1、 创业板投资风险提示创业板投资风险提示 本次股票发行后拟在创业板市场上市，该市场具有较高的投资风险。创业板公司具有创新投入大、新旧产业融合成功与否存在不确定性、尚处于成长期、经营风险高、业绩不稳定、退市风险高等特点，投资者面临较大的市场风险。投资者应充分了解创业板市场的投资风险及本公司所披露的风险因素，审慎作出投资决定。鑫鑫磊压缩机股份有限公司磊压缩机股份有限公司 XINLEI COMPRESSOR CO.,LTD.（浙江省台州市温岭市工业城）首次公开发行股票并在创业板上市首次公开发行股票并在创业板上市 招股说明书招股说明书 保荐机构（主承销商）保荐机构（主承销商）（山东省济南市市中区经七路

2、86 号）鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 1 声声 明明 中国证监会、交易所对本次发行所作的任何决定或意见，均不表明其对注册申请文件及所披露信息的真实性、准确性、完整性作出保证，也不表明其对发行人的盈利能力、投资价值或者对投资者的收益作出实质性判断或保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。根据证券法的规定，股票依法发行后，发行人经营与收益的变化，由发行人自行负责；投资者自主判断发行人的投资价值，自主作出投资决策，自行承担股票依法发行后因发行人经营与收益变化或者股票价格变动引致的投资风险。发行人及全体董事、监事、高级管理人员承诺招股说明书及其他信息披露资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗

3、漏，并承担相应的法律责任。发行人控股股东、实际控制人承诺本招股说明书不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担相应的法律责任。公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证招股说明书中财务会计资料真实、完整。发行人及全体董事、监事、高级管理人员、发行人控股股东、实际控制人以及保荐人、承销的证券公司承诺因发行人招股说明书及其他信息披露资料有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，致使投资者在证券发行和交易中遭受损失的，将依法赔偿投资者损失。保荐人及证券服务机构承诺因其为发行人本次公开发行制作、出具的文件有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，给投资者造成损失的，将依法赔偿投资者损失。鑫磊压缩机股份

4、有限公司 招股说明书 2 本次发行概况本次发行概况 发行股票类型 人民币普通股（A 股）发行股数 本次公开发行股票的数量为 3,930.00 万股，占发行后总股本的比例为 25.00%。本次发行全部为公开发行新股，不涉及公司股东公开发售股份。每股面值 1.00 元 每股发行价格 20.67 元 发行日期 2023 年 1 月 10 日 拟上市的交易所和板块 深圳证券交易所创业板 发行后总股本 15,719.00 万股 保荐机构（主承销商）中泰证券股份有限公司 招股说明书签署日期 2023 年 1 月 16 日 鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 3 重大事项提示重大事项提示 本公司特别提请投资

5、者注意，在作出投资决策之前，务必仔细阅读本本公司特别提请投资者注意，在作出投资决策之前，务必仔细阅读本招股招股说明书说明书正文内容，并特别关注以下重要事项。正文内容，并特别关注以下重要事项。一、发行人提醒投资者特别关注的风险因素一、发行人提醒投资者特别关注的风险因素（一）创新风险（一）创新风险 公司重视创新工作，紧跟行业技术发展趋势，以客户需求为导向，不断进行技术、工艺、产品的升级迭代，经过十余年的发展，公司目前已成为空气压缩机和离心式鼓风机等空气动力设备领域内在技术创新、产品种类、品质控制和客户服务等方面都具有较强竞争力的企业。为保持公司市场竞争优势，公司需精准、及时地判断市场需求变化和行业

6、技术发展趋势，不断进行新技术、新产品的自主创新研发，以进一步巩固并增强核心竞争力。如果未来公司对市场需求变化和行业技术发展趋势的判断存在偏差，可能导致公司面临创新进程缓慢甚至失败、研发和创新形成的产品不被市场认可等风险，进而对公司未来发展带来不利影响。（二）技术升级迭代风险（二）技术升级迭代风险 空气压缩机及离心式鼓风机等空气动力设备相关技术革新迅速，公司需要持续跟进行业新材料、新技术和新工艺的发展，以及下游行业的新需求，不断进行技术更新和产品升级。随着行业发展和技术进步，客户将对产品的性能和质量提出更高的要求，如果公司不能及时提高技术水平、优化生产工艺，并实现先进技术成果顺利转化为新产品，或

7、是市场上出现具有革命性、突破性的技术或产品，则可能会影响公司的市场优势地位，进而对公司的成长性和盈利能力造成不利影响。（三）市场开拓风险（三）市场开拓风险 空气压缩机和离心式鼓风机是现代工业重要气体动力提供装置，广泛应用于机械制造、石化化工、矿山冶金、纺织服装、医疗行业、食品行业、水泥行业、污水处理、电力行业、水产养殖、电镀行业等领域。随着国家大力推进节能减排政策，节能环保的观念逐渐渗透到各行业中，空气压缩机和离心式鼓风机下游客鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 4 户对于能效要求越来越高。高端节能型空压机和鼓风机由于产品生产技术工艺要求较高，目前行业内生产企业相对较少，并且节能产品与传统产品

8、相比，所体现的能耗优势和效率优势明显，开始逐步替代传统低端空压机和鼓风机产品，市场前景广阔。如果公司螺杆机、离心鼓风机等高效节能产品在未来市场开拓中未能占领先机，快速形成较强的市场竞争力和品牌影响力，则可能会对公司未来业务持续发展造成不利影响。（四）主要原材料价格波动风险（四）主要原材料价格波动风险 公司产品的主要原材料为钢板、电机定转子、变频器、包装材料、漆包线、换热器、曲轴箱毛坯、机头转子铸件、冷却风扇等。报告期内，公司主营业务成本中直接材料占比在 76%左右，原材料价格波动对公司产品成本的影响较大。若未来原材料价格大幅上涨，且公司未能合理安排采购或及时转嫁增加的采购成本，将可能对公司经营

9、业绩造成不利影响。特别是，由于公司活塞机产品大额订单收入占比较高，订单执行周期长，订单签订后原材料价格波动的风险由公司承担，订单签订后，若后续原材料价格出现持续大幅上涨，公司活塞机产品毛利率存在进一步下滑的风险。（五五）实际控制人不当控制风险）实际控制人不当控制风险 本次发行前，钟仁志、蔡海红夫妻通过直接及间接方式合计控制公司 95.33%的表决权，为公司的实际控制人；本次发行后，钟仁志、蔡海红夫妻控制的表决权比例降为 71.50%，控制权仍相对集中。钟仁志现任公司董事长、蔡海红现任公司总经理，两人对公司的经营决策具有较强影响力。公司已建立健全了完善的法人治理结构和内部控制制度，但如果实际控制

10、人利用其地位，对公司的发展战略、生产经营、财务决策和人事安排等重大事项施加不当影响，可能会对公司治理及内部控制的有效性产生不利影响，导致损害公司及其他股东的利益。截至 2022 年 6 月末，实际控制人及其控制的其他企业的整体对外债务为97,859.61 万元，对外债务水平较高，其中银行借款余额为 73,185.00 万元，且银行借款主要通过以实际控制人及其控制的其他企业拥有的资产进行抵押的方式申请获取。报告期内，实际控制人及其控制的其他企业的银行借款金额持续处于较高水平，2019 年末、2020 年末、2021 年末及 2022 年 6 月末，实际控制人及鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书

11、5 其控制的其他企业的银行借款余额合计分别为 64,195.00 万元、66,630.00 万元、74,250.00 万元、73,185.00 万元。截至本招股说明书签署日，实际控制人及相关企业均按照相关贷款合同约定向银行履行还本付息义务，相关银行贷款均不存在逾期情形，实际控制人及其控制的其他企业资金流情况正常，不存在较为紧迫的资金压力。但如果发生贷款银行减少或停止向实际控制人及其控制的其他企业提供贷款，且实际控制人及其控制的其他企业拥有的资产市场价值发生大幅下降等不利情况，实际控制人及其控制的其他企业将面临较大的资金压力，如实际控制人利用其地位不当控制，可能存在关联方占用公司资金的风险。（六

12、六）存货跌价风险）存货跌价风险 报告期各期末，公司存货账面价值分别为 10,304.40 万元、11,523.51 万元、16,704.13 万元和 12,278.88 万元，占当期流动资产的比例分别为 39.59%、39.16%、43.45%和 33.35%。若在未来经营中，出现因贸易摩擦恶化、新冠疫情加剧等因素导致订单无法按约履行的情况，或因市场环境变化、竞争加剧等因素导致存货积压或市场价格大幅下跌，将导致公司存货跌价损失增加，将对公司的经营业绩产生不利影响。（七七）短期偿债风险）短期偿债风险 报告期各期末，公司资产负债率分别为 54.70%、51.29%、47.89%和 38.85%，流

13、动比率分别为 0.93、1.08、1.32 和 1.65，速动比率分别为 0.56、0.66、0.75 和1.10，与同行业可比公司相比，最近三年资产负债率较高，报告期各期末流动比率和速动比率较低。截至报告期期末，公司短期负债以经营性负债为主，无付息债务，且公司经营模式较为稳健，报告期内未曾发生银行借款逾期未还的情形。若公司未来经营情况发生不利变化，公司将面临短期偿债风险。（八八）安全生产风险）安全生产风险 公司产品的机头、电机、压力容器等部件主要采用自主加工方式生产，生产环节中的较多工序需要人工操作，可能因设备故障、操作不当及其他不可抗力等原因而发生生产事故，导致公司存在因安全生产方面违规被

14、处罚的风险，进而对公司正常生产经营造成不利影响。鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 6（九九）新冠肺炎疫情影响风险）新冠肺炎疫情影响风险 2020 年初新冠肺炎疫情爆发后，受延期复工影响，公司及主要境内客户、主要供应商的生产经营均受到一定程度的不利影响；2020 年 3 月中旬之后，国内疫情得以有效控制，公司采购、生产和国内销售逐步恢复正常；2022 年 3 月以来，国内多地疫情有所反弹，对公司部分种类原材料采购、部分地区产品销售造成一定程度的不利影响，但对公司目前生产经营活动整体影响较小。2020 年及 2021 年，国外市场需求、国际物流运输等方面亦因国外疫情发展形势受到不同程度影响。如果

15、疫情未来出现进一步恶化情况，并影响到公司及主要客户、供应商的正常生产经营活动，将对公司经营业绩造成不利影响。（十十）募集资金投资项目实施风险）募集资金投资项目实施风险 公司本次募集资金主要投资于新增年产 3 万台螺杆式空压机技改项目、年产80 万台小型空压机技改项目及新增年产 2200 台离心式鼓风机项目，各项目建成达产后，公司螺杆式空压机、活塞式空压机、离心式鼓风机的产能将分别从目前的 3.5 万台、60 万台、800 台达到 6.5 万台、80 万台、3000 台，产能将有显著提升。公司已对本次募集资金投资项目进行了审慎的可行性研究论证，充分考虑了公司现有生产条件、未来发展规划以及压缩机、

16、鼓风机行业的未来发展趋势、市场空间及竞争环境、国家宏观经济形势等综合因素。但由于从募集资金投资项目论证完成到募集资金到位、项目建成达产的周期较长，在此期间上述各项因素均有可能发生较大变化，如果出现项目实施进度落后、市场需求发生不利变化、市场开发未达预期的情形，募投项目存在产能消化不足的风险，可能会对项目的预期收益和投资回报造成不利影响。公司本次募集资金投资项目拟用于设备购置、场地改造的投资为 34,677.80 万元，根据公司的折旧摊销政策，各项目建成后每年将新增折旧摊销费用为 3,304.04 万元，增加了公司的整体运营成本，如果本次募集资金投资项目经济效益未达预期，将会对公司的整体盈利水平

17、带来不利影响。（十（十一一）公司成长性及经营业绩下滑风险）公司成长性及经营业绩下滑风险 最近三年，公司主营业务收入分别为 57,387.20 万元、69,300.81 万元、77,339.69 万元，年复合增长率为 16.09%；扣除非经常性损益后归属于母公司所有者的净利润分别为 3,091.23 万元、6,366.44 万元、5,539.12 万元，年复合增长鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 7 率为 33.86%。公司各主要产品市场空间广阔，公司产品具有较强的竞争优势且未来市场开拓策略切实可行，公司未来业绩增长具有可持续性。但公司主营业务成长受技术创新、市场开拓、主要原材料价格波动、汇率

18、波动、新冠疫情发展形势、海外市场需求变动等多种因素影响，如某一种或多种因素出现重大不利变化，则会影响公司成长性。公司2021年扣除非经常性损益后归属于母公司所有者的净利润较2020年下降，主要受 2021 年原材料价格上涨、美元兑人民币汇率整体呈贬值趋势等因素影响。截至本招股说明书签署日，原材料采购价格、汇率波动情况对公司业绩的不利影响已逐渐降低，但主要原材料价格持续震荡、美元兑人民币汇率持续波动，若上述因素进一步恶化，则公司 2022 年业绩存在继续下滑的风险。（十二）实际控制人及其控制的其他企业存在转贷行为可能对公司造成不（十二）实际控制人及其控制的其他企业存在转贷行为可能对公司造成不利影

19、响的风险利影响的风险 报告期内，实际控制人控制的其他企业鑫磊环保、鑫磊新能源存在通过公司供应商进行转贷的情形，实际控制人存在通过公司供应商股东进行转贷的情形，截至本招股说明书签署日，上述转贷获取的银行贷款均已归还，相关银行贷款均不存在逾期情形。报告期内，公司与该等供应商交易价格公允，前述转贷事项不存在侵害公司经济利益的情况。截至本招股说明书签署日，实际控制人及其控制的其他企业仍存在通过其他方（非公司供应商）转贷获取银行贷款的情形，实际控制人及相关企业均按照相关贷款合同约定向银行履行还本付息义务，相关银行贷款均不存在逾期情形，实际控制人及相关企业亦不存在因转贷事项受到监管部门处罚的情况。如未来实

20、际控制人及相关企业因转贷事项受到监管部门处罚或发生银行贷款逾期等不良记录，可能对实际控制人声誉、任职资格、筹融资能力等造成一定不利影响，进而可能存在对公司声誉、生产经营造成不利影响的风险。二、本次发行相关承诺事项二、本次发行相关承诺事项 本次发行相关主体就本次发行出具了承诺，包括关于股份锁定的承诺、本次发行前相关股东持股及减持意向承诺、稳定股价的承诺和措施等。具体内容请详鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 8 见本招股说明书“第十节 投资者保护”之“五、与本次发行上市相关的重要承诺及约束措施”。三、利润分配方案三、利润分配方案 经公司 2021 年第一次临时股东大会审议通过，公司本次发行前滚存

21、的未分配利润由发行后的新老股东按持股比例共享。发行后股利分配政策详见本招股说明书“第十节 投资者保护”之“二、股利分配政策”。四、财务报告审计截止日后的主要财务信息及经营状况四、财务报告审计截止日后的主要财务信息及经营状况 公司财务报告审计截止日为 2022 年 6 月 30 日，财务报告审计截止日后的主要财务信息及经营状况情况如下：（一）（一）审计截止日后的主要财务信息审计截止日后的主要财务信息 申报会计师对公司 2022 年 1-9 月财务报表进行审阅并出具“信会师报字2022第 ZF11293 号”审阅报告。经审阅，截至 2022 年 9 月 30 日，公司资产总计为 64,317.08

22、 万元，归属于母公司所有者权益合计为 38,585.57 万元；2022 年 1-9 月，公司营业收入为53,044.59 万元，营业利润为 6,381.21 万元，净利润为 5,790.62 万元，扣除非经常性损益后归属于母公司股东净利润为 5,784.63 万元。具体信息见本招股说明书“第八节 财务会计信息与管理层分析”之“十四、财务报告审计截止日后的主要财务信息及经营状况”。（二二）审计截止日后的经营状况）审计截止日后的经营状况 财务报告审计截止日后，公司进出口业务未受到重大限制；公司所处行业的产业政策、税收政策、行业周期性、业务模式及竞争趋势未发生重大调整或变化；公司主要原材料的采购规

23、模及采购价格，主要产品的生产、销售规模及销售价格未出现重大不利变化；公司主要客户、供应商未出现重大变化，重大合同条款或实际执行情况未发生重大变化；公司未新增对未来经营可能产生较大影响的诉讼或仲裁事项，未发生重大安全事故以及其他可能影响投资者判断的重大事项。公司审计截止日后经营状况未出现重大不利变化。鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 9（三三）2022 年业绩预计情况年业绩预计情况 基于公司目前的经营状况、市场环境及在手订单等情况，经初步测算，预计公司 2022 年可实现营业收入 70,000.00 万元至 74,000.00 万元，与上年相比减少14.75%至 9.88%；预计 2022 年

24、可实现归属于母公司所有者的净利润 8,050.00 万元至 8,900.00 万元，与上年相比增长 33.29%至 49.02%；预计 2022 年可实现扣除非经常性损益后归属于母公司所有者的净利润 7,319.38 万元至 8,169.38 万元，与上年相比增长 32.14%至 47.49%。上述业绩预计中的相关财务数据为公司初步测算结果，未经审计或审阅，不构成公司盈利预测或业绩承诺。鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 10 目目 录录 声声 明明.1 本次发行概况本次发行概况.2 重大事项提示重大事项提示.3 一、发行人提醒投资者特别关注的风险因素.3 二、本次发行相关承诺事项.7 三、利

25、润分配方案.8 四、财务报告审计截止日后的主要财务信息及经营状况.8 目目 录录.10 第一节第一节 释释 义义.15 一、普通词语释义.15 二、专用名词释义.17 第二节第二节 概概 览览.20 一、发行人及本次发行的中介机构基本情况.20 二、本次发行概况.20 三、发行人报告期的主要财务数据和财务指标.22 四、发行人的主营业务经营情况.22 五、发行人自身的创新、创造、创意特征，科技创新、模式创新、业态创新和新旧产业融合情况.24 六、发行人选择的具体上市标准.25 七、发行人公司治理特殊安排等重要事项.26 八、募集资金用途.26 第三节第三节 本次发行概况本次发行概况.27 一、

26、本次发行的基本情况.27 二、本次发行的相关机构.28 三、发行人与本次发行有关中介机构的关系.29 四、本次发行上市有关的重要日期.29 第四节第四节 风险因素风险因素.30 鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 11 一、创新风险.30 二、技术风险.30 三、市场风险.31 四、经营风险.32 五、内控风险.33 六、财务风险.34 七、公司成长性及经营业绩下滑风险.36 八、法律风险.36 九、募集资金投资项目实施风险.37 十、即期回报摊薄风险.37 十一、实际控制人及其控制的其他企业存在转贷行为可能对公司造成不利影响的风险.38 十二、发行失败风险.38 第五节第五节 发行人基本情况

27、发行人基本情况.39 一、发行人概况.39 二、发行人设立情况和报告期内的股本和股东变化情况.39 三、发行人报告期内的重大资产重组情况.43 四、发行人在其他证券市场的上市或挂牌情况.43 五、发行人的股权结构.43 六、发行人控股及参股公司情况.44 七、持有发行人 5%以上股份的主要股东及实际控制人情况.47 八、发行人股本情况.52 九、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的简要情况.55 十、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员与发行人签署的重大协议及履行情况.61 十一、董事、监事、高级管理人员、其他核心人员及其近亲属的持股情况.62 十二、董事、监事、高级管理人员及其他核心人

28、员最近两年的变动情况.63 十三、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的其他对外投资情况.63 鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 12 十四、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的薪酬情况.64 十五、股权激励及其他制度安排和执行情况.65 十六、发行人员工及社会保障情况.66 第六节第六节 业务和技术业务和技术.71 一、公司主营业务、主要产品和服务情况.71 二、公司所处行业的基本情况.84 三、主要产品生产销售和主要客户情况.121 四、主要原材料采购和主要供应商情况.130 五、公司主要固定资产和无形资产情况.137 六、公司核心技术及技术来源.156 七、公司境外生产经营情况.

29、169 第七节第七节 公司治理与独立公司治理与独立性性.170 一、发行人公司治理机构运行情况.170 二、发行人特别表决权股份或类似安排.172 三、发行人协议控制架构情况.173 四、发行人管理层对内部控制完整性、合理性及有效性的自我评估意见以及注册会计师对公司内部控制的鉴证意见.173 五、发行人报告期内违法违规行为情况.173 六、公司报告期内资金占用和对外担保情况.175 七、公司独立运营情况.179 八、同业竞争情况.181 九、关联方和关联关系.186 十、关联交易.189 十一、对关联交易决策权力和程序的制度安排.191 十二、发行人关联方变化情况.192 第八节第八节 财务会

30、计信财务会计信息与管理层分析息与管理层分析.193 一、财务报表.193 二、审计意见.201 三、重要性水平及关键审计事项.202 鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 13 四、财务报表的编制基础及合并报表范围.203 五、报告期内采用的主要会计政策和会计估计.204 六、经会计师鉴证的非经常性损益明细表.241 七、公司主要税项.242 八、主要财务指标.243 九、影响公司经营业绩的主要因素、对业绩变动具有较强预示作用的财务或非财务指标.245 十、经营成果分析.247 十一、资产质量分析.291 十二、偿债能力、流动性与持续经营能力分析.313 十三、资产负债表日后事项、或有事项、其他

31、重要事项及重大担保、诉讼等事项.327 十四、财务报告审计截止日后的主要财务信息及经营状况.327 第九节第九节 募集资金运用与未来发展规划募集资金运用与未来发展规划.332 一、本次发行募集资金运用概况.332 二、募集资金投资项目与发行人现有主要业务、核心技术之间的关系.334 三、募集资金投资项目的必要性与可行性分析.334 四、募集资金投资项目具体情况.337 五、未来发展规划.348 第十节第十节 投资者保护投资者保护.353 一、投资者关系的主要安排.353 二、股利分配政策.354 三、本次发行前滚存利润的分配安排和已履行的决策程序.359 四、发行人股东投票机制的建立情况.35

32、9 五、与本次发行上市相关的重要承诺及约束措施.360 第十一节第十一节 其他重要事项其他重要事项.377 一、重大合同.377 二、对外担保情况.381 三、重大诉讼、仲裁及其他重要情况.381 鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 14 第十二节第十二节 声声 明明.384 一、发行人及全体董事、监事、高级管理人员声明.384 二、发行人控股股东、实际控制人声明.385 三、保荐机构（主承销商）声明.386 四、发行人律师声明.388 五、审计机构声明.389 六、资产评估机构声明.390 七、验资机构声明.391 第十三节第十三节 附附 件件.392 一、备查文件.392 二、文件查阅地点

33、、时间.392 鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 15 第一节第一节 释释 义义 在本招股说明书中，除非文中另有所指，下列词语具有如下含义：一、普通词语释义一、普通词语释义 鑫磊股份、发行人、公司、本公司、股份公司 指 鑫磊压缩机股份有限公司 鑫磊有限、有限公司 指 温岭市鑫磊空压机有限公司 鑫磊科技 指 温岭市鑫磊科技有限公司，系发行人股东之一 鸿圣投资 指 温岭市鸿圣投资合伙企业（有限合伙），系发行人股东之一 益鑫能源 指 益鑫能源科技（上海）有限公司，系发行人子公司 鑫磊节能 指 鑫磊节能科技有限公司，系发行人子公司 玺艾玺 指 上海玺艾玺压缩机有限公司，原系发行人子公司，已于 201

34、9 年 10 月注销 鲸磊网络 指 浙江鲸磊网络科技有限公司，原系发行人子公司，已于 2021 年 2 月注销 利欧机电 指 利欧机电股份有限公司 鑫欧机电 指 浙江鑫欧机电有限公司 鑫晶机械 指 温岭市鑫晶机械有限公司，先后更名为温岭市鑫晶新能源有限公司、温岭市鑫磊环保设备有限公司 利恒机械 指 温岭市利恒机械有限公司 鑫磊环保 指 温岭市鑫磊环保设备有限公司，该公司曾用名温岭市鑫晶新能源有限公司、温岭市鑫晶机械有限公司 鑫磊新能源 指 温岭市鑫磊新能源有限公司，该公司曾用名包括台州市鑫磊工贸有限公司、浙江鑫磊机电股份有限公司、鑫磊压缩机有限公司、温岭市鑫磊投资有限公司 鑫磊博览城 指 鑫磊

35、博览城有限公司 中诚环球 指 中诚环球国际贸易有限公司 磊利汽车 指 上海磊利汽车贸易有限公司 鑫磊置业 指 温岭市鑫磊置业有限公司 鑫磊房地产 指 温岭市鑫磊房地产开发有限公司 鑫磊未来城 指 武汉鑫磊未来城科技有限公司 鑫磊精诚物业 指 武汉鑫磊精诚物业有限公司 鑫都商业 指 宁波杭州湾新区鑫都商业管理有限公司 鹏杰环保 指 温岭市鹏杰环保科技有限公司 一达通 指 深圳市一达通企业服务有限公司，为阿里巴巴旗下外贸综合服务平台 鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 16 阿特拉斯 指 Atlas Copco，全球主要的压缩机生产企业之一 英格索兰 指 Ingersoll Rand，全球主要的压

36、缩机生产企业之一 美国寿力 指 Sullair Corporation，全球知名的空气压缩机品牌之一 台湾复盛 指 復盛股份有限公司，台湾最大的空压机制造商 开山股份 指 浙江开山压缩机股份有限公司 鲍斯股份 指 宁波鲍斯能源装备股份有限公司 汉钟精机 指 上海汉钟精机股份有限公司 东亚机械 指 厦门东亚机械工业股份有限公司 欧圣电气 指 苏州欧圣电气股份有限公司 天津亿昇科技 指 亿昇（天津）科技有限公司 磁谷科技 指 南京磁谷科技股份有限公司 石家庄金士顿 指 石家庄金士顿轴承科技有限公司 山东章鼓 指 山东省章丘鼓风机股份有限公司 金通灵 指 金通灵科技集团股份有限公司 SCHEPPAC

37、H 集团 指 德国 SCHEPPACH FABRIKATION VON，公司主要客户 WOODSTER GMBH 的母公司，德国知名机械工具、电动工具品牌商 FNA 集团 指 意大利 FNA SPA，该集团由意大利三大压缩机传统企业合并而成，是空气压缩机的领先制造商 EINHELL 集团 指 德国 EINHELL GERMANY AG，德国知名机械工具、电动工具品牌商 AIRPRESS 集团 指 波兰 AIRPRESS POLSKA SPOLKA Z O.O，主要经营压缩机、气动工具等，在波兰市场具有较大知名度 BIRGMA 指 瑞典 BIRGMA INTERNATIONAL SA，瑞典大型零

38、售连锁企业之一 TRUPER 集团、TRUPER 指 TRUPER GROUP，墨西哥及南美洲地区规模较大的五金工具商 未来之星 指 浙江未来之星五金机电有限公司 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 注册管理办法 指 创业板首次公开发行股票注册管理办法（试行）股票上市规则 指 深圳证券交易所创业板股票上市规则 公司章程 指 现行有效的鑫磊压缩机股份有限公司章程 公司章程（草案）指 上市后适用的鑫磊压缩机股份有限公司章程（草案）三会 指 发行人股东大会、董事会、监事会 国家发改委 指 中华人民共和国国家发展和改革委员会 工信部 指 中华人民共和国工业和信息化部 鑫

39、磊压缩机股份有限公司 招股说明书 17 压缩机协会 指 中国通用机械工业协会压缩机分会 风机协会 指 中国通用机械工业协会风机分会 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 深交所、证券交易所 指 深圳证券交易所 中泰证券、保荐人、保荐机构、主承销商 指 中泰证券股份有限公司 立信会计师事务所、立信会计师、审计机构、申报会计师 指 立信会计师事务所（特殊普通合伙）国浩律师、发行人律师 指 国浩律师（杭州）事务所 中联评估、评估机构 指 天津中联资产评估有限责任公司 报告期、最近三年及一期 指 2019 年度、2020 年度、2021 年度及 2022 年 1-6 月 报告期各期末 指 2019

40、年 12 月 31 日、2020 年 12 月 31 日、2021 年 12月 31 日及 2022 年 6 月 30 日 股票、A 股 指 面值为 1 元的人民币普通股 元、万元 指 人民币元、人民币万元 本次证券发行、本次发行 指 鑫磊压缩机股份有限公司本次向社会首次公开发行股票的行为 二、专用名词释义二、专用名词释义 压缩机 指 通过压缩空气或者其他气体实现能量转换的机械，广泛应用于国民经济的各个领域 空气压缩机、空压机 指 通过压缩空气实现能量转换的压缩机，是压缩机中应用最为广泛的品种，其市场、行业特点有一定代表性，本招股说明书除非特指，压缩机一般指空气压缩机 容积式压缩机 指 压缩机

41、分类的一种，将连续气流或其它介质限制于封闭空间使压力增高的压缩机 螺杆式压缩机 指 容积式压缩机的一种，通过螺杆转子在机壳内作回转运动改变容积压缩气体 活塞式压缩机 指 容积式压缩机的一种，通过活塞往复运动压缩气体 离心式空气压缩机 指 离心式空气压缩机属于透平式机械，是利用高速旋转的叶轮将气体加速，在叶轮和扩压器的流道内，利用离心升压作用和降速扩压作用，将机械能转换为气体压力能的空气压缩机 螺杆机、螺杆式空压机 指 螺杆式空气压缩机 活塞机、活塞式空压机 指 活塞式空气压缩机 鼓风机 指 依靠输入的机械能，提高气体压力并排送气体的流体机械，鼓风机产品主要用于通风换气 离心机、离心鼓风机、离心

42、式鼓风机 指 离心鼓风机属于透平式鼓风机，是利用高速旋转的叶轮将气体加速，然后减速、改变流向，以达到一定的风量和风压并使气体排出的鼓风机 罗茨鼓风机 指 罗茨鼓风机属于容积式鼓风机，是利用两个叶形转子在气缸内作相对运动来压缩和输送气体的鼓风机 鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 18 转子 指 螺杆主机内平行配置的一对相互啮合的螺旋转子，通常把节圆外具有凸齿的转子称为阳转子，把节圆内具有凹齿的转子称为阴转子，阳转子与驱动机连接，由阳转子带动阴转子转动 变频 指 改变供电频率，从而调节负载，起到降低功耗，减小损耗，延长设备使用寿命等作用 永磁电机 指 转子上安装有永磁体磁极，不需外界能量即可维持

