《河北瑞星燃气设备股份有限公司招股说明书(324页).PDF》由会员分享,可在线阅读,更多相关《河北瑞星燃气设备股份有限公司招股说明书(324页).PDF(324页珍藏版)》请在三个皮匠报告上搜索。
1、1-1-0 证券简称:证券简称:瑞星股份瑞星股份 证券证券代码代码:836717 河北省衡水市枣强县中华东街北侧河北省衡水市枣强县中华东街北侧 河北瑞星燃气设备股份有限公司招股说明书 保荐机构(主承销商)保荐机构(主承销商)(四川省成都市高新区天府二街(四川省成都市高新区天府二街 198 号)号)本次股票发行后拟在北京证券交易所上市,该市场具有较高的投资风险。北京证券交易所主要服务创新型中小企业,上市公司具有经营风险高、业绩不稳定、退市风险高等特点,投资者面临较大的市场风险。投资者应充分了解北京证券交易所市场的投资风险及本公司所披露的风险因素,审慎作出投资决定。河北瑞星燃气设备股份有限公司河北
2、瑞星燃气设备股份有限公司 1-1-1 中国证监会和北京证券交易所对本次发行所作的任何决定或意见,均不表明其对注册申请文件及所披露信息的真实性、准确性、完整性作出保证,也不表明其对发行人的盈利能力、投资价值或者对投资者的收益作出实质性判断或者保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。根据证券法的规定,股票依法发行后,发行人经营与收益的变化,由发行人自行负责;投资者自主判断发行人的投资价值,自主作出投资决策,自行承担股票依法发行后因发行人经营与收益变化或者股票价格变动引致的投资风险。1-1-2 声声 明明 发行人及全体董事、监事、高级管理人员承诺招股说明书及其他信息披露资料不存在虚假记载、误导性陈
3、述或者重大遗漏,并对其真实性、准确性、完整性承担相应的法律责任。发行人控股股东、实际控制人承诺招股说明书不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏,并对其真实性、准确性、完整性承担相应的法律责任。公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证招股说明书中财务会计资料真实、准确、完整。发行人及全体董事、监事、高级管理人员、发行人的控股股东、实际控制人以及保荐人、承销商承诺因发行人招股说明书及其他信息披露资料有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏,致使投资者在证券发行和交易中遭受损失的,将依法承担法律责任。保荐人及证券服务机构承诺因其为发行人本次公开发行股票制作、出具的文件有虚假记载、误导性陈述或者
4、重大遗漏,给投资者造成损失的,将依法承担法律责任。1-1-3 本次发行概况本次发行概况 发行股票类型发行股票类型 人民币普通股 发行发行股数股数 本次初始发行的股票数量为 2,868.00 万股(未考虑超额配售选择权的情况),本次发行公司和主承销商选择采用超额配售选择权,超额配售选择权发行的股票数量不超过本次发行初始发行股票数量的 15.00%(即不超过 430.20 万股),若全额行使超额配售选择权,本次发行股票的数量为 3,298.20 万股 每股面值每股面值 人民币 1.00 元 定价方式定价方式 发行人与主承销商自主协商直接定价 每股发行价格每股发行价格 5.07 元/股 预计发行日期
5、预计发行日期 2023 年 6 月 16 日 发行后发行后总股本总股本 11,468 万股 保荐人、主承销商保荐人、主承销商 华西证券股份有限公司 招股说明书签署日期招股说明书签署日期 2023 年 6 月 14 日 注:行使超额配售选择权之前发行后总股本为 11,468.00 万股,若全额行使超额配售选择权则 发行后总股本为 11,898.20 万股 1-1-4 重大事项重大事项提示提示 本公司特别提醒投资者对下列重大事项给予充分关注,并认真阅读招股说明书正文本公司特别提醒投资者对下列重大事项给予充分关注,并认真阅读招股说明书正文内容:内容:一、本次发行相关主体作出的重要承诺一、本次发行相关
6、主体作出的重要承诺 本公司提示投资者认真阅读本次发行相关主体作出的重要承诺以及未履行承诺的约束措施,具体承诺事项请参见本招股说明书“第四节发行人基本情况”之“九、重要承诺”。二、主要风险因素特别提示二、主要风险因素特别提示 本公司特别提醒投资者注意公司及本次发行的以下事项,并请投资者认真阅读本招股说明书“第三节风险因素”的全部内容。(一)业绩成长性及经营业绩面临存在持续下滑的风险(一)业绩成长性及经营业绩面临存在持续下滑的风险 报告期内,公司营业收入规模持续下降,净利润水平整体呈下降趋势。公司业务的成长性及发展潜力与下游天然气行业的发展紧密相关,而天然气行业与宏观经济关联度较高。近年来受国际宏
7、观经济与政治局势影响,天然气及其他大宗商品价格上行趋势明显,下游燃气公司供气成本快速上升。除此之外,新冠疫情、城镇管网建设增速放缓、新建房屋开工面积减少等因素亦直接影响到公司下游客户的采购需求。若未来下游市场需求疲软且公司不能进一步扩大市场份额,主要产品更新迭代难以满足市场要求,或者出现市场竞争加剧、产品价格下行压力加大、毛利率受到挤压等情况,公司或因产能受限为保证盈利能力而放弃价格敏感客户,则存在流失客户短期内无法通过新增客户弥补,进而面临经营业绩持续下滑风险。(二)市场份额下滑风险(二)市场份额下滑风险 报告期内,国内油气管网建设投资规模虽然在稳步增加,但增速放缓,随着天然气管网互联互通工
8、程进一步完善,油气管网投资增速仍存在进一步放缓的趋势。发行人主营业务产品应用于城市燃气调压行业,随着城镇化建设不断成熟,发行人的产品市场空间存在下滑风险,与此同时,天然气调压行业生产企业数量大、品种多,市场供应饱和,发行人现有市场份额较低,未来市场份额仍存在进一步下滑的风险。(三)(三)新型冠状病毒肺炎疫情新型冠状病毒肺炎疫情对经营业绩对经营业绩影响的风险影响的风险 1-1-5 2020 年初,我国爆发新型冠状病毒肺炎疫情,影响了部分区域的经济活动和消费需求。2022 年上半年,公司亦执行了较长时间的防疫封控政策,同时公司部分下游燃气供应客户的开工率、供气量也因疫情有所减缓。2023 年初,随
9、着病毒变异、疫情变化、疫苗接种普及和防控经验积累,我国新冠疫情的发展和防控逐渐进入新阶段。2023年 1 月 8 日起,国家有关部门将新冠感染从“乙类甲管”调整为“乙类乙管”,新冠疫情对于公司生产经营的影响逐步减弱。但如果未来新冠疫情再次大范围传播,可能导致公司收入下降或成本增加、毛利率下降,公司未来仍可能出现业绩下滑的风险。(四)(四)经营业绩季节性波动风险经营业绩季节性波动风险 燃气调压行业存在一定的季节性特征,一般而言,每年六月至次年一月为行业旺季。一方面,由于中国北方地区冬季供暖引起用气量提升,因此燃气调压设备的需求量也会增大;另一方面,作为公司下游客户的各大区域性燃气公司、国有地方燃
10、气集团、大型燃气工程公司等,在实施燃气输配项目建设时也会根据燃气行业的季节性特征安排项目建设,一般而言,下游客户的年度招标、采购、合同审批等集中在上半年,而燃气设备的发货、安装、调试、验收等集中在下半年。与此同时,公司的人工成本、费用等支出在全年却相对均衡,因此,前述季节性特征导致公司的营业收入及净利润呈季节性波动。2020 至 2022 年度,公司第三和第四季度合计营业收入占比分别为 56.72%、64.91%和61.41%收入主要集中于下半年。由于上述季节性因素,导致公司上半年营业收入和净利润水平较低,公司提醒投资者在投资决策过程中关注公司经营业绩的季节性波动。(五)(五)应收账款金额较大
11、的风险应收账款金额较大的风险 报告期各期末,公司应收账款余额分别为22,131.63万元、21,708.15万元和24,137.47万元,公司应收账款余额占各期末资产总额的比例分别为 42.92%、42.19%和 45.13%,占比较大。公司客户以国有或大型燃气公司、大型燃气工程公司等为主,该类客户付款审核程序较为严格,审核过程和付款周期较长,但该类客户与公司已形成相对稳定的动态滚动回款周期。尽管公司已运用新金融工具准则计提预期信用损失,且公司应收账款债务方实力雄厚、资信良好,但随着公司销售规模的扩大,应收账款余额将有可能继续增加,如果应收账款不能及时收回,预期信用损失将进一步提高,对公司的资
12、产结构、偿债能力乃至生产经营产生不利影响。(六)(六)原材料价格波动导致业绩波动的风险原材料价格波动导致业绩波动的风险 1-1-6 发行人生产经营所需的主要原材料为钢材、阀门、法兰等大宗商品,该类型原材料受国际行情、供求关系、行业政策、经济周期性变化和大宗商品期货价格影响较大。由于报告期内各期主营业务成本中直接材料的占比均在 70%以上,如未来主要原材料价格大幅上涨,发行人不能提高产品销售价格转嫁成本,或者供应商无法按约定时间及时交付发行人采购的原材料,发行人的生产加工将受到影响,进而对发行人的业绩产生不利影响。(七)(七)存货跌价的风险存货跌价的风险 报告期各期末,公司存货账面价值分别为 5
13、,793.31 万元、5,655.64 万元和 7,179.28万元,占流动资产的比例分别为 15.67%、15.54%和 18.85%。2020 年末、2021 年末和2022 年末,公司存货计提跌价准备金额分别为 94.54 万元、73.77 万元和 84.97 万元,主要为库龄较长的原材料、半成品和库存商品。未来随着公司业务规模的进一步扩大,存货可能进一步增多,若下游市场的供求状况或部分客户需求出现重大变动,或同期原材料、成品价格大幅波动,将可能导致存货出现跌价的风险,进而影响公司业绩。(八)(八)财务内控风险财务内控风险 报告期内,发行人存在转贷、票据找零、使用个人卡等财务不规范及内控
14、薄弱事项,截至本招股说明书签署日,发行人已完成上述事项的整改。发行人如不能按照企业内部控制基本规范等法律法规和公司财务管理制度的要求,持续加强内部控制并严格规范执行,将会对发行人的公司治理和财务规范性造成不利影响。(九)(九)在多种风险叠加的极端情况下出现业绩大幅下滑甚至亏损的风险在多种风险叠加的极端情况下出现业绩大幅下滑甚至亏损的风险 公司的经营业绩受宏观环境、原材料价格波动、市场竞争、应收账款回收、新冠疫情反复等多种风险因素影响,倘若未来上述风险因素叠加发生或者其他方面出现持续不利的变化,将对公司经营业绩产生较大的负面冲击,可能存在发行上市当年或未来期间业绩大幅下滑甚至亏损的风险。(十)募
15、集资金投资项目风险(十)募集资金投资项目风险 公司本次募集资金投资项目为研发中心项目和燃气调压设备生产扩建项目,项目需要一定的建设期和达产期。本次募集资金投资项目建成后,固定资产原值较发行前有较大幅度的增加,相应的固定资产折旧金额将有所增加。研发中心项目中拟开展的研发子1-1-7 项目既包括基于市场需求、产业化展望强烈的研发项目,也包括填补国内空白、提前技术布局的研发项目。在前述研发项目推进过程中,公司将根据市场需求的变化情况,对具体研发路径及细节进行调整,以最大程度满足市场需求,但对于填补国内空白、提前技术布局的项目,仍可能存在未来较长时间内无法产业化的风险。燃气调压设备生产扩建项目系对公司
16、现有产品产能的扩充,公司在制定本次募投项目时已经综合考虑国家产业政策导向、未来市场的增量规模、公司未来发展战略规划、市场竞争格局变化等因素。在本次募集资金投资项目后续实施过程中,若国内、国际宏观经济环境、市场环境、技术发展、下游市场需求等方面出现重大不利变化,将可能导致公司未来新增产能销售不及预期或新增产能消化能力不足等情形,相关风险在个别极端情况下或者多个风险叠加的情况下,将有可能导致公司经营业绩下降 50%,甚至出现亏损。三、三、本次公开发行股票并在北交所上市的安排及风险本次公开发行股票并在北交所上市的安排及风险 公司本次公开发行股票完成后,将申请在北京证券交易所上市。公司本次公开发行股票
17、获得中国证监会注册后,在股票发行过程中,会受到市场环境、投资者偏好、市场供需等多方面因素的影响;同时,发行完成后,若公司无法满足北京证券交易所上市的条件,亦可能导致本次发行失败。公司在北京证券交易所上市后,投资者自主判断发行人的投资价值,自主作出投资决策,自行承担因发行人经营与收益变化或者股票价格变动引致的投资风险。四、四、关于发行前滚存利润的分配安排关于发行前滚存利润的分配安排 为兼顾新老股东的利益,公司在本次公开发行股票完成后,滚存的未分配利润将由新老股东按持股比例共同享有。五、财务报告审计截止日后的主要经营状况五、财务报告审计截止日后的主要经营状况 财务报告审计截止日至本招股说明书签署日
18、,公司所处经营环境、经营模式、税收政策、主要客户及供应商均未发生重大变化,董事、监事、高级管理人员及其他核心人员未发生重大变更,未发生其他可能影响投资者判断的重大事项。1-1-8 目录目录 声声 明明.2 重大事项提示重大事项提示.4 目录目录.8 第一节第一节 释义释义.9 第二节第二节 概览概览.12 第三节第三节 风险因素风险因素.22 第四节第四节 发行人基本情况发行人基本情况.27 第五节第五节 业务和技术业务和技术.60 第六节第六节 公司治理公司治理.147 第七节第七节 财务会计信息财务会计信息.163 第八节第八节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析.191 第九节第九节 募集
19、资金运用募集资金运用.289 第十节第十节 其他重要事项其他重要事项.305 第十一节第十一节 投资者投资者保护保护.306 第十二节第十二节 声明与承诺声明与承诺.311 第十三节第十三节 备查文件备查文件.322 1-1-9 第一节第一节 释义释义 本招股说明书中,除非文意另有所指,下列简称和术语具有的含义如下:本招股说明书中,除非文意另有所指,下列简称和术语具有的含义如下:普通名词普通名词释义释义 公司、本公司、瑞星股份、股份公司、发行人 指 河北瑞星燃气设备股份有限公司 有限公司 指 河北瑞星燃气设备集团有限公司,公司前身 股东大会 指 河北瑞星燃气设备股份有限公司股东大会 董事会 指
20、 河北瑞星燃气设备股份有限公司董事会 监事会 指 河北瑞星燃气设备股份有限公司监事会 三会 指 河北瑞星燃气设备股份有限公司股东大会、董事会和监事会 本次发行、本次公开发行 指 发行人本次向不特定合格投资者公开发行股票并在北京证券交易所上市 郑州恒璋、恒璋贸易 指 郑州恒璋贸易有限公司 科捷仪表 指 衡水科捷仪表有限公司 福瑞琳 指 北京福瑞琳商贸有限公司 瑞星酒店 指 枣强县瑞星酒店有限公司 衡水金雨鸿源 指 衡水金雨鸿源自动化技术有限公司 北京金雨鸿源 指 北京金雨鸿源自动化技术有限公司 瑞星久宇 指 瑞星久宇燃气设备(成都)有限公司 天府新区分公司 指 瑞星久宇燃气设备(成都)有限公司天
21、府新区分公司 邢台实华 指 邢台实华天然气有限公司 枣强华润 指 枣强华润燃气有限公司 枣强农商行 指 河北枣强农村商业银行股份有限公司 中国证监会、证监会 指 中国证券监督管理委员会 全国股份转让系统 指 全国中小企业股份转让系统 全国股份转让系统公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 北交所 指 北京证券交易所 国家发改委 指 中华人民共和国国家发展和改革委员会 财政部 指 中华人民共和国财政部 主办券商、保荐机构、保荐人、华西证券 指 华西证券股份有限公司 会计师、毕马威 指 毕马威华振会计师事务所(特殊普通合伙)律师、康达所 指 北京市康达律师事务所 公司法 指 中华人民共和国
22、公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 报告期 指 2020 年度、2021 年度和 2022 年度 报告期各期末 指 2020 年末、2021 年末和 2022 年末 天津能投 指 天津能源投资集团有限公司及其下属控制主体 华润燃气 指 华润燃气投资(中国)有限公司及其下属控制主体 新奥燃气 指 新奥(中国)燃气投资有限公司及其下属控制主体 中燃物资 指 中燃物资供应链管理(深圳)有限公司及其下属控制主体 中国燃气 指 中国燃气控股有限公司(股票代码 HK.0384)及其下属控制主体 武汉燃气 指 武汉市天然气有限公司及其下属控制主体 成都燃气 指 成都燃气集团股份有限公司(股票代码 SH
23、.603053)及其下属控制主体 贵州燃气 指 贵州燃气集团股份有限公司(股票代码 SH.600903)及其下1-1-10 属控制主体 重庆燃气 指 重庆燃气集团股份有限公司(股票代码:SH.600917)及其下属控制主体 深圳燃气 指 深圳市燃气集团股份有限公司(股票代码:SH.601139)及其下属控制主体 山西燃气 指 山西燃气集团有限公司及其下属控制主体 中裕燃气、中裕能源 指 中裕能源控股有限公司(股票代码 HK.3633)及其下属控制主体 海南恒璋 指 海南恒璋科技有限公司 浙江恒璋 指 浙江自贸区恒璋贸易有限公司 特瑞斯 指 特瑞斯能源装备股份有限公司(股票代码 BJ.83401
24、4)春晖智控 指 浙江春晖智能控制股份有限公司(股票代码:SZ.300943)专业名词专业名词释义释义 燃气调压器 指 调压器是燃气输配管路上的一种特殊阀门,用于自动调节燃气出口压力,使其稳定在某一压力范围内的装置 燃气调压装置 指 调压装置类产品是以调压器为主要核心元件,通过管道、阀门、压力容器、仪器仪表以及钢结构基础等元件组合集成为一体的燃气调压系统设备。燃气调压箱(柜)、地下调箱、调压撬、LNG 等均属于燃气调压装置 燃气调压箱(柜)指 将调压装置放置在专用箱(柜)体内,主要用于对用气压力进行调节的设备。调压箱主要由调压器及其附属设备和过滤器、切断阀、放散阀、压力表、外箱体等组成 调压撬
25、、撬装式燃气减压装置 指 可移动的燃气调压、超压保护等气体调节设备的总成,包括到截断阀为止的进、出口管道及内部设施。装置集成气体减压、输配气安全放散及计量等多种功能。撬装式调压设备包括城市门站调压橇、城市管网调压站以及压缩天然气(CNG)减压橇等 CNG 指 Compressed Natural Gas,即压缩天然气 LNG 指 Liquefied Natural Gas,即液化天然气 LNG 气化供气装置 指 将 LNG 的储存设备、增压器、气化器、复热器、调压器、计量设备、加臭设备、安全放散装置、可燃气体报警装置、监控装置等设备全部或部分装配于一个底座上的元件组合装置,实现 LNG 的存储
26、、气化、加热、过滤、调压、计量、加臭等全部或部分功能,集自控、监测、检测等附属功能一体化的装置 LNG 点供 指 LNG 点供,又称 LNG 区域供气单元,适用于输气管线不易到达,或由于用气量小修建管线不经济的中小城镇和工厂等终端用户。LNG 点供相当于小型 LNG 接收气化站,由 LNG槽车运输供应、卸货,LNG 储罐储存,LNG 气化与气相处理,气相 LNG 进入管网计量、输配等环节组成 埋地式调压箱、地下调压箱 指 埋地式调压箱是为减少城市占地、简化地面设施结构而专用设计的埋地集成式调压装置。集过滤、切断、调压、放散于一体,是专用于城市管网各级调压供气的地下调压系统 31 调压箱/器 指
27、 在调压行业 1997 年的旧标准体系中,将管道压力级别以数字进行标识,其中第 1 位数字 3 代表前压为 0.2-0.4MPa 的中压,第 2 位数字 1 代表后压为 1-5KPa 的低压,因此在行业初期 31 调压箱或 31 调压器是代表中-低压对应产品 燃气过滤器 指 分离燃气气流夹带的杂物(灰尘、铁锈和其他杂物),保护下游管道设备免受损坏、污染、堵塞的组件,简称过滤器 阀门 指 阀门是管路流体输送系统中的控制部件。用来控制流体的方1-1-11 向、压力或流量,使配管和设备内的介质(液体、气体、粉末)流动或停止并能控制其流量和方向的装置 压力容器 指 盛装气体或者液体,承载一定压力的密闭
28、设备 固定式压力容器 指 安装在固定位置使用的压力容器 热交换器、换热器 指 换热器(亦称为热交换器或热交换设备)是用来使热量从热流体传递到冷流体,以满足规定的工艺要求的装置,是对流传热及热传导的一种工业应用 燃气紧急切断阀 指 燃气切断阀是一种自力式安全保护设备,安装于燃气输配系统中。燃气系统正常工作时,切断阀处于开启状态,当燃气系统内压力达到设定值时,依靠燃气系统内燃气压力自动切断燃气通路,可起到保护燃气管线、下游设备和仪表的作用。待燃气系统故障排除后,其执行机构由人工复位 燃气安全放散阀 指 燃气放散阀是安装于燃气系统,当燃气系统正常工作时,放散阀处于关闭状态,燃气系统内的压力达到放散阀
29、设定压力值时,依靠系统内燃气压力放散阀自动开启,并向燃气系统外排放一定量的燃气,待燃气系统内压力恢复至设定值以下时,自动关闭的自力式安全保护阀 设计压力 指 在相应的设计温度下,用于确定壳体或其他零件强度的压力值 进口压力范围 指 能保证调压器进口给定稳压精度等级的压力范围 最大进口压力 指 在进口压力范围内,所允许的最高进口压力值 最小进口压力 指 在进口压力范围内,所允许的最低进口压力值 出口压力范围 指 能保证调压器出口给定稳压精度等级的压力范围 最大出口压力 指 在出口压力范围内,所允许的最高出口压力值 最小出口压力 指 在出口压力范围内,所允许的最低出口压力值 本招股说明书涉及到的数
30、字为保留小数点后两位有效数字,其中部分合计数与各单项数据之和在尾数上存在差异,由四舍五入造成。1-1-12 第二节第二节 概览概览 本概览仅对招股说明书作扼要提示。投资者作出投资决策前,应认真阅读招股说明书全文。本概览仅对招股说明书作扼要提示。投资者作出投资决策前,应认真阅读招股说明书全文。一、一、发行人发行人基本情况基本情况 公司名称公司名称 河北瑞星燃气设备股份有限公司 统一社会信用代码统一社会信用代码 9408743 证券简称证券简称 瑞星股份 证券证券代码代码 836717 有限有限公司成立日期公司成立日期 2001 年 6 月 4 日 股份股份公司成立日期公司成
31、立日期 2015 年 5 月 26 日 注册资本注册资本 86,000,000 法定代表人法定代表人 谷红军 办公地址办公地址 河北省衡水市枣强县中华东街北侧 注册地址注册地址 河北省衡水市枣强县中华东街北侧 控股股东控股股东 谷红军 实际控制人实际控制人 谷红军 主办券商主办券商 华西证券 挂牌挂牌日期日期 2016 年 4 月 18 日 证监会行业分类证监会行业分类 C 制造业 C35 专用设备制造业 管理型行业分类管理型行业分类 C 制造业 C35 专用设备制造业 C359 环保、社会公共服务及其他专用设备制造 C3599 其他专用设备制造 二、二、发行人及其控股股东、实际控制人的情况发
32、行人及其控股股东、实际控制人的情况 谷红军先生直接持有公司 5,760.00 万股股份,持股比例为 66.98%,且担任公司董事长、总经理,对公司股东大会、董事会的重大决策和经营活动能够产生重大影响。因此,谷红军系公司控股股东、实际控制人。报告期内,公司控股股东、实际控制人未发生变动。2023 年 1 月 17 日,谷红民与谷红军签署了关于对河北瑞星燃气设备股份有限公司协作决策之一致行动协议,确定一致行动关系,谷红民为谷红军的一致行动人。三、三、发行人主营业务情况发行人主营业务情况 公司主要从事城市燃气输配系统中调压设备的研发、设计、生产和销售,主营产品包括调压器类产品、调压装置类产品和压力容
33、器类产品。四、四、主要主要财务数据和财务指标财务数据和财务指标 项目项目 20222022年年1212月月3131日日/20222022年度年度 20212021年年1212月月3131日日/20212021年度年度 20202020年年1212月月3131日日/20202020年度年度 资产总计(元)534,831,131.68 514,570,716.03 515,706,450.72 股东权益合计(元)435,678,776.44 415,276,566.85 381,800,181.37 归属于母公司所有者的股东权益(元)435,678,776.44 415,276,566.85 38
34、1,800,181.37 资产负债率(母公司)(%)15.26 15.49 21.29 1-1-13 营业收入(元)203,271,401.83 209,758,203.30 217,295,850.56 毛利率(%)44.94 48.28 48.37 净利润(元)37,602,209.59 43,476,379.48 37,292,936.41 归属于母公司所有者的净利润(元)37,602,209.59 43,476,379.48 37,292,936.41 归属于母公司所有者的扣除非经常性损益后的净利润(元)35,251,295.75 37,448,692.77 33,060,105.05
35、 加权平均净资产收益率(%)8.87 10.84 10.58 扣除非经常性损益后净资产收益率(%)8.31 9.34 9.38 基本每股收益(元/股)0.44 0.51 0.43 稀释每股收益(元/股)0.44 0.51 0.43 经营活动产生的现金流量净额(元)50,111,222.73 63,960,163.93 16,840,238.54 研发投入占营业收入的比例(%)4.86 6.40 4.02 五、五、发行决策发行决策及及审批审批情况情况 (一)本次公开发行已获得的授权和批准(一)本次公开发行已获得的授权和批准 2022 年 5 月 25 日,公司召开第三届董事会第七次会议,审议通过
36、了关于公司申请向不特定合格投资者公开发行股票并在北交所上市的议案 等关于本次公开发行的相关议案。2022 年 6 月 9 日,公司召开 2022 年第一次临时股东大会,审议通过了与本次公开发行股票并在北交所上市相关的议案,并同意授权公司董事会全权办理本次公开发行股票并在北交所上市的具体事宜。(二)本次公开发行(二)本次公开发行已已履行的决策程序与审批程序履行的决策程序与审批程序 2023 年 3 月 9 日,北京证券交易所发布北京证券交易所上市委员会 2023 年第11 次审议会议结果公告,本次发行审议结果:符合发行条件、上市条件和信息披露要求。2023 年 5 月 19 日,公司取得中国证券
37、监督管理委员会关于同意河北瑞星燃气设备股份有限公司向不特定合格投资者公开发行股票注册的批复,同意公司向不特定合格投资者公开发行股票的注册申请。六、六、本次发行基本情况本次发行基本情况 发行股票类型 人民币普通股 每股面值 人民币 1.00 元 1-1-14 发行股数 本次初始发行的股票数量为 2,868.00 万股(未考虑超额配售选择权的情况),本次发行公司和主承销商选择采用超额配售选择权,超额配售选择权发行的股票数量不超过本次发行初始发行股票数量的 15.00%(即不超过 430.20 万股),若全额行使超额配售选择权,本次发行股票的数量为 3,298.20 万股 发行股数占发行后总股本的比
38、例 25.01%(超额配售选择权行使前)27.72%(若全额行使超额配售选择权)定价方式 发行人与主承销商自主协商直接定价 发行后总股本 11,468 万股 每股发行价格 5.07 元/股 发行前市盈率(倍)12.37 发行后市盈率(倍)16.49 发行前市净率(倍)1.00 发行后市净率(倍)1.05 预测净利润(元)不适用 发行前每股收益(元/股)0.41 发行后每股收益(元/股)0.31 发行前每股净资产(元/股)5.07 发行后每股净资产(元/股)4.85 发行前净资产收益率(%)8.31 发行后净资产收益率(%)6.34 本次发行股票上市流通情况 本次网上发行的股票无流通限制及锁定安
39、排。枣强县红星印刷有限公司、北京佑维投资管理有限公司-佑维粤信 500增强二号私募证券投资基金参与战略配售,获配股份限售期为 6 个月,限售期自本次公开发行的股票在北交所上市之日起开始计算 发行方式 本次发行采用战略投资者定向配售和网上向开通北交所交易权限的合格投资者定价发行相结合的方式进行 发行对象 符合北京证券交易所投资者适当性管理办法(试行)规定具备参与北交所股票发行和交易条件的合格投资者(法律、法规和规范性文件禁止购买者除外)战略配售情况 本次发行战略配售发行数量为 573.60 万股,占超额配售选择权行使前本次发行数量的 20%,占超额配售选择权全额行使后本次发行总股数的 17.39
40、%预计募集资金总额 14,540.76 万元(超额配售选择权行使前)16,721.87 万元(若全额行使超额配售选择权)预计募集资金净额 12,043.49 万元(超额配售选择权行使前)14,041.31 万元(若全额行使超额配售选择权)发行费用概算 本次发行费用总额为 2,497.27 万元(超额配售选择权行使前);2,680.56 万元(若全额行使超额配售选择权),其中:1、保荐承销费用:1,371.70 万元(超额配售选择权行使前);1,554.95 万元(若全额行使超额配售选择权);2、审计及验资费用:903.58 万元;3、律师费用:207.55 万元;4、发行手续费用及其他:14.
