司持股 5%以上的股东罗安东在以上的股东罗安东在 2022

13、年第一次临时股东大会年第一次临时股东大会就首次公开发行股票并上市的全部议案投反对票且未出具与本次发就首次公开发行股票并上市的全部议案投反对票且未出具与本次发行有关的全部承诺行有关的全部承诺 公司于 2022 年 5 月 5 日召开 2022 年第一次临时股东大会，审议与本次发行上市有关的议案。出席会议的股东及股东代表共 6 名，代表认缴股份 36,000.00万股，占公司股份总数的 100.00%，经出席会议的股东及股东代表审议，全部议案以 33,331.68 万股审议通过，占出席会议有表决权股份的 92.59%；股东罗安东的授权代表根据罗安东的授权委托，对本次股东大会的全部议案均投反对票。此

14、外，股东罗安东亦未出具与本次发行有关的承诺（包括“关于股份锁定的承诺”、“关于持股及减持意向的承诺”、“关于未履行承诺的约束措施的承诺”）。在充分沟通和理解的基础上，公司尊重并保障中小股东充分表达意见和诉求的权利，充分保护中小股东的合法权益。公司会继续保障和保护包括罗安东在内的中小股东的权利和合法权益。同时，公司将依据现有法律法规以及公司章程的要求，督促股东遵守我国的法律法规，包括公司法第 141 条关于“公司公开发行股份前已发行的股份，自公司股票在证券交易所上市交易之日起一年内不得转让”的规定，以及上市公司股东、董监高减持股份的若干规定深圳证券交易所股票上市规则深圳证券交易所上市公司股东及董

15、事、监事、高级管理人员减持股份实施细则等有关中小股东未来上市后股份减持的相关规定。（一一）罗安东与发行人分歧由来）罗安东与发行人分歧由来 1、关于搬迁补偿的关于搬迁补偿的诉求诉求 发行人长期将其部分闲置厂房租赁于罗安东实际控制企业三先生物用作生产经营，并参考周边地区市场价格收取租赁费用，双方租赁合同期限到 2024 年2 月 29 日为止。基于未来经营发展考虑，发行人向三先生物明确表示前述租赁合同到期后不 1-1-5 再续租。相关方就是否提前终止关联租赁及具体补偿金额（如提前终止）进行了协商，截至本招股说明书出具之日，相关方尚未就前述事项达成合意。2、关于罗安东主张关于罗安东主张调整持股方式的

16、调整持股方式的诉求诉求 为落实员工激励计划事宜，2020 年，蒋文真、罗安东作为公司当时第一、第二大股东共同设立了三家合伙企业作为持股平台，并于其后进行了一系列工商变更登记/备案手续；截至本招股说明书签署日，罗安东持股情况为：直接持有发行人 7.4120%的股份，通过三家合伙企业间接持有发行人 1.6960%的股份。上述持股平台的设立合法、合规，股权清晰。目前，罗安东提出希望在发行人提交上市申请材料前，将其通过三家合伙企业间接持有的发行人 1.6960%的股份调整为直接持股；性质上，罗安东前述主张系新的交易主张，尚需相关各方予以协商；时间上，三家合伙企业涉及近百名员工激励对象、人员分布于各地，

17、尤其是疫情情况下，相关异地员工签署文件的进度较不可控，较难在提交上市申请材料前完成一系列变更程序。截至本招股说明书签署日，发行人与罗安东尚未就持股方式调整事项达成一致。除上述事项以外，发行人、实际控制人与罗安东暂不存在其他事项的纠纷或争议。（二二）股东大会的召集程序、表决程序不存在瑕疵，股东大会决议合法有效股东大会的召集程序、表决程序不存在瑕疵，股东大会决议合法有效 发行人 2022 年第一次临时股东大会召开前，发行人董事会按照公司章程的规定向罗安东发送了股东大会的会议资料。股东大会当天，发行人董事会秘书、财务负责人梁东涛宣读了相关议案内容；股东大会上发行人股东及股东代表就议案内容进行了充分讨

18、论；会后发行人及主要股东、董事与罗安东授权代表就投反对票情况进行了确认，罗安东和罗安东授权代表能够确认知悉并了解本次议案相关内容。发行人实际控制人及其他主要股东、董事对罗安东搬迁补偿的诉求了解并进行了必要的沟通，目前未就相关事项达成一致意见。公司 2022 年第一次临时股东大会的召集、召开程序、出席会议人员资格及表决程序、表决结果等事宜，均符合公司法及公司章程的规定。公司2022 年第一次临时股东大会所通过的决议均在公司法公司章程所规定的股东大会职权范围之内，合法、有效。公司 2022 年第一次临时股东大会授权董事会办理本次公开发行股票并上市事宜的授权行为，其授权所涉内容均属股东 1-1-6

19、大会的职权范围，授权行为本身亦属股东大会的职权。股东大会授权董事会办理本次公开发行股票并上市事宜的授权范围及程序均合法、有效。公司 2022 年第一次临时股东大会的表决结果符合公司法、公司章程的有关规定，本次股东大会表决结果合法、有效。公司已依法建立了股东大会、董事会、监事会、独立董事、董事会秘书等公司治理体系，切实保障投资者依法行使收益权、知情权、参与权、监督权等股东权利。（三三）罗安东虽未出具关于股份锁定的承诺和关于持股及减持意向的承诺，但罗安东虽未出具关于股份锁定的承诺和关于持股及减持意向的承诺，但承诺内涉及的有关上市后股份的锁定及减持的相关要求系其作为股东必须履行承诺内涉及的有关上市后

20、股份的锁定及减持的相关要求系其作为股东必须履行的法定义务的法定义务 公司法证券法上市公司股东、董监高减持股份的若干规定深圳证券交易所上市公司股东及董事、监事、高级管理人员减持股份实施细则等法律、法规、规范性文件对大股东锁定及减持股份作出了若干规定，作为法定义务，罗安东不论是否签署前述承诺，均应遵守前述相关法律、法规、规范性文件中锁定及减持相关规定。此外，发行人亦会依照现有的法律、法规以及公司章程的要求，持续督促罗安东严格遵守相关锁定及减持规定。二二、发行数量及发行主体、发行数量及发行主体 本次拟由公司公开发行人民币普通股不低于 4,000.00 万股且不高于12,000.00 万股，公开发行股

21、票的总量占公司发行后总股本的比例不低于 10%且不高于 25%，公司股东不公开发售股份，公司本次公开发行股票的最终数量由公司与保荐机构（主承销商）协商共同确定。公司本次公开发行股票所募集资金全部用于与公司主营业务相关的投资项目和补充流动资金等一般用途。三三、本公司特别提醒投资者注、本公司特别提醒投资者注意意“风险因素风险因素”中中的下列风险：的下列风险：（一一）宏观经济环境变动风险宏观经济环境变动风险 公司所处行业与宏观经济环境密切相关，随着宏观经济形势的变化，相关业务的市场景气度可能存在一定波动。公司主营业务上游领域主要涉及石油石化和农业，下游应用领域覆盖建材、汽车、医疗卫生、家电、烘焙食品

22、、乳制品、调 1-1-7 味品、保健食品、休闲食品等。在中美贸易摩擦的大背景下，逆全球化势头抬升，全球经济发展面临新的不确定性，全球主要经济体出现了不同程度的增长放缓。如果未来全球宏观经济环境进一步恶化，公司主营产品上下游领域或将出现进一步的负面波动，进而对公司的经营业绩带来不利影响。（二二）行业竞争加剧的风险行业竞争加剧的风险 国内改性塑料企业数量众多，产业竞争激烈，与美欧日等发达国家相比，整体技术能力仍然存在一定的差距。随着经济全球化的深入，跨国公司看好中国市场的巨大需求，以强化市场地位、优化资源配置为目的，加强在中国的本土化开发和生产，依靠其在技术、品牌、资金、人才等方面的优势，在国内改

23、性塑料应用领域处于领先地位。同时，随着下游市场对改性塑料产品的性能、质量、供应能力等要求的不断提升，市场竞争将越发激烈，如果公司未来不能准确把握市场机遇和变化趋势，不断开拓新的市场、加大研发投入、提高产品技术水平、进一步丰富产品类型、增强议价能力，则可能导致公司的竞争力下降。国内食品酱料及添加剂行业内规模化企业和小型生产企业并存，市场集中度较低，竞争较为充分。随着我国对食品安全要求越来越高，消费者消费观念更迭，对于绿色健康食品需求增加，规模企业逐渐抢占市场，市场竞争态势趋于激烈。与此同时，消费者消费水平大幅提升，对产品口味、营养价值等方面的需求偏好也在发生转变，若公司不能持续创新，抓住机遇扩大

24、业务规模，不断适应消费者需求的升级，将会在未来的市场竞争中处于不利地位。（三三）经营业绩波动风险经营业绩波动风险 报告期内，公司营业收入分别为 186,323.26 万元、177,766.47 万元和177,088.94 万元，归属于母公司股东的净利润分别为 9,915.78 万元、13,993.01 万元和 12,459.55 万元，存在一定波动。公司改性塑料产品上游为石化行业，食品产品上游主要为农业行业，其原材料价格受到原油、农副产品等大宗商品的价格波动影响。报告期内，公司自产业务直接材料成本占自产主营业务成本的比重超 80%，主要原材料采购价格对公司生产成本影响较大。若未来公司主要原材料

25、价格受上游大宗商品影响出现大幅波动，公司未采取有效措施控制成本，将会对公司的经营业绩产生不利影响。1-1-8 公司改性塑料产品下游主要应用于建材、汽车、家电和医疗等领域，食品产品主要应用于烘焙食品、乳制品、调味品和保健品等领域，覆盖领域较广。若下游行业受到宏观经济形势、国家产业政策、行业竞争加剧、消费者偏好变化的影响导致景气度下降，公司产品需求存在下降的风险，进而对公司的经营业绩产生不利影响。（四四）与食品安全相关的风险与食品安全相关的风险 公司食品酱料及添加剂业务板块的经营直接关系到食品安全问题，公司已按照相关规定，针对自身食品类产品质量及安全事项，建立了严格的质量安全控制系统，并严格执行。

26、若在未来的生产经营当中，公司因经营疏忽，在原材料采购、生产过程中未严格执行相关质量安全控制政策，或公司产品在流通至终端消费者的过程中出现食品安全的管理疏漏，致使公司的食品类产品出现质量安全问题，将对公司食品酱料及添加剂业务板块的合规性、品牌形象以及盈利能力等产生不利影响。（五五）新冠疫情导致业绩下滑风险新冠疫情导致业绩下滑风险 2020 年初，世界范围内爆发了新型冠状病毒肺炎疫情，影响了公司、供应商及国内客户正常生产安排。公司严格贯彻国家各项防疫管控要求，积极承担社会责任，在确保员工健康安全的情况下及时全面复工复产，尽可能降低“新冠肺炎”疫情对于公司生产经营的影响。一方面，公司部分改性塑料和食

27、品酱料及添加剂原材料来自于海外进口，若国外新型冠状病毒肺炎疫情持续大规模爆发，可能导致公司原材料供应短缺和采购价格上升从而对公司经营业绩带来较大不利影响。另一方面，公司改性塑料产品下游主要应用于建材、汽车、家电和医疗等领域，食品产品主要应用于烘焙食品、乳制品、调味品和保健品等领域。若国内新型冠状病毒肺炎疫情持续，无法缓解，将影响公司正常的生产活动，亦影响终端下游住房、出行和食品等消费需求，从而对公司经营业绩带来较大不利影响，在极端情况可能导致公司业绩下滑超过 50%。（六六）募集资金投资项目及新增产能消化风险募集资金投资项目及新增产能消化风险 公司本次募集资金拟用于十万吨新材料及五万吨食品项目

28、以及补充流动资 1-1-9 金。本次募投项目的实施将有效推动公司自产业务规模的增长，实现公司的长期发展规划。如果，在项目建设及后期运营过程中，外部市场环境出现重大变化，或项目遇到施工、技术困难等情况，导致项目不能如期完成或达到预期收益，将对公司未来经营业绩带来不利影响。此外，如果未来出现行业竞争格局转换、下游主要客户经营不善、市场价格波动、公司市场开拓未达到预期效果等不利情况，本次募投项目可能存在新增产能无法良好消化的风险。四四、本次发行前滚存利润的分配安排、本次发行前滚存利润的分配安排 经公司 2022 年第一次临时股东大会审议通过，公司本次股票发行前的滚存未分配利润，由本次股票发行后的新老

29、股东按发行完成后的持股比例共享。五五、本次发行上市后的股利分配政策、本次发行上市后的股利分配政策 根据公司 2022 年第一次临时股东大会审议通过的上市后适用的公司章程（草案），公司发行上市后的利润分配政策如下：1、利润分配原则：、利润分配原则：公司的利润分配应充分重视对投资者的合理投资回报，利润分配政策应保持连续性和稳定性，并坚持如下原则：（1）按法定顺序分配的原则；（2）存在未弥补亏损，不得向股东分配利润的原则；（3）同股同权、同股同利的原则；（4）公司持有的本公司股份不得参与分配利润的原则。2、利润分配形式：、利润分配形式：公司可以采取现金、股票或者现金与股票相结合的方式分配利润；利润分

30、配不得超过累计可分配利润的范围，不得损害公司持续经营能力。3、利润分配形式的优先顺序：、利润分配形式的优先顺序：公司在具备现金分红条件下，应当优先采用现金分红进行利润分配。采用股票股利进行利润分配的，应当具有公司成长性、每股净资产的摊薄等真实合理因 1-1-10 素。4、利润分配的条件：、利润分配的条件：（1）现金分红的条件与比现金分红的条件与比例例 满足如下条件时，公司当年应当采取现金方式分配股利，每年以现金形式分配的利润应当不少于当年实现的可供分配利润的百分之十，且任意三个连续会计年度内，公司以现金方式累计分配的利润不少于该三年实现的年均可分配利润的百分之三十，具体分红比例依据公司现金流、

31、财务状况、未来发展规划和投资项目等确定：1）公司当年度盈利且累计可分配利润（公司弥补亏损、提取公积金后所余的税后利润）为正值；2）审计机构对公司当年度财务报告出具标准无保留意见的审计报告；3）公司外部经营环境和经营状况未发生重大不利变化；4）公司无重大投资计划或重大现金支出等事项发生（募集资金投资项目除外）。上述重大投资计划或重大现金支出是指：1）公司在一年内购买资产以及对外投资等交易涉及的资产总额（同时存在账面值和评估值的，以较高者计）占公司最近一期经审计总资产 20%以上的事项；或 2）公司在一年内购买资产以及对外投资等交易涉及的资产总额（同时存在账面值和评估值的，以较高者计）占公司最近一

32、期经审计净资产 30%以上的事项；或 3）中国证监会或者深圳证券交易所规定的其他情形。（2）发放股票股利的具体条件发放股票股利的具体条件 公司经营状况良好，且董事会认为公司每股收益、股票价格与公司股本规模、股本结构不匹配时，公司可以在满足上述现金分红后，提出股票股利分配预案。（3）如公司同时采取现金及股票股利分配利润的，在满足公司正常生产经如公司同时采取现金及股票股利分配利润的，在满足公司正常生产经营的资金需求情况下，公司实施差异化现金分红政策：营的资金需求情况下，公司实施差异化现金分红政策：1）公司发展阶段属成熟期且无重大资金支出安排的，进行利润分配时，现金分红在本次利润分配中所占比例最低应

33、达到 80%；2）公司发展阶段属成熟期且有重大资金支出安排的，进行利润分配时，现金分红在本次利润分配中所占比例最低应达到 40%；3）公司发展阶段属成长期且有重大资金支出安排的，进行利润分配时，现 1-1-11 金分红在本次利润分配中所占比例最低应达到 20%；公司发展阶段不易区分但有重大资金支出安排的，可以按照前项规定处理。股东大会授权董事会每年在综合考虑公司所处行业特点、发展阶段、自身经营模式、盈利水平以及是否有重大资金支出安排等因素，根据上述原则提出当年利润分配方案。5、利润分配应履行、利润分配应履行的审议程序：的审议程序：（1）利润分配预案应经公司董事会、监事会分别审议通过后方能提交股

34、东大会审议。董事会在审议利润分配预案时，须经全体董事过半数表决同意，且经公司二分之一以上独立董事表决同意。监事会在审议利润分配预案时，须经全体监事过半数以上表决同意。（2）股东大会在审议利润分配方案时，须经出席股东大会的股东所持表决权的二分之一以上表决同意；股东大会在表决时，应向股东提供网络投票方式。（3）公司对留存的未分配利润使用计划安排或原则作出调整时，应重新报经董事会、监事会及股东大会按照上述审议程序批准，并在相关提案中详细论证和说明调整的原因，独立董事应当对此发表独立意见。（4）公司股东大会对利润分配方案作出决议后，公司董事会须在股东大会召开后 2 个月内完成股利派发事项。6、董事会、

35、监事会和股东大会对利润分配政策的研究论证程序和决策机、董事会、监事会和股东大会对利润分配政策的研究论证程序和决策机制：制：（1）定期报告公布前，公司董事会应在充分考虑公司持续经营能力、保证生产正常经营及发展所需资金和重视对投资者的合理投资回报的前提下，研究论证利润分配的预案，独立董事应在制定现金分红预案时发表明确意见。（2）独立董事可以征集中小股东的意见，提出分红提案，并直接提交董事会审议。（3）公司董事会制定具体的利润分配预案时，应遵守法律、法规和本章程规定的利润分配政策；利润分配预案中应当对留存的当年未分配利润的使用计划安排或原则进行说明，独立董事应当就利润分配预案的合理性发表独立意见。（

36、4）公司董事会审议并在定期报告中公告利润分配预案，提交股东大会批 1-1-12 准；公司董事会未做出现金利润分配预案的，应当征询独立董事和监事的意见，并在定期报告中披露原因，独立董事应当对此发表独立意见。（5）董事会、监事会和股东大会在有关决策和论证过程中应当充分考虑独立董事、监事和公众投资者的意见。7、利润分配政策调整、利润分配政策调整：（1）公司如因外部经营环境或者自身经营状况发生较大变化而需要调整利润分配政策的，调整后的利润分配政策不得违反中国证监会和证券交易所的有关规定。“外部经营环境或者自身经营状况的较大变化”是指以下情形之一：1）国家制定的法律法规及行业政策发生重大变化，非因公司自

37、身原因导致公司经营亏损；2）出现地震、台风、水灾、战争等不能预见、不能避免并不能克服的不可抗力因素，对公司生产经营造成重大不利影响导致公司经营亏损；3）公司法定公积金弥补以前年度亏损后，公司当年实现净利润仍不足以弥补以前年度亏损；4）中国证监会和证券交易所规定的其他事项。（2）公司董事会在利润分配政策的调整过程中，应当充分考虑独立董事、监事会和公众投资者的意见。董事会在审议调整利润分配政策时，须经全体董事过半数表决同意，且经公司二分之一以上独立董事表决同意；监事会在审议利润分配政策调整时，须经全体监事过半数以上表决同意。（3）利润分配政策调整应分别经董事会和监事会审议通过后方能提交股东大会审议

38、。公司应以股东权益保护为出发点，在股东大会提案中详细论证和说明原因。股东大会在审议利润分配政策调整时，须经出席会议的股东所持表决权的三分之二以上表决同意。1-1-13 六六、上市后三年内公司股价低于每股净资产时稳定公司股价的措施上市后三年内公司股价低于每股净资产时稳定公司股价的措施（一一）启动稳定股价方案的条件启动稳定股价方案的条件 公司上市（以公司股票在深圳证券交易所挂牌交易之日为准）后 3 年内，如果股票连续 20 个交易日的收盘价低于最近一期经审计的每股净资产（最近一期审计基准日后，因利润分配、资本公积金转增股本、增发、配股等情况导致公司净资产或股份总数出现变化的，每股净资产相应进行调整

39、，下同），且同时满足证券监管机构对于回购、增持公司股份等行为的规定，则触发稳定股价义务。（二二）稳定股价措施的方式及顺序稳定股价措施的方式及顺序 稳定股价措施实施主体及方式包括公司回购股票、实际控制人增持公司股票以及公司董事（不含独立董事，下同）、高级管理人员增持公司股票等。董事、高级管理人员既包括公司上市时任职的董事、高级管理人员，也包括公司上市后三年内新任职的董事、高级管理人员。稳定股价措施的顺序如下：第一选择为公司回购股票。如因公司回购股票将导致公司不满足法定上市条件，则第二选择为实际控制人增持发行人股票。第二选择为实际控制人增持公司股票。在实际控制人增持公司股票不会导致违反证券法第四十

40、四条关于“短线交易”的限制，也不会致使公司将不满足法定上市条件或触发实际控制人的要约收购义务的前提下，出现下列情形之一时，将启动第二选择：（1）公司无法实施回购股票或回购股票议案未获得公司股东大会批准；（2）在公司回购股票方案实施完成后，公司股票仍未满足连续5 个交易日的收盘价均已高于公司最近一期经审计每股净资产之条件。第三选择为董事、高级管理人员增持公司股票。启动该选择的条件为：公司回购股票方案、实际控制人增持公司股票方案实施完成后，或者公司、实际控制人已依法或依本预案的规定终止实施稳定股价措施，或者实际控制人受 证券法第四十四条关于“短线交易”限制而无法增持公司股票时，公司股票仍未满足连续

41、 5 个交易日的收盘价均已高于公司最近一期经审计的每股净资产之条件，并且董事、高级管理人员增持公司股票不会导致违反证券法第四十四条关于“短线交易”的限制，且不会致使公司将不满足法定上市条件或触发董事、高级管理人员的要约收购义务。1-1-14 如上述措施仍未满足公司股价连续 5 个交易日的收盘价均已高于公司最近一期经审计的每股净资产之条件，可采用法律、法规、规范性文件规定以及中国证监会认可的其他稳定股价的方式。（三三）稳定股价的具体措施稳定股价的具体措施 1、公司回购股票、公司回购股票 在触发启动股价稳定措施条件的情况下，公司将在 10 个交易日内召开董事会审议稳定股价具体方案（方案内容应包括但

42、不限于拟回购本公司股份的种类、数量区间、价格区间、实施期限等内容），并于其后及时披露稳定股价措施的审议和实施情况。公司经三分之二以上董事出席的董事会决议可以实施回购股票。公司董事会批准实施回购股票的议案后公司将依法履行相应的公告、备案及通知债权人等义务。在满足法定条件下依照决议通过的实施回购股票的议案中所规定的价格区间、期限实施回购。在实施上述回购计划过程中，如连续 5 个交易日公司股票收盘价均高于每股净资产，则公司可中止实施股份回购计划。公司中止实施股份回购计划后，如自公司上市后 36 个月内再次达到股价稳定措施的启动条件，则公司应继续实施上述股份回购计划；单次实施回购股份完毕或终止后，本次

43、回购的公司股份将按照公司法及公司章程等相关规定予以处置。公司上市后 36 个月内，在触发启动股价稳定措施条件的情况下，用于稳定股价的回购股份的资金原则上累计不低于1,000 万元，但不超过 2,000 万元，回购股份的价格原则上不超过最近一期经审计的每股净资产。如公司未履行上述回购股份的承诺，则公司将在股东大会及中国证监会指定报刊上公开说明未采取上述稳定股价措施的具体原因并向股东和社会公众投资者道歉。2、实际控制人增持公司股票、实际控制人增持公司股票 当满足下列任一条件时，触发实际控制人增持公司股份措施：A）公司无法实施回购股份或回购股份议案未获得公司董事会批准；B）公司虽实施股份回购计划但仍

44、满足“公司股票连续 5 个交易日的收盘价低于公司最近一年经审计的每股净资产（如遇除权除息事项，上述每股净资产值相应进行调整）”。1-1-15 实际控制人将依据法律、法规及公司章程的规定，在触发实际控制人增持公司股份的条件之日起 30 个交易日内向公司提交增持公司股份的计划并由公司公告。实际控制人将在公司公告增持计划的 3 个交易日后，按照增持方案开始实施买入公司股份的计划。在实施上述增持计划过程中，如连续 5 个交易日公司股票收盘价均高于每股净资产，则实际控制人可中止实施股份增持计划。实际控制人中止实施股份增持计划后，如自公司上市后 36 个月内再次达到股价稳定措施的启动条件，则实际控制人应继

45、续实施上述股份增持计划。公司上市后 36 个月内，在触发实际控制人增持公司股份的条件的情况下，实际控制人合计用于增持股份的资金原则上累计不低于 500 万元，但不超过 1,000 万元，回购股份的价格原则上不超过最近一期经审计的每股净资产。实际控制人在股份增持完成后的 6 个月内将不出售所增持的股份，增持股份的行为应符合有关法律、法规、规范性文件的规定以及深圳证券交易所相关业务规则、备忘录的要求。公司上市后36个月内出现连续20个交易日公司股票收盘价均低于每股净资产的情形，且公司拟通过回购公司股份的方式稳定公司股价，实际控制人承诺就公司股份回购方案以实际控制人的董事（如有）身份在董事会上投赞成

46、票。如实际控制人未履行上述增持股份的承诺，则公司可将实际控制人股份增持义务触发当年及其后一个年度公司应付实际控制人的现金分红予以扣留，直至实际控制人履行承诺为止；如实际控制人未履行承诺，实际控制人愿依法承担相应的责任。实际控制人股价稳定措施的实施，不得导致公司不符合法定上市条件，同时不能迫使实际控制人履行要约收购义务。3、公司董事、公司董事（独立董事除外独立董事除外）、高级管理人员应采取的股价稳定措施、高级管理人员应采取的股价稳定措施 当满足下列任一条件时，触发董事（独立董事除外）和高级管理人员增持公司股份措施：A）实际控制人无法实施股份增持方案；B）实际控制人增持公司股份方案实施完成后，公司

47、股票仍未满足“公司股票连续 5 个交易日的收盘价均高于公司最近一年经审计的每股净资产”（如遇除权除息事项，上述每股净资产值相应进行调整）。1-1-16 董事（独立董事除外）、高级管理人员将依据法律、法规及公司章程的规定，在相关条件成立之日起 3 个交易日内向公司提交增持计划并公告。董事、高级管理人员将在公司公告增持计划的 3 个交易日后，按照增持计划开始实施买入公司股份的计划。董事和高级管理人员将在触发增持股份的条件之日起 90 个交易日内增持公司股份，每年用于增持股份的金额不低于董事和高级管理人员上一年度于公司取得税后薪酬的 10%（领取薪酬者）/不低于 10 万元（未从公司领取薪酬者），但

48、不高于上一年度于公司取得税后薪酬的 30%（领取薪酬者）/不高于 30万元（未从公司领取薪酬者），回购股份的价格原则上不超过最近一期经审计的每股净资产。但在上述期间内如果公司股票连续 5 个交易日的收盘价格均高于公司最近一年经审计的每股净资产，董事和高级管理人员可中止实施增持计划；董事和高级管理人员在股份增持完成后的 6 个月内将不出售所增持的股份，增持股份的行为应符合有关法律、法规、规范性文件的规定以及深圳证券交易所相关业务规则、备忘录的要求；公司上市后36个月内出现连续20个交易日公司股票收盘价均低于每股净资产的情形，且公司拟通过回购公司股份的方式稳定公司股价，董事和高级管理人员承诺就公司

49、股份回购方案以本人的董事（如有）身份在董事会上投赞成票；如董事和高级管理人员未履行上述增持股份的承诺，则公司可将董事和高 级管理人员股份增持义务触发当年及其后一个年度公司应付董事和高级管理人员的薪酬及现金分红总额的 50%予以扣留，直至董事和高级管理人员履行承诺为止；如董事和高级管理人员未履行承诺，将依法承担相应的责任。（四四）终止实施的条件终止实施的条件 在启动股价稳定措施的前提条件满足后，具体稳定股价方案尚未正式实施前或具体方案实施期间，如公司股票连续 5 个交易日收盘价均高于最近一期经审计每股净资产时，将停止实施股价稳定措施；或继续实施股价稳定方案将导致公司股权分布不符合上市条件，则视为

50、本次稳定股价措施实施完毕及承诺履行完毕，已公告的稳定股价方案终止执行。1-1-17 七七、关于股份锁定的承诺、关于股份锁定的承诺（一一）控股股东、实际控制人承诺控股股东、实际控制人承诺 1、本人直接或间接持有的发行人股份自发行人股票在证券交易所上市之日起 36 个月内，本人不转让或者委托他人管理本人直接或者间接持有的发行人首次公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购本人直接或者间接持有的发行人首次公开发行股票前已发行的股份。2、发行人上市后 6 个月内，如发行人股票连续 20 个交易日的收盘价均低于首次公开发行价格（期间发行人如有分红、派息、送股、资本公积金转增股本、配股等除权除息事项，则

51、作除权除息处理，下同），或者上市后 6 个月期末（如该日不是交易日，则为该日后第一个交易日）收盘价低于首次公开发行价格，则本人直接或间接持有的发行人股票的锁定期限在原有锁定期限基础上自动延长6个月。3、在上述锁定期届满后两年内减持发行人股票的，减持价格不低于发行人公司首次公开发行股票的发行价（如公司发生分红、派息、送股、资本公积金转增股本等除权除息事项，则为按照相应比例进行除权除息调整后用于比较的发行价）。4、本人在担任发行人董事、高级管理人员期间，每年转让发行人股份不超过本人所直接或间接持有股份总数的 25%；在离职后半年内不转让本人所直接或间接持有的发行人股份。5、本人将遵守上市公司股东、