43、其磁场的电机改变供电频率，从而调节负载，起到降低功耗，减小损耗，延长设备使用寿命等作用 型线 指 机械零件基本的形状，本招股说明书特指螺杆转子型线，即指特定型号螺杆转子的形状 功率 指 压缩机所匹配的驱动电机或柴油机的铭牌功率。单位为：KW（千瓦）或HP（匹/马力），1KW1.33HP 排气压力 指 空气压缩机排出气体的最高压力。单位为：MPa或bar，1bar=0.1Mpa 流量 指 在所要求的排气压力下，空气压缩机单位时间内排出的气体容积，折算到进气状态的量。单位为：m3/min（立方米/分钟）或L/min（升/分钟）；通常的排气量单位为：m3/min 比功率 指 在规定工况下单位排气量所

44、耗的功率，是我国空气压缩机行业的能效标准 OBM 指 Original Brand Manufacture的缩写，原始品牌制造商，指企业自行生产销售拥有自主品牌的产品。企业拥有自主知识产权，具备品牌优势，企业抵御风险能力较强，能获得较高的盈利水平，但对企业的设计研发能力以及销售渠道拓展要求较高 OEM 指 Original Equipment Manufacturer的缩写，原始设备制造商，产品的结构、外观、工艺均由品牌商提供，企业根据品牌商订单情况进行生产，产品生产完成后以其品牌出售，即“代工生产”ODM 指 Original Design Manufacturer的缩写，原始设计制造商，企

45、业自行开发和设计产品的结构、外观、工艺，产品开发完成后，供客户选择或根据其要求在设计上作出小的改动，企业根据客户选择后的订单情况进行生产，产品生产完成后以客户品牌或者白牌方式出售 合同能源管理 指 按照国家标准合同能源管理技术通则（GB/T 24915-2010）中的定义，合同能源管理指节能服务公司与用能单位以契约形式约定节能项目的节能目标，节能服务公司为实现节能目标，向用能单位提供状况诊断、节能项目设计、融资、改造（施工、设备安装、调试）、运行管理等必要的服务，用能单位以实际节能效益支付节能服务公司 dB 指 分贝，是量度两个相同单位之数量比例的计量单位，主要用于度量声音强度，常用dB表示

46、能效 指 提供的服务与所消耗的总能源量之比 能效等级 指 空压机能效等级分为1级、2级和3级，其中1级能效最高 GB 19153-2009 指 国家标准容积式空气压缩机限定值及能效等级，适用时间为2009年12月1日至2020年6月30日 鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 19 GB 19153-2019 指 国家标准容积式空气压缩机限定值及能效等级，2020年7月1日正式实施并替代GB 19153-2009 除特别说明外，本招股说明书所有数值保留 2 位小数，若出现各分项数值之和与合计数尾数不符的情况，均为四舍五入原因造成，不另做调整。鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 20 第二节第二节

47、 概概 览览 本概览仅对本概览仅对招股说明书招股说明书全文作扼要提示。投资者做出投资决策前，应认真全文作扼要提示。投资者做出投资决策前，应认真阅读阅读招股说明书招股说明书全文。全文。一、发行人及本次发行的中介机构基本情况一、发行人及本次发行的中介机构基本情况（一）发行人基本情况（一）发行人基本情况 发行人名称 鑫磊压缩机股份有限公司 成立日期 2006 年 12 月 31 日 注册资本 11,789.00 万元 法定代表人 钟仁志 注册地址 浙江省台州市温岭市工业城 主要生产经营地址 浙江省台州市温岭市工业城 控股股东 温岭市鑫磊科技有限公司 实际控制人 钟仁志、蔡海红 行业分类 C34 通用

48、设备制造业 在其他交易场所（申请）挂牌或上市的情况 无（二）本次发行的有关中介机构（二）本次发行的有关中介机构 保荐机构 中泰证券股份有限公司 主承销商 中泰证券股份有限公司 发行人律师 国浩律师（杭州）事务所 其他承销机构 无 审计机构 立信会计师事务所（特殊普通合伙）评估机构 天津中联资产评估有限责任公司 二、本次发行概况二、本次发行概况（一）本次发行的基本情况（一）本次发行的基本情况 股票种类 人民币普通股（A 股）每股面值 1.00 元 发行股数 3,930.00 万股 占发行后总股本比例 25.00%其中：发行新股数量 3,930.00 万股 占发行后总股本比例 25.00%股东公开

49、发售股份数量-占发行后总股本比例-发行后总股本 15,719.00 万股 每股发行价格 20.67 元 发行市盈率 58.65 倍（发行价格除以每股收益，每股收益按照 2021 年经审计的扣除非经常性损益前后孰低的归属于母公司股东的净利润除以本次发行后总股本计算）发行前每股净资产 2.78 元（以 2021 年 12月 31 日经审计的归属于母公司股东的净资产除以本次发行前总发行前每股收益 0.47 元（以 2021年度经审计的扣除非经常性损益前后孰低的归属鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 21 股本计算）于母公司净利润除以本次发行前总股本计算）发行后每股净资产 6.53 元（以 2021

50、年 12月 31 日经审计的归属于母公司股东的净资产加上本次募集资金净额之和除以本次发行后总股本计算）发行后每股收益 0.35 元（以 2021年度经审计的扣除非经常性损益前后孰低的归属于母公司净利润除以本次发行后总股本计算）发行市净率 3.17倍（发行价格除以每股净资产，每股净资产按照2021年12月31日经审计的归属于母公司股东的净资产加上本次募集资金净额之和除以本次发行后总股本计算）发行方式 本次发行最终采用网下向符合条件的网下投资者询价配售和网上向持有深圳市场非限售 A 股股份和非限售存托凭证市值的社会公众投资者定价发行相结合的方式进行 发行对象 符合资格的询价对象和在深交所开户并开通

51、创业板市场交易的投资者（法律或法规禁止者除外）承销方式 余额包销 拟公开发售股份股东名称 不适用 发行费用的分摊原则 不适用 募集资金总额 81,233.10 万元 募集资金净额 69,830.91 万元 募集资金投资项目 新增年产 3 万台螺杆式空压机技改项目 年产 80 万台小型空压机技改项目 新增年产 2200 台离心式鼓风机项目 补充流动资金 发行费用概算 本次发行费用总额为11,402.19万元，明细如下：（1）保荐及承销费用：保荐费为235.85万元（不含增值税）；承销费用为7,717.14万元（不含增值税）；（2）审计及验资费用：1,745.28万元（不含增值税）；（3）律师费用

52、：1,227.17万元（不含增值税）；（4）用于本次发行上市的信息披露费用：430.19万元（不含增值税）；（5）本次发行上市相关手续费用及材料制作费用等：46.55万元（不含增值税）。注：1、各项费用均为不含税金额，如文中合计数与各加数直接相加之和在尾数上存在差异，均系计算中四舍五入造成；2、发行手续费中包含了本次发行的印花税，税基为扣除印花税前的募集资金净额，税率为0.025%。（二）本次发行上市的重要日期（二）本次发行上市的重要日期 刊登询价公告日期 2022 年 12 月 30 日 初步询价日期 2023 年 1 月 5 日 刊登发行公告日期 2023 年 1 月 9 日 鑫磊压缩机股

53、份有限公司 招股说明书 22 申购日期 2023 年 1 月 10 日 缴款日期 2023 年 1 月 12 日 股票上市日期 发行结束后将尽快申请在深圳证券交易所上市 三、发行人报告期的主要财务数据和财务指标三、发行人报告期的主要财务数据和财务指标 项目项目 2022.6.30/2022 年年 1-6 月月 2021.12.31/2021 年年 2020.12.31/2020 年年 2019.12.31/2019 年年 资产总额（万元）60,131.73 62,939.88 54,933.82 52,718.39 归属于母公司所有者权益（万元）36,770.10 32,794.95 26,7

54、55.65 23,882.04 资产负债率（母公司）39.39%48.25%51.10%54.64%营业收入（万元）37,154.88 82,108.25 73,175.82 61,064.22 净利润（万元）3,975.15 6,039.30 6,673.61 5,380.03 归属于母公司所有者的净利润（万元）3,975.15 6,039.30 6,673.61 5,380.03 扣除非经常性损益后归属于母公司所有者的净利润（万元）3,755.95 5,539.12 6,366.44 3,091.23 基本每股收益（元/股）0.34 0.51 0.57 0.46 稀释每股收益（元/股）0.

55、34 0.51 0.57 0.46 加权平均净资产收益率 11.43%20.28%24.52%20.87%经营活动产生的现金流量净额（万元）2,198.67 2,765.26 12,192.79 6,869.68 现金分红（万元）-3,800.00 5,000.00 研发投入占营业收入的比例 4.54%4.17%3.68%4.10%四、发行人的主营业务经营情况四、发行人的主营业务经营情况（一）主营业务与产品（一）主营业务与产品 公司是一家专注于空气动力领域相关技术、产品开发及推广的高新技术企业，主营业务为节能、高效空气压缩机、鼓风机等空气动力设备的研发、生产和销售。公司主要产品包括螺杆式空压机

56、、小型活塞式空压机、离心式鼓风机等三大系列 300 余种型号，广泛应用于机械制造、石化化工、矿山冶金、纺织服装、医疗行业、食品行业、水泥行业、污水处理、电力行业、水产养殖、电镀行业等领域以及家庭、商业场所等小流量空气动力需求领域。鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 23（二）主要经营模式（二）主要经营模式 公司主要从事节能、高效空气压缩机和离心式鼓风机的研发、生产和销售，公司在国内外销售过程中均使用原始品牌制造商（OBM）和原始设计制造商（ODM）两种销售模式。报告期各期，公司实现主营业务收入 57,387.20 万元、69,300.81 万元、77,339.69 万元和 35,194.13

57、万元，主要来源于空气压缩机及离心鼓风机相关产品的销售。（三）竞争地位（三）竞争地位 公司成立以来一直专注于空气压缩机和离心式鼓风机等空气动力设备的研发、生产和销售。经过多年的发展，公司已经具备一定的市场占有率，根据中国通用机械工业年鉴 2020的数据统计，2019 年公司主营业务收入在主要动力用空压机厂商中排名第 6 位，出口业务排名第 2 位；根据中国通用机械工业年鉴 2021的数据统计，2020 年公司出口业务在主要动力用空压机厂商出口额中排名第 3 位；公司是国内主要的空气压缩机生产与出口企业之一，特别是小型活塞式空气压缩机，已销往 100 多个国家和地区。根据中国海关数据统计，报告期各

58、期，公司空气压缩机出口金额占国内同类产品出口金额的比重分别为 3.08%、2.88%、2.63%和 2.46%。公司产品节能性能优越，全系列两级压缩螺杆机产品达到或超过GB19153-2019 标准 1 级能效，被评为浙江省重点高新技术产品，被国家发改委列入 国家重点节能低碳技术推广目录（2017），被工信部列入“能效之星”产品目录（2017）及国家工业节能技术装备推荐目录（2017）；离心式鼓风机产品被工信部列入“能效之星”装备产品目录（2021）。公司离心鼓风机产品自 2019 年度形成销售以来，凭借节能、环保、低噪等优势快速打开市场，拥有了如国机集团、海螺集团、宁夏建材、粤海水务、国家电

59、投、冀东水泥、山水水泥、南方水泥、西南水泥等优秀的客户群体。综上，公司在行业内已具备一定的市场占有率，公司已成为空气压缩机和离心式鼓风机等空气动力设备领域内在技术创新、产品种类和客户基础等方面都具有较强竞争力的企业。鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 24 五、发行人自身的创新、创造、创意特征，科技创新、模式创新、业五、发行人自身的创新、创造、创意特征，科技创新、模式创新、业态创新和新旧产业融合情况态创新和新旧产业融合情况 公司生产的螺杆式空气压缩机和离心式鼓风机是现代工业重要空气动力提供装置，也是国家重点支持的节能设备之一。公司生产的螺杆式空气压缩机均达到或超过国家1级或2级能效，属于 战略

60、性新兴产业重点产品和服务指导目录（国家发展改革委公告 2017 年第 1 号）中“7 节能环保产业”之“7.1 高效节能产业”之“7.1.2 电机及拖动设备”明确规定的产品范围；根据战略性新兴产业分类（2018）（国家统计局令第 23 号），节能型离心式鼓风机、能效等级为 1 级、2 级的空气压缩机隶属于“7.1.1 高效节能通用设备制造”目录下列明的产品范围。报告期内，公司持续加大研发投入，在空气动力设备领域具备丰富的技术储备，是行业内少数自主掌握空气压缩机和离心式鼓风机核心生产技术的企业之一。在市场开拓方面，公司采取“与存量客户深度合作，国内市场与海外市场同步发展”的市场发展战略，在国内外

61、积累了优质的客户群体。公司在科技创新、模式创新、业态创新和新旧产业融合方面具体情况如下：在科技创新方面，公司一直重视并不断提高技术研发实力，将不断创新升级专业技术作为公司持续发展的重要推动力。截至本招股说明书签署日，公司拥有277 项境内外专利，10 项软件著作权。在坚持以市场和客户需求为导向的研发机制下，公司建立了完善的技术创新机制，保持行业技术领先优势，保证公司可持续发展。公司被评为高新技术企业、工业和信息化部第四批专精特新“小巨人”企业、浙江省首批内外贸一体化“领跑者”培育企业，并设有浙江省省级企业技术中心、浙江省鑫磊流体机械省级企业研究院、省级高新技术企业研究开发中心；公司全系列两级压

62、缩螺杆机被评为浙江省重点高新技术产品、被列入“能效之星”产品目录（2017）及国家工业节能技术装备推荐目录（2017），离心鼓风机产品被列入“能效之星”装备产品目录（2021），空气悬浮离心鼓风机荣获 2021 石油和化工行业设备管理与技术创新成果一等奖。在模式创新方面，公司与下游客户的合作模式持续优化创新，合作深度不断加强。公司逐渐形成了从 ODM 销售为主到 ODM 与 OBM 销售共同发展的销售模式，从活塞机到螺杆机、离心式鼓风机等全品类产品，与客户实现全方位对接，鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 25 以保证满足客户多样化和个性化需求。同时，公司生产模式不断创新升级，根据客户的市场需

63、求，公司不断优化生产管理，公司生产线智能化和自动化程度不断提升，目前已具备同时提供多品类、多型号产品，同时开展多订单生产的制造能力，生产能力、生产效率和生产品质得到保障。公司主要零部件基本实现自主研发设计，且不断升级改造生产工艺，主要产品能满足工业领域多行业和家庭作业对空气动力的需求。同时公司根据市场变化预测情况，不断更新开发新型产品，以保障公司在取得订单后可以迅速组织生产，满足客户需求。在业态创新方面，公司坚持以市场和客户需求为导向，利用空气压缩机和离心式鼓风机多用途、可设计性强的技术特点，不断丰富产品线，不断拓展新的产品空间和客户空间。同时，公司对重点下游行业成立了专门产品事业部，主要推广

64、附加值较高的螺杆式空压机和离心鼓风机，对公司业务范围和经营业态的扩大起到重要作用。在新旧产业融合方面，公司顺应行业的智能化、信息化发展趋势，研发出具备物联网功能的螺杆式空压机和离心鼓风机，提升设备运行状态的数字化和可视化水平，通过对排气量、温度、功率等重要参数的实时监测，实现了对公司产品的精确调试、远程监控和预警维修，保证了用户生产经营的连续性、稳定性，提升了传统行业的智能化和信息化水平。同时，节能、高效、环保型空气压缩机和离心式鼓风机，性能优良，符合国家战略性新兴产业支持的发展方向，在相关领域能够有效实现对传统空压机和鼓风机的替代，应用领域不断扩展。六、发行人选择的具体上市标准六、发行人选择

65、的具体上市标准 发行人选择深圳证券交易所创业板股票上市规则第 2.1.2 条第（一）款的上市标准：“最近两年净利润均为正，且累计净利润不低于人民币5,000万元”。发行人 2020 年、2021 年经审计的扣除非经常性损益前后孰低的归属于母公司所有者的净利润分别为 6,366.44 万元、5,539.12 万元，合计为 11,905.56 万元，符合上述标准。鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 26 七、发行人公司治理特殊安排等重要事项七、发行人公司治理特殊安排等重要事项 截至本招股说明书签署日，发行人不存在特别表决权股份、差异化表决安排等公司治理特殊安排。八、募集资金用途八、募集资金用途 本

66、次募集资金在扣除发行费用后将投资于以下项目：单位：万元 序号序号 项目名称项目名称 投资总额投资总额 拟投入募集资金拟投入募集资金 1 新增年产 3 万台螺杆式空压机技改项目 19,717.80 19,717.80 2 年产 80 万台小型空压机技改项目 10,553.18 10,553.18 3 新增年产 2200 台离心式鼓风机项目 10,045.60 10,045.60 4 补充流动资金 5,000.00 5,000.00 合计合计 45,316.58 45,316.58 若本次发行实际募集资金低于上述项目投资需要，资金缺口将由公司自筹解决；若本次发行实际募集资金高于上述项目投资需求，公

67、司将按照有关规定履行必要的程序后将超募资金用于公司主营业务。为保证募集资金投资项目能够按时建成投产，公司将根据各项目的实际进度，适当安排银行贷款或自有资金用于项目建设，本次募集资金到位后，将用于置换先期支付的项目款项和支付项目剩余款项。鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 27 第三节第三节 本次发行概况本次发行概况 一、本次发行的基本情况一、本次发行的基本情况 股票种类 人民币普通股（A 股）每股面值 1.00 元 发行股数及占发行后总股本的比例 本次首次公开发行股票的数量为 3,930.00 万股，占发行后总股本的比例为 25.00%。本次发行全部为公开发行新股，不涉及公司股东公开发售股份

68、每股发行价格 20.67 元 发行人高级管理人员、员工拟参与战略配售情况 无 保荐机构相关子公司拟参与战略配售情况 本次发行价格未超过剔除最高报价后网下投资者报价的中位数和加权平均数以及剔除最高报价后公募基金、社保基金、养老金、企业年金基金和保险资金报价中位数、加权平均数孰低值，故保荐机构相关子公司不参与本次发行的战略配售 发行市盈率 58.65 倍（发行价格除以每股收益，每股收益按照 2021 年经审计的扣除非经常性损益前后孰低的归属于母公司股东的净利润除以本次发行后总股本计算）发行前每股净资产 2.78 元（按照 2021 年 12 月 31 日经审计的归属于母公司股东的净资产除以本次发行

69、前总股本计算）发行后每股净资产 6.53 元（按照 2021 年 12 月 31 日经审计的归属于母公司股东的净资产加上本次募集资金净额之和除以本次发行后总股本计算）发行市净率 3.17 倍（发行价格除以每股净资产，每股净资产按照 2021 年 12月31日经审计的归属于母公司股东的净资产加上本次募集资金净额之和除以本次发行后总股本计算）发行方式 本次发行最终采用网下向符合条件的网下投资者询价配售和网上向持有深圳市场非限售 A 股股份和非限售存托凭证市值的社会公众投资者定价发行相结合的方式进行 发行对象 符合资格的询价对象和在深交所开户并开通创业板市场交易的投资者（法律或法规禁止者除外）承销方

70、式 余额包销 发行费用概算 本次发行费用总额为11,402.19万元，明细如下：（1）保荐及承销费用：保荐费为235.85万元（不含增值税）；承销费用为7,717.14万元（不含增值税）；（2）审计及验资费用：1,745.28万元（不含增值税）；（3）律师费用：1,227.17万元（不含增值税）；（4）用于本次发行上市的信息披露费用：430.19万元（不含增值税）；（5）本次发行上市相关手续费用及材料制作费用等：46.55万元（不含增值税）。注：1、各项费用均为不含税金额，如文中合计数与各加数直接相加之和在尾数上存在差异，均系计算中四舍五入造成；2、发行手续费中包含了本次发行的印花税，税基为扣

71、除印花税前的募集资金净额，税率为 0.025%。鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 28 二、本次发行的相关机构二、本次发行的相关机构（一）保荐机构（主承销商）：中泰证券股份有限公司（一）保荐机构（主承销商）：中泰证券股份有限公司 法定代表人 王洪 住所 济南市市中区经七路 86 号 办公地址 上海市浦东新区浦电路 360 号陆家嘴投资大厦 13 层 联系电话 传真 保荐代表人 许伟功、宋文文 项目协办人 项目组其他成员 孙瑞晨、茆路、陆鹏峰、张苗苗（二）律师事务所：国浩律师（杭州）事务所（二）律师事务所：国浩律师（杭州）事务所 负责人 颜华

72、荣 住所 浙江省杭州市上城区老复兴路白塔公园 B 区 2 号、15 号国浩律师楼 联系电话 传真 经办律师 颜华荣、倪金丹、练慧梅、许雅婷（三）会计师事务所：立信会计师事务所（特殊普通合伙）（三）会计师事务所：立信会计师事务所（特殊普通合伙）负责人 杨志国 住所 上海市黄浦区南京东路 61 号四楼 联系电话 传真 经办会计师 李惠丰、邓红玉、刘亚芹（四）资产评估机构：天津中联资产评估有限责任公司（四）资产评估机构：天津中联资产评估有限责任公司 法定代表人 龚波 住所 天津开发区新城西

73、路 19 号 22 号楼 3F 联系电话 传真 经办评估师 黄可瑄、程永海（五）股票登记机构：中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司（五）股票登记机构：中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司 住所 深圳市福田区莲花街道深南大道 2012 号深圳证券交易所广场 25 楼 联系电话 传真 鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 29（六）拟申请上市交易所：深圳证券交易所（六）拟申请上市交易所：深圳证券交易所 住所 深圳市福田区深南大道 2012 号 联系电话 传真 0

74、（七）收款银行：交通银行济南市中支行（七）收款银行：交通银行济南市中支行 户名 中泰证券股份有限公司 账号 3770130778 三、发行人与本次发行有关中介机构的关系三、发行人与本次发行有关中介机构的关系 截至本招股说明书签署日，发行人与本次发行有关的保荐人、承销机构、证券服务机构及其负责人、高级管理人员、经办人员之间不存在直接或间接的股权关系或其他权益关系。四、本次发行上市有关的重要日期四、本次发行上市有关的重要日期 刊登询价公告的日期 2022 年 12 月 30 日 初步询价日期 2023 年 1 月 5 日 刊登发行公告日期 2023 年

75、 1 月 9 日 申购日期 2023 年 1 月 10 日 缴款日期 2023 年 1 月 12 日 股票上市日期 发行结束后将尽快申请在深圳证券交易所上市 鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 30 第四节第四节 风险因素风险因素 投资者在考虑投资公司本次发行的股票时，除本投资者在考虑投资公司本次发行的股票时，除本招股说明书招股说明书提供的各项资提供的各项资料外，应特别认真地考虑下述各项风险因素。以下各项风险因素根据重要性原料外，应特别认真地考虑下述各项风险因素。以下各项风险因素根据重要性原则或可能影响投资决策的程度大小排序，但该排序并不表示风险因素会依次发则或可能影响投资决策的程度大小排序，

76、但该排序并不表示风险因素会依次发生。生。一、创新风险一、创新风险 公司重视创新工作，紧跟行业技术发展趋势，以客户需求为导向，不断进行技术、工艺、产品的升级迭代，经过十余年的发展，公司目前已成为空气压缩机和离心式鼓风机等空气动力设备领域内在技术创新、产品种类、品质控制和客户服务等方面都具有较强竞争力的企业。为保持公司市场竞争优势，公司需精准、及时地判断市场需求变化和行业技术发展趋势，不断进行新技术、新产品的自主创新研发，以进一步巩固并增强核心竞争力。如果未来公司对市场需求变化和行业技术发展趋势的判断存在偏差，可能导致公司面临创新进程缓慢甚至失败、研发和创新形成的产品不被市场认可等风险，进而对公司

77、未来发展带来不利影响。二、技术风险二、技术风险（一）技术升级迭代风险（一）技术升级迭代风险 空气压缩机及离心式鼓风机等空气动力设备相关技术革新迅速，公司需要持续跟进行业新材料、新技术和新工艺的发展，以及下游行业的新需求，不断进行技术更新和产品升级。随着行业发展和技术进步，客户将对产品的性能和质量提出更高的要求，如果公司不能及时提高技术水平、优化生产工艺，并实现先进技术成果顺利转化为新产品，或是市场上出现具有革命性、突破性的技术或产品，则可能会影响公司的市场优势地位，进而对公司的成长性和盈利能力造成不利影响。鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 31（二）技术研发人员短缺风险（二）技术研发人员短缺

78、风险 公司致力于空气动力领域先进技术、产品的开发，对技术研发团队尤其是高层次技术人员要求较高。目前行业内高层次技术人员相对缺乏，且各企业对优秀技术研发人员争夺激烈，如果公司未能采取有效措施吸引和留住人才，公司将面临高层次技术研发人员短缺的风险，可能会影响技术革新目标的顺利达成。三、市场风险三、市场风险（一）市场开拓风险（一）市场开拓风险 空气压缩机和离心式鼓风机是现代工业重要气体动力提供装置，广泛应用于机械制造、石化化工、矿山冶金、纺织服装、医疗行业、食品行业、水泥行业、污水处理、电力行业、水产养殖、电镀行业等领域。随着国家大力推进节能减排政策，节能环保的观念逐渐渗透到各行业中，空气压缩机和离

79、心式鼓风机下游客户对于能效要求越来越高。高端节能型空压机和鼓风机由于产品生产技术工艺要求较高，目前行业内生产企业相对较少，并且节能产品与传统产品相比，所体现的能耗优势和效率优势明显，开始逐步替代传统低端空压机和鼓风机产品，市场前景广阔。如果公司螺杆机、离心鼓风机等高效节能产品在未来市场开拓中未能占领先机，快速形成较强的市场竞争力和品牌影响力，则可能会对公司未来业务持续发展造成不利影响。（二）市场竞争加剧风险（二）市场竞争加剧风险 目前，国内空气压缩机市场中外资及其附属品牌企业仍然占有市场较大份额，在中高端产品市场占有一定优势；内资企业相对规模较小，除部分优质企业外，普遍存在产业集中度低、缺少高

80、端技术、低水平产能比重过大、产品同质化严重等现象。若公司未来在日趋激烈的市场竞争中，无法保持自身竞争优势，未能快速适应行业发展趋势和不断变化的市场环境，则公司的市场份额可能会遭遇挤占，进而对经营业绩造成不利影响。鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 32 四、经营风险四、经营风险（一）主要原材料价格波动风险（一）主要原材料价格波动风险 公司产品的主要原材料为钢板、电机定转子、变频器、包装材料、漆包线、换热器、曲轴箱毛坯、机头转子铸件、冷却风扇等。报告期内，公司主营业务成本中直接材料占比在 76%左右，原材料价格波动对公司产品成本的影响较大。若未来原材料价格大幅上涨，且公司未能合理安排采购或及时转

81、嫁增加的采购成本，将可能对公司经营业绩造成不利影响。特别是，由于公司活塞机产品大额订单收入占比较高，订单执行周期长，订单签订后原材料价格波动的风险由公司承担，订单签订后，若后续原材料价格出现持续大幅上涨，公司活塞机产品毛利率存在进一步下滑的风险。（二）经营策略调整风险（二）经营策略调整风险 报告期内，公司螺杆机、活塞机、离心鼓风机产品在销售过程中均采用 ODM、OBM 两种业务模式，其中活塞机主要为国外销售，ODM 销售占比在 99%左右；螺杆机 OBM 销售占比在 50%左右，离心鼓风机 OBM 销售占比在 70%以上。公司在未来发展规划中，将着力打造自主品牌形象，通过展会、媒体宣传、成功案

82、例示范等方式加大公司螺杆机、离心鼓风机自主品牌产品的推广力度，提高自主品牌产品市场份额。由于下游客户对公司品牌的认可过程需要一定时间，公司自主品牌产品销售在短期内提升存在一定的不确定性，可能对公司整体经营活动产生不利影响。（三）国外销售风险（三）国外销售风险 报告期内，公司外销收入占主营业务收入的比例分别为 45.59%、40.99%、50.44%和 47.31%，外销收入占比较高，出口销售区域主要分布于欧洲、亚洲、拉丁美洲等地区，上述地区对公司出口的产品没有设置特别的贸易障碍。近年来，国际贸易摩擦日趋激烈，如果未来公司产品的进口国通过设置贸易壁垒、加征关税或开展反倾销、反补贴调查等手段保护本

83、国企业利益，则会对公司产品出口产生不利影响。此外，报告期内，公司外销收入主要集中在欧洲市场，欧洲市场销售收入占外销收入比例分别为 80.57%、83.06%、82.47%和 85.46%。如果欧洲市鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 33 场需求出现较大波动，消费能力下降，则将对公司外销收入产生不利影响。公司出口欧洲市场的产品主要为活塞机，受欧洲经济形势等因素的影响，2022 年上半年欧洲市场需求有所下降，公司 2022 年 6 月末活塞机在手订单金额较去年同期下降，预计 2022 年活塞机销售收入较 2021 年将有所下降。（四）新冠肺炎疫情影响风险（四）新冠肺炎疫情影响风险 2020 年初

84、新冠肺炎疫情爆发后，受延期复工影响，公司及主要境内客户、主要供应商的生产经营均受到一定程度的不利影响；2020 年 3 月中旬之后，国内疫情得以有效控制，公司采购、生产和国内销售逐步恢复正常；2022 年 3 月以来，国内多地疫情有所反弹，对公司部分种类原材料采购、部分地区产品销售造成一定程度的不利影响，但对公司目前生产经营活动整体影响较小。2020 年及 2021 年，国外市场需求、国际物流运输等方面亦因国外疫情发展形势受到不同程度影响。如果疫情未来出现进一步恶化情况，并影响到公司及主要客户、供应商的正常生产经营活动，将对公司经营业绩造成不利影响。五、内控风险五、内控风险（一）实际控制人不当