41、44 万元(超额配售选择权行使前);14.48 万元(若全额行使超额配售选择权)。注:上述发行费用均不含增值税金额,最终发行费用可能由于金额四舍五入或最终发行结果而有所调整。承销方式及承销期 余额包销 1-1-15 询价对象范围及其他报价条件 不适用 优先配售对象及条件 不适用 注 1:发行前市盈率为本次发行价格除以每股收益,每股收益按 2022 年度经审计扣除非经常性损益前后孰低的归属于母公司股东的净利润除以本次发行前总股本计算;注 2:发行后市盈率为本次发行价格除以每股收益,每股收益按 2022 年度经审计扣除非经常性损益前后孰低的归属于母公司股东的净利润除以本次发行后总股本计算;行使超额
42、配售选择权前的发行后市盈率为 16.49 倍,若全额行使超额配售选择权则发行后市盈率为 17.11 倍;注 3:发行前市净率以本次发行价格除以发行前每股净资产计算;注 4:发行后市净率以本次发行价格除以发行后每股净资产计算;行使超额配售选择权前的发行后市净率为 1.05 倍,若全额行使超额配售选择权则发行后市净率为 1.05 倍;注 5:发行后基本每股收益以 2022 年度经审计扣除非经常性损益前后孰低的归属于母公司股东的净利润除以本次发行后总股本计算;行使超额配售选择权前的发行后基本每股收益为 0.31 元/股,若全额行使超额配售选择权则发行后基本每股收益为 0.30 元/股;注 6:发行前
43、每股净资产以 2022 年 12 月 31 日经审计的所有者权益除以本次发行前总股本计算;注 7:发行后每股净资产按本次发行后归属于母公司股东的净资产除以发行后总股本计算,其中,发行后归属于母公司股东的净资产按经审计的截至 2022 年 12 月 31 日归属于母公司股东的净资产和本次募集资金净额之和计算;行使超额配售选择权前的发行后每股净资产 4.85 元/股,若全额行使超额配售选择权则发行后每股净资产为 4.84 元/股;注 8:发行前净资产收益率为 2022 年度公司加权平均净资产收益率;注 9:发行后净资产收益率以 2022 年度经审计扣除非经常性损益前后孰低归属于母公司股东的净利润除
44、以本次发行后归属于母公司股东的净资产计算,其中发行后归属于母公司股东的净资产按经审计的截至 2022 年 12 月 31 日归属于母公司的净资产和本次募集资金净额之和计算;行使超额配售选择权前的发行后净资产收益率为6.34%,若全额行使超额配售选择权则发行后净资产收益率6.12%。七、七、本次发行相关机构本次发行相关机构 (一)(一)保荐人、承销商保荐人、承销商 机构全称 华西证券股份有限公司 法定代表人 杨炯洋 注册日期 2000 年 7 月 13 日 统一社会信用代码 911328M 注册地址 成都市高新区天府二街 198 号 办公地址 北京市西城区复兴门外大街 A2
45、 号西城金茂中心 联系电话 传真 项目负责人 张昊宇 签字保荐代表人 周曼、廖高迁 项目组成员 贾程皓、李英祥、孟雷、刘子健、戴超、付泽 (二)(二)律师律师事务所事务所 机构全称 北京市康达律师事务所 负责人 乔佳平 注册日期 1988 年 8 月 20 日 统一社会信用代码 3107934 注册地址 北京市朝阳区建外大街丁 12 号英皇集团中心 8 层、9 层、11 层 办公地址 北京市朝阳区建外大街丁 12 号英皇集团中心 8 层、9 层、11 层 联系电话 传真
46、 经办律师 连莲、王雪莲、吴一帆 1-1-16(三)(三)会计师会计师事务所事务所 机构全称 毕马威华振会计师事务所(特殊普通合伙)负责人 邹俊 注册日期 2012 年 7 月 10 日 统一社会信用代码 949382G 注册地址 北京市东城区东长安街 1 号东方广场东 2 座办公楼 8 层 办公地址 北京市东城区东长安街 1 号东方广场东 2 座办公楼 8 层 联系电话 传真 经办会计师 付强、吴旭初、李卓 (四)(四)资产资产评估机构评估机构 适用 不适用 (五)(五)股票登记股票登记机构机构 机构全称 中国证券登记
47、结算有限责任公司北京分公司 法定代表人 周宁 注册地址 北京市西城区金融大街 26 号金阳大厦 5 层 联系电话 传真 (六)(六)收款银行收款银行 户名 华西证券股份有限公司 开户银行 中国建设银行成都市新会展支行 账号 552506036 (七)(七)申请上市交易所申请上市交易所 交易所名称 北京证券交易所 法定代表人 周贵华 注册地址 北京市西城区金融大街丁 26 号 联系电话 400-626-3333 传真 (八)(八)其他与其他与本次发行有关的机构本次发行有关的机构 适用 不适用 八、
48、八、发行人发行人与本次发行与本次发行有关有关中介机构权益关系的说明中介机构权益关系的说明 截至本招股说明书签署日,发行人与本次发行有关的保荐机构、主承销商、证券服务机构及其负责人、高级管理人员、经办人员之间均不存在直接或间接的股权关系或其他权益关系。1-1-17 九、九、发行人自身的创新特征发行人自身的创新特征 1.1.发行人的创新投入发行人的创新投入 报告期内,公司研发费用分别为 873.20 万元、1,342.96 万元、和 987.25 万元,对应的研发项目分别为17个、21个、24个,主要包括:双筒结构地下调压箱,调压器小流量防喘阀芯结构,一种集管道清扫、旋风分离、排污汇集一体的调压装
49、置,轴流结构直接作用式调压器,一种旋启切断式燃气调压器,一种管道消音器,双级低压指挥器等。2.2.发行人创新成果发行人创新成果 (1)知识产权成果 发行人经过二十余年的不懈努力与坚持创新,已获得燃气调压领域专利技术 82项,其中发明专利 2 项、实用新型 76 项、外观设计 4 项。发行人的知识产权成果请详见本招股说明书“第五节 业务和技术”之“四、关键资源要素”之“(二)发行人主要固定资产和无形资产等资源要”之“3.主要无形资产”。(2)参与国家标准起草 近十年来,发行人参与起草制定了城镇燃气调压器(GB27790-2011)城镇燃气调压箱(GB27791-2011)等 7 项国家标准、2
50、项团体标准。2018 年 11 月,公司因参与国家标准城镇燃气调压器 GB27790-2020制定被中国工程建设标准化协会授予了标准科技创新奖。(3)权威部门的认证或荣誉 2018 年 11 月,公司因参与国家标准城镇燃气调压器 GB27790-2020制定并做出 突 出 贡 献,被 中 国 工 程 建 设 标 准 化 协 会 授 予 了 标 准 科 技 创 新 奖(CECS2018-A-039),以表彰在我国工程建设领域推动行业技术进步和创新成果转化应用中发挥重大作用的标准项目。(4)广泛的客户覆盖及认可 依靠稳定的产品质量、完善的售后服务,公司与华润燃气、中国燃气、新奥燃气、贵州燃气、山西
51、燃气、昆仑燃气等大型燃气集团建立了长期稳定的合作关系,公司的产品销售区域覆盖国内大部分省、自治区、直辖市,公司的产品质量及服务水准受到客户广泛好评。3.3.发行人产品创新发行人产品创新 1-1-18(1)发行人构建了类别齐全、体系丰富的燃气调压设备产品架构 经过多年的持续创新,发行人的产品结构从单一到丰富、调压能力从低压到高压、产品质量从“可用”到“与国外进口调压器相当”,这些成果都与发行人坚持技术研发、不断创新密不可分。(2)发行人自主研发的多项产品创新性地解决了行业技术难点 燃气调压系统产品的创新:研发了埋地式调压箱,有效解决了埋地式调压箱无对应适配的国产调压器问题 调压设备地下安装是未来
52、城市燃气系统建设的发展方向。根据 河北雄安新区规划纲要 的相关条款,雄安新区在建和计划新建的天然气调压设施均为地下安装。然而此“地下安装”并非简单地将传统地上调压系统直接转到地下。天然气设施,特别是天然气调压设备有明确的国家标准或行业标准,其对于爆炸环境有明确的规定,包括埋地后的防护、检修、非承压空间的通风等都有严格的要求。公司经过多年研发,结合市场需求,成功研发了埋地式调压箱(柜),为行业提供了适用于埋地结构、并适应埋地后特殊气流状态下的国产调压器,成功解决了埋地式调压箱无对应适配的国产调压器问题。燃气调压器主机的创新:有效解决了调压器小流量喘振问题 国内天然气调压系统(含调压撬)普遍存在核
53、心控制单元大、小流量不能兼顾的问题,主要因为前述调压撬的特点之一是供气流量较大,所选用的调压器应满足最大供气流量的要求,然而此类调压撬产品实际运行过程中面临用气峰、谷交替情况,所选用的大流量调压器在应对用气低谷时段的小流量时,因该小流量低于调压器最小流量利用率下限,因此经常发生喘振问题,引起设备异常振动和控制压力大幅度频繁波动,造成运行异常。此问题为行业内长期存在的疑难问题。发行人创新了一种让调压器在满足大流量要求的前提下,同时获得小流量适应性的防喘阀芯结构和对应的调压器改造方案,解决了调压器大、小流量不能兼顾的行业难题。发行人已于多个项目中在燃气公司的委托下对受小流量喘振影响的欧洲进口调压器
54、进行了防喘阀芯改造升级,并解决了其小流量频繁喘振的问题。在此基础上,发行人还进一步创新了数学模型计算方法,确保产品结构精密、性能稳定。安全保护设备的创新:建立了丰富的安全保护系统,有效解决了现有技术功能单一的问题 1-1-19 由于燃气具有易燃易爆特性,所以燃气调压设备的设计首先必须满足安全可靠的标准。行业内常见的安全保护设备是紧急切断阀,其根据受保护管路的气体压力值变化按照上限或下限值进行自动紧急切断,以达到及时阻断超压和欠压对下游设备的影响,从而保障系统安全。但传统紧急切断阀的功能较为单一,缺少信息化、智能化功能。发行人创新了具备远程智能切断技术的切断器,以及多传感器多通道自适应性切断器,
55、从而解决了本行业国产紧急切断阀功能单一的问题。智能化创新:建立了燃气智能化的软件和硬件体系,有效解决了传统调压设备信息化、智能化落后的问题 发行人是行业内最早开始燃气智能化创新的企业之一。早在 2012 年发行人就已获得 SCADA 燃气系统云平台软件的软件著作权授权,经过持续创新已逐步获得燃气SCADA 云平台巡更管理系统、燃气 SCADA 云平台智能短信系统、燃气 SCADA 云平台管网测绘系统、调压柜智能安全预警和防入侵监控系统等与燃气智能化息息相关的软件著作权。(3)发行人的主要产品的性能指标处于市场领先地位 调压设备的关键性能指标包括调压精度等级、关闭压力等级、最大进口压力、切断精度
56、等级等。发行人的调压设备与同行业公司相比,同等型号下,发行人的产品指标可达到国外同类优质产品的水平,甚至部分性能指标已超过进口同类优质产品水平。4.发行人的技术创新:公司在行业内优先建立并应用调压器研发数学模型发行人的技术创新:公司在行业内优先建立并应用调压器研发数学模型 公司在行业内优先建立并应用调压器产品研发数学模型。发行人多年来一直坚持调压基础技术研究,通过实验和验算不断总结,掌握了调压基础技术所涉及的物理原理、计算方法、公式推演及创新能力,基于调压器力平衡体系的研究拓展出了调压器设计和验算的计算体系,并通过计算体系组合成为了不同调压器的数学模型。该数学模型中包含了调压器从无到有的全方面
57、计算方法和验算方法,是发行人调压器技术研发的核心理论基础。公司通过数学模型模拟产品研发的过程,一方面大幅降低研发初期各类计算的人力成本和周期,另一方面有利于确保系列化产品性能指标的精确性和稳定性。另外,通过数学模型验算新产品的结构和数据的合理性,可有效降低研发过程中的材料和工1-1-20 时浪费。十、十、发行人选择的具体上市标准及分析说明发行人选择的具体上市标准及分析说明 结合发行人最近六个月二级市场交易对应的市值情况以及可比公司的估值等情况,基于对发行人市值的预先评估,发行人公开发行股票后的总市值能够满足北交所上市要求。发行人符合北京证券交易所股票上市规则(试行)第 2.1.3 条的第一款标
58、准,即预计市值不低于 2 亿元,最近两年净利润均不低于 1,500 万元且加权平均净资产收益率平均不低于 8%。2021 年、2022 年公司扣除非经常性损益后归属于母公司所有者的净利润孰低分别为 3,744.87 万元、3,525.13 万元,均不低于 1,500 万元。加权平均净资产收益率(扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润孰低计算)分别为 9.34%、8.31%,平均不低于 8%,符合北京证券交易所股票上市规则(试行)第 2.1.3 条的第一款标准。十一、十一、发行人发行人公司治理特殊安排等重要事项公司治理特殊安排等重要事项 截至本招股说明书签署日,发行人不存在公司治理方面的特殊
59、安排。十二、十二、募集资金募集资金运用运用 本次募集资金到位后,将投资以下项目:单位:万元 序号序号 项目名称项目名称 项目投资总额项目投资总额 募集资金投资额募集资金投资额 项目备案文件项目备案文件 1 研发中心项目 5,003.08 5,000.00 枣技改备字2019057 号 2 燃气调压设备生产扩建项目 19,891.37 11,000.00 枣技改备字2019054 号 本次发行募集资金到位前,公司可根据上述项目的实际进度,以自筹资金支付项目所需款项;本次募集资金到位后,公司将严格按照有关制度使用募集资金,以募集资金置换预先已投入上述项目的自筹资金。如果募集资金净额不足以完成上述投
60、资项目,不足部分公司将自行解决。本次募集资金运用详细情况详见本招股说明书“第九节募集资金运用”中的相关内容。十三、十三、其他事项其他事项 1-1-21 截至本招股说明书签署日,公司无其他需要披露的事项。1-1-22 第三节第三节 风险因素风险因素 投资者在评价本公司此次发行的股票时,除本招股说明书提供的其他资料外,应特别认真地考虑下述各项风险因素。以下风险因素根据重要性原则和可能影响投资者决策的程度大小排序,该排序并不代表风险因素依次发生。投资者应当认真阅读发行人公开披露的信息,自主判断公司投资价值并做出投资决策,自行承担股票依法发行后因公司经营与收益变化导致的风险。一、经营风险一、经营风险(
61、一)业绩成长性及经营业绩面临存在持续下滑的风险(一)业绩成长性及经营业绩面临存在持续下滑的风险 详见本招股说明书“重大事项提示”之“二、主要风险因素特别提示”。(二)市场份额下滑风险(二)市场份额下滑风险 详见本招股说明书“重大事项提示”之“二、主要风险因素特别提示”。(三)(三)业务规模较小的风险业务规模较小的风险 截至 2022 年 12 月 31 日,公司总资产为 53,483.11 万元,净资产为 43,567.88 万元。2020 年、2021 年和 2022 年,公司分别实现营业收入 21,729.59 万元、20,975.82 万元和20,327.14 万元,实现净利润 3,72
62、9.29 万元、4,347.64 万元和 3,760.22 万元。与同行业可比上市公司相比,公司业务规模较小。公司受制于资产规模、业务规模,可能面临业绩不稳定、业务结构变动、受上下游经营环境影响较大等经营风险。(四)(四)新型冠状病毒肺炎疫情新型冠状病毒肺炎疫情对经营业绩对经营业绩影响的风险影响的风险 详见本招股说明书“重大事项提示”之“二、主要风险因素特别提示”。(五)(五)经营业绩季节性波动风险经营业绩季节性波动风险 详见本招股说明书“重大事项提示”之“二、主要风险因素特别提示”。(六)(六)市场需求风险市场需求风险 公司主要从事城市燃气输配系统中调压设备的研发、设计、生产和销售,主营产品
63、包括调压器类产品、调压装置类产品和压力容器类产品,市场容量直接取决于国内对油1-1-23 气管网的建设投资规模以及天然气的资源及价格政策。近年来受新冠疫情、全球性通货膨胀、国际贸易保护及政治局势变动等因素影响,国内经济增速和市场需求均不及预期,同时房地产行业下行压力加大使得房屋新开工面积有所减少。未来如果以上因素综合影响导致宏观经济增速持续放缓或国家调整能源战略及天然气价格政策,致使天然气管网建设放缓,公司产品需求或将下滑,将会对公司的经营发展带来不利的影响。(七)(七)新产品市场推广不达预期风险新产品市场推广不达预期风险 发行人主要从事各类燃气调压设备的生产与销售,近年来,公司通过自主研发,
64、设计和生产了新型埋地式调压设备,旨在替代传统调压设备占地空间较大的缺点。新产品技术难度高,产品附加值亦较高,该类新产品的投入与开发,是发行人对未来燃气调压设备行业的战略布局,发行人的研发部门及核心研发人员已经掌握核心技术并形成技术储备,目前已开展小规模销售与使用,但新产品市场开拓及客户积累仍需时间的发酵,若未来发行人新产品的下游市场拓展未达预期,未能实现新产品的大规模销售,则新产品短期内不能为发行人贡献较多的净利润,因此,发行人面临新产品市场推广不达预期的风险。(八)毛利率持续下滑的风险(八)毛利率持续下滑的风险 报告期各期,公司综合毛利率分别为 48.39%、48.28%和 44.94%,呈
65、逐年下滑趋势。下游客户对不断提升产品品质和性能以及降低产品采购价格的诉求始终存在,随着未来市场竞争加剧、政策环境变化、城市管网投资规模及主要原材料价格波动等因素都有可能影响到公司产品的销量与成本。如果公司无法维持市场地位及技术领先优势,通过采取优化和改进工艺水平、提升管理质量与效率、完善供应链管理等方式提升或维持产品价格、优化产品成本,未来公司毛利率可能存在持续下滑风险。(九)(九)因公司产品质量问题引发安全事故的风险因公司产品质量问题引发安全事故的风险 燃气为一种易燃易爆的气体,一旦发生事故则具有涉及范围广、危害性大,乃至造成人民生命财产损失等特点。燃气调压设备是天然气长距离管道传输与城市燃
66、气管道配送过程中的重要链接,长输管线调压设备通常为超高压设备,而发行人主要生产和销售由城市燃气管网将天然气输送至居民端和工商业用户的高压、次高压、中低压、低低压等调压设备。该类设备需要在各类自然环境下长期不间断运行,因此对产品质量、性能、可靠性和稳定性要求较高,产品质量优劣将直接影响到下游客户设备运行安全及终端用1-1-24 户的生命安全。上述使用领域一旦发生安全事故,将会对社会安全和居民人身安全造成较大威胁和损失,进而引发社会关注。若因发行人产品质量问题引起天然气中断供应甚至泄漏等问题,将会造成巨大的社会不良影响,并将对发行人造成巨大的经济损失。二、技术风险二、技术风险(一)技术研发风险(一
67、)技术研发风险 由于燃气调压设备技术的复杂性和其他相关因素变化的不确定性而导致技术创新存在失败的可能。设计阶段,可能产生由于技术构思或设想不全面而导致的技术系统先天“缺陷”或创新不足。技术研发阶段,外界关键因素变化的不确定性、技术研发项目本身的难度和复杂性、技术研发人员自身知识和能力的局限性都可能导致技术研发面临失败风险。(二)新技术、新产品开发风险(二)新技术、新产品开发风险 公司经过二十余年的技术积累和发展,逐渐形成并培养了一支人员充足、技术水平过硬的研发团队,形成了较强的自主创新能力。但发行人下游客户的使用需求亦不断变化,下游产业技术水平的持续提升及产业结构的持续调整,均对发行人的研发和
68、持续创新能力提出挑战,发行人需要不断进行技术创新方能满足市场竞争和发展的需求。如果发行人不能精确把握产品及技术发展趋势,在新技术、新产品的研发决策中出现方向性失误,则发行人将面临产品竞争力下降、市场占有率下滑及经营业绩下滑的风险。(三)知识产权被侵犯风险(三)知识产权被侵犯风险 自创立伊始,公司高度重视燃气调压设备相关领域的前瞻性技术研发,注重关键技术和优秀人才的储备,以产品和工艺创新为核心,推动业务发展。尽管公司同核心技术人员签订了保密协议,并采取了申请专利等保护措施,以保护公司核心技术和知识产权,但如果未来由于不正当竞争等因素导致公司的核心技术泄密或相关专利被侵权,同行业公司可能会利用上述
69、技术开发同类产品与公司进行竞争,这将会在一定程度上影响公司的市场地位和盈利水平。三、财务风险三、财务风险(一)应收账款金额较大的风险(一)应收账款金额较大的风险 详见本招股说明书“重大事项提示”之“二、主要风险因素特别提示”。1-1-25(二)原材料价格波动导致业绩波动的风险(二)原材料价格波动导致业绩波动的风险 详见本招股说明书“重大事项提示”之“二、主要风险因素特别提示”。(三)存货跌价的风险(三)存货跌价的风险 详见本招股说明书“重大事项提示”之“二、主要风险因素特别提示”。(四)税收优惠政策变化的风险(四)税收优惠政策变化的风险 公司及子公司均持有所在地科学技术厅、财政厅和国家税务总局
70、联合颁发的高新技术企业证书,报告期内公司被连续认定为高新技术企业,在此期间企业所得税享受15%的优惠税率。如果未来公司不能持续被认定为高新技术企业或国家的税收优惠政策发生变化,公司的税负将会增加,盈利水平将会受到不利影响。四、法律及内控风险四、法律及内控风险(一)财务内控风险(一)财务内控风险 详见本招股说明书“重大事项提示”之“二、主要风险因素特别提示”。(二)社会保险和住房公积金未足额缴纳的风险(二)社会保险和住房公积金未足额缴纳的风险 公司报告期内存在未严格按照国家有关规定为全体员工缴纳社会保险和住房公积金的情形,主要因为发行人员工农村户籍人员较多,人员年龄较大等因素,员工自身不愿意缴纳
71、社会保险和住房公积金。公司已明确告知并与该部分员工沟通要求为其缴纳社会保险和住房公积金,但因其自身不愿意承担社会保险和住房公积金中的个人应缴纳部分,本着尊重员工真实意愿和实际利益,公司未为该部分员工缴纳社会保险和住房公积金。该部分未缴的社会保险和住房公积金存在被追缴的风险,并存在被社会保险和住房公积金管理部门处罚的风险。(三)实际控制人控制不当风险(三)实际控制人控制不当风险 公司实际控制人为谷红军先生,谷红民先生系谷红军先生之一致行动人,截至本招股说明书签署日,谷红军先生直接持有公司 66.98%的股权,同时担任公司董事长、总经理,谷红民先生直接持有公司的 10.23%股权,同时担任公司副总
72、经理。如果公司实际控制人利用其对公司的控制地位对公司发展战略、生产经营决策、对外投资、人事任免、利润分配等重大事项进行不当控制,则有可能损害公司和中小股东利益。本次发行1-1-26 后,公司实际控制人谷红军先生的持股比例将会被稀释。五、募集资金投资项目风险五、募集资金投资项目风险 详见本招股说明书“重大事项提示”之“二、主要风险因素特别提示”。六、在多种风险叠加的极端情况下出现发行上市当年六、在多种风险叠加的极端情况下出现发行上市当年业绩大幅下滑甚至亏损业绩大幅下滑甚至亏损的风的风险险 详见本招股说明书“重大事项提示”之“二、主要风险因素特别提示”。七、发行失败风险七、发行失败风险 公司本次公
73、开发行的发行结果将受到公开发行时国内外宏观经济环境、证券市场整体情况、公司经营业绩、投资者对公司股票发行价格的认可程度及股价未来趋势判断等多种内外部因素的影响,可能存在因认购不足或未能达到预计上市条件而导致的发行失败风险。1-1-27 第四节第四节 发行人发行人基本情况基本情况 一、一、发行人基本信息发行人基本信息 公司全称 河北瑞星燃气设备股份有限公司 英文全称 HebeiRuixingGasEquipmentCo.,Ltd.证券代码 836717 证券简称 瑞星股份 统一社会信用代码 9408743 注册资本 86,000,000 法定代表人 谷红军 成立日期 200
74、1 年 6 月 4 日 办公地址 河北省衡水市枣强县中华东街北侧 注册地址 河北省衡水市枣强县中华东街北侧 邮政编码 053100 电话号码 传真号码 电子信箱 公司网址 负责信息披露和投资者关系的部门 董事会办公室 董事会秘书或者信息披露事务负责人 王俊生 投资者联系电话 经营范围 一般项目:普通阀门和旋塞制造(不含特种设备制造);通用设备制造(不含特种设备制造);电气信号设备装置制造;金属工具制造;金属结构销售;住房租赁;非居住房地产租赁;租赁服务(不含许可类租赁服务);货物进出口;技术进出口;技术服务、技术开发
75、、技术咨询、技术交流、技术转让、技术推广。(除依法须经批准的项目外,凭营业执照依法自主开展经营活动)许可项目:特种设备制造;发电业务、输电业务、供(配)电业务。(依法须经批准的项目,经相关部门批准后方可开展经营活动,具体经营项目以相关部门批准文件或许可证件为准)。主营业务 城市燃气输配系统中调压设备的研发、设计、生产和销售。主要产品与服务项目 公司主要从事城市燃气输配系统中调压设备的研发、设计、生产和销售,主营产品包括调压器类产品、调压装置类产品和压力容器类产品。二、二、发行人挂牌期间的基本情况发行人挂牌期间的基本情况 (一)(一)挂牌挂牌时间时间 2016 年 4 月 18 日 (二)(二)
76、挂牌挂牌地点地点 全国中小企业股份转让系统。1-1-28(三)(三)挂牌挂牌期间受到处罚的情况期间受到处罚的情况 公司在挂牌期间未受到处罚。(四)(四)终止挂牌终止挂牌情况情况 适用 不适用 (五)(五)主办券商及其变动情况主办券商及其变动情况 自 2016 年 4 月公司股票在全国股转系统挂牌并公开转让之日起,华西证券一直为公司的主办券商,未发生变动。(六)(六)报告期内年报审计机构及其变动情况报告期内年报审计机构及其变动情况 报告期内,公司年报审计机构均为毕马威,未发生变动。(七)(七)股票交易方式及其变更情况股票交易方式及其变更情况 公司股票于 2016 年 4 月 18 日起在全国股转
77、系统挂牌并公开转让,初始转让方式为协议转让。2017 年 12 月 22 日,全国股转系统发布了修订后的全国中小企业股份转让系统股票转让细则。依据相关修订规则,公司股票自 2018 年 1 月 15 日起变更转让方式为集合竞价交易。(八)(八)报告期内发行融资情况报告期内发行融资情况 报告期内,公司未实施发行股票融资的情况。(九)(九)报告期内重大资产重组情况报告期内重大资产重组情况 报告期内,公司未发生重大资产重组行为。(十)(十)报告期内控制权变动情况报告期内控制权变动情况 报告期内,控股股东、实际控制人一直为谷红军先生,未发生变动。(十一)(十一)报告期内股利分配情况报告期内股利分配情况
78、 经公司 2021 年 9 月 17 日召开的 2021 年第四次临时股东大会审议通过,公司实施1-1-29 了 2021 年半年度权益分派。该次股利分配以公司总股本 86,000,000 股为基数,以未分配利润向全体股东每 10 股派发现金红利 1.16279 元(含税),该股利分配于 2021 年 9月 30 日实施完成,共计派发现金红利 9,999,994.00 元。经公司 2022 年 5 月 20 日召开的 2021 年年度股东大会审议通过,公司实施了 2021年度权益分派。该次股利分配以公司总股本 86,000,000 股为基数,以未分配利润向全体股东每 10 股派发现金红利 2
79、元(含税),该股利分配于 2022 年 5 月 31 日实施完成,共计派发现金红利 17,200,000.00 元。除上述情形外,报告期内公司不存在其他股利分配情况。三、三、发行人的股权结构发行人的股权结构 截至本招股说明书签署日,公司股权结构如下:四、四、发行人股东及实际控制人情况发行人股东及实际控制人情况 (一)(一)控股股东、实际控制人情况控股股东、实际控制人情况 1.公司控股股东、实际控制人公司控股股东、实际控制人 截至本招股说明书签署日,股东谷红军先生直接持有公司 5,760 万股股份,持股比例为 66.98%,系公司控股股东、实际控制人。谷红军,中国国籍,无境外永久居留权,身份证号
80、码 7*,本科谷红军 谷红民 恒璋贸易 其他股东 瑞星股份 瑞星久宇 邢台实华 枣强华润 枣强农商行 66.98%10.23%9.3%13.49%100%40%20%0.19%天府新区分公司 1-1-30 学历,高级工程师。1992 年 3 月至 1996 年 5 月,任职于枣强县农机厂;1996 年 5 月至2001 年 6 月,任河北省枣强县天宇环保工程设备有限公司董事长;2001 年 6 月至 2012年 9 月,任瑞星有限董事长、总经理;2012 年 9 月至 2015 年 5 月,任瑞星有限执行董事、总经理;2015 年 5 月至 2016 年 11 月,任公司
81、董事长;2016 年 11 月至今,任公司董事长、总经理。2.谷红民为公司实际控制人的一致行动人谷红民为公司实际控制人的一致行动人 2023 年 1 月 17 日,谷红民与谷红军签署了关于对河北瑞星燃气设备股份有限公司协作决策之一致行动协议,确定一致行动关系。关于对河北瑞星燃气设备股份有限公司协作决策之一致行动协议内容如下:甲方:谷红军 乙方:谷红民 上述缔约方在本关于对河北瑞星燃气设备股份有限公司协作决策之一致行动协议(以下简称“本协议”)中合并称为“双方”。鉴于:1、河北瑞星燃气设备股份有限公司(以下简称“瑞星股份”)系在中国境内依法设立并合法存续的股份有限公司;截至本协议签订之日,瑞星股
82、份股票在全国中小企业股份转让系统挂牌并公开转让,股票代码为 836717;2、截至本协议签订之日,甲方持有瑞星股份 66.9767%的股份,乙方持有瑞星股份10.2326%的股份;甲方与乙方为兄弟关系,现双方均为瑞星股份之合法股东,真实持有瑞星股份之股份;3、乙方确认甲方为瑞星股份控股股东、实际控制人;4、为保障瑞星股份的持续稳定运营,保障双方在瑞星股份董事会会议、股东大会会议中一致行使投票权,经平等协商,根据中华人民共和国民法典、中华人民共和国公司法等法律之规定,双方对以下事项达成一致:第二条 协议双方的权利及义务 2.1 乙方同意对决定和实质影响瑞星股份的经营方针、决策等须经公司股东大会批
83、准的事项与甲方保持一致行动,共同行使股东权利。1-1-31 2.2 乙方应当在行使公司股东权利,特别是提案权、表决权之前与甲方进行充分沟通、协商,以保证乙方做出与甲方保持一致行动的决定。2.3 若在公司董事会中有乙方本人或者乙方委派的人员担任董事时,乙方保证其本人或者乙方委派人员担任的董事在公司董事会上进行表决时,将与甲方本人或者甲方委派人员担任的董事保持一致。2.4 双方应当确保按照达成一致行动的决定行使股东权利,承担股东义务。第三条 协议双方的声明、保证和承诺 3.1 双方均具有民事权利能力与行为能力订立和履行本协议,本协议对双方具有合法、有效的约束力。3.2 双方对因采取一致性行动而涉及
84、的文件资料,商业秘密及其可能得知的协议他方的商业秘密负有合理的保密义务。3.3 双方在本协议中承担的义务是合法有效的,其履行不会与其承担的其他合同义务冲突,也不会违反任何法律。3.4 双方在本协议中的各项声明、保证和承诺均为不可撤销的。第四条 一致行动的特别约定 4.1 若双方在公司董事会、股东大会就某些问题无法达成一致意见时,应当按照甲方意见作出一致行动的决定,双方应当严格按照该决定执行。第五条 一致行动关系保持及期限 5.1 一致行动的期限自本协议生效之日起至公司在中国境内向不特定合格投资者公开发行股票并在北京证券交易所上市三十六个月内有效。如双方于一致行动期限截止之前并未就一致行动关系的
85、解除另行达成协议,一致行动期限自动延长三十六个月。5.2 在上述一致行动的期限内,如双方中一方未/不再担任公司董事职务,则其无需/不再履行在董事会会议中的一致行动义务;如双方中任一方不再持有公司股份,则其不再履行在公司股东大会中的一致行动义务。5.3 双方的一致行动关系,在且在下列情况下解除:(1)就一致行动关系的解除另行达成协议;(2)既不担任公司董事也不持有公司股份。1-1-32 第六条 违约责任、不可抗力及争议解决 6.1 如一方因不履行本协议的约定的义务的,应当向守约方和公司赔偿因此造成的一切直接或间接损失。6.2 不可抗力系免责原因。本协议所指的不可抗力,按照中华人民共和国民法典规定
86、的为准。6.3 因本协议的履行所产生的争议,双方应当先行协商;协商不成的,由公司所在地的有管辖权的人民法院管辖。因此,谷红民系瑞星股份实际控制人谷红军的一致行动人。谷红民的基本情况参见本招股说明书“第四节 发行人基本情况”之“四、发行人股东及实际控制人情况”之“(二)持有发行人 5%以上股份的其他主要股东”。(二)(二)持有发行人持有发行人 5%以上股份的其他主要股东以上股份的其他主要股东 截至本招股说明书签署日,其他持有发行人 5%以上股份的主要股东共 2 名,为谷红民、恒璋贸易。1.谷红民 谷红民,中国国籍,无境外永久居留权,身份证号码 3*,1996年 5 月至 2
87、001 年 6 月,任河北省枣强县天宇环保工程设备有限公司总经理;2001 年 6月至 2010 年 8 月,在瑞星有限任职,历任销售部经理、副总经理、董事;2010 年 8 月至 2015 年 5 月,任瑞星有限销售部经理、监事;2015 年 5 月至 2018 年 3 月,任公司监事会主席;2018 年 3 月至今,任公司采购部经理;自 2019 年 5 月至今,任公司副总经理。截至本招股说明书签署日,谷红民持有公司 880 万股股份,持股比例为 10.23%。谷红民系公司控股股东、实际控制人谷红军之胞弟。2.恒璋贸易 截至本招股说明书签署日,恒璋贸易持有公司 800.00 万股股份,持股
88、比例为 9.30%,其基本情况如下:公司名称公司名称 郑州恒璋贸易有限公司 成立时间成立时间 2009 年 9 月 25 日 注册资本注册资本 5,000.00 万元 实收资本实收资本 1,001.00 万元 1-1-33 法定代表人法定代表人 孙智勇 住所和主要生产经营地住所和主要生产经营地 郑州市金水区丰产路 21 号 1 号楼 9 层 12 号 股东构成股东构成 孙智勇持股 51%,王银胜持股 49%主营业务主营业务 燃气设备、设施、材料及燃气用具的采购与销售 与发行人主营业务的关系与发行人主营业务的关系 燃气设备贸易商,报告期内为发行人的客户 (三)(三)发行人的股份存在涉诉、质押、冻
89、结或其他有争议的情况发行人的股份存在涉诉、质押、冻结或其他有争议的情况 截至本招股说明书签署日,公司控股股东、实际控制人和持有公司5%以上股份及表决权的主要股东直接或间接持有发行人的股份不存在涉诉、质押、冻结或其他有争议的情况。(四)(四)控股股东、实际控制人所控制的其他企业情况控股股东、实际控制人所控制的其他企业情况 截至本招股说明书签署日,公司控股股东、实际控制人谷红军除了控制本公司外,能够控制或者施加重大影响的企业亦包括衡水金雨鸿源、北京金雨鸿源、瑞星酒店,基本情况如下:序序号号 企业名称企业名称 注册资本注册资本(万元)(万元)住所住所 成立日期成立日期 控制情况控制情况 主营业务主营
90、业务 1 衡水金雨鸿源 100.00 河北省衡水市枣强县中华东街 256 号 2017 年 2 月 24 日 谷红军持股 70%,郭晓梅持股 15%,赵宇持股 15%报告期内无实际经营业务 2 北京金雨鸿源 600.00 北京市海淀区清河西三旗东新都东站南 26幢平房 03 2005 年 7 月 4 日 谷红军持股 70%,郭晓梅持股 15%,赵宇持股 15%报告期内无实际经营业务 3 瑞星酒店 50.00 枣强县玻璃钢城工业街南侧 2014 年 4 月 4 日 谷红军持股 60%,谷红霞持股 40%酒店住宿 五、五、发行人股本情况发行人股本情况 (一)(一)本次发行前后的股本结构情况本次发行
91、前后的股本结构情况 截至本招股说明书签署日,公司本次发行前总股本为 8,600.00 万股,拟公开发行不超过 3,299.00 万股(全额行使超额配售权情况下),发行后总股本为 11,899.00 万股。发行前后公司的股本具体情况如下:序号序号 股东姓名股东姓名/名称名称 发行前发行前 发行后发行后 持股数量持股数量(万股)(万股)股权比例(股权比例(%)持股数量持股数量(万股)(万股)股权比例(股权比例(%)1 谷红军 5,760.00 66.9767%5,760.00 48.4074%1-1-34 2 谷红民 880.00 10.2326%880.00 7.3956%3 恒璋贸易 800.