52、董监高减持股份的若干规定深圳证券交易所股票上市规则深圳证券交易所上市公司股东及董事、监事、高级管理人员减持股份实施细则 上市公司董事、监事和高级管理人员所持本公司股份及其变动管理规则的相关规定。6、本人还将遵守法律、法规以及中国证监会、深圳证券交易所和公司章程关于股份限制流通的其他规定。7、若本人未履行上述承诺，本人将在发行人股东大会及中国证监会指定报刊上就未履行承诺向发行人股东和社会公众投资者公开道歉，在有关监管机关要求的期限内予以纠正；若本人因未履行上述承诺而获得收入的，所得收入归发行 1-1-18 人所有，本人将在获得收入的五日内将前述收入支付给发行人；如该违反的承诺属可以继续履行的，将

53、继续履行该承诺；如果因本人未履行上述承诺事项给发行人或者其他投资者造成损失的，本人将向发行人或者其他投资者依法承担赔偿责任；以及根据届时相关规定采取其他措施。（二二）公司公司持股持股 5%以上以上股东珠海合诚、珠海合业、珠海诚创承诺股东珠海合诚、珠海合业、珠海诚创承诺 1、自发行人股票在证券交易所上市之日起 12 个月内，本企业不转让或者委托他人管理本企业直接或者间接持有的发行人首次公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购本企业直接或者间接持有的发行人首次公开发行股票前已发行的股份。2、本企业将遵守上市公司股东、董监高减持股份的若干规定深圳证券交易所股票上市规则深圳证券交易所上市公司股东及

54、董事、监事、高级管理人员减持股份实施细则的相关规定。3、本企业还将遵守法律、法规以及中国证监会、深圳证券交易所和公司章程关于股份限制流通的其他规定。4、若本企业未履行上述承诺，本企业将在发行人股东大会及中国证监会指定报刊上就未履行承诺向发行人股东和社会公众投资者公开道歉，在有关监管机关要求的期限内予以纠正；若本企业因未履行上述承诺而获得收入的，所得收入归发行人所有，本企业将在获得收入的五日内将前述收入支付给发行人；如该违反的承诺属可以继续履行的，将继续履行该承诺；如果因本企业未履行上述承诺事项给发行人或者其他投资者造成损失的，本企业将向发行人或者其他投资者依法承担赔偿责任；以及根据届时相关规定

55、采取其他措施。（三三）作为公司董事、监事作为公司董事、监事、高级管理人员、高级管理人员的股东陈毅峰、张菁山、曾建新的股东陈毅峰、张菁山、曾建新、梁东涛、诸泉、邹振彬梁东涛、诸泉、邹振彬承诺承诺 1、自发行人股票在证券交易所上市之日起 12 个月内，本人不转让或者委托他人管理本人直接或者间接持有的发行人首次公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购本人直接或者间接持有的发行人首次公开发行股票前已发行的股份。2、发行人上市后 6 个月内，如发行人股票连续 20 个交易日的收盘价均低于 1-1-19 首次公开发行价格（期间发行人如有分红、派息、送股、资本公积金转增股本、配股等除权除息事项，则作除权

56、除息处理，下同），或者上市后 6 个月期末（如该日不是交易日，则为该日后第一个交易日）收盘价低于首次公开发行价格，则本人直接或间接持有的发行人股票的锁定期限在原有锁定期限基础上自动延长6个月。3、在上述锁定期届满后两年内减持发行人股票的，减持价格不低于发行人公司首次公开发行股票的发行价（如公司发生分红、派息、送股、资本公积金转增股本等除权除息事项，则为按照相应比例进行除权除息调整后用于比较的发行价）。4、本人在担任发行人董事、监事、高级管理人员期间，每年转让发行人股份不超过本人所直接或间接持有股份总数的 25%；在离职后半年内不转让本人所直接或间接持有的发行人股份。5、本人将遵守上市公司股东、

57、董监高减持股份的若干规定深圳证券交易所股票上市规则深圳证券交易所上市公司股东及董事、监事、高级管理人员减持股份实施细则 上市公司董事、监事和高级管理人员所持本公司股份及其变动管理规则的相关规定。6、本人还将遵守法律、法规以及中国证监会、深圳证券交易所和公司章程关于股份限制流通的其他规定。7、若本人未履行上述承诺，本人将在发行人股东大会及中国证监会指定报刊上就未履行承诺向发行人股东和社会公众投资者公开道歉，在有关监管机关要求的期限内予以纠正；若本人因未履行上述承诺而获得收入的，所得收入归发行人所有，本人将在获得收入的五日内将前述收入支付给发行人；如该违反的承诺属可以继续履行的，将继续履行该承诺；

58、如果因本人未履行上述承诺事项给发行人或者其他投资者造成损失的，本人将向发行人或者其他投资者依法承担赔偿责任；以及根据届时相关规定采取其他措施。八八、关于持股及减持意向的承诺关于持股及减持意向的承诺 发行人股东蒋文真、胡斌锋、珠海合诚、珠海合业、珠海诚创、陈毅峰、张菁山、曾建新、梁东涛、诸泉、邹振彬承诺如下：1-1-20 1、如果在锁定期满后，拟减持股票的，将认真遵守证监会、交易所关于股东减持的相关规定，结合合诚技术稳定股价、开展经营、资本运作的需要，审慎制定股票减持计划，在股票锁定期满后逐步减持。2、（1）出现如下情形之一时，不减持所持有的公司股份：公司或者本人/本企业因涉嫌证券期货违法犯罪，

59、在被中国证监会立案调查或者被司法机关立案调查期间，以及在行政处罚决定、刑事判决作出之后未满六个月的；本人/本企业因违反证券交易所业务规则，被证券交易所公开谴责未满三个月的；法律、行政法规、部门规章、规范性文件以及证券交易所业务规则规定的其他情形。（2）出现如下情形之一时，自相关决定作出之日起至公司股票终止上市或者恢复上市前，不减持所持有的公司股份：公司因欺诈发行或者因重大信息披露违法受到中国证监会行政处罚；公司因涉嫌欺诈发行罪或者因涉嫌违规披露、不披露重要信息罪被依法移送公安机关。3、本人/本企业减持合诚技术的股份前，应按照证监会及交易所的规则及时、准确地履行信息披露义务。九九、关于股东信息披

60、露的承诺关于股东信息披露的承诺 公司拟申请首次公开发行股票并在深圳证券交易所主板上市，现针对股东信息披露出具如下承诺：1、公司已在招股说明书中真实、准确、完整的披露了股东信息。2、公司股东持有的公司股份权属清晰，不存在代持等未披露的股份安排，不存在权属纠纷及潜在纠纷，不存在影响或潜在影响公司股权结构的事项或特殊安排。3、公司股东均具备持有公司股份的主体资格，不存在法律法规规定禁止持股的主体直接或间接持有公司股份的情形。4、本次发行的中介机构或其负责人、高级管理人员、经办人员不存在直接或间接持有公司股份或其他权益的情形。5、公司股东不存在以公司股份进行不当利益输送的情形。6、公司不存在中国证监会

61、系统离职人员入股的情形。1-1-21 7、公司已及时向本次发行的中介机构提供了真实、准确、完整的资料，积极和全面配合了本次发行的中介机构开展尽职调查，依法在本次发行的申报文件中真实、准确、完整地披露了股东信息，履行了信息披露义务。十十、关于摊薄即期回报关于摊薄即期回报采取填补措施的承采取填补措施的承诺诺（一一）发行人关于填补被摊薄即期回报的具体措施发行人关于填补被摊薄即期回报的具体措施 为了保护投资者利益，公司将采取多种措施保证此次募集资金有效使用，有效防范即期回报被摊薄的风险，提高未来的回报能力。公司拟采取的主要措施包括：1、积极实施募、积极实施募投项目投项目 本次募集资金投资项目紧密围绕公

62、司现有主营业务，符合公司未来发展战略规划，有利于提高公司的持续盈利能力及市场竞争力。公司董事会对募集资金投资项目进行了充分的论证，在募集资金到位前后，公司将积极推动募投项目的实施，争取尽早产生收益。2、加强募集资金管理，防范募集资金使用风险、加强募集资金管理，防范募集资金使用风险 为规范募集资金的管理和使用，保护投资者利益，公司已按照 公司法 证券法等法律法规及其他规范性文件的要求和公司章程的规定制定了募集资金管理制度，对募集资金的存放、募集资金的使用、募集资金投向变更、募集资金使用情况的监督等进行了详细的规定。公司开设募集资金专项账户对募集资金实施专户管理，严格控制募集资金使用的各个环节，确

63、保专款专用。3、深入实施公司发展战略，同时加强经营管理和内部控制、深入实施公司发展战略，同时加强经营管理和内部控制 公司将深入实施既定的发展战略，集中精力发展主营业务，大力提高公司的盈利能力和可持续发展能力。公司已根据法律法规和规范性文件的要求建立健全了股东大会、董事会及其各专门委员会、监事会、独立董事、董事会秘书和高级管理层的管理结构，夯实了公司经营管理和内部控制的基础。未来公司将进一步提高经营和管理水平，完善并强化投资决策程序，设计更为合理的资金使用方案,努力提高资金的使用效率，合理运用各种融资工具和渠道，控制公司资金成本，节省财务费用支出。同时，公司也将继续加强企业内部控制，加强成本管理

64、并强 1-1-22 化预算执行监督，全面有效地控制公司经营和资金管控风险。4、完善利润分配制度，强化投资者回报机制、完善利润分配制度，强化投资者回报机制 为了进一步完善和健全利润分配政策，建立科学、持续、稳定的分红机制，增加利润分配决策透明度，维护公司股东利益，根据中国证监会关于进一步落实上市公司现金分红有关事项的通知、上市公司监管指引第3号上市公司现金分红等相关文件规定，结合实际情况和公司章程的规定，公司制订了合诚技术股份有限公司上市后三年分红回报规划，并已经股东大会审议通过。公司进一步明确了利润分配尤其是现金分红的具体条件、比例、分配形式和股票股利分配条件等，完善了公司利润分配的决策机制和

65、利润分配政策的调整原则。本次公开发行股票实施完成后，公司将严格执行现行分红政策，在符合利润分配条件的情况下，积极推动对股东的利润分配，落实对投资者的回报，切实保护公众投资者的合法权益。关于上述措施，特别提醒投资者，本公司制订的填补回报措施并不等于对公司未来利润做出保证。（二二）控股股东及实际控制人关于填补被摊薄即期回报控股股东及实际控制人关于填补被摊薄即期回报的承诺的承诺 为了保护投资者利益，控股股东、实际控制人承诺：1、将严格执行关于上市公司治理的各项法律、法规、规章制度，保护公司和公众利益，加强公司独立性，完善公司治理，不越权干预公司经营管理活动；2、不以任何方式侵占公司利益。（三三）公司

66、董事公司董事（含独立董事含独立董事）及高级管理人员关于填补被摊薄即期回报及高级管理人员关于填补被摊薄即期回报的承的承诺诺 为了保护投资者利益，董事、高级管理人员承诺：1、不无偿或以不公平条件向其他单位或者个人输送利益，也不采用其他方式损害公司利益。2、对职务消费行为进行约束。3、不动用公司资产从事与履行职责无关的投资、消费活动。1-1-23 4、在自身职责和权限范围内，全力促使公司董事会或者薪酬与考核委员会制定的薪酬制度与公司填补回报措施的执行情况相挂钩，并对公司董事会和股东大会审议的相关议案投票赞成（如有表决权）。5、如果公司未来拟实施股权激励，在自身职责和权限范围内，全力促使公司拟公布的股

67、权激励行权条件与公司填补回报措施的执行情况相挂钩，并对公司董事会和股东大会审议的相关议案投票赞成（如有表决权）。6、在中国证监会、证券交易所另行发布摊薄即期填补回报措施及其承诺的相关意见及实施细则后，使得公司的相关规定及上述承诺与该等规定不符时，承诺将立即按照中国证监会及证券交易所的规定出具补充承诺，并积极推进公司作出新的规定，以符合中国证监会及证券交易所的要求。7、全面、完整、及时履行公司制定的有关填补被摊薄即期回报措施以及公司对此作出的任何有关填补被摊薄即期回报措施的承诺。如违反上述承诺或拒不履行上述承诺，本人同意按照中国证券监督管理委员会和证券交易所等证券监管机构制定或发布的有关规定、规

68、则，对本人作出相关处罚或采取相关管理措施。十一十一、关于申报文件真实、准确、完整的承诺、关于申报文件真实、准确、完整的承诺（一一）发行人的承诺发行人的承诺 1、公司保证招股说明书、全套申报文件的内容真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，亦不存在以欺骗手段骗取发行上市的情形，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。若招股说明书、全套申报文件及其他信息披露资料有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，或存在以欺骗手段骗取发行上市的情形，致使投资者在证券发行和交易中遭受损失的，公司将依法赔偿投资者损失。2、若招股说明书、全套申报文件有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏对判断公

69、司是否符合法律规定的发行条件构成重大、实质影响的，或存在以欺骗手段骗取发行上市的情形，在该等违法事实被中国证监会、证券交易所或司法机关等有权机关认定后，公司将依法回购公司首次公开发行的全部新股，回购价格为下列两者中的孰高者：（1）新股发行价格加新股上市日至回购要约发出日期间 1-1-24 的同期银行活期存款利息或（2）中国证监会或其他有权部门对招股说明书、全套申报文件存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏进行立案稽查之日前 30 个交易日公司股票的每日加权平均价格的算术平均值。3、若公司未能完全有效地履行上述承诺，公司将采取以下措施予以约束：（1）公司将在股东大会及中国证监会指定报刊上公开说明未

70、履行承诺的具体原因并向股东和社会公众投资者道歉并及时、充分披露相关承诺未能履行、确已无法履行或无法按期履行的具体原因；（2）向投资者提出补充承诺或替代承诺，以尽可能保护投资者的权益；（3）如违反相关承诺给投资者造成损失的，将依法赔偿投资者的损失。（二二）控股股东及实际控制人的承诺控股股东及实际控制人的承诺 1、本人保证招股说明书、全套申报文件的内容真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，亦不存在以欺骗手段骗取发行上市的情形，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。若招股说明书、全套申报文件及其他信息披露资料有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，或存在以欺骗手段骗取发

71、行上市的情形，致使投资者在证券发行和交易中遭受损失的，本人将依法赔偿投资者损失。2、若招股说明书、全套申报文件有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏对判断公司是否符合法律规定的发行条件构成重大、实质影响的，或存在以欺骗手段骗取发行上市的情形，在该等违法事实被中国证监会、证券交易所或司法机关等有权机关认定后，除公司将依法回购公司首次公开发行的全部新股外，本人将购回已转让的原限售股份，回购价格为下列两者中的孰高者：（1）新股发行价格加新股上市日至回购要约发出日期间的同期银行活期存款利息或（2）中国证监会或其他有权部门对招股说明书、全套申报文件存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏进行立案稽查之日前 30

72、 个交易日公司股票的每日加权平均价格的算术平均值。3、若本人未能完全有效地履行上述承诺，本人将采取以下措施予以约束：（1）本人将在股东大会及中国证监会指定报刊上公开说明未履行承诺的具体原因并向股东和社会公众投资者道歉并及时、充分披露相关承诺未能履行、确已无 1-1-25 法履行或无法按期履行的具体原因；（2）向投资者提出补充承诺或替代承诺，以尽可能保护投资者的权益；（3）如违反相关承诺给投资者造成损失的，将依法赔偿投资者的损失。（三三）董事董事、监、监事事、高级管理、高级管理人人员的承诺员的承诺 1、本人对公司首次公开发行股票并上市全套申报文件进行了核查和审阅，招股说明书及全套申报文件的内容真

73、实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，亦不存在以欺骗手段骗取发行上市的情形，本人对其真实性、准确性、完整性承担相应的法律责任。若招股说明书及其他信息披露资料有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，或存在以欺骗手段骗取发行上市的情形，致使投资者在证券发行和交易中遭受损失的，本人将依法赔偿投资者损失。2、若招股说明书及全套申报文件有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏对判断公司是否符合法律规定的发行条件构成重大、实质影响的，或存在以欺骗手段骗取发行上市的情形，在该等违法事实被中国证监会、证券交易所或司法机关等有权机关认定后，除公司将依法回购公司首次公开发行的全部新股外，本人将购回本人或由本

74、人支配的实体已转让的原限售股份，回购价格为下列两者中的孰高者：（1）新股发行价格加新股上市日至回购要约发出日期间的同期银行活期存款利息或（2）中国证监会或其他有权部门对招股说明书存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏进行立案稽查之日前 30 个交易日公司股票的每日加权平均价格的算术平均值。（四四）证券服务证券服务机构的承诺机构的承诺 保荐机构及主承销商中信证券股份有限公司承诺：“本公司严格履行法定职责，遵守业务规则和行业规范，对发行人的申请文件和信息披露资料进行审慎核查，督导发行人规范运行，对其他中介机构出具的专业意见进行核查，对发行人是否具备持续盈利能力、是否符合法定发行条件做出专业判断，确保

75、发行人的申请文件和招股说明书等信息披露资料真实、准确、完整、及时。本公司为发行人本次发行制作、出具的文件有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，致使投资者在证券交易中遭受损失的，将依法先行赔偿投资者损失。如以上承诺事项被证明不真实或未被遵守，本公司将承担相应的法律责 1-1-26 任。”发行人律师北京市中伦律师事务所承诺：“本所为发行人本次发行上市制作、出具的上述法律文件不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。如因本所过错致使上述法律文件存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并因此给投资者造成直接损失的，本所将依法与发行人承担连带赔偿责任。”审计机构和验资机构天健会计师事务所（特殊普通合伙）承诺：

76、“因我们为合诚技术股份有限公司首次公开发行股票并上市制作、出具的文件有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，给投资者造成损失的，将依法赔偿投资者损失。”十十二二、关于未履行承诺的约束措施的承诺关于未履行承诺的约束措施的承诺 公司及控股股东、实际控制人、全体董事、监事、高级管理人员如若不能履行招股说明书中列明的承诺，则承诺采取或接受以下措施：1、本人/本企业在招股说明书中公开作出的相关承诺中已经包含约束措施的，则以该等承诺中的约束措施为准；若本人/本企业违反该等承诺，本人/本企业同意采取该等承诺中已经明确的约束措施；2、本人/本企业在招股说明书中公开作出的相关承诺未包含约束措施的，如本人/本企业非因

77、不可抗力原因导致未能履行公开承诺事项的，需提出新的承诺（相关承诺需按法律、法规、公司章程的规定履行相关审批程序）并接受如下约束措施，直至新的承诺履行完毕或相应补救措施实施完毕：（1）本人/本企业将在股东大会及中国证券监督管理委员会指定报刊上公开说明未履行承诺的具体原因并向股东和社会公众投资者道歉；（2）及时、充分披露相关承诺未能履行、确已无法履行或无法按期履行的具体原因；（3）如本人/本企业未能履行相关承诺事项，公司有权在前述事项发生之日起 10 个交易日内，停止对本人/本企业进行现金分红，并停发本人/本企业应在公司领取的薪酬、津贴（如有），直至本人/本企业履行相关承诺；1-1-27（4）不转

78、让直接或间接持有的发行人的股份（如持有）。因继承、被强制执行、上市公司重组、为履行保护投资者利益承诺等必须转股的情形除外；（5）向投资者提出补充承诺或替代承诺，以尽可能保护投资者的权益；并同意将上述补充承诺或替代承诺提交股东大会审议；（6）如违反相关承诺给投资者造成损失的，将依法赔偿投资者的损失。如该等已违反的承诺仍可继续履行，本人/本企业将继续履行该等承诺。1-1-28 目 录 本次发本次发行概况行概况.1 声声 明明.3 重大事项重大事项提示提示.4 一、公司持股 5%以上的股东罗安东在 2022 年第一次临时股东大会就首次公开发行股票并上市的全部议案投反对票且未出具与本次发行有关的全部承

79、诺.4 二、发行数量及发行主体.6 三、本公司特别提醒投资者注意“风险因素”中的下列风险：.6 四、本次发行前滚存利润的分配安排.9 五、本次发行上市后的股利分配政策.9 六、上市后三年内公司股价低于每股净资产时稳定公司股价的措施.13 七、关于股份锁定的承诺.17 八、关于持股及减持意向的承诺.19 九、关于股东信息披露的承诺.20 十、关于摊薄即期回报采取填补措施的承诺.21 十一、关于申报文件真实、准确、完整的承诺.23 十二、关于未履行承诺的约束措施的承诺.26 目目 录录.28 第一节第一节 释义释义.34 第二节第二节 概览概览.38 一、公司基本情况.38 二、公司主营业务情况.

80、38 三、公司控股股东和实际控制人简介.39 四、公司主要财务数据及财务指标.39 五、本次发行情况.41 六、募集资金的主要用途.41 第三节第三节 本次发行概况本次发行概况.42 一、本次发行的基本情况.42 1-1-29 二、本次发行股票的有关当事人.42 三、发行人与中介机构关系.44 四、本次发行的重要日期.44 第四节第四节 风险因素风险因素.45 一、经营风险.45 二、技术风险.48 三、内控风险.49 四、财务风险.49 五、法律风险.51 六、本次发行风险.51 第五节第五节 发行人基本情况发行人基本情况.53 一、发行人基本情况.53 二、发行人改制重组情况.54 三、发

81、行人的股本形成及其变化和重大资产重组情况.56 四、发行人历次验资情况.70 五、发行人的股权关系与内部组织结构.71 六、发行人控股及参股公司、分公司情况.75 七、发起人、持有发行人 5%以上股份的主要股东及实际控制人的基本情况.78 八、发行人股本情况.85 九、发行人股权激励及股份支付计提情况.87 十、发行人员工及其社会保障情况.90 十一、持有 5%以上股份的主要股东以及作为股东的董事、监事、高级管理人员的承诺.92 第六节第六节 业务和技术业务和技术.94 一、主营业务、主要产品（或服务）及设立以来的变化情况.94 二、公司所处行业基本情况.99 三、公司的竞争地位.135 四、

82、公司的主营业务情况.139 五、公司的主要固定资产及无形资产.160 1-1-30 六、发行人拥有的主要业务资质及特许经营权情况.164 七、研发和技术.165 八、境外经营情况.169 九、主要产品质量控制情况.169 第七第七节节 同业竞争与关联交易同业竞争与关联交易.171 一、发行人的独立经营情况.171 二、同业竞争.172 三、关联方、关联关系.173 四、关联交易.176 五、关联交易决策机制.183 六、规范和减少关联交易的措施.185 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员与核心技术人员董事、监事、高级管理人员与核心技术人员.187 一、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员

83、简介.187 二、董事、监事、高级管理人员、核心技术人员及其近亲属持有发行人股份情况.191 三、董事、监事、高级管理人员、核心技术人员及近亲属的对外投资情况.192 四、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员最近一年从发行人及其关联企业领取收入的情况.194 五、董事、监事、高级管理人员、核心技术人员的兼职情况.195 六、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员相互之间存在的亲属关系.196 七、本公司与董事、监事、高级管理人员及核心技术人员签署的有关协议、所做承诺及其履行情况.196 八、董事、监事及高级管理人员的任职资格.196 九、董事、监事及高级管理人员最近三年的变动情况.196 第

84、九节第九节 公司治理公司治理.198 一、股东大会制度的建立健全及运行情况.198 二、董事会制度的建立健全及运行情况.199 三、监事会制度的建立健全及运行情况.201 1-1-31 四、独立董事制度的建立健全及运行情况.202 五、董事会秘书制度的建立健全及运行情况.203 六、董事会专门委员会制度的建立健全及运行情况.204 七、报告期内违法违规情况.205 八、报告期内资金占用及违规担保情况.208 九、内部控制的自我评估意见和鉴证意见.208 第十节第十节 财务会计信息财务会计信息.210 一、会计报表.210 二、审计意见.218 三、财务报告编制基础、合并财务报表范围及变化情况.

85、221 四、重要会计政策及会计估计.222 五、分部信息.249 六、最近一年内收购兼并情况.249 七、非经常性损益汇总.249 八、税项.250 九、最近一年末的主要资产.251 十、最近一年末的主要负债.254 十一、所有者权益变动情况.254 十二、现金流量情况.255 十三、资产负债表日后事项、或有事项及其他重要事项.255 十四、本公司主要财务指标.256 十五、盈利预测.259 十六、资产评估情况.259 十七、验资情况.259 第十一节第十一节 管管理理层讨论与分析层讨论与分析.260 一、财务状况分析.260 二、盈利能力分析.283 三、现金流量分析.318 四、资本性支出

86、分析.321 五、公司财务状况和盈利能力未来趋势分析.322 1-1-32 六、首次公开发行股票事项对即期回报摊薄的影响分析.323 第十二节第十二节 业务发展目标业务发展目标.327 一、未来三年发展计划.327 二、拟定上述计划所依据的假设条件.330 三、实施上述计划可能面临的主要困难.331 四、确保实现上述发展计划拟采用的方式、方法或途径.331 五、上述发展计划与现有业务的关系.332 第十三节第十三节 募集资金运用募集资金运用.333 一、募集资金运用概况.333 二、募集资金投资项目与公司现有业务及发展战略之间的关系.334 三、本次募集资金投资项目情况.335 四、对公司生产

87、经营和财务状况的影响.345 第十四节第十四节 股利分配政策股利分配政策.347 一、报告期内的股利分配政策.347 二、报告期内股利分配情况.347 三、本次发行上市后的股利分配政策.347 四、公司上市后未来三年分红回报规划.347 五、本次发行完成前滚存利润的分配情况.348 六、保荐机构核查意见.349 第十五节第十五节 其他重要事项其他重要事项.350 一、信息披露与投资者服务.350 二、重大合同.350 三、对外担保情况.354 四、重大诉讼或仲裁情况.354 第十六节第十六节 董事、监事、高级管理人员及有关中介机构声明董事、监事、高级管理人员及有关中介机构声明.357 发行人全

88、体董事、监事、高级管理人员声明.357 保荐人（主承销商）声明.360 保荐机构董事长声明.361 保荐机构总经理声明.362 发行人律师声明.363 1-1-33 审计机构声明.364 资产评估机构声明.365 验资机构声明.366 验资复核机构声明.368 第十七节第十七节 备查文件备查文件.369 一、备查文件.369 二、文件查阅时间.369 三、文件查阅地址.369 附表附表.370 一、商标列表.370 二、专利列表.373 1-1-34 第一节 释义 在本招股说明书中，除非文义另有所指，下列简称和术语具有如下含义：一般释义一般释义 招股说明书、本招股说明书 指 合诚技术股份有限公

89、司首次公开发行股票招股说明书 本公司、公司、发行人、合诚技术 指 合诚技术股份有限公司 合诚有限 指 广州市合诚化学有限公司 合诚实业 指 广州合诚实业有限公司 上海合诚 指 上海合诚精细化工有限公司 香港合诚 指 合诚精细化工有限公司 广东合诚 指 广东合诚实业有限公司 珠海合诚 指 珠海合诚芯创科技合伙企业（有限合伙）珠海合业 指 珠海合业企业管理合伙企业（有限合伙）珠海诚创 指 珠海诚创企业管理合伙企业（有限合伙）康睐尔 指 广州康睐尔生物科技有限公司 三先生物 指 广州合诚三先生物科技有限公司 健保日用品 指 广州合诚健保日用品有限公司 易塑金机 指 深圳市易塑金机投资合伙企业（有限合

90、伙）易塑科技 指 易塑科技（深圳）有限公司 运鸿物流 指 广州运鸿物流有限公司 报告期 指 2019 年度、2020 年度和 2021 年度 元、万元 指 人民币元、万元 欧睿国际 指 Euromonitor International，是市场信息提供商，提供国际市场有关行业、国家和消费者的各类商业信息和战略咨询服务 罗盖特 指 Roquette Fr res，法国一家生产植物性原料和植物蛋白等的企业及其附属公司 巴斯夫 指 BASFSE，德国一家化工集团及其附属公司 韩国晓星 指 Hyosung，韩国一家化工集团及其附属公司 爱思开 指 SK Global Chemical，韩国一家化工集团

91、及其附属公司 阿科玛 指 Arkema，法国一家化学品公司及其附属公司 道达尔 指 Total Energies，法国一家化工集团及其附属公司 索尔维 指 Solvay S.A，比利时一家材料和化学品制造集团及其附属企业 中国联塑集团 指 中国联塑集团控股有限公司 宁波倍特瑞 指 宁波倍特瑞能源科技有限公司 1-1-35 科伦药业 指 四川科伦药业股份有限公司 完达山乳业 指 北大荒完达山乳业股份有限公司 天润乳业 指 新疆天润乳业股份有限公司 燕塘乳业 指 广东燕塘乳业股份有限公司 皇氏集团 指 皇氏集团股份有限公司 光明乳业 指 光明乳业股份有限公司 小白心里软 指 福建省小白心里软食品有

92、限公司 发改委 指 中华人民共和国发展和改革委员会 国家统计局 指 中华人民共和国国家统计局 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 股东大会 指 合诚技术股份有限公司股东大会 董事会 指 合诚技术股份有限公司董事会 监事会 指 合诚技术股份有限公司监事会 公司章程 指 合诚技术股份有限公司章程 保荐机构、保荐人、主承销商、中信证券 指 中信证券股份有限公司 发行人律师、中伦律师事务所、中伦 指 北京市中伦律师事务所 审计机构、天健会计师事务所、天健 指 天健会计师事务所（特殊普通合伙）专业专业名词名词 PP 指 聚丙烯，丙烯