85、控制风险（一）实际控制人不当控制风险 本次发行前，钟仁志、蔡海红夫妻通过直接及间接方式合计控制公司 95.33%的表决权，为公司的实际控制人；本次发行后，钟仁志、蔡海红夫妻控制的表决权比例降为 71.50%，控制权仍相对集中。钟仁志现任公司董事长、蔡海红现任公司总经理，两人对公司的经营决策具有较强影响力。公司已建立健全了完善的法人治理结构和内部控制制度，但如果实际控制人利用其地位，对公司的发展战略、生产经营、财务决策和人事安排等重大事项施加不当影响，可能会对公司治理及内部控制的有效性产生不利影响，导致损害公司及其他股东的利益。截至 2022 年 6 月末，实际控制人及其控制的其他企业的整体对外

86、债务为97,859.61 万元，对外债务水平较高，其中银行借款余额为 73,185.00 万元，且银行借款主要通过以实际控制人及其控制的其他企业拥有的资产进行抵押的方式申请获取。报告期内，实际控制人及其控制的其他企业的银行借款金额持续处于较高水平，2019 年末、2020 年末、2021 年末及 2022 年 6 月末，实际控制人鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 34 及其控制的其他企业的银行借款余额合计分别为 64,195.00万元、66,630.00 万元、74,250.00 万元、73,185.00 万元。截至本招股说明书签署日，实际控制人及相关企业均按照相关贷款合同约定向银行履行还本

87、付息义务，相关银行贷款均不存在逾期情形，实际控制人及其控制的其他企业资金流情况正常，不存在较为紧迫的资金压力。但如果发生贷款银行减少或停止向实际控制人及其控制的其他企业提供贷款，且实际控制人及其控制的其他企业拥有的资产市场价值发生大幅下降等不利情况，实际控制人及其控制的其他企业将面临较大的资金压力，如实际控制人利用其地位不当控制，可能存在关联方占用公司资金的风险。（二）业务规模扩张导致的管理风险（二）业务规模扩张导致的管理风险 本次发行完成后，公司的资产规模将大幅提高，业务规模将逐步扩大，公司的市场开拓、营运管理、财务管理、内部控制等方面亦将趋于复杂，对公司管理团队的管理能力将提出更高的要求。

88、如果公司不能及时根据业务发展需要调整和优化管理体系，可能会增加公司的管理成本，削弱自身的市场竞争力，对公司未来业务的发展带来不利影响。六、财务风险六、财务风险（一）应收账款坏账风险（一）应收账款坏账风险 报告期各期末，公司应收账款账面价值分别为 6,338.10万元、6,138.42 万元、8,422.94 万元和 11,245.95 万元，占当期流动资产的比例分别为 24.35%、20.86%、21.91%和 30.55%，占当期营业收入的比例分别为 10.38%、8.39%、10.26%和 16.75%（年化）。随着公司业务规模的扩大，应收账款账面价值可能将进一步增加。若公司主要客户未来经

89、营情况或与公司的合作关系发生不利变化，应收账款回收风险将增加，将会对公司的现金流和盈利能力产生不利影响。（二）存货跌价风险（二）存货跌价风险 报告期各期末，公司存货账面价值分别为 10,304.40 万元、11,523.51 万元、16,704.13 万元和 12,278.88 万元，占当期流动资产的比例分别为 39.59%、39.16%、43.45%和 33.35%。若在未来经营中，出现因贸易摩擦恶化、新冠疫情加剧等因素导致订单无法按约履行的情况，或因市场环境变化、竞争加剧等因素导致存货鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 35 积压或市场价格大幅下跌，将导致公司存货跌价损失增加，将对公司的经

90、营业绩产生不利影响。（三）汇率波动风险（三）汇率波动风险 报告期内，公司外销收入分别为 26,161.09 万元、28,408.20 万元、39,007.36万元和 16,650.28 万元，占当期主营业务收入的比例分别为 45.59%、40.99%、50.44%和 47.31%，外销主要以美元结算。近年来，人民币对美元的汇率处于持续波动的态势。汇率的波动会影响公司产品出口销售价格，对国外市场销售产生不确定影响；同时，可能产生的汇兑损益亦会影响公司业绩，报告期内产生的汇兑收益分别为 75.79 万元、-409.71 万元、-155.09 万元和 109.81 万元，占当期利润总额的比例分别为

91、1.25%、-5.41%、-2.38%和 2.76%。未来人民币对美元汇率波动的不确定性将可能对公司的经营业绩造成一定程度的影响。（四）税收优惠政策变动风险（四）税收优惠政策变动风险 报告期内，公司被认定为高新技术企业，适用 15%的企业所得税优惠税率；公司享受的所得税税收优惠额分别为 434.21 万元、739.85 万元、387.24 万元和302.50 万元，占当期利润总额的比例分别为 7.16%、9.78%、5.93%和 6.89%，主要系作为高新技术企业享受的所得税税收优惠。若公司未来不能继续被认定为高新技术企业，将对公司未来的经营业绩产生一定不利影响。（五）短期偿债风险（五）短期偿

92、债风险 报告期各期末，公司资产负债率分别为 54.70%、51.29%、47.89%和 38.85%，流动比率分别为 0.93、1.08、1.32 和 1.65，速动比率分别为 0.56、0.66、0.75 和1.10，与同行业可比公司相比，最近三年资产负债率较高，报告期各期末流动比率和速动比率较低。截至报告期期末，公司短期负债以经营性负债为主，无付息债务，且公司经营模式较为稳健，报告期内未曾发生银行借款逾期未还的情形。若公司未来经营情况发生不利变化，公司将面临短期偿债风险。鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 36 七、公司成长性及经营业绩下滑风险七、公司成长性及经营业绩下滑风险 最近三年，公

93、司主营业务收入分别为 57,387.20 万元、69,300.81 万元、77,339.69 万元，年复合增长率为 16.09%；扣除非经常性损益后归属于母公司所有者的净利润分别为 3,091.23 万元、6,366.44 万元、5,539.12 万元，年复合增长率为 33.86%。公司各主要产品市场空间广阔，公司产品具有较强的竞争优势且未来市场开拓策略切实可行，公司未来业绩增长具有可持续性。但公司主营业务成长受技术创新、市场开拓、主要原材料价格波动、汇率波动、新冠疫情发展形势、海外市场需求变动等多种因素影响，如某一种或多种因素出现重大不利变化，则会影响公司成长性。公司2021年扣除非经常性损

94、益后归属于母公司所有者的净利润较2020年下降，主要受 2021 年原材料价格上涨、美元兑人民币汇率整体呈贬值趋势等因素影响。截至本招股说明书签署日，原材料采购价格、汇率波动情况对公司业绩的不利影响已逐渐降低，但主要原材料价格持续震荡、美元兑人民币汇率持续波动，若上述因素进一步恶化，则公司 2022 年业绩存在继续下滑的风险。八八、法律风险、法律风险（一）安全生产风险（一）安全生产风险 公司产品的机头、电机、压力容器等部件主要采用自主加工方式生产，生产环节中的较多工序需要人工操作，可能因设备故障、操作不当及其他不可抗力等原因而发生生产事故，导致公司存在因安全生产方面违规被处罚的风险，进而对公司

95、正常生产经营造成不利影响。（二）员工社保、住房公积金被追缴的风险（二）员工社保、住房公积金被追缴的风险 报告期内，公司存在未为少量员工缴纳社保及住房公积金的情况，但未因社保及住房公积金欠缴问题受到相关主管部门的行政处罚。如果未来社保和住房公积金政策出现重大变化，公司可能面临社保及住房公积金被追缴的风险。鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 37（三）知识产权风险（三）知识产权风险 公司重视自主创新工作，制定了知识产权保护及保密相关的制度，对自主知识产权进行保护，并避免侵犯第三方知识产权。但在经营过程中不排除存在自主知识产权被侵权的风险，亦不排除少数竞争对手利用知识产权相关诉讼等遏制公司市场开拓的

96、风险。如果未来公司与竞争对手发生知识产权纠纷或诉讼，可能对公司的业务开展及经营业绩产生不利影响。九九、募集资金投资项目实施风险、募集资金投资项目实施风险 公司本次募集资金主要投资于新增年产 3 万台螺杆式空压机技改项目、年产80 万台小型空压机技改项目及新增年产 2200 台离心式鼓风机项目，各项目建成达产后，公司螺杆式空压机、活塞式空压机、离心式鼓风机的产能将分别从目前的 3.5 万台、60 万台、800 台达到 6.5 万台、80 万台、3000 台，产能将有显著提升。公司已对本次募集资金投资项目进行了审慎的可行性研究论证，充分考虑了公司现有生产条件、未来发展规划以及压缩机、鼓风机行业的未

97、来发展趋势、市场空间及竞争环境、国家宏观经济形势等综合因素。但由于从募集资金投资项目论证完成到募集资金到位、项目建成达产的周期较长，在此期间上述各项因素均有可能发生较大变化，如果出现项目实施进度落后、市场需求发生不利变化、市场开发未达预期的情形，募投项目存在产能消化不足的风险，可能会对项目的预期收益和投资回报造成不利影响。公司本次募集资金投资项目拟用于设备购置、场地改造的投资为 34,677.80 万元，根据公司的折旧摊销政策，各项目建成后每年将新增折旧摊销费用为 3,304.04 万元，增加了公司的整体运营成本，如果本次募集资金投资项目经济效益未达预期，将会对公司的整体盈利水平带来不利影响。

98、十十、即期回报摊薄风险、即期回报摊薄风险 本次发行完成后，公司股本、净资产将会比发行前有较大幅度的增加。但由于募集资金投资项目建成达产需要一定周期，短期内产生的经济效益与股本、净资产的增长幅度可能难以相匹配；同时募集资金投资项目的实施将加大固定资产折旧和各项直接费用，影响公司的净利润。本次发行完成后，公司每股收益、净资产收益率短期内可能出现一定幅度的下降，股东即期回报存在被摊薄的风险。鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 38 十一、实际控制人及其控制的其他企业存在转贷行为可能对公司造成十一、实际控制人及其控制的其他企业存在转贷行为可能对公司造成不利影响的风险不利影响的风险 报告期内，实际控制人

99、控制的其他企业鑫磊环保、鑫磊新能源存在通过公司供应商进行转贷的情形，实际控制人存在通过公司供应商股东进行转贷的情形，截至本招股说明书签署日，上述转贷获取的银行贷款均已归还，相关银行贷款均不存在逾期情形。报告期内，公司与该等供应商交易价格公允，前述转贷事项不存在侵害公司经济利益的情况。截至本招股说明书签署日，实际控制人及其控制的其他企业仍存在通过其他方（非公司供应商）转贷获取银行贷款的情形，实际控制人及相关企业均按照相关贷款合同约定向银行履行还本付息义务，相关银行贷款均不存在逾期情形，实际控制人及相关企业亦不存在因转贷事项受到监管部门处罚的情况。如未来实际控制人及相关企业因转贷事项受到监管部门处

100、罚或发生银行贷款逾期等不良记录，可能对实际控制人声誉、任职资格、筹融资能力等造成一定不利影响，进而可能存在对公司声誉、生产经营造成不利影响的风险。十十二二、发行失败风险、发行失败风险 公司本次申请首次公开发行股票并在创业板上市，在通过相关审批后将进行市场化发行。发行结果将受到公开发行时国内外宏观经济环境、国内证券市场行情、投资者对公司股票发行价格的认可程度及股价未来走势判断等因素的影响。如上述因素出现不利变动，公司本次首次公开发行存在因认购不足而导致的发行失败风险。鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 39 第五节第五节 发行人基本情况发行人基本情况 一、发行人概况一、发行人概况 公司中文名称

101、鑫磊压缩机股份有限公司 公司英文名称 XINLEI COMPRESSOR CO.,LTD.注册资本 11,789.00 万元 法定代表人 钟仁志 有限公司成立日期 2006 年 12 月 31 日 股份公司成立日期 2017 年 10 月 18 日 住所 浙江省台州市温岭市工业城 邮政编码 317500 负责信息披露和投资者关系的部门 证券事务部 董事会秘书 金丹君 电话号码 传真号码 互联网网址 电子信箱 经营范围 一般项目：气体压缩机械制造；气体压缩机械销售；风机、风扇制造；风机、风扇销售；渔业机械制造；渔业机械销售；制冷、空调设备制

102、造；制冷、空调设备销售；电机制造；风动和电动工具制造；风动和电动工具销售；物料搬运装备制造；物料搬运装备销售；特种设备销售；货物进出口；技术进出口；合同能源管理；技术服务、技术开发、技术咨询、技术交流、技术转让、技术推广（除依法须经批准的项目外，凭营业执照依法自主开展经营活动）。许可项目：特种设备制造（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动，具体经营项目以审批结果为准）二、发行人设立情况和报告期内的股本和股东变化情况二、发行人设立情况和报告期内的股本和股东变化情况 鑫磊股份系由鑫磊有限整体变更设立的股份有限公司。鑫磊有限成立于2006 年 12 月 31 日，由鑫欧机电通过派生分

103、立方式设立；2017 年 10 月 18 日，鑫磊有限整体变更为鑫磊股份。鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 40（一）有限公司设立情况（一）有限公司设立情况 2006 年 9 月 20 日，鑫欧机电召开股东会并通过决议，同意将鑫欧机电分立为鑫欧机电、鑫磊有限、鑫晶机械和利恒机械等四家公司，分立后四家公司的股东均为钟仁志、王相荣、蔡海红、王壮利、张灵正等五名自然人，并确认了拟分立的四家公司的股权结构、注册资本及分立前鑫欧机电的资产及负债承继情况。2006 年 9 月 21 日，鑫欧机电在浙江日报刊登了分立公告。2006 年 9 月 30 日，鑫磊有限（筹）召开股东会，各位股东一致通过并签署了公

104、司章程。2006 年 11 月 14 日，台州开元会计师事务所有限公司出具“台开会审（2006）131 号”审计报告，截至审计基准日 2006 年 9 月 30 日，鑫欧机电经审计的总资产为 264,685,387.69 元，净资产为 60,238,087.08 元，其中在建工程为102,426,882.89 元，其他应付款为 55,215,781.63 元。2006 年 11 月 14 日，台州天一会计师事务所有限公司出具“台天会评（2006）2067 号”资产评估报告书，截至评估基准日 2006 年 9 月 30 日，鑫欧机电总资产评估值为 270,936,238.59 元，净资产评估值为

105、 66,488,937.98 元，其中在建工程评估值为 102,426,882.89 元，其他应付款评估值为 55,215,781.63 元。2006 年 12 月 29 日，鑫欧机电与筹建中的鑫磊有限、鑫晶机械、利恒机械签署了浙江鑫欧机电有限公司分立协议，约定鑫欧机电以 2006 年 9 月 30日为分立基准日，分立为鑫欧机电、鑫磊有限、鑫晶机械、利恒机械等四家公司，分立前鑫欧机电的员工均由分立后的鑫欧机电承继；其中鑫磊有限承继的资产为分立前鑫欧机电 36,120,746.48 元的在建工程和 35,120,746.48 元的其他应付款。鑫欧机电分立前后该等公司的股权结构及承继的资产、负债情

106、况如下：项目项目 分立前分立前 鑫欧机电鑫欧机电 分立后分立后 鑫欧机电鑫欧机电 鑫磊有限鑫磊有限 鑫晶机械鑫晶机械 利恒机械利恒机械 注册资本（万元）5,018.00 4,718.00 100.00 100.00 100.00 资产（元）270,936,238.59 188,103,193.81 36,120,746.48 22,560,269.00 24,152,029.30 鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 41 负债（元）204,447,300.61 124,614,255.83 35,120,746.48 21,560,269.00 23,152,029.30 股权结构 钟仁志持股

107、 56.30%，王相荣持股 12.68%，蔡海红持股 12.00%，王壮利持股 9.51%和张灵正持股 9.51%。2006 年 12 月 29 日，台州天一会计师事务所有限公司出具“台天会验20061461 号”验资报告，经审验，截至 2006 年 9 月 30 日，鑫磊有限（筹）收到全体股东缴纳的注册资本 100.00 万元，出资方式均为非货币出资。2006 年 12 月 31 日，鑫磊有限取得温岭市工商行政管理局核发的注册号为33 的企业法人营业执照。鑫磊有限设立时股权结构如下：序号序号 股东姓名股东姓名 出资金额（万元）出资金额（万元）出资比例（出资比例（%）1

108、钟仁志 56.30 56.30 2 王相荣 12.68 12.68 3 蔡海红 12.00 12.00 4 王壮利 9.51 9.51 5 张灵正 9.51 9.51 合计合计 100.00 100.00（二）股份公司设立情况（二）股份公司设立情况 2017 年 8 月 10 日，鑫磊有限召开股东会并通过决议，同意以 2017 年 7 月31 日作为审计及评估基准日，将公司由有限责任公司整体变更为股份有限公司。2017 年 9 月 10 日，立信会计师事务所（特殊普通合伙）出具“信会师报字2017第 ZF10869 号”审计报告，经审计，鑫磊有限于审计基准日 2017 年 7月 31 日的总资

109、产为 501,060,085.75 元，负债为 360,608,029.95 元，净资产为140,452,055.80 元。2017 年 9 月 11 日，银信资产评估有限公司出具“银信评报字（2017）沪第0844 号”评估报告，经评估，鑫磊有限于评估基准日 2017 年 7 月 31 日的资产总额评估值为 68,106.75 万元，负债总额评估值为 35,850.21 万元，净资产评估值为 32,256.54 万元。2019 年 5 月 8 日，天津中联资产评估有限责任公司出具“中联评报字2019D-0053 号”温岭市鑫磊空压机有限公司股份制改制涉及的鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书

110、42 净资产价值追溯评估项目资产评估报告，经评估，鑫磊有限于评估基准日 2017年 7 月 31 日的净资产评估值为 32,260.30 万元。2017 年 9 月 12 日，鑫磊有限召开股东会并通过决议，同意全体股东作为发起人，将鑫磊有限以截至2017年7月31日经立信会计师事务所（特殊普通合伙）审计的净资产 140,452,055.80 元为基础整体变更设立为股份有限公司，其中112,390,000.00 元折合为股份有限公司的股本，其余 28,062,055.80 元计入股份有限公司的资本公积。2017 年 9 月 26 日，立信会计师事务所（特殊普通合伙）出具“信会师报字2017第 Z

111、F10871 号”验资报告，经审验，截至 2017 年 9 月 12 日，公司已将截至 2017 年 7 月 31 日经审计净资产 140,452,055.80 元按照 1:0.8002 的比例折合股份总额 112,390,000 股，每股 1.00 元，共计股本 112,390,000.00 元，大于股本部分 28,062,055.80 元计入资本公积。2017 年 9 月 27 日，公司召开创立大会暨第一次股东大会，审议通过成立股份公司等相关议案。2017 年 10 月 18 日，公司取得台州市市场监督管理局核发的统一社会信用代码号为 915327C 的营业执照。整体

112、变更为股份公司后，鑫磊股份的股权结构如下：序号序号 股东姓名股东姓名/名称名称 持股数量（万股）持股数量（万股）持股比例（持股比例（%）1 鑫磊科技 7,785.3980 69.2713 2 钟仁志 2,388.2572 21.2497 3 鸿圣投资 739.6733 6.5813 4 蔡海红 325.6715 2.8977 合计合计 11,239.0000 100.0000（三）报告期内的股本和股东变化情况（三）报告期内的股本和股东变化情况 截至报告期期初（2019 年 1 月 1 日），公司股权结构如下：序号序号 股东姓名股东姓名/名称名称 持股数量（万股）持股数量（万股）持股比例（持股比

113、例（%）1 鑫磊科技 7,785.3980 66.0395 2 钟仁志 2,388.2572 20.2584 鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 43 3 鸿圣投资 739.6733 6.2743 4 蔡海红 325.6715 2.7625 5 王相荣 275.0000 2.3327 6 王壮利 275.0000 2.3327 合计合计 11,789.0000 100.0000 截至本招股说明书签署日，公司股本和股东未再发生变化。三、发行人报告期内的重大资产重组情况三、发行人报告期内的重大资产重组情况 报告期内，发行人不存在重大资产重组的情况。四、发行人在其他证券市场的上市或挂牌情况四、发行人

114、在其他证券市场的上市或挂牌情况 自设立以来，发行人未在其他证券市场上市或挂牌。五、发行人的股权结构五、发行人的股权结构 截至本招股说明书签署日，发行人的股权结构如下：鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 44 六、发行人控股及参股公司情况六、发行人控股及参股公司情况（一）发行人控股及参股公司基本情况（一）发行人控股及参股公司基本情况 截至本招股说明书签署日，鑫磊股份共有鑫磊节能、益鑫能源 2 家控股子公司，无参股公司。该等子公司基本情况如下：1、鑫磊节能、鑫磊节能 公司名称公司名称 鑫磊节能科技有限公司 成立时间成立时间 2015 年 11 月 26 日 注册资本注册资本 6,789.00 万元

115、 实收资本实收资本 40.00 万元 注册地和注册地和 主要生产经营地主要生产经营地 浙江省台州市温岭市城西街道中心大道 678 号 主营业务及与发行主营业务及与发行人主营业务的关系人主营业务的关系 主要从事合同能源管理业务，属于发行人主营业务范围 股权结构股权结构 股东名称股东名称 股权比例股权比例 鑫磊股份 100.00%合计合计 100.00%主要财务数据主要财务数据（万元）（经立信会（万元）（经立信会计师事务所审计）计师事务所审计）项目项目 2022 年年 6 月月 30 日日/2022 年年 1-6 月月 2021年年12月月31日日/2021 年度年度 2020 年年 12 月月

116、31日日/2020 年度年度 总资产 1,878.20 1,825.54 1,429.43 净资产 1,045.71 914.10 779.67 净利润 131.61 134.43 167.30 2、益鑫能源、益鑫能源 公司名称公司名称 益鑫能源科技（上海）有限公司 成立时间成立时间 2015 年 2 月 26 日 注册资本注册资本 3,000.00 万元 实收资本实收资本 70.00 万元 注册地和注册地和 主要生产经营地主要生产经营地 注册地：上海市长宁区虹桥路 1157 号 129 室；主要生产经营地：上海市嘉定区天祝路 818 弄 1103 室 主营业务及与发行主营业务及与发行人主营业

117、务的关系人主营业务的关系 主要从事压缩机及鼓风机销售、合同能源管理业务，属于发行人主营业务范围 股权结构股权结构 股东名称股东名称/姓名姓名 股权比例股权比例 鑫磊股份 99.00%高亚祥 1.00%合计合计 100.00%主要财务数据主要财务数据（万元）（经立信会（万元）（经立信会计师事务所审计）计师事务所审计）项目项目 2022 年年 6 月月 30 日日/2022 年年 1-6 月月 2021年年12月月31日日/2021 年度年度 2020 年年 12 月月 31日日/2020 年度年度 总资产 1,331.59 1,462.97 2,627.56 鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书

118、45 净资产 698.45 669.62 469.16 净利润 28.82 200.46 177.88（二）报告期内注销子公司情况（二）报告期内注销子公司情况 截至本招股说明书签署日，公司注销 2 家子公司，为玺艾玺、鲸磊网络。1、玺艾玺、玺艾玺 玺艾玺注销前的基本情况如下：公司名称 上海玺艾玺压缩机有限公司 成立时间 2013 年 4 月 22 日 注册资本 117.89 万元 法定代表人 蔡海红 住所 上海市长宁区茅台路 870 号 611 室 经营范围 销售压缩机、机械设备及其零配件、润滑油；从事货物进出口及技术进出口业务。【依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动】股权结构

119、 鑫磊股份持有 100.00%股权 玺艾玺截至2018年12月31日的总资产为14.92万元、净资产为-63.89万元，2018 年度该公司实现营业收入 0 万元、净利润-12.18 万元；该公司于 2019 年 10月 11 日注销，2019 年该公司实现营业收入 0 万元，净利润 63.89 万元（上述财务数据已经立信会计师事务所审计）。玺艾玺成立后主要从事压缩机的销售业务，业务规模一直较小，且公司同时在上海设立了子公司益鑫能源开展相关业务，为整合内部资源，提升经营效率，公司 2019 年第二次临时股东大会决议注销玺艾玺。玺艾玺注销已履行了相应的法定程序，2019 年 10 月 11 日，

120、上海市长宁区市场监督管理局出具“NO.05000003201910100012 号”准予注销登记通知书，准予玺艾玺注销。玺艾玺注销前，已无员工。玺艾玺注销后，商标转让给了鑫磊股份。玺艾玺注销前仅对鑫磊股份负债 78.81 万元，鑫磊股份免除了玺艾玺资产不足以偿还债务的差额 67.60 万元。玺艾玺注销过程中相关资产、人员、债务处置合法合规。报告期存续期间内，玺艾玺不存在违法违规情况。鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 46 2、鲸磊网络、鲸磊网络 鲸磊网络注销前的基本情况如下：公司名称 浙江鲸磊网络科技有限公司 成立时间 2020 年 3 月 23 日 注册资本 1,000.00 万元 法定代

121、表人 林勇毅 住所 浙江省杭州市滨江区长河街道滨兴路 1451 号 930 室 经营范围 一般项目：技术服务、技术开发、技术咨询、技术交流、技术转让、技术推广；互联网销售（除销售需要许可的商品）；信息系统集成服务；平面设计；专业设计服务；广告制作；企业形象策划；服装服饰零售；五金产品批发；五金产品零售；金属制品销售；机械设备销售；家用电器销售；电子产品销售；电气设备销售；化妆品批发；化妆品零售；宠物食品及用品零售；宠物食品及用品批发；风动和电动工具制造；风动和电动工具销售；制冷、空调设备制造；制冷、空调设备销售；气体压缩机械销售；气体压缩机械制造；风机、风扇制造；风机、风扇销售；物料搬运装备销

122、售；物料搬运装备制造；电机制造；发电机及发电机组销售；数据处理和存储支持服务（除依法须经批准的项目外，凭营业执照依法自主开展经营活动）。许可项目：第二类增值电信业务；特种设备制造；货物进出口；技术进出口（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动，具体经营项目以审批结果为准）。股权结构 鑫磊股份持有 70.00%股权、林勇毅持有 15.00%股权、丁李持有15.00%股权 鲸磊网络截至 2020 年 12 月 31 日的总资产为 295.07 万元、净资产为 295.07万元，2020 年实现营业收入 35.18 万元，净利润-204.93 万元（上述财务数据已经立信会计师事务所审计

123、）。鲸磊网络存续期间主要从事空气压缩机的网络销售业务，因其实际经营业绩不及预期，公司 2020 年第三次临时股东大会决议注销鲸磊网络。鲸磊网络注销已履行了相应的法定程序，2021 年 2 月 4 日，杭州市高新区（滨江）市场监督管理局出具“（滨）准予注销2021第 194138 号”工商企业注销证明，准予鲸磊网络注销。鲸磊网络注销前员工已经离职，注销前不存在负债，资产全部由鑫磊股份继承。鲸磊网络注销过程中相关资产、人员、债务处置合法合规。存续期间内，鲸磊网络不存在违法违规情况。鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 47 七、持有发行人七、持有发行人 5%以上股份的主要股东及实际控制人情况以上股份

124、的主要股东及实际控制人情况（一）控股股东及实际控制人的基本情况（一）控股股东及实际控制人的基本情况 1、控股股东、控股股东 截至本招股说明书签署日，鑫磊科技直接持有本公司 66.0395%的股份，为公司的控股股东。鑫磊科技的基本情况如下：公司名称公司名称 温岭市鑫磊科技有限公司 成立时间成立时间 2017 年 5 月 8 日 注册资本注册资本 5,789.00万元 实收资本实收资本 5,789.00 万元 法定代表人法定代表人 钟仁志 注册地和注册地和 主要生产经营地主要生产经营地 浙江省台州市温岭市太平街道星光中路228号 兴兴公寓1幢五单元515室（仅限办公用）主营业务及与发行主营业务及与

125、发行人主营业务的关系人主营业务的关系 该公司为投资持股公司，未和发行人从事相同或相似业务 股权结构股权结构 股东姓名股东姓名 股权比例股权比例 钟仁志 70.00%蔡海红 30.00%合计合计 100.00%合并口径主要财务合并口径主要财务数据（万元）（数据（万元）（2020年度、年度、2021 年年度财务度财务数据数据经台州开元会经台州开元会计师事务所有限公计师事务所有限公司审计司审计，2022 年年 1-6月财务数据未经审月财务数据未经审计计）项目项目 2022 年年 6 月月 30 日日/2022 年年 1-6 月月 2021年年12月月31日日/2021 年度年度 2020 年年 12

126、 月月 31 日日/2020 年度年度 总资产 68,203.77 71,015.94 63,015.08 净资产 44,841.99 40,870.86 34,836.77 净利润 3,971.13 6,034.09 6,545.79 2、实际控制人、实际控制人 截至本招股说明书签署日，钟仁志直接持有本公司 20.2584%的股份，蔡海红直接持有本公司 2.7625%的股份，钟仁志和蔡海红通过鑫磊科技控制本公司66.0395%的股份，蔡海红通过鸿圣投资控制本公司 6.2743%的股份，钟仁志、蔡海红系夫妻关系，二人合计控制本公司 95.3347%的股份，为本公司的实际控制人。钟仁志，中国国籍

127、，无境外永久居留权，身份证号码为 3326231973*，钟仁志的简历参见本节“九、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的简要情况”之“（一）董事会成员”。鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 48 蔡海红，中国国籍，无境外永久居留权，身份证号码为 3326031975*，蔡海红的简历参见本节“九、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的简要情况”之“（三）高级管理人员”。报告期内，公司实际控制人为钟仁志、蔡海红夫妻，实际控制人未发生变更。3、控股股东和实际控制人直接或间接持有发行人股份的质押或其他有争议、控股股东和实际控制人直接或间接持有发行人股份的质押或其他有争议的情况的情况 截至本招股说

128、明书签署日，控股股东鑫磊科技和实际控制人钟仁志、蔡海红直接或间接持有的公司股份不存在质押、冻结或其他有争议的情况。（二）其他持有发行人（二）其他持有发行人 5%以上股份或表决权的主要股东的基本情况以上股份或表决权的主要股东的基本情况 截至本招股说明书签署日，除鑫磊科技、钟仁志之外，其他持有发行人 5%以上股份的股东为鸿圣投资。截至本招股说明书签署日，鸿圣投资直接持有本公司 6.2743%的股份。鸿圣投资为员工持股平台，其中，蔡海红为普通合伙人，其余 45 名自然人为有限合伙人。鸿圣投资基本情况如下：企业名称企业名称 温岭市鸿圣投资合伙企业（有限合伙）成立时间成立时间 2017年7月14日 执行