92、00 9.3023%800.00 6.7233%4 郭纪 200.00 2.3256%200.00 1.6808%陈宏 200.00 2.3256%200.00 1.6808%5 焦广新 160.00 1.8605%160.00 1.3447%6 张洪朝 120.00 1.3953%120.00 1.0085%7 樊丰旺 80.00 0.9302%80.00 0.6723%陈洪树 80.00 0.9302%80.00 0.6723%刘洪福 80.00 0.9302%80.00 0.6723%付文轩 80.00 0.9302%80.00 0.6723%武风良 80.00 0.9302%80.00
93、 0.6723%8 粟昶 40.00 0.4651%40.00 0.3362%9 陈金星 39.44 0.4586%39.44 0.3315%10 冯惠生 0.13 0.0015%0.13 0.0011%11 现有其他股东 0.43 0.0052%0.43 0.0036%12 本次发行新股-3,299.00 27.7250%合计合计 8,600.00 100.00%11,899.00 100.00%本次发行完成后,公司股本不低于 3,000 万股。(二)(二)本次发行前公司前十名股东情况本次发行前公司前十名股东情况 序号序号 股东姓名股东姓名/名称名称 担任职务担任职务 持股数量(万股)持股数
94、量(万股)限售数量(万股)限售数量(万股)股权比例(股权比例(%)1 谷红军 董事长、总经理 5,760.00 5,760.00 66.9767 2 谷红民 副总经理 880.00 880.00 10.2326 3 恒璋贸易-800.00 800.00 9.3023 4 郭纪-200.00 0 2.3256 5 陈宏 董事 200.00 200.00 2.3256 6 焦广新 监事会主席 160.00 160.00 1.8605 7 张洪朝-120.00 0 1.3953 8 樊丰旺 董事 80.00 80.00 0.9302 9 陈洪树-80.00 0 0.9302 10 刘洪福-80.00
95、 0 0.9302 10 付文轩 董事 80.00 80.00 0.9302 10 武风良 董事、副总经理 80.00 80.00 0.9302 10 粟昶 监事 40.00 40.00 0.4651 1-1-35 10 陈金星-39.44 0 0.4586 10 冯惠生-0.13 0 0.0015 11 现有其他股东-0 合计合计 -8,600.00 8,080.00 100.00 (三)(三)主要股东间关联关系的具体情况主要股东间关联关系的具体情况 序号序号 关联方股东名称关联方股东名称 关联关系描述关联关系描述 1 谷红军 谷红民之兄 2 谷红民 谷红军之胞弟 (四)(四)其他披露事项其
96、他披露事项 无。六、六、股权激励等可能导致发行人股权结构变化的事项股权激励等可能导致发行人股权结构变化的事项 截至本招股说明书签署日,公司不存在已经制定或实施股权激励及相关安排(如限制性股票、股票期权等)的情形;公司控股股东、实际控制人不存在与其他股东签署特殊投资约定等可能导致股权结构变化的事项。七、七、发行人的分公司、控股子公司、参股公司情况发行人的分公司、控股子公司、参股公司情况 (一)(一)控股子公司情况控股子公司情况 适用 不适用 1.瑞星久宇瑞星久宇 子公司名称子公司名称 瑞星久宇燃气设备(成都)有限公司 成立时间成立时间 2011 年 1 月 19 日 注册资本注册资本 3,200
97、.00 万元 实收资本实收资本 3,200.00 万元 注册地注册地 四川省成都市大邑县沙渠镇工业大道 388 号 主要生产经营地主要生产经营地 四川省成都市大邑县沙渠镇工业大道 388 号 主要产品或服务主要产品或服务 燃气调压设备 主营业务及其与发行人主营业务主营业务及其与发行人主营业务的关系的关系 从事燃气调压设备的研发、设计、生产和销售,系公司主营业务的组成部分 股东构成及控制情况股东构成及控制情况 公司持有 100%股权 最近一年及一期末最近一年及一期末总资产总资产 2021 年末总资产为 122,034,025.66 元,2022 年末总资产为119,997,638.27 元 最近
98、一年及一期末最近一年及一期末净资产净资产 2021 年末净资产为 50,805,813.35 元,2022 年末净资产为57,404,241.02 元 最近一年及一期最近一年及一期净利润净利润 2021 年净利润为 14,123,813.95 元,2022 年净利润为 6,598,427.67元 是否经过审计是否经过审计 是 1-1-36 审计机构名称审计机构名称 毕马威华振会计师事务所(特殊普通合伙)瑞星久宇最近两年的主要财务数据已包含在发行人合并财务报表范围内,该合并财务报表已经毕马威审计。(二)(二)参股公司情况参股公司情况 适用 不适用 1.邢台实华邢台实华 公司名称公司名称 邢台实华
99、天然气有限公司 成立时间成立时间 2020 年 5 月 10 日 注册资本注册资本 10,000.00 万元 实收资本实收资本 3,500.00 万元 注册地注册地 河北省邢台市柏乡县固城店镇省道 393 北侧 主要生产经营地主要生产经营地 河北省邢台市 主要产品或服务主要产品或服务 管道天然气业务 主营业务及控股方业务情况主营业务及控股方业务情况 天然气管网建设及天然气销售业务 股东构成及控制情况股东构成及控制情况 衡水实华天然气有限公司持股 60%,发行人持股 40%入股时间入股时间 2020 年 5 月 10 日 最近一年及一期末最近一年及一期末净资产净资产 2021年末净资产31,09
100、4,706.42元,2022年末净资产42,590,790.18元 最近一年及一期最近一年及一期净利润净利润 2021 年净利润 91,740.81 元,2022 年净利润 1,496,083.76 元 是否经过审计是否经过审计 否 审计机构名称审计机构名称 不适用 2.枣强华润枣强华润 公司名称公司名称 枣强华润燃气有限公司 成立时间成立时间 2014 年 1 月 13 日 注册资本注册资本 1,500.00 万元 实收资本实收资本 1,500.00 万元 注册地注册地 河北省衡水市枣强县玻璃钢城工业街南侧 主要生产经营地主要生产经营地 河北省衡水市枣强县 主要产品或服务主要产品或服务 管道
101、天然气业务 主营业务及控股方业务情况主营业务及控股方业务情况 天然气管网建设及天然气销售业务 股东构成及控制情况股东构成及控制情况 华润燃气持股 80%,发行人持股 20%入股时间入股时间 2014 年 1 月 13 日 最近一年及一期末最近一年及一期末净资产净资产 2021 年末净资产为 18,234,081.92 元,2022 年末净资产为19,747,670.77 元 最近一年及一期最近一年及一期净利润净利润 2021 年净利润为 1,302,891.47 元,2022 年净利润为 1,513,588.85元 是否经过审计是否经过审计 否 审计机构名称审计机构名称 不适用(三)(三)其他
102、参股公司情况其他参股公司情况 公司名称公司名称 河北枣强农村商业银行股份有限公司 成立时间成立时间 2015 年 9 月 18 日 1-1-37 注册资本注册资本 51,455.347 万元 实缴资本实缴资本 51,455.347 万元 法定代表人法定代表人 沈尚红 注册注册地址地址 河北省枣强县人民东街 189 号 发行人出资金额发行人出资金额 93.10 万元 持股比例持股比例 0.19%入股时间入股时间 2012 年 1 月 13 日 控股方控股方 无实际控制人 主营业务主营业务情况情况 存贷款业务 注:上表所示注册资本及持股比例为截至 2022 年 12 月 31 日的数据(四)(四)
103、分公司分公司情况情况 公司名称公司名称 瑞星久宇燃气设备(成都)有限公司天府新区分公司 负责人负责人 马金报 注册注册地址地址 四川省成都市天府新区华阳街道华府大道一段 1 号 2 栋 2 单元 15楼 1515 号、1516 号 成立日期成立日期 2018 年 7 月 24 日 经营范围经营范围 软件开发;信息系统集成;信息技术咨询、技术服务、技术推广;工业自动化监控系统开发、设计、设备安装;销售:机械设备、电子产品、五金交电;货物及技术进出口。(依法须经批准的项目,经相关部门批准后方可开展经营活动)。八、八、董事、监事、高级管理人员情况董事、监事、高级管理人员情况 (一)(一)董事、监事、
104、高级管理人员的简要情况董事、监事、高级管理人员的简要情况 1.董事会成员董事会成员 截至本招股说明书签署日,公司董事会由 9 名成员组成,其中独立董事 3 人,所有董事均通过股东大会选举产生。各董事的基本情况如下:姓名姓名 职务职务 性别性别 出生年月出生年月 本届任职时间本届任职时间 谷红军 董事长 男 1970 年 07 月 2021 年 6 月 30 日至 2024 年 6 月 30 日 裴文彩 董事 男 1960 年 09 月 2021 年 6 月 30 日至 2024 年 6 月 30 日 武风良 董事 男 1971 年 06 月 2021 年 6 月 30 日至 2024 年 6
105、月 30 日 樊丰旺 董事 男 1963 年 11 月 2021 年 6 月 30 日至 2024 年 6 月 30 日 付文轩 董事 男 1964 年 09 月 2021 年 6 月 30 日至 2024 年 6 月 30 日 陈宏 董事 男 1976 年 01 月 2021 年 6 月 30 日至 2024 年 6 月 30 日 迟国敬 独立董事 男 1957 年 08 月 2021 年 6 月 30 日至 2024 年 6 月 30 日 1-1-38 隋平 独立董事 男 1971 年 07 月 2021 年 6 月 30 日至 2024 年 6 月 30 日 王志勇 独立董事 男 196
106、8 年 05 月 2021 年 6 月 30 日至 2024 年 6 月 30 日(1)谷红军,公司董事长、总经理,简历请详见本节“四、发行人股东及实际控制人情况”之“(一)控股股东、实际控制人情况”。(2)裴文彩,中国国籍,无境外永久居留权,本科学历,高级工程师。1982 年 7月至 2005 年 8 月,就职于枣强县农机厂,历任技术员、副厂长、厂长;自 2005 年 8月至今,任瑞星有限/瑞星股份总工程师,负责技术研发工作;自 2019 年 5 月至今,任公司董事、副总经理。(3)武风良,中国国籍,无境外永久居留权,高中学历。1991 年 3 月至 2012 年 8月,从事个体经营活动;2
107、012 年 9 月至 2019 年 5 月,任瑞星有限/瑞星股份销售部经理;自 2015 年 5 月至今,任公司董事;自 2019 年 5 月至今,任公司副总经理。(4)樊丰旺,中国国籍,无境外永久居留权,高中学历。1980 年 8 月至 1984 年 3月,任职于枣强县水暖厂;1984 年 4 月至 1998 年 12 月,从事个体经营活动;1999 年1 月至 2005 年 8 月,任职于河北慧星调压器总厂;自 2005 年 8 月起在公司任职,从事销售业务;2017 年 3 月至 2021 年 1 月,任安熠燃气执行董事兼总经理;自 2015 年 5月至今,任公司董事。(5)付文轩,中国
108、国籍,无境外永久居留权,初中学历。1981 年 5 月至 1985 年 9月,任职于枣强县第二建筑队;1985 年 10 月至 1996 年 6 月,从事个体经营活动;1996年 7 月至 2001 年 5 月,任河北安信燃气设备有限公司销售经理;自 2001 年 6 月起在瑞星有限任职,从事销售业务;自 2015 年 5 月至今,任公司董事。(6)陈宏,中国国籍,无境外永久居留权,工商管理硕士。2000 年 1 月至 2004年 8 月,任成都久安输配设备有限公司销售部经理;2004 年 9 月至 2007 年 3 月,任费希尔久安输配设备(成都)有限公司销售部销售大区经理;2007 年 3
109、 月至 2018 年 11月,任成都安利康贸易有限公司执行董事兼总经理;2007 年 4 月至 2021 年 1 月,任成都安利康燃气设备有限公司执行董事兼总经理;2012 年 7 月至 2021 年 7 月,任瑞星久宇总经理;2018 年 7 月至 2021 年 7 月,任瑞星久宇天府新区分公司负责人;自 2018年 4 月至今,任公司董事。(7)迟国敬,中国国籍,无境外永久居留权,研究生学历,高级经济师。1979 年至 1983 年,就职于北京市煤气公司液化石油气部门;1983 年至 1988 年,先后在北京1-1-39 广播电视大学、北京语言学院学习,之后赴日本东京燃气公司技术进修;19
110、88 年至 1995年,任北京市煤气公司办公室秘书、副主任;自 1995 年至今,任中国城市燃气协会秘书处常务副秘书长、秘书长、理事长助理;自 1998 年 11 月至今,任北京中城燃燃气工程技术服务中心经理;自 2014 年 12 月至今,任住房和城乡建设部城镇燃气标准化技术委员会副主任、中国城市燃气协会标准工作委员会副主任;2013 年 6 月至 2019 年 12月,任新天科技股份有限公司独立董事;2013 年 6 月至 2020 年 5 月,任广东长青(集团)股份有限公司独立董事;自 2016 年 7 月至 2022 年 7 月,任沧州明珠塑料股份有限公司独立董事;自 2018 年 1
111、2 月至今,任金卡智能集团股份有限公司独立董事;自 2019年 5 月至今,任公司独立董事。(8)隋平,中国国籍,无境外永久居留权,北京大学硕士,香港城市大学博士,哈佛大学博士后研究员。2009 年 7 月至 2012 年 7 月,任湘潭大学法学院教师;曾任上海影创信息科技有限公司董事,上海骏云贸易有限公司、银川格正投资管理有限公司执行董事,江西影创信息产业有限公司、成都影创信息技术有限公司经理,重庆影创讯息科技有限公司、青岛影创信息科技有限公司执行董事兼经理,上海影创光芯科技有限公司监事,北京中迪投资股份有限公司、西安万隆制药股份有限公司独立董事;自 2014年 7 月至今,任河南大学法学院
112、教师;自 2015 年 9 月至今,任天津东旭中大商贸有限公司监事;自 2020 年 12 月至今,任江苏华辰变压器股份有限公司独立董事;自 2020年 6 月至今,任公司独立董事。(9)王志勇,中国国籍,无境外永久居留权,本科学历,中国注册会计师。2003年 3 月至 2007 年 10 月,就职于中审会计师事务所;2007 年 10 月至 2008 年 10 月,就职于北京中立诚会计师事务所;2008 年 10 月至 2012 年 12 月,就职于北京中都会计师事务所;自 2012 年 12 月至今,就职于立信会计师事务所(特殊普通合伙);自 2020年 12 月至 2022 年 6 月,
113、任北京恒合信业技术股份有限公司独立董事;自 2020 年 10月至 2023 年 1 月,任北京荣大科技股份有限公司独立董事;自 2020 年 6 月至今,任公司独立董事。2.监监事事会成员会成员 截至本招股说明书签署日,公司共有 3 名监事。刘丙奎系职工代表监事,由职工代表大会选举产生;其余监事通过股东大会选举产生。监事的基本情况如下:1-1-40 姓名姓名 职务职务 性别性别 出生年月出生年月 本届任职时间本届任职时间 焦广新 监事会主席 男 1955 年 09 月 2021 年 6 月 30 日至 2024 年 6 月 30 日 粟昶 监事 男 1976 年 09 月 2021 年 6
114、月 30 日至 2024 年 6 月 30 日 刘丙奎 监事 男 1988 年 06 月 2021 年 6 月 30 日至 2024 年 6 月 30 日(1)焦广新,中国国籍,无境外永久居留权,高中学历。1975 年 7 月至 1982 年10 月,就职于枣强县农机厂;1982 年 11 月至 1988 年 12 月就职于枣强县水暖厂;1989年 1 月至 1995 年 5 月,任河北安信燃气设备有限公司副总经理;1995 年 6 月至 2001年 8 月,任枣强县天宇环保工程设备有限公司销售经理;2001 年 9 月至 2015 年 5 月,在瑞星有限任职,从事销售业务;2015 年 5
115、月至 2018 年 3 月,任公司董事;自 2018年 4 月至今,任公司监事会主席。(2)刘丙奎,中国国籍,无境外永久居留权,本科学历。自 2014 年 5 月至今,历任瑞星有限/瑞星股份技术部、供销部职员、供销部经理;自 2021 年 6 月至今,任公司监事。(3)粟昶,中国国籍,无境外永久居留权,硕士研究生学历。1998 年 7 月至 2001年 7 月,任成都飞机设计研究所设计员;2001 年 9 月至 2003 年 12 月,在四川大学管理学院学习;2003 年 12 月至 2005 年 4 月,任四川大学营销工程研究所项目经理;2005年 4 月至 2010 年 12 月,任费希尔
116、久安输配设备(成都)有限公司销售经理;自 2011年 7 月至今,任瑞星久宇副总经理;自 2021 年 6 月至今,任公司监事。3.高级管理人高级管理人员员 公司高级管理人员包括总经理、副总经理、董事会秘书、财务总监。截至本招股说明书签署日,公司共 8 名高级管理人员。公司高级管理人员的基本情况如下:姓名姓名 职务职务 性别性别 出生年月出生年月 本届任职时间本届任职时间 谷红军 总经理 男 1970 年 07 月 2021 年 6 月 30 日至 2024 年 6 月 30 日 裴文彩 副总经理、总工程师 男 1960 年 09 月 2021 年 6 月 30 日至 2024 年 6 月 3
117、0 日 武风良 副总经理 男 1971 年 06 月 2021 年 6 月 30 日至 2024 年 6 月 30 日 张宝金 副总经理 男 1963 年 03 月 2021 年 6 月 30 日至 2024 年 6 月 30 日 谷红民 副总经理 男 1974 年 03 月 2021 年 6 月 30 日至 2024 年 6 月 30 日 张桂田 副总经理 男 1962 年 10 月 2021 年 6 月 30 日至 2024 年 6 月 30 日 孙铁军 副总经理 男 1970 年 03 月 2021 年 6 月 30 日至 2024 年 6 月 30 日 1-1-41 王俊生 财务总监、
118、董事会秘书 男 1980 年 07 月 2021 年 6 月 30 日至 2024 年 6 月 30 日(1)谷红军,公司董事长、总经理,简历请详见本节之“八、董事、监事、高级管理人员情况”之“(一)董事、监事、高级管理人员的简要情况”之“1.董事会成员”。(2)裴文彩,公司董事、副总经理、总工程师,简历请详见本节“八、董事、监事、高级管理人员情况”之“(一)董事、监事、高级管理人员的简要情况”之“1.董事会成员”。(3)武风良,公司董事、副总经理,简历请详见本节“八、董事、监事、高级管理人员情况”之“(一)董事、监事、高级管理人员的简要情况”之“1.董事会成员”。(4)张宝金,中国国籍,无境
119、外永久居留权,大专学历。1984 年 7 月至 2005 年 8月,就职于河北慧星调压器总厂,历任办公室主任、副厂长;2005 年 8 月起在瑞星有限任职,负责行政管理工作;2019 年 5 月至今,任公司副总经理。(5)谷红民,公司副总经理,简历请详见本节“四、发行人股东及实际控制人情况”之“(二)持有发行人 5%以上股份的其他主要股东”。(6)张桂田,中国国籍,无境外永久居留权,高中学历,1979 年 12 月至 1985 年12 月,在部队服役;1986 年 1 月至 2001 年 9 月,就职于河北慧星调压器总厂,历任生产车间工人、主管、主任;2001 年 10 月至 2019 年 5
120、 月,历任公司车间主任、生产部经理;自 2019 年 5 月至今,任公司副总经理。(7)孙铁军,中国国籍,无境外永久居留权,大专学历,税务师。1990 年 9 月至2003 年 2 月,任职于衡水电池集团有限公司财务部;2003 年 3 月至 2009 年 2 月,任衡水金正会计师事务所有限责任公司部门经理;2009 年 3 月至 2014 年 7 月,任河北天成会计师事务所有限责任公司项目经理;2014 年 8 月至 2019 年 9 月,任中兴财光华会计师事务所(特殊普通合伙)项目经理;2018 年 4 月至今,任衡水中兴财光华税务师事务所有限责任公司执行董事、经理;2019 年 10 月
121、至今,任公司副总经理。(8)王俊生,中国国籍,无境外永久居留权,本科学历。2005 年 7 月至 2007 年 3月,任冀州市德宝食品有限责任公司会计;2007 年 4 月至 2013 年 12 月,历任冀州中意复合材料股份有限公司成本主管、财务经理;2014 年 1 月至 2014 年 12 月,任北京赛尔克瑞特电工有限公司邢台分公司财务负责人;2015 年 1 月至 2015 年 5 月,任瑞星有限财务负责人;自 2015 年 5 月至今,任公司财务总监、董事会秘书。1-1-42 (二)(二)直接或间接持有发行人股份的情况直接或间接持有发行人股份的情况 姓名姓名 职位职位 关系关系 直接持
122、股数量直接持股数量(股)(股)间接持股数量间接持股数量(股)(股)无限售股数量无限售股数量(股)(股)其中被质押其中被质押或冻结股数或冻结股数 谷红军 董事长、总经理 谷红民之兄长 57,600,000-0 谷红民 副总经理 谷红军之胞弟 8,800,000-0 陈宏 董事-2,000,000-0 焦广新 监事会主席-1,600,000-0 樊丰旺 董事-800,000-0 武风良 董事、副总经理-800,000-0 付文轩 董事-800,000-0 粟昶 监事-400,000-0 (三)(三)对外投资情况对外投资情况 单位:万元 姓名姓名 在发行人处职务在发行人处职务 对外投资单位名称对外投
123、资单位名称 投资金额投资金额 投资比例投资比例 谷红军 董事长、总经理 衡水金雨鸿源 70.00 70.00 北京金雨鸿源 420.00 70.00 瑞星酒店 30.00 60.00 科捷仪表 60.00 10.00 谷红民 副总经理 科捷仪表 540.00 90.00 孙铁军 副总经理 衡水中兴财光华税务师事务所有限责任公司 20.00 40.00 王志勇 独立董事 上海洪溪财务管理中心(有限合伙)45.00 90.00 上海洪晰企业管理中心(有限合伙)5.00 10.00 立信会计师事务所(特殊普通合伙)50.00 0.35 嘉兴居銮投资合伙企业(有限合伙)500.00 1.70 北京富国
124、兴业管理咨询中心(有限合伙)10.00 10.00 珠海环雄酒店管理合伙企业(有限合伙)3.57 3.57 1-1-43(四)(四)其他披露其他披露事项事项 1.兼职情况兼职情况 截至本招股说明书签署日,公司董事、监事及高级管理人员的兼职情况如下:姓名姓名 公司职务公司职务 兼职单位名称兼职单位名称 兼职单位职务兼职单位职务 兼职单位与发行人关系兼职单位与发行人关系 谷红军 董事长、总经理 瑞星久宇 执行董事 发行人的全资子公司 枣强华润 副董事长 发行人的参股子公司 邢台实华 董事 发行人的参股子公司 科捷仪表 监事 关联自然人实际控制及担任执行董事兼总经理的公司 谷红民 副总经理 科捷仪表
125、 执行董事、总经理 关联自然人实际控制及担任执行董事兼总经理的公司 瑞星酒店 监事 发行人的控股股东、实际控制人控股的公司 枣强华润 监事 发行人的参股子公司 邢台实华 监事 发行人的参股子公司 迟国敬 独立董事 北京中城燃燃气工程技术服务中心 法定代表人、经理 关联自然人担任经理的公司 金卡智能集团股份有限公司(SZ.300349)独立董事 关联自然人担任独立董事的公司 住房和城乡建设部城镇燃气标准化技术委员会 副主任 无 中国城市燃气协会秘书处 秘书长 无 中国城市燃气协会标准工作委员会 副主任 无 隋平 独立董事 河南大学 法学院教师 无 天津东旭中大商贸有限公司 监事 无 江苏华辰变压
126、器股份有限公司 独立董事 关联自然人担任独立董事的公司 王志勇 独立董事 立信会计师事务所(特殊普通合伙)合伙人 无 上海洪溪财务管理中心(有限合伙)执行事务合伙人 关联自然人担任执行事务合伙人的企业 宜灵科技(北京)有限公司 董事 关联自然人担任董事的公司 孙铁军 副总经理 衡水中兴财光华税务师事务所有限责任公司 执行董事、经理 关联自然人担任执行董事、高级管理人员职务的公司 1-1-44 2.董事、监事、高级管理人员相互之间的亲属关系情况董事、监事、高级管理人员相互之间的亲属关系情况 公司副总经理谷红民系公司董事长、总经理谷红军之胞弟。除此之外,其他董事、监事、高级管理人员之间不存在亲属关
127、系。3.董事、监事、高级管理人员董事、监事、高级管理人员报告期报告期内内的的薪酬情况薪酬情况 报告期内,在公司领薪的董事、监事、高级管理人员的薪酬组成包括工资、奖金、社会保险及住房公积金。公司独立董事领取的薪酬为固定金额的津贴。董事、监事、高级管理人员的薪酬结合地方经济发展程度、行业水平、个人能力、工作内容等因素综合确定。报告期内,公司董事、监事、高级管理人员薪酬总额占各期利润总额的比重情况如下:项目项目 2022 年度年度 2021 年度年度 2020 年度年度 关键管理人员报酬(元)4,064,455.91 5,101,559.40 6,941,769.96 利润总额(元)42,069,6
128、11.70 48,705,117.81 43,265,102.95 占发行人利润总额比例 9.66%10.47%16.04%4.董事、监事、高级管理人员变动情况董事、监事、高级管理人员变动情况(1)董事变动情况)董事变动情况 变动时间变动时间 变动变动类型类型 变动人员变动人员 变动原因变动原因 2020 年 6 月 24 日 更换 杨俊杰、南丽敏辞去职务,补选隋平、王志勇为独立董事 原独立董事辞去职务,任命新独立董事(2)监事变动情况)监事变动情况 变动时间变动时间 变动变动类型类型 变动人员变动人员 变动原因变动原因 2021 年 6 月 30 日 更换 张洪朝、陈海洋不再担任监事;任命粟
129、昶、刘丙奎为监事 换届(3)高级管理人员变动情况)高级管理人员变动情况 变动时间变动时间 变动变动类型类型 变动人员变动人员 变动原因变动原因 2021 年 6 月 30 日 新增 聘任裴文彩为公司总工程师 公司经营管理需要 1-1-45 九、九、重要承诺重要承诺 (一)(一)与本次公开发行有关的承诺情况与本次公开发行有关的承诺情况 承诺主体承诺主体 承诺开始承诺开始日期日期 承诺结束承诺结束日期日期 承诺类型承诺类型 承诺内容承诺内容(索引索引)控 股 股东、实际控制人谷红军 2022年5月25 日 长期有效 股东股份锁定期及减持意向承诺 1.本人所持公司股份为本人实际持有、合法有效,不存在
130、委托持股、委托投资、信托等情况,本人所持公司股份未设置任何质押、查封等权利限制,亦不存在任何第三方权益,本人所持公司股份不存在权益纠纷。2.自公司股票在北京证券交易所上市之日起 12 个月内,不转让或者委托他人管理本人直接或间接持有的公司本次公开发行股票前已持有的股份,也不由公司回购本人直接或间接持有的公司本次公开发行股票前已持有的股份。因公司进行权益分派等导致本人持有公司股份发生变化的,亦遵守上述规定。3.上述限售期满后,在本人担任公司董事、监事或高级管理人员期间,每年转让的股份不得超过本人所持有公司股份总数的 25%,在本人离职后半年内不转让本人所持有的公司股份;如果本人在任期届满前离职的