93、加聚反应而成的聚合物，一种有机物。系白色蜡状材料，外观透明而轻。具有耐化学性、耐热性、电绝缘性、高强度机械性能和良好的高耐磨加工性能等 ABS 指 丙烯腈（A）、丁二烯（B）、苯乙烯（S）三种单体的三元共聚物，三种单体相对含量可任意变化，制成各种树脂。ABS 塑料是一种原料易得、综合性能良好、价格便宜、用途广泛的“坚韧、质硬、刚性”材料。ABS 塑料在机械、电气、纺织、汽车、飞机、轮船等制造工业及化工中获得了广泛的应用 PS 指 聚苯乙烯，生活中常见的一种树脂，透明度较高，常用于食品接触材料 PA 指 聚酰胺，俗称尼龙，是五大工程塑料中产量最大、品种最多、用途最广、综合性能优良的基础树脂 PA

94、6 指 PA 中熔点较低的一种材料，具有吸湿性强、热塑性、轻质、韧性好、耐化学品和耐久性好等特点 PA66 指 PA 中熔点较高的一种材料，在较高温度能保持较强的强度和刚度，并具有吸湿性、抗溶剂性、流动性等特点 PBT 指 聚对苯二甲酸丁二醇酯 1-1-36 PC 指 聚碳酸酯，五大通用塑料之一，是一种用途广泛的塑料，分子链中含有碳酸酯基的高分子聚合物，根据酯基结构可分为脂肪族、芳香族、脂肪族-芳香族等多种类型，不易燃，强度高，耐气候变化 PE 指 乙烯经聚合制得的一种热塑性树脂。聚乙烯是结构最简单的高分子，也是应用最广泛的高分子材料。常温下不溶于一般溶剂，吸水性小，电绝缘性优良。用途十分广泛

95、，主要用来制造薄膜、包装材料、容器、管道、单丝、电线电缆、日用品等，并可作为电视、雷达等的高频绝缘材料 PTFE 指 聚四氟乙烯，一般称作“不粘涂层”或“易清洁物料”，具有抗酸抗碱、抗各种有机溶剂、耐高温、摩擦系数低的特点 EVA 指 乙烯-醋酸乙烯共聚物及其制成的橡塑发泡材料，是环保塑料发泡材料，具有良好的缓冲、抗震、隔热、防潮、抗化学腐蚀、防菌防水等优点 改性塑料 指 一种在通用塑料的基础上，通过在物理与化学性质上获得增强的新型材料，而在塑料生产的过程中通过混合不同比例的添加剂可以有效地改变塑料产品的物性，使其具备特定的性质 改性工程塑料 指 一种可在较苛刻的化学、物理环境中长期使用的塑料

96、，主要以 PC、PA 作为基材 改性聚乙烯 指 以乙烯类材料作为基材的改性塑料 改性聚丙烯 指 以丙烯类材料作为基材的改性塑料 改性塑料助剂 指 用于改性塑料生产过程中的改性剂 专用聚丙烯 指 专用于管道料和医药包材的聚丙烯材料 专用聚乙烯 指 专用于管道料的聚乙烯材料 复配食品添加剂 指 含有两种或两种以上食品添加剂的配方混合物 多肽 指 以植物蛋白或动物蛋白通过酶解的方式得到的食品原材料 赋形剂 指 一种用于食品增加、改善食品营养成分及外观和质构的食品原料，包括糖醇、抗性糊精等 增稠剂 指 一种用于增加饮料、食品粘稠度的食品原料，主要包括改性淀粉等 光稳定剂 指 一种能够抑制或减弱光照对高

97、分子材料的降解作用，提高高分子材料耐光性的化学物质，其通常可以与抗氧剂协同使用，以更好的抑制高分子材料的光氧化降解 己二腈 指 又名 1,4-二氰基丁烷，是一种有机化合物，也是生产尼龙的关键原材料 SGS16949 体系 指 汽车行业质量体系认证，是国际汽车行业的技术规范 ISO9001 指 是由 TC176 指质量管理体系技术委员会制定的国际标准 HACCP 体系 指 Hazard Analysis Critical Control Point 的英文缩写，表示危害分析的关键控制点。HACCP 体系是国际上共同认可和接受的食品安全保证体系，主要是对食品中微生物、化学和物理危害进行安全控制 U

98、L 认证体系 指 Underwriters Laboratories Inc.是一家美国的非营利团体，第三方的立场来评价工业产品的安全性。UL 目前在全世界都有其分支机构，很多美国州政府都要求在其辖区内销售的电气产品获得 UL 认证，UL 在美国已成为大多数企业所接受 1-1-37 的安全标准规格，向美国出口产品的企业需要遵守 UL 标准 Halal Certificate 指“清真证书”，即对符合穆斯林习俗的食品、医药、化工、添加剂等依据清真法规执行认证后核发的资质证书 本招股说明书中若出现总计数与所列数值总和不符，均为四舍五入所致。1-1-38 第二节 概览 本概览仅对招股说明书全文做扼要

99、提示。投资者在作出投资决策前，应认真阅读招股说明书全文。一、公司基本情况一、公司基本情况 中文名称：合诚技术股份有限公司 英文名称：Honsea Technology Co.,Ltd.注册资本：人民币 36,000 万元 法定代表人：蒋文真 成立日期：1996 年 4 月 17 日成立，后于 2020 年 12 月 22 日整体变更为股份有限公司 住所：广州市天河区珠江西路 17 号广晟国际大厦 603-604 经营范围：初级形态塑料及合成树脂制造（监控化学品、危险化学品除外）（仅限分支机构经营）；塑料粒料制造（仅限分支机构经营）；医疗卫生用塑料制品制造（仅限分支机构经营）；其他合成材料制造（

100、监控化学品、危险化学品除外）（仅限分支机构经营）；涂料制造（监控化学品、危险化学品除外）（仅限分支机构经营）；油墨及类似产品制造（监控化学品、危险化学品除外）（仅限分支机构经营）；合成橡胶制造（监控化学品、危险化学品除外）（仅限分支机构经营）；化工产品批发（危险化学品除外）；树脂及树脂制品批发；贸易代理；货物进出口（专营专控商品除外）；商品批发贸易（许可审批类商品除外）；百货零售（食品零售除外）二、公司主营二、公司主营业务情况业务情况 公司是一家集研发、生产、销售于一体的民营高新技术企业，自成立以来深耕于改性塑料和食品酱料及添加剂两大领域，以自产和分销相结合的模式服务于下游客户。公司采取双轮驱

101、动的发展思路并依托自身较强的研发实力和丰富的行业经验，积极探索、开发优质和创新产品，在多个领域内满足客户的需求，累积了一批稳定优质的客户并与业内上游的国际龙头企业建立了长期、稳定的合作关系，是行业内知名的综合服务企业。在改性塑料板块，公司拥有包括自产与分销两大业务模式在内的多种具备高性能的环保类高分子新材料产品，其中代表产品包含透气粒子、功能性聚合物、无卤阻燃工程塑料、热熔胶、塑料助剂等，下游应用领域覆盖建材、燃油汽车、医疗卫生、家电等领域，并于近年逐步进入新能源汽车、光伏、储能等新兴产业。1-1-39 在食品酱料及添加剂板块，公司主营创新健康类产品，代表性产品包含泡跑果复合调味酱、果酱、乳化

102、增稠剂、膳食纤维、无糖甜味剂等，其下游应用范围包括烘焙食品、乳制品、调味品、保健食品、休闲食品等，同时在大健康领域积极布局，推出多肽类健康产品。三、公司控股股东和实际控制人简介三、公司控股股东和实际控制人简介 截至本招股说明书签署之日，公司的控股股东为蒋文真。蒋文真直接持有公司 58.15%股份，同时通过珠海合诚、珠海合业和珠海诚创间接持有公司 15.02%股份，合计持有公司 73.17%股份。截至本招股说明书签署之日，公司实际控制人为蒋文真和胡斌锋夫妇。二人合计直接持有 62.70%股份，蒋文真通过珠海合诚、珠海合业、珠海诚创三家公司间接持有公司 15.02%股份。综上，蒋文真和胡斌锋夫妇直

103、接及间接合计持有发行人 77.72%的股份。蒋文真和胡斌锋夫妇简历详见本招股说明书之“第八节 董事、监事、高级管理人员与核心技术人员”之“董事、监事、高级管理人员及核心技术人员简介”。公司控股股东及实际控制人在报告期内未发生变化。四、公司主要财务数据及财务指标四、公司主要财务数据及财务指标 报告期内，公司主要财务数据简要情况如下：（一一）简要资产负债表简要资产负债表（合并报表合并报表）单位：万元 项目项目 2021 年年 12 月月 31 日日 2020 年年 12 月月 31 日日 2019 年年 12 月月 31 日日 资产总计 105,137.07 95,028.61 88,544.63

104、 负债合计 27,269.15 28,665.13 33,573.90 所有者权益合计 77,867.93 66,363.49 54,970.73 其中：归属于母公司所有者权益合计 77,867.93 66,363.49 54,970.73 少数股东权益-1-1-40（二二）简要利润表简要利润表（合并报表合并报表）单位：万元 项目项目 2021 年年 2020 年年 2019 年年 营业收入 177,088.94 177,766.47 186,323.26 营业利润 14,156.48 16,024.82 11,393.93 利润总额 14,048.69 16,045.93 11,303.42

105、 净利润 12,459.55 13,993.01 9,915.78 其中：归属于母公司所有者的净利润 12,459.55 13,993.01 9,915.78 少数股东损益-（三三）简要现金流量表简要现金流量表（合并报表合并报表）单位：万元 项目项目 2021 年年 2020 年年 2019 年年 经营活动产生的现金流量净额 4,998.50 14,329.63 17,090.34 投资活动产生的现金流量净额-8,484.65-1,992.45 1,713.48 筹资活动产生的现金流量净额-115.77-5,966.87-7,985.06 现金及现金等价物净增加额-3,353.52 6,536

106、.00 11,483.15（四四）主要主要财务财务指标指标 财务指标财务指标 2021 年年 12 月月 31 日日 2020 年年 12 月月 31 日日 2019 年年 12 月月 31 日日 流动比率（倍）3.09 2.79 2.21 速动比率（倍）2.08 2.06 1.58 资产负债率（合并）25.94%30.16%37.92%资产负债率（母公司）25.25%27.97%40.85%无形资产占净资产的比例（扣除土地使用权）0.15%0.16%0.33%归属于发行人股东的每股净资产（元）2.16 1.84-应收账款周转率（次/年）10.97 11.80 11.85 存货周转率（次/年）

107、6.13 7.04 6.93 总资产周转率（次/年）1.77 1.94 2.14 息税折旧摊销前利润（万元）15,919.40 17,768.22 13,074.96 利息保障倍数（倍）404.00 426.54 77.33 每股经营活动现金流量（元）0.14 0.40-1-1-41 财务指标财务指标 2021 年年 12 月月 31 日日 2020 年年 12 月月 31 日日 2019 年年 12 月月 31 日日 每股净现金流量（元）-0.09 0.18-五、本次发行情况五、本次发行情况 股票种类：人民币普通股（A 股）每股面值：人民币 1.00 元 发行股数：本次拟由公司公开发行人民币

108、普通股不低于4,000.00万股且不高于 12,000.00 万股，公司股东不公开发售股份，公司本次公开发行股票的最终数量由公司与保荐机构（主承销商）协商共同确定 发行股数占发行 后总股本比例：公开发行股票的总量占公司发行后总股本的比例不低于 10%且不高于 25%每股发行价格：【】元（通过向符合资格的投资者初步询价和市场情况，由公司与主承销商协商确定发行价格）发行方式：本次发行采用网下向符合条件的投资者询价配售与网上向社会公众投资者定价发行相结合的方式进行（如发行时中国证监会关于股票的发行方式有变化，则按变化后的发行方式发行）发行对象：符合资格的询价对象以及已开立深交所股票账户的境内自然人、

109、法人等投资者，但法律、法规及深交所业务规则禁止参与者除外 承销方式：主承销商余额包销 六、募集资金的主要用途六、募集资金的主要用途 本次发行募集资金扣除发行费用后，将投资于十万吨新材料及五万吨食品项目以及补充流动资金，具体项目的投资金额及使用安排如下：单位：万元 序号序号 项目名称项目名称 投资总额投资总额 拟投入募集资金总额拟投入募集资金总额 1 十万吨新材料及五万吨食品项目 105,109.00 70,000.00 其中：十万吨新材料项目 69,371.94 50,000.00 五万吨食品项目 35,737.06 20,000.00 2 补充流动资金 30,000.00 30,000.00

110、 合计合计 135,109.00 100,000.00 本次发行募集资金到位前，公司将根据项目实际建设进度自筹资金先期投入，募集资金到位后置换已预先投入的自筹资金支付的款项。如实际募集资金多于上述项目的资金需求，多余募集资金将用于与公司主营业务相关的其他安排；如实际募集资金不能满足上述项目的资金需求，公司将依法自筹资金予以补足。若本次发行实际募集资金满足上述项目投资后尚有剩余，公司将按照经营需要及相关管理制度，将剩余资金用来补充公司流动资金。1-1-42 第三节 本次发行概况 一、本次发行的基本情况一、本次发行的基本情况 股票种类：人民币普通股（A 股）每股面值：人民币 1.00 元 发行股数

111、：本次拟由公司公开发行人民币普通股不低于4,000.00万股且不高于 12,000.00 万股，公司股东不公开发售股份，公司本次公开发行股票的最终数量由公司与保荐机构（主承销商）协商共同确定 发行股数占发行后总股本比例：公开发行股票的总量占公司发行后总股本的比例不低于 10%且不高于 25%每股发行价格：【】元（通过向符合资格的投资者初步询价和市场情况，由公司与主承销商协商确定发行价格）发行市盈率：【】倍（每股发行价格除以每股收益，每股收益按【】年度经审计的扣除非经常性损益前后孰低的净利润除以本次发行后总股本计算）发行前每股净资产：【】元（按【】年【】月【】日经审计的归属于母公司所有者权益除以

112、本次发行前总股本计算）发行后每股净资产：【】元（按【】年【】月【】日经审计的归属于母公司所有者权益加上本次发行募集资金净额之和除以本次发行后总股本计算）发行市净率：【】倍（按每股发行价格除以发行后每股净资产计算）发行方式：本次发行采用网下向符合条件的投资者询价配售与网上向社会公众投资者定价发行相结合的方式进行（如发行时中国证监会关于股票的发行方式有变化，则按变化后的发行方式发行）发行对象：符合资格的询价对象以及已开立深交所股票账户的境内自然人、法人等投资者，但法律、法规及深交所业务规则禁止参与者除外 承销方式：主承销商余额包销 募集资金总额：【】万元 募集资金净额：【】万元 发行费用概算：【】

113、万元 二、本次发行股票的有关当事人二、本次发行股票的有关当事人（一一）发行人：合诚技发行人：合诚技术股份有限公司术股份有限公司 法定代表人：蒋文真 住所：广州市天河区珠江西路 17 号广晟国际大厦 603-604 联系人 梁东涛 联系电话： 传真： 1-1-43（二二）保荐人保荐人（主承销商主承销商）：中信证券股份有限公司：中信证券股份有限公司 法定代表人：张佑君 住所：广东省深圳市福田区中心三路 8 号卓越时代广场（二期）北座 联系地址：北京市朝阳区亮马桥路 48 号中信证券大厦 21 层 保荐代表人：邓俊、邵荣圣 项目协办人：赵彬凯 项目经办

114、人：曹晴来、沙云皓、黄品杰、张敬迎 联系电话： 传真：（三三）律师事务所：北京市中伦律师事务所律师事务所：北京市中伦律师事务所 负责人：张学兵 住所：北京市朝阳区金和东路 20 号院正大中心 3 号楼南塔22-31 层 经办律师：任理峰、王秀伟、武嘉欣 联系电话： 传真：（四四）审计审计、验资机构验资机构及验资复核机构及验资复核机构：天健会计师事务所：天健会计师事务所（特殊普通合伙特殊普通合伙）负责人：张立琰 住所：浙江省杭州市西湖区西溪路 128 号新湖商务大厦 6 楼 经办注册会计师：李振华、秦

115、劲力 联系电话： 传真：（五五）资产评估机构：广东中广信资产评估有限公司资产评估机构：广东中广信资产评估有限公司 法定代表人：汤锦东 住所：广东省广州市越秀区东风中路 300 号之一 11 楼 A 室 资产评估师：蒋自安、卿欧 联系电话： 传真：（六六）保荐人保荐人（主承销商主承销商）会计师：大华会计师事务所会计师：大华会计师事务所（特殊普通合伙特殊普通合伙）负责人：梁春 1-1-44 住所：北京市海淀区西四环中路 16 号院 7 号楼 12 层 经办注册会计师：吴建初、林钺文 联系电话：010

116、-58350011 传真：（七七）股票登记机构：中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司股票登记机构：中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司 住所：深圳市福田区莲花街道深南大道2012号深圳证券交易所广场 25 楼 联系电话： 传真：（八八）保荐人保荐人（主主承承销商销商）收款银行：中信银行北京瑞城中心支行收款银行：中信银行北京瑞城中心支行 （九九）申请上市证券交易所：深圳证券交易所申请上市证券交易所：深圳证券交易所 住所：深圳市福田区深南大道 2012 号 联系电话： 传真：0755-8208

117、3667 三、发行三、发行人与中介人与中介机构关系机构关系 公司与本次发行有关中介机构及其负责人、高级管理人员及经办人员之间不存在直接或间接的股权关系或其他权益关系。四、本次发行的重要日期四、本次发行的重要日期 询价推介日期：【】年【】月【】日 定价公告刊登日期：【】年【】月【】日 申购日期和缴款日期：【】年【】月【】日 股票上市日期：【】年【】月【】日 1-1-45 第四节 风险因素 投资者在评价公司本次发行及做出投资决定时，除本招股说明书已披露的其他信息外，应审慎考虑下述各项风险因素。一、经营风险一、经营风险（一一）宏观经济环境变动风险宏观经济环境变动风险 公司所处行业与宏观经济环境密切相

118、关，随着宏观经济形势的变化，相关业务的市场景气度可能存在一定波动。公司主营业务上游领域主要涉及石油石化和农业，下游应用领域覆盖建材、汽车、医疗卫生、家电、烘焙食品、乳制品、调味品、保健食品、休闲食品等。在中美贸易摩擦的大背景下，逆全球化势头抬升，全球经济发展面临新的不确定性，全球主要经济体出现了不同程度的增长放缓。如果未来全球宏观经济环境进一步恶化，公司主营产品上下游领域或将出现进一步的负面波动，进而对公司的经营业绩带来不利影响。（二二）行业竞争加剧的风险行业竞争加剧的风险 国内改性塑料企业数量众多，产业竞争激烈，与美欧日等发达国家相比，整体技术能力仍然存在一定的差距。随着经济全球化的深入，跨

119、国公司看好中国市场的巨大需求，以强化市场地位、优化资源配置为目的，加强在中国的本土化开发和生产，依靠其在技术、品牌、资金、人才等方面的优势，在国内改性塑料应用领域处于领先地位。同时，随着下游市场对改性塑料产品的性能、质量、供应能力等要求的不断提升，市场竞争将越发激烈，如果公司未来不能准确把握市场机遇和变化趋势，不断开拓新的市场、加大研发投入、提高产品技术水平、进一步丰富产品类型、增强议价能力，则可能导致公司的竞争力下降。国内食品酱料及添加剂行业内规模化企业和小型生产企业并存，市场集中度较低，竞争较为充分。随着我国对食品安全要求越来越高，消费者消费观念更迭，对于绿色健康食品需求增加，规模企业逐渐

120、抢占市场，市场竞争态势趋于激烈。与此同时，消费者消费水平大幅提升，对产品口味、营养价值等方面的需求偏好也在发生转变，若公司不能持续创新，抓住机遇扩大业务规模，不断适应消费者需求的升级，将会在未来的市场竞争中处于不利地位。1-1-46（三三）经营业绩波动风险经营业绩波动风险 报告期内，公司营业收入分别为 186,323.26 万元、177,766.47 万元和177,088.94 万元，归属于母公司股东的净利润分别为 9,915.78 万元、13,993.01 万元和 12,459.55 万元，存在一定波动。公司改性塑料产品上游为石化行业，食品产品上游主要为农业行业，其原材料价格受到原油、农副产

121、品等大宗商品的价格波动影响。报告期内，公司自产业务直接材料成本占自产主营业务成本的比重超 80%，主要原材料采购价格对公司生产成本影响较大。若未来公司主要原材料价格受上游大宗商品影响出现大幅波动，公司未采取有效措施控制成本，将会对公司的经营业绩产生不利影响。公司改性塑料产品下游主要应用于建材、汽车、家电和医疗等领域，食品产品主要应用于烘焙食品、乳制品、调味品和保健品等领域，覆盖领域较广。若下游行业受到宏观经济形势、国家产业政策、行业竞争加剧、消费者偏好变化的影响导致景气度下降，公司产品需求存在下降的风险，进而对公司的经营业绩产生不利影响。（四四）分销业务分销业务对主要供应商依赖对主要供应商依赖

122、的风险的风险 凭借在改性塑料和食品酱料及添加剂领域多年的发展，公司与韩国晓星、巴斯夫、罗盖特等跨国公司建立了长期、良好、稳定的合作关系，并成为了公司分销业务的主要供应商。分销业务的改性塑料板块，公司报告期各期向前五大供应商采购金额占比逾 90%；在分销业务的食品酱料及添加剂板块，向罗盖特的采购金额占比逾 80%。分销业务领域供应商集中度相对较高，因此公司分销业务存在对主要供应商依赖的风险，一旦供应商不能足量、及时供货，或者提高采购价格、合作纠纷导致合作中断，将会对公司分销业务产生不利影响。（五五）原材料采购风险原材料采购风险 公司凭借良好的商业信誉和广泛的客户优势，与国内外主要供应商建立了稳定

123、合作关系，在一定程度上保证了材料供应的充足性。如未来宏观经济、国际贸易政策、自然环境等外部因素产生不利变化，导致公司上游原材料出现供应短缺、物流困难、价格波动等不利情况，公司的材料供应将受到影响，从而产生材料采购风险，对公司经营产生不利影响。1-1-47（六六）与食品安全相关的风险与食品安全相关的风险 公司食品酱料及添加剂业务板块的经营直接关系到食品安全问题，公司已按照相关规定，针对自身食品类产品质量及安全事项，建立了严格的质量安全控制系统，并严格执行。若在未来的生产经营当中，公司因经营疏忽，在原材料采购、生产过程中未严格执行相关质量安全控制政策，或公司产品在流通至终端消费者的过程中出现食品安

124、全的管理疏漏，致使公司的食品类产品出现质量安全问题，将对公司食品酱料及添加剂业务板块的合规性、品牌形象以及盈利能力等产生不利影响。（七七）新冠疫情导致业绩下滑风险新冠疫情导致业绩下滑风险 2020 年初，世界范围内爆发了新型冠状病毒肺炎疫情，影响了公司、供应商及国内客户正常生产安排。公司严格贯彻国家各项防疫管控要求，积极承担社会责任，在确保员工健康安全的情况下及时全面复工复产，尽可能降低“新冠肺炎”疫情对于公司生产经营的影响。一方面，公司部分改性塑料和食品酱料及添加剂原材料来自于海外进口，若国外新型冠状病毒肺炎疫情持续大规模爆发，可能导致公司原材料供应短缺和采购价格上升从而对公司经营业绩带来较

125、大不利影响。另一方面，公司改性塑料产品下游主要应用于建材、汽车、家电和医疗等领域，食品产品主要应用于烘焙食品、乳制品、调味品和保健品等领域。若国内新型冠状病毒肺炎疫情持续，无法缓解，将影响公司正常的生产活动，亦影响终端下游住房、出行和食品等消费需求，从而对公司经营业绩带来较大不利影响，在极端情况可能导致公司业绩下滑超过 50%。（八八）募集资金投资项目及新增产能消化风险募集资金投资项目及新增产能消化风险 公司本次募集资金拟用于十万吨新材料及五万吨食品项目以及补充流动资金。本次募投项目的实施将有效推动公司自产业务规模的增长，实现公司的长期发展规划。若在项目建设及后期运营过程中，外部市场环境出现重

126、大变化，或项目遇到施工、技术困难等情况，导致项目不能如期完成或达到预期收益，将对公司未来经营业绩带来不利影响。此外，如果未来出现行业竞争格局转换、下游主要客户经营不善、市场价格 1-1-48 波动、公司市场开拓未达到预期效果等不利情况，本次募投项目可能存在新增产能无法良好消化的风险。二、技术风险二、技术风险（一一）新产品研发失败的风险新产品研发失败的风险 公司所在的改性塑料和食品酱料及添加剂领域，下游应用领域广泛、客户类型多样。为了满足下游客户不断增长和变化的需求，不断拓宽产品领域，保持公司的长期竞争力，公司必须保持对新产品持续的研究和开发。公司在进行新产品研发的过程中，始终面临诸多负面事项，

127、包含：研发失败、工艺淘汰、研发计划滞后、新产品无法达到预期收益等。如若上述负面事项频繁发生，致使公司研发投入出现持续低回报的情况，将对公司的市场竞争力和经营发展造成不利影响。（二二）核心技术外泄或失密风险核心技术外泄或失密风险 截至报告期末，公司累计已取得 81 项专利，其中发明专利 72 项，实用新型8 项，外观设计专利 1 项，公司自产业务高度依赖自身核心技术，范围涵盖公司研发及生产过程中的各个关键环节。针对核心技术的保护，公司已制定了严格的保密制度和相关保密措施。若公司未来在生产经营过程中，相关保密制度和措施不能得到有效执行，将存在核心技术外泄或失密的风险，进而对公司的生产经营造成不利影

128、响。（三三）技术人员流失风险技术人员流失风险 经过多年的不断积累，公司形成了较为完善的研发体系和专业的人才队伍。公司对新技术、新产品的持续探索及综合竞争力的保障，高度依赖公司技术团队的持续研发和创新。公司高度重视人才队伍建设，并采取股权激励等多种措施吸引优秀技术人员，以保持人才队伍的稳定，但未来不排除因行业内竞争对手提供更优厚的薪酬、福利待遇或其他因素导致公司技术人才流失，对公司持续竞争力和业务发展造成不利影响。1-1-49 三、内控风险三、内控风险（一一）规模扩张导致的管理风险规模扩张导致的管理风险 本次公开发行股票后，公司资产规模将显著提升。随着募投项目的投建，公司整体产能、业务规模、资金

129、规模亦将有一定的提升，对公司组织结构、管理体系、决策机制提出了更高的要求。因此，公司需要不断完善公司治理结构、引进管理人才、健全科学决策体系、防范决策失误和内部控制风险，从而保障公司的稳健运行和可持续发展。如果公司的组织管理体系、人力资源管理、对外投资管理等方面不能满足经营规模持续扩张的要求，将对公司的内部管理造成不利影响。（二二）实际控制人控制的风险实际控制人控制的风险 本次发行前后，公司实际控制人不变。自公司成立以来，公司实际控制人始终坚持科学、公平、高效的管理方针，以保障公司的持续发展和综合竞争力。但是，不排除未来实际控制人通过股东大会和董事会行使表决权，对公司的重大经营决策以及公司董事

130、选举、高级管理人员选聘、确定股利分配政策、公司章程修改等其他重大事项进行不当决策，进而导致其他中小股东利益受损的风险。四、财务风险四、财务风险（一一）存货跌价风险存货跌价风险 报告期各期末，公司的存货账面价值分别为 20,962.83 万元、20,844.32 万元及 27,067.71 万元，占资产总额的比重分别为 23.67%、21.93%和 25.75%。公司存货整体呈增长态势，各期末存货跌价余额分别为 608.27 万元、362.77 万元及293.18 万元。公司存货主要为原材料和库存商品，两项合计占比保持在 75%左右。若未来原材料或库存商品价格大幅下降，公司将面临一定的存货跌价风

131、险。同时，如果行业需求下滑致使公司业绩下滑，可能产生大额存货积压和存货减值风险，进而对公司的经营业绩产生不利影响。（二二）经营活动现金流波动风险经营活动现金流波动风险 报告期各期，公司经营活动净现金流量净额分别为 17,090.34 万元、14,329.63万元和 4,998.50 万元。2021 年公司经营活动净现金流量净额下降金额较大降幅 1-1-50 较大，主要系 2021 年下半年，公司根据原材料市场供需紧张及价格走势情况，预计 2022 年上半年或出现原材料供应紧张的局面、价格呈现普遍上涨的趋势，为应对市场需求提前备货致使存货增加所致。受市场环境变化、行业周期性等因素的影响，若公司生

132、产经营进一步出现回款效率降低、采购账期缩短、采购的存货形成积压等不利事项，进而导致经营活动现金流净额下降，可能对公司的流动性造成进一步不利影响，进而对公司的生产经营造成不利的负面影响。（三三）毛利率波动风险毛利率波动风险 报告期各期，公司主营业务毛利率分别为 15.41%、18.84%和 18.67%；自产业务毛利率分别为 28.34%、32.26%和 23.81%；分销业务毛利率分别为 10.95%、13.65%和 16.14%（毛利率计算不含运输费用），存在一定波动。报告期内公司毛利率受原材料价格和产品售价的波动、各产品产量的变动、下游市场需求变化而有所波动。若未来市场竞争格局、供求格局、

133、国际贸易环境等发生较大不利变化，或未来公司不能持续进行自主创新和技术研发，不能及时适应市场需求变化，产品销售价格和产品采购成本出现较大不利变化，将使公司面临毛利率波动甚至下降的风险。（四四）高新技术企业税收优惠不能持续的风险高新技术企业税收优惠不能持续的风险 公司于 2020 年 12 月 1 日取得由广东省科学技术厅、广东省财政厅、国家税务总局广东省税务局批准的编号为 GR202044002623 的高新技术企业证书，认定有效期为 3 年。根据国家对高新技术企业的相关税收政策，公司自获得高新技术企业认定后三年内（2020 年至 2022 年），减按 15%的税率计缴企业所得税。合诚实业于 2