129、事务合伙人执行事务合伙人 蔡海红 主要经营场所主要经营场所 浙江省台州市温岭市太平街道星光中路228号兴兴公寓1幢五单元515室（仅限办公用）经营范围经营范围 国家法律、法规和政策允许的投资业务（未经金融等监管部门批准，不得从事向公众融资存款、融资担保、代客理财等金融服务）。（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）出资情况出资情况 出资人出资人 在鑫磊股份的职务在鑫磊股份的职务 出资比例出资比例 蔡海红 总经理 33.3597%冯海荣 董事、副总经理 7.9177%袁军 董事、研发中心总监 7.9177%金丹君 董事、董事会秘书、财务负责人 7.9177%钟千红 原采购中心总监

130、（现已退休）5.2784%李中权 品质中心总监 5.2784%陈琳 行政人力中心总监 5.2784%阮光尧 原制造中心总监（现已离职）5.2784%鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 49 张晓 外贸部经理 1.9794%钟义 设备部经理 0.7918%杨国富 原螺杆机研发部经理（现已离职）0.7918%沈立明 活塞机研发部经理 0.7918%孙吉华 电控研发工程师 0.7918%赵巧丽 财务部经理 0.7918%陈丹平 监事会主席、人力资源部副经理 0.6598%茆霞 外贸部副经理 0.6598%卫伟 内贸部经理 0.6598%王斌 生产事业部总监 0.6598%王晨曦 监事、研发部经理 0

131、.6598%胡锦涛 检验工程师 0.6598%楼丽军 仓储部副经理 0.6598%武向阳 生产管理部经理 0.6598%王高勇 研发工程师 0.6598%王建华 原焊接车间主任（现已离职）0.6598%林杰 供应商开发经理 0.6598%张福生 生产车间主任 0.6598%赵正能 安环经理 0.3959%张平 内贸部副经理 0.3959%高伟 结构设计工程师 0.3959%呙志强 检验工程师 0.3959%石远富 原仓储部副经理（现已离职）0.3959%邹士来 原螺杆机研发工程师（现已退休）0.3959%陈绵继 研发工程师 0.3959%孙培华 研发工程师 0.3959%黄信艾 结构设计工程师

132、 0.3959%项懂欣 研发部副经理 0.3959%林晓健 监事、螺杆机制程检验副经理 0.3959%金鑫 研发工程师 0.3959%王争光 研发工程师 0.3959%陶峰 调试工程师 0.3959%谢远金 研发工程师 0.3959%颜丹萍 审计部副经理 0.3959%鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 50 蒋小红 财务部副经理 0.3959%刘康康 调试工程师 0.3959%梁为 质量管理部副经理 0.3959%杨战龙 研发工程师 0.3959%合计合计 100.0000%主要财务数据主要财务数据（万元）（万元）（未经审计）（未经审计）项目项目 2022 年年 6 月月 30日日/2022

133、 年年 1-6月月 2021 年年 12 月月 31日日/2021 年度年度 2020 年年 12 月月 31日日/2020 年度年度 总资产 3,795.81 3,798.55 3,799.13 净资产 3,774.55 3,777.29 3,780.08 净利润-2.75-2.79-2.42 1、员工持股平台合伙人出资缴纳情况、员工持股平台合伙人出资缴纳情况 截至本招股说明书签署日，鸿圣投资合伙人均已按照合伙协议的约定，及时、足额缴纳出资，出资或受让出资份额的资金来源为其自有资金，来源合法合规。2、员工持股平台员工离职和退股的相关安排、员工持股平台员工离职和退股的相关安排 自鸿圣投资成立以

134、来至本招股说明书签署日，鸿圣投资合伙人中有 8 名员工离职、2 名员工退休，具体情况如下：序号序号 姓名姓名 离职离职/退休时间退休时间 在职期间担任职务在职期间担任职务 员工持股平台份额处理安排员工持股平台份额处理安排 1 宋德先 2017年10月 品质部经理 离职后将其持有的鸿圣投资0.6598%财产份额即25万元出资额全部转让给蔡海红 2 王明月 2018年12月 设备部副经理 离职后将其持有的鸿圣投资5.2784%财产份额即200万元出资额全部转让给蔡海红 3 彭进 2021年1月 研发部经理 离职后将其持有的鸿圣投资0.6598%财产份额即25万元出资额全部转让给蔡海红 4 韩飞飞

135、2021年4月 离心鼓风机事业部总监 离职后将其持有的鸿圣投资0.6598%财产份额即25万元出资额全部转让给蔡海红 5 阮光尧 2018年7月 制造中心总监 离职后仍持有鸿圣投资5.2784%财产份额即200万元出资额 6 钟千红 2018年6月 采购中心总监 退休后仍持有鸿圣投资5.2784%财产份额即200万元出资额 7 邹士来 2020年10月 螺杆机研发工程师 退休后仍持有鸿圣投资0.3959%财产份额即15万元出资额 鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 51 序号序号 姓名姓名 离职离职/退休时间退休时间 在职期间担任职务在职期间担任职务 员工持股平台份额处理安排员工持股平台份额处

136、理安排 8 王建华 2022年1月 焊接车间主任 离职后仍持有鸿圣投资0.6598%财产份额即25万元出资额 9 石远富 2022年2月 仓储部副经理 离职后仍持有鸿圣投资0.3959%的财产份额即15万元出资额 10 杨国富 2022年3月 螺杆机研发部经理 离职后仍持有鸿圣投资0.7918%的财产份额即30万元出资额 根据温岭市鸿圣投资合伙企业（有限合伙）合伙协议相关条款，未强制要求有限合伙人离职或退休后转让其所持有的出资份额。上述人员离职或退休时，经协商，宋德先、王明月、彭进及韩飞飞等离职人员将各自持有的鸿圣投资出资份额转让给蔡海红，阮光尧、钟千红、邹士来、王建华、石远富、杨国富等离职或

137、退休人员继续持有鸿圣投资出资份额。蔡海红与上述转让出资份额的对象签署了财产份额转让协议，转让价格经双方协商确定，转让价款已支付完毕，相关各方就鸿圣投资份额转让事项不存在纠纷或潜在纠纷；历次份额转让已办理完毕工商变更登记手续。3、股份锁定期安排、股份锁定期安排 鸿圣投资关于股份锁定期承诺如下：“自发行人股票上市之日起 36 个月内，本企业不转让或者委托他人管理本企业持有的发行人首次公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购该部分股份。如发行人股票上市之日起 6 个月内连续 20 个交易日的收盘价均低于本次公开发行价格（若公司股票有派息、送股、资本公积金转增股本等除权、除息事项的，上述发行价将进

138、行除权、除息调整，下同）或者上市后 6 个月期末收盘价低于本次公开发行价格，则本企业持有发行人股票的锁定期限自动延长 6 个月。”鸿圣投资合伙人（包括仍持有份额的离职及退休员工）通过持有鸿圣投资出资份额间接持有公司股份，受鸿圣投资上述关于股份锁定期承诺的约束。鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 52 八、发行人股本情况八、发行人股本情况（一）本次发行前后公司股本情况（一）本次发行前后公司股本情况 本次发行前，公司总股本为 11,789.00 万股，本次公开发行新股的数量为3,930.00 万股，占发行后总股本的比例为 25.00%。本次发行前后，公司股本结构如下：股东名称股东名称/姓名姓名 发

139、行前发行前 发行后发行后 持股数量持股数量（万股）（万股）持股比例持股比例（%）持股数量持股数量（万股）（万股）持股比例持股比例（%）一、有限售条件的流通股一、有限售条件的流通股 鑫磊科技 7,785.3980 66.0395 7,785.3980 49.5286 钟仁志 2,388.2572 20.2584 2,388.2572 15.1934 鸿圣投资 739.6733 6.2743 739.6733 4.7056 蔡海红 325.6715 2.7625 325.6715 2.0718 王相荣 275.0000 2.3327 275.0000 1.7495 王壮利 275.0000 2.3

140、327 275.0000 1.7495 二、本次发行的流通股二、本次发行的流通股 社会公众股-3,930.0000 25.0016 合计合计 11,789.0000 100.0000 15,719.0000 100.0000（二）本次发行前的前十名股东情况（二）本次发行前的前十名股东情况 本次发行前，公司共有 6 名股东，其持股情况及股权性质如下：序号序号 股东姓名股东姓名/名称名称 持股数量（万股）持股数量（万股）持股比例（持股比例（%）股权性质股权性质 1 鑫磊科技 7,785.3980 66.0395 法人股 2 钟仁志 2,388.2572 20.2584 自然人股 3 鸿圣投资 73

141、9.6733 6.2743 其他 4 蔡海红 325.6715 2.7625 自然人股 5 王相荣 275.0000 2.3327 自然人股 6 王壮利 275.0000 2.3327 自然人股 合计合计 11,789.0000 100.0000-（三）本次发行前的前十名自然人股东及其在发行人处担任的职务情况（三）本次发行前的前十名自然人股东及其在发行人处担任的职务情况 本次发行前，公司共有 4 名自然人股东，在公司担任职务情况如下：鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 53 序号序号 股东姓名股东姓名 目前在公司担任的职务目前在公司担任的职务 1 钟仁志 董事长 2 蔡海红 总经理 3 王相荣

142、 无 4 王壮利 无（四）国有股份或外资股份情况（四）国有股份或外资股份情况 公司本次发行前股本中无国有股份或外资股份的情况。（五）申报前最近一年新增股东情况（五）申报前最近一年新增股东情况 公司在本次申报前最近一年内不存在新增股东情况。（六）本次发行前主要股东间的关联关系及关联股东的持股比例情况（六）本次发行前主要股东间的关联关系及关联股东的持股比例情况 本次发行前，公司股东间的关联关系及关联股东的持股比例情况如下：股东名称股东名称/姓名姓名 持股数量（万股）持股数量（万股）持股比例（持股比例（%）关联关系关联关系 鑫磊科技 7,785.3980 66.0395 钟仁志、蔡海红为夫妻关系；钟

143、仁志、蔡海红分别持有鑫磊科技 70.00%、30.00%的股权，且分别担任该公司执行董事兼经理、监事；蔡海红为鸿圣投资执行事务合伙人，并持有鸿圣投资 33.3597%的份额 钟仁志 2,388.2572 20.2584 鸿圣投资 739.6733 6.2743 蔡海红 325.6715 2.7625 王相荣 275.0000 2.3327 王相荣、王壮利系兄弟关系 王壮利 275.0000 2.3327（七）发行人股东公开发售股份情况（七）发行人股东公开发售股份情况 公司本次发行全部为公开发行新股，不涉及公司股东公开发售股份的情况。（八）发行人历史沿革中股份代持情况（八）发行人历史沿革中股份代

144、持情况 公司已真实、准确、完整地披露股东信息，公司历史沿革中不存在股份代持的情形。（九）发行人不存在（九）发行人不存在“三类股东三类股东”情况情况 截至本招股说明书签署日，公司不存在契约式基金、信托计划、资产管理计划等“三类股东”。鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 54（十）发行人不存在股东人数超（十）发行人不存在股东人数超 200 人的情况人的情况 截至本招股说明书签署日，公司共计 6 名股东，其中自然人股东 4 名，非自然人股东 2 名。非自然人股东中，鑫磊科技的股东为钟仁志、蔡海红，鸿圣投资共计46名自然人合伙人。公司不存在经穿透计算的股东人数超过200人的情况。（十一）中介机构关于股

145、东信息核查和披露的说明（十一）中介机构关于股东信息核查和披露的说明 根据 监管规则适用指引关于申请首发上市企业股东信息披露 的要求，保荐机构和发行人律师对发行人披露的股东信息进行了全面深入核查，核查手段包括但不限于：（1）查阅发行人工商档案资料，发行人股东鑫磊科技、鸿圣投资工商档案资料，自然人股东身份证明资料；（2）查阅发行人历次股权变更相关的决议文件、相关协议、验资报告、出资相关资金流水、银行缴款凭证等资料；（3）查阅发行人的员工名册、发行人与鸿圣投资合伙人签署的劳动合同、鸿圣投资合伙协议；（4）访谈发行人股东及增资相关经办人员，取得了股东出具的确认文件；（5）取得了相关中介机构出具的确认文

146、件；（6）通过国家企业信用信息公示系统、企查查等网站对发行人股东基本情况进行检索查询。经核查，保荐机构、发行人律师认为：1、发行人历史沿革中不存在股份代持等情形。截至本招股说明书签署日，发行人股东持有的发行人股份权属清晰，不存在权属纠纷或潜在纠纷；发行人已在招股说明书中真实、准确、完整地披露股东信息。2、发行人申报前最后一次股权变动时间为 2017 年 12 月 26 日，发行人申报前 12 个月内未通过增资扩股、股权转让等情形新增股东。3、发行人历次股权变动均具有真实交易背景，入股交易价格均系双方协商一致确定，不存在股东入股交易价格异常情形。4、（1）直接或间接持有发行人股份的主体均具备法律

147、、法规规定的股东资格，与本次发行中介机构及其负责人、高级管理人员、经办人员不存在亲属关系、关联关系、委托持股、信托持股或其他利益输送安排；发行人股东不存在以发行人股权进行不当利益输送的情形；发行人穿透后的最终持有人不存在中国证监会系统现任或离任工作人员的情形；（2）发行人已在招股说明书中按照规定披露鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 55 发行人出具的专项承诺；（3）发行人不存在私募投资基金等金融产品持有发行人股份的情形。九、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的简要情况九、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的简要情况（一）董事会成员（一）董事会成员 公司董事会由 7 名董事组成，其中独

148、立董事 3 名，具体情况如下：序号序号 姓名姓名 职务职务 任职期间任职期间 1 钟仁志 董事长 2020 年 9 月 27 日-2023 年 9 月 26 日 2 冯海荣 董事、副总经理 2020 年 9 月 27 日-2023 年 9 月 26 日 3 金丹君 董事、董事会秘书、财务负责人 2020 年 9 月 27 日-2023 年 9 月 26 日 4 袁军 董事 2020 年 9 月 27 日-2023 年 9 月 26 日 5 钱家祥 独立董事 2020 年 9 月 27 日-2023 年 9 月 26 日 6 肖燕 独立董事 2020 年 9 月 27 日-2023 年 9 月

149、26 日 7 王兴斌 独立董事 2020 年 9 月 27 日-2023 年 9 月 26 日 公司董事简历如下：1、钟仁志先生、钟仁志先生，董事长，1973 年 1 月生，中国籍，无境外永久居留权，本科学历，上海交通大学 EMBA 结业；1993 年 2 月至 2002 年 3 月，创办泽国镇伟光托运站；1996 年 1 月至今，在台州市鑫磊工贸有限公司（现已更名为温岭市鑫磊新能源有限公司）先后担任董事长兼总经理、执行董事兼总经理等职务；2003 年 6 月至 2006 年 12 月，担任利欧机电股份公司（后更名为浙江鑫欧机电有限公司）董事长；2006 年 12 月至 2017 年 6 月，

150、担任温岭市鑫磊空压机有限公司执行董事兼总经理；2017 年 5 月至今，担任温岭市鑫磊科技有限公司执行董事兼总经理；2019 年 4 月至今，就职于鑫磊压缩机股份有限公司，担任董事长。2、冯海荣先生、冯海荣先生，董事、副总经理，1966 年 3 月生，中国籍，无境外永久居留权，高中学历。2009 年至 2017 年 9 月，就职于温岭市鑫磊空压机有限公司，担任常务副总、销售副总；2017 年 9 月至今，就职于鑫磊压缩机股份有限公司，担任董事、副总经理。鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 56 3、金丹君女士、金丹君女士，董事、董事会秘书、财务负责人，1981 年 7 月生，中国籍，无境外永久

151、居留权，本科学历。2005 年 6 月至 2008 年 8 月在浙江鑫磊机电股份有限公司担任会计；2008 年 8 月至 2011 年 10 月在温岭市鑫磊置业有限公司担任财务经理；2011 年 10 月至 2017 年 9 月，就职于温岭市鑫磊空压机有限公司，担任财务总监；2017 年 9 月至今，就职于鑫磊压缩机股份有限公司，担任董事、董事会秘书、财务负责人。4、袁军先生、袁军先生，董事，1980 年 10 月生，中国籍，无境外永久居留权，专科学历。2001 年 7 月至 2006 年 12 月，就职于台州市鑫磊工贸有限公司（现已更名为温岭市鑫磊新能源有限公司），历任技术员、技术部经理；2

152、006 年 12 月至2017 年 9 月，就职于温岭市鑫磊空压机有限公司，担任技术副总；2017 年 9 月至今，就职于鑫磊压缩机股份有限公司，担任董事、研发中心总监。5、钱家祥先生、钱家祥先生，独立董事，1950 年 1 月生，中国籍，无境外永久居留权，本科学历。1978 年 8 月至 2007 年 9 月在合肥通用机械研究院担任工程师；2007年 9 月至 2016 年 12 月，就职于中国通用机械协会，担任秘书长；2017 年 9 月至今，担任鑫磊压缩机股份有限公司独立董事。6、肖燕先生、肖燕先生，独立董事，1959 年 8 月生，中国籍，无境外永久居留权，硕士研究生学历。1989 年

153、 7 月至 2019 年 8 月，任浙江大学法学院教师；1992 年 7月至今，担任浙江泽大律师事务所律师；2019 年 2 月至今担任鲜丰水果股份有限公司独立董事；2020 年 3 月至今担任浙江万胜智能科技股份有限公司独立董事；2020 年 8 月至今担任公元股份有限公司（原“永高股份有限公司”，2021年 1 月更名为“公元股份有限公司”）独立董事；2020 年 9 月至今浙江联洋新材料股份有限公司独立董事；2020 年 12 月至今担任杭州国芯科技股份有限公司独立董事；2017 年 9 月至今，担任鑫磊压缩机股份有限公司独立董事。7、王兴斌先生、王兴斌先生，独立董事，1977 年 7

154、月生，中国籍，无境外永久居留权，本科学历。2002 年 12 月至今，担任浙江中和联合会计师事务所（普通合伙）副所长；2012 年 10 月至今，担任台州正和税务师事务所（普通合伙）执行事务合伙人、所长；2012 年 12 月至 2020 年 9 月，任天台亚坤农业发展有限公司监事；2015 年 9 月至今，任浙江耀达智能科技股份有限公司董事；2015 年 11 月至今，鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 57 任温岭市艺鸣艺术培训有限公司监事；2018 年 8 月至今，任浙江拱东医疗器械股份有限公司独立董事；2018 年 12 月至今，任浙江乔其森科技有限公司董事；2019 年 7 月至今，

155、任浙江曙光狮教育科技股份有限公司董事；2020 年 5 月至今，任浙江云橙控股集团股份有限公司董事；2020 年 9 月至今，任浙江双森金属科技股份有限公司独立董事；2020 年 12 月至今担任浙江海昇药业股份有限公司独立董事；2020 年 12 月至今担任恒勃控股股份有限公司独立董事；2021 年 8 月至今担任易歌企业管理（台州）有限公司执行董事、经理；2017 年 9 月至今，担任鑫磊压缩机股份有限公司独立董事。（二）监事会成员（二）监事会成员 公司监事会由 3 名监事组成，具体情况如下：序号序号 姓名姓名 职务职务 任职期间任职期间 1 陈丹平 监事会主席 2020 年 9 月 27

156、 日-2023 年 9 月 26 日 2 林晓健 监事 2020 年 9 月 27 日-2023 年 9 月 26 日 3 王晨曦 职工代表监事 2020 年 9 月 27 日-2023 年 9 月 26 日 公司监事简历如下：1、陈丹平女士、陈丹平女士，监事会主席，1982 年 3 月生，中国籍，无境外永久居留权，本科学历。2005 年 7 月至 2014 年 3 月，就职于浙江海翔药业股份有限公司，担任人力资源经理；2014 年 4 月至 2015 年 2 月，就职于台州市国人温控卫浴设备有限公司，担任人力资源总监；2015 年 2 月至 2017 年 6 月，就职于温岭市鑫磊空压机有限公

157、司，担任人力资源经理；2017 年 6 月至 2017 年 9 月，就职于温岭市鑫磊空压机有限公司，担任监事、人力资源经理；2017 年 9 月至今，就职于鑫磊压缩机股份有限公司，担任监事会主席、人力资源部副经理。2、林晓健先生、林晓健先生，监事，1987 年 11 月生，中国籍，无境外永久居留权，专科学历。2010 年 9 月至 2017 年 8 月，就职于温岭市鑫磊空压机有限公司，先后担任技术员、技术部副经理；2017 年 9 月至今，就职于鑫磊压缩机股份有限公司，担任监事、螺杆机制程检验副经理。3、王晨曦先生、王晨曦先生，职工代表监事，1971 年 12 月生，中国籍，无境外永久居留权，

158、专科学历。2010 年 11 月至 2017 年 9 月，就职于温岭市鑫磊空压机有限鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 58 公司，担任螺杆机项目部经理；2017 年 9 月至今，就职于鑫磊压缩机股份有限公司，担任职工代表监事、研发部经理。（三）高级管理人员（三）高级管理人员 公司现有高级管理人员 3 名，具体情况如下：序号序号 姓名姓名 职务职务 任职期间任职期间 1 蔡海红 总经理 2020 年 9 月 27 日-2023 年 9 月 26 日 2 冯海荣 董事、副总经理 2020 年 9 月 27 日-2023 年 9 月 26 日 3 金丹君 董事、董事会秘书、财务负责人 2020 年

159、 9 月 27 日-2023 年 9 月 26 日 公司高级管理人员简历如下：1、蔡海红女士、蔡海红女士，总经理，1975 年 10 月生，中国籍，无境外永久居留权，专科学历。2010 年 11 月至 2017 年 6 月，就职于温岭市鑫磊空压机有限公司，担任监事；2017 年 6 月至 2017 年 9 月，就职于温岭市鑫磊空压机有限公司，担任执行董事、总经理；2017 年 9 月至 2019 年 4 月，担任鑫磊压缩机股份有限公司董事长兼总经理；2019 年 4 月至今，担任鑫磊压缩机股份有限公司总经理。2、冯海荣先生、冯海荣先生，董事、副总经理，简历见前述“（一）董事会成员”。3、金丹君

160、女士、金丹君女士，董事、董事会秘书、财务负责人，简历见前述“（一）董事会成员”。（四）其他核心人员（四）其他核心人员 公司其他核心人员为公司核心技术人员，公司现有核心技术人员 3 名，简历如下：1、钟仁志先生、钟仁志先生，核心技术人员，简历见前述“（一）董事会成员”。2、袁军先生、袁军先生，核心技术人员，简历见前述“（一）董事会成员”。3、王晨曦先生、王晨曦先生，核心技术人员，简历见前述“（二）监事会成员”。鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 59（五）董事、监事、高级管理人员与其他核心人员的兼职情况（五）董事、监事、高级管理人员与其他核心人员的兼职情况 截至本招股说明书签署日，公司董事、监事

161、、高级管理人员及其他核心人员在其他单位的兼职情况如下：姓名姓名 本公司本公司 职务职务 兼职单位兼职单位 兼职职务兼职职务 所兼职单位与发行人的所兼职单位与发行人的关联关系关联关系 钟仁志 董事长 鑫磊科技 执行董事、总经理 股东 鑫磊新能源 执行董事、总经理 实际控制人控制的企业 鑫磊环保 执行董事、总经理 实际控制人控制的企业 鑫磊博览城 副董事长 实际控制人控制的企业 中诚环球 董事 实际控制人控制的企业 磊利汽车 执行董事、总经理 实际控制人控制的企业 鑫都商业 执行董事、总经理 实际控制人控制的企业 天台佳合企业管理有限公司 董事 实际控制人担任董事并间接持股 15.03%的企业 蔡

162、海红 总经理 鑫磊科技 监事 股东 鸿圣投资 执行事务合伙人 股东 鑫磊节能 执行董事、总经理 子公司 鑫磊新能源 监事 实际控制人控制的企业 鑫磊环保 监事 实际控制人控制的企业 鑫磊置业 监事 实际控制人控制的企业 王兴斌 独立董事 浙江中和联合会计师事务所（普通合伙）副所长 独立董事担任副所长 台州正和税务师事务所（普通合伙）所长、执行事务合伙人 独立董事担任所长 温岭市艺鸣艺术培训有限公司 监事 独立董事担任监事 浙江耀达智能科技股份有限公司 董事 独立董事担任董事 浙江乔其森科技有限公司 董事 独立董事担任董事 浙江拱东医疗器械股份有限公司 独立董事 无关联关系 浙江曙光狮教育科技股

163、份有限公司 董事 独立董事担任董事 浙江云橙控股集团股份有限公司 董事 独立董事担任董事 恒勃控股股份有限公司 独立董事 无关联关系 浙江双森金属科技股份有限公司 独立董事 无关联关系 鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 60 姓名姓名 本公司本公司 职务职务 兼职单位兼职单位 兼职职务兼职职务 所兼职单位与发行人的所兼职单位与发行人的关联关系关联关系 浙江海昇药业股份有限公司 独立董事 无关联关系 易歌企业管理（台州）有限公司 执行董事、经理 独立董事担任执行董事、经理 肖燕 独立董事 浙江泽大律师事务所 律师 无关联关系 鲜丰水果股份有限 公司 独立董事 无关联关系 浙江联洋新材料股份有限

164、公司 独立董事 无关联关系 浙江万胜智能科技股份有限公司 独立董事 无关联关系 公元股份有限公司注 独立董事 无关联关系 杭州国芯科技股份有限公司 独立董事 无关联关系 陈丹平 监事会 主席 益鑫能源 监事 子公司 鑫磊节能 监事 子公司 注：原“永高股份有限公司”，2021 年 1 月更名为“公元股份有限公司”。除上述情况外，公司董事、监事、高级管理人员及其他核心人员无其他对外兼职。（六）董事、监事、高级管理人员与其他核心人员之间的亲属关系（六）董事、监事、高级管理人员与其他核心人员之间的亲属关系 除公司董事长钟仁志和总经理蔡海红为夫妻关系外，公司董事、监事、高级管理人员及其他核心人员相互之

165、间不存在亲属关系。（七）董事、监事的提名和选聘情况（七）董事、监事的提名和选聘情况 1、董事的提名和选聘情况、董事的提名和选聘情况 公司董事会由 7 名董事组成，董事的提名和选聘情况如下：2017 年 9 月 27 日，经各发起人协商提出第一届董事人选，公司召开创立大会暨第一次股东大会，选举蔡海红、冯海荣、金丹君、袁军、钱家祥、肖燕和王兴斌为公司第一届董事会董事，任期三年，其中钱家祥、肖燕和王兴斌为独立董事。同日，公司第一届董事会召开第一次会议，选举蔡海红为董事长。2019 年 3 月 15 日，公司第一届董事会第六次会议通过关于蔡海红女士辞去公司董事及董事长职务的议案和关于提名钟仁志先生为公

166、司董事及董事长鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 61 候选人的议案，2019 年 4 月 4 日，公司 2018 年度股东大会选举钟仁志为董事，同日，公司第一届董事会第七次会议选举钟仁志为董事长，任期至本届董事会届满。2020 年 9 月 26 日，公司 2020 年第二次临时股东大会通过关于提名钟仁志为公司董事长的议案、关于提名第二届董事会董事候选人的议案、关于提名第二届董事会独立董事候选人的议案。钟仁志、冯海荣、金丹君、袁军、钱家祥、肖燕和王兴斌为公司第二届董事会董事，任期三年，其中钱家祥、肖燕和王兴斌为独立董事。同日，公司第二届董事会召开第一次会议，选举钟仁志为董事长。2、监事的提名和

167、选聘情况、监事的提名和选聘情况 公司监事会由 3 名监事组成，监事的提名和选聘情况如下：2017 年 9 月 27 日，经各发起人协商提出第一届非职工监事人选，公司召开创立大会暨第一次股东大会，选举陈丹平、林晓健为公司监事，与职工代表大会选举产生的监事王晨曦组成第一届监事会。同日，公司第一届监事会召开第一次会议，选举陈丹平为监事会主席。2020 年 9 月 26 日，公司 2020 年第二次临时股东大会通过关于公司第二届监事会监事候选人的议案，选举陈丹平、林晓健为公司监事，与职工代表大会选举产生的监事王晨曦组成第二届监事会。同日，公司第二届监事会召开第一次会议，选举陈丹平为监事会主席。十、董事

168、、监事、高级管理人员及其他核心人员与发行人签署的重大十、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员与发行人签署的重大协议及履行情况协议及履行情况 公司与非独立董事、监事、高级管理人员及其他核心人员均签订了劳动合同，与独立董事签订了聘任合同，公司与核心技术人员另行签订保密协议。截至本招股说明书签署日，上述合同、协议履行正常，不存在违约情形。除上述情况外，公司董事、监事、高级管理人员和其他核心人员未与公司签订对投资者作出价值判断和投资决策有重大影响的其他协议。鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 62 十一、董事、监事、高级管理人员、其他核心人员及其近亲属的持股十一、董事、监事、高级管理人员、其他核心人

169、员及其近亲属的持股情况情况（一）直接持有公司股份情况（一）直接持有公司股份情况 截至本招股说明书签署日，公司董事、监事、高级管理人员、其他核心人员及其近亲属直接持有公司股份情况如下：姓名姓名 职务或亲属关系职务或亲属关系 持股数量（万股）持股数量（万股）持股比例持股比例 钟仁志 董事长、蔡海红之配偶 2,388.2572 20.2584%蔡海红 总经理、钟仁志之配偶 325.6715 2.7625%（二）间接持有公司股份情况（二）间接持有公司股份情况 截至本招股说明书签署日，鑫磊科技、鸿圣投资分别持有公司 66.0395%、6.2743%的股份，公司董事、监事、高级管理人员、其他核心人员及其近