131、,本人在就任董事、监事或高级管理人员时确定的任期内和任期届满后 6 个月内,应遵守以上限制性规定。因公司进行权益分派等导致本人持有公司股份发生变化的,亦遵守上述规定。4.公司上市后 6 个月内如其股票连续 20 个交易日的收盘价均低于发行价(如因派发现金红利、送红股、公积金转增股本等原因进行除权、除息的,须按照中国证券监督管理委员会、北京证券交易所的有关规定进行相应调整,下同),或者上市后 6 个月期末收盘价低于发行价,本人所持公司股份的锁定期限自动延长 6 个月。5.本人将按照公司本次公开发行股票招股说明书以及本人出具的各项承诺载明的限售期限要求,并严格遵守法律、法规的相关规定,在限售期限内
132、不减持公司股份。在本人持股期间,若股份锁定和减持的法律、法规、规范性文件、政策及证券监管机构的要求发生变化,则愿意自动适用变更后的法律、法规、规范性文件、政策及证券监管机构的要求。6.本人在上述锁定期届满之日起 2 年内,本人若减持所持公司的股份,减持后所持有的公司的股份应仍能保持本人的控股股东及实际控制人地位。本人减持股份的条件、方式、价格及期限如下:(1)减持股份的条件。减持股份将按照公司本次公开发行股票招股说明书以及本人出具的各项承诺载明的限售期1-1-46 限要求,并严格遵守法律、法规的相关规定,在限售期限内不减持公司的股份。在上述限售条件解除后,本人可作出减持股份的决定。(2)减持股
133、份的数量及方式。本人在限售期满后 2 年内减持所持有的公司的股份应符合相关法律、法规、规章的规定,包括但不限于二级市场竞价交易方式、大宗交易方式、协议转让方式等。(3)减持股份的价格。本人减持所持有的公司股份的价格根据当时二级市场的价格确定,并应符合相关法律、法规的规定。本人在公司本次公开发行前所持有的公司股份在锁定期满后 2 年内减持的,减持价格(如果因派发现金红利、送股、转增股本、增发新股等原因进行除权、除息的,须按照中国证券监督管理委员会、北京证券交易所的有关规定作相应调整)不低于公司本次公开发行股票的发行价。(4)减持股份的期限。本人在减持所持有的公司股份前,应提前 3 个交易日予以公
134、告,自公告之日起 6 个月内完成,并按照北京证券交易所的规则及时、准确地履行信息披露义务。7.本人将严格履行上述承诺事项,同时明确未履行上述承诺时的约束措施如下:(1)如果未履行上述承诺事项,本人将在公司股东大会和中国证券监督管理委员会指定的报刊上公开说明未履行承诺的具体原因,并向公司的股东和社会公众投资者道歉;(2)如果未履行上述承诺事项,本人持有的公司股份在违反上述承诺之日起 6 个月内不得减持;(3)因本人未履行上述承诺事项而获得的收益,本人同意将该等收益归公司所有;(4)如果因未履行上述承诺事项,致使投资者在证券交易中遭受损失,本人将依法赔偿该等损失。实际控制人的一致行动人、持股 5%
135、以上的股东谷红民 2022年5月25 日 长期有效 股东股份锁定期及减持意向承诺 1.本人所持公司股份系为本人实际持有、合法有效,不存在委托持股、委托投资、信托等情况,本人所持公司股份未设置任何质押、查封等权利限制,亦不存在任何第三方权益,本人所持公司股份不存在权益纠纷。2.自公司股票在北京证券交易所上市之日起 12 个月内,不转让或者委托他人管理本人直接或间接持有的公司本次公开发行股票前已持有的股份,也不由公司回购本人直接或间接持有的公司本次公开发行股票前已持有的股份。因公司进行权益分派等导致本人持有公司股份发生变化的,亦遵守上述规定。3.上述限售期满后,在本人担任公司董事、监事或高级管理人
136、员期间,每年转让的股份不得超过本人所持有公司股份总数的 25%,在本人离职后1-1-47 半年内不转让本人所持有的公司股份;如果本人在任期届满前离职的,本人在就任董事、监事或高级管理人员时确定的任期内和任期届满后 6 个月内,应遵守以上限制性规定。因公司进行权益分派等导致本人持有公司股份发生变化的,亦遵守上述规定。4.公司上市后 6 个月内如其股票连续 20 个交易日的收盘价均低于发行价(如因派发现金红利、送红股、公积金转增股本等原因进行除权、除息的,须按照中国证券监督管理委员会、北京证券交易所的有关规定进行相应调整,下同),或者上市后 6 个月期末收盘价低于发行价,本人所持公司股份的锁定期限
137、自动延长 6 个月。5.本人将按照公司本次公开发行股票招股说明书以及本人出具的各项承诺载明的限售期限要求,并严格遵守法律、法规的相关规定,在限售期限内不减持公司股份。在本人持股期间,若股份锁定和减持的法律、法规、规范性文件、政策及证券监管机构的要求发生变化,则愿意自动适用变更后的法律、法规、规范性文件、政策及证券监管机构的要求。6.本人在上述锁定期届满之日起 2 年内,本人若减持所持公司的股份,本人减持股份的条件、方式、价格及期限如下:(1)减持股份的条件。减持股份将按照公司本次公开发行股票招股说明书以及本人出具的各项承诺载明的限售期限要求,并严格遵守法律、法规的相关规定,在限售期限内不减持公
138、司的股份。在上述限售条件解除后,本人可作出减持股份的决定。(2)减持股份的数量及方式。本人在限售期满后 2 年内减持所持有的公司的股份应符合相关法律、法规、规章的规定,包括但不限于二级市场竞价交易方式、大宗交易方式、协议转让方式等。(3)减持股份的价格。本人减持所持有的公司股份的价格根据当时二级市场的价格确定,并应符合相关法律、法规的规定。本人在公司本次公开发行前所持有的公司股份在锁定期满后 2 年内减持的,减持价格(如果因派发现金红利、送股、转增股本、增发新股等原因进行除权、除息的,须按照中国证券监督管理委员会、北京证券交易所的有关规定作相应调整)不低于公司本次公开发行股票的发行价。(4)减
139、持股份的期限。本人在减持所持有的公司股份前,应提前 3 个交易日予以公告,自公告之日起 6 个月内完成,并按照北京证券交易所的规则及时、准确地履行信息披露义务。7.本人将严格履行上述承诺事1-1-48 项,同时明确未履行上述承诺时的约束措施如下:(1)如果未履行上述承诺事项,本人将在公司股东大会和中国证券监督管理委员会指定的报刊上公开说明未履行承诺的具体原因,并向公司的股东和社会公众投资者道歉;(2)如果未履行上述承诺事项,本人持有的公司股份在违反上述承诺之日起 6 个月内不得减持;(3)因本人未履行上述承诺事项而获得的收益,本人同意将该等收益归公司所有;(4)如果因未履行上述承诺事项,致使投
140、资者在证券交易中遭受损失,本人将依法赔偿该等损失。持股 5%以上的股东郑州恒璋 2023年1月17 日 长期有效 股东股份锁定期及减持意向承诺 1.本公司所持发行人股份系为本公司实际持有、合法有效,不存在委托持股、委托投资、信托等情况,本公司所持发行人股份未设置任何质押、查封等权利限制,亦不存在任何第三方权益,本公司所持发行人股份不存在权益纠纷;2.自公司股票在北京证券交易所上市之日起 12 个月内,不转让或委托他人管理本公司直接或间接持有的公司本次公开发行股票前已持有的股份,也不由公司回购本公司直接或间接持有的公司本次公开发行股票前已持有的股份。因公司进行权益分派等导致本公司持有公司股份发生
141、变化的,亦遵守上述规定;3.本公司将按照公司本次公开发行股票招股说明书以及本公司出具的各项承诺载明的限售期限要求,并严格遵守法律、法规的相关规定,在限售期限内不减持公司股份。在本公司持股期间,若股份锁定和减持的法律、法规、规范性文件、政策及证券监管机构的要求发生变化,则愿意自动适用变更后的法律、法规、规范性文件、政策及证券监管机构的要求;4.本公司承诺减持公司股份时,将严格按照届时有效的相关法律、法规、规范性文件的规定以及证券监管机构、证券交易所的有关要求执行,并履行规定的披露义务;5.上述承诺内容系本公司真实意思表示,本公司自愿接受监管机构、自律组织及社会公众的监督,若违反上述承诺,本公司将
142、依法承担相应责任。发行人及其控股股东、实际控制人、董事(非独 立 董事)及高级管理人2023年1月17 日 长期有效 稳定股价的承诺 本公司/本人将严格按照公司 2023 年第一次临时股东大会审议通过的关于公司向不特定合格投资者公开发行股票并在北京证券交易所上市后三年内稳定股价预案的议案的规定,全面且有效地履行本公司/本人的各项义务和责任;同时,本公司/本人将敦促其他相关方/公司及其他相关方严格按照关于公司向不特定合格投资者1-1-49 员 公开发行股票并在北京证券交易所上市后三年内稳定股价预案的议案的规定,全面且有效地履行本公司/本人的各项义务和责任。发行人 2022年5月25 日 长期有效
143、 关于填补被摊薄即期回报的承诺 1.强化募集资金管理。公司已制定募集资金管理制度,募集资金到位后将存放于董事会指定的专项账户中。公司将定期检查募集资金使用情况,从而加强对募投项目的监管,保证募集资金得到合理、合法的使用。2.加快募投项目投资进度。本次募集资金到位前,为尽快推进募投项目建设,公司拟通过多种渠道积极筹措资金,积极调配资源,开展募投项目的前期准备工作。本次发行募集资金到位后,公司将调配内部各项资源、加快推进募投项目建设,提高募集资金使用效率,争取募投项目早日建设完成,以提高公司综合盈利水平,增强未来几年股东回报,降低发行导致的即期回报被摊薄的风险。3.加快公司主营业务发展,提升盈利能
144、力。公司将通过加快技术研发、积极丰富公司产品、加强市场推广等方式加快公司主营业务发展,提升公司经营业绩和盈利能力,努力保证公司长期的竞争力和持续盈利能力。4.强化投资者回报。公司制定了上市后生效的公司章程(草案)和河北瑞星燃气设备股份有限公司未来三年分红回报规划,确定了公司发行上市后的利润分配政策,明确了公司的分红原则、分红条件、程序及方式。在保证公司正常经营的前提下,明确以现金分红为主并优先进行现金分红,保证投资者特别是中小投资者的利益,强化对投资者的合理回报。公司承诺将根据中国证券监督管理委员会、北京证券交易所后续出台的实施细则,持续完善填补被摊薄即期回报的各项措施。公司如违反前述承诺,将
145、及时公告违反的事实及原因,除因不可抗力或其他非归属于本公司的原因外,将向本公司股东和社会公众投资者道歉,同时向投资者作出补充承诺或替代承诺,以尽可能保护投资者的利益,并在公司股东大会审议通过后实施补充承诺或替代承诺。控 股 股东、实际控制人 2022年5月25 日 长期有效 关于填补被摊薄即期回报的承诺 1.任何情况下,本人承诺均不滥用控股股东、实际控制人地位,不会越权干预发行人经营管理活动,不会侵占发行人利益。2.在中国证监会或北京证券交易所对首发上市摊薄即期回报有关事项作出新的规定或要求时,如果发行人的相关规定及本人的承诺与该等规定或要求不符时,本人承诺届时将按照前述最新规定或要求出具补1
146、-1-50 充承诺,并积极推进发行人作出新的承诺或措施,以符合中国证监会及北京证券交易所的规定或要求。3.本人承诺全面、完整、及时履行发行人制定的有关填补被摊薄即期回报的措施以及本人对此作出的任何有关填补被摊薄即期回报措施的承诺。若本人违反该等承诺,本人愿意:(1)在股东大会及中国证监会指定报刊上公开说明未履行的具体原因并向股东和社会公众投资者道歉;(2)违反承诺给发行人和/或者股东造成损失的,依法承担补偿责任;(3)无条件接受中国证监会和/或北京证券交易所等证券监督管理机构按照其制定或发布的有关规定、规则,对本人作出的处罚或采取的相关监管措施。董事、高级管理人员 2022年5月25 日 长期
147、有效 关于填补被摊薄即期回报的承诺 1.不无偿或以不公平条件向其他单位或者个人输送利益,也不采用其他方式损害公司利益;2.对本人的职务消费行为进行约束;3.不动用公司资产从事与本人履行职责无关的投资、消费活动;4.在自身职责和权限范围内,全力促使董事会或薪酬与考核委员会制定的薪酬制度与公司填补回报措施的执行情况相挂钩;5.如果公司拟实施股权激励,在自身职责和权限范围内,全力促使拟公布的公司股权激励的行权条件与公司填补回报措施的执行情况相挂钩;6.在中国证监会或北京证券交易所对首发上市摊薄即期回报有关事项作出新的规定或要求时,如果发行人的相关规定及本人的承诺与该等规定或要求不符时,本人承诺届时将
148、按照前述最新规定或要求出具补充承诺,并积极推进发行人作出新的承诺或措施,以符合中国证监会及北京证券交易所的规定或要求;7、本人承诺全面、完整、及时履行发行人制定的有关填补被摊薄即期回报的措施以及本人对此作出的任何有关填补被摊薄即期回报措施的承诺。若本人违反该等承诺,本人将在股东大会及中国证监会指定报刊上公开说明未履行的具体原因并向股东和社会公众投资者道歉。发行人 2022年5月25 日 长期有效 未履行承诺的约束措施 1.如本公司未履行招股说明书披露的承诺事项,本公司将在股东大会和中国证券监督管理委员会(以下简称“中国证监会”)指定的报刊上公开说明未履行承诺的具体原因,并向股东和社会公众投资者
149、道歉。2.如因本公司未履行相关承诺事项,致使投资者在证券交易中遭受损失的,本公司将依法赔偿该等损失:(1)在中国证监会或者其他有权部门认定公司招股说明书存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏后1-1-51 二十个工作日内,将启动赔偿投资者损失的相关工作。(2)该等损失的赔偿金额以投资者实际发生的直接损失为限,具体的赔偿标准、赔偿主体范围、赔偿金额等细节内容待上述情形实际发生时,依据最终依法确定的赔偿方案为准。控 股 股东、实际控制人谷红军 2022年5月25 日 长期有效 未履行承诺的约束措施 1.如未履行上述承诺事项,本人将在公司的股东大会和中国证券监督管理委员会(以下简称“中国证监会”)指定
150、的报刊上公开说明未履行承诺的具体原因,并向公司的股东和社会公众投资者道歉。2.如因未履行上述承诺事项给公司或者其他投资者造成损失的,本人将向公司或者其他投资者依法承担赔偿责任。如本人未承担前述赔偿责任,则本人持有的公司本次公开发行前股份在本人履行完毕前述赔偿责任之前不得转让,同时公司有权扣减本人所获分配的现金红利用于承担前述赔偿责任。3.在本人作为公司控股股东、实际控制人期间,本人若未履行招股说明书披露的承诺事项,给投资者造成损失的,本人承诺依法承担赔偿责任。持股 5%以上的股东郑州恒璋 2022年5月25 日 长期有效 未履行承诺的约束措施 1.如未履行上述承诺事项:(1)本企业将在公司的股
151、东大会和中国证券监督管理委员会(以下简称“中国证监会”)指定的报刊上公开说明未履行承诺的具体原因,并向公司的股东和社会公众投资者道歉。(2)本企业将在前述事项发生之日起十个交易日内,本企业持有的公司股份不得转让,直至本企业履行完成相关承诺事项。2.如因未履行上述承诺事项给公司或者其他投资者造成损失的,本企业将向公司或者其他投资者依法承担赔偿责任。董事、监事、高级管理人员 2022年5月25 日 长期有效 未履行承诺的约束措施 1.如未履行上述承诺事项:(1)本人将在公司的股东大会和中国证券监督管理委员会(以下简称“中国证监会”)指定的报刊上公开说明未履行承诺的具体原因,并向公司的股东和社会公众
152、投资者道歉。(2)本人将在前述事项发生之日起十个交易日内,停止领取薪酬(若有),同时,本人持有的公司股份(若有)不得转让,直至本人履行完成相关承诺事项。2.如因未履行上述承诺事项给公司或者其他投资者造成损失的,本人将向公司或者其他投资者依法承担赔偿责任。5%以 上股东;控股股东、实际控制人 谷 红军,5%以2022年5月25 日 长期有效 减少和规范关联交易的承诺 1.除已经披露的关联交易之外,本承诺人及本承诺人直接或间接控制的其他企业与公司及其全资子公司、控股子公司(以下统称“公司及其子公司”)之间不存在其他关联交易。2.本承诺人及本承诺人直接或间接控制的其他企业(包括现有的及其1-1-52
153、 上股东,董事、监事、高级管理人员 后可能设立的企业,下同)将尽量避免与公司及其子公司发生关联交易。对于无法避免或者有合理原因而发生的关联交易,本承诺人及本承诺人直接或间接控制的其他企业将根据有关法律、法规和规范性文件以及公司章程的规定,遵循平等、自愿、公平和等价有偿的一般商业原则,与公司及其子公司签订交易协议,交易价格将按照市场公认的合理价格确定。3.本承诺人及本承诺人直接或间接控制的其他企业将严格遵守公司章程及公司相关制度中关于关联交易事项的回避规定,所涉及的关联交易均将按照公司关联交易决策程序进行,并将履行合法程序,及时对关联交易事项进行信息披露。4.本承诺人保证不会利用在公司的地位和影
154、响,通过关联交易转移公司及其子公司利润,不会通过影响公司的经营决策来损害公司及其子公司及公司其他股东的合法权益。5.本承诺函对本承诺人及本承诺人控制的其他企业持续有效,直至本承诺人再作为公司的控股股东、实际控制人/持股 5%股东/董事/监事/高级管理人员为止。6.本声明、承诺与保证可被视为对公司及其他股东共同和分别作出的声明、承诺和保证。7.本承诺函中的每一项承诺均为可独立执行之承诺。任何一项承诺被视为无效或终止将不影响其他各项承诺的有效性。控 股 股东、实际控制人谷红军,持股 5%以上的股东谷红民 2022年5月25 日 长期有效 避免同业竞争的承诺 1.本人及本人控制的其他企业在中国境内外
155、未直接或间接从事或参与任何与公司及其全资、控股子公司(以下统称“公司及其子公司”)存在竞争的任何业务活动,或拥有与公司及其子公司存在竞争关系的任何经济实体、机构、经济组织的权益(不包含购买上市公司股票,下同),或以其他任何形式取得该等经济实体、机构、组织的控制权,或在该等经济实体、机构、经济组织中担任/委派董事、监事、高级管理人员或核心技术人员。2.本人及本人控制的其他企业(包括现有的及其后可能设立的企业,下同)将不在中国境内外以任何形式直接或间接从事或参与任何与公司及其子公司存在竞争的任何业务活动,包括不在中国境内外投资、收购、兼并与公司及其子公司现有及将来的主要业务有直接竞争的任何经济实体
156、、机构或者其他经济组织。3.凡本人及本人控制的其他企业有任何商业机会可从事、参与或入股任何可能会与公司及其控股子公司生产经营构成竞争的业务,本人及本人控制的其他企业会将上述商业机会让予公司及其子公司。1-1-53 4.如果本人违反上述声明、保证与承诺,本人同意赔偿因此给公司及其子公司的一切损失。5.本声明、承诺与保证将持续有效,直至本人不再处于公司控股股东、实际控制人/持股 5%以上股东地位为止。6.本声明、承诺与保证可被视为对公司及其他股东共同和分别作出的声明、承诺和保证。7.本承诺函中的每一项承诺均为可独立执行之承诺。任何一项承诺被视为无效或终止将不影响其他各项承诺的有效性。发行人 202
157、2年5月25 日 长期有效 利润分配政策的承诺 根据上市公司监管指引第 3 号上市公司现金分红(2022 年修订)(中国证券监督管理委员会公告20223 号)、关于进一步落实上市公司现金分红有关事项的通知 上市公司章程指引(2022 年修订)、(中国证券监督管理委员会公告20222号)等相关规定,公司制定并由股东大会审议通过了本次公开发行后生效的河北瑞星燃气设备股份有限公司章程(草案)。为维护中小投资者的利益,公司承诺上市后将严格按照河北瑞星燃气设备股份有限公司章程(草案)及河北瑞星燃气设备股份有限公司上市后未来三年股东分红回报规划规定和确定的利润分配政策,履行利润分配决策程序,并实施利润分配
158、。控 股 股东、实际控制人谷红军 2022年5月25 日 长期有效 利润分配政策的承诺 作为发行人的控股股东、实际控制人,在发行人向不特定合格投资者公开发行股票并上市后,承诺人将促使发行人严格按照河北瑞星燃气设备股份有限公司章程(草案)及河北瑞星燃气设备股份有限公司上市后未来三年股东分红回报规划以及相关法律法规、北京证券交易所相关规则规定的利润分配政策(包括现金分红政策)制定利润分配方案、履行利润分配决策程序,并实施利润分配。发行人 2022年5月25 日 长期有效 欺诈发行股份回购承诺 1.保证公司本次公开发行股票并在北京证券交易所上市不存在任何欺诈发行的情形;2.如公司不符合发行上市条件,
159、以欺骗手段骗取发行注册并已经发行上市,公司将在中国证监会等有权部门确认后五个工作日内启动股份购回程序,购回公司本次公开发行的全部新股。控 股 股东、实际控制人谷红军 2022年5月25 日 长期有效 欺诈发行股份回购承诺 1.保证公司本次公开发行股票并在北京证券交易所上市不存在任何欺诈发行的情形;2.如公司不符合发行上市条件,以欺骗手段骗取发行注册并已经发行上市,本人将在中国证监会等有权部门确认后五个工作日内启动股份购回程序,购回公司本次公开发行的全部新股。发行人 2022年5月长期有效 关于依法承担赔1.公司本次拟向不特定合格投资者公开发1-1-54 25 日 偿或赔偿责任的承诺 行股票招股
160、说明书不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏,并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。2.若有权部门认定,公司招股说明书存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏,致使投资者在证券交易中遭受损失的,公司将按证券监督管理部门及司法机关认定的实际损失向投资者依法进行赔偿。控 股 股东、实际控制人谷红军 2022年5月25 日 长期有效 关于依法承担赔偿或赔偿责任的承诺 1.公司本次拟向不特定合格投资者公开发行股票招股说明书不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏,本人作为公司的控股股东、实际控制人对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任;2.若有权部门认定,公司招股说明书存在虚假记
161、载、误导性陈述或者重大遗漏,致使投资者在证券交易中遭受损失的,本人将按证券监督管理部门及司法机关认定的实际损失向投资者依法进行赔偿。董事、监事、高级管理人员 2022年5月25 日 长期有效 关于依法承担赔偿或赔偿责任的承诺 1.公司本次拟向不特定合格投资者公开发行股票招股说明书不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏,本人作为公司的董事、监事、高级管理人员对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任;2.若有权部门认定,公司招股说明书存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏,致使投资者在证券交易中遭受损失的,本人将按证券监督管理部门及司法机关认定的实际损失向投资者依法进行赔偿。控 股 股东、
162、实际控制人、董事、监事、高级管理人员 2022 年 12月 12 日 长期有效 关于因违法违规事项自愿限售股票的承诺 1.自发行人本次发行上市之日起,若公司发生资金占用、违规担保、虚假陈述等严重违法违规行为,本人承诺自前述违规行为发生之日起至违规行为发现后 6 个月内,本人自愿限售直接或间接持有的股份,并按照北交所相关要求办理自愿限售手续;2.自发行人本次发行上市之日起,若本人发生内幕交易、操纵市场、虚假陈述等严重违法违规行为,自前述违规行为发生之日起至违规行为发现后 12 个月内,本人自愿限售直接或间接持有的股份,并按照北交所相关要求办理自愿限售手续。(二)(二)前期公开承诺情况前期公开承诺
163、情况 承诺主体承诺主体 承诺开始日期承诺开始日期 承诺结束日期承诺结束日期 承诺类型承诺类型 承诺内容承诺内容(索引索引)控股股东、实际控制人、其他股东、时任董事、高级管理人员 2016 年 4 月 18 日 长期有效 同业竞争承诺 承诺不构成同业竞争 发行人及 控股股东、实际2016 年 4 月 18 日 长期有效 规范关联交易 承诺规范并减少关联交易 1-1-55 控制人及 其他关联方 董事、监事、高级管理 人员 2016 年 4 月 18 日 长期有效 限售承诺 承诺按照全国股转系统要求做股票限售(三)(三)其他披露事项其他披露事项 公司于 2023 年 1 月 17 日召开的第三届董事
164、会第十二次会议、第三届监事会第九次会议以及 2023 年 2 月 2 日召开的 2023 年第一临时股东大会,审议通过关于调整的议案具体如下:一、启动稳定股价措施的条件一、启动稳定股价措施的条件 启动条件:自公司股票在北京证券交易所上市之日起一个月内,若公司股票出现连续 10 个交易日的收盘价均低于本次发行价格,在符合相关回购、增持公司股份等行为的法律法规和规范性文件规定的前提下,公司将启动股价稳定预案。自公司股票上市交易之日起第二个月至三年内,若公司股票连续 20 个交易日的收盘价均低于公司最近一期经审计的每股净资产(每股净资产=合并财务报表中的归属于母公司普通股股东权益合计数年末公司股份总
165、数;如最近一期审计基准日后,因派发现金红利、送股、公积金转增股本、配股等原因导致公司净资产或股份总数发生变化的,每股净资产相应进行调整,下同)时,在符合相关回购、增持公司股份等行为的法律法规和规范性文件规定的前提下,公司、控股股东/实际控制人、董事(不含独立董事、下同)、高级管理人员应按照下述规则启动并实施相关稳定股价的方案。二、稳定股价的具体措施及实施程序二、稳定股价的具体措施及实施程序 当触发前述稳定股价措施启动条件时,公司应根据届时有效的法律、法规和本预案的有关规定,与控股股东/实际控制人、董事、高级管理人员协商,提出稳定公司股价的具体方案,履行相应的审批程序和信息披露义务。股价稳定措施
166、实施后,公司的股权分布应当符合上市条件。当公司需要采取稳定股价的措施时,可以视公司实际情况、股票市场情况,按以下优先顺序实施下述稳定股价的各措施。自公司本次公开发行并上市之日起第一个月内,增持或回购股份的价格不高于本次发行价格,自公司本次公开发行并上市之日起满一个月后,增持或回购价格不超过公司最近一期经审计的每股净资产的价格。公司控股股东、实际控制人、董事、高级管理人员在公司出现需稳定股价的情形时,必须履行所承诺的1-1-56 增持义务,在履行完强制增持义务后,可自愿选择继续增持。(一)公司以法律、法规允许的交易方式向社会公众股东回购股份(以下简称“公司回购股份”)公司启动股价稳定措施后,公司
167、应在 5 日内召开董事会,讨论公司向社会公众股东回购公司股份的方案,并提交股东大会审议。在股东大会审议通过股份回购方案后,公司依法通知债权人,向证券监督管理部门、北京证券交易所等主管部门报送相关材料,办理审批或备案手续。在完成必需的审批、备案、信息披露等程序后,公司方可实施相应的股份回购方案。公司回购股份的资金为自有资金、发行优先股、债券募集的资金、金融机构借款等合法资金,回购股份的方式为以法律法规允许的交易方式向社会公众股东回购股份。公司单次用于回购股份的资金金额不少于回购股份事项发生时上一个会计年度经审计的归属于母公司股东净利润的 20%,且公司用于回购股份的资金总额累计不超过公司本次公开