134、020 年 12 月 1 日取得由广东省科学技术厅、广东省财政厅、国家税务总局广东省税务局批准的编号为 GR202044000700 的高新技术企业证书，认定有效期为 3 年。根据国家对高新技术企业的相关税收政策，公司自获得高新技术企业认定后三年内（2020 年至 2022 年），减按 15%的税率计缴企业所得税。公司将在高新技术企业证书有效期届满前，根据届时有效的法律法规规定，依法申请高新技术企业证书的复审。如若不能通过复审，则公司届时将不能继续享受 15%的所得税优惠税率以及技术开发费加计扣除优惠，从而将对公司经营业绩产生负面影响。1-1-51 五、法律风险五、法律风险（一一）环保相关的风

135、险环保相关的风险 公司作为一家改性塑料和食品酱料及添加剂生产型企业，在生产过程中会存在少量废气、废水、固废和噪声排放。报告期内，公司遵照国家有关环境保护的法律法规，装备了相应的环保设施并保证其持续有效运行，且相关排污资质证照齐全。近年来，国家关于环境保护的标准在不断提高，惩罚措施也日益严格。未来，倘若因员工疏忽或者环保设施发生故障，或公司未能及时根据国家政策及标准的变化调整自身环保配套系统，进而对环境造成污染，公司或将面临被主管部门实施处罚的风险。（二二）安全生产的风险安全生产的风险 公司部分产品生产过程中涉及高温或高压的生产环境，因此公司生产存在一定的安全生产风险。随着公司业务规模的不断扩大

136、，如不能始终严格执行各项安全管理措施，不断提高员工的安全生产能力和意识，及时维护、更新相关设施、设备，公司仍然存在发生安全事故的风险，进而对公司经营造成不利影响。六、本次发行风险六、本次发行风险（一一）本次公开发行可能摊薄即本次公开发行可能摊薄即期回报的风险期回报的风险 公司首次公开发行股票前总股本为 36,000.00 万股，发行后公司股本规模将不低于 40,000.00 万股，股本规模将显著提高。公司首次公开发行股票完成后，总股本规模扩大，但公司净利润水平受国家宏观经济形势、主要产品市场价格、募投项目建设进度等多种因素影响，短期内可能难以同步增长，从而导致公司每股收益可能在首次公开发行股票

137、完成当年出现同比下降的情形。因此，公司特提请投资者关注公司首次公开发行股票摊薄即期回报的风险。此外，针对首次公开发行股票后即期回报摊薄的风险，公司还制定了填补即期回报的具体措施。特提请投资者关注，公司制定填补回报措施不等于对公司未来利润做出保证。（二二）股票市场风险股票市场风险 股票市场的价格波动不仅取决于企业的经营业绩，而且受宏观经济周期、市 1-1-52 场利率水平等因素影响，同时国际、国内政治经济形势以及股市中的投机行为等都会使股票价格产生波动。因此，股票交易是一种风险较大的投资活动，投资者面临股市的系统性风险和非系统性风险。发行人提醒投资者正确对待股价波动及股市存在的风险。（三三）发行

138、失败风险发行失败风险 若本次发行过程中，发行人投资价值无法获得投资者的认可，导致发行认购不足，则发行人可能存在发行失败的风险。（四四）其他不可抗力导致的风险其他不可抗力导致的风险 诸如地震、战争、疫病等不可抗力事件的发生，可能给公司的生产经营和盈利能力带来不利影响。1-1-53 第五节 发行人基本情况 一、发行人基本情况一、发行人基本情况 中文名称：合诚技术股份有限公司 英文名称：Honsea Technology Co.,Ltd.注册资本：36,000.00 万元 法定代表人：蒋文真 成立日期：1996 年 4 月 17 日成立，后于 2020 年 12 月 22 日整体变更为股份有限公司

139、住所：广州市天河区珠江西路 17 号广晟国际大厦 603-604 邮政编码：510630 电话： 传真： 互联网址：http:/ 经营范围：初级形态塑料及合成树脂制造（监控化学品、危险化学品除外）（仅限分支机构经营）；塑料粒料制造（仅限分支机构经营）；医疗卫生用塑料制品制造（仅限分支机构经营）；其他合成材料制造（监控化学品、危险化学品除外）（仅限分支机构经营）；涂料制造（监控化学品、危险化学品除外）（仅限分支机构经营）；油墨及类似产品制造（监控化学品、危险化学品除外）（仅限分支机构经营）；合成橡胶制造（监控化学品、危险化学品除外）（仅限分支机构经

140、营）；化工产品批发（危险化学品除外）；树脂及树脂制品批发；贸易代理；货物进出口（专营专控商品除外）；商品批发贸易（许可审批类商品除外）；百货零售（食品零售除外）。1-1-54 二、发行人改制重组情况二、发行人改制重组情况（一一）设立方式设立方式 公司是由合诚有限整体变更设立的股份公司。2020 年 12 月 2 日，合诚有限召开股东会，全体股东一致同意，以现有股东作为发起人，将合诚有限截至 2020 年 10 月 31 日经天健审计的账面净资产41,895.85 万元，以其中 36,000.00 万元按 1：1 的比例折为股份有限公司，成立后的股本总额 36,000.00 万股，余额 5,89

141、5.85 万元计入资本公积。变更后公司名称为合诚技术股份有限公司，原合诚有限的债权债务由变更后的股份公司承继。2020 年 12 月 18 日，合诚技术召开创立大会暨第一次股东大会，审议并通过了本次整体变更的折股方案及相关规章制度，选举产生了第一届董事会和第一届监事会。根据天健会计师事务所 2020 年 12 月 18 日出具的验资报告（天健验20203-165 号），截至 2020 年 12 月 18 日，公司已收到全体出资者所拥有的截至 2020 年 10 月 31 日合诚有限经审计的净资产 41,895.85 万元。2020 年 12 月 22 日，经广州市天河区行政审批局核准，公司完成

142、工商变更登记，并取得了统一社会信用代码为 963025F 的营业执照。发行人的名称由“广州市合诚化学有限公司”变更为“合诚技术股份有限公司”，企业类型由有限责任公司变更为股份有限公司（非上市、自然人投资或控股）。公司改制前后主营业务未发生变化。（二二）发起人发起人 公司的发起人及各发起人在公司设立时的持股情况如下：序号序号 股东姓名股东姓名 股份数股份数（万万股股）持股比例持股比例 出资形式出资形式 1 蒋文真 20,932.85 58.15%净资产出资 2 珠海合诚 3,116.66 8.66%净资产出资 3 珠海合业 3,108.46 8.63%净资产出资 4 珠海诚

143、创 3,091.54 8.59%净资产出资 5 罗安东 2,668.32 7.41%净资产出资 6 胡斌锋 1,639.44 4.55%净资产出资 1-1-55 序号序号 股东姓名股东姓名 股份数股份数（万万股股）持股比例持股比例 出资形式出资形式 7 陈毅峰 852.52 2.37%净资产出资 8 张菁山 393.48 1.09%净资产出资 9 曾建新 196.74 0.55%净资产出资 合计合计 36,000.00 100.00%/（三三）改制设立前主要发起人拥有的主要资产和实际从事的主要业务改制设立前主要发起人拥有的主要资产和实际从事的主要业务 公司改制设立前的主要发起人是蒋文真和胡斌锋

144、夫妇，蒋文真和胡斌锋夫妇系发行人的创始人及实际控制人，其拥有的主要资产系发行人的股份。（四四）发行人设立时拥有的主要资产和实际从事的主要业务发行人设立时拥有的主要资产和实际从事的主要业务 公司系由合诚有限整体变更设立，完整继承了合诚有限的全部资产和业务。公司成立时实际从事的主要业务为改性塑料、食品酱料和添加剂的自产与分销。公司成立前后拥有的主要资产和实际从事的主要业务未发生变更。（五五）发行人设立后主要发起人拥有的主要资产和实际从事的主要业务发行人设立后主要发起人拥有的主要资产和实际从事的主要业务 在公司成立之后，公司的主要发起人拥有的主要资产和实际从事的主要业务未发生重大变更。（六六）发行人

145、改制设立前后的业发行人改制设立前后的业务流程及其联系务流程及其联系 公司由合诚有限整体变更设立为股份公司，承继了合诚有限的全部业务，改制前后业务流程没有发生变化。公司具体业务流程请参见本招股说明书“第六节 业务和技术”之“四、公司的主营业务情况”。（七七）发行人设立以来，在发行人设立以来，在生产经营方面与主要生产经营方面与主要发起发起人的关联关系及演变情况人的关联关系及演变情况 公司成立以来，主要发起人与发行人在生产经营方面的关联关系及其演变情况参见本招股说明书之“第七节 同业竞争与关联交易”。（八八）发起人出资发起人出资资产的产权变更手续办理情况资产的产权变更手续办理情况 公司由合诚有限整体

146、变更设立为股份公司，合诚有限的所有资产、业务和债权、债务均由公司承继。截至本招股说明书签署之日，公司所有资产权属证书已全部变更登记至公司名下。1-1-56 三、发行人的股本形成及其变化和重大资产重组情况三、发行人的股本形成及其变化和重大资产重组情况（一一）公司股本形成过程公司股本形成过程 1、1996 年年 4 月，合诚有限设立月，合诚有限设立 公司前身合诚有限系由蒋文真、胡斌锋、胡尔康于 1996 年 4 月 17 日出资设立的有限责任公司，设立时，合诚有限注册资本为人民币 50 万元，其中 40 万元由蒋文真以货币认缴，5 万元由胡斌锋以货币认缴，5 万元由胡尔康以货币认缴。1996 年

147、3 月 28 日，广州市工商行政管理局出具（穗）名称预核96，完成对公司名称“广州市合诚化学有限公司”的预核准。1996 年 3 月 30 日，公司全体股东蒋文真、胡斌锋、胡尔康签署了广州市合诚化学有限公司章程。越秀会计师事务所出具穗（越会新验）字（96）1977 号企业法人验资证明书，验证截至 1996 年 6 月 30 日，合诚有限已收到蒋文真、胡斌锋、胡尔康缴纳的注册资本各自合计人民币 40 万元、5 万元和 5 万元，其中分别以货币出资人民币 40 万元、5 万元和 5 万元。1996 年 4 月 17 日，合诚有限依法在工商行政管理机关办理完毕设立登记手续，工商行政管理机关向合诚有限

148、颁发了注册号为穗 S004130 的 企业法人营业执照。成立时的股东及其出资情况如下：序号序号 姓名姓名 出资额出资额（万元万元）出资比例出资比例 出资形式出资形式 1 蒋文真 40.00 80.00%货币 2 胡斌锋 5.00 10.00%货币 3 胡尔康 5.00 10.00%货币 合计合计 50.00 100.00%/2、1998 年年 12 月，第一次股权转让、第一次增资月，第一次股权转让、第一次增资（注册资本注册资本 200 万元万元）1998 年 12 月 22 日，合诚有限召开股东会，决议通过股东胡斌锋和胡尔康分别将其持有的合诚有限 10%、10%的注册资本转让给夏晓明，其他股东

149、放弃优先购买权；公司蒋文真等原股东按原注册资本比例现金出资进行增资扩股，合计增资至 200.00 万元。1998 年 12 月 23 日，公司全体股东重新签署了广州市合诚化学有限公司 1-1-57 章程。（1）股权转让情况股权转让情况 胡斌锋和胡尔康分别将其持有的合诚有限 10%、10%的股权转让给夏晓明，本次转让的具体情况如下：序号序号 转让方转让方 受让方受让方 转让注册资本转让注册资本（万万元元）转让价款转让价款（万万元元）转让价格转让价格（元元/注册资本注册资本）1 胡斌锋 夏晓明 5.00 5.00 1.00 2 胡尔康 夏晓明 5.00 5.00 1.00（2）增资情况增资情况 合

150、诚有限股东蒋文真、夏晓明按出资比例进行现金增资，增资价格均为 1 元/注册资本，合计增资至 200.00 万元。广州工商会计师事务所出具穗工商验字（98）0384 号验资报告，验证截至 1998 年 12 月 25 日，合诚有限已收到新增实收资本合计 150 万元，股东以货币出资人民币 150.00 万元，累计注册资本人民币 200.00 万元，实收资本 200.00万元。本次增资的具体情况如下：序号序号 姓名姓名 增资额增资额（万元万元）增资价格增资价格（元元/注册资本注册资本）出资形式出资形式 1 蒋文真 120.00 1.00 货币 2 夏晓明 30.00 1.00 货币 合计合计 15

151、0.00/1999 年 1 月 18 日，合诚有限完成了本次变更的工商变更登记事项，取得了注册号为 4401012001321 的企业法人营业执照，注册资本变更为 200.00 万元。本次变更完成后股东及其出资情况如下：序号序号 姓名姓名 出资出资额额（万万元元）出资比例出资比例 1 蒋文真 160.00 80.00%2 夏晓明 40.00 20.00%合计合计 200.00 100.00%3、2002 年年 2 月，第二次股权转让、第月，第二次股权转让、第二次增资二次增资（注册资本注册资本 1,000 万元万元）2002 年 2 月 1 日，合诚有限召开股东会，决议同意夏晓明将其持有股权转

152、1-1-58 让给林炜、陈毅峰，并由陈毅峰进一步增资扩股；同意蒋文真增资扩股，增加罗安东、胡斌锋、张菁山为公司新股东。其他股东放弃优先购买权。具体情况如下：（1）股权转让情况股权转让情况 夏晓明与林炜和陈毅峰就前述股权转让事宜分别签署了 股东转让出资合同书，夏晓明与林炜约定以 27.5 万元转让其持有的 27.5 万元出资；夏晓明与陈毅峰约定以 12.5 万元转让其持有的 12.5 万元出资。本次转让的具体情况如下：序号序号 转让方转让方 受让方受让方 转转让注册资本让注册资本（万万元元）转让价款转让价款（元元）转让价格转让价格（元元/注册资本注册资本）1 夏晓明 林炜 27.50 27.50

153、 1.00 2 陈毅峰 12.50 12.50 1.00（2）增资情况增资情况 合诚有限股东蒋文真现金增资 630.00 万元，陈毅峰现金增资 10.00 万元，增加罗安东、胡斌锋、张菁山为公司股东，其中罗安东现金增资 109.00 万元，胡斌锋现金增资 39.00 万元，张菁山现金增资 12.00 万元，增资价格均为 1 元/注册资本，合计增资至 1,000.00 万元。广州恒威会计师事务所出具恒会验字（2002）第 044 号验资报告，验证截至 2002 年 2 月 1 日，合诚有限已收到新增实收资本合计 800.00 万元，各股东均以货币出资。本次增资的具体情况如下：序号序号 出资人出资

154、人 增资额增资额（万元万元）增资价格增资价格（元元/注册资本注册资本）出资形式出资形式 1 蒋文真 630.00 1.00 货币 2 罗安东 109.00 1.00 货币 3 胡斌锋 39.00 1.00 货币 4 张菁山 12.00 1.00 货币 5 陈毅峰 10.00 1.00 货币 合计合计 800.00/2002 年 2 月 6 日，合诚有限完成了本次增资工商变更登记事项，取得的 企业法人营业执照，注册资本变更为 1,000.00 万元，实收资本 1,000.00 万元。本次变更完成后股东及其出资情况如下：1-1-59 序号序号 姓名姓名 出资额出资额（万万元元）出资比例出资比例 1

155、 蒋文真 790.00 79.00%2 罗安东 109.00 10.90%3 胡斌锋 39.00 3.90%4 林炜 27.50 2.75%5 陈毅峰 22.50 2.25%6 张菁山 12.00 1.20%合计合计 1,000.00 100.00%4、2005 年年 12 月，第三次股权转让、第三次增资月，第三次股权转让、第三次增资（注册资本注册资本 1,600 万元万元）2005 年 12 月 13 日，合诚有限召开股东会，决议通过蒋文真等原股东增资扩股，林炜将其持有 2.75%的股权共 27.5 万元出资转让给蒋文真，其他股东放弃优先购买权。（1）股权转让情况股权转让情况 蒋文真与林炜就

156、前述股权转让事宜签署了股东转让出资合同书，约定以27.5 万元转让其持有的 27.5 万元出资。本次转让的具体情况如下：序号序号 转让方转让方 受让方受让方 转让注册资本转让注册资本（万万元元）转让价款转让价款（万万元元）转让价格转让价格（元元/注册资本注册资本）1 林炜 蒋文真 27.50 27.50 1.00（2）增资情况增资情况 合诚有限股东蒋文真现金增资 481.70 万元，罗安东现金增资 51.00 万元，胡斌锋现金增资 41.00 万元，陈毅峰现金增资 19.10 万元，张菁山现金增资 7.20 万元，增资价格均为 1 元/注册资本，合计增资至 1,600.00 万元。北京中威华浩

157、会计师事务所出具中威华浩验字（2005）1079 号 验资报告，验证截至 2005 年 12 月 15 日，合诚有限已收到新增实收资本合计 600.00 万元，各股东以货币出资，累计注册资本人民币 1,600.00 万元，实收资本 1,600.00 万元。本次增资的具体情况如下：序号序号 出资人出资人 增资额增资额（万万元元）增增资价格资价格（元元/注册资本注册资本）出资形式出资形式 1 蒋文真 481.70 1.00 货币 2 罗安东 51.00 1.00 货币 1-1-60 序号序号 出资人出资人 增资额增资额（万万元元）增增资价格资价格（元元/注册资本注册资本）出资形式出资形式 3 胡斌

158、锋 41.00 1.00 货币 4 陈毅峰 19.10 1.00 货币 5 张菁山 7.20 1.00 货币 合计合计 600.00/2005 年 12 月 16 日，广州市工商行政管理局下发变更登记核准通知书（HX-JB-0512-0003）合诚有限完成了本次转让增资的工商变更登记事项，注册资本变更为 1,600.00 万元。本次变更完成后股东及其出资情况如下：序号序号 姓姓名名 出资额出资额（万万元元）出资比例出资比例 1 蒋文真 1,299.20 81.20%2 罗安东 160.00 10.00%3 胡斌锋 80.00 5.00%4 陈毅峰 41.60 2.60%5 张菁山 19.20

159、1.20%合计合计 1,600.00 100.00%5、2006 年年 3 月，第四次增资月，第四次增资（注册资本注册资本 2,100 万元万元）2006 年 3 月 22 日，合诚有限召开股东会，决议通过蒋文真等股东以货币方式增资，将注册资本增加至 2,100.00 万元。具体情况如下：合诚有限股东蒋文真现金增资 406.00 万元，罗安东现金增资 50.00 万元，胡斌锋现金增资 25.00 万元，陈毅峰现金增资 13.00 万元，张菁山增资 6.00 万元，增资价格均为 1 元/注册资本，合计增资至 2,100.00 万元。广州朗桦会计师事务所出具朗验字200610013 号验资报告，验

160、证截至2006 年 3 月 22 日，合诚有限已经收到股东缴纳的新增实收资本合计人民币 500万元，各股东以货币出资，累计注册资本人民币 2,100.00 万元，实收资本 2,100.00万元。本次增资的具体情况如下：序号序号 出资人出资人 增资额增资额（万万元元）增资价格增资价格（元元/注册资本注册资本）出资形式出资形式 1 蒋文真 406.00 1.00 货币 2 罗安东 50.00 1.00 货币 1-1-61 序号序号 出资人出资人 增资额增资额（万万元元）增资价格增资价格（元元/注册资本注册资本）出资形式出资形式 3 胡斌锋 25.00 1.00 货币 4 陈毅峰 13.00 1.0

161、0 货币 5 张菁山 6.00 1.00 货币 合计合计 500.00/2006 年 3 月 27 日，广州市工商行政管理局下发变更登记核准通知书（HX-JB-0603-0006），合诚有限完成了本次增资的工商变更登记事项，注册资本变更为 2,100.00 万元。本次变更完成后股东及其出资情况如下：序号序号 姓名姓名 出资额出资额（万万元元）出资比例出资比例 1 蒋文真 1,705.20 81.20%2 罗安东 210.00 10.00%3 胡斌锋 105.00 5.00%4 陈毅峰 54.60 2.60%5 张菁山 25.20 1.20%合计合计 2,100.00 100.00%6、2007

162、 年年 7 月，第五次增资月，第五次增资（注册资本注册资本 2,900 万元万元）2007 年 7 月 2 日，合诚有限召开股东会，决议通过蒋文真等股东以货币方式增资，将注册资本增加至 2,900.00 万元。合诚有限股东蒋文真现金增资 649.60 万元，罗安东现金增资 80.00 万元，胡斌锋现金增资 40.00 万元，陈毅峰现金增资 20.80 万元，张菁山现金增资 9.60 万元，增资价格均为 1 元/注册资本，合计增资至 2,900.00 万元。广州朗桦会计师事务所出具朗验字200710108 号验资报告，验证截至2007 年 7 月 5 日，合诚有限已经收到股东缴纳的新增实收资本合

163、计人民币 800.00万元，各股东以货币出资，累计注册资本人民币 2,900.00 万元，实收资本 2,900.00万元。本次增资的具体情况如下：序号序号 出资人出资人 增资额增资额（万元万元）增资价格增资价格（元元/注册资本注册资本）出资形式出资形式 1 蒋文真 649.60 1.00 货币 2 罗安东 80.00 1.00 货币 1-1-62 序号序号 出资人出资人 增资额增资额（万元万元）增资价格增资价格（元元/注册资本注册资本）出资形式出资形式 3 胡斌锋 40.00 1.00 货币 4 陈毅峰 20.80 1.00 货币 5 张菁山 9.60 1.00 货币 合计合计 800.00/

164、2007 年 7 月 19 日，广州市工商行政管理局下发变更登记核准通知书合诚有限完成了本次增资的工商变更登记事项，注册资本变更为 2,900 万元。本次变更完成后股东及其出资情况如下：序号序号 姓名姓名 出资额出资额（万万元元）出资比例出资比例 1 蒋文真 2,354.80 81.20%2 罗安东 290.00 10.00%3 胡斌锋 145.00 5.00%4 陈毅峰 75.40 2.60%5 张菁山 34.80 1.20%合计合计 2,900.00 100.00%7、2015 年年 6 月，第四次股权转让月，第四次股权转让 2015 年 6 月 15 日，合诚有限召开股东会，决议通过股东

165、蒋文真将其持有的合诚有限 0.6%股权共 17.4 万元出资转让给曾建新，其他股东放弃优先购买权。蒋文真与曾建新就前述股权转让事宜签署了股权转让协议，蒋文真与曾建新约定以 189.37 万元转让其持有的 17.4 万元出资，转让价格为 10.88 元/注册资本，具体情况如下：序号序号 转让方转让方 受让方受让方 转让注册资本转让注册资本（万万元元）转让价款转让价款（万万元元）转让价格转让价格（元元/注册资本注册资本）1 蒋文真 曾建新 17.40 189.37 10.88 2015 年 8 月 4 日，广州市工商行政管理局下发准予变更登记（备案）通知书，合诚有限完成了本次转让的工商变更登记事项

166、。本次变更完成后股东及其出资情况如下：序号序号 姓名姓名 出资额出资额（万万元元）出资比例出资比例 1 蒋文真 2,337.40 80.60%2 罗安东 290.00 10.00%1-1-63 序号序号 姓名姓名 出资额出资额（万万元元）出资比例出资比例 3 胡斌锋 145.00 5.00%4 陈毅峰 75.40 2.60%5 张菁山 34.80 1.20%6 曾建新 17.40 0.60%合计合计 2,900.00 100.00%8、2020 年年 9 月，第五次股权转让月，第五次股权转让 为完善员工股权激励的安排，2020 年 9 月，由蒋文真作为普通合伙人、罗安东作为有限合伙人，设立了珠

167、海合诚、珠海合业、珠海诚创三家合伙企业作为员工持股平台。成立之初，三家合伙企业的财产份额均为 180 万元，持有份额比例均为蒋文真 90%，罗安东 10%。2020 年 9 月 28 日，合诚有限召开股东会，决议通过股东蒋文真和罗安东将其持有的合诚有限股权转让给珠海合诚、珠海合业、珠海诚创，其他股东放弃优先购买权。蒋文真、罗安东就前述股权转让事宜，与珠海合诚、珠海合业、珠海诚创签署了股权转让协议，约定蒋文真将其持有的合诚有限 16.76%股权共 486.00万元出资转让给珠海合诚、珠海合业、珠海诚创，罗安东将其持有的合诚有限1.86%股权共 54.00 万元出资转让给珠海合诚、珠海合业、珠海诚

168、创，转让价格为 1 元/注册资本。本次合诚有限股权转让比例与蒋文真和罗安东在珠海合诚、珠海合业、珠海诚创的持有份额相对应，转让完成后，蒋文真和罗安东在合诚有限的持股比例不变，仅从直接持股变为直接+间接持股。本次转让的具体情况如下：序号序号 转让方转让方 受让方受让方 转让注册资本转让注册资本（万万元元）转让价款转让价款（万万元元）转让价转让价格格（元元/注册资本注册资本）1 蒋文真 珠海合诚 162.00 162.00 1.00 珠海合业 162.00 162.00 1.00 珠海诚创 162.00 162.00 1.00 2 罗安东 珠海合诚 18.00 18.00 1.00 珠海合业 18

169、.00 18.00 1.00 珠海诚创 18.00 18.00 1.00 1-1-64 2020 年 10 月 15 日，广州市天河区行政审批局下发准予变更登记（备案）通知书（穗天市监内变字【2020】第 06202009240492 号），合诚有限完成了本次转让的工商变更登记事项。本次变更完成后股东及其出资情况如下：序号序号 姓名姓名 出资额出资额（万万元元）出资比例出资比例 1 蒋文真 1,851.40 63.84%2 罗安东 236.00 8.14%3 珠海合诚 180.00 6.21%4 珠海合业 180.00 6.21%5 珠海诚创 180.00 6.21%6 胡斌锋 145.00

170、5.00%7 陈毅峰 75.40 2.60%8 张菁山 34.80 1.20%9 曾建新 17.40 0.60%合计合计 2,900.00 100.00%9、2020 年年 10 月，第六次增资月，第六次增资（注册资本注册资本 3,184.01 万元万元，员工持股还原员工持股还原）以及以及 2020 年年 12 月持股平台份额转让月持股平台份额转让 为进一步调动员工积极性，加强公司综合竞争力，发行人在 2016 年和 2019年分别执行了两次股权激励。在执行当期，员工按照约定对价以虚拟股形式（即债权）向公司增资，并于 2020 年 10 月通过珠海合诚、珠海合业、珠海诚创三个持股平台完成股份还

171、原。具体情况如下：（1）2016 年第一次股权激年第一次股权激励情况励情况 授予人数：授予人数：63 人；授予数量：授予数量：计划授予数量 135.62 万元注册资本，实际授予数量 131.39 万元注册资本；增资价格及增资额：增资价格及增资额：增资价格为 10.34 元/注册资本，增资额为 1,359.25 万元；锁定期及退股安排：锁定期及退股安排：自授予之日起 5 年，锁定期内退股，按照“上一年度公司每股净资产”与“购股价格”孰低，由公司回购注销；期权安排：期权安排：员工在授予股权的同时，享有同等份额可在三年后行权的期权激 1-1-65 励，最终可行权份额参照未来三年（即 2016 年-2

172、018 年）的业绩考核确定。行权价格为 10.34 元/注册资本。（2）2019 年期年期权行权情况权行权情况 2019 年，上述 2016 年股权激励参与人员依据自身在公司 2016 年-2018 年的业绩考核综合自身财务状况，对 2016 年被授予的期权进行行权，实际授予数量121.00 万元注册资本。授予授予人数：人数：63 人；行权数量：行权数量：121.00 万元注册资本；行权价格及增资额：行权价格及增资额：行权价格为 10.34 元/注册资本，增资额为 1,251.75 万元；（3）2019 年第年第二次股权激励二次股权激励 授予人数：授予人数：41 人（有 1 人与 2016 年

173、股权激励重合）；授予数量：授予数量：计划授予数量 41.95 万元注册资本，实际授予数量 41.95 万元注册资本；增资价格增资价格及增资额：及增资额：在公司工作满三年的员工价格为 10.34 元/注册资本，在公司工作未满三年但属于重要岗位的人员价格为 16.18 元/注册资本，增资额为453.75 万元；锁定期及退股安排：锁定期及退股安排：自授予之日起 5 年，锁定期内退股，按照“上一年度公司每股净资产”与“购股价格”孰低，由公司回购注销；（4）退股情况退股情况 自 2016 年股权激励实施以来，共有 5 名员工因离职退股，公司按照授予价格进行回购，涉及 107.00 万元增资额，涉及授予股

174、份数量为 10.34 万元注册资本。（5）股份还原股份还原 2020 年 10 月，除退股人员以外，前述持股权激励参与人员对珠海合诚、珠海合业、珠海诚创三个持股平台进行增资入伙，增资比例与前述人员此前参与股权激励的出资份额相对应，资金来源系合诚有限对前述人员此前增资（即债权）的偿还。1-1-66 本次增资入伙共计 98 人，合计增资额为 2,957.75 万元。其中肖惟楚等合计30 人入伙珠海合诚，珠海合诚财产份额由人民币 180 万元变更为 275.651665 万元，肖惟楚等合计 30 人认购珠海合诚新增财产份额 95.651665 万元对应的需支付投资款为合计 989.50 万元，珠海合