170、亲属通过上述股东间接持有公司股份情况如下：姓名姓名 职务或亲属职务或亲属 关系关系 持有相关股东出资份额持有相关股东出资份额的比例（的比例（%）通过相关股东间接持有通过相关股东间接持有公司股份比例（公司股份比例（%）间接持股间接持股比例合计比例合计（%）鑫磊科技鑫磊科技 鸿圣投资鸿圣投资 鑫磊科技鑫磊科技 鸿圣投资鸿圣投资 钟仁志 董事长、蔡海红之配偶 70.0000 -46.2277-46.2277 蔡海红 总经理、钟仁志之配偶 30.0000 33.3597 19.8119 2.0931 21.9050 冯海荣 董事、副总经理-7.9177-0.4968 0.4968 金丹君 董事、董事会

171、秘书、财务负责人-7.9177-0.4968 0.4968 袁军 董事-7.9177-0.4968 0.4968 陈丹平 监事会主席-0.6598-0.0414 0.0414 林晓健 监事-0.3959-0.0248 0.0248 王晨曦 职工代表监事-0.6598-0.0414 0.0414 钟千红 钟仁志的姐姐-5.2784-0.3312 0.3312（三）所持股份的质押、冻结或发生诉讼情况（三）所持股份的质押、冻结或发生诉讼情况 截至本招股说明书签署日，公司董事、监事、高级管理人员、其他核心人员及其近亲属所持有的公司股份均不存在被质押、冻结或发生诉讼纠纷的情况。鑫磊压缩机股份有限公司 招

172、股说明书 63 十二、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员最近两年的变动情十二、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员最近两年的变动情况况 最近两年，公司董事、监事、高级管理人员及其他核心人员未发生变动。十三、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的其他对外投资情十三、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的其他对外投资情况况 截至本招股说明书签署日，除持有公司股份外，公司董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的其他对外投资情况（通过下表所述主体实现的对外投资不作列示）如下：姓名姓名 本公司职务本公司职务 对外投资公司对外投资公司 或企业名称或企业名称 投资金额投资金额（万元）（万元）持股比

173、例持股比例 钟仁志 董事长 鑫磊科技 4,052.30 70.00%鑫磊新能源 5,946.83 73.80%鑫磊环保 10,374.32 88.00%磊利汽车 2,295.00 51.00%鑫磊房地产 2,100.00 7.00%鑫都商业 100.00 100.00%蔡海红 总经理 鑫磊科技 1,736.70 30.00%鸿圣投资 1,264.00 33.36%鑫磊新能源 2,111.17 26.20%鑫磊环保 1,414.68 12.00%鑫磊置业 5,700.00 92.91%冯海荣 董事、副总经理 鸿圣投资 300.00 7.92%金丹君 董事、董事会秘书、财务负责人 鸿圣投资 300

174、.00 7.92%袁军 董事 鸿圣投资 300.00 7.92%王兴斌 独立董事 浙江耀达智能科技股份有限公司 28.41 0.80%温岭市艺鸣艺术培训有限公司 40.00 40.00%台州正和税务师事务所（普通合伙）95.00 95.00%台州贝迪文化创意有限公司 396.00 15.25%易歌企业管理（台州）100.00 100.00%鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 64 姓名姓名 本公司职务本公司职务 对外投资公司对外投资公司 或企业名称或企业名称 投资金额投资金额（万元）（万元）持股比例持股比例 有限公司 陈丹平 监事会主席 鸿圣投资 25.00 0.66%林晓健 监事 鸿圣投资

175、15.00 0.40%王晨曦 职工代表监事 鸿圣投资 25.00 0.66%公司董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的上述对外投资与公司均不存在利益冲突。十四、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的薪酬情况十四、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的薪酬情况（一）董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的薪酬组成、确定依据（一）董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的薪酬组成、确定依据及所履行的程序及所履行的程序 1、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的薪酬组成、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的薪酬组成 公司三位独立董事自被选聘后开始在公司领取独立董事津贴。除此之外，其他董事、

176、监事、高级管理人员和其他核心人员薪酬由每月薪金、年终奖等构成。2、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的薪酬确定依据、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的薪酬确定依据 公司独立董事津贴参照其他同区域已上市公司独立董事津贴标准确定。除此之外，公司董事、监事和高级管理人员及其他核心人员每月薪金根据不同岗位要求，同时考虑学历、工作经验等因素确定，年终奖根据每月绩效及公司经营状况确定。3、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的薪酬确定履行的程序、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的薪酬确定履行的程序 公司董事、监事的薪酬由股东大会审议通过，高级管理人员薪酬由董事会审议通过。公司董事、监事和

177、高级管理人员薪酬履行了公司法等法律法规规定的程序。公司其他核心人员薪酬根据公司薪酬管理制度履行内部考核程序确定。（二）董事、监事、高级管理人员及其他核心人员报告期内薪酬总额占公（二）董事、监事、高级管理人员及其他核心人员报告期内薪酬总额占公司利润司利润总额的情况总额的情况 报告期内，公司董事、监事、高级管理人员及其他核心人员薪酬总额占公司利润总额的情况如下：鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 65 项目项目 2022 年年 1-6 月月 2021 年年 2020 年年 2019 年年 薪酬总额（万元）170.20 351.94 346.39 335.67 利润总额（万元）4,390.02 6,

178、528.86 7,567.23 6,063.49 薪酬总额占利润总额比例 3.88%5.39%4.58%5.54%（三）董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的薪酬情况（三）董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的薪酬情况 公司董事、监事、高级管理人员及其他核心人员 2021 年在公司领取薪酬的情况如下：序号序号 姓名姓名 职务职务 税前薪酬（万元）税前薪酬（万元）1 钟仁志 董事长 59.57 2 蔡海红 总经理 57.35 3 冯海荣 董事、副总经理 62.20 4 金丹君 董事、董事会秘书、财务负责人 50.91 5 袁军 董事 47.43 6 钱家祥 独立董事 7.20 7 肖燕 独立

179、董事 7.20 8 王兴斌 独立董事 7.20 9 陈丹平 监事会主席 13.28 10 林晓健 监事 23.27 11 王晨曦 职工代表监事 16.33（四）公司对上述人员的其他待遇和退休金计划（四）公司对上述人员的其他待遇和退休金计划 公司按照国家和地方的有关规定，依法为在公司领取薪酬的上述人员（独立董事除外）办理养老、失业、医疗、工伤、生育保险并缴纳住房公积金。除上述待遇外，公司董事、监事、高级管理人员及其他核心人员不存在其他特殊待遇。十五、股权激励及其他制度安排和执行情况十五、股权激励及其他制度安排和执行情况 为有效激励公司中高层管理人员及核心业务、技术骨干，充分调动其工作主动性和积极

180、性，吸引和留住优秀人才，提升公司核心竞争力，2017 年 7 月由公司实际控制人之一蔡海红与员工共同出资设立员工持股平台鸿圣投资，以鸿圣投资作为公司股权激励计划的实施载体。2017 年 7 月 26 日，鑫磊有限通过股东会鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 66 决议，员工持股平台鸿圣投资按照 6.8891 元/1.00 元注册资本认缴鑫磊有限新增注册资本 550.00 万元。公司股权激励计划实施对公司经营状况具有积极影响，不影响公司控制权。根据鸿圣投资的合伙协议，股份在授予时无服务期限约定条款，亦无其他限制性条款，员工在授予日后立即可行权；根据 企业会计准则第 11 号股份支付的规定，对于授

181、予后立即可行权的股份，于授予日一次性计入当期管理费用；公司在 2017 年确认股份支付费用 400.83 万元。截至本招股说明书签署日，上述股权激励已执行完毕。截至本招股说明书签署日，公司不存在正在执行的对董事、监事、高级管理人员、其他核心人员、员工实行的股权激励及其他制度安排。十六、发行人员工及社会保障情况十六、发行人员工及社会保障情况（一）公司员工人数（一）公司员工人数 报告期各期末，公司员工人数如下：项目项目 2022 年年 6 月月 30 日日 2021 年年 12 月月 31 日日 2020 年年 12 月月 31 日日 2019 年年 12 月月 31 日日 员工总人数（人）901

182、 1,020 1,095 1,051（二）公司员工结构（二）公司员工结构 1、员工专业结构、员工专业结构 截至 2022 年 6 月 30 日，公司员工的专业结构如下：岗位构成岗位构成 员工人数（人）员工人数（人）比例比例 管理人员 64 7.10%研发人员 126 13.98%生产人员 595 66.04%销售人员 116 12.87%合计合计 901 100.00%2、员工受教育程度、员工受教育程度 截至 2022 年 6 月 30 日，公司员工受教育程度如下：学历学历 员工人数（人）员工人数（人）比例比例 鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 67 本科及以上 84 9.32%大专 135

183、 14.98%大专以下 682 75.69%合计合计 901 100.00%3、员工年龄分布、员工年龄分布 截至 2022 年 6 月 30 日，公司员工年龄分布如下：年龄区间年龄区间 员工人数（人）员工人数（人）比例比例 30 岁及以下 201 22.31%31-40 岁 307 34.07%41-50 岁 247 27.41%51 岁及以上 146 16.20%合计合计 901 100.00%（三）公司执行劳动合同制度、社会保障制度、住房公积金制度的情况（三）公司执行劳动合同制度、社会保障制度、住房公积金制度的情况 1、2022 年年 6 月月 30 日日 单位：人 项目项目 缴纳缴纳 人

184、数人数 缴纳缴纳 比例比例 期末期末 未缴未缴 未缴纳原因未缴纳原因 退休返聘退休返聘 新入职新入职 异地缴纳异地缴纳 自愿放弃自愿放弃 养老 839 93.12%62 17 14 17 14 医疗 839 93.12%62 17 14 17 14 失业 839 93.12%62 17 14 17 14 工伤 880 97.67%21 9 0 0 12 生育 839 93.12%62 17 14 17 14 公积金 825 91.56%76 16 14 14 32 2、2021 年年 12 月月 31 日日 单位：人 项目项目 缴纳缴纳 人数人数 缴纳缴纳 比例比例 期末期末 未缴未缴 未缴纳

185、原因未缴纳原因 退休返聘退休返聘 新入职新入职 异地缴纳异地缴纳 自愿放弃自愿放弃 养老 955 93.63%65 15 16 13 21 医疗 955 93.63%65 15 16 13 21 失业 955 93.63%65 15 16 13 21 鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 68 工伤 996 97.65%24 3 2 0 19 生育 955 93.63%65 15 16 13 21 公积金 944 92.55%76 14 16 8 38 3、2020 年年 12 月月 31 日日 单位：人 项目项目 缴纳缴纳 人数人数 缴纳缴纳 比例比例 期末期末 未缴未缴 未缴纳原因未缴纳原因

186、 退休返聘退休返聘 新入职新入职 异地缴纳异地缴纳 自愿放弃自愿放弃 养老 1,010 92.24%85 9 20 14 42 医疗 1,010 92.24%85 9 20 14 42 失业 1,010 92.24%85 9 20 14 42 工伤 1,047 95.62%48 9 0 2 37 生育 1,010 92.24%85 9 20 14 42 公积金 1,009 92.15%86 9 19 9 49 4、2019 年年 12 月月 31 日日 单位：人 项目项目 缴纳缴纳 人数人数 缴纳缴纳 比例比例 期末期末 未缴未缴 未缴纳原因未缴纳原因 退休返聘退休返聘 新入职新入职 异地缴纳

187、异地缴纳 自愿放弃自愿放弃 养老 947 90.10%104 9 35 6 54 医疗 947 90.10%104 9 35 6 54 失业 947 90.10%104 9 35 6 54 工伤 993 94.48%58 9 0 0 49 生育 947 90.10%104 9 35 6 54 公积金 940 89.44%111 9 35 2 65 报告期内，发行人部分在册员工未缴纳社会保险和住房公积金，主要原因包括如下情形：（1）退休返聘人员已享受养老保险待遇，发行人无需为其缴纳社会保险和住房公积金；（2）个别员工当月入职时间较晚，未来得及办理社会保险和住房公积金转移及缴纳手续；（3）个别员工

188、在户籍地缴纳了社会保险和住房公积金；（4）个别员工因个人原因自愿放弃缴纳社保和住房公积金。鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 69 鑫磊股份及其子公司所在地的社会保险和住房公积金主管部门已出具证明，报告期内，鑫磊股份及其子公司不存在因违反社会保障相关法律法规和住房公积金相关法律受到处罚的情况。发行人实际控制人钟仁志、蔡海红和控股股东鑫磊科技出具承诺：发行人股票上市后，如果根据有权部门的要求或认定，发行人及其控股子公司需要为员工补缴应缴未缴的社会保险费或住房公积金，或因未足额缴纳上述费用而需承担任何罚款或损失，本人/本公司将无条件全额承担和缴纳发行人及其控股子公司因此发生的有关支出、所受损失以及

189、相关费用，并且不会就该等费用向发行人及其控股子公司追索。（四）劳务派遣用工（四）劳务派遣用工 报告期内，2019 年 10 月至 2020 年 1 月、2021 年 4 月至 2022 年 6 月，公司曾存在劳务派遣用工的情况，主要为满足临时性的用工需求及解决招工难的问题。劳务派遣工主要从事装配、打光等工作，具有临时性、可替代性强特点。报告期内，公司劳务派遣情况统计如下：项目项目 2022 年年 1-6 月月 2021 年年 2020 年年 2019 年年 金额（万元）114.31 240.02 6.44 35.42 劳务派遣金额占主营业务成本比例（%）0.43 0.39 0.01 0.08

190、月末平均人数（人）15.83 23.33 0 20.67 公司（不含子公司）当年末人数（人）872 991 1,064 1,018 月末平均人数占年末人数比例（%）1.82 2.35 0 2.03 注：月末平均人数=存在劳务派遣工人月份最后一天的人数之和/存在劳务派遣工人的月数。公司自 2021 年起劳务派遣金额增加较多，主要原因为公司为解决招工难的问题，2021 年和 2022 年 1-6 月使用劳务派遣员工的数量增加，且劳务派遣员工的出勤时间增加。公司通过劳务派遣方式用工时，与宁波逸晟企业管理有限公司、宁波莱博人力资源有限公司、江苏聚米企业管理有限公司、浙江长和企业管理服务有限公司、台州力

191、顺人力资源服务有限公司、宁波蓝鑫人力资源服务有限公司签订了协议，并按约定支付劳务派遣人员的劳务报酬。报告期内，公司曾与无劳务派遣资质的台州力顺人力资源服务有限公司进行合作，期限为 2021 年 4 月至鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 70 2021 年 6 月，来自该公司的劳务派遣工人共 3 人，人数较少，公司共向其支付劳务派遣费用 3.25 万元，金额较低，公司已经及时整改了不合规的劳务派遣用工情况，除此之外，劳务派遣公司均取得了劳务派遣经营许可证。相关月份劳务派遣人数均未达到公司总人数的 10%，不存在违反劳务派遣暂行规定相关规定的情况。鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 71 第六节

192、第六节 业务和技术业务和技术 一、公司主营业务、主要产品和服务情况一、公司主营业务、主要产品和服务情况（一）公司主营业务、主要产品及收入构成（一）公司主营业务、主要产品及收入构成 1、公司主营业务、公司主营业务 公司是一家专注于空气动力领域相关技术、产品开发及推广的高新技术企业，主营业务为节能、高效空气压缩机、鼓风机等空气动力设备的研发、生产和销售，主要产品包括螺杆式空压机、小型活塞式空压机、离心式鼓风机等三大系列 300余种型号，广泛应用于机械制造、石化化工、矿山冶金、纺织服装、医疗行业、食品行业、水泥行业、污水处理、电力行业、水产养殖、电镀行业等领域以及家庭、商业场所等小流量空气动力需求领

193、域。公司重视研发创新工作，紧跟行业技术发展趋势，以客户需求为导向，不断进行技术、工艺、产品的升级迭代。公司设有浙江省省级企业技术中心、浙江省鑫磊流体机械省级企业研究院、省级高新技术企业研究开发中心，依托行业实践经验丰富的研发团队和多年积累的技术实力，形成了良好的技术创新机制及多项研发成果；截至本招股说明书签署日，公司拥有 277 项境内外专利，参与制定了空气压缩机相关的 2 项国家标准、4 项行业标准及 2 项团体标准，形成了以转子型线设计技术、双永磁同轴一体直驱型两级压缩技术、三元流叶轮设计技术、高速永磁同步电机技术等为代表的关键核心技术。公司积累了丰富的生产加工经验，具备了包括主机、电机、

194、压力容器等核心部件以及整机的自主生产能力，为产品品质控制、供货能力、技术成果转化提供了有力保障。经过十余年的发展，公司目前已成为空气压缩机和离心式鼓风机等空气动力设备领域内在技术创新、产品种类、品质控制和客户服务等方面都具有较强竞争力的企业。公司被评为高新技术企业、工业和信息化部第四批专精特新“小巨人”企业、浙江省首批内外贸一体化“领跑者”培育企业，全系列两级压缩螺杆机被评为浙江省重点高新技术产品、被列入“能效之星”产品目录（2017）及国家工业节能技术装备推荐目录（2017），离心鼓风机产品被列入 “能效之星”鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 72 装备产品目录（2021），空气悬浮离心鼓

195、风机荣获 2021 石油和化工行业设备管理与技术创新成果一等奖，“鑫磊”品牌被评为中国驰名商标。公司产品以技术、性能和价格优势销往世界 100 多个国家和地区，与多家国内外知名企业建立了合作关系。报告期内，公司主营业务未发生变化。2、公司主要产品、公司主要产品 空气动力是工业领域中最广泛的动力源之一，具有安全、环保、调节性能好、输送方便、便于集中管理和应用、工作环境适应性好等优点。空气压缩机和离心式鼓风机是工业现代化、自动化的基础动力产品，均属于流体机械，其通过输入机械能（通常为电机机械能），提高气体压力并输出气体，主要用于提供空气动力或通风换气。公司的主要产品是各种型号的螺杆式空气压缩机、小

196、型活塞式空气压缩机和离心式鼓风机，具有节能高效、静音低噪、安装便捷、维护方便等特点。公司主要产品基本情况如下：（1）螺杆式空气压缩机 公司生产的螺杆式空气压缩机主要为工业领域提供空气动力，普遍应用在机械制造、石化化工、矿山冶金、纺织服装、医疗行业、食品行业等领域。根据是否变频、压缩级数等特点，公司螺杆式空压机主要分为永磁变频两级螺杆式空压机、永磁变频单级螺杆式空压机、工频螺杆式空压机三种类别，具体如下：产品产品 类别类别 产品产品 名称名称 产品图片产品图片 产品性能特点产品性能特点 产品用途产品用途 螺杆式螺杆式空气压空气压缩机缩机 永磁变永磁变频两级频两级螺杆式螺杆式空压机空压机 变频调速

197、，一二级主机实现同步无级调速；一二级主机均采用同轴一体式设计，传动效率零损耗，主机寿命长；非对称转子型线，提升运行效率；一二级之间采用油帘式喷油冷却设计，节能效果显著 功率范围：5.5-315KW 用于机械制造行业中驱动各种风动机械、仪器仪表及自动化装配、喷漆喷砂等；用于石化和化工领域中油井压裂、合成聚合化工原鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 73 产品产品 类别类别 产品产品 名称名称 产品图片产品图片 产品性能特点产品性能特点 产品用途产品用途 永磁变永磁变频单级频单级螺杆式螺杆式空压机空压机 采用高效永磁电机、同轴一体设计、变频调速、非对称转子型线，具有高效率、高可靠性、低噪音、易于维

198、护等特点 料、远程输送煤气和天然气等；用于矿山和冶金，钻凿设备驱动、高压爆破开采、输送助燃气体；用于纺织行业喷气编织；用于医疗行业中驱动口罩机的气动元件、熔喷布拉伸纤维；用于食品行业吹瓶吹塑，罐装二氧化碳。工频螺工频螺杆式空杆式空压机压机 主机与电机采用直联，传动比达到100%；电机无轴承、油封，消除电机轴承故障点，减少保养和维护，节约成本；结构简单、体积小、重量轻（2）小型活塞式空气压缩机 公司生产的小型活塞式空气压缩机产品主要与气动工具连接，为家庭及商业场所提供小流量的空气动力，主要分为皮带式和直联式两种类别，具体如下：产品产品 类别类别 产品产品 名称名称 产品图片产品图片 产品性能特点

199、产品性能特点 产品用途产品用途 活塞活塞式空式空气压气压缩机缩机 皮带式皮带式小型活小型活塞式空塞式空压机压机 采用分体式结构设计，电机通过皮带动主机轮旋转；产品具有性能稳定，内在质量可靠、外形美观，操作简单、风力强劲等特点 功率范围：0.55-11KW 与气钉枪、充气枪、气动扳手、棘轮扳手、黄油枪、喷枪、砂轮机等家用气动工具相连接，为住宅、公共建筑和汽车维修养护店等家庭及商业场所提供小流量的空气动力。直联式直联式小型活小型活塞式空塞式空压机压机 采用一体式结构设计、部分可实现无油处理，具有体积小、转速高、重量轻，携带方便，使用简单等特点 （新能源客车专用）（新能源客车专用）低噪、低能耗、被压

200、缩气体不含油，无污染；取消注油器、油分离器，降低系统阻力，有利于提高产气量，降低成本及检修工作量 功率范围：1.5-4KW 主要用于新能源客车等领域，如车辆制动、车门启动等；汽车刹车系统、动车组中气动门等。鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 74（3）离心式鼓风机 公司生产的离心式鼓风机主要为工业领域提供气力输送或通风换气，目前主要应用于水泥行业、污水处理行业、医疗行业、电力行业、水产养殖等各个领域，公司生产的离心式鼓风机主要分为：空气悬浮离心式鼓风机、磁悬浮离心式鼓风机、永磁变频离心式鼓风机（陶瓷滚珠轴承）三种类别，具体如下：产品产品 类别类别 产品名称产品名称 产品图片产品图片 产品性能特

201、点产品性能特点 产品用途产品用途 离心离心式鼓式鼓风机风机 空气悬浮空气悬浮离心式鼓离心式鼓风机风机 采用动压空气悬浮轴承/磁悬浮轴承、三元流叶轮及高速永磁同步电机技术，省却了传统鼓风机所必须的复杂的增速齿轮箱、联轴器及润滑油循环系统；运行时转子完全悬浮，无机械摩擦，无传动损失，机器运行平稳，噪音可低于 80dB，与传统罗茨鼓风机相比，可以节约电能30%；免维护，可多次频繁启动，使用寿命长 功率范围：7.5-300KW 用于水泥行业粉体输送；用于污水处理行业污水池曝气；用于生物制药行业为生物发酵提供氧气；用于电力行业脱硫脱硝。磁悬浮离磁悬浮离心式鼓风心式鼓风机机 永磁变频永磁变频离心式鼓离心式

202、鼓风机（陶瓷风机（陶瓷滚珠轴承）滚珠轴承）采用超精密陶瓷球滚动轴承、三元流叶轮及高速永磁同步电机技术，省却传统鼓风机所必须的复杂的增速齿轮箱及润滑油系统，压缩系统 100%无油。可适应正压、负压领域，可适应频繁起停，机械摩擦小，噪音低、振动小，使用寿命长，比传统鼓风机节能 30%以上 功率范围：4-45KW 主要应用于水产养殖、缝纫、电镀、生物制药、电子晶板、工业除尘、物料输送、干燥除湿等领域。3、主营业务收入的构成情况、主营业务收入的构成情况 报告期内，公司主营业务收入按产品类别构成情况如下：鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 75 单位：万元 项目项目 2022 年年 1-6 月月 202

203、1 年度年度 2020 年度年度 2019 年度年度 金额金额 占比占比 金额金额 占比占比 金额金额 占比占比 金额金额 占比占比 螺杆式空压机 14,209.22 40.37%29,456.02 38.09%34,760.23 50.16%30,250.87 52.71%活塞式空压机 14,626.94 41.56%38,204.88 49.40%27,542.31 39.74%24,777.87 43.18%离心式鼓风机 5,720.83 16.26%8,314.18 10.75%5,673.78 8.19%639.13 1.11%合同能源管理 637.15 1.81%1,364.60

204、1.76%1,324.48 1.91%1,719.32 3.00%合计合计 35,194.13 100.00%77,339.69 100.00%69,300.81 100.00%57,387.20 100.00%注：合同能源管理为公司使用螺杆式空压机和离心式鼓风机提供节能服务的一种业务模式。（二）公司主要经营模式（二）公司主要经营模式 1、采购模式、采购模式 公司根据销售需求情况制定生产计划，结合生产备料需求及库存情况，制定采购计划，由采购中心向供应商下单采购原材料或零部件。由于产品原材料对公司产品质量、价格关系重大，公司通过试用、对比、询价、筛选等多个步骤，最终选择性价比最高的供应商供货。公

205、司通过 ERP 系统中的合格供应商系统实施采购，保证了材料质量可靠性和采购价格的合理性。合格供应商的选择充分考虑了所提供材料的质量、价格、供应商付款账期、供应商实际生产环境以及业务规模等几个方面。公司建立了严密的供应商后续评价体系，对供应商实施分类管理，严格准入制度并定期开展复评。同时，公司对全部采购物资均进行严格的质量控制，从源头上确保产品质量。凭借 ERP 系统，公司实现了从采购下单、物流、交付、仓储等采购全过程的有效覆盖。公司产品所需的主要原材料或零部件市场供应商众多，选择范围广，市场竞争激烈，采购风险小。公司在多年的生产经营中，与多家上游原材料厂商建立了稳定、良好的合作关系，从而便于集

206、中采购，降低采购成本与风险。2、生产模式、生产模式 公司采用订单式生产及备货式生产相结合的生产模式。ODM 经营模式下，公司接到订单后安排生产，即进行订单式生产；OBM 经营模式下，公司根据上鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 76 年度销售情况，结合上下游供需变动情况，对本年度市场状况做出预判，并在年初制定年度生产计划，即进行备货式生产。公司生产所需的零部件大部分为自制，从而能保障生产顺利进行，对产品的交货期及产品质量能有效控制。公司自制件在生产过程中的主要环节和关键工艺设有专职专业的检验人员和先进的检测设备，对在线产品质量进行实时跟踪，防止批量性质量问题发生，确保每台产品质量的可控性。对外

207、购件依照图纸进行来料检验，抽检或全检、封样，保障外购件能符合工艺要求及各项指标。报告期内，公司存在将少量零部件的加工工序委托外部单位实施的情形，具体情况参见本节之“四、主要原材料采购和主要供应商情况”之“（三）委外加工情况”相关内容。3、销售模式、销售模式（1）公司国内和国外销售情况 公司产品销往国内外 100 多个国家和地区。国外销售主要包括自营出口、代理出口两种模式。自营出口的客户主要为国外品牌商、国外大型连锁超市等，国外品牌商如德国 SCHEPPACH 集团、德国 EINHELL 集团、意大利 FNA 集团、波兰 AIRPRESS 集团、墨西哥 TRUPER 集团等，国外大型连锁超市如瑞

208、典BIRGMA 等；代理出口主要是指公司通过阿里巴巴旗下的外贸综合服务平台“一达通”办理出口相关业务，该部分客户资源为公司在阿里巴巴电商平台获得的客户资源，基于客户合作习惯及结算便利考虑，此类业务出口报关手续等由一达通负责完成，报告期内，仅 2019 年存在少量通过代理出口模式实现出口销售的情况，2020 年以来不存在代理出口的情况。公司国内销售客户主要包括国内品牌商、国内贸易商、经销商、直接用户等。报告期内，公司国外销售和国内销售的具体情况参见本节之“三、主要产品生产销售和主要客户情况”相关内容。（2）公司 ODM 和 OBM 销售情况 鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 77 公司在国内、

209、国外销售过程中均使用原始品牌制造模式（OBM）和原始设计制造商模式（ODM）两种经营模式。报告期内，公司 OBM 模式产品销售又分为经销、直销及合同能源管理三种销售模式。OBM 业务模式下，公司通过长期持续的营销投入，打造自主品牌，所生产的产品均以自主品牌形式出售。公司 OBM 业务模式下采用经销、直销及合同能源管理三种模式：经销模式下，公司对经销商的销售均为买断式销售，经销商客户购入货物后，自行定价、自行销售、自负盈亏；直销模式下，公司直接将产品销售给终端用户，此模式下也存在少量电商平台销售；合同能源业务模式下，由公司提供螺杆式空压机或离心式鼓风机节能改造服务，包括客户现有产品替换为节能产品

210、及其相关的设计、安装、调试及后续维修等服务，在约定的服务期限内，公司按照为客户带来的节能收益及约定的分成比例获取合同能源管理收入；在合同期限内，公司保留设备的所有权；通过合同能源管理业务，客户能达到节约能耗、降低成本的目的。ODM 业务模式下，公司按客户要求自主进行产品的设计开发和生产制造，即产品的外观、结构、功能和工艺均由公司自主开发，在客户选择下单后进行生产，产品贴客户指定的品牌，公司将产品销售给客户后，客户通过自身的销售渠道销售给终端用户。公司国外市场主要采取 ODM 业务模式进行经营，该模式可充分发挥公司自身的产品设计、规模化制造及质量等差异化竞争优势；同时，通过与国际知名品牌商的合作

211、，能够了解国际先进的产品制造工艺和研发方向，从而不断提升自身产品的研发、制造能力，提高产品竞争力和市场份额。4、采用目前经营模式的原因、影响经营模式的关键因素，在报告期内的变、采用目前经营模式的原因、影响经营模式的关键因素，在报告期内的变化情况及未来变化趋势化情况及未来变化趋势 公司结合主营业务、主要产品、行业发展趋势、市场需求状况、上下游发展情况、企业发展阶段等综合因素，形成了目前的经营模式。公司与主要客户、供应商建立了长期、稳固的合作关系。公司在螺杆机及离心鼓风机产品中大力发展自主品牌业务，报告期内螺杆机及离心鼓风机 OBM 销售收入整体有所提高。公司预计在未来一定时期内，仍将采用上述经营

212、模式。鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 78（三）设立以来主营业务、主要产品、主要经营模式的演变情况（三）设立以来主营业务、主要产品、主要经营模式的演变情况 公司自设立以来，一直专注于空气动力领域相关产品的研发、生产制造和销售业务，主营业务、主要产品和主要经营模式未发生重大变化。公司紧跟行业技术发展趋势和下游市场需求变化情况，不断发展产品核心技术和改进产品制造工艺，公司主要产品实现了更加节能、高效、环保的发展目标，主要产品迭代过程如下：1、螺杆式空压机、螺杆式空压机 公司螺杆式空压机主要分为单级压缩和两级压缩两种类别，公司产品的发展特点主要体现在节能、高效、环保等方面。公司螺杆式空压机的发展