168、发行股票所募集资金的总额。如果公司股价已经不满足启动稳定公司股价措施的条件的,公司可不再实施向社会公众股东回购股份。回购股份后,公司的股权分布应当符合上市条件。公司以法律法规允许的交易方式向社会公众股东回购公司股份应符合 公司法证券法 上市公司股份回购规则(中国证券监督管理委员会公告20224 号)等法律、法规、规范性文件的规定。(二)控股股东/实际控制人通过二级市场以竞价交易方式增持公司股份(以下简称“控股股东/实际控制人增持公司股份”)公司启动股价稳定措施后,当公司根据股价稳定措施(一)完成股票回购后仍符合启动条件的,或公司无法实施股价稳定措施(一)时,且公司控股股东/实际控制人增持公司股
169、份不会导致公司不符合上市条件或触发控股股东/实际控制人的要约收购义务,公司控股股东/实际控制人应在前述条件成就之日起 15 个交易日内提出增持公司股份的方案(包括拟增持公司股份的数量、价格区间、时间、增持方式等),并依法履行证券监督管理部门、北京证券交易所等主管部门的审批手续,在获得批准后的 3 个交易日内通知公司,公司应按照相关规定披露控股股东/实际控制人增持公司股份的计划。在公司披露控股股东/实际控制人增持公司股份计划的 3 个交易日后,控股股东/实际控1-1-57 制人开始实施增持公司股份的计划。控股股东/实际控制人单次用于增持股份的资金金额不少于控股股东/实际控制人自公司上市后累计从公
170、司所获得现金分红金额的 20%(由于稳定股价措施中止导致稳定股价方案终止时实际增持金额低于上述标准的除外)。如果公司股价已经不满足启动稳定公司股价措施的条件的,控股股东/实际控制人可不再实施增持公司股份。控股股东/实际控制人增持公司股份后,公司的股权分布应当符合上市条件。公司控股股东/实际控制人增持公司股份应符合相关法律法规的规定。(三)董事、高级管理人员买入公司股份 公司启动股价稳定措施后,当公司根据股价稳定措施(二)完成控股股东/实际控制人增持公司股份后,仍符合启动条件的,或无法实施股价稳定措施(二)时,公司时任董事、高级管理人员(包括本预案承诺签署时尚未就任或未来新选聘的公司董事、高级管
171、理人员)应通过法律法规允许的交易方式买入公司股票以稳定公司股价。公司董事、高级管理人员买入公司股份后,公司的股权分布应当符合上市条件。公司董事、高级管理人员通过法律法规允许的交易方式买入公司股份。有义务增持的董事、高级管理人员承诺,其单次用于增持公司股份的资金金额不不少于公司董事、高级管理人员上一会计年度从公司领取税后薪酬额的 30%。如果公司股价已经不满足启动稳定公司股价措施的条件的,董事、高级管理人员可不再买入公司股份。公司董事、高级管理人员买入公司股份应符合相关法律、法规的规定,需要履行证券监督管理部门、北京证券交易所等主管部门审批的,应履行相应的审批手续。因未获得批准而未买入公司股份的
172、,视同已履行本预案及承诺。上述各主体在启动稳定股价措施时,应按照相关法律、法规的规定,提前公告具体实施方案。(四)若某一会计年度内公司股价多次触发启动条件的,公司将继续执行上述稳定股价措施,但应遵循以下原则:公司回购股份的,单一会计年度用于稳定股价的回购资金合计不超过上一会计年度经审计的归属于母公司股东净利润的 50%。控股股东/实际控制人增持公司股份的,单一会计年度用于稳定股价的增持资金合计不超过其自公司上市后累计从公司所获得现金分红金额的 50%。下一年度触发股价稳1-1-58 定措施时,以前年度已经用于稳定股价的增持资金金额不再计入累计现金分红金额。有义务增持的董事、高级管理人员买入公司
173、股份的,单一会计年度用于稳定股价的资金合计不超过其在上一会计年度从公司领取的税后薪酬额的 50%。超过上述标准的,相关主体稳定股价的措施在当年度不再继续实施;但如下一年度出现需启动股价稳定措施的情形时,公司将重新启动上述稳定股价措施。(五)稳定股价的进一步承诺 公司上市后 6 个月内如公司股票连续 20 个交易日的收盘价均低于发行价,或者上市后 6 个月期末收盘价低于发行价,公司控股股东及持有公司股份的董事和高级管理人员的股份锁定期自动延长 6 个月。为避免歧义,此处持有公司股份的董事和高级管理人员的股份锁定期,是指该等人士根据上市公司董事、监事和高级管理人员所持本公司股份及其变动管理规则第四
174、条第(三)款的规定做出的承诺中载明的股份锁定期限。在任何情况下,公司实施股价稳定措施的程序应符合届时有效的法律、法规、规范性文件及公司章程的规定,并遵守中国证券监督管理委员会、北京证券交易所的要求。三、稳定股价措施的约三、稳定股价措施的约束措施束措施 当启动稳定股价措施的条件满足时,如公司、控股股东/实际控制人、董事、高级管理人员未采取上述稳定股价的措施,公司、控股股东/实际控制人、董事、高级管理人员承诺接受以下约束措施:(一)公司、控股股东/实际控制人、董事、高级管理人员将在公司股东大会和中国证监会指定的报刊上公开说明未采取上述稳定股价措施的具体原因,并向公司股东和社会公众投资者道歉。(二)
175、控股股东/实际控制人未采取上述稳定股价措施的,不得参与公司现金分红,且其持有的公司股份不得转让(因继承、被强制执行、为履行保护投资者利益承诺等必须转股的情形除外),直至其按本预案的规定采取相应的稳定股价措施并实施完毕。(三)董事、高级管理人员未采取上述稳定股价措施的,公司将在前述事项发生之日起 10 个交易日内,停止发放该等董事、高级管理人员的薪酬,同时该等董事、高级管理人员持有的公司股份(如有)不得转让(因继承、被强制执行、为履行保护投资者利益承诺等必须转股的情形除外),直至该等董事、高级管理人员按本预案的规定采取相应的股价稳定措施并实施完毕。1-1-59(四)若法律、法规、规范性文件及中国
176、证券监督管理委员会或北京证券交易所对启动稳定股价措施的具体条件、采取的措施有不同规定,或者对公司、控股股东/实际控制人、公司董事、高级管理人员因违反上述措施而应承担的责任及后果有不同规定的,公司、控股股东/实际控制人、公司董事、高级管理人员自愿无条件地遵从该等规定。四、稳定股价措施的终止条件四、稳定股价措施的终止条件 实施期间,若出现以下任一情形,则视为本次稳定股价措施实施完毕及承诺履行完毕,已公告的稳定股价措施停止执行:1、自公司股票在北京证券交易所上市之日起一个月内,公司启动稳定股价具体方案的实施期间内,公司股票收盘价连续 3 个交易日高于本次发行价格;2、自公司股票在北京证券交易所上市之
177、日起第二个月至三年内,在稳定股价具体方案的实施期间内,公司股票连续5 个交易日收盘价高于公司最近一期经审计的每股净资产;3、继续回购或增持公司股票将导致公司股权分布不符合北京证券交易所上市的条件;4、单一会计年度内回购或增持金额累计已达到相关具体措施规定的上限要求;5、继续增持股票将导致需要履行要约收购义务;6、中国证券监督管理委员会和北京证券交易所规定的其他情形。五、五、相关方关于稳定股价的承诺相关方关于稳定股价的承诺 公司、控股股东/实际控制人、董事、高级管理人员承诺:本公司/本人将严格按照公司 2023 年第一次临时股东大会审议通过的 关于调整的议案的规定,全面且有效地履行本公司/本人的
178、各项义务和责任;同时,本公司/本人将敦促其他相关方/公司及其他相关方严格按照上述预案的规定,全面且有效地履行本公司/本人的各项义务和责任。十、十、其他事项其他事项 公司无其他披露事项。1-1-60 第五节第五节 业务和技术业务和技术 一、一、发行人主营业务、主要产品或服务情况发行人主营业务、主要产品或服务情况 (一)发行人主营业务(一)发行人主营业务 公司主要从事城市燃气输配系统中调压设备的研发、设计、生产和销售,主营产品包括调压器类产品、调压装置类产品和压力容器类产品。根据调压设备的国家标准及行业标准,发行人的产品可以进一步分为燃气调压器、燃气调压箱(柜)、撬装式燃气减压装置、压力容器、LN
179、G 气化供气装置、埋地式调压箱等七大类。公司自成立以来一直致力于燃气调压设备的研发、设计、生产和销售。2016 年 6月,公司受聘担任中国城市燃气协会理事单位。2020 年 1 月,公司受聘担任衡水市燃气设备行业协会会长单位。近十年来,公司参与起草制定了燃气调压行业 7 项国家标准、2 项团体标准。2018 年 11 月,公司因参与国家标准城镇燃气调压器 GB27790-2020制定,被中国工程建设标准化协会授予了标准科技创新奖。2019年 12月,公司被河北省工业和信息化厅认定为河北省“专精特新”中小企业。瑞星久宇于2022年1月14日经四川省经济和信息化厅认定为四川省“专精特新”中小企业。
180、公司及瑞星久宇分别于 2014 年 9 月、2016 年 12 月至今持续取得高新技术企业证书。2020 年 11 月,公司被河北省科学技术厅认定为河北省科技型中小企业。2022年 3 月,瑞星久宇被四川省科技厅认定为四川省科技型中小企业。2021 年 12 月,瑞星久宇被成都市经济和信息化局认定为成都市企业技术中心。公司及子公司持有特种设备生产许可证、特种设备设计许可证等生产经营资质。公司通过了“GB/T19001-2016/ISO9001:2015”质量管理体系认证,严格按照质量管理体系的要求建立了涵盖产品研发、原料采购、产品生产、产品检验及出入库管理的控制制度及操作规程,使用了 ERP
181、系统管控,实现产品生产制造过程的可追溯管理。经过多年的专注与沉淀,公司在燃气调压设备领域技术路线日趋成熟,目前已取得 82 项专利及 17 项软件著作权。依靠稳定的产品质量、完善的售后服务,公司与华润燃气、中国燃气、新奥燃气、贵州燃气、山西燃气、昆仑燃气等大型燃气集团建立了长期稳定的合作关系,公司的产品销售区域覆盖国内大部分省、自治区、直辖市,公司的产品质量受到客户广泛好评。(二)发行人主要产品(二)发行人主要产品 1-1-61 发行人主要从事城市燃气输配系统中调压设备的研发、设计、生产和销售,主营产品包括调压器类产品、调压装置类产品和压力容器类产品。1.调压器类产品调压器类产品 调压器是燃气
182、输配管路上的一种特殊阀门,是用于自动调节燃气出口压力,使其稳定在某一压力范围内的装置。因调压压力等级、稳压精度、关闭压力和附属配置等不同,可分为不同型号。调压器是燃气调压设备的核心部件,对于燃气系统的安全性至关重要。调压器类产品生产依据的标准为 GB27790-2020城镇燃气调压器。公司的调压器类产品主要型号如下:序号序号 产品名称产品名称 图片图片 产品介绍产品介绍 1 RTZ1-15/0.2-H 系列燃气调压器 应用场景:应用场景:中低压环境,居民户内、别墅和工业场所等。直通式设计,控制精度高,大流量,内部过滤,可维护性好。适用压力范围:适用压力范围:进口压力:0.2MPa,出口压力:1
183、5KPa 流量规模:流量规模:最大供气流量:6Nm3/h 2 RTZ1-25/0.4-FQ系列燃气调压器 应用场景:应用场景:中低压环境,居民住宅及小型工/商业等。内置安全切断和放散,模块式设计,易操作和维修。适用压力范围:适用压力范围:进口压力:0.4MPa,出口压力:110KPa 流量规模:流量规模:最大供气流量:50Nm3/h 3 RTZ1-50/0.4-FQ系列燃气调压器 应用场景:应用场景:中低压环境,居民住宅及小型工/商业等。内置安全切断和放散,模块式设计,易操作和维修。适用压力范围:适用压力范围:进口压力:0.4MPa,出口压力:1.520KPa 流量规模:流量规模:最大供气流量
184、:200Nm3/h 1-1-62 4 RTZ1-50/0.4-MK(Q)系列燃气调压器 应用场景:应用场景:中低压环境,住宅小区、中小型商业及工业等。内置安全切断和放散,模块式设计,易操作和维修。适用压力范围:适用压力范围:进口压力:0.4MPa,出口压力:1.550KPa 流量规模:流量规模:最大供气流量:400Nm3/h 5 RTZ1-50/0.4-FQZ系列燃气调压器 应用场景:应用场景:中低压环境,住宅小区、中小型商业及工业等。内置安全切断和放散,模块式设计,易操作和维修。适用压力范围:适用压力范围:进口压力:0.4MPa,出口压力:1.550KPa 流量规模:流量规模:最大供气流量:
185、600Nm3/h 6 RTJ2-50/0.8-MF系列燃气调压器 应用场景:应用场景:次高压及中压环境,中型工业和商业用户。内置安全切断,调节精度高,模块式设计,易操作和维修。适用压力范围:适用压力范围:进口压力:0.8MPa,出口压力:1.550KPa 流量规模:流量规模:最大供气流量:800Nm3/h 7 RTZ1-50/1.6-FQH(F)系列燃气调压器 应用场景:应用场景:次高压及中压环境,中型工业和商业用户、LNG 点供。内置安全切断,内平衡结构,调节精度高,模块式设计,易操作和维修。适用压力范围:适用压力范围:进口压力:1.6MPa,出口压力:0.020.4MPa 流量规模:流量规
186、模:最大供气流量:1200Nm3/h 1-1-63 8 RTZ1-*/0.8-LQ 系列燃气调压器 应用场景:应用场景:次高压及中压环境,城市区域供气、中大型工业和商业用户、LNG 点供。内置安全切断,内平衡结构,调节精度高,模块式设计,易操作和维修。适用压力范围:适用压力范围:进口压力:0.8MPa,出口压力:1.5100KPa 口径规格:口径规格:DN50、DN80、DN100、DN150、DN200 流量规模:流量规模:最大供气流量:10000Nm3/h 9 RTZ1-*/0.4-NL(Q)系列燃气调压器 应用场景:应用场景:次高压及中压环境,城市区域供气、中大型工业和商业用户、LNG
187、点供。内置安全切断,内平衡结构,调节精度高,模块式设计,易操作和维修。适用压力范围:适用压力范围:进口压力:0.4MPa,出口压力:1.550KPa 口径规格:口径规格:DN50、DN80、DN100、DN150、DN200 流量规模:流量规模:最大供气流量:15000Nm3/h 10 RTZ1-20/6.3L-531高中压燃气调压器 应用场景:应用场景:高压差、小流量的矿区、井场、锅炉、工业窑炉等小型工商业用户。模块式设计,易操作和维修。适用压力范围:适用压力范围:进口压力:6.3MPa,出口压力:0.022.5MPa 流量规模:流量规模:最大供气流量:100Nm3/h 11 RTZ1-25
188、/10.0L-95高中压燃气调压器 应用场景:应用场景:高压差、中小流量的矿区、井场、锅炉、工业窑炉等小型工商业用户。模块式设计,易操作和维修。适用压力范围:适用压力范围:进口压力:10.0MPa,出口压力:0.12.0MPa 流量规模:流量规模:最大供气流量:500Nm3/h 1-1-64 12 RTJ2*/*-HQ 系列高-中压调压器 应用场景:应用场景:高-高压、高-中压燃气输配管网、站场、CNG站、中型工业用户。外置平衡结构,调节精度高,模块式设计,易操作和维修。适用压力范围:适用压力范围:进口压力:4.0MPa,出口压力:0.052.5MPa 口径规格:口径规格:DN50、DN80、
189、DN100 流量规模:流量规模:最大供气流量:50000Nm3/h 13 RTJ2*/*-H(F)系列燃气调压器 应用场景:应用场景:高-高压、高-中压燃气输配管网、站场、CNG站、大中型工业用户。外置平衡结构,调节精度高,模块式设计,易操作和维修。适用压力范围:适用压力范围:进口压力:4.0MPa,出口压力:0.052.5MPa 口径规格:口径规格:DN50、DN80、DN100、DN150、DN200 流量规模:流量规模:最大供气流量:150000Nm3/h 14 RTJ2*/*-M 系列燃气调压器 应用场景:应用场景:高-高压、高-中压燃气输配管网、站场、CNG站、大中型工业用户。内置平
190、衡结构,调节精度高,模块式设计,易操作和维修。适用压力范围:适用压力范围:进口压力:10.0MPa,出口压力:0.056.0MPa 口径规格:口径规格:DN25、DN50、DN80、DN100、DN150、DN200 流量规模:流量规模:最大供气流量:400000Nm3/h 15 RTJ2*/1.6-AX 系列高-中-低压轴流式调压器对应城市区域供气、地下调压供气 应用场景:应用场景:城市区域供气、地下调压供气。轴流式全平衡结构,调节精度高,模块式设计,易操作和维修。适用压力范围:适用压力范围:进口压力:1.6MPa,出口压力:2400KPa 口径规格:口径规格:DN25、DN40、DN50、
191、DN80、DN100、DN150、DN200 流量规模:流量规模:最大供气流量:50000Nm3/h 2.调压装置类产品调压装置类产品 调压装置类产品是以调压器为主要核心元件,通过管道、阀门、压力容器、仪器仪1-1-65 表以及钢结构基础等元件组合集成为一体的燃气调压系统设备。适用于燃气输配系统压力控制及流量供应,包括调压箱(柜)、撬装式燃气减压装置、LNG 气化供气装置、埋地式调压箱等。主要应用场景为长输管线接收站、城市门站、输配站、调压计量站、城市管网、居民用户、商业用户、工业用户等。调压装置类产品生产依据的标准包括 GB27791-2020城镇燃气调压箱、JB/T11491-2013撬装
192、式燃气减压装置、GB/T38530-2020城镇液化天然气(LNG)气化供气装置、T/CECS10165-2021直埋式城镇燃气调压箱。公司生产的调压装置类产品如下表:(1)调压箱(柜)调压箱(柜)序号序号 产品名称产品名称 图片图片 产品介绍产品介绍 1 RX*/0.4Q 系列燃气调压箱 应用场景:应用场景:中低压环境,居民住宅及小型工/商业等。内置安全切断和放散,模块式设计,易操作和维修。适用压力范围:适用压力范围:进口压力:0.4MPa,出口压力:15KPa 流量规模:流量规模:最 大 供 气 流 量:100Nm3/h 2 RX*/0.4AK(B)-QB 系列城镇燃气调压箱 应用场景:应
193、用场景:中低压环境,居民住宅及小型工/商业等。内置安全切断和放散,内置旁通小流量结构,模块式设计,易操作和维修。适用压力范围:适用压力范围:进口压力:0.4MPa,出口压力:115KPa 流量规模:流量规模:最 大 供 气 流 量:150Nm3/h 3 RX*/0.4A(B)-80Q(H)系列燃气调压箱 应用场景:应用场景:中低压环境,居民住宅及小型工/商业等。内置安全切断和放散,模块式设计,易操作和维修。适用压力范围:适用压力范围:进口压力:0.4MPa,出口压力:120KPa 流量规模:流量规模:最 大 供 气 流 量:300Nm3/h 1-1-66 4 RX30/0.4A 应急式调压箱
194、应用场景:应用场景:适用于调压箱抢修时,与管道快速连接保证不停气对故障调压箱实施维修。内置安全切断和放散,快速连接接口,模块式设计,易操作和维修。适用压力范围:适用压力范围:进口压力:0.4MPa,出口压力:15KPa 流量规模:流量规模:最大供气流量:30Nm3/h 5 锅炉专用调压柜(装置)RX*/*-RX 系列 应用场景:应用场景:燃气锅炉、直燃机组以及工业窑炉等专用设备。多种调压器配置,备用路自动切换,集过滤、调压、安全保护及计量结算于一体,功能完善,可靠性高。适用压力范围:适用压力范围:进口压力:1.6MPa,出口压力:2400KPa 流量规模:流量规模:最 大 供 气 流 量:30
195、000Nm3/h 6 区域调压柜(装置)RX*/*-RX 系列 应用场景:应用场景:城市区域型供气、大型综合体等。多种调压器配置,备用路自动切换,集过滤、调压、安全保护及计量结算于一体,功能完善,可靠性高。适用压力范围:适用压力范围:进口压力:1.6MPa,出口压力:2400KPa 流量规模:流量规模:最 大 供 气 流 量:50000Nm3/h(2)撬装式燃气减压装置)撬装式燃气减压装置 序序号号 产品名称产品名称 图片图片 产品介绍产品介绍 1 高-高、高-中压调压撬(站)系列(包含门站、分输站等装置)应用场景:应用场景:天然气长输管线的分输站、城市门站、城市管网配气站、调压计量站等高-高
196、压,高-中压燃气调压系统。多种调压器配置,多种结构配置,备用路自动切换,集过滤、调压、安全保护及计量结算于一体,功能完善,可靠性高。信息化智能数据采集和传输以及站控系统。适用压力范围:适用压力范围:进口压力:10.0MPa,出口压力:0.16.0MPa 流量规模:流量规模:最 大 供 气 流 量:1-1-67 500000Nm3/h 2 CNG 减压撬(站)系列 应用场景:应用场景:不具备管道天然气输送条件地区的供气,或做为管道天然气的补充气源。多级调压配置,多种结构配置,备用路自动切换,集过滤、调压、气体加热、安全保护、安全监测及计量结算于一体,功能完善,可靠性高。信息化智能数据采集和传输以
197、及站控系统。适用压力范围:适用压力范围:进口压力:25.0MPa,出口压力:0.054.0MPa 流量规模:流量规模:最 大 供 气 流 量:4000Nm3/h 3 调压火车 应用场景:应用场景:天然气长输管线的分输站、城市门站、城市管网配气站、调压计量站等高-高压,高-中压燃气调压系统的核心模块。多种调压器配置,监控调压和流量调节功能。信息化智能数据采集和传输。适用压力范围:适用压力范围:进口压力:10.0MPa,出口压力:0.16.0MPa 流量规模:流量规模:最 大 供 气 流 量:500000Nm3/h(3)LNG 气化供气装置气化供气装置 序号序号 产品名称产品名称 图片图片 产品介
198、绍产品介绍 1 LNG 气化供气装置 应用场景:应用场景:以罐装或瓶组 LNG 做为气源,对城市区域、工/商业用户供气。液相 LNG加热和气化、液相安全监测和保护、气相天然气过滤、调压、切断及放散安全保护,加臭和计量。信息化智能数据采集和传输。结构紧凑便于车辆运输中转、设备占地面积小。操作简单。适用压力范围:适用压力范围:进口压力:1.6MPa,出口压力:2400KPa 流量规模:流量规模:最大供气流量:10000Nm3/h(4)埋地式埋地式调压箱调压箱 序号序号 产品名称产品名称 图片图片 产品介绍产品介绍 1-1-68 1 埋地式调压箱(UG-AX-I 系列)应用场景:应用场景:用于减少城
199、市占地、简化地面设施结构的2000Nm3/h 的集成式埋地调压装置。结构紧凑、占地空间小、集过滤、调压、安全保护、数据监测于一体,功能完善,可靠性高。信息化智能数据采集和传输。适用压力范围:适用压力范围:进口压力:0.8MPa,出口压力:2400KPa 流量规模:流量规模:最大供气流量:2000Nm3/h 2 埋地式调压箱(UG-AX 系列)应用场景:应用场景:用于减少城市占地、简化地面设施结构的2000Nm3/h 的集成式埋地调压装置。结构紧凑、占地空间小、集过滤、调压、安全保护、数据监测于一体,功能完善,可靠性高。信息化智能数据采集和传输。适用压力范围:适用压力范围:进口压力:0.8MPa
200、,出口压力:2400KPa 流量规模:流量规模:最大供气流量:30000Nm3/h 3.压力容器压力容器 压力容器是盛装气体或者液体,承载一定压力的密闭设备,属于特种设备,在燃气输配系统中,常用压力容器包括:过滤器、汇管、分离器、换热器等。压力容器的设计、制造、试验标准执行 GB/T150压力容器、GB/T151热交换器和 NB/T47015承压设备焊接工艺规程、NB/T47013承压设备无损检测的要求。公司生产的压力容器如下:序号序号 产品名称产品名称 图片图片 产品介绍产品介绍 1 燃气过滤器(RXG 系列)应用场景:应用场景:适用于各种气体介质中颗粒杂质的净化过滤,广泛用于燃气调压(柜)
201、站,配气站及门站等输配系统。不锈钢滤芯、快速打开结构。适用压力范围:适用压力范围:进口压力:10.0MPa,最高过滤精度:5 流量规模:流量规模:最大接管口径:DN500 最大供气流量:500000Nm3/h 1-1-69 2 RDXF 系列旋风分离器 应用场景:应用场景:适用于天然气长输管线及各支线进入城市未站或城市门站前的高效除尘设备。适用于颗粒和粉尘杂质。适用压力范围:适用压力范围:进口压力:10.0MPa,最高过滤精度:5 流量规模:流量规模:最大接管口径:DN400 最大供气流量:300000Nm3/h 3 RQFL(W)系列气液分离器 应用场景:应用场景:适用于油、气田及城市管网、
202、CNG及 LNG 站等燃气输配系统进站前端或废气回收末端。适用于从气体中分离液体杂质。适用压力范围:适用压力范围:进口压力:10.0MPa,最高过滤精度:5 流量规模:流量规模:最大接管口径:DN400 最大供气流量:300000Nm3/h 4 RGF 系列过滤分离器 应用场景:应用场景:适用于燃气调压站、配气站及城市门站等气体介质的二级处理(精过滤和精分离)。适用于从气体中分离固体、液体及蒸汽杂质。适用压力范围:适用压力范围:进口压力:10.0MPa,最高过滤精度:0.3 流量规模:流量规模:最大接管口径:DN400 最大供气流量:300000Nm3/h 5 RX 系列换热器 应用场景:应用
203、场景:适用于城市门站、配气站、CNG 减压装置、LNG 气化撬等调压装置的高效介质加热设备。适用压力范围:适用压力范围:进口压力:10.0MPa,最高过滤精度:0.3 流量规模:流量规模:最大接管口径:DN500 最大供气流量:500000Nm3/h 6 汇管 应用场景:应用场景:适用于城市门站、配气站、CNG 减压装置、LNG 气化撬等调压装置连接前后工艺管线的集气设备。适用压力范围:适用压力范围:进口压力:10.0MPa 流量规模:流量规模:最大接管口径:DN800 最大筒体通径:DN1200 最大供气流量:500000Nm3/h 1-1-70 4.其他其他 公司生产的其他类产品主要包括:
204、与燃气调压系统配套使用的安全保护设备,以及降噪消音设备。安全保护设备主要包括安全紧急切断阀、安全紧急放散阀,其主要作用是对燃气调压系统中的压力波动及突发的不稳定情况起到紧急的安全保护作用。降噪消音设备主要包括:变径消音器、管道消音器、汇管消音器,主要作用是降低燃气调压系统中的流体噪音,减少噪音污染。序号序号 产品名称产品名称 图片图片 产品介绍产品介绍 1 燃气安全紧急切断阀 应用场景:应用场景:燃气系统压力高于或低于预警值时可迅速切断气流,以保证下游安全用气。超压/失压一体,双级锁扣结构。适用压力范围:适用压力范围:进口压力:10.0MPa,切断压力:8.0MPa 口径规格:口径规格:DN2
205、5、DN50、DN80、DN100、DN150、DN200 切断响应时间:切断响应时间:l 秒 技术特征:技术特征:内置平衡通道 切断远传及远程切断 2 燃气安全放散阀 应用场景:应用场景:燃气系统压力高于或低于预警值时可迅速放空泄压,以保证下游安全用气。紧凑结构、空间占用小。适用压力范围:适用压力范围:进口压力:0.1MPa,放散压力:0.1MPa 口径规格:口径规格:DN25、DN50 技术特征:技术特征:体积小、重量轻、反应快、精度高 3 燃气消音器 应用场景:应用场景:降低燃气调压系统的噪音。多种消音器结构、适配性高、降噪效果好。降噪能力:降噪能力:20dBA 技术特征:技术特征:多种
206、消音原理、功能完善 适用于各类调压系统、适配性强(三)发行人主营业务收入的主要构成(三)发行人主营业务收入的主要构成 报告期内,公司主营业务收入构成情况如下:1-1-71 单位:万元,%类别类别 产品产品 2022 年度年度 2021 年度年度 2020 年度年度 金额金额 比例比例 金额金额 比例比例 金额金额 比例比例 调压装置类 调压柜类 10,342.49 50.90 11,651.32 55.55 8,320.32 38.30 调压箱类 2,174.15 10.70 2,532.81 12.07 7,236.50 33.31 调压撬、门站类 2,095.09 10.31 1,619.