175、诚于 2020 年 10 月 21 日就前述事项办理完毕工商变更手续；江心亮等合计 33 人入伙珠海合业，珠海合业财产份额由 180万元变更为 274.926664 万元，江心亮等合计 33 人认购珠海合业新增财产份额94.926664 万元对应的需支付投资款为合计 993.28 万元，珠海合业于 2020 年 10月 21 日就前述事项办理完毕工商变更手续；梁东涛等合计 35 人入伙珠海诚创，珠海诚创财产份额由 180 万元变更为 273.428334 万元，梁东涛等合计 35 人认购珠海诚创新增财产份额 93.428334 万元对应的需支付投资款为合计 974.96 万元，珠海诚创于 20

176、20 年 10 月 27 日就前述事项办理完毕工商变更手续。2020 年 10 月 20 日，公司召开股东会，决议通过珠海合诚、珠海合业、珠海诚创分别出资 989.50 万元、993.28 万元、974.96 万元，增资均以货币形式出资，合计增资至 3,184.01 万元。根据天健会计师事务所出具天健验20203-128 号验资报告，确认截至2020 年 10 月 28 日，合诚有限已经收到股东缴纳的新增货币出资 2,957.75 万元，其中实收资本合计人民币 284.01 万元，剩余计入资本公积 2,673.74 万元，增资以货币形式出资。本次增资的具体情况如下：序号序号 出资人出资人 增资

177、额增资额（万元万元）增增资款资款（万元万元）增资价格增资价格 出资形式出资形式 1 珠海合诚 95.65 989.50 员工以 10.34 元/注册资本或 16.18 元/注册资本增资，平均增资价格为10.41 元/注册资本 货币 2 珠海合业 94.93 993.28 货币 3 珠海诚创 93.43 974.96 货币 合计合计 284.01 2,957.75/2020 年 10 月 23 日，广州市天河区行政审批局下发准予变更登记（备案）通知书（穗天市监内变字【2020】第 06202010221983 号），合诚有限完成了本次转让的工商变更登记事项。本次变更完成后股东及其出资情况如下：序

178、号序号 姓名姓名 出资额出资额（万万元元）出资比例出资比例 1 蒋文真 1,851.40 58.15%2 珠海合诚 275.65 8.66%1-1-67 序号序号 姓名姓名 出资额出资额（万万元元）出资比例出资比例 3 珠海合业 274.93 8.63%4 珠海诚创 273.43 8.59%5 罗安东 236.00 7.41%6 胡斌锋 145.00 4.55%7 陈毅峰 75.40 2.37%8 张菁山 34.80 1.09%9 曾建新 17.40 0.55%合计合计 3,184.01 100.00%（6）珠海诚创份额转让珠海诚创份额转让 2020 年 12 月，普通合伙人蒋文真与员工邹振彬

179、和梁东涛签署转让协议，将其在珠海诚创的 3.54 万元财产份额（对应财产份额比例为 1.29%）以 85.98 万元的价格转让给邹振彬；将其在珠海诚创的 4.28 万元财产份额（对应财产份额比例为 1.57%）以 104.05 万元的价格转让给梁东涛。前述转让价格依据为广东中广信资产评估有限公司以 2020 年 10 月 31 日为评估基准日出具资产评估报告（2020第 344 号）。2020 年 12 月，员工谢少梅将其占珠海诚创的 1.02 万元出资财产份额（对应财产份额比例为 0.37%的财产份额）无偿转让给员工徐鉴洪。本次划转系就此前财产份额错误登记进行的纠正，不涉及对价。前述交易完成

180、后，三家持股平台相关员工的持股情况如下：姓名姓名 出资额出资额（万元万元）支付总额支付总额（万元万元）姓名姓名 出资额出资额（万元万元）支付总额支付总额（万元万元）梁东涛 5.73 127.51 顾大明 2.95 30.5 邹振彬 3.54 85.98 付寿丰 2.9 30 晏志云 16.48 170.5 秦贺 1.06 11 诸泉 13.82 143 蒋灿勇 0.97 10 曾建新 11.6 120 程高健 0.68 7 符薇薇 10.83 112 何挺 0.68 7 钟焕贵 7.25 75 黄勇 0.58 6 袁志光 2.42 25 卢智坤 0.58 6 谌和平 2.22 23 张志敏 0

181、.48 5 1-1-68 姓名姓名 出资额出资额（万元万元）支付总额支付总额（万元万元）姓名姓名 出资额出资额（万元万元）支付总额支付总额（万元万元）莫兹冠 1.84 19 陈华 0.48 5 徐伟 1.84 19 李俊英 0.48 5 谢少梅 0.77 8 林在樵 0.48 5 胡家海 1.74 18 任建军 0.48 5 温乐雄 1.74 18 王强 0.48 5 王成军 1.5 15.5 厉家豪 0.39 4 蒋灿亮 1.45 15 陈文林 0.19 3.13 曹燕华 1.4 14.5 刘秀丽 0.19 3.13 霍明 1.31 13.5 何云中 0.19 3.13 刘宏军 1.06 1

182、1 武美丽 1.16 12 骆晓涛 1.06 11 肖惟楚 7.73 80 王才华 1.06 11 周雪松 6.24 64.5 池晓明 0.77 8 谢怀兴 6.14 63.5 邓建奇 0.77 8 容土光 5.99 62 李嘉瑜 0.77 8 黄晓庆 5.85 60.5 王大联 0.77 8 蒋莲芝 5.12 53 徐鉴洪 1.79 18.5 韩兴云 4.88 50.5 贺芳琴 0.68 7 张孝和 4.21 43.5 廖惠玲 0.68 7 文艳芳 4.11 42.5 刘丹枫 0.68 7 吴成舟 4.06 42 毛日辉 0.68 7 金晶 3.67 38 杨森 0.68 7 游华燕 3.6

183、7 38 陈跃飞 0.58 6 张菁山 3.48 36 黄健 0.58 6 蔡明昌 3.43 35.5 柴向军 0.39 4 李宏科 3.43 35.5 雷海燕 0.39 4 叶耀辉 3.29 34 杨基鑫 0.39 4 龚琳 3.09 32 蒋灿明 2.85 29.5 刘永焯 3.05 31.5 江心亮 9.18 95 周向辉 2.8 29 欧阳碧军 8.65 89.5 张多敏 2.42 25 汪双武 7.64 79 梁万盛 2.13 22 毛远生 7.3 75.5 余洋 2.03 21 1-1-69 姓名姓名 出资额出资额（万元万元）支付总额支付总额（万元万元）姓名姓名 出资额出资额（万元

184、万元）支付总额支付总额（万元万元）黄双全 6.82 70.5 赖钞艺 0.58 6 郭桦 6.72 69.5 赖杰超 0.58 6 任泽昊 6.67 69 马桥康 0.58 6 赵强 5.08 52.5 郑桂龙 0.58 6 赵新 4.54 47 周开德 0.58 6 韩明军 3.87 47.9 李厚其 0.48 5 吴芳芳 3.87 40 李素娟 0.48 5 李珂玮 3.24 33.5 郭洁敏 0.97 10 张宇 3.09 32 出资额合计出资额合计（万元万元）291.83 支付总额合计支付总额合计（万元万元）3147.78 注 1：发行人前员工蒋灿兵在股权授予后逝世，其持有的股份由蒋灿

185、兵妻子欧阳碧军承继。注 2：股权激励总授予份额为 284.01 万注册资本，总增资金额为 2,957.75 万元,由于蒋文真于 2020 年 12 月在持股平台向梁东涛和邹振彬合计转让 7.82 万注册资本，合计收取对价 190.03 万元，因此上表合计出资额和支付总额高于股权激励还原的授予份额和支付总额。10、2020 年年 12 月月，有限公司整体变更为股，有限公司整体变更为股份有限公司份有限公司 公司是由合诚有限整体变更设立的股份公司。2020 年 12 月 2 日，合诚有限召开股东会，全体股东一致同意，以现有股东作为发起人，将合诚有限截至 2020 年 10 月 31 日经天健审计的账

186、面净资产41,895.85 万元，以其中 36,000.00 万元按 1：1 的比例折为股份有限公司，成立后的股本总额 36,000.00 万股，余额 5,895.85 万元计入资本公积；变更后公司名称为合诚技术股份有限公司，原合诚有限的债权债务由变更后的股份公司承继。2020 年 12 月 18 日，合诚技术召开创立大会暨第一次股东大会，审议并通过了本次整体变更的折股方案及相关规章制度；选举产生了第一届董事会和第一届监事会。就本次股改事项，天健会计师事务所（特殊普通合伙）出具 审计报告（天健审（2020）1229 号），审验截至 2020 年 10 月 31 日，合诚有限经审计的账面净资产值

187、为 41,895.85 万元；广东中广信资产评估有限公司出具资产评估报告（2020第 344 号），根据该评估报告，以 2020 年 10 月 31 日为评估基准日，合诚有限的总资产账面价值为 56,016.76 万元，评估值为 91,504.28 万元，增值率 1-1-70 为 63.35%；净资产账面价值为 41,895.85 万元，评估价值为 77,383.37 万元，增值率为 84.70%。根据天健会计师事务所 2020 年 12 月 18 日出具的验资报告（天健验20203-165 号），截至 2020 年 12 月 18 日，公司已收到全体出资者所拥有的截至 2020 年 10 月

188、 31 日广州市合诚化学有限公司经审计的净资产 41,895.85 万元。2020 年 12 月 22 日，公司完成工商变更登记，名称由“广州市合诚化学有限公司”变更为“合诚技术股份有限公司”，企业类型由有限责任公司变更为股份有限公司（非上市、自然人投资或控股）。公司改制前后主营业务未发生变化。整体折股后，发起人的股份及持股比例为：序号序号 股东姓名股东姓名 股份数股份数（万股万股）持股比例持股比例 1 蒋文真 20,932.85 58.15%2 珠海合诚 3,116.66 8.66%3 珠海合业 3,108.46 8.63%4 珠海诚创 3,091.54 8.59%5 罗安东 2,668.3

189、2 7.41%6 胡斌锋 1,639.44 4.55%7 陈毅峰 852.52 2.37%8 张菁山 393.48 1.09%9 曾建新 196.74 0.55%合计合计 36,000.00 100.00%（二二）发行人自报告期初至今发生的重大资产重组情况发行人自报告期初至今发生的重大资产重组情况 报告期内，本公司不存在重大资产重组情况。四、发行人历次验资情况四、发行人历次验资情况 公司自设立以来的历次注册资本变动相关验资情况如下：验资报告出具时间验资报告出具时间 验资验资报告报告出具出具机构机构 实收资本实收资本（万元万元）验资报告编号验资报告编号 出资形式出资形式 1996 年 4 月 越

190、秀会计师事务所 50.00 穗（越会新验）字（96）1977 号验资报告 货币 1998 年 12 月 广州工商会计师事务 200.00 穗工商验字0384号验资报告 货币 2002 年 2 月 广州恒威会计师事务所 1,000.00 恒会验字（2002）第 044号 货币 1-1-71 验资报告出具时间验资报告出具时间 验资验资报告报告出具出具机构机构 实收资本实收资本（万元万元）验资报告编号验资报告编号 出资形式出资形式 2005 年 12 月 北京中威华浩会计师事务所 1,600.00 中威华浩验字（2005）1079 号 货币 2006 年 3 月 广州郎烨会计师事务所 2,100.0

191、0 郎验字【2006】10013号 货币 2007 年 7 月 广州郎烨会计师事务所 2,900.00 郎验字【2007】10108号 货币 2020 年 11 月 天健会计师事务所 3,184.01 天健验20203-128 号 货币 2020 年 12 月 天健会计师事务所 36,000.00 天健验20203-165 号 净资产折股 五、发行人的股权关系与内部组织结构五、发行人的股权关系与内部组织结构（一一）发行人股权关系发行人股权关系 截至本招股说明书签署之日，公司股权结构如下图所示：注：珠海合诚、珠海合业、珠海诚创为发行人员工持股平台，罗安东、张菁山、曾建新在其中拥有份额，持有份额的

192、具体情况见“第五节 发行人基本情况”之“七、发起人、持有发行人 5%以上股份的主要股东及实际控制人的基本情况”之“（一）发起人的基本情况”（二二）发行人的内部组织结构发行人的内部组织结构 截至本招股说明书签署之日，公司的组织结构图如下：1-1-72 公司各主要职能部门职责情况如下：1、总经办、总经办 协助总经理做好综合、协调各部门工作，处理公司各类日常事务；负责做好公司重要来宾的接待安排，做好重要会议的组织、会务工作；负责公司印章、重要档案的日常管理；负责公司行政文书的处理，做好文件的收发登记、传递、催办、归档、立卷工作；负责公司各类法律事务，包括但不限于法律咨询、诉讼、协助催款、合同审核等；

193、负责公司科技项目、知识产权事务的统筹管理，协助科技项目申报、专利与商标的申请与日常管理；组织实施公司重大项目、设备以及原/辅料的招标、评标工作；协助实施原/辅料供应商的开发与管理；负责公司工厂区域的卫生、绿化以及防四害日常管理工作。2、人事行政部、人事行政部 负责根据公司经营发展战略制定人力资源规划，通过人力资源开发、培育、激励等人力资源管理方式，有效控制人力资源成本，进行合理人员资源配置；负责设计公司人力资源管理框架，制定人力资源管理政策、规章制度、办事流程、程序、操作规范等，确保各项人力资源管理规章制度及员工手册中各项条例的有效实施；负责推动公司上海品茶建设、宣传工作；负责公司厂区保卫、宿

194、舍、饭堂、车队、前台行政的综合行政管理工作；负责办公场所基建维修、公共区域水、1-1-73 电、照明、空调等设备的正常维护与运行，特种设备及其从业人员管理、安全生产监督等行政安全类工作。3、财务部、财务部 根据国家财税法规制度，建立和完善公司各项财税、资金、收付等管理制度和细则，并监督制度的执行；遵照财税相关法规，进行规范的财务会计及税务核算，及时准确反映公司的财务状况和经营成果，并定期向公司管理层汇报；根据公司经营发展的资金状况，统筹管理公司的营运资金，负责制订和执行公司的资金计划，落实各项对外融资（包括贷款、信用证等业务）工作；管控公司经营商业信用管理工作，及时准确反映应收款项规模及结构，

195、及时对账及督促催收；如实记录公司各项资产账务变动，定期或不定期会同资产管理部门核实各项资产状况，保证公司资产的完整性和真实性。4、物流部、物流部 负责公司全国各地仓储管理，并执行工厂仓库运营；负责公司全国各地运输管理，并选择合格的运输供应商签订年度运输合同；负责公司原/辅料、产品、五金配件、易耗品等采购，对仪器、设备、厂房建设等项目提请招标；制定进出口合同，提供开证资料给财务部，办理进出口报关手续及送货；核实各报关公司报关费用并处理各项与海关（含商检）、外经贸委等部门的联络及协调工作。5、信息技术部、信息技术部 负责组织协调公司信息化的总体规划与建设，对信息化目标和内容进行整体规划，全面系统地

196、推进企业信息化的进程；负责组织公司信息化系统相关管理标准和规章制度的制订、补充、修改，审查、落实系统运作流程标准化、基础数据标准化、数据管理标准化；负责综合信息管理系统的协调开发、实施与运行、培训与咨询管理，包括信息系统开发项目的管理、信息系统运行与维护的管理、信息系统的评价等；网络建设、管理和运行维护工作，负责组织公司相关 IT 设备的选型、采购、维护、验收、报废、调配、清查、巡检及相关档案的管理；信息安全的管理，承担信息安全保障体系的建设、管理和运行维护工作；负责公司信息系统安全应急预案制定和实施。1-1-74 6、质量管理部质量管理部 根据公司长期和短期发展目标，制定公司质量规划及目标。

197、公司质量、环境管理体系的建设、运行与维护。统筹公司各项质量文件的编制和管理工作。负责公司生产过程、产成品质量检验与控制工作。协助对供应商供货质量进行管理与控制。贯彻执行国家有关的质量、环境管理的方正、政策及法规。组织产品认证工作。7、市场销售部、市场销售部 根据公司长期和短期发展目标，以产品、客户及区域发展规划为基础，制定长期和短期销售预算；销售预算的分解、下达、组织贯彻实施及定期检核；根据市场趋势、市场行情分析及预判，策划组织品牌推广活动；重点客户的开发、维护及管理；销售人才的培养及优秀市场销售团队的建设。8、技术研发部、技术研发部 实施新产品开发，建立产品数据库和应用数据库；构建和打造技术

198、平台，研究产品共性技术；建立原、辅料和产品质量标准，积极参与制订国家标准；持续不断地组织规划针对现有产品的技术改进，树立研发人员专业、专家形象；快速响应客户需求，为客户提供技术服务。9、工程设备部、工程设备部 负责生产设备选型、申请、安装、调试、验收、制编、维修与保养；制定生产设备操作标准作业流程；保障设备正常运转；改造生产设备和优化操作流程，预防设备型安全事故；负责生产部门设备应急维修。10、生产部、生产部 负责生产部门组织架构、安全生产、劳动保护、环境防护、现场管理、绩效激励、生产统计等管理制度的制定、修订、检查、监督、控制及实施执行；负责制定并贯彻落实生产部门的岗位责任制、作业标准及员工

199、培训；负责组织编制月、日生产计划，并及时跟进、督促计划的顺利实施；定期召开生产会议，总结经验，合理使用生产资源，在保障安全及产品质量的前提下，最大限度的降低生产成本；与市场、技术、物流、设备、人事行政、财务、品控等部门沟通，加强与有关部 1-1-75 门协同工作。11、证券事务部、证券事务部 负责协助董事会秘书组织召开股东大会、董事会等会议，股权管理，对外信息披露，投资者关系管理；负责协调公司与证券监管机构、股东及实际控制人、保荐人、证券服务机构、媒体等之间沟通与联络；保管公司股东大会、董事会、监事会会议文件等资料；负责公司信息披露的保密工作，在未公开重大信息出现泄露时，及时向交易所报告并办理

200、公告。六、发行人控股及参股公司、分公司情况六、发行人控股及参股公司、分公司情况（一一）发行人控股子公司发行人控股子公司 截至本招股说明书签署之日，公司共拥有 4 家控股子公司，即合诚实业、广东合诚、上海合诚和香港合诚。1、合诚实业、合诚实业 公司名称 广州合诚实业有限公司 成立日期 2003 年 8 月 11 日 注册资本 2,000 万元人民币 实收资本 2,000 万元人民币 法定代表人 蒋文真 注册地址 广州市萝岗区云埔工业区云诚路 8 号 主要生产经营地 广州市萝岗区 股权结构 合诚技术 100%持股 经营范围 塑料粒料制造；货物进出口（专营专控商品除外）；食品添加剂批发；化学试剂和助

201、剂制造（监控化学品、危险化学品除外）；食品添加剂零售；技术进出口；物业管理；塑料制品批发；树脂及树脂制品批发；树脂及树脂制品零售；化工产品批发（危险化学品除外）；生物产品的销售（不含许可经营项目）；生物产品的研发（不含许可经营项目）；非酒精饮料、茶叶批发；糕点、面包零售；预包装食品零售；米、面制品及食用油批发；食品添加剂制造；非酒精饮料及茶叶零售；预包装食品批发；豆制品零售；豆制品制造；糕点、糖果及糖批发；其他调味品、发酵制品制造；乳制品批发；鱼油提取及制品制造；生产预拌粉；乳制品零售 与发行人主营业务关系 发行人食品业务板块生产经营主体 最近一年，合诚实业的主要财务数据如下：1-1-76 单

202、位：万元 项目项目 2021 年年 12 月月 31 日日/2021 年年 总资产 39,610.76 净资产 30,199.40 净利润 6,195.90 注：上述财务数据经天健审计。2、广东合诚、广东合诚 公司名称 广东合诚实业有限公司 成立日期 2021 年 7 月 15 日 注册资本 10,000 万元 实收资本 7,000 万元 法定代表人 蒋文真 注册地址 广东省佛冈县汤塘镇广清经济特别合作区广佛（佛冈）产业园临时展厅 019 号 主要生产经营地 佛冈县汤塘镇广清经济特别合作区 股权结构 合诚技术 100%持股 经营范围 食品生产；豆制品制造；调味品生产；食品添加剂生产；饮料生产；

203、食品经营；食品互联网销售；货物进出口；食品进出口。（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动，具体经营项目以相关部门批准文件或许可证件为准）一般项目：新材料技术推广服务；新材料技术研发；工程塑料及合成树脂销售；工程塑料及合成树脂制造；合成材料销售；合成材料制造（不含危险化学品）；塑料制品销售；塑料制品制造；生物基材料技术研发；技术服务、技术开发、技术咨询、技术交流、技术转让、技术推广；食品经营（仅销售预包装食品）；电子烟雾化器（非烟草制品、不含烟草成分）销售；食品互联网销售（仅销售预包装食品）；饲料原料销售。（除依法须经批准的项目外，凭营业执照依法自主开展经营活动）与发行人主营业务

204、的关系 发行人募投项目建设主体，目前无实际经营 最近一年，广东合诚的主要财务数据如下：单位：万元 项目项目 2021 年年 12 月月 31 日日/2021 年年 总资产 9,493.96 净资产 6,991.72 净利润-8.28 注：上述财务数据经天健审计。1-1-77 3、上海合诚、上海合诚 公司名称 上海合诚精细化工有限公司 成立日期 2003 年 5 月 27 日 注册资本 200 万元 实收资本 200 万元 法定代表人 江心亮 注册地址 上海市徐汇区石龙路 345 弄 3 号 3 幢 1-2 层 股权结构 合诚技术 100%持股 经营范围 化工原料及产品（除危险化学品、监控化学品

205、、烟花爆竹、民用爆炸物品、易制毒化学品）、食品添加剂的销售，医药科技、化工科技专业领域内的技术开发、技术咨询、技术服务、技术转让，从事货物及技术的进出口业务。与发行人主营业务的关系 负责发行人华东和华北地区的销售业务 最近一年上海合诚的主要财务数据如下：单位：万元 项目项目 2021 年年 12 月月 31 日日/2021 年年 总资产 2,119.55 净资产-266.91 净利润-175.31 注：上述财务数据经天健审计。4、香港合诚、香港合诚 公司名称 合诚精细化工有限公司 成立日期 2007 年 8 月 30 日 注册资本 300 万元港币 实收资本 300 万元港币 注册地址 Uni

206、t 18,9/F.,New Commerce Ctr.,9 On Lai Street,Shatin,N.T.股权结构 合诚技术 100%持股 与发行人主营业务的关系 负责发行人的境外业务 最近一年香港合诚的主要财务数据如下：单位：万元 项目项目 2021 年年 12 月月 31 日日/2021 年年 总资产 1303.49 净资产 816.78 净利润 177.22 1-1-78 注：上述财务数据经天健审计。（二二）发行人参股公司发行人参股公司 截至本招股说明书签署之日，发行人无参股公司。（三三）发行人分公司发行人分公司 截至本招股说明书签署之日，发行人共拥有 3 家分公司，即合诚技术股份有

207、限公司北京分公司、合诚技术股份有限公司成都分公司和广州合诚实业有限公司厦门分公司。1、合诚技术股份有限公司合诚技术股份有限公司北京分公司北京分公司 公司名称 合诚技术股份有限公司北京分公司 成立日期 2003 年 6 月 25 日 地区 北京市西城区 负责人 赵强 2、合诚技术股份有限公司合诚技术股份有限公司成都分公司成都分公司 公司名称 合诚技术股份有限公司成都分公司 成立日期 2017 年 2 月 14 日 地区 四川省成都市武侯区 负责人 任泽昊 3、广州合诚实业有限公司厦门分公司广州合诚实业有限公司厦门分公司 公司名称 广州合诚实业有限公司厦门分公司 成立日期 2005 年 9 月 2

208、2 日 地区 福建省厦门市思明区 负责人 黄双全 七、发起人、持有发行人七、发起人、持有发行人 5%以上股份的主要股东及实际控制人的基以上股份的主要股东及实际控制人的基本情况本情况（一一）发起人的基本情况发起人的基本情况 发行人设立时共有 9 名发起人股东，其中 6 名自然人股东，分别为蒋文真、胡斌锋、罗安东、陈毅峰、张菁山和曾建新，3 名非自然人股东分别为珠海合诚、珠海合业、珠海诚创，系以员工持股为主的有限合伙企业。蒋文真、胡斌锋、陈 1-1-79 毅峰、张菁山和曾建新的基本情况详见本招股说明书“第八节 董事、监事、高级管理人员与核心技术人员”之“一、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员简

209、介”。剩余股东基本信息如下：罗安东的基本情况如下：罗安东先生，男，1965 年 9 月生，中国国籍，无境外永久居留权，中科院广州化学研究所硕士。3 名非自然人发起人股东情况如下：1、珠海合诚、珠海合诚 截至 2021 年 12 月 31 日，珠海合诚的基本情况如下：企业名称企业名称 珠海合诚芯创科技合伙企业（有限合伙）成立日期成立日期 2020 年 9 月 25 日 注册注册地地 珠海市横琴新区宝华路 6 号 105 室-71506（集中办公区）执行事务合伙人执行事务合伙人 蒋文真 注册资本注册资本 275.651665 万元 经营范围经营范围 软件开发；企业管理；社会经济咨询服务；以自有资金

210、从事投资活动；信息咨询服务（不含许可类信息咨询服务）主营业务主营业务 仅作为公司员工持股平台，未从事具体业务 最近一年，珠海合诚的主要财务数据如下：单位：万元 项目项目 2021 年年 12 月月 31 日日/2021 年年 总资产 990.45 净资产 988.25 净利润 92.26 注：以上财务数据未经审计。截至报告期末，珠海合诚的股权结构如下所示：序号序号 合伙人合伙人 出资额出资额（万元万元）出资比例出资比例 1 蒋文真 162.00 58.77%2 罗安东 18.00 6.53%3 肖惟楚 7.73 2.81%4 周雪松 6.24 2.26%5 谢怀兴 6.14 2.23%1-1-

211、80 序号序号 合伙人合伙人 出资额出资额（万元万元）出资比例出资比例 6 容土光 5.99 2.17%7 黄晓庆 5.85 2.12%8 蒋莲芝 5.12 1.86%9 韩兴云 4.88 1.77%10 张孝和 4.21 1.53%11 文艳芳 4.11 1.49%12 吴成舟 4.06 1.47%13 金晶 3.67 1.33%14 游华燕 3.67 1.33%15 张菁山 3.48 1.26%16 李宏科 3.43 1.24%17 蔡明昌 3.43 1.24%18 叶耀辉 3.29 1.19%19 龚琳 3.09 1.12%20 刘永焯 3.05 1.10%21 周向辉 2.80 1.0

212、2%22 张多敏 2.42 0.88%23 梁万盛 2.13 0.77%24 余洋 2.03 0.74%25 郭洁敏 0.97 0.35%26 赖钞艺 0.58 0.21%27 马桥康 0.58 0.21%28 赖杰超 0.58 0.21%29 周开德 0.58 0.21%30 郑桂龙 0.58 0.21%31 李厚其 0.48 0.18%32 李素娟 0.48 0.18%合合计计 275.65 100.00%2、珠海合业、珠海合业 截至 2021 年 12 月 31 日，珠海合业的基本情况如下：企业名称企业名称 珠海合业企业管理合伙企业（有限合伙）成立日成立日期期 2020 年 9 月 25

213、 日 1-1-81 注册地注册地 珠海市横琴新区宝华路 6 号 105 室-71496（集中办公区）执行事务合执行事务合伙人伙人 蒋文真 注册资本注册资本 274.926664 万元 经营范围经营范围 企业管理；社会经济咨询服务；以自有资金从事投资活动；信息咨询服务（不含许可类信息咨询服务）主营业务主营业务 仅作为公司员工持股平台，未从事具体业务 股权结构股权结构 蒋文真持股 58.92%，罗安东持股 6.55%，其余 33 人持股 34.53%最近一年，珠海合业的主要财务数据如下：单位：万元 项目项目 2021 年年 12 月月 31 日日/2021 年年 总资产 994.23 净资产 99

214、2.03 净利润 92.01 注：以上财务数据未经审计。截至报告期末，珠海合业的股权结构如下所示：序号序号 合伙人合伙人 出资额出资额（万元万元）出资比例出资比例 1 蒋文真 162.00 58.92%2 罗安东 18.00 6.55%3 江心亮 9.18 3.34%4 欧阳碧军 8.65 3.15%5 汪双武 7.64 2.78%6 毛远生 7.30 2.65%7 黄双全 6.82 2.48%8 郭桦 6.72 2.44%9 任泽昊 6.67 2.43%10 赵强 5.08 1.85%11 赵新 4.54 1.65%12 韩明军 3.87 1.41%13 吴芳芳 3.87 1.41%14 李

215、珂玮 3.24 1.18%15 张宇 3.09 1.13%16 顾大明 2.95 1.07%17 付寿丰 2.90 1.05%18 蒋灿明 2.85 1.04%1-1-82 序号序号 合伙人合伙人 出资额出资额（万元万元）出资比例出资比例 19 武美丽 1.16 0.42%20 秦贺 1.06 0.39%21 蒋灿勇 0.97 0.35%22 程高健 0.68 0.25%23 何挺 0.68 0.25%24 卢智坤 0.58 0.21%25 黄勇 0.58 0.21%26 张志敏 0.48 0.18%27 任建军 0.48 0.18%28 王强 0.48 0.18%29 李俊英 0.48 0.