213、过程如下：（1）单级压缩螺杆式空压机 项目项目 连接连接 方式方式 传动传动 效率效率 电机电机 类型类型 能效能效 等级等级 冷却冷却 方式方式 主要特点主要特点 第一代第一代 皮带式直联式 97%-98%工频 电机 3 级能效（GB 19153-2009）风冷 结构部件多，安装繁琐；需要更换皮带/联轴器弹性体、不能保证精确的传动比，需要定期保养电机轴承；主机壳体、主机螺杆、电机壳体为铸铁材料 第二代第二代 一体式 100%工频电机或永磁同步电机 2 级能效（GB 19153-2009）油冷或风冷 结构部件少，安装简单；无易损件、电机无轴承，无需日常维护；主机壳体、主机螺杆、电机壳体为铸铁材

214、料 第三代第三代 一体式 100%永磁同步电机 2 级能效（GB 19153-2019）风冷 结构部件少，安装简单；无易损件、电机无轴承，无需日常维护；新型转子型线、主机壳体、主机螺杆为铸铁材料，电机壳体采用铝型材加工成型，加工简单，散热好，结构美观 第四代第四代 高度集成式 100%永磁同步电机 2 级能效（GB 19153-2019）风冷 高度集成式：主机、油气分离系统、油滤座、油分芯集成在一体上；无易损件、电机无轴承，无需日常维护；新型转子型线，更加高效；鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 79 项目项目 连接连接 方式方式 传动传动 效率效率 电机电机 类型类型 能效能效 等级等级 冷

215、却冷却 方式方式 主要特点主要特点 主机壳体、主机螺杆为铸铁材料，37KW 一下电机壳体采用铝型材加工成型，加工简单，散热好，结构美观（2）两级压缩螺杆式空压机 项目项目 连接连接 方式方式 传动传动 效率效率 电机电机 类型类型 能效能效 等级等级 冷却冷却 方式方式 主要特点主要特点 第一代第一代 直联式 联轴器传动效率97%-98%齿轮箱传动效率98%-99%工频 电机 2 级（GB 19153-2009）风冷 零部件多，加工周期长；转速比固定，无法调节，不能适应于多工况 第二代第二代 直联式 直联传动效率100%齿轮箱传动效率98%-99%工频或永磁同步电机 1 级（GB 19153-

216、2009）风冷或油冷 零部件多，加工周期长；转速比固定，无法调节，不能适应于多工况 第三代第三代 一体式 100%永磁同步电机 1 级（GB 19153-2019）油冷或风冷 第一级、第二级均为一体式直接驱动；第一级、第二级均可实现无级调速；机头加工周期短，成本降低 第四代第四代 一体式 100%永磁同步电机 1 级（GB 19153-2019）风冷 第一级、第二级均为一体式直接驱动；第一级、第二级均可实现无级调速；新型转子型线，更加高效；重心低，水平布置；机头加工周期短，成本降低 2、活塞式空压机、活塞式空压机 项目项目 连接连接 方式方式 传动传动 效率效率 电机电机 类型类型 润滑润滑

217、条件条件 主要特点主要特点 第一代第一代 皮带式 97%感应 电机 润滑油 采用分体式结构设计，电机通过皮带带动主机轮旋转；产品具有性能稳定，内在质量可靠、外形美观，操作简单、气量强劲等优点；需要更换皮带、不能保证精确的传动比 鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 80 项目项目 连接连接 方式方式 传动传动 效率效率 电机电机 类型类型 润滑润滑 条件条件 主要特点主要特点 第二代第二代 直联式 98%感应 电机 润滑油 一体式结构设计，体积小、重量轻，携带方便；压缩比小、效率更高、更省电 第三代第三代 直联式 98%-100%串激电机、感应电机 无润 滑油 转速高，调速方便；气体不含油，无污

218、染；噪音低、寿命长,节能环保 第四代第四代 直联式 100%感应电机 无润 滑油 无油设计，环保无污染；电机防护等级高，更加安全；低频低噪，噪音低至 75 分贝；节能效果明显，能耗指标达到国家 1 级能效；使用寿命长，可达 1 万小时（四）主要产品工艺流程（四）主要产品工艺流程 公司主要产品的生产工艺流程如下：鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 81 1、螺杆式空压机工艺流程、螺杆式空压机工艺流程 鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 82 2、活塞式空压机工艺流程、活塞式空压机工艺流程 鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 83 3、离心式鼓风机工艺流程、离心式鼓风机工艺流程 （五）生产经营中涉

219、及的主要环境污染物、主要处理设施及处理能力（五）生产经营中涉及的主要环境污染物、主要处理设施及处理能力 公司生产过程不涉及重污染情形，对于研发、生产过程中产生的废气、废水、固体废弃物、噪声等污染物，公司采取了有效的预防和治理措施，将其对周边环境的影响程度降至最低，各污染物情况及防治措施如下：1、公司生产产生的废气主要为切割废气、焊接废气、抛丸废气、喷塑废气、磨床废气、水性浸漆废气、喷漆废气、油性浸漆废气等。对于粉尘主要经除尘器处理后高空排放，油雾经过滤器和高压静电除油器处理后排放，废气主要经水喷淋吸收塔处理后排放。公司生产过程中产生的污染物排放速率和排放浓度均符合 GB16297-1996大气

220、污染物综合排放标准、DB33/2146-2018工业涂装工序大气污染物排放标准、GB13271-2014锅炉大气污染物排放标准、GB31572-2015合成树脂工业污染物排放标准、GB14554-93恶臭污染物排放标准等相应标准。鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 84 2、公司的生产废水主要为漆雾水帘吸收废水、试漏废水、研磨废水、废弃喷淋废水、生活废水等。项目生产废水收集后经厂内污水站处理达标后纳管排放，生活污水经隔油池、化粪池处理后纳管排放，最终送温岭市城市污水处理厂集中处理，纳管水质达到污水综合排放标准（GB8978-1996）中三级标准，废水最终经城市污水处理厂处理达到城镇污水处理厂污

221、染物排放标准（GB18918-2002）中一级 A 标准后排放。3、公司的固体废弃物主要包括机械加工过程产生的金属废屑、废乳化液、漆渣、污水处理污泥、废包装材料、废漆包线、废机油和生活垃圾等，公司设置了专门区域进行分类收集存放。对于可出售的废弃物如金属废屑、废包装材料、废漆包线等边角料，作出售处理；对于危险废弃物如漆渣、废乳化液、废机油、污水处理污泥等，及时交由具有相应资质的公司按相关规定处理；生活垃圾委托环卫部门清运。4、公司噪声主要来自各类冲床、磨床等机械加工设备的机械噪声，公司通过合理安排厂区内布局，将主要噪声源置于室内，并设置混凝土减振基础减少噪声，加强设备的维护，确保设备处于良好的运

222、转状态，厂区内噪声符合工业企业厂界环境噪声排放标准（GB12348-2008）中的 3 类标准。公司在生产经营活动中严格执行国家有关环境保护的法律法规、环境质量标准和污染物排放标准，并已通过排放达标验收。报告期内，公司及子公司不存在因环境保护问题而受到相关部门处罚的情形。二、公司所处行业的基本情况二、公司所处行业的基本情况（一）公司所属行业及确定依据（一）公司所属行业及确定依据 根据中国证监会公布的上市公司行业分类指引（2012 年修订），公司所处行业为“C34 通用设备制造业”。根据国家统计局国民经济行业分类（GB/T4754-2017）的分类说明，公司空气压缩机和离心式鼓风机所属行业分别为

223、“C34 通用设备制造业”下的“C344 泵、阀门、压缩机及类似机械制造业”和“C346 烘炉、风机、包装等设备制造”。鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 85 1、压缩机的分类、压缩机的分类 按照工作气体介质不同，压缩机可分为空气压缩机、工艺流程用压缩机、冷媒压缩机。空气压缩机主要用于提供空气动力，广泛应用于机械制造、石化化工、矿山冶金、纺织服装、医疗行业、食品行业、水泥行业、污水处理、电力行业等领域；工艺流程用压缩机主要用于石油、化工、冶金等行业，生产工艺流程上压缩各种单一或混合介质气体；冷媒压缩机的工作对象是冷媒介质，用于空调和制冷系统。根据中华人民共和国国家标准压缩机分类（GB/T49

224、76-2017），按压缩气体的原理，压缩机可分为容积式和动力式两大类。容积式压缩机是通过运动件的位移，使一定容积的气体顺序地吸入和排出封闭空间以提高静压力的压缩机，按照运动方式的不同，又分为往复式和回转式两种结构型式。其中，往复式压缩机又根据传动方式的不同分为轴驱动式、自由活塞式、线性和其他类型；回转式压缩机分为涡旋、液环、滑片、三角转子、单螺杆、螺杆、双转子、转子及其他类型。动力式压缩机是首先让气体分子获得很高的速度，然后让气体停滞下来，使动能转化为位能，即将空气分子速度转化为空气的压力。动力式压缩机中应用较为普遍的型式为离心式和轴流式。中国的空气压缩机市场主要由螺杆式、活塞式、离心式、滑片

225、式等类型组成。近年来，随着螺杆式空气压缩机和离心式空气压缩机的发展，大型活塞式空气压缩机在行业中的比重有所下降。压缩机主要产品分类如下图，公司现有产品所属分类在下图中加粗显示：鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 86 2、螺杆机和活塞机比较、螺杆机和活塞机比较（1）螺杆机 螺杆式空气压缩机（通指双螺杆空气压缩机，简称螺杆机）一般由螺杆主机、电机、冷却系统、电控系统、压力容器、箱体等部分组成，其中螺杆主机为设备的核心装置。螺杆式空气压缩机的工作原理一般是通过电机驱动螺杆主机中的阳转子转动，并带动与之啮合的阴转子在机壳内转动，使阴转子内的气囊容积不断产生周期性的变化，进而产生空气压力的变化；运作时

226、，气体介质沿着转子轴线由吸入侧推向排出侧，完成吸入、压缩、排气三个工作过程。鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 87 螺杆机结构图螺杆机结构图 螺杆主机是螺杆式空气压缩机的核心部件，其性能直接决定了整机的性能水平和产品质量。螺杆式空压机的主机是由装有转子、支撑转子的轴承、密封和垫片及铸铁浇铸的壳体等组成，其基本结构是在机壳内平行配置一对互相啮合的螺旋形阴阳螺杆转子，两者互相反向旋转。阳转子与动力装置相连，压缩气体驱动阴转子同步旋转，形成工作腔的容积变化，实现吸气、压缩和排气过程的循环复始，转子型线设计、转子加工精度、转子的啮合程度、排气端间隙决定了螺杆主机的效率。螺杆主机的内部结构及螺杆转子示

227、意图如下：一般而言，空压机行业内螺杆主机占整机生产成本的 30%左右。螺杆主机的技术主要体现在阴阳转子的型线设计及加工、轴承设计、调节、润滑技术以及密转子结构图转子结构图 螺杆主机结构图螺杆主机结构图 鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 88 封性能等方面，其中又以转子的型线设计及加工最为重要，型线的优劣直接决定了螺杆主机的性能和使用寿命。螺杆式空气压缩机相对于活塞式空气压缩机（工业用）具有排气压力稳定、故障率低、可靠性好、噪音低、维护简单、环境适应性强和可实现自动化控制等显著优点。随着“低碳节能”时代的到来，国内企业淘汰高能耗设备与落后工艺增加了矿山、冶金、电子电力及机械制造等行业对螺杆机的

228、需求。同时螺杆机新技术、新产品不断涌现，使其应用范围进一步扩大。（2）活塞机 活塞式空气压缩机（简称活塞机）主要部件包括机头、储气罐、总开关、消音器、导风罩，机头由电机、曲轴、连杆、活塞、气缸等组成。活塞机工作时将气体封闭在一定容积气缸内，通过曲轴旋转带动活塞往复运动使密闭容器中的空气容积周期性变化。小型活塞机以其体积小、携带轻便、价格适中、使用压力范围大的优势特征，广泛应用于家庭、商业及轻工业领域。活塞机主要结构如下：活塞机结构图活塞机结构图 鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 89 活塞机机头结构图活塞机机头结构图 活塞式空气压缩机适用范围广泛，气体含油量低、不需要油气分离系统、对润滑油品

229、质要求较低，尤其在超高压和低排气量的应用领域都能稳定运行。目前市场占有率较高的是小型机，体积小，便于移动，适用于低压小容量的单缸配置，广泛应用于家庭作业、建筑装修、汽车维修、新能源汽车等领域，如与气钉枪、充气枪、气动扳手、棘轮扳手、黄油枪、喷枪、砂轮机等家用气动工具相连接，为住宅、公共建筑和汽车维修养护店等家庭及商业场所提供小流量的空气动力。公司生产的活塞机均属于小型机。3、鼓风机分类及细分产品比较、鼓风机分类及细分产品比较 鼓风机是指在设计条件下，出口全压在 30-200kPa 的风机。根据结构和工作原理不同，鼓风机通常分为容积式和透平式。容积式鼓风机用改变气体容积的方法压缩及输送气体，常见

230、为罗茨鼓风机和螺杆鼓风机；透平式鼓风机通过旋转叶片压缩输送气体，主要包括离心式和轴流式等两大类。目前应用最广泛的是罗茨鼓风机和离心式鼓风机两类。离心式鼓风机一般由叶轮、蜗壳、电机、变频器、轴承、控制系统及箱体组成，其中叶轮、电机、轴承为主要核心部件。相对于罗茨鼓风机，离心鼓风机在升压、流量参数方面选择范围更广，具有效率高、噪声低、运行平稳等特点，应用范围覆盖石化和化工、金属冶炼、火力发电、水泥制造等传统重化工领域以及污水处理、余热回收、脱硫脱硝等新型环保领域。离心式鼓风机主要包括传统的鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 90 单级离心鼓风机、多级离心鼓风机以及代表行业先进技术的空气悬浮离心式鼓

231、风机和磁悬浮离心式鼓风机。传统的单级、多级离心鼓风机结构复杂，故障率高，后期维护工作量大，维护费用高，且易造成润滑油、脂的泄露，造成环境及压缩空气的污染。磁悬浮离心鼓风机采用磁悬浮轴承技术，省却了传统鼓风机所必须的复杂的齿轮变速箱及油性轴承，做到了无润滑油，无机械保养，有效地降低了用户的后期维护成本，磁悬浮轴承控制系统较为复杂，产品技术含量较高，使用寿命较长。空气悬浮轴承是用空气作为润滑剂的轴承，空气作为润滑剂具有粘度小的特点，在很宽的温度范围内化学性能比液体稳定，空气悬浮轴承无需主轴的密封，取消储存、加热、冷却、压入和抽出液体润滑剂所需的设备，轴承结构简化，轴承成本降低，并具有减小振动、降低

232、噪声和保持压缩介质不受污染等优点，近年来在鼓风机行业得到广泛应用。空气悬浮离心鼓风机使用了空气轴承，直联技术，高效叶轮，高速电机，无额外的摩擦，几乎无振动产生，不需设置特别安装基础，安装布置简单灵活。以公司生产的空气悬浮离心式鼓风机（磁悬浮离心式鼓风机、永磁变频离心式鼓风机主要为机头轴承结构差异）为例，其主要结构如下：离心鼓风机结构离心鼓风机结构 鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 91 离心鼓风机机头结构离心鼓风机机头结构（二）行业主管部门、监管体制及行业法律法规和政策（二）行业主管部门、监管体制及行业法律法规和政策 1、行业主管部门及监管体制、行业主管部门及监管体制 公司所属行业的监管采取

233、行政监管和行业自律相结合的方式，国家发展和改革委员会、国家工业和信息化部及国家市场监督管理总局对行业进行行政监管，中国通用机械工业协会下属压缩机分会和风机分会为行业自律性组织。（1）政府部门行政监管 国家发展和改革委员会主要承担拟订并组织实施国民经济和社会发展战略、中长期规划和年度计划；统筹协调经济社会发展，研究分析国内外经济形势，提出国民经济发展、价格总水平调控和优化重大经济结构的目标、政策；提出综合运用各种经济手段和政策的建议；负责产业政策的研究制定、行业的管理与规划等。国家工业和信息化部主要职责为拟订实施行业规划、产业政策和标准；监测工业行业日常运行；推动重大技术装备发展和自主创新等；主

234、要负责提出新型工业化发展战略和政策；制定并组织实施工业的行业规划、计划和产业政策，提出优化产业布局、结构的政策建议，起草相关法律法规草案，制定规章；监测分析工业运行态势，统计并发布相关信息；负责中小企业发展的宏观指导，会同有关部门拟订促进中小企业发展和非国有经济发展的相关政策和措施，协调解决有关重大问题等。国家市场监督管理总局负责主要负责市场综合监督管理、市场主体统一登记注册、组织和指导市场监管综合执法工作、反垄断统一执法、监督管理市场秩序、鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 92 产品质量安全监督管理、食品安全监督管理等。其下设特种设备安全监察局，主要负责：监察和监督相关特种设备的安全；特种

235、设备的设计、制造、安装、改造、维修、使用、检验、检测、进出口监督和检查、处理特种设备事故；进行相关数据的采集和分析；负责特种设备检测检验和作业的机构及人员的资格监督和管理，以及高耗能特种设备节能标准实施情况的监督和检查。（2）行业协会自律监管 中国通用机械工业协会下属的压缩机分会和风机分会具体承担空气压缩机行业和鼓风机行业的引导、服务职能，其主要职能包括：对行业改革和发展的情况进行调查研究，为政府制定行业改革方案、发展规划、产业政策、技术政策、法律法规等重大决策提供预案和建议；组织行业技术和经济信息网络，开展行业统计工作，对全行业基本情况及基本资料进行调查、搜集和分析整理，对企业的技术经济指标

236、变化态势进行分析、研究和组织交流；组织企业开展技术交流与联合开发活动，培育完善技术市场，受委托组织行业产品技术鉴定，大力推广新产品、新技术、新工艺、新材料，为企业提供技术咨询及各种形式的技术服务，不断促进行业技术进步。公司是中国通用机械协会压缩机分会副理事长单位。2、行业主要法律法规及政策、行业主要法律法规及政策（1）主要法律法规 空气压缩机和鼓风机行业主要适用的法规如下：序号序号 发布发布/修订时间修订时间 法规名称法规名称 发文部门发文部门/相关文号相关文号 法规内容法规内容 1 2003 年 9 月 3 日 中华人民共和国认证认可条例 中华人民共和国国务院令第 390 号 国家规定相关产

237、品必须经过认证的，应当经过认证并标注认证标志后，方可出厂、销售、进口或者在其他经营活动中使用。取得认可的机构应当在取得认可的范围使用认可证书和认可标志 2 2014 年 4 月 25 日 中华人民共和国环境保护税法 中华人民共和国主席令第 9 号 保护和改善环境，防治污染和其他公害，保障公众健康，推进生态文明建设，促进经济社会可持续发展 3 2014 年 8 月 31 日 中华人民共和国安全生产法 中华人民共和国主席令第 13 号 对我国从事生产经营的单位在生产经营过程中，如何保障安全生产，保护从业人员的人身安全利益等做出具体规定，同时对安全生产的监督管理及安全事故的应急处理做出要求，明确了相

238、应的法律责任 鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 93 序号序号 发布发布/修订时间修订时间 法规名称法规名称 发文部门发文部门/相关文号相关文号 法规内容法规内容 4 2014 年 4 月 21 日 中华人民共和国工业产品生产许可证管理条例实施办法 中华人民共和国国家质量监督检验检疫总局令第 156 号 在中华人民共和国境内从事生产、销售或者在经营活动中使用实际生产许可证制度管理的产品的，应当遵守本法 5 2016 年 5 月 13 日 工业节能管理办法 工信部令第33 号 规定重点用能工业企业应开展能效水平达标活动，确立能效标杆，制定实施完善节能方案，实施重大节能技术改造工程，争创能效“领

239、跑者”。工信部将加强对全国重点用能工业企业节能管理指导、监督。鼓励关键节能技术攻关和重大节能装备研发，组织实施节能技术装备产业化示范，促进节能装备制造业发展 6 2016 年 6 月 1 日 能源效率标识管理办法 国家发展改革委、国家质检总局第35 号令 加强节能管理，推动节能技术进步，提高能源效率。国家对节能潜力大、使用面广的用能产品实行统一的能源效率标识制度 7 2018 年 10 月 26 日 中华人民共和国节约能源法 中华人民共和国主席令第 16 号 国家对落后的耗能过高的用能产品、设备和生产工艺实行淘汰制度,引导用能单位和个人使用先进的节能技术、节能产品；鼓励、支持节能科学技术的研究

240、、开发、示范和推广，促进节能技术的创新与进步 8 2018 年 12 月 29 日 中华人民共和国产品质量法（2018 修订）中华人民共和国主席令第 22 号 国家为加强对产品质量工作的统筹规划和组织领导，对企业产品质量进行监督管理；引导、督促生产者、销售者加强产品质量管理，提高产品质量；规定了生产者及销售的责任义务及损害赔偿方法（2）产业政策 空气压缩机和鼓风机属于通用机械，行业发展受到国家装备制造业政策的影响，空气压缩机行业和鼓风机行业发展受到国家政策支持；同时，在国家大力推广绿色制造、节能减排的背景下，高能效空气压缩机和鼓风机产品将是未来发展重点。以下是目前主要的行业政策：序号序号 发布

241、时间发布时间 政策名称政策名称 发布部门发布部门/相关文号相关文号 政策内容政策内容 1 2012 年 12 月 17 日 节能产品惠民工程高效节能容积式空气压缩机推广实施细则 财政部 国家发改委 工信部 财建2012851号 对高效节能容积式空气压缩机的推广条件、补贴标准、推广企业资格申请等进行了详细的规定，并相继推出了节能产品惠民工程高效节能容积式空气压缩机推广目录 鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 94 序号序号 发布时间发布时间 政策名称政策名称 发布部门发布部门/相关文号相关文号 政策内容政策内容 2 2016 年 7 月 18 日 工业绿色发展规划（2016-2020 年）工信部

242、规2016225号 加快传统制造业绿色改造升级，鼓励使用绿色低碳能源，提高资源利用效率，淘汰落后设备工艺，从源头减少污染物产生。积极引领新兴产业高起点绿色发展，强化绿色设计，加快开发绿色产品，大力发展节能环保产业 3 2017 年 1 月 5 日“十三五”节能减排综合工作方案 国务院 国发201674 号 明确了“十三五”节能减排工作的主要目标和重点任务，对全国节能减排工作进行全面部署。加强工业、建筑、交通运输等重点领域的节能工作，鼓励永磁同步电机、变频调速、能量反馈等节能技术的集成应用，加快高效电机、配电变压器等用能设备开发和推广应用，淘汰低效电机、变压器、风机、水泵、压缩机等用能设备，全面

243、提升重点用能设备能效水平 4 2017 年 9 月 6 日 节能节水和环境保护专用设备企业所得税优惠目录（2017 年版）财政部 税务总局 国家发展改革委 工业和信息化部 环境保护部 财税201771 号 对企业购置并实际使用节能节水和环境保护专用设备享受企业所得税抵免优惠政策的适用目录进行适当调整。共有电动机、风机、水泵、压缩机、变频器、LED 照明等 32 类节能节水设备选入目录 5 2017 年 10 月 24 日 关于加快推进环保装备制造业发展的指导意见 工信部节2017250号 加快推进环保装备制造业的发展，实现到 2020 年，行业创新能力大幅增强，核心技术被突破，产值达 1000

244、亿元的目标。意见提出了五个重点任务：强化技术研发协同化创新发展；推进生产智能化绿色化转型发展；推动产品多元化品牌化提升发展；引导行业差异化集聚化融合发展；鼓励企业国际化开放发展 6 2018 年 1 月 12 日 工业产品生产许可证“一企一证”改革实施方案 国家质检总局 公告 2018年第 10 号 开展工业产品生产许可证“一企一证”改革，具备营业执照的生产企业，可申请将多种工业产品纳入同一张工业产品生产许可证，切实减轻企业负担 7 2018 年 2 月 28 日 2018 年工业节能监察重点工作计划 工信部节函 201873 号 依据强制性节能标准，推动重点行业、重点区域能效水平提升，突出抓

245、好重点用能企业、重点用能设备的节能监督等工作实施重大专项节能监察，依法督促企业停止生产达不到强制性能效标准限定值的低效产品，其中，明确空压机产品按照容积式空气压缩机能效限定值及鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 95 序号序号 发布时间发布时间 政策名称政策名称 发布部门发布部门/相关文号相关文号 政策内容政策内容 能效等级（GB9153-2009）实施专项监察 8 2018 年 9 月 30 日 国务院关于进一步压减工业产品生产许可证管理目录和简化审批程序的决定 国务院 国发201833 号 进一步压减工业产品生产许可证管理目录（以下简称目录），取消 14类工业产品生产许可证管理，包括压缩机

246、类产品；将 4 类工业产品生产许可证管理权限下放给省级人民政府质量技术监督部门（市场监督管理部门）9 2018 年 10 月 24 日 国家工业节能技术装备推荐目录（2018）工信部 公告 2018年第 55 号 为加快推动高效节能技术装备的推广应用，引导绿色生产和绿色消费，大力推广空压机节能技术、压缩空气系统节能优化关键技术,推荐符合标准的空压机节能生产企业和相关空压机产品 10 2019 年 2 月 14 日 绿色产业指导目录（2019 版）发改环资2019 293号 重点发展节能环保等绿色产业，节能型空气压缩机和节能型离心鼓风机被列入推荐产业目录 11 2019 年 5 月 16 日 工

247、业节能诊断服 务行动计划 工信部节函2019 101号 鼓励企业与节能技术装备提供商等对接，利用合同能源管理等方式实施节能技术改造，并跟项目实施情况、评价节能降耗效果 12 2019 年 10 月 30 日 产业结构调整指导目录（2019 年本）发改委令第29 号 新能源汽车用空气压缩机属于鼓励类别，“一般用途固定往复活塞空气压缩机（驱动电动机功率 560 千瓦及以下、额定排气压力 1.25 兆帕及以下）制造项目”属于限制产能，“L-10/8、L-10/7 型动力用往复式空气压缩机”属于限制类别 13 2020 年 12月 31 日 绿色技术推广目录（2020 年）发改办环资2020 990号

248、 磁悬浮离心鼓风具备无机械磨损，节能效果明显等优势，被列入高效节能装备 3、报告期内法律法规、行业政策的变化对发行人经营发展的影响、报告期内法律法规、行业政策的变化对发行人经营发展的影响 行业相关法律法规和产业政策促进了空气压缩机行业和鼓风机行业的健康、快速发展，也为公司的经营发展营造了良好的政策和市场环境，有利于促进公司的进一步发展。报告期内法律法规、行业政策的变化对公司经营资质、准入门槛、运营模式、行业竞争格局等持续经营能力等方面无重大不利影响。（三）公司所属行业发展概况（三）公司所属行业发展概况 1、空气压缩机行业发展概况及发展趋势、空气压缩机行业发展概况及发展趋势（1）空气压缩机行业发

249、展概况 鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 96 我国空气压缩机市场已进入稳步增长阶段 空气压缩机在我国大致经历了三个发展阶段：第一阶段为活塞式压缩机时代。在 1999 年之前我国市场上主要的压缩机产品为活塞式压缩机，下游企业对螺杆式压缩机的认识不足，需求量不大。这一阶段具备螺杆式压缩机生产能力的主要为国外企业，包括阿特拉斯、英格索兰及美国寿力等国外品牌在螺杆式空压机市场占据垄断地位。第二阶段为常规螺杆式压缩机时代（2000-2010 年）。2000 年之后，随着我国经济进入高速增长期，螺杆式压缩机下游行业的飞速发展带动国内螺杆式空压机市场需求猛增，螺杆式压缩机销量进入井喷状态，市场上一时间出

250、现大量的螺杆式压缩机生产企业，螺杆式压缩机生产企业进入高速发展期。第三阶段为螺杆式压缩机的高端机型时代（2011 年至今）。2011 年之后，我国经济增速放缓，螺杆式压缩机市场增速相对放缓，大量小型压缩机生产企业的存在使市场竞争日趋白热化。在前期发展过程中注重技术积累的企业在竞争中的优势逐步显现，永磁变频螺杆式空压机、两级压缩螺杆式空压机、无油螺杆式空压机等提倡节能减耗、绿色环保的机型，在市场竞争中脱颖而出。我国空气压缩机行业经过多年的发展，目前已处于比较成熟的阶段，品牌型号多样，国内同类型产品与国际知名品牌在生产能力、制造水平、产品质量、可靠性上已经日趋接近，并且与国际品牌相比具有较高的性价

251、比优势，市场实现充分竞争。国内石化、机械、钢铁、电力和冶金等空气压缩机主要下游行业的快速发展，拉动了国内市场对空气压缩机的需求。此外，随着全球压缩机产业向中国的转移，受出口市场需求的推动，中国国内空气压缩机的产量也随之高速增长。2012-2020 年，中国空气压缩机行业市场规模呈逐年上升态势。2020 年，我国空气压缩机行业规模以上企业实现销售收入 583.36 亿元，同比增长 3.95%。考虑到国内节能环保相关政策日趋严格，行业节能改造需求将持续提升，未来我国空气压缩机市场规模将进一步扩大。鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 97 2012-2020 年年中国空气压缩机市场规模中国空气压缩机

252、市场规模 数据来源：压缩机网 空气压缩机行业分产品领域发展 各种类型的空压机由于自身优劣势不同，逐渐出现应用领域细分，大、中、小型压缩机同步发展的趋势。螺杆机以其性能稳定、易损件少、高能效、环境污染小、噪音少的优点，在大型工业领域有逐步替代活塞机的趋势；微型活塞机将以其体积小，价格低的优点应用于家庭作业、汽车维修等领域，在北美、欧洲、日本等区域市场需求增量显著。离心式空压机是无油压缩机，安全、卫生性能方面都具有比较优势，可以运用于食品、制药以及采矿、空气分离等对作业环境要求较高的行业。涡旋机具有结构新颖、体积小、重量轻、噪音低，寿命长，输气平稳连续，操作简便，维护费用少等一系列优异的技术性能，