207、74 7.72 2,184.58 10.05 调压器类 调压器、主机类 1,520.08 7.48 2,151.67 10.26 2,033.03 9.36 其他 配件、其他类 4,187.90 20.61 3,020.28 14.40 1,951.88 8.98 主营业务收入合计主营业务收入合计 20,319.70 100.00 20,975.82 100.00 21,726.31 100.00 上述产品分类中,“配件及其他类”包括了压力容器(如过滤器、汇管)、切断阀、放散阀、消音器、零配件等。(四)发行人主要经营模式(四)发行人主要经营模式 1.采购模式采购模式 公司对于通用原材料按照安全
208、库存量制定采购计划,对于特殊原材料按照需求量制定采购计划,并建立了供应商管理制度和采购管理制度。公司主要原材料为钢材、阀门、法兰。对于通用原材料,采购部每年根据采购管理制度,对供应商进行询价,按照综合评估结果,选定本年度原材料供应商,并签订年度供应合同。实际下采购订单时,公司根据预计订单量、供货周期等因素制定采购计划,结合 ERP 系统中安全库存预警分析表制定采购订单。对于特殊原材料,公司按照下游客户订单需求,并根据生产图纸、生产计划和库存情况进行采购。公司采购流程如下:1-1-72 2.生产模式生产模式 发行人的生产以自主生产为主、外协生产为辅。自主生产主要涉及技术部、生产部以及质检部。技术
209、部负责产品设计,生产部负责具体生产,根据生产环节又进一步划分为金工车间、钣金车间、焊接车间以及总装车间,质检部负责产品的质量检验。(1)自主生产模式)自主生产模式 公司采取“以销定产”与“库存生产”相结合的生产模式。生产部根据公司年度盈利目标、市场预测、库存量及车间生产能力,于每年年底完成下一年度年生产计划编制。生产调度员负责跟进年生产计划的完成情况,并根据 ERP 系统中历年同月接收订单的数量及本年上月的销售数量,于每月底前完成下一月份月生产计划编制。公司产品生产过程包括设计和生产制造两个环节。受产品客观使用环境、场地以及终端用户特点限制,客户会对调压器的口径、壳体、出口压力、稳压精度等提出
210、多样化需求,调压箱和撬装式调压设备还需要考虑不同箱体、柜体造型、厚度、材质,以及不同阀门、仪表、流量等各类需求。技术部经理根据 ERP 系统中客户订单的要求,安排设计工程师设计产品图纸,待客户确认以后,生产部根据 ERP 系统中的销售订单自动生成生产任务单,由生产调度员按产品种类、工序分类,连同产品图纸一起下达给生产图纸 安全库存预警分析表 生成采购计划 采购询价 选择供应商 生成订单 合同 到货 质量检验 合格 验收入库 不合格 退换货 供应商档案 1-1-73 生产车间,由生产车间进行生产。公司的生产流程如下:(2)外协生产模式)外协生产模式 除了自主生产模式,对于非核心部件及加工工艺,发
211、行人选择合格外协厂商进行加工。外协涉及的主要环节包括:表面处理、机械加工、封头压制、橡胶件等。表面处理类外协主要涉及镀镍磷、镀锌、氧化、喷塑等。具体方式为公司提供产品的技术图纸、金属零件、原材料、生产工艺要求、颜色要求、厚度、防腐要求和质量管控方法,并安排生产管理人员辅导供应商保质、保量、及时满足公司的要求。机械加工类外协主要涉及钢棒、板材、锻件等。具体加工方式为公司提供产品的技术图纸、原材料、技术要求、生产工艺和质量管控方法,并安排生产管理人员辅导供应销售订单(生产任务)下达 产品技术设计 图纸审核审定 特种设备生产图纸报第三方审定 图纸下达 库存材料领用 零部件加工制造 零部件检验 承压件
212、关键件接受第三方监督检验 整机装配 外购零部件采购 非库存材料采购 外购入库检验 入库 领用 性能检测 出厂检验 特种设备接受第三方监督检验 包装入库 发货通知 发货出库 客户签收 1-1-74 商保质、保量、及时满足公司的要求。封头压制外协主要涉及板材。具体加工方式为公司提供技术图纸、原材料、技术要求,公司还提供生产工艺和质量管控方法,并排生产管理人员辅导供应商保质、保量、及时满足公司的要求。橡胶件主要涉金属件硫化。具体方式为公司提供产品的技术图纸、金属零件、技术要求等。公司还提供生产工艺和质量管控方法,并排生产管理人员辅导供应商保质、保量、及时满足公司的要求。3.销售模式销售模式(1)销售
213、方式)销售方式 报告期内,公司产品的销售模式为直销,客户类型包括直接客户和贸易商客户。公司的直接客户主要是燃气公司以及其他终端用户;贸易商客户主要是以赚取买卖差价为目的、从公司购进产品再销售给下游终端用户的客户。报告期各期直接客户和贸易商客户的销售金额及比例如下:单位:万元、%销售方式销售方式 2022年度年度 2021年度年度 2020年度年度 金额金额 占比占比 金额金额 占比占比 金额金额 占比占比 直销-直接客户 17,797.76 87.59 17,966.61 86.65%18,989.86 87.40 直销-贸易商类客户 2,521.95 12.41 3,009.21 14.35
214、%2,736.44 12.60 合计合计 20,319.70 100.00 20,975.82 100.00 21,726.31 100.00 在新客户开发方面,公司销售部门主要通过招投标、参加行业展会、座谈会、研讨会、现有客户转介绍等方式进行新客户开发及订单获取。在现有客户维护方面,公司持续跟踪客户对燃气调压设备的使用情况和未来需求情况,通过为客户及时交付产品、解决故障和问题,以保证和客户长期稳定的合作关系。销售部负责销售合同签定、订单接收。在签订合同后,客户根据具体需求向公司提交采购订单,经销售部确认设备名称、规格型号、数量、单价、主要参数等信息后,交由技术部完成产品设计(若客户有需求,则
215、设计完成后发给客户确认),再由生产部完成产品生产,销售部发出发货通知,财务部下推生成发货清单,生产部安排装车将产品送至客户处,完成产品交付。(2)销售定价)销售定价 1-1-75 公司销售部根据客户需求,测算产品的成本和费用,在此基础上加上合理的利润后,形成指导价格,再结合销售区域、市场竞争、供需关系、客户类型等因素,通过投标、商务谈判等方式确定产品的最终销售价格。4.采用目前经营模式的原因、影响因素及未来变化趋势采用目前经营模式的原因、影响因素及未来变化趋势 公司自成立以来一直致力于燃气调压设备的研发、设计、生产和销售。公司目前所采用的经营模式是基于公司主营业务、客户需求、国家相关法律法规、
216、行业惯例、市场竞争格局决定的,报告期内,公司经营模式未发生重大变化。预计未来公司主营业务、经营模式不会发生重大变化。(五)发行人设立以来主营业务、主要产品的演变情况(五)发行人设立以来主营业务、主要产品的演变情况 公司自成立以来一直致力于燃气调压设备的研发、设计、生产和销售,主营产品包括调压器类产品、调压装置类产品和压力容器类产品。经过二十余年的沉淀与发展,公司的主营业务产品随着科技进步以及自身的不断研发和改进,生产技术持续精进,产品类别、型号、性能不断优化和提升,但公司始终专注于燃气调压设备领域,主营业务及主要产品未发生重大改变。(六)主要产品的生产工艺流程(六)主要产品的生产工艺流程 1.
217、发行人的生产流程发行人的生产流程 发行人的主营产品包括调压器类产品、调压装置类产品(调压柜、调压箱、调压撬)和压力容器类产品。关于调压器、调压箱(柜)、调压撬和压力容器的生产工艺流程如下图:1-1-76 (1)调压器生产流程说明)调压器生产流程说明 调压器作为燃气调压设备的“主机”,是燃气调压设施稳定运行的关键设备。发行人的调压器生产流程主要包括零件生产、调压器组装两大步骤。发行人的调压器零件自产率较高,主要由金工车间完成大部件零件的生产加工,只有少量非核心工序系外协加工。以 M 系列调压器为例,其关键部件及成品如下图:调压器主要由阀体类零件、膜片壳类承压件、橡胶类及膜片类零件、阀口及杆类零件
218、组成,以上图所示 M 系列调压器为例,需要 58 种、共 142 个零件。调压器的具体生产流程如下:1.零件生产:零件生产以机械加工类生产为主,主要由金工车间完成。一个标准的燃气调压器需要大约 50 种以上的零件,不同的零件具有不同的形状、特性、公差、参1-1-77 数、材质和精度要求等,因此金工车间需要根据设计图纸采用不同的机床进行生产加工,加工完成后还需要进一步进行必要的表面处理,如电镀、喷涂等。调压器零件生产过程中的关键控制点为:强度试验:包括对阀体类零件的强度试验和膜片壳类承压零件的强度试验。根据GB27790-2020 标准规定的相关规定和试验要求,按照设计压力的 1.5 倍进行加压
219、,在规定加压时间后检查受压部件是否有变形,以判定该类零件是否符合 GB27790-2020 标准规定的合格条件。膜片耐压试验:根据 GB27790-2020 标准规定的试验方法,按照膜片设计压力的 1.5倍进行加压试验,检查是否存在漏气情况,以此判定是否符合 GB27790-2020 标准规定的合格条件。橡胶件耐燃气试验:根据 GB27790-2020 标准规定的试验方法,将膜片裁剪为规定尺寸试样,浸泡于专用试剂,在规定时间后测量试样的实际尺寸、厚度等数据,并检查实测结果是否符合 GB27790-2020 标准规定的合格条件。机加工:主要涉及金属零件的机械加工,具体生产内容为,根据零件设计图纸
220、、材质、工艺、参数等要求,采用车、铣、镗、钻、磨等机床设备进行机械加工。2.调压器组装。调压器组装即根据调压器装配图纸、作业指导书等技术文件,按组件类别1进行装配。具体操作顺序为:先按组件类别将相关零件装配为组件,再将所有组件装配为总装成品,最后根据工艺要求安装卡套接头和反馈信号管等附件。3.外密封试验。根据 GB27790-2020 标准规定的试验方法,将成品调压器及其附加装置应组装为一体后,按设计压力的 1.1 倍向调压器内部通入试验气体,并且在规定保压时间后,检查调压器前后两端的气压值变化,以判定试验结果是否符合 GB27790-2020标准规定的合格条件。4.内密封试验。采用与外密封试
221、验相同的试验装置和试验方法,在规定保压时间后,检查调压器前后两端的气压值变化,以判定试验结果是否符合 GB27790-2020 标准规定的合格条件。5.关闭压力等级试验。采用 GB27790-2020 标准规定的试验方法,检测出规定组数的关闭压力数据,根据 GB27790-2020 标准公式计算出修正后的关闭压力值,以判定试验结果是否符合 GB27790-2020 标准规定的合格条件。1 组件类别通常分为:阀体组件、执行器组件、阀芯组件、切断组件等 1-1-78 6.静待性测试。采用 GB27790-2020 标准规定的静特性试验方法,在流量实验室检测系统中利用压缩空气作为流体介质进行试验,并
222、检测出规定组数的前后压力、关闭压力、空气流量等数据,再根据 GB27790-2020 标准中规定的各参数计算方式计算出稳压精度等级 AC、关闭压力等级 SG2等性能指标,以判定试验结果是否符合 GB27790-2020标准规定的合格条件。7.出厂检验。根据 GB27790-2020 标准中出厂检验的规定,对调压器成品进行“外观、承压件强度、膜片耐压试验、膜片耐城镇燃气试验、外密封试验、静特性中的稳压精度等级、关闭压力等级、内密封试验”等检验项目,所有检验项目结果符合标准对应章节要求和设计要求的,方为合格成品调压器。8.入库。库房根据质控部门出具的出厂检验报告,对主机车间完成的合格成品调压器办理
223、入库手续,通过管理系统对应产品分类和编码规则生成该成品对应的物料代码,并分配相应仓位后进入库房存放。前述工艺流程中,零件生产、外密封试验、内密封试验、关闭压力等级试验、静待性测试为关键控制点。(2)压力容器生产流程说明)压力容器生产流程说明 压力容器是盛装气体或者液体,承载一定压力的密闭设备,属于特种设备,在燃气输配系统中,常用压力容器包括:过滤器、汇管、分离器、换热器等。压力容器主要由筒体零件、管道零件、机加零件及支架类零件组成。压力容器的具体生产流程如下:9.零件生产:压力容器生产所涉及的主要原材料包括管材、板材、法兰盘。压力容器生产涉及的零件主要包括“筒体零件、管道零件、机加零件及支架类
224、零件”。其中,筒体零件系通过焊接车间卷板机将板材根据图纸要求卷制为筒体,并采用焊接方式将两侧断口熔合;管道零件系采用法兰、钢管等原材料通过焊接方式进行加工,组合为压力管道;机加零件则主要包括杆、轴、盖板等具有高精度要求的精密零件,通过金工车间加工中心、数控车床、数控铣床等设备对金属棒材、板材等进行相应加工而成;支架类零件则是采用槽钢、角钢等型材,通过下料、组对后焊接加工而成。10.焊接:焊接是将法兰、管材、板材、型材等原材料按图纸要求下料、打磨,再 2 稳压精度(accuracy):一族静特性线上,工作范围内出口压力实际值与实测设定压力间的最大正偏差和最大负偏差绝对值的平均值对实测设定压力的百
225、分比。稳压精度等级(accuracy class):稳压精度的最大允许值乘以 100;关闭压力(lock-up pressure):调压器调节元件处于关闭位置时,静特性线上零流量处的出口压力。关闭压力等级(lock-up pressure class):实际关闭压力与实测设定压力之差对实测设定压力之比的最大允许值乘以 100。1-1-79 根据组合要求进行组对,然后通过焊接设备进行熔合。常用焊接方法包括:GTAW 氩弧焊、SMAW 手工焊、GMAW 二氧化碳保护焊、SAW 埋弧焊3等,其中氩弧焊通常用于打底,埋弧焊则为自动焊。焊接岗位的操作人员必须取得对应焊接方法的资质才可上岗。11.检验:压
226、力容器产品的检验主要包括:外观检验、无损检测、强度试验等。外观检验主要根据设计图纸要求对形状、结构、尺寸、表面缺陷等进行检验;无损检测为针对焊缝进行探伤检验;强度试验则是对其承压性能、结构强度进行检验。12.无损探伤:即无损检测,在不损害或不影响被检测对象使用性能,不伤害被检测对象内部组织的前提下,利用材料内部结构异常或缺陷引起的热、声、光、电、磁等反应,以物理或化学方法为手段,借助现代化的技术和设备,对试件内部及表面的结构、状态及缺陷的类型、数量、形状、性质、位置、尺寸、分布及其变化进行检查和测试的方法。对于压力容器而言,无损检测主要针对焊缝和承压盖板。13.强度试验:压力容器强度试验的试验
227、方法、检测流程及设备、仪器仪表与调压器强度试验基本相同,已如前述。14.监督检验:监督检验指在企业自检合格的基础上,由特种设备安全监督管理部门核准的检验机构对设备进行的验证性检验,属于强制性法定检验。监督检验的项目、合格标准、报告格式等在安全技术规范中均做出了明确规定。前述工艺流程中,无损探伤、强度试验、监督检验为关键控制点。(3)调压箱(柜)生产流程说明)调压箱(柜)生产流程说明 调压装置类产品是以调压器为主要核心元件,通过管道、阀门、压力容器、仪器仪表以及钢结构基础等元件组合集成为一体的燃气调压系统设备,包括调压箱(柜)、调压撬、LNG 气化供气装置、埋地式调压箱等。以 RX 系列调压箱(
228、柜)为例,其关键部件及成品如下图:3 GTAW 氩弧焊:是在电弧焊的周围通上氩气保护气体,将空气隔离在焊区之外,防止焊区的氧化;SMAW 手工电弧焊:是利用手工操纵焊条进行焊接的电弧焊方法 GMAW 二氧化碳保护焊:是以二氧化碳气为保护气体,进行焊接的方法 SAW 埋弧焊:是压力容器、管段制造、箱型梁柱等重要钢结构制作中的主要焊接方法 1-1-80 调压箱(柜)主要由调压器、切断阀、放散阀、压力容器、压力管道类零件、阀门类零件、箱体类零件组成,以上图所示 RX 系列调压箱为例,需要 106 种、共 157 个零件。调压箱(柜)的具体生产流程如下:15.零件生产 调压器、压力容器的生产流程已如前
229、述,切断阀、放散阀的零件组成及生产流程与调压器相似,不再赘述。压力管道类零件、阀门类零件、箱体类零件的生产过程如下:压力管道类零件:压力管道类零件主要由钢管、法兰及标准管件组成。钢管、法兰及标准管件经过购料、检验、入库、领料、下料环节后,进行焊接、检验、无损探伤、强度试验、监督检验,即可完成。其中无损探伤、强度试验、监督检验为关键控制点。阀门类零件:阀门类零件经过购入、检验、气密性试验、入库后,可用于调压柜的组装。其中气密性试验为关键控制点。箱体类零件:箱体类零件经购入、检验、入库、领料、下料、成型、组装、焊接、检验后,可用于调压柜的组装。16.调压柜组装 调压柜组装包括压力管道系统组装、安装
230、架组装、箱体组装和总装。其中,压力管道系统组装为,将已检验合格的压力管道、压力容器、阀门、调压器、仪表等根据设计图纸要求组装成形,完成调压柜主体结构的组装;安装架组装为将型材焊接而成的底座、支架等结构件组装为整体,用于压力管道系统的定位、支撑和固定;箱体组装见前述箱体类零件的描述;总装为将前述压力管道系统、安装架、箱体等组合装配为完整的调压柜产品。17.外密封试验 1-1-81 采用GB27791-2020标准规定的试验方法对调压柜内设备及管道整体进行气密性试验。通过各项检测后判定检测结果是否符合 GB27791-2020 标准规定的合格条件。18.压力设定 采用 GB27791-2020 标
231、准规定的试验方法对调压柜进行出口压力设定误差检测,判定检测结果是否符合 GB27791-2020 标准规定的合格条件。19.关闭压力等级试验 关闭压力等级试验是针对调压柜内安装的调压器的检验项目,调压器的关闭压力等级试验请见调压器的生产流程。20.表面处理 调压柜的表面处理,主要涉及压力管道、压力容器、安装架等的外表面涂层。采用GB27791-2020 标准规定的试验方法对调压柜表面处理质量进行检测,并通过测厚仪对涂层表面厚度进行检测,检测结果应符合设计要求。21.出厂检验 根据 GB27791-2020 标准规定的出厂检验项目,对调压柜成品进行外观尺寸、无损检测、强度试验、气密性试验、出口压
232、力设定误差、关闭压力、绝缘性能等项目的检验,检验结果符合标准和设计要求的,方为合格成品调压柜。22.监督检验和入库 同调压器、压力容器部分的监督检验和入库。前述工艺流程中,零件生产、外密封试验、压力设定、关闭压力等级试验、监督检验为为关键控制点。(4)调压撬生产流程说明)调压撬生产流程说明 调压撬属于调压装置类产品,其生产流程与调压箱(柜)基本相同。一般情况下,用户对调压撬无箱体需求,所以调压撬生产流程不包含箱体制作流程,其他流程同调压箱(柜)。以单撬座式调压撬为例,其关键部件及成品如下图:1-1-82 调压撬主要由调压器、切断阀、放散阀、压力容器、压力管道类零件、阀门类零件、仪表、安装架等部
233、件组成,以上图所示单撬座式调压撬为例,需要 53 种、共 1,215 个零件。2.发行人生产的核心工序与非核心工序发行人生产的核心工序与非核心工序 根据发行人产品的生产流程,满足以下标准的认定为核心工序:(1)产品对应行业标准及规范中的必检项目,如强度试验、外密封试验、内密封试验、监督检验等;(2)生产过程中的工序质量对产品质量和关键性能指标有重大影响的工序,如阀口及杆类零件的机械加工工序等。发行人生产流程图中标星的关键控制点即为核心工序,具体列表如下:产品分类产品分类 核心工序核心工序 调压器核心工序 零部件生产 阀体类零件:强度试验 膜片壳类承压器:强度试验 橡胶类及膜片类零件:膜片耐压试
234、验、橡胶件耐燃气试验 阀口及杆类零件:机加工 组装完成后 外密封试验 内密封试验 关闭压力等级试验 静待性测试 压力容器核心工序 组装完成后 无损探伤 强度试验 监督检验 调压箱(柜)、调压撬 零部件生产 调压器生产过程中的所有关键控制点 压力容器生产过程中的所有关键控制点 1-1-83 压力管道生产过程中的无损探伤、强度试验、监督检验 阀门类零件生产过程中的气密性试验 组装完成后 外密封试验 压力设定 关闭压力等级试验 监督检验 关于核心工序的具体描述请详见本招股说明书“第五节 业务和技术”之“一、发行人主营业务、主要产品或服务情况”之“(六)主要产品的生产工艺流程”。3.发行人主要产品生产
235、工序及参与方发行人主要产品生产工序及参与方 公司的生产以自主生产为主、外协生产为辅。自主生产主要涉及技术部、生产部以及质检部。技术部负责产品设计,生产部负责具体生产,根据生产环节又进一步划分为金工车间、钣金车间、焊接车间以及总装车间,质检部负责产品的质量检验。外协生产涉及的主要环节包括:表面处理、机械加工、封头压制、橡胶件等。公司的主要产品涉及的工序、参与方、是否为核心工序列示如下:产品名称产品名称 生产环节及工序生产环节及工序 是否为影响产品性是否为影响产品性能、质量的工序能、质量的工序 工艺难度情况工艺难度情况 参与方参与方 是否认定为是否认定为核心工序核心工序 调压撬4 调压箱/柜 调压
236、器 零件加工 阀体类零件-强度试验 是 难度大 自制 是 膜片壳类承压器-强度试验 是 难度大 自制 是 阀口及杆类零件-机加工 是 难度大 自制 是 膜片耐压试验 否 适中 自制 是 弹簧及零件表面处理 否 适中 外协 否 调压器组装 是 适中 自制 否 外密封试验 是 适中 自制 是 内密封试验 是 适中 自制 是 关闭压力等级试验 是 适中 自制 是 静待性测试 是 难度大 自制 是 出厂检验 是 适中 自制 否 压力容器 零件加工 是 难度大 自制 否 焊接成型 是 难度大 自制 否 检验 是 适中 自制 否 无损探伤 是 难度大 自制 是 强度试验 是 难度大 自制 是 箱体类零件加
237、工 是 难度大 自制 否 1-1-84 箱体板材机械加工 否 难度小 自制 否 组装调试 是 适中 自制 否 组装调试 是 适中 自制 否 根据上表可见,公司主要产品的主要工序,均为发行人自主完成,外协供应商只参与生产流程中非常少量的、非核心工序。(七)生产经营中涉及的主要环境污染物、主要处理设施及处理能力(七)生产经营中涉及的主要环境污染物、主要处理设施及处理能力 公司主要从事城市燃气输配系统中调压设备的研发、设计、生产和销售,所处行业不属于重污染行业。公司生产经营中涉及的污染物主要包括废水、废气、固废和噪声。瑞星股份及子公司瑞星久宇环评手续齐全,均已取得环保主管部门的环保审批及验收。关于前
238、述污染物,处理措施如下:类别类别 主要污染物及形成原因主要污染物及形成原因 主要处理设施主要处理设施 主要处理措施主要处理措施 废水 生活污水 化粪池 经沉淀井化粪池处理后排入园区纳污管网,最终进入污水处理厂处理 废气 焊烟 移动式焊烟净化器 通过移动式焊烟净化器对焊烟进行处理,拉动伸缩净化器吸气臂,将其悬停在焊接操作台上方,焊接废气被风机负压吸入净化机内部,经过滤、吸附处理后,排出达标气体 固废 钢材下角料 废润滑油(HW08)废切削液(HW09)废活性炭(HW49)废油漆桶(HW49)废油漆渣(HW12)收集后出售 具有危废处理资质的公司进行定期处理 钢材下角料集中收集后出售,实现综合利用
239、 废润滑油(HW08)、废切削液(HW09)、废活性炭(HW49)、废油漆桶(HW49)、废油漆渣(HW12)按危险废物处置要求收集暂存于危废间,由具有危废处理资质的公司定期进行无害化处理 噪声 机加工等生产线 低噪声设备 合理布局,优先选用低噪声设备,墙体铺设隔声耐火材料 车间四周种植 2-3m 的绿化带 二、二、行业基本情况行业基本情况 (一)所属行业及确定依据(一)所属行业及确定依据 公司主要从事城市燃气输配系统中调压设备的研发、设计、生产和销售,主营产品包括调压器类产品、调压装置类产品和压力容器类产品。所处行业为专用设备制造业。根据中国证监会发布的上市公司行业分类指引(证监会公告【20
240、12】31 号),公司属于“C35 专用设备制造业”;另根据国家统计局发布的 国民经济行业分类与代码表(GB/T4754-2017)(国统字【2019】66 号),公司属于“C3599 其他专用设备制造”。1-1-85(二)行业主管部门、监管体制及主要法律法规政策(二)行业主管部门、监管体制及主要法律法规政策 1.行业主管部门及监管体制行业主管部门及监管体制 公司所处行业的主管部门主要包括:国家发改委及各地发改委、住建部及各级地方政府相关主管部门、国家市场监督管理总局及地方各级市场监督管理局、工业和信息化部及地方各级工信局。国家发改委负责制定中长期能源发展规划,制定、实施行业政策和法规,并审批
241、相应限额的管道建设工程。根据拟建设输气管道的年输气能力、建设区域、以及投资企业性质等进行区分,分别由国家发改委或各级发改委予以核准或备案。国务院建设主管部门负责全国的燃气管理工作,县级以上地方人民政府燃气管理部门负责本行政区域内的燃气管理工作。国家市场监督管理总局及地方各级市场监督管理局负责特种设备的生产、经营、使用全过程监督。工业和信息化部及地方各级工信局负责公司所涉部分产品的行业标准制定及发布,如撬装式燃气减压装置(JB/T11491-2013)。公司所处行业的行业自律组织主要包括中国城市燃气协会及各地方城市燃气行业协会。2.行业主要法律法规及政策行业主要法律法规及政策(1)主要法律法规及
242、规范性文件)主要法律法规及规范性文件 序号序号 文件名称文件名称 颁布单位颁布单位 文号文号 实施时间实施时间 1 中华人民共和国石油天然气管道保护法 全国人民代表大会常务委员会 主席令第 30 号 2010.10.01 2 中华人民共和国特种设备安全法 全国人民代表大会常务委员会 主席令第 4 号 2014.01.01 3 特种设备安全监察条例(2009修订)国务院 国务院令第549 号 2009.05.01 4 城镇燃气管理条例(2016 修订)国务院 国务院令第583 号 2016.02.06 5 国务院关于促进天然气协调稳定发展的若干意见 国务院 国发【2018】31号 2018.08
243、.30 6 中华人民共和国工业产品生产许可证管理条例 国务院 国务院令第440 号 2005.09.01 7 国务院办公厅转发 发展改革委关于建立保障天然气稳定供应长效机制若干意见 的通国务院办公厅 国办发【2014】16 号 2014.04.14 1-1-86 知 8 关于印发 加快推进天然气利用的意见的通知 国家发改委、科学技术部等 13 部委 发改能源【2017】1217号 2017.06.23 9 天然气基础设施建设与运营管理办法 国家发改委 国家发展和改革委员会令第8 号 2014.04.01 10 中华人民共和国工业产品生产许可证管理条例实施办法 国家质量监督检验检疫总局(已撤销)
244、国家质量监督检验检疫总局令第 156 号 2014.08.01 11 压力管道安装安全质量监督检验规则 国家质量监督检验检疫总局(已撤销)国质检锅【2002】83 号 2002.03.21(2)行业发展规划)行业发展规划 序号序号 文件名称文件名称 颁布单位颁布单位 文号文号 实施时间实施时间 1 中华人民共和国国民经济和社会发展第十四个五年规划和2035 年远景目标纲要 全国人民代表大会-2021.03.12 2 中华人民共和国国民经济和社会发展第十三个五年规划纲要 全国人民代表大会-2016.03.16 3 关于印发能源发展战略行动计划(2014-2020 年)的通知 国务院办公厅 国办发
245、【2014】31 号 2014.06.07 4 关于印发中长期油气管网规划的通知 国家发改委、国家能源局 发改基础【2017】965 号 2017.05.19 5 关于印发能源技术革命创新行动计划(2016-2030 年)的通知 国家发改委、国家能源局 发改能源【2016】513 号 2016.04.07 6 能源发展“十三五”规划 国家发改委-2016.12 7 能源技术创新“十三五”规划 国家能源局 国能科技【2016】397 号 2016.12.30 8 天然气发展“十三五”规划 国家发改委 发改能源【2016】2743号 2016.12.24 9 全国城市市政基础设施建设“十三五”规划
246、 住房和城乡建设部、国家发改委 建城【2017】116号 2017.05.17 10 住房和城乡建设部关于印发全国城镇燃气发展“十二五”规划的通知 住房和城乡建设部 建城【2012】100号 2012.06.27(3)行业技术标准及规范)行业技术标准及规范 序号序号 标准名称标准名称 标准编号标准编号 颁布单位颁布单位 实施时间实施时间 特种设备规范特种设备规范 1 压力管道监督检验规则 TSGD7006-2020 国家市场监督管理总局 2020.05.16 2 压力管道安全技术监察规程-工业管道 TSGD0001-2009 国家市场监督管理总局 2009.05.08 1-1-87 3 固定式
247、压力容器安全技术监察规程 TSG21-2016 国家质量监督检验检疫总局 2016.02.22 4 特种设备生产和充装单位许可规则 TSG07-2019 国家市场监督管理总局 2019.05.13 国家标准国家标准 1 城镇燃气设计规范 GB50028-2006 住房和城乡建设部、国家市场监督管理总局 2006.11.01 2 城镇燃气调压器 GB27790-2020 国家市场监督管理总局、国家标准化管理委员会 2021.12.01 3 城镇燃气调压箱 GB27791-2020 国家市场监督管理总局、国家标准化管理委员会 2021.12.01 4 燃气过滤器 GB/T36051-2018 国家
248、质量监督检验检疫总局(已撤销)、国家标准化管理委员会 2019.02.01 5 城 镇 液 化 天 然 气(LNG)气化供气装置 GB/T38530-2020 国家市场监督管理总局、国家标准化管理委员会 2021.02.01 6 压力管道规范-工业管道 GB/T20801.6-2020 国家市场监督管理总局 2020.10.01 7 压力容器 GB150.1150.4-2011 国家市场监督管理总局、国家标准化管理委员会 2012.03.01 8 城镇燃气输配系统用安全切断阀 GB/T41315-2022 国家市场监督管理总局、国家标准化管理委员会 2022.03.09 行业标准行业标准 1
249、撬装式燃气减压装置 JB/T11491-2013 工业和信息化部 2013.04.25 2 城镇燃气切断阀和放散阀 CJT335-2010 住房和城乡建设部 2011.02.01 3 城镇燃气输配工程施工及验收规范 CJJ33-2005 J404-2005 建设部 2003.05.01 4 直埋式城镇燃气调压箱 T/CECS10165-2021 中国工程建设标准化协会 2022.05.01 5 小型燃气调压箱应用技术规程 T/CECS927-2021 中国工程建设标准化协会 2022.03.01 3.行业主要法律法规和政策对公司经营发展的影响行业主要法律法规和政策对公司经营发展的影响 根据中华
250、人民共和国民经济和社会发展第十四个五年规划和 2035 年远景目标纲要 中长期油气管网规划等行业发展规划,发行人所处的城市燃气输配领域符合双碳目标的发展趋势,受国家政策的鼓励与支持。根据 中华人民共和国特种设备安全法特种设备目录城镇燃气管理条例(2016修订)等法律法规,发行人具备燃气调压设备相应的设计、生产与销售资质,受到国家法律法规的监管与保护。在双碳目标支撑天然气行业利好发展的大背景下,发行人未来经营发展具有广阔空间。1-1-88(三)行业发展概况及发展趋势(三)行业发展概况及发展趋势 1.天然气输配行业概述天然气输配行业概述 世界天然气发展的历史最早可以追溯至 19 世纪上叶。19 世
251、纪中叶天然气发展进入商业化时代,出现了天然气照明公司、天然气贸易公司等多种商业形态。随着天然气开采技术的不断提升,更多优质天然气井被陆续发掘。天然气资源的发掘与应用,催生了天然气管道输送技术,而天然气管道输送技术的提升又进一步刺激了天然气产业的发展。二战之后天然气进入现代化发展阶段。一方面战后欧洲、美国、日本等国的复兴带来巨大的能源需求;另一方面中东、北非等地在石油天然气勘探开发领域发现大批油田和伴生气源。天然气也因此成为世界第三大消费能源。天然气的大规模勘探、开采带来了输配产业的发展。在 20 世纪 40 年代,苏联完成了第一条输气管道建设,从白俄罗斯输气至波兰华沙。与此同时,LNG 技术也
252、日趋成熟,1959 年,“甲烷先锋号”把第一船液化天然气从美国路易斯安那州穿越大西洋运抵英国坎威岛,实现了世界上第一次天然气液化运输。天然气大规模发展始于 20 世纪 70 年代之后,在这一时期,不仅大量的气田被发现并开采,而且随着管道建设的发展以及配套储气设施的完善,跨国天然气贸易迅速增长。众所周知,天然气在全球的分布并不均衡,俄罗斯、伊朗、阿尔及利亚和卡塔尔等十几个天然气出口国控制着全球 72%的天然气储备以及 42%的天然气开采量,因此天然气跨国输配就成了天然气跨国贸易的基本条件。2.燃气调压行业全球发展概况燃气调压行业全球发展概况 燃气压力控制行业通常被称为燃气调压行业,是燃气输配行业
253、中最重要的部分。燃气输配管道是保障燃气的来源,而燃气调压系统则是保障下游各级燃气压力的控制和供气量。燃气输配管道建设的核心主要体现在路线规划的合理性、经济性以及管道施工的工程质量,而燃气调压系统的核心则体现在调压设备的性能和技术先进性。燃气输配行业中,真正体现核心竞争力的部分则主要集中在燃气调压系统中,而燃气调压系统的核心又体现在调压器设备的技术和性能先进性上。从世界天然气输配发展历程可以看到,现代天然气输配产业自 20 世纪 50 代年开始发展并逐渐走向成熟,并且重心主要分布在欧美工业发达国家。燃气调压行业系依托于天然气输配产业而诞生,因此其发展历程与天然气输配产业基本同步,核心技术及行业1