216、18%30 林在樵 0.48 0.18%31 陈华 0.48 0.18%32 厉家豪 0.39 0.14%33 陈文林 0.19 0.07%34 何云中 0.19 0.07%35 刘秀丽 0.19 0.07%合计合计 274.93 100.00%3、珠海诚创、珠海诚创 截至 2021 年 12 月 31 日，珠海诚创的基本情况如下：企业名称企业名称 珠海诚创企业管理合伙企业（有限合伙）成立日期成立日期 2020 年 9 月 25 日 注册地注册地 珠海市横琴新区宝华路 6 号 105 室-71495（集中办公区）执行事务合伙人执行事务合伙人 蒋文真 注册资本注册资本 273.428334 万元

217、人民币 经营范围经营范围 企业管理；社会经济咨询服务；以自有资金从事投资活动；信息咨询服务（不含许可类信息咨询服务）主营业务主营业务 仅作为公司员工持股平台，未从事具体业务 股权结构股权结构 蒋文真持股 56.39%，罗安东持股 6.58%，其余 36 人持股 37.03%最近一年，珠海诚创的主要财务数据如下：1-1-83 单位：万元 项目项目 2020 年年 12 月月 31 日日/2020 年年 总资产 976.86 净资产 969.41 净利润 87.21 注：以上财务数据未经审计。截至报告期末，珠海诚创的股权结构如下所示：序号序号 合伙人合伙人 出资额出资额（万元万元）出资比例出资比例

218、 1 蒋文真 154.18 56.39%2 罗安东 18.00 6.58%3 晏志云 16.48 6.03%4 诸泉 13.82 5.06%5 曾建新 11.60 4.24%6 符薇薇 10.83 3.96%7 钟焕贵 7.25 2.65%8 梁东涛 5.73 2.10%9 邹振彬 3.54 1.29%10 袁志光 2.42 0.88%11 谌和平 2.22 0.81%12 莫兹冠 1.84 0.67%13 徐伟 1.84 0.67%14 徐鉴洪 1.79 0.65%15 胡家海 1.74 0.64%16 温乐雄 1.74 0.64%17 王成军 1.50 0.55%18 蒋灿亮 1.45 0

219、.53%19 曹燕华 1.40 0.51%20 霍明 1.31 0.48%21 骆晓涛 1.06 0.39%22 刘宏军 1.06 0.39%23 王才华 1.06 0.39%24 邓建奇 0.77 0.28%25 王大联 0.77 0.28%26 谢少梅 0.77 0.28%1-1-84 序号序号 合伙人合伙人 出资额出资额（万元万元）出资比例出资比例 27 李嘉瑜 0.77 0.28%28 池晓明 0.77 0.28%29 毛日辉 0.68 0.25%30 贺芳琴 0.68 0.25%31 杨森 0.68 0.25%32 刘丹枫 0.68 0.25%33 廖惠玲 0.68 0.25%34

220、黄健 0.58 0.21%35 陈跃飞 0.58 0.21%36 杨基鑫 0.39 0.14%37 柴向军 0.39 0.14%38 雷海燕 0.39 0.14%合计合计 273.43 100.00%（二二）公司控股股东及实际控制人公司控股股东及实际控制人 截至本招股说明书签署之日，公司的控股股东为蒋文真。蒋文真直接持有公司 58.15%股份，同时通过珠海合诚、珠海合业和珠海诚创间接持有公司 15.02%股份，合计持有公司 73.17%股份。截至本招股说明书签署之日，公司实际控制人为蒋文真和胡斌锋夫妇。二人合计直接持有 62.70%股份，蒋文真通过珠海合诚、珠海合业、珠海诚创三家公司间接持有公

221、司 15.02%股份。综上，蒋文真和胡斌锋夫妇直接及间接合计持有发行人 77.72%的股份。蒋文真和胡斌锋夫妇简历详见本招股说明书之“第八节 董事、监事、高级管理人员与核心技术人员”之“一、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员简介”。（三三）其他持有公司其他持有公司 5%以上股份的股以上股份的股东基本情东基本情况况 除上述股东以外，不存在其他持有公司 5%以上股份的股东。（四四）控股股东及实际控制人控制的其他企业控股股东及实际控制人控制的其他企业 控股股东及实际控制人控制的其他企业包含珠海合诚、珠海合业、珠海诚创 1-1-85 三家持股平台。（五五）控股股东、实际控制人直接或间接持有发行人的

222、股份是否存在质押或其控股股东、实际控制人直接或间接持有发行人的股份是否存在质押或其他有争议的情况他有争议的情况 截至本招股说明书签署之日，公司控股股东及实际控制人持有发行人的股份不存在质押或其他有争议的情况。八、发行人股本情况八、发行人股本情况（一一）本次发行前后股本结构本次发行前后股本结构 公司本次发行前的总股本为 36,000.00 万股，假设本次公开发行不低于4,000.00 万股，且不高于 12,000.00 万股，发行数量占发行后总股本比例为不低于 10.00%，且不高于 25%。本次发行不安排现有股东进行公开发售，发行前后公司股本结构情况具体如下：单位：万股 序号序号 股东姓名股东

223、姓名/名称名称 本次发行前本次发行前 本次发行后本次发行后（发行发行 4,000.00 万股万股）本次发行后本次发行后（发行发行 12,000.00 万股万股）持股数量持股数量 持股比例持股比例 持股数量持股数量 持股比例持股比例 持股数量持股数量 持股比例持股比例 1 蒋文真 20,932.85 58.15%20,932.85 52.33%20,932.85 43.61%2 珠海合诚 3,116.66 8.66%3,116.66 7.79%3,116.66 6.49%3 珠海合业 3,108.46 8.63%3,108.46 7.77%3,108.46 6.48%4 珠海诚创 3,091.5

224、4 8.59%3,091.54 7.73%3,091.54 6.44%5 胡斌锋 1,639.44 4.55%1,639.44 4.10%1,639.44 3.42%6 罗安东 2,668.32 7.41%2,668.32 6.67%2,668.32 5.56%7 陈毅峰 852.52 2.37%852.52 2.13%852.52 1.78%8 张菁山 393.48 1.09%393.48 0.98%393.48 0.82%9 曾建新 196.74 0.55%196.74 0.49%196.74 0.41%10 社会公众股东-4,000.00 10.00%12,000.00 25.00%合计

225、合计 36,000.00 100.00%40,000.00 100.00%48,000.00 100.00%（二二）本次发行前公司本次发行前公司全部自然人股东全部自然人股东及其在公及其在公司所担任的职务司所担任的职务 截至本招股说明书签署之日，公司直接持股的自然人股东持股情况及在公司任职情况如下：1-1-86 序序号号 名称名称 直接持股数量直接持股数量（万股万股）间接间接持股数持股数量量（万股万股）直接持直接持股股比例比例 间接间接持股持股比例比例 公司任职情况公司任职情况 1 蒋文真 20,932.85 5,406.57 58.15%15.02%董事长、总经理 2 胡斌锋 1,639.44

226、-4.55%-董事 3 罗安东 2,668.32 610.55 7.41%1.70%-4 陈毅峰 852.52-2.37%-董事、副总经理 5 张菁山 393.48 39.35 1.09%0.11%监事 6 曾建新 196.74 131.16 0.55%0.36%董事（四四）本次发行前后外资股东持股情况本次发行前后外资股东持股情况 截至本招股说明书签署之日，公司无外资股东。（五五）股东中的战略投资者持股及其简况股东中的战略投资者持股及其简况 截至本招股说明书签署之日，公司股东中无战略投资者。（六六）本次发行前各股东间的关联关系及关联股东的各自持股比例本次发行前各股东间的关联关系及关联股东的各自

227、持股比例 截至本招股说明书签署之日，公司股东间的关联关系情况如下：序号序号 名称名称 直接持股数量直接持股数量（万股万股）直接持股直接持股比例比例 间接间接持股数量持股数量（万股万股）间接间接持股持股比例比例 关联关系关联关系 1 蒋文真 20,932.85 58.15%5,406.57 15.02%蒋文真、胡斌锋为夫妻关系；珠海合诚、珠海合业、珠海诚创为蒋文真控制的持股平台，罗安东、张菁山和曾建新在其中有持股。2 珠海合诚 3,116.66 8.66%-3 珠海合业 3,108.46 8.63%-4 珠海诚创 3,091.54 8.59%-5 胡斌锋 1,639.44 4.55%-6 罗安东

228、 2,668.32 7.41%610.55 1.70%7 张菁山 393.48 1.09%39.35 0.11%8 曾建新 196.74 0.55%131.16 0.36%（七七）本次发行前股东所持股份的流通限制和自愿本次发行前股东所持股份的流通限制和自愿锁定股份的承诺锁定股份的承诺 有关本次发行前股东所持股份的流通限制和自愿锁定股份的承诺请参见本招股说明书“重大事项提示”之“七、关于股份锁定的承诺”。罗安东未出具相关承诺的事项已在本招股说明书之“重大事项提示”之“一、公司持股 5%以上的股东罗安东在 2022 年第一次临时股东大会就首次公开发行股票并上市的全部议案投反对票且未出具与本次发行有

229、关的全部承诺”进行披露。1-1-87 九九、发行人、发行人股权激励及股份支付计提情况股权激励及股份支付计提情况（一一）第一次股权激励第一次股权激励 最初最初授予人数：授予人数：63 人；每年授予每年授予数量：数量：计划授予数量 135.62 万元注册资本，实际授予数量 131.39万注册资本；增资价格及增资额：增资价格及增资额：增资价格为 10.34 元/注册资本，增资额为 1,359.25 万元；分摊年限：分摊年限：5 年即 60 个月，依据：锁定期及退股安排：自授予之日起 5 年，锁定期内退股，按照“上一年度公司每股净资产”与“购股价格”孰低，由公司回购注销；每年计算股份数量：每年计算股份

230、数量：第一年（2016 年 4 月-12 月）：133.98 万股；第二年：127.79 万股；第三年：127.79 万股；第四年 127.12 万股；第五年：125.96 万股；第六年（2021 年 1-3 月）：125.96 万股；计算依据：当期期初拟授予数扣减当期离职人员涉及授予数量；公允价值：公允价值：2020 年 11 月 26 日，广东中广信评估有限公司出具编号为（中广信咨报字2020第 013 号）的估值报告，估值结论为：以 2016 年 4 月 30日为基准日，公司市场价值为 49,443.43 万元。以此评估值为基础，确认每股价格为 17.05 元（每股价格=49,443.4

231、3 万元/2,900 万股），结合公司 2015 年未经审计的净利润（5,811.97 万元），公司市盈率为 8.51 倍。（二二）第一次期权激励第一次期权激励 最初授予人数：最初授予人数：63 人，员工在授予股权的同时，享有同等份额可在三年后行权的期权激励，最终可行权份额参照未来三年（即 2016 年 4 月-2018 年 12 月）的业绩考核确定。行权价格为 10.34 元/注册资本。股股份份支付价格：支付价格：2020 年 11 月 28 日，广东中广信评估有限公司出具编号为（中广信咨报字2020第 014 号）的估值报告，估值结论为：公司股权激励涉及的股权期权的单位价值为 4.73 元

232、。分摊年限：分摊年限：33 个月（即 2016 年 4 月-2018 年 12 月），依据激励：约定可在三年后行权的期权激励，最终可行权份额参照未来三年（即 2016 年 4 月-2018 1-1-88 年 12 月）的业绩考核确定。每年计算数量：每年计算数量：第一年：133.98 万股；第二年：127.79 万股；第三年：121.00万股。计算依据：第一年和第二年：当期期初拟授予数扣减当期离职人员涉及授予数量；第三年：根据最终考评实际授予数量。公允价值：公允价值：2020 年 11 月 28 日，广东中广信评估有限公司出具编号为（中广信咨报字2020第 014 号）的估值报告，估值结论为：公

233、司股权激励涉及的股权期权的单位价值为 4.73 元。2016 年第一次股权/期权授予计提股份支付费用的具体计算过程如下：单位：元、元/股 年度年度 激励激励方式方式 股权数量最佳股权数量最佳估计数估计数 购买购买 价格价格 公允公允 价格价格 股份支付股份支付 费用费用 当期当期股份股份支付计算支付计算 2016 年（4-12 月）股权 1,339,801.00 10.34 17.05 1,347,541.06（-）*9/60 期权 1,339,801.00 4.73 1,728,343.29（-）*9/33 2017 年 股权 1,277,934.00 10.34 17.05 1,651,5

234、30.09（-）*21/60-2016年已确认股份支付 期权 1,277,934.00 4.73 2,118,238.05（-）*21/33-2016年已确认期权股份支付 2018 年 股权 1,277,934.00 10.34 17.05 1,713,754.94（-）*33/60-20162017 年已确认股份支付 期权 1,210,022.00 4.73 1,876,822.72（-）*-20162017年已确认股份支付 2019 年 股权 1,271,167.00 10.34 17.05 1,679,721.93（-）*45/60-20162018 年已确认股份支付 2020 年 股权

235、 1,259,567.00 10.34 17.05 1,630,788.47（-）*57/60-20162019 年已确认股份支付 2021 年（1-3 月）股权 1,259,567.00 10.34 17.05 422,280.87（-）*-20162020年已确认股份支付 注：股权数量最佳估计数系按授予日的股份总数减截至当年累计离职员工数量。（三三）2019 年第二次股份支付年第二次股份支付 最初最初授予人数：授予人数：41 人；每年授予每年授予数量：数量：计划授予数量 41.95 万元注册资本，实际授予数量 41.95 万元注册资本；增资价格及增资额：增资价格及增资额：在公司工作满三年的

236、员工价格为 10.34 元/注册资本，在 1-1-89 公司工作未满三年但属于重要岗位的人员价格为 16.18 元/注册资本，增资额为453.75 万元；分摊年限：分摊年限：5 年即 60 个月，依据：锁定期及退股安排：自授予之日起 5 年，锁定期内退股，按照“上一年度公司每股净资产”与“购股价格”孰低，由公司回购注销；每年计算股份每年计算股份数量：数量：第一年（2019 年 6 月-12 月）：40.67 万股；第二年：40.67 万股；第三年：40.67 万股；第四年：40.67 万股；第五年：40.67 万股；第六年（2024 年 1-5 月）：40.67 万股；公允价值：公允价值：20

237、20 年 12 月 3 日，广东中广信评估有限公司出具编号为（中广信咨报字2020第 014 号）的估值报告，估值结论为：以 2019 年 6 月 30 日为基准日，公司市场价值为 74,737.18 万元。以此评估值为基础，确认每股价格为 25.77 元（每股价格=74,737.18/2,900）,结合公司 2018 年未经审计的净利润（9,535.75 万元），公司市盈率为 7.83 倍。2019 年第二次股权授予计提股份支付费用的具体计算过程如下：单位：元、元/股 年度年度 激励激励方式方式 股权数量最股权数量最佳估计数佳估计数 购购买买价格价格 公允公允价格价格 股份支付股份支付 费用

238、费用 当期股份支付计算当期股份支付计算 2019 年 股权 406,730.70 10.34 和少数16.18 25.77 731,953.98（-）*7/60 2020 年 股权 406,730.70 10.34 和少数16.18 25.77 1,254,778.24（-）*19/60-2019 年已确认股份支付 2021 年 股权 406,730.70 10.34 和少数16.18 25.77 1,254,778.24（-）*31/60-20192020 年已确认股份支付 2022 年 股权 406,730.70 10.34 和少数16.18 25.77 1,254,778.24（-）*4

239、3/60-20192021 年已确认股份支付 2023 年 股权 406,730.70 10.34 和少数16.18 25.77 1,254,778.24（-）*55/60-20192022 年已确认股份支付 2024 年 股权 406,730.70 10.34 和少数16.18 25.77 522,824.27（-）*-20192023 年已确认股份支付 综上所述，发行人已对最终行权权益工具数量在每个资产负债表日做出最佳 1-1-90 估计，并按照股份的锁定期/期权的考核期对股份支付费用分期计提，发行人股份支付会计处理符合会计准则要求。十十、发行人员工及其社会保障、发行人员工及其社会保障情况

240、情况（一一）员工人数及变化情况员工人数及变化情况 报告期各期末，公司及子公司在册职工总数如下：日期日期 在册职工人数在册职工人数 2019 年末 509 2020 年末 524 2021 年末 569（二二）员工结构情况员工结构情况 截至报告期末，公司员工总数为 569 人，员工的专业结构、受教育程度和年龄分布情况如下：1、员工专业结构情况、员工专业结构情况 专业专业 人数人数 占比占比 研发人员 91 15.99%生产人员 209 36.73%财务人员 20 3.51%销售人员 130 22.85%管理人员 119 20.91%合计合计 569 100.00%2、员工受教育情况、员工受教育情

241、况 学历构成学历构成 人数人数 占比占比 硕士及以上 24 4.22%本科 176 30.93%大专 95 16.70%大专以下 274 48.15%合计合计 569 100.00%1-1-91 3、员工年龄分布情况、员工年龄分布情况 年龄构成年龄构成 人数人数 占比占比 50 岁以上 25 4.39%41-50 岁 125 21.97%31-40 岁 275 48.33%30 岁及以下 144 25.31%合计合计 569 100.0%（三三）员工社会保障情况员工社会保障情况 1、发行人执行社会保险制度及住房公积金制度的情况、发行人执行社会保险制度及住房公积金制度的情况 公司与员工按照 中华

242、人民共和国劳动法 和 中华人民共和国劳动合同法的有关规定建立劳动关系并签订劳动合同，并按照当地政府主管部门的要求为员工购买了基本养老保险、基本医疗保险、失业保险、工伤保险、生育保险等社会保险，并为员工缴存住房公积金。报告期各期末，公司员工的社会保险和住房公积金缴纳情况如下：项目项目 截至截至 2021 年年 12 月月 31日的情况日的情况 截至截至 2020 年年 12 月月 31日的情况日的情况 截至截至 2019 年年 12 月月 31日的情况日的情况 社会保险 员工总人数 569 524 509 已缴纳的员工人数 559 510 498 差异人数 10 14 11 住 房公 积金 员工

243、总人数 569 524 509 已缴纳的员工人数 554 509 499 差异人数 15 15 10 注：其中养老保险及医疗保险不含新型农村合作医疗保险 截至 2019 年 12 月 31 日、2020 年 12 月 31 日和 2021 年 12 月 31 日，发行人社会保险缴纳人数分别为 498 人、510 人和 559 人，住房公积金缴纳人数分别为 499 人、509 人和 554 人，发行人已根据国家和地方政府的有关规定，执行相应的社保缴纳制度和住房公积金制度。发行人各报告期期末员工总人数和缴纳社保、公积金人数存在一定差异，2021 年期末，员工总人数和缴纳社保、公积金人数存在一定差异

244、的具体原因如下：1-1-92 差异原因差异原因 社会社会保险保险 住房住房公积金公积金 退休返聘 6 6 新入职员工尚未缴纳社会保险/公积金 4 9 合计合计 10 15 发行人部分员工未在公司缴纳社会保险、住房公积金的原因具体情况是：（1）员工属于退休返聘人员，无需缴纳社会保险、住房公积金；（2）部分新员工入职当月公司未为其及时缴纳社会保险、住房公积金，公司从下月开始为其缴纳社会保险、住房公积金。2、发行人、发行人实际控制人实际控制人出具的承诺函出具的承诺函 发行人实际控制人蒋文真、胡斌锋承诺：1）如果发行人及其控股子公司因在公司首次公开发行股票并上市之前未按中国有关法律、法规、规章的规定为

245、员工缴纳社会保险费和住房公积金，而被有关政府主管部门、监管机构要求补缴社会保险费和住房公积金或者被处罚的，本人承诺对发行人及其控股子公司因补缴社会保险费和住房公积金或者受到处罚而产生的经济损失或支出的费用予以全额补偿，以保证发行人及其控股子公司不会遭受损失。2）如本人违反上述承诺，则发行人有权依据本承诺函扣留本人从发行人获取的股票分红等收入，并用以承担本人承诺承担的社会保险和住房公积金兜底责任和义务，并用以补偿发行人及其控股子公司因此而遭受的损失。十一十一、持有、持有 5%以上股份的主要股东以及作为股东的董事、监事、高以上股份的主要股东以及作为股东的董事、监事、高级管理人员的承诺级管理人员的承

246、诺 作为股东的董事、监事、高级管理人员出具的“关于股份锁定的承诺”、“关于持股及减持意向的承诺”、“关于股东信息披露的承诺”、“关于摊薄即期回报采取填补措施的承诺”、“关于申报文件真实、准确、完整的承诺”和“关于未履行承诺的约束措施的承诺”请参见本招股说明书之“重大事项提示”，公司实控人出具的“关于避免同业竞争的承诺函”请参见本招股说明书之“第七节 同业竞争与关联交易”之“二、同业竞争”之“（三）关于避免同业竞争的承诺”，公司实控人出具的“关于减少并规范关联交易的承诺”请参见本招股说明书之“第 1-1-93 七节 同业竞争与关联交易”之“六、规范和减少关联交易的措施”。发行人持有 5%以上股份

247、的股东中，罗安东未出具与本次发行有关的全部承诺，罗安东未出具相关承诺的事项已在本招股说明书之“重大事项提示”之“一、公司持股5%以上的股东罗安东在2022年第一次临时股东大会就首次公开发行股票并上市的全部议案投反对票且未出具与本次发行有关的全部承诺”进行披露。1-1-94 第六节 业务和技术 一、主营业务、主要产品一、主营业务、主要产品（或服务或服务）及设立以来的变及设立以来的变化情况化情况（一一）主营业务主营业务 1、主营业务概况、主营业务概况 公司是一家集研发、生产、销售于一体的民营高新技术企业，自成立以来深耕于改性塑料和食品酱料及添加剂两大领域，以自产和分销相结合的模式服务于下游客户。公

248、司采取双轮驱动的发展思路并依托自身较强的创新能力和丰富的行业经验，积极探索、开发优质和创新产品，在多个领域内满足客户的需求，累计了一批稳定优质的客户，并与业内上游的国际龙头企业建立了长期、稳定的合作关系，是行业内知名的综合服务企业。在改性塑料板块，公司拥有包括自产与分销两大业务模式在内的多种具备高性能的高分子新材料产品，其中代表产品包含透气粒子、功能性聚合物、各类工程塑料、塑料助剂等，下游应用领域覆盖建材、燃油汽车、医疗卫生、家电等领域以及新能源汽车等新兴产业。在食品酱料及添加剂板块，公司主营创新健康类产品，代表性产品包含泡跑果复合调味酱、乳化增稠剂、改性淀粉、糖醇、膳食纤维等，其下游应用范围

249、包括烘焙食品、乳制品、调味品、保健食品、休闲食品等，同时在大健康领域积极布局，推出多肽类健康产品。2、主要业务模式、主要业务模式 公司主营业务按照商业模式可分为自产业务与分销业务两个模式。（1）自产业务自产业务 公司通过自有技术，自主研发并生产销售产品，包含改性塑料和食品酱料及添加剂两大板块。改性塑料板块产品集中于具有高性能的改性聚乙烯类、改性工程塑料类、改性聚丙烯类和改性塑料助剂等；食品酱料及添加剂板块，产品集中于酱料、复配食品添加剂及多肽等。公司自产业务流程及客户开发模式如下：1-1-95 （2）分销业务分销业务 公司分销业务属于技术服务类分销，以“产品推介+技术指导+销售+售后服务”的模

250、式，为下游终端客户提供综合解决方案服务。公司分销产品包含具有特定用途的中高端类改性塑料产品、基础类专用塑料产品以及食品添加剂。公司凭借丰富的行业经验、专业能力、产品知识以及与行业上游罗盖特、韩国晓星、巴斯夫等国际巨头保持长期稳定的业务合作关系，为下游终端客户推荐并选取合适的材料，并在此基础上提供技术附加服务，如产品使用指导、模具加工指导、性能测试等，然后完成销售，并配备完善的售后服务。公司分销的业务模式与客户开发流程如下：进行小试及中试，结合测试结果对客户需求进行综合分析，确认匹配度，不匹配的产品进行重新设计与测试 匹配测试 可行性研究、业务价 值 评估、产品设计、实验室验证评估 产品开发 选

251、择细分市场和客户群，对客户提出的需求进行研究 市场调研 展开商务谈判，开启合作后 组织生产并交付，后续为现有客户开发新项目及新产品 业务合作与服务 与客户共同进行小试 及 中试，结合测试结果对客户需求进行匹配分析，不合适的产品进行重新选择 匹配测试 根据客户产品特点以及要求进 行 调研，向客户提供合适的分销产品推荐 产品选择 选择细分市场和客户群，对客户提出的需求进行研究，与客户进行技术交流，了解客户的产品开发计划 市场调研 展开商务谈判，开启合作，并提供技术支持、售后服务 后续为现有客户开发新项目及新产品 业务合作与服务 1-1-96（二二）主要产品主要产品 1、改性塑料、改性塑料 公司的改

252、性塑料产品包括改性聚乙烯、改性工程塑料、改性聚丙烯、改性塑料助剂、专用聚丙烯和专用聚乙烯，具体情况如下：序号序号 产品产品 类别类别 主要主要产品产品 应用场景应用场景/产品特性产品特性 业务模式业务模式 下游产品示意图下游产品示意图 1 改性聚乙烯 透气粒子、聚合物 用于生产如防护服等医疗耗材、卫生用品、建筑防水保护膜 自产 功能性聚合物（增韧剂）可增加胶黏剂膜层柔韧性的聚合物，可用于聚丙烯、高密度聚乙烯的填充、玻纤增强的偶联剂等功能 分销 2 改性工程塑料 汽车售后类、家电类、照明类工程塑料 用于生产家电、生产照明设备的零部件 自产 电子密封工程塑料、汽车原厂零配件 用于生产电池密封胶圈、

253、汽车原厂零部件 分销 3 改性聚丙烯 医药包材 用于生产输液袋的瓶盖等 自产 4 改性塑料助剂 阻燃剂、耐磨剂 各类塑料、塑胶制品、纺织产品的生产 自产 抗氧化剂；光稳定剂 分销 5 专用聚丙烯 管材 用于生产各类供水管道，具有耐压性强、耐高温等特点 分销 医药包材 用于输液袋、输液瓶的瓶身、瓶袋等的生产 6 专用聚乙烯 管材 用于生产各类供热、供气管道，具有耐压性强、耐高温等特点 分销 1-1-97 2、食品酱料、食品酱料及添加剂及添加剂 公司的食品酱料及添加剂产品可分为复配食品添加剂、酱料、多肽、赋形剂与增稠剂，公司主要的食品酱料及添加剂产品具体如下：序号序号 产品产品 系列系列 代表产品

254、代表产品 应用场景应用场景 业务模式业务模式 下游产品示意图下游产品示意图 1 复配食品添加剂 复配乳化增稠剂 用于乳制品、烘焙馅料、调味品、植物蛋白饮料及其它各式饮料中 自产 复配增稠剂 用于果冻、布丁、调味品等 2 酱料 泡跑果酱料 用于乳品、烘焙食品、饮料、调味品等 自产 烘焙酱料 用于夹心面包、注馅蛋糕等烘焙食品中 乳品酱料 用于乳制品、饮料等 3 多肽 植物多肽 用于保健食品、特膳食品、运动食品等 自产 4 赋形剂 结晶糖醇 作为直压原料应用于保健品片剂、压片糖果及固体饮料等产品 分销 抗性糊精 5 增稠剂 改性淀粉 用于耗油及番茄沙司等调味品、低温酸奶和各类果酱 分销 （三三）公司

255、设立以来的业务变化公司设立以来的业务变化 公司创立于 1996 年，创立时的主营业务为改性塑料与食品酱料及添加剂的分销。改性塑料业务方面，公司自 2000 年开始进行塑料的配色与改性业务，2006年起开始自主研发并生产销售各种改性塑料产品。食品酱料及添加剂业务方面，公司 2005 年开始自主生产复配食品添加剂产品，并在此基础上进行持续研发与创新，于 2013 年开始生产各种烘焙酱料。报告期内，公司的主营业务稳定，不存在变化。（四四）业务模式特点业务模式特点 公司以分销业务起家，并在 21 世纪初进入自产领域，逐步形成“自产+分销”的综合服务平台模式，公司在分销领域深耕多年，已形成规模化销售及供

256、应网络，结合自产业务培养的技术研发能力，两种业务模式形成优势互补，进一步保障公 1-1-98 司在行业内的综合竞争力以及抗风险能力，具体优势及协同效应如下：1、不同的产品定位为公司打开更广的下游覆盖领域及客户群体、不同的产品定位为公司打开更广的下游覆盖领域及客户群体 公司不同业务模式下所销售的产品，在定位、细分领域、终端客户类别等方面存在差异，两种模式相结合，可为公司形成更广泛、多样化的下游覆盖领域和客户群体，有力保障和推动公司的销售。截至本招股说明书签署日，公司与超过2,000 家客户保持稳定业务往来，其中保持长期合作关系的知名客户包括中国联塑集团、宁波倍特瑞、佛塑科技、农夫山泉、汤臣倍健、

257、完达山等。2、通过客户及供应商资源共享，、通过客户及供应商资源共享，对对业务发展业务发展形成双向推动形成双向推动 公司通过两种业务模式下的客户及供应商资源共享，结合长期服务打造的良好品牌形象以及自产品的技术提升，有利于为不同业务模式下的产品带来新的业务机会。在客户资源方面，如：中国联塑集团为公司改性塑料板块分销业务的长期客户，分销产品为管道材料（专用聚丙烯）。通过客户资源共享，中国联塑集团于近年开始向公司采购自产品热熔胶（改性聚乙烯），成功为公司自产业务开拓了新的客户；在供应商资源方面，如：公司长期向巴斯夫采购并分销改性塑料助剂产品，依靠长期合作带来的采购渠道优势，公司自产业务亦逐渐开始向巴斯