253、是 20HP 以下空气压缩机理想机型，目前涡旋压缩机仍主要运用在制冷领域。螺杆机发展迅速，已占据市场发展主导地位 20 世纪 30 年代，瑞典皇家理工学院的 A.Lysholm 首次实现螺杆式空压机SRM 设计技术并建立了螺杆主机转子齿形的设计理念，开启了螺杆机的应用。20 世纪 50 年代，螺杆式空压机由于其性能稳定、易损件少，有良好的输气量调节性等特性，很快占据了市场，广泛地应用在空气动力、制冷和气体分离等领域。鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 98 我国螺杆式空压机市场起步较晚。1999 年之前我国市场上主要的压缩机产品为活塞机，下游企业对螺杆机的认识不足，需求量不大。1999 年，内

254、资螺杆机生产企业开始起步，自 2000 年后螺杆式空压机销量快速增长。近年来，随着国家节能环保政策趋严以及行业产品结构不断优化并向高端市场发展，一批技术更为先进、自动化水平更高、能效更佳的新兴机型开始陆续被推向市场，并快速受到用户的青睐，其中就包括螺杆空压机中的永磁变频单级螺杆式空压机和两级螺杆式空压机。压缩机网统计数据显示，2018 年我国永磁变频螺杆空压机销售量接近 16 万台，增长近 60%；两级压缩螺杆空压机销售量为 2 万台，增长幅度近 100%。得益于下游快速发展以及下游行业对螺杆机的接受度提高以及国内企业逐步掌握转子型线设计等核心技术，我国螺杆机市场快速发展并逐渐成为全球压缩机的

255、生产制造基地，国产产品品质已达到或接近国际水平。相对于活塞式空压机，螺杆机运行成本较低，从机器整个生命周期看，投资回报率较高、节能效果明显，尤其在“低碳环保”节能趋势下，空压机将由低附加值向高附加值转变，螺杆式空压机将迎来更大的发展契机，在一定范围内替代大型活塞式空压机。（2）空气压缩机行业发展趋势 资源整合，大型企业集中生产 经过多年发展，国内空气压缩机市场竞争日益激烈。大企业通过技术优势和资本优势，合并、收购中小型企业，行业集中度有所提升，集中生产可具有生产成本降低、稳固大量经销商及终端客户的优点；中小型压缩机企业，在研发创新、渠道控制、价格成本均处于劣势地位的情况下，销量有所下滑，经营状

256、况欠佳。未来，大型企业凭借品牌、品质优势将占据更多的市场份额，落后产能将逐渐被市场所淘汰，创新意识强、研发技术水平高、资金规模雄厚的企业将成为行业的主导力量。主机自主研发，进口替代空间大 目前，国内较大一部分螺杆式空气压缩机企业为整机装配企业，不具备核心部件的自主研发生产能力，而且国内企业生产的螺杆式空气压缩机产品多集中在鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 99 中低端市场，技术水平较低。以阿特拉斯、英格索兰为主的国际企业长期占据中国高端螺杆式空压机的大部分市场份额。此外，与国外发达国家相比，我国螺杆机的市场份额还有较大的增长空间。随着国内螺杆主机生产企业研发水平、加工工艺等方面日趋成熟，并逐

257、步向产业化、规模化和国际化方向发展，尤其是高精度的数控转子加工铣床（磨床）等先进生产设备的逐步推广应用，主机转子型线开发成果得到推广，螺杆主机的自主化水平提高，性价比较高的自主产品替代进口产品的空间巨大。节能减排成为行业主流发展趋势 随着国家经济发展转型及节能减排政策的大力推进，节能环保的观念逐渐渗透到各行业中，空气压缩机下游客户对于能效要求越来越高。高端节能型空压机由于产品生产技术工艺要求较高，目前行业内生产企业相对较少，并且节能空压机与低端空压机相比，所体现的能耗优势和效率优势明显，部分企业的产品达到国家 1 级能效，开始逐步替代传统低端空压机产品，节能空气压缩机产品需求处于快速上升期。此

258、外，节能减排也有利于打破对外贸易壁垒，促进我国空气压缩机产品的对外出口。未来，随着各种新型节能技术的不断涌现以及合同能源管理等节能服务的推广，节能型空气压缩机将逐渐成为行业的主流发展趋势。物联网将实现在空气压缩机领域的应用 空气压缩机数据化、网络化、信息化是市场及应用需求发展的方向。利用移动互联网的发展，空气压缩机的操控与售后将更加便捷、简易。对压缩机企业和经销商而言，物联网能够帮助企业进行企业优化、提高整体运转效率，降低运营成本、物流成本和生产成本；将被动售后服务变为主动维保，提升核心配件销量。而且，通过大数据应用，对生产厂商改良设备提供客观数据依据，通过对设备运行数据、时间数据、状态数据、

259、历史故障数据、位置数据等掌握，进行大数据分析与应用，除了实现设备管理、设备监控、设备运营一体化外，也能为制造厂商提供设备改进的客观依据。系统化节能管理将成为重要发展方向 鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 100 系统化节能管理是指对于压缩空气系统的节能服务由对单一设备的节能控制向对整个压缩空气系统的节能设计和集成管理转变。目前，国内市场针对空气压缩机系统提供的节能服务主要限于空气压缩机低效到高效产品的置换、压缩机变频改造、数台压缩机的联控等方式，其它手段较少。而目前的空气压缩机系统由于压缩机群配置不合理、运行负载不匹配、供给压力设置偏高、管网设计不合理、末端用气管理粗放、泄漏检测手段缺失等原

260、因依然存在大量的低效和浪费问题。系统化节能可以改变原来节能工作的粗放型方式，解决空气压缩系统机群配置不合理等问题，提高空压系统的工作效率，也可通过泄露检测、气能设备对接吻合性等手段来提高终端气能使用效率。未来，空气压缩机系统领域的节能服务将朝着系统化管理、精细化管理以及提高终端用气效率等方向发展。2、鼓风机行业发展概况及发展趋势、鼓风机行业发展概况及发展趋势（1）鼓风机行业发展概况 我国鼓风机制造始于 20 世纪 50 年代，该阶段主要为单纯仿造国外产品；20世纪 80 年代，我国主要鼓风机生产厂家开始施行标准化、系列化、通用化联合设计，大幅提高了整体设计制造水平，也开发了适合当时需求的离心鼓

261、风机产品。20 世纪 90 年代，国内主要鼓风机生产厂家在与国外企业合作基础上不断引进国外先进生产技术，通过消化、吸收和试制，我国罗茨鼓风机研发制造水平有了明显提高，也初步具备了离心鼓风机的设计和制造能力；鼓风机行业整体技术水平快速提升，国产鼓风机基本能够满足我国工业生产的需求，并开始逐步替代进口。2000 年以后，我国鼓风机行业产量整体呈现上升趋势，罗茨鼓风机等产品开始出口到多个国家和地区。2018 年，我国鼓风机行业产量约为 5.8 万台，同比增长11.9%。其中，罗茨鼓风机市场份额占比为93%，离心鼓风机市场份额占比为7%。与国外领先企业相比，我国鼓风机产品起步较晚。随国内经济的快速增长

262、，鼓风机行业需求日益增长。根据压缩机网数据统计，2019 年国内鼓风机市场规模约 27 亿元。未来随着下游应用领域电力、污水处理等行业的快速发展，将进一步增加对鼓风机的需求。预计未来三年，鼓风机市场将保持 5%-7%的增长速度。鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 101 中国鼓风机市场规模及预测中国鼓风机市场规模及预测 数据来源：压缩机网（2）鼓风机行业发展趋势 高效化 近年来，随着国内制造高端化、智能化、绿色化的发展趋势，部分鼓风机企业瞄准制约行业发展的节能降耗痛点问题，大型鼓风机企业在新型节能环保工业技术领域探索创新不断出现成果。但是，大部分中小型鼓风机企业还停留在低附加值产品领域，成为鼓

263、风机行业发展的痛点之一。提高效率、降低能耗是鼓风机必然的发展方向。高速小型化 提高转速可以有效促进鼓风机小型化，在提高效率的同时，取得缩小体积和减轻重量的效果。但提高叶轮转速对鼓风机的叶轮材料、密封系统、轴承系统及转子稳定性有更高的要求，是鼓风机发展过程中需要研究解决的问题。低噪声化 鼓风机的噪声主要是气动噪声，大型鼓风机噪声问题突出，其转速低，噪声频率低，波长长，不易阻隔和消除。当前，对鼓风机的消声降噪研究在不断的深入，比如机壳各种风口形状的设计、运用回流消声、共振消声等。智能化 鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 102 随着国内各产业装置规模的不断扩大，对生产过程控制的要求，已从过去的单

264、一工况参数控制发展到多工况参数控制，以更好地满足生产工艺流程的要求。利用 PLC、单片机或 PC 机可以对鼓风机的各种运行参数进行有效的控制，根据工况参数的变化自动实时调整风机的运行参数，以满足流程的要求，并且可以通过对压力、温度、振动等参数的监控，保护风机的安全运行。3、行业主要经营模式及技术特点、行业主要经营模式及技术特点（1）行业主要经营模式 目前，我国空气压缩机和鼓风机行业形成三种主要经营模式，包括原始品牌制造商（OBM）、原始设计制造商（ODM）与原始设备制造商（OEM）三种模式。简称简称 释义释义 经营模式经营模式 OBM Original Brand Manufaturer 原始

265、品牌制造商 企业自行生产销售拥有自主品牌的产品。公司拥有自主知识产权，具备品牌优势，企业抵御风险能力较强，能获得较高的盈利水平，但对企业的设计研发能力以及销售渠道拓展要求较高 ODM Original Design Manufaturer 原始设计制造商 企业自行开发和设计产品的结构、外观、工艺，产品开发完成后，供客户选择或根据其要求在设计上作出小的改动，企业根据客户选择后的订单情况进行生产，产品生产完成后以客户品牌或者白牌方式出售 OEM Original Equipment Manufacturer 原始设备制造商 产品的结构、外观、工艺均由品牌商提供，企业根据品牌商订单情况进行生产，产品

266、生产完成后以其品牌出售，即“代工生产”目前，国内具有丰富行业经验、具备产品自主开发能力的生产商已经实现了从 OEM 到 ODM 的转型；部分优势企业已开始向 OBM 方式过渡。公司采用 OBM与 ODM 相结合的经营模式，报告期内自主品牌销售占比逐年增加。公司采用的经营模式与行业经营模式不存在较大差异。目前，我国鼓风机行业具备自主生产罗茨鼓风机、单级高速、多级离心鼓风机的企业较多。但对于高端产品，如空气悬浮离心鼓风机、磁悬浮离心鼓风机等主要采用进口国外品牌产品直接销售或利用国外具备生产能力的企业进行 ODM生产后销售，具备自主生产能力的企业较少。（2）行业技术特点与技术水平 鑫磊压缩机股份有限

267、公司 招股说明书 103 目前，空气压缩机和鼓风机产品在国内经过多年发展，其技术水平已经达到或基本达到国际先进企业同类水准：国内活塞式空压机的技术发展水平已趋于成熟，活塞式空压机的设计制造水平已达到国际先进水平，国内活塞式空压机的技术发展主要着眼于对活塞机的设计和生产进行优化，降低生产成本和设备运行成本，提高设备运行的稳定性；国内螺杆式空压机的技术已基本达到国际同类产品的水平，部分领先企业已攻克螺杆式空压机转子型线设计及加工、轴承设计、润滑技术和密封性能等技术难点，并逐步在高端领域与国际品牌竞争；国内鼓风机行业掌握了罗茨鼓风机、单级高速和多级离心鼓风机等传统机型的生产技术，其技术水平已基本达到

268、际同类产品的水平。对于高端机型如空气悬浮离心鼓风机、磁悬浮离心鼓风机，国内仅有少数企业具备自主研发和生产核心零部件的能力，其技术水平基本达到国外企业同等水平。判断空气压缩机和离心鼓风机性能的关键技术指标是排气压力、容积流量、比功率、噪声和振动：排气压力 排气压力是指最终排出空气压缩机和离心鼓风机的气体压力，是综合衡量螺杆机和离心式鼓风机生产企业技术水平的重要指标之一。容积流量或排气量 容积流量或排气量是指在所要求的排气压力下，空气压缩机和离心鼓风机单位时间排出的气体容积，折算到进口状态的容积值，会随温度、压力、冷却条件等因素而改变。机组比功率 机组比功率是评价压缩机能耗的重要指标，指规定工况下

269、，空气压缩机机组功率与机组容积流量的比值，通常用 KW/（m3/min）表示。在相同的排气压力下，比功率越小，能耗越少，产品的节能效果越好。能源消耗通常占压缩机生命周期成本的 80%以上，节能产品可以显著降低压缩机用户的应用成本。根据容积式空气压缩机限定值及能效等级（GB19153-2019）规定，我国空气压缩机产品采用 3 级能效制度，其中 3 级能效规定给定的比功率是能效限定值，要求空鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 104 压机的能效水平应该符合能效限定值规定；2 级能效所规定的比功率是节能评价值，具有 2 级能效的压缩机产品属于节能产品；1 级能效属于最高能效。噪声和振动 噪声和振动

270、指标是评价空气压缩机的综合性外在指标。较高的噪声除了会对环境造成噪声污染外，还集中暴露了空气压缩机的设计和制造方面的不足。一般来说，可能造成空气压缩机噪声的原因主要是有气流脉动、机械振动、内部摩擦和零部件损坏等情况。我国机械行业标准规定了空气压缩机生产的噪声指标，以螺杆式空气压缩机为例，一般用喷油螺杆空气压缩机（JB/T6430-2014）规定了驱动电机功率在2.2KW-630KW的螺杆式空气压缩机标准噪声90分贝至116分贝之间。判断鼓风机性能的主要技术指标是：风量：鼓风机每分钟输送的空气体积。压力比：鼓风机进口绝对压力与排气绝对压力的比值。轴功率：电动机除去外部损耗因素，传递到鼓风机轴上的

271、实际功率。对于定转速鼓风机，在额定压力或额定流量时，轴功率偏差不得超过规定值的+4%。4、公司自身的创新、创造、创意特征、公司自身的创新、创造、创意特征（1）公司主营业务属于国家鼓励的创新类产业 空气压缩机和离心式鼓风机是现代工业重要空气动力提供装置，也是国家重点支持的节能设备之一。公司生产的螺杆式空气压缩机均达到或超过国家 1 级或2 级能效，属于战略性新兴产业重点产品和服务指导目录（国家发展改革委公告 2017 年第 1 号）中“7 节能环保产业”之“7.1 高效节能产业”之“7.1.2 电机及拖动设备”明确规定的产品范围；根据战略性新兴产业分类（2018）（国家统计局令第 23 号），节

272、能型离心式鼓风机、能效等级为 1 级、2 级的空气压缩机隶属于“7.1.1 高效节能通用设备制造”目录下列明的产品范围。（2）公司形成了特有的市场发展战略布局 鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 105 公司采取“与存量客户深度合作，国内市场与海外市场同步发展”的市场发展战略。公司起步于小型活塞式空压机的出口业务，小型活塞机产品已出口到国外 100 多个国家和地区，在海外市场享有一定的知名度并与国外大型品牌商、贸易商和连锁超市建立了稳定的合作关系。公司螺杆式空气压缩机产品发展初期主要集中于国内市场，螺杆式空压机产品的初期海外客户为既有的活塞式空压机客户群体，近年螺杆式空压机的出口业务得到较快发

273、展。公司离心式鼓风机自 2019年进入市场以来，同样基于已有的螺杆式空压机客户群体得以快速推广。未来，公司在国内和国外市场将持续采取与同一客户实现多产品系列合作，不断加强已有客户的粘度。（3）公司持续加大研发投入，保持技术先进性 公司持续保持较大规模的研发投入，自主掌握了主营产品的核心生产技术，在空气动力领域积累了丰富的技术储备。公司的核心技术情况参见本节之“六、公司核心技术及技术来源”之“（一）公司核心技术情况”的相关内容。凭借核心技术的储备以及持续的创新活动，公司对产品进行了多次迭代升级，并形成了多元化的产品组合，持续满足下游产业对于空气动力设备高可靠性、高能效、低噪音、高清洁度等的需求；

274、同时，公司主要产品在功能、性能和成本相兼顾的前提下形成了高、中、低配的多个产品系列。公司于创立初期自主研发了小型活塞式空压机，是国内早期进行小型活塞式空压机研发和制造的公司之一；此后，公司在空气动力领域横向扩展业务范围，成功研发出螺杆式空气压缩机、空气悬浮离心式鼓风机、磁悬浮离心式鼓风机，通过创新、创造活动，不断丰富产品类别，优化产品结构，成为行业内产品种类齐全、具有较强竞争优势的企业；未来，公司将以离心式鼓风机为基础，对离心式技术进行迭代升级，加大符合行业发展趋势、更具市场竞争力的离心式空气动力设备的开发力度，为公司持续健康发展注入新的动力。5、公司科技创新、模式创新、业态创新和新旧产业融合

275、情况公司科技创新、模式创新、业态创新和新旧产业融合情况 在科技创新方面，公司一直重视并不断提高技术研发实力，将不断创新升级专业技术作为公司持续发展的重要推动力。截至本招股说明书签署日，公司拥有277 项境内外专利，10 项软件著作权。在坚持以市场和客户需求为导向的研发机鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 106 制下，公司建立了完善的技术创新机制，保持行业技术领先优势，保证公司可持续发展。公司被评为高新技术企业、工业和信息化部第四批专精特新“小巨人”企业、浙江省首批内外贸一体化“领跑者”培育企业，并设有浙江省省级企业技术中心、浙江省鑫磊流体机械省级企业研究院、省级高新技术企业研究开发中心；公司

276、全系列两级压缩螺杆机被评为浙江省重点高新技术产品、被列入“能效之星”产品目录（2017）及国家工业节能技术装备推荐目录（2017），离心鼓风机产品被列入“能效之星”装备产品目录（2021），空气悬浮离心鼓风机荣获 2021 石油和化工行业设备管理与技术创新成果一等奖。在模式创新方面，公司与下游客户的合作模式持续优化创新，合作深度不断加强。公司逐渐形成了从 ODM 销售为主到 ODM 与 OBM 销售共同发展的销售模式，从活塞机到螺杆机、离心式鼓风机等全品类产品，与客户实现全方位对接，以保证满足客户多样化和个性化需求。同时，公司生产模式不断创新升级，根据客户的市场需求，公司不断优化生产管理，公司

277、生产线智能化和自动化程度不断提升，目前已具备同时提供多品类、多型号产品，同时开展多订单生产的制造能力，生产能力、生产效率和生产品质得到保障。公司主要零部件基本实现自主研发设计，且不断升级改造生产工艺，主要产品能满足工业领域多行业和家庭作业对空气动力的需求。同时公司根据市场变化预测情况，不断更新开发新型产品，以保障公司在取得订单后可以迅速组织生产，满足客户需求。在业态创新方面，公司坚持以市场和客户需求为导向，利用空气压缩机和离心式鼓风机多用途、可设计性强的技术特点，不断丰富产品线，不断拓展新的产品空间和客户空间。同时，公司对重点下游行业成立了专门产品事业部，主要推广附加值较高的螺杆式空压机和离心

278、鼓风机，对公司业务范围和经营业态的扩大起到重要作用。在新旧产业融合方面，公司顺应行业的智能化、信息化发展趋势，研发出具备物联网功能的螺杆式空压机和离心鼓风机，提升设备运行状态的数字化和可视化水平，通过对排气量、温度、功率等重要参数的实时监测，实现了对公司产品的精确调试、远程监控和预警维修，保证了用户生产经营的连续性、稳定性，提升了传统行业的智能化和信息化水平。同时，节能、高效、环保型空气压缩机和鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 107 离心式鼓风机，性能优良，符合国家战略性新兴产业支持的发展方向，在相关领域能够有效实现对传统空压机和鼓风机的替代，应用领域不断扩展。（四）行业竞争情况及公司竞争

279、地位（四）行业竞争情况及公司竞争地位 1、空气压缩机行业竞争格局、空气压缩机行业竞争格局 目前，国内空气压缩机行业竞争格局可分为三个层次：其一是国际著名企业，具有代表性的主要有阿特拉斯、英格索兰、美国寿力以及台湾复盛等，这些企业具有强大的自主研发设计能力，在全球市场占有较高的市场份额，尤其是在高端产品方面具有领先优势；其二是具备较强的研发设计能力和加工制造水平的国内优势企业，这些企业在技术水平、市场份额等方面与国际企业的差距逐步缩小，部分领先企业产品水平已达到或赶超国外领先企业；其三是不具备自主研发生产能力，主要从事外购主机进行装配的空气压缩机企业。（1）国外品牌依然占据国内高端市场 以阿特拉

280、斯、英格索兰、美国寿力为代表的国际企业在我国空压机高端市场处于优势地位。这些企业进入我国空压机市场时间较长，前期投入大量资本已在我国形成较大生产规模，这些企业的生产设备及技术专用性较强，形成了自身的独特优势。其专有产品、专有技术、专有材料等实现了部分市场垄断，长期建立的品牌形象与完善的管理体系使其拥有较高的客户忠诚度，在我国市场具有较强竞争实力。但其高端市场正不断受到来自国内优质品牌冲击，其产品在中国的市场占有率处于下降趋势。为保持市场份额，国际企业不断通过兼并收购等方式整合产业链，优化资源配置，同时采用非关键零部件代加工、国内建厂等方式达到降低生产成本的目的，积极参与竞争。（2）国内优质企业

281、竞争优势显现 国内空压机企业经过不断积累成长，出现了以开山股份、鲍斯股份等为代表的优质企业。这些国内企业已具备了螺杆主机、电机自主设计制造能力，而且产品具有性价比优势，实现了对外资产品的部分替代。同时，在不断的发展过程中，国内企业经营理念逐步与国际接轨，开始转变经营模式，由生产型制造商向服务鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 108 型制造商转变，为下游企业提供动力能源整体解决方案及空压机合同能源管理等，开始与国际企业展开全方位的竞争。（3）中低端市场竞争激烈 我国大量的内资生产企业集中在中低端产品市场，产品同质化严重，市场竞争激烈。国内传统中小型企业，受限于资金、规模等因素，不具备螺杆主机研

282、发生产能力，依赖外购螺杆主机并进行整机装配。此类中小型企业由于缺乏成本优势和核心竞争力，在未来市场发展中，将面临被大型企业挤压市场份额或吸收兼并的可能。这些企业仍停留在购置主机组装生产的阶段，受制于产品结构单一、技术附加值低等因素，目前低端空压机产品市场趋于饱和，利润空间不断缩小，往往依靠价格战来争夺市场份额，使市场竞争日趋激烈。从国内空气压缩机市场看，外资及其附属品牌企业仍然占有市场较大份额。由于我国研发技术力量薄弱，外资在中高端产品市场占有一定优势；内资企业相对规模较小，除部分优质企业外，普遍存在产业集中度低、缺少高端技术、低水平产能比重过大、产品同质化严重等现象。国内企业应通过技术研发、

283、产品创新、结构调整等提升市场竞争能力。2、鼓风机行业竞争格局、鼓风机行业竞争格局 目前，我国鼓风机行业中大部分企业技术水平较低，重复投资现象较为严重，产品主要集中在低端领域，低端市场竞争日益激烈，恶性价格战拉低了行业整体盈利水平。而高端鼓风机制造工艺较为复杂，对企业的研发能力与生产工艺要求较高，生产企业数量较少，2000 年之前，我国高端鼓风机市场主要被国外厂商垄断。国内少量企业通过引进核心技术并进行技术革新，自主研发，开发智能化机组，逐步打破了国外厂商在高端鼓风机市场的垄断地位，核心技术的差距也在逐渐缩小，未来国内鼓风机企业将进一步占据国内鼓风机市场应用份额，下游应用市场潜力较大。截至202

284、2年6月底，国内规模以上鼓风机制造业中有8家为上市/公众企业，为：山东章鼓、金通灵、盈峰环境、西玛风机、双剑股份、陕鼓动力、临风股份、杰尔科技。目前，国内鼓风机竞争激烈，寡头格局暂未形成，国内企业鼓风机主鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 109 要以罗茨鼓风机、单级高速、多级离心鼓风机为主，具备空气悬浮离心鼓风机和磁悬浮离心鼓风机研发和生产能力的企业仍然较少。随着我国新能源产业蓬勃发展、环保力度不断加大，我国鼓风机在新能源产业与环保行业的应用需求不断上升，市场对鼓风机的技术含量与产品质量要求不断提高，需求高端化成为趋势。在此背景下，鼓风机行业中的领先企业凭借技术优势市场份额持续攀升，其他大部

285、分企业随着市场竞争日益激烈，部分实力较弱的企业将逐步被淘汰出局，有利于行业长期健康发展。3、公司技术水平及特点、公司技术水平及特点 公司的技术水平及特点详见本节之“六、公司核心技术及技术来源”之“（一）公司核心技术情况”相关内容。4、公司市场地位、公司市场地位 公司成立以来一直致力于空气动力领域相关产品的研发、生产和销售。公司设立之初主要产品为小型活塞机，经过多年研发，公司掌握了小型活塞机的全套生产技术和工艺，使得公司产品性能和质量得到大幅提升。公司还不断改进转子组件生产、储气罐生产等关键环节的工艺和流程，使得产品质量进一步提高。在此过程中，公司形成了以无油低噪音技术、低噪音阀板设计技术、防油

286、雾呼吸器技术等为核心的活塞机生产技术，公司活塞机产品得到国外客户的广泛认可。目前，公司小型活塞机产品线丰富，能够满足市场上绝大部分客户需求，小型活塞机产品已销往 100 多个国家和地区。公司在研发完善小型活塞机的过程中，积累了丰富的空气压缩机产品研发、生产的相关技术和工艺，为公司生产螺杆机奠定了坚实的基础。公司进入螺杆机领域后，攻克了螺杆主机铸造、生产和测试等技术难关，成功开发并批量化生产永磁变频两级螺杆式空压机、永磁变频单级螺杆式空压机、工频螺杆式空压机等节能型螺杆机产品。公司离心鼓风机产品自 2019 年度形成销售以来，凭借节能、环保、低噪等优势快速打开市场，拥有了如国机集团、海螺集团、宁

287、夏建材、粤海水务、国家电投、冀东水泥、山水水泥、南方水泥、西南水泥等优秀的客户群体。鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 110 经过多年的发展，公司已经具备一定的市场占有率，根据中国通用机械工业年鉴 2020的数据统计，2019 年公司主营业务收入在主要动力用空压机厂商中排名第 6 位，出口业务排名第 2 位；根据中国通用机械工业年鉴 2021的数据统计，2020年公司出口业务在主要动力用空压机厂商出口额中排名第3位；公司是国内主要的空气压缩机生产与出口企业之一，特别是小型活塞式空气压缩机。根据中国海关数据，国内涉及空气压缩机相关产品出口的报关科目 2020 年及以前年度主要为“8414804

288、0 空气及其他气体压缩机”类别，2021 年调整为“84148041 螺杆空压机”和“84148049 未列名空气及其他气体压缩机”类别。报告期各期，公司空气压缩机出口金额占国内同类产品出口金额的比重分别为3.08%、2.88%、2.63%和 2.46%，具体情况如下：单位：万美元 项目项目 2022 年年 1-6 月月 2021 年度年度 2020 年度年度 2019 年度年度 公司空气压缩机出口金额 2,813.36 6,003.60 4,233.19 3,858.55 空气及气体压缩机出口总额 114,406.30 228,672.65 146,838.39 125,215.85 占比

289、2.46%2.63%2.88%3.08%数据来源：海关总署、台州海关 注：公司年度空气压缩机产品出口数据为海关按结关日期进行统计的直接出口数据，不包含代理出口，因此与公司财务核算口径下国外销售金额存在一定差异。5、主要竞争对手、主要竞争对手（1）空气压缩机行业竞争对手 阿特拉斯（Atlas Copco）阿特拉斯 1837 年成立，集团总部位于瑞典斯德哥尔摩，业务范围遍及全球180 多个国家/地区，为客户提供压缩机、真空解决方案和空气处理系统、建筑与采矿设备、动力工具和装配系统。阿特拉斯官网显示，截至 2021 年底，阿特拉斯在中国设有 20 多家公司，拥有近 7,000 名员工。阿特拉斯在 N

290、ASDAQ OMX上市，2021 年度实现营业收入 1,109.12 亿瑞典克朗（约 748 亿元人民币），其中压缩机业务实现收入 496.57 亿瑞典克朗（约 335 亿元人民币）。英格索兰（Ingersoll Rand）鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 111 英格索兰 1871 年成立，总部位于爱尔兰都柏林，作为一家多元化的工业制造企业，其旗下品牌为全球的商业、工业和民用客户提供领先的服务，专注于工业技术和温控系统两大核心业务的发展，其中工业技术领域包括压缩空气系统和服务、动力工具、流体管理及物料吊装等。英格索兰在美国纽交所上市，股票代码：IR。根据英格索兰年报数据，2021 年度实现

291、营业收入 51.52 亿美元。美国寿力（Sullair Corporation）美国寿力是全球知名的螺杆式空压机专业制造企业，始创于 1965 年，总部设在美国印地安纳州密执根市。美国寿力在中国有苏州和深圳两个生产基地，生产的主要产品包括固定式螺杆压缩机、移动式螺杆压缩机、螺杆真空泵、空气干燥机、精密过滤器、真空泵等，销售及售后网络遍布全国、东南亚及其他亚洲地区。2017 年，美国寿力被日本日立集团收购。台湾复盛 台湾复盛成立于 1953 年，是台湾最大的空压机制造集团。台湾复盛公司推出了齐全和丰富的产品线，涵盖往复、螺旋、涡卷和离心等多种空气压缩机和冷媒压缩机。目前台湾复盛公司在中国大陆有北