254、-1-89 领导品牌集中于欧美国家,主要呈现以下三个方面的特征:(1)行业领导品牌均具有悠久的历史和技术底蕴)行业领导品牌均具有悠久的历史和技术底蕴 伴随着燃气输配行业的发展,众多燃气调压企业涌现,经过数十年的市场沉淀后,逐渐形成少数行业巨头屹立的局面。目前燃气调压行业核心技术及行业领导品牌主要集中在欧美发达国家,而且通常均为历史悠久的“百年老店”。国际知名的燃气调压企业包括美国 Fisher、法国 FRANCEL、德国 RMG 等。美国 Fisher 是全球最大的控制阀生产企业,创建于 1880 年,拥有 100 多年的阀类产品研发和制造历史,也是燃气调压产品的领导者。中国自 20 世纪 8
255、0 年代开始发展的燃气调压系统中也大量使用了该品牌的进口调压器。美国 Fisher 于 1992 年被美国EMERSON 集团收购,成为 EMERSON 旗下最大的控制阀和调压器业务部门。法国FRANCEL 同样拥有百年历史,是法国最著名的调压器品牌,也是法国皇家燃气的主要供应商。FRANCEL 于 1994 被美国 EMERSON 收购。意大利 TARTARINI 创建于 1941年,是极具代表性的欧洲调压器品牌,其轴流式调压器和切断阀在全球享有调压器行业“法拉利”之美誉。该企业于 2000 年被美国 EMERSON 收购。德国 RMG 创建于 1908年,是德国最大的燃气调压器企业,其产品
256、在全球长输调压系统中长期处于领先地位。RMG 的调压器业务于 2019 年被美国 Honeywell 集团收购。可以看出,受市场发展空间的局限性及世界经济格局变化等时代因素影响,欧洲燃气调压行业已出现了众多优质企业被美资收购的情况,见证了传统燃气调压行业借助资本市场进入了历史新时期。(2)深厚的核心技术积淀及严密的知识产权保护)深厚的核心技术积淀及严密的知识产权保护 国外燃气调压行业的主力品牌均具有鲜明的共性,即持续的技术科研和新产品研发。通过总结国外主力品牌近三十年的发展历程,可归纳出一条清晰的研发线路:中低压调压器产品高压调压器产品监控调压系统远程切断技术远程调压系统和技术调压系统数据监控
257、系统等。与此同时,国外主力品牌亦十分重视知识产权保护,不仅局限于产品本身,还包括调压技术的基础研究和实验等,技术已上升到学术层面。(3)借力资本市场实现在能源行业的延伸)借力资本市场实现在能源行业的延伸 依托于体量巨大的燃气输配产业,且作为燃气输配系统必不可少、关乎性能的核心构成部分,燃气调压行业深受资本市场青睐,通过并购燃气调压器企业可实现并购方在1-1-90 能源行业的全球化延伸,从美国 EMERSON 和 Honeywell 收购欧洲燃气调压设备企业的案例即可见一斑。除此之外,美国 Honeywell 收购德国 ELSTER、荷兰 Gorter、英国BryanDonkin,美国 ITRO
258、N 收购德国 Actaris,意大利 Tormene 被英国公司收购重组为英国 Tormene 等等,行业内的并购案例不胜枚举,综合这些并购案例可见国外企业已充分认识到了燃气调压行业的重要性。3.我国燃气调压行业发展概况我国燃气调压行业发展概况 我国燃气调压行业是从 20 世纪 90 年代开始,发展至今三十余年的历史,大致可分为三个阶段:行业发展初期(1990-2000)、行业扩张期(2000-2010)、行业规范期(2010至今)。(1)行业发展初期()行业发展初期(1990-2000)燃气调压器国产化始于 20 世纪 90 年代。通过国家设计单位与国内优质工业企业合作,以国外通用技术领域的
259、中低压调压器为蓝本研制而成。在国家政策扶持和鼓励下在四川和河北两地陆续诞生了中国最早的一批调压器生产企业,因此四川与河北也成为了中国国产调压器的“生产基地”。行业发展初期国产企业能提供的产品基本只局限于中-低压楼宇供气的调压产品,该类产品技术含量低、质量不过硬、供气量有限且参数指标不高。本阶段内,基于国内行业发展的需求催生了国家第一个调压器标准城镇燃气调压器(GB16802-1997)的诞生,并于 1997 年 12 月 1 日实施。(2)行业扩张期()行业扩张期(2000-2010)21 世纪初,伴随“西气东输一线”工程建设,燃气调压行业也迎来了快速发展。本阶段内诸多传统工业企业、民营企业通
260、过产品结构转型升级纷纷进入燃气调压行业,其中部分重视研发的技术实力型企业已展开了自主产品的研制并取得了一定成绩。因市场需求的提升、对产品质量要求的提升等因素,原有的燃气调压器行业标准已无法满足行业需求,因此由住建部和中国市政华北设计研究院牵头、国内十余家行业代表性企业参与对城镇燃气调压器(GB16802-1997)进行了修订,并主要参考欧标EN334-2005 标准,编制了 CJ274-2008 新的城镇燃气调压器标准,同时还编制了CJ/T275-2008城镇燃气调压箱标准(调压箱标准主要参照英国气体工程师协会IGE/TD/9-1990 标准),两个标准均于 2008 年 8 月实施。1-1-
261、91 在此期间中国燃气调压行业飞速壮大,除四川与河北之外,江浙地区也逐渐成为中国调压器新的“生产基地”。(3)行业规范期()行业规范期(2010 至今)至今)在新时期,伴随天然气的普及利用,燃气调压行业亦发生了深刻的变化,生产企业数量大、品种多,进而对行业标准和规范提出了进一步的需求。2011 年 12 月,国家质量监督检验检疫总局、国家标准化管理委员会发布城镇燃气调压器(GB27790-2011)和城镇燃气调压箱(GB27791-2011),将燃气调压器与燃气调压箱的标准进一步与欧标深度接轨,同时将标准层级从行业标准提升到国家强制标准的地位。2018 年 9 月,国务院印发 关于进一步压减工
262、业产品生产许可证管理目录和简化审批程序的决定(国发【2018】33 号),取消了调压类产品的全国工业许可证要求,打破了行业“一证在手、万事无忧”的旧局面,并改为地方质量监督部门对地区所属企业进行高度监管,通过地方监检的方式提高了对行业产品质量的监管;2020 年 11 月,国家市场监督管理总局、国家标准化管理委员会发布了更加严格更加接近欧标的城镇燃气调压器(GB27790-2020)和城镇燃气调压箱(GB27791-2020),进一步提高了对调压类产品的指标要求和质量保证要求。4.行业的主要技术门槛和技术壁垒,衡量核心竞争力的关键指标,行业发展趋势,行业的主要技术门槛和技术壁垒,衡量核心竞争力
263、的关键指标,行业发展趋势,行业特有的周期性、季节性或区域性特征行业特有的周期性、季节性或区域性特征等等(1)行业主要技术门槛和技术壁垒)行业主要技术门槛和技术壁垒 市场准入壁垒市场准入壁垒 调压装置类产品和压力容器类产品的设计和生产必须获得市场监督管理局颁发的特种设备设计和生产许可证才可从事相关业务。进口产品除了需要取得世界相关行业协会或团体规定的产品认证外,还必须符合中国对特种设备的生产标准和技术要求。获得上述准入资质,需要企业具备一定规模、条件、专业人才和实际经验,且须持续进行各种软硬件的投入和人才的培养。因此本行业具有一定市场准入壁垒。业绩壁垒业绩壁垒 随着中国燃气输配行业三十余年的发展
264、,行业用户对调压产品的性能和质量要求也在不断在提高,尤其是在使用进口产品和国产优质产品的体验方面具有丰富的认知。因此大部分燃气公司或能源公司在选择燃气调压设备供应商时,均要求供应商须具备足够1-1-92 年限和足够数量的业绩,并以此作为其遴选供应商的基本条件。技术壁垒技术壁垒 本行业具备较高的技术壁垒。首先综合专业性较强,在研发和制造过程中须综合材料、力学、化工、机械、流体、结构、仪表、电气等多学科领域的知识和经验;其次对实践经验要求较高,仅具有前述领域的专业知识尚不足以支撑研发成果的形成,还需具备丰富的实践经验,以专业知识和实践经验相结合所做出的研究与应用,才能为创新产品持续研发、定型产品持
265、续优化提供强有力的技术保障,进而获得技术成果及成果转化的实力。人才壁垒人才壁垒 燃气调压产品的技术专业性较强,但是国内各类院校中并没有完全对口的专业。从燃气调压行业在国内诞生至今,调压器类核心产品的研发人员基本只有通过企业自身培养这一途径。根据行业经验,工科类本科毕业生需要从业 5-8 年才能具有基本的独立研发的能力,而更高要求的持续性研发能力、数学模型设计能力等则需要更长年限的研究和积累。行业资历壁垒行业资历壁垒 燃气调压设备具有明确的国家标准、行业标准或团体标准。新进企业必然需要付出较高的学习成本去掌握各种规范要求,以保证产品生产和企业经营的合规性。而行业资深企业已通过参与编制或修订国家标
266、准和行业标准证明了其行业资历,并且此类资历可以影响用户对企业的认可度。资金壁垒资金壁垒 燃气调压设备行业呈现资金密集型特点。投产前期须投入资金用于现代化厂房建设,以及零件加工、管道焊接、检测仪器等成套设备的购置,还有为符合地方政府行政许可的相关成本支出(如环评、排污许可等)。在经营过程中,原材料采购、产品生产、库存储备等均需要占用大量资金。(2)衡量核心竞争力的关键指标)衡量核心竞争力的关键指标 核心竞争力关核心竞争力关键指标体系键指标体系 核心竞争力关键指标核心竞争力关键指标 指标说明指标说明 核心技术体系 R&D 经费投资率 R&D 经费投入同期销售收入100%R&D 人员比重 R&D 人
267、员数企业员工总数100%1-1-93 企业专利成果数量 主要反映企业研发能力效果和技术创新综合水平及技术领先程度 专利成果转化率 专利产品销售收入同期销售收入总额100%核心管理体系 企业战略管理能力 企业是否有完善而科学的整体思路与发展规划 组织学习能力 企业领导和员工是否有不断学习进取的能力 信息沟通能力 是否有畅通的沟通渠道 核心财务体系 规模实力 反映企业在同行业中的企业实力 盈利能力 反映获取利润的能力 资产运营能力 衡量企业资产管理的效率 生存发展能力 衡量企业生存、发展的能力,例如在出现重大国际事件、金融危机、重大灾害等风险时,企业的抗风险能力 核心价值观体系 上海品茶 上海品茶
268、是否与企业目标相辅相成,是否能激发员工的积极性和创造性 团队精神 反映企业部门间以及跨部门间的协作能力 观念开发度 是否可以利用已有的知识和智慧,从而创造价值和进行市场创新的能力(3)行业发展趋势)行业发展趋势 国际发展趋势国际发展趋势 美资对燃气调压设备高端品牌的控制力量将持续加大。美国掌握了页岩气开采技术,在其本土通过页岩气开采已积累了相当丰富的 LNG 储备量,急需拓展海外 LNG出口业务。加之美国在全球范围内拥有的调压设备高端品牌,形成了从气源到核心设备的高度综合核心竞争力。欧洲本土燃气输配和燃气调压行业上升乏力。一方面,原本具备先天优势的调压设备产业因美资大量收购而失去先机。另一方面
269、,受国际局势及自身资源禀赋的影响,欧洲天然气危机影响将会持续存在,能源危机的突出进一步牵制了调压设备行业的发展势头。作为应对天然气危机的措施之一,欧洲高度重视天然气混氢技术的发展,但不足20%的混氢比例只能相对减少天然气的需求,欧洲国家天然气需求的缺口仍会影响其燃气调压行业的发展。国内发展趋势国内发展趋势 随着中国天然气需求增长、管网规模扩大、天然气消费占比提升等规模优势的突显,欧美各国日益重视中国市场。欧美燃气调压设备企业进入中国已有十余年历史,且近年不断有重磅美资企业进场,深刻影响了国内行业局势。1-1-94 中国燃气调压行业已进入行业规范期,逐渐突显出一批优质的本土企业,并与外资企业形成
270、市场竞争。国内高端用户(如中石油、中石化等各大集团)已从早先的优先选用进口产品过渡到进口产品与国产产品对比选择的阶段,外资企业逐渐失去了对中国调压行业的高度占有率。在中国燃气调压市场出现了优质企业群体的前提下,国内市场形势更利于本土企业的发展。十四五规划以来,随着“全国一张网”、“LNG 战略储备”、“混氢天然气技术”、“双碳目标”、“LNG 内河转运”等多项天然气战略目标的推进,燃气调压行业将迎来前所未有的市场扩展机遇。(4)行业特有的周期性、季节性和区域性特征)行业特有的周期性、季节性和区域性特征 周期性、季节性特征周期性、季节性特征 燃气调压行业存在一定周期性和季节性特征。一般而言,每年
271、 6 月至次年 1 月为行业旺季。行业季节性特征的原因如下:冬季用气需求量大。中国大部分北方城市均有冬季供暖,供暖期为保供期,用气需求量大,因此燃气调压设备需求量也较大。南方城市冬季虽然无集中供暖,但随着生活水平的提高,部分地区也在逐步使用天然气供暖,因此用气需求量也会增大。度过冬季保供期之后,燃气运营单位工作重心将调整至对天然气输配系统的各级检修、维保工作,此时期内调压设备销售量趋于平缓。春节后燃气运营单位全面复工,在年初会通过历史数据预测新一年的供气需求和业务目标,并且统筹年度业务拓展计划,进而完成各类物资的年度招投标工作等。区域性特征区域性特征 燃气调压行业发展之初具有明显的区域特征,以
272、西南、西北天然气产气区及其周边地区、北上广深等一线城市、沿海发达城市为业务重心区域。中原地区则因天然气资源匮乏而发展缓慢。现如今燃气调压行业的区域性特征已不再明显,主要原因是西气东输、川气东输、中缅天然气管线、中亚天然气管线等长输项目的投运,使得全国大多数省市均有天然气管道覆盖,气源问题得到结构性改善。当然也仍存在更小层级区域性特征,主要原因是不同地区的地方性天然气管道覆盖率各有不同,在地方天然气管道建设不足的区域,发展天然气应用以 LNG 点供做为主要手段,而天然气管道建设发达的区域则以管道天然1-1-95 气供应为主。(四)所处行业与上下游行业关系(四)所处行业与上下游行业关系 1.公司所
273、处行业的产业链公司所处行业的产业链 经过三十余年的发展,中国燃气调压行业已形成了较为完整的产业链。产业链从上到下依次为:钢材、阀门、法兰等原材料的生产加工,燃气调压系统的设计与生产,燃气输配系统的应用。发行人的核心产品燃气调压设备居于产业链中游。2.上下游关联性上下游关联性(1)上游与本行业的关联性)上游与本行业的关联性 燃气调压设备的原材料主要包括钢材、阀门、法兰等。其中,钢材类原材料的采购主要用于调压装置类产品的管道零部件制造以及调压器主机类产品的零部件制造,阀门类采购主要用于调压装置类产品的集成装备制造。法兰类采购主要用于压力管道、压力容器的连接端零部件制造。上游原材料对本行业的影响体现
274、在:1.原材料标准的影响 以无缝钢管为例,在满足设计条件和性能指标的基本前提下,有多种无缝钢管标准可供选择,因不同标准对材料在适用温度、承压范围、机械性能、规格尺寸等方面有不同要求,故在选用不同标准无缝钢管时,可能造成性能极限的差异,以及明显的采购成本差异。2.原材料材质的影响 以阀门中最常用的球阀为例,在满足相同设计压力和接口要求的前提下,球阀壳体材质可选用铸钢和锻钢两种类型材质,然而锻钢的机械性能极限高于铸钢,在选用时就上游上游 中游中游 下游下游 管材、板材 铸件、锻件 阀门、仪表 法兰、管件 调压器 调压装置 压力容器 切断阀及其它 输配系统 城市管网 LNG 供气 工/商业供气 物料
275、 制造 应用 1-1-96 存在性能极限的差异,以及明显的采购成本差异。(2)下游与本行业的关联性)下游与本行业的关联性 燃气调压设备的下游即燃气公司。燃气公司根据全国天然气管网规划、地区天然气管网规划负责区域内的燃气输配系统的建设、运营及管理。作为燃气输配系统的关键环节,燃气调压设备行业的发展受到下游天然气需求总量、能源结构调整方向、天然气管网规划、天然气价格变动等多种因素的影响。3.上下游对本行业发展的影响上下游对本行业发展的影响(1)上游对本行业发展的影响)上游对本行业发展的影响 上游对本行业的影响主要体现在采购成本上。上游原材料受到国际行情、行业政策、供求关系以及经济周期性变化等因素影
276、响时,其价格变动可能会导致燃气调压设备行业的原材料成本上升。而原材料价格波动的影响又无法在短期内通过价格传导机制影响到下游的销售价格,因此燃气调压行业的毛利率水平就会下降。与此同时,如果原材料价格持续高位运行,则对燃气调压企业的流动性水平、营运水平提出了较高的要求。(2)下游对本行业发展的影响)下游对本行业发展的影响 下游对本行业的影响主要体现在销量和价格上。下游燃气公司根据天然气需求量、国家能源结构调整、天然气管网建设规划等因素统筹区域内的燃气输配系统建设,该经营决策进而传导至燃气调压设备的生产与销售端。如天然气需求量上升、国家能源政策支持、天然气主干线管网覆盖完善,则燃气公司将扩大区域内城
277、市燃气管网建设,进而提高对燃气调压设备的采购需求。反之,则降低对燃气调压设备的采购需求。(五)行业竞争格局(五)行业竞争格局 1.发行人行业地位发行人行业地位(1)城市燃气协会理事单位)城市燃气协会理事单位 公司是中国城市燃气协会、中国城市燃气学会理事单位、河北省高新技术企业协会会员单位、衡水市燃气设备行业协会会长单位。公司于 2017 年被河北省科学技术厅评为“河北省科技型中小企业”、2018 年被河北省科学技术厅评为“科技小巨人”、2019年被河北省工业和信息化厅评为“河北省专精特新中小企业”;子公司瑞星久宇于2020 年被四川省质量监督协会评为“2020 年 3 15 质量 诚信标杆示范
278、单位”、2022 年1 月被四川省经济和信息化厅认定为四川省“专精特新”中小企业、2021 年 12 月被成1-1-97 都市经济和信息化局认定为成都市企业技术中心、2022 年 3 月被四川省科学技术厅认定为科技型中小企业。(2)国家国家/行业标准起草者行业标准起草者 近十年来,参与起草制定了城镇燃气调压器(GB27790-2011)城镇燃气调压箱(GB27791-2011)等 7 项国家标准、2 项团体标准。2018 年 11 月,公司因参与国家标准 城镇燃气调压器 GB27790-2020 制定被中国工程建设标准化协会授予了 标准科技创新奖。发行人参与编制的、已发布或实施的国家/团体标准
279、清单如下:序号序号 标准名称标准名称 标准号标准号 标准类别标准类别 目前阶段目前阶段 1 城镇燃气调压器 GB27790-2011 国家标准 已废止 2 城镇燃气调压箱 GB27791-2011 国家标准 已废止 3 城镇燃气调压器 GB27790-2020 国家标准 正在实施 4 城镇燃气调压箱 GB27791-2020 国家标准 正在实施 5 燃气过滤器 GB/T36051-2018 国家标准 正在实施 6 城镇液化天然气(LNG)气化供气装置 GB/T38530-2020 国家标准 正在实施 7 直埋式城镇燃气调压箱 T/CECS10165-2021 团体标准 正在实施 8 小型燃气调
280、压箱应用技术规程 T/CECS927-2021 团体标准 正在实施 9 城镇燃气输配系统用安全切断阀 GB/T41315-2022 国家标准 正在实施 发行人还参与了以下 4 项行业标准(均在编制中)的制定:序号序号 标准名称标准名称 标准号标准号 标准类别标准类别 目前阶段目前阶段 1 城镇燃气埋地式调压箱应用技术规程 计划号:建标协字2021011 号 行业标准 编制中 2 城镇民用氢气输配系统工程技术规程 计划号:建标协字2021011 号 行业标准 编制中 3 城镇智能燃气调压装置 计划号:建标协字2021011 号 行业标准 编制中 4 民用和商用氢气应用技术规程 计划号:建标协字2
281、020023 号 行业标准 编制中(3)发行人获得的荣誉)发行人获得的荣誉 公司所获得的荣誉证书如下:序号序号 荣誉名称荣誉名称 颁发单位颁发单位 1 城 镇 燃 气 调 压 器 标 准 科 技 创 新 奖(CECS-2018-A-039)中国工程建设标准化协会 2 新奥能源控股“产品质量奖”新奥燃气投资有限公司 1-1-98 3 2017 年度省级百家中小企业诚信客户 中国邮政储蓄银行河北省分行 4 示范型创新工作室 衡水市总工会 5 会长单位 衡水市燃气设备行业协会 6 职工职业技能培训基地(数控车工、焊接工)河北省焊接技术协会、衡水市总工会 7 衡水市政府质量奖 衡水市政府质量奖评选委员
282、会 8 守合同重信用企业 四川省工商行政管理局直属分局 9 质量诚信重点推荐优秀单位 四川省质量技术监督 12365 保名防伪网 10 质量安全合格达标无投诉示范单位 四川维权防伪服务中心、四川省质量技术监督稽查信息网 11 强质量、重合同、守信用无投诉示范单位 四川维权防伪服务中心、四川省质量技术监督稽查信息网 12 连续三年产品质量合格、质量榜样示范单位 四川维权防伪服务中心、四川省质量技术监督稽查信息网 13 技术创新协作奖(赖家坡门站增供气改造工程撬装调装计量设备)成都城市燃气有限责任公司 14 四川名牌产品称号(久宇牌燃气输配设备)四川省人民政府 15 315 质量诚信无投诉企业 四
283、川维权防伪服务中心、四川省质量技术监督稽查信息网 16 产品质检合格用户满意企业 四川维权防伪服务中心、四川省质量技术监督稽查信息网 17 质量安全服务诚信企业 四川维权防伪服务中心、四川省质量技术监督稽查信息网(4)较强的市场竞争力)较强的市场竞争力 市场覆盖方面。公司的产品销售区域覆盖国内大部分省、自治区、直辖市,公司与华润燃气、中国燃气、新奥燃气等跨区域性燃气公司建立了长期稳定的合作关系。近年来,公司不断拓展自身客户群体,先后成为武汉燃气、贵州燃气、重庆燃气、深圳燃气、山西燃气等地方性燃气集团的合格供应商。1-1-99 产品竞争力方面。经过二十余年的发展,公司在燃气调压设备领域积累了丰富
284、的研发、设计和生产经验。公司产品种类齐全、规格丰富,产品覆盖整个城市管网应用领域。与此同时,公司高度重视客户需求,结合各类燃气输配工程和具体环境对进出口压力、流量、流速、管径及温度等不同指标,精准对标客户需求、进行定制化设计与生产加工,并配套“2 小时响应、24 小时上门”的高标准售后服务,获得了客户的良好口碑。2.发行人的创新投入发行人的创新投入 报告期内,公司研发费用分别为 873.20 万元、1,342.96 万元、和 987.25 万元,对应的研发项目分别为 17 个、21 个、24 个,主要包括:双筒结构地下调压箱,调压器小流量防喘阀芯结构,一种集管道清扫、旋风分离、排污汇集一体的调
285、压装置,轴流结构直接作用式调压器,一种旋启切断式燃气调压器,一种管道消音器,双级低压指挥器等。3.发行人创新成果发行人创新成果(1)知识产权成果 发行人经过二十余年的不懈努力与坚持创新,已获得燃气调压领域专利技术 82项,其中发明专利 2 项、实用新型 76 项、外观设计 4 项。发行人的知识产权成果请详见本招股说明书“第五节 业务和技术”之“四、关键资源要素”之“(二)发行人主要固定资产和无形资产等资源要”之“3.主要无形资产”。1-1-100(2)参与国家标准起草 近十年来,发行人参与起草制定了城镇燃气调压器(GB27790-2011)城镇燃气调压箱(GB27791-2011)等 7 项国
286、家标准、2 项团体标准。2018 年 11 月,公司因参与国家标准城镇燃气调压器 GB27790-2020制定被中国工程建设标准化协会授予了标准科技创新奖。(3)权威部门的认证或荣誉 2018 年 11 月,公司因参与国家标准城镇燃气调压器 GB27790-2020制定并做出 突 出 贡 献,被 中 国 工 程 建 设 标 准 化 协 会 授 予 了 标 准 科 技 创 新 奖(CECS2018-A-039),以表彰在我国工程建设领域推动行业技术进步和创新成果转化应用中发挥重大作用的标准项目。(4)广泛的客户覆盖及认可 依靠稳定的产品质量、完善的售后服务,公司与华润燃气、中国燃气、新奥燃气、贵
287、州燃气、山西燃气、昆仑燃气等大型燃气集团建立了长期稳定的合作关系,公司的产品销售区域覆盖国内大部分省、自治区、直辖市,公司的产品质量及服务水准受到客户广泛好评。4.发行人产品创新发行人产品创新(1)发行人构建了类别齐全、体系丰富的燃气调压设备产品架构 经过多年的持续创新,发行人的产品结构从单一到丰富、调压能力从低压到高压、产品质量从“可用”到“与国外进口调压器相当”,这些成果都与发行人坚持技术研发、不断创新密不可分。(2)发行人自主研发的多项产品创新性地解决了行业技术难点 燃气调压系统产品的创新:研发了埋地式调压箱,有效解决了埋地式调压箱无对应适配的国产调压器问题 调压设备地下安装是未来城市燃
288、气系统建设的发展方向。根据 河北雄安新区规划纲要 的相关条款,雄安新区在建和计划新建的天然气调压设施均为地下安装。然而此“地下安装”并非简单地将传统地上调压系统直接转到地下。天然气设施,特别是天然气调压设备有明确的国家标准或行业标准,其对于爆炸环境有明确的规定,包括埋地后的防护、检修、非承压空间的通风等都有严格的要求。公司经过多年研发,结合市场需求,成功研发了埋地式调压箱(柜),为行业提供了适用于埋地结构、并适应埋地后特殊气流状态下的国产调压器,成功解决了埋地式1-1-101 调压箱无对应适配的国产调压器问题。燃气调压器主机的创新:有效解决了调压器小流量喘振问题 国内天然气调压系统(含调压撬)
289、普遍存在核心控制单元大、小流量不能兼顾的问题,主要因为前述调压撬的特点之一是供气流量较大,所选用的调压器应满足最大供气流量的要求,然而此类调压撬产品实际运行过程中面临用气峰、谷交替情况,所选用的大流量调压器在应对用气低谷时段的小流量时,因该小流量低于调压器最小流量利用率下限,因此经常发生喘振问题,引起设备异常振动和控制压力大幅度频繁波动,造成运行异常。此问题为行业内长期存在的疑难问题。发行人创新了一种让调压器在满足大流量要求的前提下,同时获得小流量适应性的防喘阀芯结构和对应的调压器改造方案,解决了调压器大、小流量不能兼顾的行业难题。发行人已于多个项目中在燃气公司的委托下对受小流量喘振影响的欧洲
290、进口调压器进行了防喘阀芯改造升级,并解决了其小流量频繁喘振的问题。在此基础上,发行人还进一步创新了数学模型计算方法,确保产品结构精密、性能稳定。安全保护设备的创新:建立了丰富的安全保护系统,有效解决了现有技术功能单一的问题 由于燃气具有易燃易爆特性,所以燃气调压设备的设计首先必须满足安全可靠的标准。行业内常见的安全保护设备是紧急切断阀,其根据受保护管路的气体压力值变化按照上限或下限值进行自动紧急切断,以达到及时阻断超压和欠压对下游设备的影响,从而保障系统安全。但传统紧急切断阀的功能较为单一,缺少信息化、智能化功能。发行人创新了具备远程智能切断技术的切断器,以及多传感器多通道自适应性切断器,从而
291、解决了本行业国产紧急切断阀功能单一的问题。智能化创新:建立了燃气智能化的软件和硬件体系,有效解决了传统调压设备信息化、智能化落后的问题 发行人是行业内最早开始燃气智能化创新的企业之一。早在 2012 年发行人就已获得 SCADA 燃气系统云平台软件的软件著作权授权,经过持续创新已逐步获得燃气SCADA 云平台巡更管理系统、燃气 SCADA 云平台智能短信系统、燃气 SCADA 云平台管网测绘系统、调压柜智能安全预警和防入侵监控系统等与燃气智能化息息相关的软件著作权。(3)发行人的主要产品的性能指标处于市场领先地位 1-1-102 调压设备的关键性能指标包括调压精度等级、关闭压力等级、最大进口压
292、力、切断精度等级等。发行人的调压设备与同行业公司相比,同等型号下,发行人的产品指标可达到国外同类优质产品的水平,甚至部分性能指标已超过进口同类优质产品水平。5.发行人的技术创新:公司在行业内优先建立并应用调压器研发数学模型发行人的技术创新:公司在行业内优先建立并应用调压器研发数学模型 公司在行业内优先建立并应用调压器产品研发数学模型。发行人多年来一直坚持调压基础技术研究,通过实验和验算不断总结,掌握了调压基础技术所涉及的物理原理、计算方法、公式推演及创新能力,基于调压器力平衡体系的研究拓展出了调压器设计和验算的计算体系,并通过计算体系组合成为了不同调压器的数学模型。该数学模型中包含了调压器从无
293、到有的全方面计算方法和验算方法,是发行人调压器技术研发的核心理论基础。公司通过数学模型模拟产品研发的过程,一方面大幅降低研发初期各类计算的人力成本和周期,另一方面有利于确保系列化产品性能指标的精确性和稳定性。另外,通过数学模型验算新产品的结构和数据的合理性,可有效降低研发过程中的材料和工时浪费。6.发行人的竞争优势和劣势发行人的竞争优势和劣势(1)发行人的竞争优势)发行人的竞争优势 系统设计优势系统设计优势 公司拥有可综合运用材料、机械、力学、化工、结构、仪表及电气等多学科领域知识的专业技术团队,具备全面的从长输管线到城市管网的各级各区域燃气调压系统设计能力。公司与全国各大设计院及燃气专业设计
294、单位建立了长期良好合作关系,能有效提供全方位的设计服务。公司通过多年燃气调压系统的设计工作不断拓展知识领域、积累经验,沉淀了对燃气调压系统工艺、结构、功能、安全等方面的深度理解,以及对用户真实需求的深度研究。公司通过技术创新已获得了燃气调压系统相关核心技术的 82 项专利授权,并通过市场推广实现了技术成果的转化。自主产品自主产品持续性研发优势持续性研发优势 公司拥有国内行业领先的技术研发能力,具有强大的调压器、切断阀产品独立自主研发的功底,自主建立了调压器研发数学模型。公司根据自身特点制定了独有的产品研1-1-103 发流程和管理体系,购买并应用了多款国际领先的三维开发软件、仿真软件、流体模拟
295、软件等,具备完善的研发体系。公司的产品研发流程简称为 5STEPs,共分为 5 个阶段,包括:前期准备阶段、设计阶段、试制阶段、小批量试生产阶段和定型批量生产阶段。每个阶段均严格执行并通过输入和输出评审进行审核,有效保障内控制度在整个研发过程中的穿行和贯彻。业绩积累优势业绩积累优势 公司成立至今已二十余年,一直致力于燃气调压设备的设计、生产和销售。公司是国内较早从事燃气输配和燃气调压产品设计、生产、销售和服务的企业之一,公司伴随中国燃气输配行业一起经历了二十多年的磨练与发展,凭借自身不断摸索和努力逐渐掌握了行业核心技术以及成熟先进的生产工艺和质量管理水平,持续向市场提供优质、先进的国产自主产品
296、,并提供紧贴用户需求的“开放式”服务体系,获得了业内用户的认可。质量管理优势质量管理优势 公司多年以来一直执行先进的质量管理体系,公司通过了 ISO9001:2015 质量管理体系认证、ISO14001:2015 环境管理体系认证、ISO45001:2018 职业健康安全管理体系认证,制订了符合企业健康经营和持续发展的质量方针和质量目标,严格执行国家相关法律法规规范性文件。公司通过了中国特种设备压力管道元件组合装置(限燃气调压装置)生产许可认证、压力容器制造 A 类和 D 类生产许可认证,以及压力容器 A 类和D 类设计许可认证。公司在质量管理体系各环节配置了行业内专业人才,并设立了独立的质量
297、保证部门、委任专职质控经理,与公司管理层一同严格执行质量控制程序,建立从原材料采购到成品出厂全过程的质量追溯和质量控制。客户资源优势客户资源优势 通过二十余年的不懈努力,公司产品已积累了良好销售业绩。公司产品销售区域覆盖国内大部分省、自治区、直辖市。公司与华润燃气、中国燃气、新奥燃气等跨区域性燃气公司建立了长期稳定的合作关系。近年来,公司不断拓展自身客户群体,先后成为武汉燃气、贵州燃气、重庆燃气、深圳燃气、山西燃气等地方性燃气集团的合格供应商。优质客户作为公司市场资源的核心,一方面体现了市场对公司品牌和产品的认可,另一方优秀的客户也不断促进公司持续提升产品品质与服务质量。现代化管理优势现代化管
298、理优势 1-1-104 ERP 管理系统。公司已全面实现 ERP 系统对采购、仓储、订单、设计任务、生产、财务等工作流程的全面覆盖。智能立体仓储管理系统。公司建立了智能化立体仓库,通过 ERP 系统进行全程管理,并实现堆垛机器人对进、出库的智能化控制,车间领料由 ERP 系统下推实现批次自动领料。智能立体仓库可实现对物料入库时间、仓位、数量等信息实时跟踪,有效实现物料先进先出。(2)发行人的竞争劣势)发行人的竞争劣势 产能有待进一步提升产能有待进一步提升 公司凭借二十余年的发展积淀,已积累众多稳定的大型客户,公司主要生产线均已达到较高的生产负荷,产能不足限制了公司产业化规模和进一步开拓市场的脚
299、步,对公司未来业绩增长产生了一定不利影响。国际认证不足国际认证不足 因公司目前未涉及调压器出口业务,故尚未启动欧美的调压器第三方认证(例如欧盟的 PED 认证、SIL 认证等)。相较于进入中国市场的进口品牌产品,发行人产品尚未取得国际认证。在燃气输配市场的占有率不均衡在燃气输配市场的占有率不均衡 公司业务主要围绕燃气输配系统中的应用产品开展,以燃气调压设备为主营业务产品。但公司对于燃气输配行业各层级市场的占有率并不均衡,公司的产品主要应用于城市燃气调压领域,在长输管线、干支线领域业绩较少,需要利用现有市场资源和自身技术优势加深对整个燃气输配市场的拓展与布局,提高公司在燃气应用市场的占有率。7.