258、夫采购同类产品作为其原材料进行自产品的开发及生产。3、依托自产业务培养的技术研发能力，为分销客户提供专业技术支持、依托自产业务培养的技术研发能力，为分销客户提供专业技术支持 公司在改性塑料和食品酱料及添加剂两大业务领域均设立了专业的技术中心，并培养了一批经验丰富的技术人员，致力于自产业务的新产品研发。公司在开展分销业务期间，亦可依托技术中心提供的技术支持，为客户在选品时提供小试和中试服务，做到更好的产品推介；并可在客户产品使用期间，为客户提供后续的技术支持和指导，保障产品的高效使用。此类技术服务可进一步加强公司分销业务的综合竞争力。4、分销业务稳定的毛利率，可有效提升公司的抗风险能力、分销业务

259、稳定的毛利率，可有效提升公司的抗风险能力 公司分销产品主要来自于国际龙头企业的中高端产品，该等产品目前在国内的进口替代率较低，议价能力高于国内产品，下游价格传导能力较强，当行业出现周期性波动时，上游原材料价格变动可及时传导至下游。报告期内，公司自产业务毛利率分别为 28.34%、32.26%和 23.81%；分销业务毛利率分别为 10.95%、1-1-99 13.65%和 16.14%（毛利率计算不含运输费用），稳定上升。当外部经济环境发生不利因素，导致行业出现波动时，公司的分销业务稳定的毛利率水平，可有效抵御原材料价格波动，保障公司的盈利能力。二、公司所处行业基本情况二、公司所处行业基本情况

260、（一一）改改性性塑料行业塑料行业 按照中国证监会颁布的上市公司行业分类指引（2012 年修订），公司的改性塑料业务为“C29 橡胶和塑料制品业”；根据国民经济行业分类（GB/T47542017），公司所处行业为“C 制造业”中“C29 橡胶和塑料制品业”的子类“C292 塑料制品业”；根据国家统计局发布的战略性新兴产业分类（2018）（国家统计局令第 23 号），公司的改性塑料业务属于战略性新兴产业分类（2018）中“3 新材料产业”之“3.3 先进石化化工新材料”之“3.3.1高性能塑料及树脂制造”。1、行业主管部门、监管体行业主管部门、监管体制、主要法律法规及政制、主要法律法规及政策策（1

261、）行业主管部门及监管体制行业主管部门及监管体制 序序号号 主管部门主管部门 主要职责主要职责 1 中华人民共和国国家发展和改革委员会 负责对塑料行业等全国工业和服务业的发展进行宏观指导，负责行业发展规划的研究、产业政策的制定，指导行业结构调整、行业体制改革、技术进步和技术改造等工作。2 中华人民共和国工业和信息化部 发挥行业管理职能，研究战略，拟订规划和产业政策并组织实施等 3 中华人民共和国生态环境部 制定并组织实施生态环境政策、规划和标准，统一负责生态环境监测和执法工作，监督管理污染防治、核与辐射安全，组织开展中央环境保护督察等 4 国家市场监督管理总局 管理产品质量监督工作，管理和指导质

262、量监督检查 5 中国塑料加工工业协会（CPPIA）主要负责企业与政府的沟通，协助编制、制定行业发展规划和经济技术政策，研究行业发展方向、参与制定和修订行业的产品标准，推动行业对外交流、开展技术资讯服务等 6 中国合成树脂供销协会 主要负责产业调查研究、行业技术标准制定、行业信息统计、资讯服务与项目论证、贸易争端调查与协调、组织国际交流与合作等（2）行业主要法律法规及政策行业主要法律法规及政策 序序号号 文件名称文件名称 发布单位发布单位 颁布颁布/实实施施时间时间 主主要要内容内容 1“十四中华人民共2021 年规划按照“创新引领、市场主导、供需 1-1-100 序序号号 文件名称文件名称 发

263、布单位发布单位 颁布颁布/实实施施时间时间 主主要要内容内容 五”原材料工业发展规划 和国工业和信息化部 12 月 协调、绿色安全”的基本原则，提出了未来 5年的总体发展方向和 15 年远景目标。到 2025年，原材料工业保障和引领制造业高质量发展的能力明显增强；增加值增速保持合理水平，在制造业中比重基本稳定；新材料产业规模持续提升，占原材料工业比重明显提高；初步形成更高质量、更好效益、更优布局、更加绿色、更为安全的产业发展格局。到 2035年，成为世界重要原材料产品的研发、生产、应用高地，新材料产业竞争力全面提升，绿色低碳发展水平世界先进，产业体系安全自主可控。2 广东省制造业高质量发展“十

264、四五”规划 广东省人民政府 2021 年 8 月 巩固提升战略性支柱产业。战略性支柱产业是广东制造稳定器，具体包括新一代电子信息、绿色石化、智能家电、汽车、先进材料、现代轻工纺织、软件与信息服务、超高清视频显示、生物医药与健康、现代农业与食品。以广东各市为依托,发展化工材料。广州重点发展化学纤维及制品、高性能膜材料、高性能塑料及树脂、高性能橡胶及弹性体、新型功能涂层材料、专用化学品及材料等先进高分子材料。3 塑料加工业“十四五”发展规划指导意见 塑料加工业“十四五”科技创新指导意见 中国塑料加工工业协会 2021 年 6 月 为深入贯彻落实新发展理念，推动塑料加工行业绿色可持续、高质量发展，实

265、现产业链协同创新，以更高水平参与国内、国际双循环，加快行业由大变强步伐；其中“十四五”期间部分重点产品发展方向提及阻燃塑料、工程塑料等改性塑料以及塑料助剂。4 中华人民共和国国民经济和社会发展第十四个五年规划和 2035 年远景目标纲要 中华人民共和国国务院 2021 年 3 月 纲要提出，改造提升传统产业，推动石化、钢铁、有色、建材等原材料产业布局优化和结构调整，扩大轻工、纺织等优质产品供给，加快化工、造纸等重点行业企业改造升级，完善绿色制造体系。5 重点新材料首批次应用示范指导目录（2019年版）中华人民共和国工业和信息化部 2019 年11 月 明确将 23 种工程塑料、特种橡胶及其他高

266、分子材料产品纳入首批次应用保险补偿试点工作 6 产业结构调整指导目录（2019 年本）中华人民共和国国家发展和改革委员会 2019 年10 月 其中包括“第一类鼓励类，十一、石化化工，10、液晶聚合物、聚苯硫醚、聚苯醚、芳族酮聚合物、聚芳醚醚腈等工程塑料生产以及共混改性、合金化技术开发和应用”1-1-101 序序号号 文件名称文件名称 发布单位发布单位 颁布颁布/实实施施时间时间 主主要要内容内容 7 战略性新兴产业分类（2018）国家统计局 2018 年11 月 将“3.3.1 工程塑料制造”列为战略性新兴产业，重点产品和服务包含聚碳酸酯（PC）工程塑料、改性材料及制品，共聚尼龙及改性材料和

267、制品等。8 塑料加工业技术进步“十三五”发展指导意见 中华人民共和国工业和信息化部、科学与技术部、财政部、中华人民共和国国家发展和改革委员会 2018 年 7 月 飞机、汽车和轨道交通等的轻量化越来越成为人们关注的焦点，新的环境友好、轻质高强材料加工成形技术成为实现轻量化及节能减排的有效途径。9“十三五”材料领域科技创新专项规划 中国塑料加工工业协会 2017 年11 月 提出重点发展基础材料技术提升与产业升级，先进结构与复合材料，塑料轻量化与短流程加工及功能化技术。10 新材料产业发展指南 中华人民共和国工业和信息化部、科学与技术部、财政部、中华人民共和国国家发展和改革委员会 2017 年

268、1 月 提出加快推动先进基础材料工业转型升级，以高端聚烯烃、特种合成橡胶及工程塑料等先进化工材料，先进建筑材料、先进轻纺材料等为重点，大力推进材料生产过程的智能化和绿色化改造。11 战略性新兴产业重点产品和服务指导目录（2016 版）中华人民共和国国家发展和改革委员会 2017 年 1 月 明确提出新型工程塑料与塑料合金、新型特种工程塑料、液晶聚合物、阻燃改性塑料、ABS 及其改性制品等为战略性新兴产业重点产品。（3）行业主要法律法规和政策对公司行业主要法律法规和政策对公司经营发展的影响经营发展的影响 改性塑料是实现材料轻量化，减少碳排放的主要材料之一，是我国“十四五”规划期间重点发展的对象，

269、上述主管部门与协会为本行业强化政策支持，完善产业布局，改性塑料行业将在基于我国强调内循环发展的大背景下迎来稳步、快速的发展。2、发行人所属行业的基本情况、发展现状发行人所属行业的基本情况、发展现状、进入壁垒、主要企进入壁垒、主要企业、供需和业、供需和利润水利润水平情况平情况（1）行业的基本情况和发展现状行业的基本情况和发展现状 1）行业基本情况 1-1-102 塑料是一种重要的高分子有机材料，是现代社会中必不可缺少的材料，具有较高的可塑性、较低的生产成本、较小的重量和较强的生物惰性等优点，广泛应用于国民生活与生产的各个方面。塑料主要通过聚合合成树脂以及石化产品的方式制成，其中树脂是塑料基本的组

270、成部分，一般约占塑料总重量的 40%100%，塑料的基本特性主要决定于树脂的性质。根据用于聚合的基材，常见的通用塑料产品可分为聚丙烯（PP）、聚乙烯（PE）、聚酰胺（PA）、聚碳酸酯（PC）等，具体情况如下：塑料类型塑料类型 特性特性 聚丙烯（PP）具有较高的耐冲击性、机械性质强韧性，抗多种有机溶剂和酸碱腐蚀 聚乙烯（PE）根据密度和分支分类较广，可分为超低密度聚乙烯至超高分子量聚乙烯多种类型，抗有机溶剂、酸碱腐蚀，但是不抗氧化性酸 聚酰胺（PA）根据主链可分为 PA6、PA66、PA11 等多种类型，具有较高的强度和耐用性 聚碳酸酯（PC）具有透光性、耐热性、抗冲击性、阻燃性、高折光率以及良

271、好的机械性能 随着社会不断的发展、工业水平的整体进步以及对于材料性能要求的逐步提高，常规的通用塑料已经无法完全满足当下社会的生产需求，因此越来越多的改性塑料产品应运而生。改性塑料是一种在通用塑料的基础上，通过在物理与化学性质上获得增强的新型材料，而在塑料生产的过程中通过混合不同比例的添加剂可以有效地改变塑料产品的物性，使其具备特定的性质。常见改性技术包括填充、增韧、增强等工艺，具体如下：改性技术改性技术 技技术术说明说明 增强 通过加入玻璃纤维、碳纤维等纤维状物质改善材料的刚性、强度、硬度、耐热性等性能 增韧 为了提高塑料冲击强度和延伸率而在树脂中加入增韧添加剂 填充 通过给普通塑料加入无机矿

272、物或有机粉末，改善塑料材料的刚性、硬度、耐热性等性能 共混 将两种及以上的树脂与添加剂进行混合，改善原有性质 阻燃 加入含有卤素、磷、锑、铝等元素的阻燃剂，增加材料的阻燃性 耐候 通过添加耐候助剂，在耐寒、防紫外线、防老化等方面增强 改性塑料的产业链情况如下：1-1-103 改性塑料的物性相较通用塑料更加出色，在应用领域方面，改性塑料制品所涉及的下游行业更加广泛，包括汽车、电子、医药、包装、家电、建材、航天等行业。同时改性塑料相较传统材料如钢材、木材等，能够在保持相对稳定的硬度、韧性、抗腐蚀性的同时具有重量轻、成本低等优势，因此越来越多的传统领域选择改性塑料作为原材料进行生产。2）行业规模 改

273、性塑料行业起源于发达国家，随着上个世纪石油工业以及化工行业的快速发展，欧美等发达地区率先在塑料改性方面进行了大量的研究与技术创新，并逐渐形成成熟的产业链及一批具有代表性的大型跨国公司如巴斯夫、陶氏化学以及杜邦等。我国改性塑料的发展始于 20 世纪 90 年代，随着国内经济的高速发展以及全球制造业与供应链向中国转移，使得行业得到快速成长。根据欧洲塑料制造商协会统计数据，2010 年-2020 年世界塑料产量从 2.65 亿吨上升至 3.67 亿吨，年复增长率为 3.31%，其中我国的塑料产量占全球产量逐年上升，并且在 2020年达到 1.17 亿吨，年复增长率为 6.56%，增速高于全球市场，目

274、前我国已成长为塑料生产、消费、出口第一大国。石油石油 天然气天然气燃煤燃煤 化工化工 改改性性塑塑料料 合成树脂 增强 增韧 填充 共混 阻燃 耐候等 物理改性、化学改性 缠绕 拉挤 注塑 挤出 吹塑 压延 工艺 建筑 家电 包装 电子等 家具 汽车 医药 1-1-104 2010-2020 年全球塑料产量年全球塑料产量 单位：亿吨 年份年份 全球塑料产量全球塑料产量 我国塑料产量我国塑料产量 我国塑料产量占比我国塑料产量占比 2010 2.65 0.62 23.50%2011 2.79 0.64 23.00%2012 2.88 0.69 23.90%2013 2.99 0.74 24.80%

275、2014 3.11 0.81 26.00%2015 3.22 0.90 27.80%2016 3.35 0.97 29.00%2017 3.49 1.03 29.40%2018 3.59 1.08 30.00%2019 3.69 1.14 31.00%2020 3.67 1.17 32.00%数据来源：欧洲塑料制造商协会（PlasticsEurope）目前国内塑料行业以通用、大宗的塑料产品及其制品为主，随着近年来产品加快转型升级，落后产能逐渐被淘汰等，行业目前正走向高端化、品牌化、绿色化转型，市场对于技术含量与品质较高的改性塑料产品的需求将持续增长。据前瞻产业研究院统计，2020 年我国改性塑

276、料产量为 2,250 万吨，同比增长 15.1%，随着“十四五”期间 5G、通讯技术、物联网、大数据、高档数控机床、工业机器人、智能仪器仪表等新一代技术装备的应用，改性塑料加工业制造将进一步跨界融合，实现快速、跨越式的发展。3）行业发展前景与应用场景 改性塑料的发展主要受益于技术进步与消费升级，得益于“十二五”与“十三五”期间国内行业聚集优势资源推动创新发展，大量具有原创性、独创性技术的产品竞相涌现，据中国塑料加工工业协会统计，截至“十三五”末期，行业建成轻工行业重点实验室 15 个，中国轻工业工程技术中心 5 个，中国轻工业工业设计中心 5 个，特色区域和产业集群 17 个，塑料加工发明专利

277、超过 7.5 万项。消费升级为传统行业与新兴领域带来高速发展，带动对上游改性塑料的需求。随着“十四五”的逐渐推进，新型工业化、信息化、城镇化、农业现代化进程将逐步加快，国内市场的需求增长将拉动改性塑料相关产业链的质量提升与深化发 1-1-105 展，推动技术创新与产业升级。随着下游领域对材料的性能要求不断提高，改性塑料正逐步替代通用塑料与传统材料，成为支持产业发展的重要新材料之一。改性塑料的发展主要依托于下游产业的发展，现阶段改性塑料制品的下游应用领域较为广泛，包括、汽车、家电、医疗卫生等领域，同时新能源等新兴领域对于改性塑料制品的需求也逐渐提升。根据前瞻产业研究院预计，到 2026 年，我国

278、改性塑料产量将达到 2,858 万吨，年复增长率约为 5%左右。2022 年年-2026 年年改改性塑料性塑料预计预计产量产量（万吨万吨）数据来源：前瞻产业研究院 汽车领域轻量化、绿色化的制车工艺以及新能源汽车产量的持续增长将进一步推动改性塑料产品在汽车领域的被利用率 塑料制品在汽车领域的应用已超过 50 年的历史，改性塑料凭借高阻燃、高强度、抗冲击性、韧性等优点，逐渐被应用于汽车各个零部件中，根据改性塑料其特性可用于不同的零件，如方向盘、仪表盘、汽车车灯、保险杠、燃油箱等。根据汽车产业中长期发展规划中提出的绿色发展的目标和要求，汽车行业将着力汽车轻量化、降低油耗、发展新能源汽车等工作，而改性

279、塑料是实现汽车轻量化、低能耗的重要材料之一。据研究显示，车用塑料每 100 千克可替代汽车上约 200-300 千克其他材料，从而实现每百公里节油在 0.5 升以上，目前我国各类型轿车上塑料用量约为 130-160 千克，节能与新能源汽车技术路线图指 1-1-106 出，到 2020 年、2025 年、2030 年，整车质量需比 2015 年分别减重 10%、20%、35%，改性塑料在汽车上的用途将继续扩大。汽车是我国第一大工业消费品，得益于城镇化水平不断提升、交通道路等基础建设不断完善、人均可支配收入不断提升，我国已成为全球最大的汽车生产国，汽车产量由 2011 年的 1,842 万辆增长至

280、 2021 年的 2,608 万辆。中国公安部交通管理局数据显示，2020 年中国汽车保有量达 2.81 亿辆，首次超越美国并跃居世界首位。2010 年年-2021 年我国汽车产量年我国汽车产量（万辆万辆）数据来源：中国汽车工业协会，Wind 资讯 我国将新能源汽车产业列为战略新兴产业之一，并且出台了一系列的激励政策，包括在研发、生产、消费等环节推出一系列的优惠和补贴政策，几乎覆盖新能源汽车整个生命周期。与此同时动力电池、充电桩等新能源汽车相关配套产业也相继进入高速发展周期。目前我国新能源汽车行业发展迅速，并且在 2021 年实现全年销量 352.05 万辆、产量 367.70 万辆，同比去年

281、增长超过 100%。根据 新能源汽车产业发展规划（20212035 年），2021 年起，国家生态文明试验区、大气污染防治重点区域的公共领域新增或更新公交、出租、物流配送等车辆中新能源汽车比例不低于 80%。到 2025 年，我国新能源汽车新车销售量要达到汽车新车销售总量的 20%左右。1-1-107 2016 年年-2021 年年新能源汽车产量及销量新能源汽车产量及销量 数据来源：国家统计局、Wind 资讯 存量汽车的零部件更新维修以及二手汽车的加速流通保障改性塑料产品有一个稳定下游环境，而汽车产业未来的轻量化、低碳化和绿色化的趋势与新能源汽车的高速发展则为我国改性塑料带来巨大的机遇与增长。

282、根据前瞻产业研究院统计，2020 年汽车生产用改性塑料市场需求量为 431.3 万吨，同比增长 3.01%，预计 2026 年汽车用改性塑料需求总量约为 598 万吨。2016 年年-2020 年年车用改性塑料需求量车用改性塑料需求量（万吨万吨）数据来源：前瞻产业研究院 家电领域我国消费类家电的“质”与“量”均在稳步提升，改性塑料 1-1-108 在家电领域需满足包括外观、安全、卫生等更多应用场景 家电行业是改性塑料最重要的应用场景之一，改性塑料具备较强的安全性、稳定性以及耐腐蚀性等能满足人们对于家电产品的高品质的需求。改性塑料主要用于家电产品的外壳，结构，内饰等零部件，改性塑料在家电领域的用

283、途如下：家电家电产品产品 改性塑料应用改性塑料应用 空调 风叶；室外机提手风罩；底盘；面板 洗衣机 外壳 小家电 电饭煲面盖、煲身；电饭锅底座；电饭锅中环或内衬；微波炉托架；微波炉门封；微波炉门面控制盒；微波炉线卡、烧烤挂钩；散热风叶；饮水机灯盖、灯罩、线路板支架 电视机、音箱、电脑 电视机外壳；音响外壳；电脑外壳；电视机元器件；电机、运动器材 中国目前已经成为世界家电的生产中心，全球家电行业产能加速向中国转移，在此期间国内出现一批极有影响力的本土生产企业，如格力、美的、海尔、TCL、格兰仕等。这些企业在竞争过程中出于成本考量以及行业轻量化的趋势，逐渐加大了性价比更高的改性塑料的使用，推动了国

284、内改性塑料行业的发展，使其在家电行业应用前景广阔。随着我国经济的快速发展，国内的家电市场稳步提升，2021 年家用电冰箱、空调、家用洗衣机和彩电的总产量达到 57,943 万台。2010 年年-2021 年中国家电产品产量年中国家电产品产量（万台万台）数据来源：国家统计局，Wind 资讯 随着我国消费升级，人民生活水平提升，家电已不再是单纯功能型产品，消费者对于家电的需求延伸至外观、安全性、低碳环保等方面。未来，改性塑料产 1-1-109 品需要在具备功能性的同时，还需要兼顾外观特性、安全性和卫生性等。外观方面，含有改性塑料的免喷涂材料具有高光泽、色彩繁多等优点，可以满足客户的多样化、差异化的

285、需求，在家电行业会愈发广泛；安全方面，随着我国环境保护法的日益完善，家电产品的防火性和阻燃性越来越被重视，同时而随着消费者健康消费意识增强，清洁、抗菌家用电器日渐盛行，越来越多的抗菌塑料用于空调、冰箱、洗衣机、饮水机、电饭煲及空气清新机等产品中，以减少微生物污染和病菌交叉感染。未来改性塑料将在家电行业逐渐扩大应用场景，开发新产品，满足客户的差异化需求。医疗卫生领域国民卫生意识逐渐加强，下游需求稳定增长 改性塑料所制成的薄膜经过流延或者吹膜并进行拉伸，在拉伸过程中，薄膜中无机填料与聚烯烃两相之间产生均匀微细的孔隙，冷却结晶后得到高透气性的聚烯烃薄膜，所制备的薄膜具有透气但不漏水、质地柔软、拉伸强

286、度高、卫生性能好等特点，广泛应用于医用防护、医药包装、个人卫生护理、建筑防护、医疗护理等领域。2020 年以前，我国医疗防护用品及耗材增长缓慢，但随着新冠疫情在全球的快速扩散，防护口罩、防护服、防护镜、额温枪等医护用品成为了各个国家和地区的紧缺的物资。其中对医用口罩的需求量最高，除了在一线医护人员的防疫需求外，已成为了普通民众日常防疫、阻断新冠病毒传播的必需品，市场需求呈现爆发式增长的趋势。根据中华人民共和国商务部统计，2020 年全年我国生产防护服约为 20 亿件，同比 2019 年增长超过 4,660%。改性塑料材料作为医疗用手术服、隔离服和防护服的阻隔层，在抵御液体的喷溅和渗透的同时，能

287、够使气体分子通过，从而起到了防水透气的作用，有效隔绝了体液传染病毒，保护医护人员的健康。在卫生用品方面，改性塑料主要用于婴儿纸尿裤、卫生巾等产品。婴儿纸尿裤、卫生巾以无纺布、卫生纸、绒毛浆、高分子吸水树脂、聚乙烯透气膜、橡皮筋等材料制成。近年来随着人们消费水平的提升，纸尿裤与卫生巾的总产量也逐渐提升，2019 年纸尿裤产量为 370.80 亿片，较上年增长超过 50 亿片，卫生巾产量为 929.30 亿片，较上年增长超过 9 亿片。1-1-110 2010 年年-2019 年年婴儿纸尿裤与卫生巾产量婴儿纸尿裤与卫生巾产量（亿片亿片）数据来源：中国生活用纸年鉴，Wind 资讯 整体来看，目前虽然

288、我国疫情防控整体情况较好，但医疗防护品仍然是防控疫情的重要物资，因此对改性塑料产品的需求会持续上升。卫生用品方面，随着国民卫生意识不断提升，消费水平不断提升，卫生用品的产量将保持上升水平，为改性塑料带来稳定的下游需求。新兴领域随着“十四五”规划的推进，改性塑料应用领域持续扩展，改性塑料能够助力新兴行业的发展。在风电领域，改性塑料制成的电机叶片及风力涡轮机的其他零部件具有较强的机械性能，能够承受最高高达每小时 300 千米/每小时的风速，并且在海面上的暴露环境中保持一定的抗腐蚀性。在光伏领域，改性塑料制品可以在高电压、高温高湿等恶劣环境中延长光伏组件的使用寿命。同时，改性塑料制成的光伏胶膜拥有优

289、秀的体积电阻率和出色的水汽阻隔性，在不同温度条件下具有出色的机械性能，可有效降低漏电，确保不同环境下的输出效率和可靠性。除此之外，改性塑料在储能、航天、电池等领域都具有应用场景，随着“十四五”规划的推进，改性塑料将继续在扩展应用领域的同时，也将迎来高质量发展。1-1-111（2）行业进入壁垒行业进入壁垒 1）技术壁垒 改性塑料包括标准化与非标准化产品，针对不同的应用场景需要有特定的配方，因此改性塑料行业对于企业在技术、工艺方面的研发能力要求较高。企业的核心竞争力为在满足客户的质量标准的基础之上，能否为客户提供具有针对性的定制化服务。在改性塑料的配方设计中，原料以及改性助剂的选择在品种或数量上的

290、细微变化可引起最终产品性能的巨大变动，能否针对不同应用场景研发设计出适合的材料配方，是企业的重要核心竞争力之一。2）资金壁垒 改性塑料行业的资金壁垒较高。企业不仅仅需要持续在生产研发方面投入大量资金，而且也需要为扩大生产线扩建产能保持市场竞争力提供现金流。此外，企业的上下游客户供应商主要为大型集团客户，经营过程中对流动性资金的要求较高。多方综合因素对新进入企业的资金要求较高。3）人才壁垒 改性塑料行业的行业动向变动较快，企业需要具备足够的人才储备以保障研发工作的稳定性，并快速吸收、优化开创新的技术。在行业内，技术员工核心竞争力来源于在多年生产活动中积累的经验与实践。此外，改性塑料行业市场变动迅

291、速，企业需要具备捕捉市场动态的能力，管理层人员也需要具备一定的专业知识储备。4）资源壁垒 对于改性塑料生产企业而言，供应链的稳定是企业发展的关键要素，改性塑料产品的上游为石油产业和化工产业，主要供应商集中于大中型石化类企业，与该等企业建立稳定的供求合作关系对于新进入行业的企业存在一定挑战。其次，改性塑料在各领域的用途广泛，且下游客户对于供应商的产品质量要求较高，一旦与客户确认合作关系后将持续保持长期业务往来。此外，企业可通过客户管理系统了解客户对于改性塑料产品的需求的变化，进而加以满足。新准入行业的企业将需要较长的客户开发周期。1-1-112（3）市场供求状况市场供求状况及及利润水平的变利润水

292、平的变动趋势及变动动趋势及变动原因原因 1）上游供应 改性塑料的主要原材料为合成树脂，上游为石油、化工等传统行业，因此主要原材料的供应量和原油价格对于产品价格具有较大的影响，进而对于企业的利润水平产生影响。下图为常见的大宗合成树脂价格与原油价格的对比图：单位：元/吨、美元/桶 来源：OPEC、大连商品交易所、Wind 资讯 以聚丙烯（PP）为例，短期内大宗聚丙烯价格变动的影响因素较多，包括市场供需、企业产能、局部疫情等，而长期来看，聚丙烯的价格波动与原油价格的关联性较强。自 2020 年受新冠疫情的影响，原油价格大幅下跌，聚丙烯价格保持在较低水平，随着近两年全球供应链逐渐恢复，尤其是中国迅速恢

293、复生产，原油价格逐渐回升，聚丙烯的价格也随之上升。对于改性塑料行业而言，产品价格与上游原材料的联动存在一定的滞后性，因此当聚丙烯等合成树脂价格较低时，企业的生产成本得以降低，利润水平有所提高。2）下游需求 改性塑料凭借其轻量化、耐腐蚀、阻燃性、耐热性、绝缘等性能，已经应用于各个行业，包括汽车、电子、医药、包装、家电、建材、航天、新能源等传统行业与新兴产业。下游行业对于材料的需求以及本身的发展前景是推动改性塑料发展的关键因素。传统行业的稳定发展以及寻求新业态变革为改性塑料提供稳定良好的发展前景，而新兴产业的出现则为改性塑料带来巨大的发展前景与机遇，详见本节之“二、公司所处行业基本情况”之“（一）

294、改性塑料行业”之“2、1-1-113 发行人所属行业的基本情况、发展现状、进入壁垒、主要企业、供需和利润水平情况”之“（1）行业的基本情况和发展现状”之“3）行业发展前景与应用场景”。（4）行业内主要企业行业内主要企业 行业内主要企业情况如下：公司名称公司名称 公司简介公司简介 2021 年年营营业业收入收入 境外境外 巴斯夫（BASF.SE）巴斯夫是一家来自德国的化工行业龙头企业。巴斯夫的业务包括石油化学品、中间体、特性材料、单体、分散体与颜料、特性化学品、催化剂、涂料、护理化学品、营养与健康和农业解决方案。巴斯夫在大中国建立了具有竞争力的本土生产、市场营销、销售、技术服务和创新网络。785

295、.98 亿欧元 杜邦化学（DUPONT）美国杜邦公司是一家以科研为基础的全球性企业，提供能提高人类在食物与营养，保健，服装，家居及建筑，电子和交通等生活领域的品质的科学解决之道。549.68 亿美元 陶氏化学（DOW.N）陶氏是一家美国的化学公司，为消费市场提供优质的产品，包括纯水、食品、药品、油漆、包装，以及个人护理产品、建筑、家居和汽车等众多领域。境境内内 道恩股份（002838.SZ）道恩股份是一家集研发、生产、销售热塑性弹性体、改性塑料和色母粒等功能性高分子复合材料的国家火炬计划重点高新技术企业。公司的热塑性弹性体产品主要是动态全硫化热塑性弹性体（TPV）；改性塑料产品主要是增强增韧改

