数据中心光模块需求演进(21-26年数据为预测值) 原图定位 AI 大模型发展加速光模块迭代节奏,800G 光模块放量或将超预期:根据Lightcounting 2021 年的预测,800G 光模块将从 2025 年底开始主导市场,主要原因是 AI 应用等带来数据流量的增长,超预期的数据中心带宽需求以及光模块厂商技术的迭代。随着以 Chat GPT4 为代表的 AI 大模型问世以及相关应用的快速发展,AI 训练和推理服务器有望进一步推升高速率光模块的需求。目前头部云厂商已开始集中测试和采购 800G 光模块,我们预计 800G 光模块出货量将在 23 年下半年快速增长,放量节奏将超出此前 Lightcounting 预期。