300、行业发展态势行业发展态势(1)中国天然气消费结构发展态势)中国天然气消费结构发展态势 基于富煤贫油少气的资源禀赋,煤炭在中国能源消费结构中长期占比居高,与世界能源消费结构对比,中国的天然气消费占比有较大的提升空间。近年来,随着环保问题日益受到社会广泛关注,以及“双碳目标”的提出,中国的天然气消费占比呈现快速上升趋势。1-1-105 数据来源:国家统计局及 BP 世界能源统计年鉴 从 2002 年至 2020 年的世界及中国能源消费结构数据可以看出,世界能源消费中天然气占比一直维持在 23%至 25%区间,中国天然气消费占比从 2002 年的 2.7%上升至2020 年的 8%,提高了 3 倍,
301、与天然气在世界能源消费的占比相较,仍有较大的提升空间。国家能源局石油天然气司、国务院发展研究中心资源与环境政策研究所、自然资源部油气资源战略研究中心联合编写的 中国天然气发展报告(2021)中明确指出:“十四五及未来一段时间,天然气行业要立足双碳目标和经济社会新形势,统筹发展和安全,不断完善产供储销体系,满足经济社会发展对清洁能源增量需求,推动天然气对传统高碳化石能源存量替代在碳达峰、碳中和目标下,努力构建减煤稳油增气发展新能源协同。持续优化天然气利用结构,不断完善天然气市场体系。”从国家政策可见,天然气是近期乃至中远期清洁能源的重点发展方向,将是替代传1-1-106 统高碳化石能源的主推能源
302、。(2)中国天然气管网中长期发展态势)中国天然气管网中长期发展态势 根据国家发改委、国家能源局下发的中长期油气管网规划(规划其为 2016-2025年,远期展望到 2030 年),未来中长期中国天然气管网布局如下:拓展拓展“一带一路一带一路”进口通道进口通道 坚持通道多元、海陆并举、均衡发展,巩固和完善西北、东北、西南和海上油气进口通道。加强陆海内外联动、东西双向开放,促进“一带一路”沿线国家和地区能源互联互通,全面提升油气供需互补互济水平,推动油气管道标准国际化。到 2025 年,基本形成“陆海并重”的通道格局。加强天然气管道基础网络加强天然气管道基础网络建设建设 适应新型城镇化建设过程中天
303、然气需求广泛分布、点多面广、跨区调配等需要,加快启动新一轮天然气管网设施建设。统筹考虑天然气和 LNG“两个市场”、国内和国际“两种资源”、管道和海运“两种方式”,坚持“西气东输、北气南下、海气登陆”原则,加快建设天然气管网。到 2025 年,逐步形成“主干互联、区域成网”的全国天然气基础网络。加快天然气储气调峰设施建设加快天然气储气调峰设施建设 逐步建立以地下储气库和 LNG 储气设施为主、气田为辅、可中断用户为补充的应急调峰设施系统,建立健全由供气方、输配企业和用户各自承担调峰储备义务的多层次储备体系。结合各地实际,建设天然气储气调峰设施。加快油气藏型储气库建设,推动盐穴和含水层型储气库建
304、设,积极提升 LNG 接收站调峰能力。推动既有和在建储气库扩容达容,早日达到预期规模。加快东北、华北、华东、华中等地区地下储气库建设,新建干线管道配套储气库工作气量应达到管道设计年输量的10%以上,2025 年实现地下储气库工作气量超过 300 亿立方米。加强储气库项目选址和地质评价工作。加快 LNG 接收站储气能力建设。新建、扩建 LNG 接收站储气量应达到设计年接收能力的 10%以上,已建 LNG 接收站扩建项目优先考虑增加储气能力,以满足中心城市及辐射地区的应急调峰需求。在用气负荷中心城市,加快建设小型 LNG 储罐、CNG球罐及配套储气设施,解决重点城市的日、小时调峰和应急用气要求。1
305、-1-107 从中长期天然气主干管网规划图可见,中国的天然气主干线不再是简单的线条,而是主干互联、纵横交错的网状结构。除了传统的西气东输方向外,还增加了北气南下(中俄东线至华北、华东),以及海气登陆(华北、华东、华南等沿海城市的 LNG 接收与储备),为我国未来世界级规模的天然气输配体系构建了宏伟的蓝图。(3)中国天然气输配结构发展态势)中国天然气输配结构发展态势 如前所述,自 2002 年至 2020 年,天然气消费在中国能源消费结构中的占比已提升了 3 倍,天然气消费量从 2002 年 245 亿立方米增至 2020 年的 3,280 亿立方米。2020年中国国内天然气应用领域,城镇燃气用
306、气占比 38%、工业燃料占比 37%、发电用气占比 16%,化工用气占比 9%。可见,天然气已是国计民生的保障性能源。在如此巨大的用气需求下,中国天然气输配结构亦在同步持续发展。国内储气库的建设国内储气库的建设 为应对中国天然气“夏季用不完,冬季不够用”的特点,国家十三五规划中明确提出“淡季储气、旺季补气”的天然气储备要求。目前国内已建大型储气库 20 余座,并且仍在不断投入和增设更多超规模的储气库。国内国内 LNG 发展态势发展态势 近年来国内 LNG 发展迅猛,并且已有从补充型气源向常备型气源发展的态势。2020年中国LNG接收能力已达7,742万吨/年,至2023年中国LNG年接收能力将
307、增至14,4621-1-108 万吨5。根据交通运输部编制的全国沿海与内河码头布局方案(2035 年),我国将在湖北、湖南、江西、江苏、安徽五省规划布局 6 处港址建设内河 LNG 接收站。这些接收站通过 LNG 运输船将海外 LNG 从海上运至内陆江河码头接卸,实现“海气进江”。未来我国将形成“以沿海 LNG 港口接收海外 LNG,再由内河船运分布至内陆城市码头,最终建成自东而西的 LNG 接收、储存、中转、分输网络”,补充现有的“西气东输”传统结构,实现 LNG 反哺管道天然气的“东气西补”,沿海地区也将从贫气区变为供气源。混氢天然气发展态势混氢天然气发展态势 近年来氢能源的发展备受国内外
308、关注,除了大众普识的氢燃料电池、制氢、氢能源汽车等应用领域外,氢气也与天然气管道输配建立了日益深入的关联。将氢气与天然气掺混形成混氢天然气并注入全国天然气管网,能够实现氢能的跨省区输运和利用,从而有效促进可再生能源的大规模消纳,助力“双碳”目标的早日实现。德国、法国、意大利等国也在近几年展开了混氢天然气技术的研究和示范项目试运行。2021 年由中国工程建设标准化协会城镇燃气专业委员会归口管理,中国市政工程西南设计研究总院有限公司和中国市政工程华北设计研究总院有限公司联合启动了 城镇民用氢气输配系统工程技术规程 相关规范的立项和编制工作(发行人为参编单位)。正是对口混氢天然气管道输配的技术规程和
309、行业指导规范。深圳市在其氢能产业发展规划(2021-2025 年中,明确将天然气管道掺氢列为重点领域。8.行业面临的机遇与挑战行业面临的机遇与挑战(1)行业面临的机遇)行业面临的机遇“双碳目标双碳目标”机遇机遇 进入 21 世纪后,中国在实现经济飞速发展的同时,也带来了碳排放量的快速增加,下图中红色曲线为中国历年碳排放量。通过与多国对比可以发现,我国的碳排放增速近年来显著提高。这与中国是煤炭消耗大国的事实密不可分。2020 年全球煤炭消费量排名 TOP10(单位:艾焦),中国排名世界第一,并且用量远超第二名的印度。多国年碳排放对比(单位:百万吨)5东方财富网 2020 年 12 月 11 日发
310、表的新闻中统计的数据显示 1-1-109 数据来源:英国石油公司“双碳”目标是一个艰巨而极富挑战性的课题。天然气作为碳排放量最少的化石能源,将在全国能源绿色低碳转型中发挥重要作用,大力发展天然气对于降低碳排放具有重要的意义。以单位能源所产生的碳排放数量(碳排放系数)来算,煤炭碳排放是石油1-1-110 的 1.29 倍,是天然气的 1.69 倍。推行天然气替代煤炭,相当于减少碳排放约 41%。中国天然气发展报告(2021)中已明确指出天然气立足“双碳”目标和经济社会新形势,推动天然气对传统高碳化石能源存量替代要求。因此在中国实现“双碳目标”的道路上,“气代煤”已是达成社会共识的重要措施和中长期
311、目标。天然气消费占比增量潜力机遇天然气消费占比增量潜力机遇 如前所述,中国天然气消费占比从 2002 年至 2020 年增长了 3 倍,在能源消费中的占比提升至 8%左右,但与全球天然气消费占比的 24%还相差甚远,说明中国天然气消费增长潜力巨大。根据中国天然气消费需求及发展趋势,未来天然气消费增长方向包括:城镇天燃气消费结构的调整。全国各大省份的城镇天然气使用比例参差不齐,以经济较发达的广东省为例,广东省加快推进城市天然气事业高质量发展实施方案中提出“2025 年,广东城市居民天然气普及率要达 70%以上”的目标。经济较为发达的广东省尚需到 2025 年提升至 70%以上,其他更多省份的天然
312、气普及率尚不及此。因此提高全国各城市的天然气普及率是提高天然气消费占比的一个重要手段。在火力发电中推进天然气对煤碳的替代作用。目前中国火力发电量占发电总量的70%左右,而火力发电所消耗的煤炭量占全国煤炭消耗总量的 60%以上。在火力发电中实现天然气对煤炭的替代,是降低碳排放的重要措施。在冬季供暖中进一步推进天然气使用。北方地区冬季的供暖需求中,清洁供暖的占比平均为 50%左右,这已经是经过多年“煤改气”“电代煤”的一系列供暖减排成果,供暖环节的煤炭使用仍有较大下降空间。LNG 增量的机遇增量的机遇 近年来国内 LNG 发展迅猛,并且已有从补充型气源向常备型气源发展的态势。“十四五”以来,我国大
313、力建设沿海港口 LNG 接收站,未来将形成“以沿海 LNG 港口接收海外 LNG,再由内河船运分布至内陆城市码头,最终建成自东而西的 LNG 接收、储存、中转、分输网络”。公司的主销产品包括 LNG 气化撬以及气化后的各等级调压设备,LNG 的增量发展将给公司带来较大的市场机遇。混氢天然气的机遇混氢天然气的机遇 如前所述,混氢气天然气并入全国天然气管网,可实现氢能的跨省区输运和利用,从而有效促进可再生能源的大规模消纳,助力“双碳”目标的早日实现。欧美多国近年来已开展了混氢天然气技术的研究和应用。我国天然气管道网络系统框架已基本成形,天然气管道输1-1-111 送技术业已成熟,因此利用天然气管网
314、实现混氢天然气输送具有先天优势。2021 年由中国工程建设标准化协会城镇燃气专业委员会归口管理、中国市政工程西南设计研究总院有限公司和中国市政工程华北设计研究总院有限公司联合启动了 城镇民用氢气输配系统工程技术规程相关规范的立项和编制工作(公司为参编单位),该规程将对混氢天然气管道输配技术进行行业指导规范。混氢天然气的使用,将对原输气管网、调压设备的气密性、防腐性、氢气耐受性提出更高的要求,也必将促使调压设备的优化、改进和创新。同时,混氢技术带来的清洁能源深化利用也为燃气调压设备行业开辟了基数庞大的潜在市场。调压设施转地下化的机遇调压设施转地下化的机遇 根据河北雄安新区规划纲要的相关条款,雄安
315、新区在建和计划新建的天然气调压设施均为地下安装。调压设备地下安装是未来城市燃气系统建设的发展方向。然而此“地下安装”并非简单地将传统地上调压系统直接转到地下。天然气设施,特别是天然气调压设备有明确的国家标准或行业标准,其对于爆炸环境有明确的规定,包括埋地后的防护、检修、非承压空间的通风、有限空间都有严格的要求。因此用于埋地的天然气调压设备必须是有标准可依、有规范可查、有检验检测指标和实施细则可执行,质量与安全性有保障的新兴产品。2020 年,中国市政华北设计研究总院有限公司和中国燃气协会分别启动了各自立项的埋地式调压设备对口的标准和规范,用以指导燃气调压设备企业设计和制造符合标准的埋地式调压设
316、备。公司参与了中国市政华北设计研究总院有限公司主导的埋地式调压设备标准的编制工作,全资子公司瑞星久宇参与了中国燃气协会主导的埋地式调压设备 标 准 的 编 制 工 作。其 中 公 司 参 与 编 制 的 直 埋 式 城 镇 燃 气 调 压 箱(T/CECS10165-2021)已于 2022 年 5 月 1 日正式实施。公司在埋地式调压设备领域从相关标准编制开始,到符合新标准的埋地式调压产品设计、研发、制造,以及市场探索均走在行业前列。在调压设备地下安装领域,公司具备先发优势。(2)行业面临的挑战)行业面临的挑战 二氧化碳二氧化碳“净零排放净零排放”挑战挑战 根据巴黎协定制定的基础目标,在 2
317、1 世纪中期减少和抵消剩余碳排放并实现温室气体的“净零排放”。从理论上来说,所谓“净零排放”是指通过碳排放量的减少,1-1-112 剩余的温室气体排放量与温室气体消除量达到平衡的状态。“净零排放”并非完全无排放,只是排放量需要达到一个较低的平衡值。天然气的碳排放量虽然远低于煤炭,但天然气仍属于化石能源,其消耗量及碳排放量仍然会影响人类“净零排放”的远景目标。可再生能源的增量挑战可再生能源的增量挑战 可再生能源是指风能、太阳能、水能、生物质能、地热能、潮汐能、海洋温差能等非化石能源,这些能源在自然界可以循环再生、取之不尽用之不竭,是清洁的绿色低碳能源,对于改善能源结构、保护生态环境、应对气候变化
318、、实现经济社会可持续发展具有重要意义。在“双碳”目标和“净零排放”远景目标的指引下,可预见的是,可再生能源占比将在未来能源结构中不断提高,进而产生对天然气的替代作用。(六)发行人同行业可比公司情况(六)发行人同行业可比公司情况 1.主要竞争对手情况主要竞争对手情况 公司在国内市场的主要竞争对手包括上海飞奥燃气设备有限公司、费希尔久安输配设备(成都)有限公司、特瑞斯能源装备股份有限公司、乐山川天燃气输配设备有限公司、浙江春晖智能控制股份有限公司等。目前国内整体竞争格局是以上海飞奥燃气设备有限公司、费希尔久安输配设备(成都)有限公司、特瑞斯能源装备股份有限公司三家企业的市场份额排名靠前,另有数十家
319、同行业企业形成的竞争局面。主要竞争对手情况如下表:序号序号 企业名称企业名称 企业简介企业简介 1 上海飞奥燃气设备有限公司 由上海航天能源股份有限公司、意大利 Fiorentini 集团于 1995 年共同出资组建,是国内首家专业从事燃气调压系统及设备研发、生产和销售的中外合资企业。意大利 Fiorentini 集团创立于 1938年,是全球先进的天然气及无腐蚀性气体调压计量装置研发与制造商之一。2 费希尔久安输配设备(成都)有限公司 前身为中国本土企业成都久安燃气设备有限公司,于 2004 年被世界 500 强企业美国 EMERSON 集团全资收购,更名为费希尔久安输配设备(成都)有限公司
320、,并入 EMERSON 集团旗下美国 Fisher主导的天然气事业版块。是一家专业从事燃气输配设备研制、设计、开发、生产于一体的独资企业,产品包括:调压器、切断阀/过滤器、调压箱/调压站(柜)、放散阀等。3 特瑞斯能源装备股份有限公司 公司成立于 1997 年,专注于研发、生产、销售各类天然气输配专用调压、计量集成设备以及 LNG 应用的配套装备,经过多年的发展积累,已经形成天然气输配系统集成、核心零部件、LNG 成套1-1-113 设备三大类,百余个品种的产品,涉及天然气的采集、输配、应用全过程;产品广泛使用于国内外各类天然气,发电、市政建设、清洁车辆等行业和领域,凭借过硬的质量保障体系和良
321、好的客户口碑,占据了非常重要的市场份额。4 乐山川天燃气输配设备有限公司 公司创立于 1981 年,早期从事阀门制造,于 90 年代末转型进入燃气调压设备行业,是一家从事燃气输配设备的国家高新技术企业。自成立以来,一直致力于燃气输配设备的研发、设计、制造和信息化系统集成。经过多年发展,公司现已成为国内领先的燃气输配设备研发生产及信息化系统集成商。5 浙江春晖智能控制股份有限公司 公司成立于 1993 年,专业从事流体控制阀和控制系统的研究、开发和制造,产品涉及制冷空调部件、汽车部件、加油机部件和燃气调压控制设备等。公司多项研究成果被列入国家火炬计划、国家级重点新产品和省级高新技术产品,并获省政
322、府科技奖。2002年公司被浙江省科技厅认定为省级高新技术企业,2003 年被科技部认定为国家级重点高新技术企业;公司下属研发中心于 2004 年被浙江省科技厅评定为省级重点工程技术中心。2.发行人与同行业可比公司在经营情况、市场地位、技术实力、衡量核心竞争力的发行人与同行业可比公司在经营情况、市场地位、技术实力、衡量核心竞争力的关键业务数据、指标等方面的比较情况关键业务数据、指标等方面的比较情况(1)同行业可比公司的选择标准)同行业可比公司的选择标准 公司主要从事城市燃气输配系统中调压设备的研发、设计、生产和销售,报告期主营业务收入占营业收入的比例超 99%以上,选取同行业公司的选择标准主要包
323、括:与公司主营业务类似的企业,主要从事燃气输配调压系统及设备或燃气压力控制系统及设备的企业;与公司主营产品类似的企业,主要从事燃气撬装减压装置、燃气调压箱(柜)、燃气调压器等产品研发、设计、生产、销售与技术服务的企业;与公司业务模式类似的企业;有公开数据可查询的企业。企业名称企业名称 所属行业所属行业 主营业务主营业务 选取标准选取标准 特瑞斯能源装备股份有限公司 专用设备制造业 天然气输配及应用装备的研发、生产和销售 行业相似、产品相似、公众公司 浙江春晖智能控制股份有限公司 专用设备制造业 流体控制阀和控制系统的研究、开发和制造,产品涉及油气控制产品、燃气控制产品、供热控制产品、空调控制产
324、品、内燃机配件等 部分行业相似、部分产品相似、上市公司(2)同行业可比公司的经营情况及市场地位)同行业可比公司的经营情况及市场地位 单位:万元 可比公司可比公司 2022 年度年度 2021 年度年度 2020 年度年度 营业收入营业收入 净利润净利润 营业收入营业收入 净利润净利润 营业收入营业收入 净利润净利润 特瑞斯 65,667.39 6,340.27 60,968.58 6,795.92 49,401.81 11,648.11 1-1-114 春晖智控 49,263.41 7,861.34 53,080.27 7,218.87 51,166.10 7,374.13 瑞星股份 20,3
325、27.14 3,760.22 20,975.82 4,347.64 21,729.59 3,729.29(3)同行业可比公司的技术实力)同行业可比公司的技术实力 单位:万元 可比公司可比公司 2022 年度年度 2021 年度年度 2020 年度年度 研发投入研发投入 研发占比研发占比 研发投入研发投入 研发占比研发占比 研发投入研发投入 研发占比研发占比 特瑞斯 2,750.73 4.19%3,028.64 4.97%2,106.20 4.26%春晖智控 2,186.73 4.44%3,055.99 5.76%2,849.61 5.57%瑞星股份 987.25 4.86%1,342.96 6
326、.40%873.20 4.02%三、三、发行人主营业务情况发行人主营业务情况 (一)(一)销售情况和主要客户销售情况和主要客户 发行人主要从事城市燃气输配系统中调压设备的研发、设计、生产和销售,主营产品包括调压器类产品、调压装置类产品和压力容器类产品。报告期内发行人的销售情况及主要客户如下:1.主要产品销售情况主要产品销售情况(1)主营业务收入构成情况)主营业务收入构成情况 单位:元 产品类别产品类别 2022 年年 2021 年年 2020 年年 调压柜 103,424,851.01 116,513,223.09 83,203,192.63 调压箱 21,741,478.98 25,328,
327、120.29 72,364,951.54 调压器、主机 15,200,804.82 21,516,673.78 20,330,348.73 调压撬、门站 20,950,875.68 16,197,425.63 21,845,772.07 配件、其他 41,879,038.36 30,202,760.51 19,518,817.99 主营业务收入主营业务收入 203,197,048.85 209,758,203.30 217,263,082.96(2)按区域划分的销售金额及)按区域划分的销售金额及毛利率毛利率情况情况 单位:元 2022 年年 区域区域 收入收入 成本成本 毛利率毛利率 华北 7
328、7,049,641.76 38,603,963.73 49.90%华东 42,626,582.57 27,927,146.00 34.48%1-1-115 华南 4,914,881.40 2,816,337.32 42.70%西南 22,999,999.45 15,017,596.60 34.71%华中 38,832,393.02 19,823,438.18 48.95%东北 942,747.67 636,559.18 32.48%西北 15,830,802.98 7,041,285.32 55.52%2021 年年 区域区域 收入收入 成本成本 毛利率毛利率 华北 86,872,606.61
329、 40,204,470.21 53.72%华东 34,554,643.56 23,493,182.07 32.01%华南 7,175,909.82 3,846,592.18 46.40%西南 30,742,491.48 15,436,478.85 49.79%华中 32,152,928.87 17,136,161.57 46.70%东北 2,043,902.80 882,827.51 56.81%西北 16,215,720.16 7,482,738.54 53.86%2020 年年 区域区域 收入收入 成本成本 毛利率毛利率 华北 72,707,178.21 31,626,595.69 56.
330、50%华东 27,721,200.22 14,838,127.05 46.47%华南 45,689,754.32 29,610,422.50 35.19%西南 19,403,677.56 10,891,894.53 43.87%华中 38,137,578.01 19,098,681.30 49.92%东北 1,932,617.94 986,094.13 48.98%西北 11,671,076.70 5,086,243.49 56.42%(3)主要产品的产能及产销情况)主要产品的产能及产销情况 公司建立了调压柜、调压箱、调压器及调压撬、门站全流程生产线。调压器零部件生产由金工车间完成,调压柜、调
331、压箱的外箱生产由钣金车间完成,调压柜、调压箱、调压撬、门站的最终组装由总装车间完成,总装车间完成的调压器又应用到调压柜、调压箱、调压撬、门站上,另有部分调压器实现直接销售。与此同时,各个产品基于大小、规模、型号、流量、口径等区分不同规格。因此,公司各个产品的生产流程是一个复杂而精细的过程,整体产能并不取决于任一单一生产环节或关键部件,而是与公司各个车间的高度协调、自动化水平、人员技术水平、加工速度以及公司生产管理的精细化水平有关。报告期内,公司各个车间均满负荷生产。1-1-116 发行人主要产品的产销率情况:单位:台 产品分类产品分类 2022 年年 产量产量 销量销量 产销率产销率 调压柜
332、3,257.00 2,644.00 81.18%调压箱 13,111.00 11,753.00 89.64%常规调压器 12,410.00 1,952.00 15.73%中压进户调压器 91,362.00 95,089.00 104.08%调压撬、门站类 38 38 100.00%合计 120,178.00 111,476.00-产品分类产品分类 2021 年年 产量产量 销量销量 产销率产销率 调压柜 2,942.00 2,863.00 97.31%调压箱 17,308.00 15,432.00 89.16%常规调压器 10,804.00 3,433.00 31.78%中压进户调压器 61,
333、139.00 79,746.00 130.43%调压撬、门站类 45.00 46.00 102.22%合计合计 92,238.00 101,520.00-产品分类产品分类 2020 年年 产量产量 销量销量 产销率产销率 调压柜 3,000.00 2,522.00 84.07%调压箱 63,206.00 62,428.00 98.77%常规调压器 12,289.00 2,906.00 23.65%中压进户调压器 472,176.00 425,916.00 90.20%调压撬、门站类 83.00 81.00 97.59%合计合计 550,754.00 493,853.00-(4)主要产品的销售价格情况)主要产品的销售价格情况 单位:元/台 主要产品主要产品 产品平均单价产品平均单价 2022 年年 2021 年年 2020 年年 调压柜 39,116.81 40,696.20 32,990.