296、性塑料、高光泽改性塑料和阻燃改性塑料；色母粒产品主要是专用色母粒和多功能色母粒。公司产品主要应用于汽车工业、家用电器、医疗卫生等行业。42.61 亿元 聚赛龙（301131.SZ）聚赛龙是一家专业从事改性塑料的研发、生产和销售的高新技术企业，主要产品包括改性通用塑料、改性工程塑料、改性特种工程塑料及其他高分子材料等产品。公司的产品已广泛用于家用电器、汽车工业、医护用品、电子通信等领域，客户包括美的集团、苏泊尔、格兰仕集团、海信集团、丰田集团、延锋汽车、东风集团、普联技术等下游领域龙头或知名企业，公司品牌在市场内具备良好的声誉。13.03 亿元 禾昌聚合（832089.BJ）禾昌聚合一直致力于通

297、过技术进步拓宽改性塑料产品在工业中的应用,现在公司已发展成产品应用领域以汽车零部件为主，同时涵盖家电、通信、电动工具、电气、交通运输等领域的规模性企业，并获得国内多个知名厂商的认证，成为国内改性塑料行业最具研发实力和规模生产力的专业服务商之一。9.77 亿元 聚石化学（688669.SH）聚石化学的主营业务为阻燃剂、改性塑料粒子及制品的研发、生产和销售。经过多年的创新和积累，已拥有包括无卤阻燃剂化学合成与复配应用技术、阻燃改性塑料制备技术、功能性高分子材料技术等核心技术，系国内先进的功能性塑料及助剂一体化经营的高性能塑料及树脂制造商之一,公司的无卤阻燃剂符合国际 RoHS、REACH、WEEE

298、标准，阻燃和环保性能优越，主要应用于阻燃塑料、阻燃25.42 亿元 1-1-114 公司名称公司名称 公司简介公司简介 2021 年年营营业业收入收入 涂料等新材料领域。奇德新材（300995.SZ）奇德新材的主营业务为改性尼龙（PA）、改性聚丙烯（PP）为主的高性能高分子复合材料及其制品、精密注塑模具的研发设计、生产和销售及相关服务，主要产品包括改性尼龙复合材料及制品、改性聚丙烯复合材料及制品、其他改性复合材料及制品和精密注塑模具。3.20 亿元 江苏博云（301003.SZ）江苏博云主要从事改性塑料产品的研发、生产和销售。改性塑料行业是一个涵盖范围极为广泛的行业，其下游应用涉及各类工业制品

299、。公司长期以来专注于部分具有较高技术含量和产品附加值的细分领域，在该等细分领域内深入研究市场发展变化和客户需求，持续投入资源进行创新与研发，在多个细分领域内已经形成了较强的竞争优势；并以此为基础不断拓展产品类别。7.02 亿元 同益股份（300538.SZ）同益股份是国内从事化工及电子材料应用专业服务的先行者。公司基于卓越的技术服务能力，供应链管理能力，信息处理三大能力，整合来自于中国、中国台湾、美国、德国、日本等顶尖世界五百强化工企业优质资源，满足客户在品质、速度、成本及创新上的需求。同时，公司在管理上采用了业界主流的先进管理工具，建立了先进的战略管理体系以实现快速定位，快速响应，快速解决的

300、目标，帮助客户实现价值最大化。29.18 亿元 合诚技术（发行人）公司是一家集研发、生产、销售于一体的民营高新技术企业，自成立以来深耕于改性塑料和食品酱料及添加剂两大领域，以自产和分销相结合的模式服务于下游客户。公司采取双轮驱动的发展思路并依托自身较强的研发实力，通过同时发展两大板块的业务，在多个领域内满足客户的需求，累计了一批稳定优质的客户并与业内上游的国际龙头企业建立了长期、稳定的合作关系，是行业内知名的综合服务企业。公司拥有包括自产与分销两大业务模式在内的多种具备高性能的环保类高分子新材料产品，其中代表产品包含透气粒子、功能性聚合物、无卤阻燃工程塑料、热熔胶、塑料助剂等，下游应用领域覆盖

301、建材、汽车、医疗卫生、家电等领域，并于近年逐步进入新能源汽车、光伏、储能等新兴产业。13.31 亿元（改性塑料业务）注 1：杜邦化学和陶氏化学已合并 注 2：资料来源：Wind 资讯 3、影响行业发展的因素影响行业发展的因素（1）行业发展有利因素行业发展有利因素 1）国家政策的大力支持 改性塑料是新材料领域中的一个重要分支，是我国多产业实现轻量化、低碳化及环保化的重要组成部分，是制造强国战略和创新驱动发展战略的重要组成部分。近年来，产业相继提出“以塑代钢”、“以塑代木”等理念，政府主管部门 1-1-115 以及行业自律协会出台了一系列包括鼓励改性塑料行业发展的产业政策。中塑协塑料加工业“十四五

302、”发展规划指导意见及塑料加工业“十四五”科技创新指导意见提出，塑料加工行业要贯彻创新、协调、绿色、开放、共享的新发展理念，为塑料加工业实现高质量发展提供支撑，为构建新发展格局做贡献。到2025 年，塑料加工业主要产品及配件能够满足国民经济和社会发展尤其是高端领域的需求，部分产品和技术达到世界领先水平；建立达到国际先进水平的行业产品标准体系；行业创新能力显著增强，全员劳动生产率明显提高，“两化”融合迈上新台阶。改性塑料作为国家重点鼓励和发展的行业，在“十四五”期间将迎来高速发展的窗口。2）下游应用领域的快速发展 改性塑料凭借其轻量化、耐腐蚀、阻燃性、耐热性、绝缘等性能，已经越来越多的应用在社会各

303、个领域，包括汽车、电子、医药、包装、家电、建材、航天、新能源等传统行业与新兴产业。在汽车领域，改性塑料可以用于方向盘、仪表盘、汽车车灯、保险杠、燃油箱等关键零部件，并且在新能源汽车的配套产业如电池、连接器中具有广泛的应用；在健康防护领域，改性塑料可应用于医药包材、医疗防护、药品包装等场景；在家电领域，改性塑料常见于各类小家电、电视以及白色家电；在家居建材领域，改性塑料也是建材、管道材料、施工用品等产品的重要组成部分；当前逐步进入了航天、光伏、风电等新兴领域。随着未来相关产业不断创新，产品性能的不断提升，应用领域也将持续扩展，为行业内的企业带来广阔的发展空间。3）进口替代需求较大 随着我国步入“

304、十四五”发展阶段，国内各类行业对改性塑料产品，特别是高端改性塑料产品的需求敞口将逐渐扩大，目前国内对中高端改性塑料产品的采购，仍然主要依赖于对巴斯夫、陶氏、杜邦等跨国公司的进口。因新冠疫情以及国际形势不稳定等因素，现有供应量越来越难满足国内逐渐扩大的需求，因此，国内生产企业正在积极寻求进口替代产品。同时，在“十四五”建设强调加快构建以国内大循环为主体、国内国际双循环相互促进的新发展格局，从塑料生产大国升级为塑料生产强国的大背景下，国产化将成为国内改性塑料行业的主要发展趋势。1-1-116（2）行业发展不利因素行业发展不利因素 1）环保政策愈发趋严 目前，我国对于环境保护的政策逐渐趋严，相关法规

305、不断完善，政府将环境保护纳入国家和地方的中长期及年度国民经济和社会发展计划，并且对超过排放标准向大气、水体等排放污染物的企事业单位征收超标排污费，对严重污染的企事业单位实行限期治理。改性塑料的生产过程涉及废气与废水的排放，若无法按照有关部门的相关规定进行环保方面的措施与投入，存在罚款、整改以及停产的风险，进而将对生产经营造成不利影响。2）市场竞争激烈 改性塑料行业企业众多，集中度较低，2020 年规模以上的塑料生产企业超过 16,000 家，国内上市公司超过 30 家，部分企业的产品具有一定的相似性以及替代性，因此整体竞争较为激烈。同时，随着下游行业的不断发展，对于改性塑料产品的功能性、多样性

306、、环保性等方面的要求不断提高，因此企业需要具备较强的创新与研发能力才能够满足下游快速变化的需求。4、行业技术水平及技术特点、行业特有的经营模式和行业特征行业技术水平及技术特点、行业特有的经营模式和行业特征（1）行业技术水平及技术特点行业技术水平及技术特点 改性塑料的常规生产过程是将合成树脂以及改性剂进行混合并通过双螺杆挤出机进行挤出，同时进行定量喂料进而把控品质。下游生产企业将改性塑料通过挤出、吹塑、注塑等方式形成最终的成品。目前改性塑料具有以下的技术特点：1）塑料工程化 工程塑料具有优良的综合性能，刚性大，蠕变小，机械强度高，耐热性好，电绝缘性好，可在极端的化学、物理环境中长期使用，并且替代

307、金属作为工程结构材料。工程塑料的产量较小，价格较高，因此部分企业将产量大、成本低的热塑性塑料通过填充、增强和发泡等手段提高其力学性能和耐热性，实现聚丙烯、聚乙烯等塑料的工程化，在一定程度上取代热塑性工程塑料达到降低成本的效果，扩大通用塑料的使用范围，使其在各行各业都具有更广的用途，改变生产使用不平衡的现状，减少资源的浪费。1-1-117 2）改性材料的绿色技术 绿色技术主要围绕塑料制品的可降解、可循环回收性研究进行开展，如开发绿色高效生产技术，材料生态化技术。对不同用途材料的可降解性或长寿命性的配方设计，并且探讨与环境协调的再生循环方法，在塑料回收后，通过共混、接枝、嵌段等形式组合对其性能进行

308、再生性利用，构成具有一定力学性能和稳定寿命的塑料材料，从而达到功能化再生的目的，也有助于减少废弃物产生和材料的循环使用，提高改性塑料提高重复使用率。（2）行业经营模式行业经营模式 改性塑料行业通常有自产直销、分销、贸易或多种模式相结合的经营模式。（3）行业特征行业特征 1）周期性 改性塑料的上游原材料来源于石化行业，原油作为石化行业的核心原料，具有一定的周期性，且与全球宏观经济环境高度正相关，因此改性塑料行业的成本端受原油走势的影响，存在一定的周期性。下游方面，改性塑料可应用于汽车、电子、医药、包装、家电、建材、航天等多种行业及不同的应用场景，受到来自单一行业的周期波动影响较小。2）区域性 为

309、更加迅速地响应客户的需求以及拓展同行业客户，行业的区域性与客户的区域性基本保持一致。目前我国改性塑料企业主要分布于珠三角与长三角等经济发达、客户密集的地区，具有一定的区域性特征。从销售端来看，由于改性塑料下游应用场景广泛，下游行业众多且客户遍布全国各省市，产品销售不具有明显的区域性特征。3）季节性 行业的季节性特征主要取决于下游客户的季节性，将改性塑料作为原材料的下游产品和行业众多，单一行业的季节性因素对整体改性塑料行业的影响有限。因此，改性塑料行业不存在明显的季节性特征。1-1-118 5、行业产业链分析行业产业链分析 改性塑料行业上游为石油、煤炭、天然气及化工等行业，下游为汽车、电子、医药

310、、包装、家电、建材、航天等行业，详见本节之“二、公司所处行业基本情况”之“（一）改性塑料行业”之“2、发行人所属行业的基本情况、发展现状、进入壁垒、主要企业、供需和利润水平情况”之“（1）行业的基本情况和发展现状”。（二二）食品酱料及添加剂行业食品酱料及添加剂行业 根据中国证监会颁布的上市公司行业分类指引（2012 年修订），公司的食品酱料及添加剂业务所属行业为“C14 食品制造业”；根据国家统计局发布的国民经济行业分类（GB/T4754-2017），食品酱料和复配食品添加剂的研发、生产与销售所属行业为“C14 食品制造业”。1、行业主管部门、监管体制、主要法律法规及政策行业主管部门、监管体制

311、、主要法律法规及政策（1）行业主管部门及监管体制行业主管部门及监管体制 序序号号 主管部门主管部门 主要职责主要职责 1 国家发展和改革委员会 负责对食品酱料及添加剂行业等全国工业和服务业的发展进行宏观指导，负责行业发展规划的研究、产业政策的制定，指导行业结构调整、行业体制改革、技术进步和技术改造等工作。2 工业和信息化部 负责产业政策研究制定、行业管理与规划、标准研究与起草等工作，通过主导行业政策与行业标准对食品酱料及添加剂行业进行管理。3 国家市场监管总局（职责涵盖原国家食药监总局和原国家质检总局）负责起草食品（含食品添加剂、保健食品，下同）安全监督管理的法律法规草案，制定食品行政许可的实

312、施办法并监督实施，制定食品监督管理的稽查制度并组织实施，查处重大违法行为等。负责工业产品生产许可证的工作并对食品酱料及添加剂进行检验检疫和监督管理。4 国家卫健委（职责涵盖原国家卫计委）组织开展食品安全风险监测、评估，依法制定并公布食品安全标准，负责食品、食品配料、添加剂及相关产品新原料、新品种的安全性审查。5 中国食品添加剂和配料协会 负责向政府提供产业政策、发展改革等方面的建议，参与制定食品安全标准，参与制定行业计划及规划，促进行业信息交流，对本行业进行质量管理与监督，参与生产许可证、卫生许可证的发放和企业资质审查工作，推行行业诚信体系建设，举办或组织企业参加国内外展会，促进行业整体科技水

313、平和应用水平的提高等。1-1-119（2）行业主要法律法规及政策行业主要法律法规及政策 序序号号 文件名称文件名称 发布单位发布单位 发布时间发布时间 主要内容主要内容 1 食品生产许可管理办法（2020 年修订）国家市场监督管理总局 2020 年 1 月 规范食品、食品添加剂生产许可活动，加强食品生产监督管理，保障食品安全。2 中华人民共和国食品安全法实施条例（2019年修订）中华人民共和国国务院 2019 年 10 月 建立健全食品安全管理制度，加强食品安全监督管理能力建设，食品生产经营者应当依照法律、法规和食品安全标准从事生产经营活动。3 关于深化改革加强食品安全工作的意见 国务院 20

314、19 年 5 月 建立食品安全现代化治理体系，提高从农田到餐桌全过程监管能力，提升食品全链条质量安全保障水平。4 假冒伪劣重点领域治理工作方案（2019-2021）国家市场监督管理总局 2019 年 1 月 强化食品安全预警和标准工作。创新食品安全预警方式和食品补充检验、食品快检等工作方法，积极参与制修订食品安全国家标准。加大对食品掺假掺杂、非法添加等检验方法的研制力度。5 中华人民共和国食品安全法（2018 年修订）全国人民代表大会常务委员会 2018 年 12 月29 日 建立了食品安全监管体制，规定了各部门的食品安全监管职责和监管机制，明确了食品企业的责任义务及食品安全违法行为的处罚原则

315、。6 中华人民共和国产品质量法（2018 年修订）全国人民代表大会常务委员会 2018 年 12 月29 日 加强对产品质量的监督管理，明确产品质量责任，保护用户、消费者的合法权益，维护社会经济秩序。7 关于加强冷藏冷冻食品经营监督管理的通知 国家市场监督管理总局 2018 年 9 月 提出严格落实经营者主体责任、加强日常监管和监督抽检、严厉打击违法违规行为、强化社会监督等要求，以进一步预防食品安全风险，规范冷藏冷冻食品经营秩序。8 食品经营许可管理办法（2017 年修订）国家食品药品监督管理总局 2017 年 11 月17 日 规范食品经营许可活动，加强食品经营监督管理，保障食品安全。9 关

316、于促进食品工业健康发展的指导意见 发改委 2017 年 1 月 加快食品行业发展，推动食品工业转型升级，满足城乡居民安全、多样、健康、营养、方便的食品消费需求，促进农业增效、农民增收、农村发展，培育形成经济发展新动能。1-1-120（3）行业主要法律法规和政策对公司经营发展的影响行业主要法律法规和政策对公司经营发展的影响 相关政策和法规的实施一定程度上提高食品行业的准入门槛，同时也避免了劣质产品扰乱市场秩序，促进了食品行业健康发展，完善产业布局，进一步建立完善的食品安全监管体系，食品酱料及添加剂行业将迎来稳步、快速的发展。2、发行人所属行业的基本情况、发展现状发行人所属行业的基本情况、发展现状

317、、进入壁垒、主要企业、供需和进入壁垒、主要企业、供需和利润水平情况利润水平情况（1）行业的基本情况和发展现状行业的基本情况和发展现状 1）行业基本情况 A.行业简介 烘焙酱料 烘焙酱料属于烘焙制品的原材料之一，以水果、谷物、乳制品、添加剂等主要原料，通过混合、搅拌、均质、煮制等工序制成，可分为果酱类、沙拉酱、肉酱类等。烘焙酱料在烘焙食品的生产中占有重要地位，可以提高烘焙食品的口感，呈现不同的特性和风味。目前烘焙酱料常用于不同风味烘焙品的制作，也可涂在面包等其它主食表面或作为夹馅。酱料产品市场规模快速增长的同时，也朝着多样化、复合方便化、营养健康化等方向发展。目前，虽然外资品牌烘焙酱料在短期内仍

318、拥有较强的品牌和技术优势，但内资品牌也在不断通过加强国际经验交流，引进先进技术和人员，提高营销服务能力等方式，缩小与外资品牌之间的差距，并结合国内消费者的消费习性和口味进行自主化调整，使得产品适应性更强，以提供更为丰富、快捷和低成本的原料供应。随着内资品牌形象的不断深化、产品技术的持续提高，市场份额具有较大的提升空间。乳品酱料 乳品酱料主要用于乳制品生产，将粗粮、果粒、果汁等营养丰富的不同食品原料与酱体基料经乳化、混合、加热等工艺制作而成。目前市场上，酸奶、液态乳类中的发酵乳和含乳饮料中大多添加乳品果酱，以呈现不同的乳品特性和风味。1-1-121 随着烘焙、乳品、餐饮业不断朝着安全、营养和健康

319、的方向发展，也要求食品酱料持续升级。消费者对食品酱料的需求越来越具体，如口味、香味、柔滑感、回味等。消费者需求的多元化使得食品酱料产品迅速变化，对行业内公司研发创新水平提出更高要求。食品添加剂 根据中华人民共和国食品卫生法（1995 年）的规定，食品添加剂是为改善食品色泽、香气、口味等品质，以及为防腐和加工工艺的需要而加入食品中的人工合成或者天然物质。食品添加剂按作用和功能分类包括甜味剂、增稠剂、食品用香料、乳化剂、酶制剂、增味剂、水分保持剂、营养强化剂、防腐剂、稳定和凝固剂等共 23 类。在现代食品工业的生产中，单一添加剂往往不能够满足生产需求，因此在食品生产过程中，需要将多种食品添加剂按照

320、一定配方复合而成复配食品添加剂。根据原卫生部发布的 食品安全国家标准复配食品添加剂通则（GB26687-2011）定义，复配食品添加剂是指为了改善食品品质、便于食品加工，将两种或两种以上单一品质的食品添加剂，添加或不添加辅料，经物理方法混匀而成的食品添加剂。相比于单配食品添加剂，复配食品添加剂可以使多种单配添加剂的特性配合、增强，使得单配食品添加剂的风味得以互相优化、性能得以改善，从而可以满足食品各方面加工工艺性能，使之能在更广泛的范围内使用。B.产业链介绍 食品酱料及添加剂上游产业链包括将各类农副产品粗加工后制成的果蔬、粗粮产品以及经过工业化生产后制成的乳化剂、胶体、油脂、糖类等食品原料。农

321、副产品的产量、供应质量对食品酱料及添加剂行业的生产和销售影响较大。受气候因素及宏观经济影响，原材料价格将直接影响食品酱料及添加剂行业的生产成本，进而影响行业整体利润水平。因此，农副产品及食品原料等行业的稳定是食品酱料及添加剂行业进一步发展的基础。食品酱料及添加剂行业的产业链情况如下：1-1-122 C.下游应用领域 在应用领域方面，食品酱料及添加剂行业所涉及的下游行业主要包括烘焙食品、乳制品等行业，具体如下：烘焙食品 烘焙酱料作为西式调味品，引入我国后最初主要用于西式餐饮，后随着餐饮业中西方融合程度的增加，各类中西式食品中也均有使用酱料产品。目前烘焙酱料常用于中西式菜式的制作，也可涂在面包等其

322、它主食表面或作为夹馅。作为烘焙食品原料的酱料包括果酱、沙拉酱、卡仕达酱等，一般用于烘焙食品表面涂抹或作为烘焙食品夹心，也可加入面团搅拌过程中，从而提高面包、糕点等烘焙食品的口感丰富度，并为烘焙食品带来独特的风味。近年来，烘焙行业发展迅速。根据中国食品工业年鉴报告数据，2020 年我国烘焙食品零售额达到 2,585.91亿元，同比增长 10.8%，市场发展前景潜力巨大。乳制品 乳制品生产过程主要以牛乳或羊乳为主要原料，加入适量的维生素、矿物质、果酱、增稠剂等辅料形成各种风味的产品。根据博思数据发布的2020-2026 年中国羊乳制品市场分析与投资前景研究报告，2020 年我国乳制品产量达 2,7

323、80.4万吨。随着消费者生活方式的改变，消费者对创新口味、口感和优质低卡路里健康替代品的需求推动了其对创新、健康、便利的乳制品的选择，进一步加快乳制品行业增长。1-1-123 2）行业规模 烘焙市场空间巨大带动下游酱料市场 全球烘焙行业发展较为稳定，烘焙概念最初由西方传入，欧美国家普遍将面包等烘焙食品作为主食食用，需求量较大。根据欧睿国际的统计数据，2019 年全球烘焙食品规模达到 3,730.77 亿美元。从全球范围来看，中国人均烘焙食品消费水平与西方国家和亚洲周边地区还存在一定差距，未来存在提升空间。据欧睿国际统计，2020 年，我国人均烘焙食品消费量仅为 7.30kg/人，处于全球后 2

324、5%水平，远低于法国、美国等西方国家，也低于与中国饮食习惯相近的亚洲其他国家和地区。这也体现相对于亚洲其他地区，中国烘焙市场的成长空间会更大。2020 年世界各地人均烘焙食品消费量年世界各地人均烘焙食品消费量（单位：千克单位：千克/人人）7.38.29.618.130.363.06070中国中国香港新加披日本美国法国人均烘焙食品消费量 数据来源：欧睿国际 从国内整体规模增长趋势来看，伴随着中国饮食习惯逐渐西化，烘焙产品逐步引入，叠加消费升级、业态变化、渠道扩张、下午茶兴起等因素共同推动烘焙食品市场持续增长。烘焙食品兼具主食和休闲食品的属性，消费者遍布各个年龄段，已逐步被各

325、家各户接受。根据欧睿国际数据，2020 年中国烘焙行业市场规模为 2,358 亿元。在 2015 年至 2020 年间，行业市场规模增速维持在 10.00%左右，1-1-124 远高于全球烘焙行业市场规模增速。预计未来 5 年，中国的烘焙市场也将维持在7%左右的增长速度。从国内消费量增长情况来看，中国人均烘焙食品消费水平呈现稳定上升趋势，中国居民消费能力的提升是烘焙行业规模增长的基础。数据显示，2020 年城镇居民人均食品消费量已从 2015 年的 6KG 提升至 7.3KG，居民购买力不断提升。随着当下居民收入增长，消费结构升级的新潮也必定会刺激烘焙食品消费。由于烘焙食品需要搭配烘焙酱料一同

326、加工生产和消费食用，烘焙食品的增长也必定会带动对于烘焙酱料的需求。中国烘焙行业市场中国烘焙行业市场规模趋势及规模趋势及 2015-2020 年中国人均烘焙食品消费量年中国人均烘焙食品消费量 数据来源：欧睿国际 乳制品市场平稳发展，保障乳品酱料市场稳定增长 根据欧睿国际显示，2020 年我国乳制品销售规模达到了 6,385 亿元，较 2019年增长 0.9%，近 14 年年均复合增长率为10%左右，行业处于良性发展期。发展中国家乳制品消费的显著特点是人均年消费水平较低，乳制品消费市场潜力巨大。1-1-125 2011 年年-2021 年我国乳制品市场规模年我国乳制品市场规模 数据来源：欧睿国际

327、根据国家统计局的数据显示，2016 年-2021 年我国奶类年人均消费量整体呈现波动上升的趋势，其中 2021 年我国奶类年人均消费量为 14.4 千克，但相较全球年人均奶类消费量 93 千克仍有巨大差距。从这方面来看，未来乳制品市场还有巨大的提升空间，因此，配套乳品酱料行业市场需求保持较高水平。2016 年年-2021 年全国居民人均奶类消费量统计年全国居民人均奶类消费量统计 数据来源：国家统计局 1-1-126 食品添加剂行业多元化发展 目前，美国、欧盟和日本是全球食品添加剂消费的主要市场，也是我国食品添加剂的主要出口市场。世界上食品添加剂产值最高的国家是美国，其销售额可占全球食品添加剂市

328、场的 30%以上。美国生产的添加剂种类繁多，功能齐全。在美国食品与药品监督管理局（FDA）所列的 2,922 种食品添加剂中，受管理的有1,755 种。欧盟使用的约有 1,500 种。德国、荷兰和比利时是我国添加剂的三大出口国。日本食品工业高度发达，使用的食品添加剂约有 1,100 种，市场规模较大。国内，天然绿色食品添加剂受到市场普遍青睐，消费者在追求风味口感的同时也开始重视食品健康。根据太平洋数据院 2021 年统计的食品添加剂年产量情况，中国食品添加剂产量走势整体呈上升趋势，在 2017 年出现下降趋势，到 2018年降至近年最低点；2019 年快速回升，中国食品添加剂产量增长至 837

329、.9 万吨，同比增长21.79%；2020年中国食品添加剂产量达到1,057万吨，同比增长26.15%。随着产量的增长，我国食品添加剂市场规模也持续增长。我国食品添加剂我国食品添加剂 2015 年年-2020 年产量年产量（单位：万吨单位：万吨）数据来源：太平洋数据院 食品添加剂的种类繁多，根据观研天下2021 年中国食品添加剂市场分析报告-市场规模现状与发展趋势分析，从细分产品来看，调味品是我国食品添 1-1-127 加剂市场最大子市场，占比达到 30%。食品添加剂作为在酸奶、含乳饮料、植物蛋白饮料以及烘焙食品生产过程中重要的配料，与烘焙食品及乳制品行业发展息息相关。3）行业发展前景 烘焙酱

330、料市场规模快速增长，同时向着多样化、复合方便化、营养健康化等方向发展 国内烘焙产品人均消费显著低于世界人均消费水平，中国烘焙行业及其配套烘焙酱料仍有较大发展空间。烘焙酱料产品市场规模快速增长的同时，也朝着多样化、复合方便化、营养健康化等方向发展。随着消费升级，健康饮食的观念深入人心，烘焙食品的消费场景日趋多元化。随着国家公众营养计划的进一步深入，一些健康原料、功能性原料将对产品结构产生重要的影响。烘焙食品正在改变高糖、高脂肪、高热量的现状，向清淡、营养平衡的方向发展，如低脂、脂肪代用品、低糖、非糖甜味剂部分替代蔗糖。减糖、低脂等主打食品健康的产品市场规模可观，而低能量的健康烘焙食品也将是重要发

331、展趋势之一。乳品酱料我国人均乳制品消费水平偏低，增长空间充足 与发达国家相比，我国乳制品行业发展起步较晚，目前还处于快速发展阶段，仍然有广阔的发展空间。从人均液态乳消费量来看，我国与世界平均水平仍然存在较大差距，与美国等发达国家相比差距更大。即便同饮食、生活习惯与中国类似的日本、韩国相比，以及同与中国国情相似，人口基数同样庞大的印度相比，我国的人均乳制品消费也处于偏低水平。因此，随着我国经济的发展、人民生活水平的进一步提高，我国乳制品市场存在巨大的发展空间和增长潜力。随着城乡居民生活水平的提高、城镇化发展及学生饮用奶计划等推进，奶制品消费未来仍有较大提升空间。根据欧睿资讯数据显示，到 2025

332、 年我国乳制品市场规模将达到 8,100 亿元，整体乳制品市场发展较为稳定。1-1-128 2022-2025 年我国乳制品市场规模年我国乳制品市场规模预测预测 数据来源：欧睿资讯 食品添加剂逐渐向绿色食品添加剂转型，质量要求逐步提升 随着居民对食品添加剂的认可度提高，以及健康保健意识逐渐增强，相较于普通的食品添加剂，人们对绿色食品添加剂的认可度更高。当前我国对于绿色食品添加剂有着较高的要求，该类产品在我国也拥有着广阔的市场。在未来，随着科技人才设备等的投入不断加大，我国的绿色食品添加剂产品必然有着更好的发展。与此同时，食品添加剂应用场景较为多元化，除食品、乳制品等产品外，还可添加在保健食品中

333、，提升产品的功能性。我国食品工业的迅速发展将推动食品添加剂工业逐步进入不同的应用场景，结合健康、绿色的产品特点，满足消费者对于天然产品不同风味以及优质口感的心理需求。（2）行行业进入壁垒业进入壁垒 1）食品安全和市场准入壁垒 食品行业市场准入制度包括对企业实施生产许可证制度、对食品建立具体质量标准及实施强制检验制度。中华人民共和国食品安全法食品生产许可管理办法以及食品经营许可管理办法等法律法规文件规定：在中华人民共和国境内，从事食品生产活动，应当依法取得食品生产许可；从事食品销售和餐饮 1-1-129 活动，应当依法取得食品经营许可；且日常经营受到相关部门严格监管。国家市场监督管理总局及下属各局负责食品生产许可证、食品经营许可证的制定、印制和发放工作，对感官、安全、理化指标等标准以及出厂检验、型式检验规则提出了明确的要求。根据上述规定，进入行业的企业需取得食品生产、经营许可证书等资质。随着