292、京、上海、中山三个生产基地，三个销售服务部，中国销售总部位于上海。开山股份（股票代码：300257）浙江开山压缩机股份有限公司主要产品有螺杆式空压机、冷媒压缩机、螺杆膨胀发电机、工艺气压缩机、环境工程与冷链产业等。其中，螺杆式空压机产品功率范围 7.5KW630KW，品种覆盖电机动力螺杆空压机、柴油动力螺杆空压机、井下防爆螺杆空压机以及两级压缩螺杆空压机。开山股份产品经销网络遍及全国各省区市，设有 2,000 多家营销网点，拥有优质的销售服务。开山股份在美国、德国、日本、韩国、俄罗斯等设有 15 家海外直销点，产品销往世界 60 多个国家和地区。根据开山股份披露的公开数据，2020 年度，开山

293、股份空压机业务实现收入 22.50 亿元，2021 年度、2022 年 1-6 月，开山股份压缩机业务实现收入分别为 26.66 亿元和 13.81 亿元（未单独披露空压机业务收入）。鲍斯股份（股票代码：300441）鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 112 宁波鲍斯能源装备股份有限公司主要从事螺杆压缩机核心部件及整机研发、生产及销售，产品主要包括螺杆压缩机主机和整机。鲍斯股份是目前国内重要的螺杆主机供应商和领先的工艺流程用螺杆压缩机制造商。根据鲍斯股份披露的公开数据，2020 年度、2021 年度和 2022 年 1-6 月，鲍斯股份压缩机业务实现收入分别为 9.62 亿元、9.49 亿元

294、和 3.74 亿元。汉钟精机（股票代码：002158）上海汉钟精机股份有限公司主要从事螺杆式压缩机相应技术的研制开发、生产销售及售后服务，主要产品为螺杆式制冷压缩机，也存在部分螺杆式空气压缩机的生产。根据汉钟精机披露的年报数据，2019 年度汉钟精机空气压缩机产品销售收入 3.50 亿元，2020 年度以来未单独披露空压机产品相关业务收入。东亚机械（股票代码：301028）厦门东亚机械工业股份有限公司主要从事螺杆式和活塞式空气压缩机的研发、生产和销售。根据东亚机械披露的公开数据，2020 年度、2021 年度，东亚机械空气压缩机产品销售收入分别为 6.80 亿元和 7.62 亿元；2022 年

295、 1-6 月，东亚机械螺杆机产品销售收入为 3.34 亿元。欧圣电气（股票代码：301187）苏州欧圣电气股份有限公司主要从事空气动力设备和清洁设备的研发、生产和销售，主要产品为小型空压机和干湿两用吸尘器。根据欧圣电气披露的公开数据，2020 年度、2021 年度和 2022 年 1-6 月，欧圣电气小型空压机销售收入分别为 5.04 亿元、4.45 亿元和 2.59 亿元。（2）鼓风机领域竞争对手 天津亿昇科技 亿昇（天津）科技有限公司是天津飞旋科技有限公司的全资子公司，专业生产磁悬浮离心式鼓风机、磁悬浮透平真空泵、磁悬浮空气压缩机等磁悬浮系列产品。磁谷科技（股票代码：688448）鑫磊压缩

296、机股份有限公司 招股说明书 113 南京磁谷科技股份有限公司主要生产磁悬浮离心式鼓风机、磁悬浮空气压缩机、磁悬浮冷水机组等大功率高速驱动设备以及高速高效一体化流体机械设备。根据磁谷科技披露的招股说明书，2020 年度、2021 年度，磁谷科技磁悬浮离心式鼓风机产品销售收入分别为 2.44 亿元和 2.83 亿元。石家庄金士顿 石家庄金士顿轴承科技有限公司主要从事动压空气轴承、高速滚动轴承、高速流体机械的研发设计、生产制造和销售服务，主要产品包括高速永磁电机、空气悬浮离心鼓风机等。山东章鼓（股票代码：002598）山东省章丘鼓风机股份有限公司是一家集罗茨鼓风机、离心风机、工业泵、工业水处理工程及

297、设备、重型机械设备、气力输送成套系统、电气设备、MVR蒸发浓缩与结晶技术和成套系统等产品的设计、生产、销售于一体的现代化机械加工规模企业。根据山东章鼓披露的公开数据，2020 年度、2021 年度和 2022年 1-6 月，山东章鼓风机产品销售收入分别为 7.86 亿元、9.98 亿元和 5.61 亿元。金通灵（股票代码：300091）金通灵科技集团股份有限公司主要产品有大型工业鼓风机、通风机、煤气鼓风机、焦炉鼓风机、多级高压离心鼓风机、单级高速离心鼓风机等。根据金通灵披露的公开数据，2020 年度、2021 年度和 2022 年 1-6 月，金通灵鼓风机产品销售收入分别为 5.09 亿元、4

298、.90 亿元和 2.47 亿元。6、公司竞争优势与劣势、公司竞争优势与劣势（1）公司竞争优势 技术研发优势 公司自成立以来，专注于空气动力领域相关产品的技术研究，始终把技术创新和自主研发放在首位，注重对核心技术的培育。公司组建了专业化的研发团队，截至 2022 年 6 月底，公司拥有研发人员 126 人，研发团队负责人袁军先生为压缩机协会科技委标准化工作委员会委员、科学技术委员会委员，具备丰富的研发鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 114 经验。公司设有浙江省省级企业技术中心、浙江省高新技术企业研究开发中心和浙江省鑫磊流体机械研究院。公司在空气动力产品制造领域，形成了完善成熟的技术体系，掌握

299、了核心零部件的自主研发与设计能力。尤其在螺杆机和离心鼓风机领域，公司已经全面掌握了螺杆主机和电机的设计、生产和加工工艺。截至本招股说明书签署日，公司已取得 277 项境内外专利，拥有包括螺杆式空气压缩机高效率转子型线设计技术、同轴一体驱动技术、全封闭油冷永磁同步电机技术、三变频智能控制系统技术以及离心鼓风机使用的三元流叶轮技术、高速永磁同步电机技术等核心技术。产品节能优势 公司产品节能性能优越，市场发展空间巨大。公司螺杆式空气压缩机的能效水平、技术指标持续保持在行业内领先的竞争地位，并广为市场认可，是国内主要的螺杆式空气压缩机整机供应商。公司生产的全系列两级压缩螺杆机产品达到或超过 GB191

300、53-2019 标准 1 级能效，被国家发改委列入国家重点节能低碳技术推广目录（2017），被工信部列入“能效之星产品目录（2017）”及“国家工业节能技术装备推荐目录（2017）”；离心式鼓风机产品被工信部列入 “能效之星”装备产品目录（2021）。在由中国通用机械工业年会（2017 年度）主办的第二届压缩机产业发展年会上，公司获得最具创新奖。节能产品可以显著降低空气压缩机用户的应用成本，具有更广阔的销售市场。公司 1 级能效产品与 2 级能效、3 级能效（合格品）产品节能情况比较如下（以永磁变频为例）：额定额定功率功率 排气量排气量 能能效等级效等级 与与 2 级能效相比级能效相比 与与

301、3 级能效相比级能效相比 3 级级 2 级级 1 级级 每小时节每小时节电量电量 年节电量年节电量 每小时节每小时节电量电量 年节电量年节电量 kw m/min kw/（m/min）kwh kwh kwh kwh 7.5 1.2 10.6 9.4 8.5 1.08 9,331.20 2.52 21,772.80 11 2 10.1 8.9 8.0 1.80 15,552.00 4.20 36,288.00 15 2.5 9.7 8.5 7.7 2.00 17,280.00 5.00 43,200.00 18.5 3 9.2 8.1 7.4 2.10 18,144.00 5.40 46,656.

302、00 22 3.6 8.9 7.9 7.3 2.16 18,662.40 5.76 49,766.40 30 5.4 8.7 7.7 7.1 3.24 27,993.60 8.64 74,649.60 鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 115 额定额定功率功率 排气量排气量 能能效等级效等级 与与 2 级能效相比级能效相比 与与 3 级能效相比级能效相比 3 级级 2 级级 1 级级 每小时节每小时节电量电量 年节电量年节电量 每小时节每小时节电量电量 年节电量年节电量 37 6.5 8.5 7.6 7.0 3.90 33,696.00 9.75 84,240.00 45 8 8.3 7.5

303、 6.9 4.80 41,472.00 11.20 96,768.00 55 10.9 8.1 7.3 6.8 5.45 47,088.00 14.17 122,428.80 75 14 7.9 7.1 6.6 7.00 60,480.00 18.20 157,248.00 90 17 7.8 7.0 6.5 8.50 73,440.00 22.10 190,944.00 110 22 7.7 6.9 6.4 11.00 95,040.00 28.60 247,104.00 132 26 7.7 6.9 6.4 13.00 112,320.00 33.80 292,032.00 160 31.

304、5 7.6 6.8 6.3 15.75 136,080.00 40.95 353,808.00 200 40 7.6 6.8 6.3 20.00 172,800.00 52.00 449,280.00 注：年节电数是按照每天工作 24 小时、每月 30 天、每年工作 12 个月估算得出。以公司 37KW 的 1 级能效螺杆式空压机为例，与 3 级能效相比，每年可以节电 84,240.00 度，按照火力发电耗煤计算（以国家统计局每度电折合 0.404 千克标准煤），相当于每年节约标准煤 34.03 吨；与 2 级能效相比每年可以节电33,696.00 度，按照火力发电耗煤计算（以国家统计局每度电

305、折合 0.404 千克标准煤），相当于每年节约标准煤 13.61 吨。以公司 200KW 的 1 级能效螺杆式空压机为例，与 3 级能效相比每年可以节电 449,280.00 度，按照火力发电耗煤计算（以国家统计局每度电折合 0.404 千克标准煤），相当于每年节约标准煤 181.51 吨；与 2 级能效相比每年可以节电 172,800.00 度，按照火力发电耗煤计算（以国家统计局每度电折合 0.404 千克标准煤），相当于每年节约标准煤 69.81 吨。公司生产的空气悬浮系列、磁悬浮系列、永磁变频系列离心式鼓风机的节能效果主要体现在两个方面：一是用作气体输送和通风换气鼓风机，直接省电降耗；二

306、是通过联动效应，促进鼓风机系统及生产运行的间接节能，进而降低整体运营成本，减轻管理压力。规模化生产优势 公司主要产品具备规模化生产优势。在生产方面，公司是行业内少数掌握主要零部件自主研发、设计与生产的企业，同时公司引进了 MAZAK 数控机床、KAPP 转子磨床加工中心、德国 LEITIZ 三坐标测量仪、ABB 机器人等先进生产和检测设备，保障公司产品的订单响应速度；在采购方面，公司上游议价能力好，鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 116 主要原材料价格相对稳定，为产品规模化生产提供了原材料保障。公司自主生产的主要零部件可显著降低生产成本，公司逐步扩大的生产规模已形成规模效应优势，可以在保持

307、产品稳定高品质的情况下有效控制生产成本，有效提升了公司在行业内的竞争力。品牌、渠道优势 公司产品质量稳定、品质优异，在业内赢得了良好的市场口碑，品牌优势突出。“鑫磊”商标为中国驰名商标，公司为浙江省出口名牌企业。公司在工艺设计、材料品质、产品性能、售后服务方面累积了良好口碑，赢得了客户信任，并且已建立生产管理体系和柔性化生产模式，适应多批量、多品种订单的需求。通过多年的市场开拓与项目经验积累，公司营销网络已覆盖到国内外主要国家和地区，并积累了一批优质的客户资源，与国际知名品牌商、零售商建立了长期稳定的业务合作关系。公司能及时响应客户需求，为客户提供个性化、高品质的服务，同时能快速提升公司新产品

308、销售，助力市场开发和业务拓展。（2）公司竞争劣势 与同行业国外先进企业和国内上市公司相比，公司发展历史相对较短，在企业规模、品牌影响力和知名度等方面存在一定的差距。在日益激烈的市场竞争中，公司还需要通过资金投入、引进人才、加强研发等进一步扩大企业规模和提高行业影响力。7、行业面临的机遇与挑战、行业面临的机遇与挑战（1）行业面临的机遇 下游行业转型升级需求推动空压机和风机行业持续发展 我国现在正处于工业升级关键阶段，国民经济和社会发展第十四个五年规划纲要具体提出，我国经济发展目标正在由高速增长向高质量增长转换，必须加强工业节能管理，持续提高能源利用效率，以推动绿色低碳循环发展。空压机、风机行业作

309、为我国工业生产提供基础动力的重要行业，是产业结构调整和工业升级的先导产业，新一轮的产业调整升级将为空气动力设备行业带来新的需求，为我国节能、高效空压机和风机行业的持续发展提供强有力支撑。鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 117 国内外新兴市场开发带来新需求 国家层面政策及战略实施将推动国内空压机进入国内外新兴市场。自从中国加入 WTO 后，压缩机出口量开始稳步上升，国家“一带一路”、“走出去”等经济战略又进一步为国内压缩机出口提供了良好机遇，尤其对于基建动能需求较高的沿线发展中国家，包括印度、泰国等。国内市场方面，国家对西部经济发展的扶持政策将推动西部地区出现新的经济发展增长期，相对于已经趋

310、于稳定的华北、华东、华南市场，西南、西北在基建、化工、交通等产业的建设需求较高，空气动力等基础能源设备的需求量将加大。节能政策推动空压机行业转型升级 近年来，国家陆续出台一系列节能环保政策。如国家发改委、工信部在重大节能技术与装备产业化工程实施方案提出，强化科技创新体系建设，研发、示范 30 项以上重大节能技术，支持、引导节能关键材料、装备和产品制造业做大做强；推广重大节能技术与装备，到 2017 年，高效节能技术与装备市场占有率提高至 45%左右，产值超过 7,500.00 亿元。根据国家发改委发布的绿色技术推广目录（2020）以及工信部发布的 国家工业节能技术装备推荐目录（2020），磁悬

311、浮离心式鼓风机和空气悬浮离心式鼓风机被列入高节能装备推荐目录。从中长期看来，节能政策也有利于空气动力领域调整生产结构，促进国内空气动力行业的绿色转型升级。（2）行业面临的挑战 国内企业规模小，抗风险能力不足 空压机和鼓风机行业企业数量较多，但多数规模较小，产品技术含量较低。国内企业无论在技术储备、生产装备、人才储备以及生产规模上都相对较小，面对激烈的竞争环境，其抗风险能力不足。自主研发投入不足 高效、节能空气压缩机和离心鼓风机属于技术密集型产品，从螺杆转子的型线、三元流叶轮、高速永磁电机的研发设计到生产实践的过程中，企业都需要投入大量的人力、物力成本，前期资金投入较大。少数具备螺杆主机、电机自

312、主研鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 118 发能力的企业，在后续深入研发阶段，也由于受到融资渠道比较单一的影响而制约了其进一步的快速发展。自主研发费用投入的不足制约了国内螺杆压缩机行业的可持续快速发展。（五）发行人与同行业可比公司的比较情况（五）发行人与同行业可比公司的比较情况 公司所处的空气压缩机行业和鼓风机行业是工业领域的基础行业，业内公司较多，各公司均有不同的定位和资源，经营思路和发展路线亦不尽相同。选取同行业可比公司，主要考虑其与公司产品的可比性、比较数据的可获得性等，具体情况如下：1、空气压缩机行业可比公司、空气压缩机行业可比公司 在空气压缩机领域，发行人与同行业可比公司在主营业

313、务方面的对比情况如下：公司名称公司名称 主营业务主营业务 主要产品构成主要产品构成 销售模式销售模式 开山股份 主营业务包括螺杆机、螺杆膨胀发电机和地热发电业务，在矿山用空压机领域有较强市场竞争力 螺杆机：73.84%；其他：21.90%；压力容器：2.06%；铸件：1.59%；活塞机：0.61%空压机业务以经销为主 东亚机械 主要从事工业用空压机的研发、生产和销售，产品以螺杆式空气压缩机为主 螺杆机:82.03%；其他:12.13%；活塞机:5.43%；其他业务:0.40%经销模式收入占比超过 90%鲍斯股份 主营业务包括压缩机、高效精密切削刀具业务，其中压缩机业务主要为螺杆主机制造 压缩机

314、产品：48.79%；刀具产品：27.73%；液压泵：8.31%；精密传动部件：8.28%；真空泵产品及相关业务：6.90%压缩机业务主要以向空压机整机厂商直销螺杆主机为主 汉钟精机 主要从事螺杆式压缩机相应技术的研制开发、生产销售及售后服务，主要产品为螺杆式制冷压缩机，也存在部分螺杆式空气压缩机的生产 压缩机（组）：63.60%；真空产品：28.73%；零件及维修：5.77%；铸件产品：1.69%；其他业务：0.21%空压机业务以经销为主 欧圣电气 主营业务为空气动力设备和清洁设备 小型空压机:50.74%；干湿两用吸尘器:42.54%；其他业务:3.92%；配件及其他:2.81%空压机业务O

315、DM模式为主 数据来源：同行业可比公司招股说明书、2020 年度报告 鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 119 发行人空气压缩机相关产品与同行业可比公司在主要财务数据方面的对比如下：单位：万元 项目项目 2022 年年 1-6 月月 2021 年度年度 2020 年度年度 2019 年度年度 空气压缩空气压缩机相关收机相关收入入 开山股份 138,101.00 266,599.07 225,006.31 206,373.00 东亚机械 33,416.53 76,181.72 68,013.11 52,648.74 鲍斯股份 37,426.00 94,866.02 96,167.23 73,5

316、90.97 汉钟精机-34,977.29 欧圣电气 25,893.04 44,481.54 50,367.28 34,579.60 本公司本公司 29,473.31 69,025.50 63,627.02 56,748.06 空气压缩空气压缩机相关产机相关产品毛利率品毛利率 开山股份 28.46%29.28%27.96%29.03%东亚机械 35.13%33.48%30.74%31.56%鲍斯股份 30.23%33.38%34.79%31.17%汉钟精机-15.66%欧圣电气 18.23%15.03%29.48%28.78%本公司本公司 21.33%15.74%19.74%21.32%研发费用

317、研发费用率率 开山股份 3.31%3.39%3.52%3.30%东亚机械 4.99%4.41%4.39%5.36%鲍斯股份 5.33%4.77%4.49%4.70%汉钟精机 5.11%6.21%7.59%6.70%欧圣电气 3.02%2.64%2.57%3.38%本公司本公司 4.54%4.17%3.68%4.10%数据来源：同行业可比公司招股说明书、上市公告书、年度报告 注：汉钟精机 2020 年、2021 年年度报告及 2022 年半年报未单独披露空压机产品收入和毛利率；欧圣电气 2019 年、2020 年毛利率取自其招股说明书，剔除了运输费及关税的影响，2021 年毛利率取自其上市公告书

318、、2022 年 1-6 月毛利率取自其 2022 年半年报，未剔除运输费及关税的影响，2020 年其未剔除运输费及关税影响的毛利率为 25.74%，2019 年未披露；2022 年 1-6 月东亚机械仅披露螺杆机产品收入和毛利率，2022 年 1-6 月取其螺杆机产品收入和毛利率数据。2、鼓风机行业可比公司、鼓风机行业可比公司 在鼓风机领域，发行人与同行业可比公司在主营业务方面的对比情况如下：公司名称公司名称 主营业务主营业务 主要产品构成主要产品构成 销售模式销售模式 山东章鼓 公司主营产品罗茨鼓风机、多级离心鼓风机、通风机等 风机及配件：69.63%；渣浆泵：14.95%；电气设备：3.1

319、1%；直销为主 鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 120 公司名称公司名称 主营业务主营业务 主要产品构成主要产品构成 销售模式销售模式 气力输送：2.55%；污水处理：8.56%；其他：1.20%金通灵 公司主要产品包括大型工业鼓风机、通风机、煤气鼓风机、焦炉鼓风机、多级高压离心鼓风机、单级高速离心鼓风机等 建设类项目：16.68%；鼓风机：35.44%；运营类项目：11.54%；锅炉销售：16.86%；压缩机：10.94%；汽轮机：2.31%；其他：3.41%；发电机组：2.81%直销为主 天津亿昇科技 公司主要产品有磁悬浮离心式鼓风机、磁悬浮透平真空泵、磁悬浮空气压缩机等磁悬浮系列产品

320、 未披露 直销+经销 磁谷科技 公司主要产品有磁悬浮离心式鼓风机、磁悬浮空气压缩机、磁悬浮离心冷水机组等磁悬浮系列产品 磁悬浮离心式鼓风机：93.34%；磁悬浮空气压缩机：4.39%；磁悬浮冷水机组：1.60%；合同能源管理：0.67%直销为主，经销为辅 石家庄金士顿 公司主要产品有空气悬浮离心鼓风机和高速轴承 未披露 直销+经销 数据来源：同行业可比公司招股说明书、2020 年度报告、官方网站 发行人离心式鼓风机相关产品与同行业可比公司在主要财务数据方面的对比如下：单位：万元 项目项目 2022 年年 1-6 月月 2021 年度年度 2020 年度年度 2019 年度年度 鼓风机相鼓风机相

321、关收入关收入 山东章鼓 56,115.00 99,840.18 78,606.85 71,319.94 金通灵 24,671.57 49,000.72 50,900.60 50,852.12 天津亿昇科技 未披露 未披露 未披露 未披露 磁谷科技 未披露 28,335.81 24,355.82 20,648.84 石家庄金士顿 未披露 未披露 未披露 未披露 本公司本公司 5,720.83 8,314.18 5,673.78 639.13 鼓风机相鼓风机相关产品毛关产品毛利率利率 山东章鼓 30.93%26.20%31.18%32.02%金通灵 9.53%7.01%20.45%23.02%天津

322、亿昇科技 未披露 未披露 未披露 未披露 磁谷科技 未披露 39.08%44.15%47.64%石家庄金士顿 未披露 未披露 未披露 未披露 本公司本公司 45.38%58.99%65.46%38.89%鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 121 项目项目 2022 年年 1-6 月月 2021 年度年度 2020 年度年度 2019 年度年度 研发费用研发费用率率 山东章鼓 3.98%4.91%4.77%3.96%金通灵 3.10%3.97%4.04%4.22%天津亿昇科技 未披露 未披露 未披露 未披露 磁谷科技 13.22%7.77%7.87%7.12%石家庄金士顿 未披露 未披露 未披

323、露 未披露 本公司本公司 4.54%4.17%3.68%4.10%数据来源：同行业可比公司年度报告 注：发行人离心式鼓风机可比公司部分为非上市企业，其财务数据未公开披露。山东章鼓、金通灵鼓风机产品主要为传统的罗茨鼓风机、多级/单级离心式鼓风机，与公司产品存在一定差异，磁谷科技产品主要为磁悬浮离心式鼓风机，与公司产品类似。山东章鼓未单独披露其鼓风机收入，上表中参考其风机产品（包括鼓风机和通风机）收入。磁谷科技 2022 年 1-6月仅披露主要审阅数据，未单独披露相关产品数据。三、主要产品生产销售和主要客户情况三、主要产品生产销售和主要客户情况（一）主要产品的产能产量和销量（一）主要产品的产能产量

324、和销量 报告期各期，公司主要产品产能利用率和产销率情况如下：单位：台 项目项目 2022年年 1-6月月 2021 年度年度 2020 年度年度 2019 年度年度 螺杆式空压螺杆式空压机机 产能 17,500 35,000 35,000 34,000 产量 11,163 32,662 39,622 30,788 销量 13,264 30,376 40,686 30,840 产能利用率产能利用率 63.79%93.32%113.21%90.55%产销率产销率 118.82%93.00%102.69%100.17%活塞式空压活塞式空压机机 产能 300,000 600,000 600,000 6

325、00,000 产量 203,965 805,578 607,853 494,152 销量 267,750 782,857 574,909 496,699 产能利用率产能利用率 67.99%134.26%101.31%82.36%产销率产销率 131.27%97.18%94.58%100.52%离心式鼓风离心式鼓风机机 产能 400 800 800 800 产量 538 943 556 166 销量 655 713 390 43 产能利用率产能利用率 134.50%117.88%69.50%20.75%产销率产销率 121.75%75.61%70.14%25.90%鑫磊压缩机股份有限公司 招股说

326、明书 122 注：公司离心式鼓风机产品包括空气悬浮离心式鼓风机、磁悬浮离心式鼓风机和陶瓷滚珠轴承离心式鼓风机。2019 年和 2020 年离心式鼓风机产品均为悬浮离心式鼓风机，产能、产量和销量数据均为悬浮离心式鼓风机。2021 年上半年公司推出应用于水产养殖行业的陶瓷滚珠轴承离心式鼓风机，该类产品相比悬浮离心式鼓风机功率规格更小、产品结构简单、产品体积更小，所耗用工时更少。2021 年度离心式鼓风机总产量和总销量分别为 2,796 台、1,997台，其中陶瓷滚珠轴承离心式鼓风机的产量、销量分别为 2,471 台、1,713 台；根据各机型产品工时情况，悬浮离心式鼓风机与陶瓷滚珠轴承离心式鼓风机

327、产品折算比例为 4:1，2021年度产品按悬浮离心式鼓风机折算后的产量、销量分别为 943 台、713 台。2022 年 1-6 月离心式鼓风机总产量和总销量分别为 1,711 台、2,032 台，其中陶瓷滚珠轴承离心式鼓风机的产量、销量分别为 1,565 台、1,836 台；根据各机型产品工时情况，悬浮离心式鼓风机与陶瓷滚珠轴承离心式鼓风机产品折算比例为 4:1，2022 年 1-6 月产品按悬浮离心式鼓风机折算后的产量、销量分别为 538 台、655 台。公司产能的计算依据如下：首先，测算生产场地的机器设备和人员的有效数量；其次，计算标准型号产品的标准生产工时；最后，根据生产人员数量和正常

328、排班工时，测算产品的年产能。公司主要产品的生产工艺流程部分环节存在重合，公司根据对市场预测及客户的需求情况安排各类产品的生产，各主要产品的产能存在一定互相调剂的空间。公司自主品牌螺杆式空压机和离心式鼓风机采用“备货式”生产模式，根据现有产能和预计未来销售增长情况进行提前生产；公司的贴牌螺杆式空压机和活塞式空压机采用“订单式”生产模式。报告期各期，公司主要产品的产能利用率和产销率变动情况如下：1、螺杆式空压机、螺杆式空压机 2019 年度，公司螺杆式空压机产能利用率为 90.55%，主要原因为公司为加强自主品牌建设，优先推广、排产 OBM 产品，同时对螺杆机 OBM、ODM 产品款式进行差异化设

329、计，使得公司向部分中小 ODM 客户的产品交货期变长，部分中小 ODM 客户订单流失，导致 2019 年产量较低。经过 2019 年的销售策略调整，公司自主品牌产品螺杆式空压机销售占比有较大提升。受公司产品知名度提升以及下游客户需求带动，2020 年度，公司螺杆机产品产量和销量均有大幅提高，产能利用率和产销率分别达到 113.21%和 102.69%。2021 年度，公司螺杆式空压机产能利用率和产销率较 2020 年度有所下降，主要原因系 2020 年上半年口罩、熔喷布等防疫物资需求大增，螺杆机作为防疫物资生产系统中的基础动力设备，订单需求旺盛，2021 年度防疫物资产线投资带动的影响因素消除

330、，使得 2021 年度螺杆式空压机产量和销量有所下降。2022 年上半年国内新冠肺炎疫情反弹，鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 123 受部分地区疫情封控及企业停工影响，运输物流不畅，江苏、上海、山东、广东等区域螺杆机销售受到一定程度不利影响，导致 2022 年上半年螺杆机订单需求有所下降，加之 2021 年末螺杆机产品的备货较多，导致 2022 年上半年螺杆机产量有所下降，产能利用率较低。2、活塞式空压机、活塞式空压机 2019 年度，受欧洲国家经济增长乏力、人民币汇率波动较大等因素影响，同时基于公司自身对于活塞机产品毛利率的考量，公司第一大外销客户采购需求量较低，导致公司活塞式空压机产量

331、和产能利用率较低。2020年度和 2021 年度，公司活塞式空压机产销率分别为 94.58%和 97.18%，主要原因为受疫情影响，全球海运集装箱供应较为紧张，部分产品未能及时运往国外，导致活塞机产销率较2019 年度有所降低。2021 年度，公司活塞式空压机产能利用率为 134.26%，主要原因为受海外新冠疫情影响，海外活塞机厂商供给减少，加之海外疫情居家隔离政策增加了境外消费者对小型空压机等家庭住宅维修维护的家用工具类产品的市场需求，使得公司活塞机产品外销订单需求旺盛，为保障订单及时交付，公司适时调整生产部门排班与充分调度生产资源以提高产量，导致活塞机产能利用率较高。2022 年上半年，一

332、方面，由于欧洲居家隔离的因素已逐步消除加之海外厂商已基本恢复供货能力，欧洲市场对我国活塞机采购需求有所回落，另一方面，欧洲经济形势不稳，通货膨胀、能源价格上涨等因素导致家庭日常消费支出上升，对活塞机的采购需求下降，上述因素导致 2022 年上半年产量和销量均有所下降。3、离心式鼓、离心式鼓风机风机 公司离心式鼓风机自 2019 年开始量产，由于产品处于推广初期，产能利用率和产销率较低。随着下游客户对于公司离心式鼓风机产品的认可，公司适时提升离心鼓风机产量，2020 年度和 2021 年度的产能利用率和产销率较 2019 年度均有大幅提升。2022 年上半年，公司积极开拓陶瓷滚珠轴承离心式鼓风机

333、的应用领域，客户采购需求大幅增长，离心鼓风机的产量和销量均大幅增加，产能利用率和产销率较高。2022 上半年，公司离心鼓风机产能利用率达到 134.50%，主要原因为公司各类型产品的生产工艺流程部分环节存在重合，为满足离心鼓风机鑫磊压缩机股份有限公司 招股说明书 124 快速增长的市场需求，公司通过适时调整生产部门排班与充分调度生产资源提高了离心鼓风机产量，导致离心鼓风机产能利用率较高。（二）主要产品销售收入和销售价格变动情况（二）主要产品销售收入和销售价格变动情况 1、主营业务收入按产品分类、主营业务收入按产品分类 报告期内，公司主要产品为螺杆式空压机、活塞式空压机及离心式鼓风机，具体情况如下：产品类别产品类别 项目项目 2022 年年 1-6 月月 2021 年度年度 2020 年度年度 2019 年度年度 螺杆式空螺杆式空压机压机 销售数量（台）13,264 30,376 40,68